Tổng quan thị trường thành phố hồ chí minh q1 2015

Việt Nam nằm trong các nền kinh tế tăng trưởng nhanh nhất TRIỂN VỌNG TÍCH CỰC CHO NỀN KINH TẾ VIỆT NAM Chi tiết các thành phần của tỷ lệ tăng GDP thực trung bình hàng năm 2014-2050 Tỷ

TỔNG QUAN THỊ TRƯỜNG TP.HCM – Q1 2015

Trình bày: Bà Dương Thùy Dung, Giám đốc Bộ phận Nghiên cứu và Tư vấn

Thứ Năm, ngày 2 tháng 4 năm 2015

IF IT’S TOO GOOD TO BE TRUE, IT’S TOO GOOD TO

BE TRUE!

TỔNG QUAN KINH TẾ VIỆT NAM

Nguồn: Tổng cục Thống kê Việt Nam

Tăng trưởng GDP, Việt Nam

Việt Nam nằm trong các nền kinh tế tăng trưởng nhanh nhất

TRIỂN VỌNG TÍCH CỰC CHO NỀN KINH TẾ VIỆT NAM

Chi tiết các thành phần của tỷ lệ tăng GDP thực trung bình hàng năm (2014-2050)

Tỷ lệ tăng dân số TB hàng năm Tỷ lệ tăng trưởng thực trên đầu người TB hàng năm Tăng trưởng GDP TB hàng năm (theo nội tệ)

5 CBRE | TỔNG QUAN THỊ TRƯỜNG TP.HCM Q1 2015

Doanh số bán lẻ, Việt Nam

Doanh số bán xe ôtô, Việt Nam

No of cars selling % change YoY

Phí đăng ký giảm từ 10% - 20% xuống

10% - 15% trong tháng 4/2012

Thuế nhập khẩu xe từ các nước Asean sẽ giảm từ 50% xuống 0% đến năm 2018

Mục tiêu tăng trưởng tín dụng

Doanh thu bán lẻ hàng hóa và dịch vụ Tốc độ tăng trưởng

Nguồn: Hiệp hội các nhà sản xuất ô tô Việt Nam, T3/2015

Doanh số bán xe ôtô hàng năm:

Việt Nam: 150.000 chiếc Thái Lan: 850,000 chiếc Indonesia: 1,250,000 chiếc

GIÁ DẦU GIẢM DẪN ĐẾN THÂM HỤT THƯƠNG MẠI?

Đô la, vàng và dầu – Trong 10 năm

So sánh xu hướng của chỉ số đồng đô là (trên các sàn giao dịch chính) với giá vàng và dầu trong 10 năm trở lại

đây Ba đường chỉ số trên biểu đồ thể hiện sự tương quan theo độ lệch chuẩn (standard deviation)

Nguồn: Macrotrends, 1/4/2015

+20% y-o-y vs EUR

và Yen

US$1,186/oz -8% y-o-y

US$47.4/thùng -47% y-o-y

Tỷ giá liên ngân hàng Việt Nam

Cán cân thương mại

VIỆT NAM LÀ MỘT TRONG CÁC NƯỚC CÓ ĐỒNG TIỀN MẠNH NHẤT KHU VỰC CHÂU Á TBD

MYR THB

SGD-TWD PHP VND KRW-HKD NZD CNY

Trái phiếu chính phủ Việt Nam

Thời gian đáo hạn (năm)

NGÂN HÀNG GIẢM LÃI SUẤT NHỜ LẠM PHÁT THẤP

Nguồn: Tổng cục Thống kê Việt Nam, Ngân hàng nhà nước Việt Nam

Lãi suất và lạm phát Việt Nam

Ngân hàng HSBC dự báo ngân hàng trung ương có thể sẽ cắt giảm thêm lãi suất trên thị trường mở (OMO) trong năm nay nhằm thúc đẩy nhu cầu nội địa và tăng trưởng nhờ vào tỷ lệ lạm phát thấp.

Average CPI (y-o-y)CPI trung bình (y-o-y) Lãi suất cho vay Lending rate Deposit rateLãi suất tiền gửi

Lãi suất vay mua nhà cho 12 tháng đầu

SỐ CÔNG TY BẤT ĐỘNG SẢN THÀNH LẬP TĂNG

Nguồn: Tổng cục thống kê Việt Nam

* Các bài báo trên được trích vào Tháng 3/2015

Restructuring banking system:

• Some large banks will have to merge with smaller banks, while the central bank will directly handle other

lenders

1 Công ty Bất động sản thành lập mới tăng +49% so với

cùng kỳ năm trước;

2 Công ty Nghệ thuật, vui chơi, giải trí thành lập mới

tăng +49% so với cùng kỳ năm trước

Novaland chuẩn bị lên sàn cuối năm 2015

19.000 thành lập mới 4% y-o-y 2.055 giải thể 9% y-o-y 16.175 ngưng hoạt động 14% y-o-y 4.376 hoạt động trở lại 20% y-o-y

HÀN QUỐC & NHẬT BẢN – HAI NƯỚC ĐẦU TƯ NHIỀU

NHẤT VÀO VIỆT NAM

Vốn FDI vào Việt Nam, 3T/2015

Nguồn: Bộ kế hoạch và đầu tư Việt Nam

Khác

Pelosi, Bipartisan Delegation Conclude Two-Day Visit to Vietnam

Kiều hối Việt Nam đạt 12 tỷ đồng trong năm

2014, chiếm 8% trong tổng GDP cả nước và tăng 13% so với cùng kỳ năm trước

Dự kiến hoàn thành:

30 tháng 04, 2018

Thông xe toàn tuyến Cao tốc Long Thành – Dầu Giây

Chiều dài: 55 km Kết nối TP.HCM với Đông Nam Bộ

Chi phí ước tính cho dự

án sân bay quốc tế Long Thành giảm 15%

Thông số chung Q4 2014

CĂN HỘ BÁN

Tổng nguồn cung chào bán (căn

Tổng nguồn cung hoàn thành (căn

Giá bán sơ cấp bình quân

(*) Không bao gồm các dự án chào bán nội bộ và chào bán lại (**) Không bao gồm các dự án và căn hộ bị trì hoãn

Tất cả giá bán chưa bao gồm Thuế GTGT và các loại phí khác

Thị trường tiếp tục hồi phục, dự án cao cấp vẫn ghi nhận giao dịch

CĂN HỘ BÁN

16,200

căn hộ

Q1 2015 Q1 2014

1.959

căn hộ

5.150 căn hộ

Chào bán mới tăng 163%

so với cùng kỳ năm trước

2,600 căn hộ

4.880 căn hộ

Chào bán mới tăng 82%

so với cùng kỳ năm trước

Giao dịch tăng gấp đôi

so với cùng kỳ năm trước

Nguồn: CBRE Việt Nam, Q1/2015

2 dự án

223căn hộ

Hạng sang Cao cấp Trung cấp Bình dân

Hạng sang Cao cấp Trung cấp Bình dân

0 2,000

4,000 6,000

8,000

Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1

Vẫn ghi nhận giao dịch bán dù trùng dịp nghỉ Tết dài

Lượng giao dịch (số căn hộ)

Nguồn: CBRE Việt Nam, Q1/2015

Hạng sang Cao cấp Trung cấp Bình dân

Ở một vài dự án, chủ đầu tư đang tăng giá, có thật không?

• Giá sơ cấp của phân khúc cao cấp tăng nhẹ

• Không phải mọi dự án đều tăng giá! Chỉ ở một vài dự án có vị trí tốt, do chủ đầu tư

uy tín phát triển và có tiến độ xây dựng tốt

Giá chào bán (USD/m2)

250–350 căn hộ mỗi đợt chào bán

350–450 căn hộ mỗi đợt chào bán

>500 căn hộ mỗi đợt chào bán

Khách mua căn hộ bình dân

CĂN HỘ BÁN TP.HCM

Cơ cấu thu nhập chính thức

hàng tháng của hộ gia đình

Khảo sát từ hơn 2.000 khách mua căn hộ Ehome

Nguồn: Nam Long, Q3/2014

>3/4 từ độ tuổi 25 đến 45

Giá Môi trường sống

Nhân tố chính ảnh hưởng đến

quyết định mua nhà

Khách mua căn hộ bình dân

CĂN HỘ BÁN TP.HCM

Hỗ trợ vay vốn ngân hàng

Hỗ trợ vay vốn ngân hàng

Khuyến mãi ưa chuộng khi mua nhà mới

Khảo sát từ hơn 2.000 khách mua căn hộ Ehome

Liên doan với nước ngoài Nguồn cung cao cấp

CĂN HỘ BÁN TP.HCM

“Căn hộ bình dân chất lượng cao”

Thời điểm mở bán, Tháng 12/2014

Ba tháng sau, Tháng 3/2015

Tây –

trung tâm – 8%

Đông Nam – 28%

Tây Nam – 21%

Dự kiến nguồn cung dồi dào trong năm 2015

CĂN HỘ BÁN

Tây –

trung tâm – 8%

Đông Nam – 28%

 TP.HCM: Khu Đông và khu Nam tiếp tục có nhiều dự án phát triển

 Hà Nội: Khu Tây vẫn còn nhiều nguồn cung đang triển khai – nhưng khu Đông

và Đông Nam đang trở thành điểm tập trung mới

Tây Nam – 21%

Triển vọng

CĂN HỘ BÁN

Hoạt động bán hàng được kỳ vọng sẽ duy trì tốt vì thị

trường đã thấy được sự trở lại của không chỉ người

mua cuối cùng mà còn các chủ đầu tư (và người đầu

tư)

Liệu có nên lo lắng về thị trường tăng trưởng nóng?

Giá được kỳ vọng sẽ tăng lên đều đặn Mặc dù các

chủ đầu tư danh tiếng thì thận trọng với chiến lược

giá, ghi nhận khả năng chi trả của thị trường bình

dân

Sự trở lại của các dự án hàng đầu: nhà đầu tư

Singapore và Hàn Quốc đang chuẩn bị tung ra các dự

án khổng lồ trong khi nhà đầu tư Nhật và liên doanh

đang tìm kiếm cho khu đất phát triển khu dân cư

Thông số chung Quý 1 2015

BÁN LẺ

Diện tích thực thuê (NLA, m 2 ) 3.047

Tỷ lệ trống (%) 10,2% 9,6% 6,7% 14,2% 9,7%

 Thay đổi theo năm (đpt) 1,1 pp -2,1 pp -4,7 pp -0,8 pp

Giá thuê bình quân khu trung tâm $91,2 $102,2 $60,2 $119,5

Giá thuê bình quân ngoài khu trung

tâm $44,7 $33,5 $15,3 $80,1

(*) TTTM tổng hợp chuyên biệt, không bao gồm TTTM tổng hợp Robins, là khách thuê chủ chốt của Crescent Mall

(**) Khối đế bán lẻ là diện tích bán lẻ thường nằm dưới khu dự án phức hợp như khu dân cư/tòa nhà văn phòng Giá thuê là giá chào thuê của tầng trệt hoặc tầng 1 (USD/m2/tháng), không bao gồm thuế GTGT và phí dịch vụ Giá chào thuê của loại hình bán lẻ bazaar (v.d Saigon Square, Lucky Plaza ) cao nhất trong tất cả các loại hình bán lẻ do diện tích cho thuê mỗi đơn vị bán lẻ trong loại hình này thường nhỏ, khoảng 2,5 – 5 m2

Nguồn cung mới và tái hoạt động trong Quý 1/2015

HÒA BÌNH GREEN CITY

Quận Hoàng Mai NLA: 25,000 m 2

BÁN LẺ - GIÁ THUÊ ĐÃ THOÁT ĐÁY

2013

Q4 Q3 Q2 Q1

2012

Q4 Q3 Q2 Q1

2011

Q4 Q3 Q2 Q1

Khu vực ngoài trung tâm Khu vực trung tâm Khu vực ngoài trung tâm Khu vực trung tâm

BÁN LẺ - TỶ LỆ LẤP ĐẦY KHẢ QUAN

Nguồn: CBRE Việt Nam, Quý 1/2015

-5 0 5 10 15 20

QUẬN 2 HÌNH THÀNH MỘT KHU VỰC BÁN LẺ MỚI

Vinhomes Central Park

Các nhà bán lẻ Châu Á hợp tác với đối tác nội để mở rộng hoạt động

CÁC THƯƠNG HIỆU NGOẠI MỞ RỘNG KINH DOANH

AEON

BJC

Việt Nam là thị trường

quan trọng số 2 tại Đông Nam Á

B’s mart của BJC

 Mua 94 Family marts tại Việt Nam

 Mục tiêu mở 300 cửa hàng cho đến

năm 2018

Khảo sát online

11.000 người tiêu dùng tại

11 TP

Bao gồm 1.000 người tiêu dùng Việt Nam

• Trước khi mua hàng

Chia quá trình mua sắm làm 2

XU HƯỚNG NGƯỜI TIÊU DÙNG KHU VỰC CHÂU Á - TBD

NGƯỜI TIÊU DÙNG ĐÁNH GIÁ CÁC TRUNG TÂM

THƯƠNG MẠI CẢI THIỆN NHƯ THẾ NÀO?

Nguồn: Khảo sát xu hướng tiêu dùng khu vực Châu Á – TBD, CBRE 2014

Những sự cải thiện trong các trung tâm mua sắm mà người tiêu dùng

Diện tích lớn hơn và đa dạng cửa hàng Thêm các thương hiệu quốc tế Chương trình ưu đãi thành viên tốt hơn Thêm các hoạt động giải trí

Khác

NHỮN YẾU TỐ LÀM CHO TRUNG TÂM THƯƠNG

MẠI/ NHÀ PHỐ THƯƠNG MẠI HẤP DẪN

Trung bình

Hộ gia đình có thu nhập thấp (<4.000.000 VNĐ/tháng)

Hộ gia đình có thu nhập trung bình (4.000.000 – 20.000.000 VNĐ/tháng)

Hộ gia đình có thu nhập cao (>20.000.000 VNĐ/tháng)

Những yếu tố quan trọng quyết định địa điểm mua sắm mặt

hàng phi thực phẩm

KHÁCH HÀNG ĐI MUA SẮM BẰNG CÁCH NÀO?

Bạn di chuyển bằng phương tiện gì

đến nơi mua sắm ưa thích của mình?

Cá nhân (Xe hơi/Xe máy)

Xe buýt, Tàu điện ngầm, BTS

Đi bộ/Đạp xe

Nguồn: Khảo sát xu hướng tiêu dùng khu vực Châu Á – TBD, CBRE 2014

KHOẢN THỜI GIAN TRUNG BÌNH NGƯỜI TIÊU

DÙNG ĐI ĐẾN NƠI MUA SẮM

1 - 5 phút

6 - 15 phút

16 - 30 phút Trên 30 phút

TƯƠNG TÁC GIỮA BÁN HÀNGTRỰC TUYẾN VÀ TRUYÊN THỐNG

Trong hai năm tới:

 25% số người được khảo sát dự định sẽ mua sắm

ít hơn tại cửa hàng thực tế

 45% - 50% người được hỏi nói rằng họ sẽ mua

sắm trực tuyến thường xuyên hơn

 69% người tham gia trả lời từ 55 – 64 tuổi cho

rằng sẽ mua sắm các mặt hàng phi thực phẩm

thường xuyên hơn bằng điện thoại thông minh/máy

tính bảng

Thay đổi chiến lược để thúc đẩy cả thương mại

điện tử lẫn hoạt động kinh doanh truyền thống bằng

các hoạt động:

1, Tận dụng nguồn dữ liệu lớn (“big data”)

2, Áp dụng chiến lược Trực tuyến đến Ngoại tuyến

Cửa hàng thực tế ĐT thông minh/

máy tính bảng

Ca-ta-lô/thư tín Máy tính để bàn/laptop

Nguồn: Khảo sát xu hướng tiêu dùng khu vực Châu Á – TBD, CBRE 2014

Triển vọng

BÁN LẺ

Giá thuê của các cửa hàng bắt đầu tăng

Quận 2 và quận Bình Thạnh gây chú ý như là một

khu vực bamới Các dự án quy mô lớn sẽ thống

trị thị trường

Các trung tâm thương mại với hiệu suất thấp sẽ

cần phải tăng thêm hàng hóa và tìm kiếm thêm

các khách thuê chủ chốt Điều khoản chia sẻ lợi

nhuận trở nên phổ biến

VĂN PHÒNG HẠNG A HẠNG B TỔNG CỘNG

Số tòa nhà (dự án) 11 57 68

Tổng nguồn cung (GFA, m2) 329.931 928.891 1.258.822

Diện tích thực thuê (NLA, m2) 807 15.196 16.003

Tỷ lệ trống (%) 7,9% 6,2% 6,6%

Giá chào thuê trung bình (USD/m2/tháng) 35,1 19,1 23,39

Thông số chung Qúy 1 2015

VĂN PHÒNG

Tất cả giá thuê là giá thuê trung bình trên NLA, không bao gồm thuế và phí dịch vụ

Nguồn: CBRE Việt Nam, Quý 1 2015

VĂN PHÒNG CHO THUÊ

Diện tích thực thuê khả quan và Tỷ lệ trống giảm

0% 6% 12% 18% 24% 30% 36% 42%

-10,000 0 10,000 20,000 30,000 40,000 50,000 60,000

Phân chia khách thuê theo sở thích và nguồn gốc

VĂN PHÒNG CHO THUÊ

Theo nguồn gốc, TP.HCM Theo sở thích, TP.HCM

Theo nguồn gốc, Hà Nội Theo sở thích, Hà Nội

Trong nước Nước ngoài

Nguồn cung tương lai

VĂN PHÒNG CHO THUÊ

Dự kiến hoàn thành: Quý 3/2017

Triển vọng

VĂN PHÒNG CHO THUÊ

Thị trường văn phòng trong Quý 1 rất thận trọng

vì các nhà đầu tư đang nghiên cứu và tham dò thị

trường

Tòa nhà văn phòng xanh tiết kiệm năng lượng,

tăng cường sức khỏe cho nhân viên và tăng thêm

chất lượng cho khách thuê

Kinh tế hồi phục và sự mở rộng của các công ty

quốc tế sẽ tác động tích cực đến thị trường văn

phòng trên tất cả các chỉ số chính Giá thuê là

yếu tố quyết định hơn là vị trí

HOẠT ĐỘNG ĐẦU TƯ TRONG Q1/2015

42 CBRE | TỔNG QUAN THỊ TRƯỜNG TP.HCM Q1 2015

NHÀ ĐẦU TƯ – NGUỒN VÀ XU HƯỚNG

Dữ liệu thu nhập từ năm 2011 – 2015 YTD

Nguồn: Trích nguồn RCA trong T3/2015

Cơ cấu bên bán theo số lượng giao dịch

Cơ cấu khách mua theo số lượng giao dịch

Lĩnh vực đầu tư theo giá trị giao dịch Lĩnh vực đầu tư theo số lượng giao dịch

Hà LanNhật Bản Malaysia

THỊ TRƯỜNG PHÂN KHÚC TP.HCM/ MIỀN NAM HÀ NỘI/ MIỀN BẮC

GIÁ THUÊ/BÁN TỶ LỆ HẤP THỤ GIÁ THUÊ/BÁN TỶ LỆ HẤP THỤ

Khu vực biển CĂN HỘ DỊCH VỤ Hạng A

KHU CÔNG

NGHIỆP

Đất Nhà xưởng/Kho

DỰ BÁO 2015

All materials presented in this report, unless specifically indicated otherwise, is under copyright and proprietary to CBRE Information contained herein, including projections, has been obtained from materials and sources believed to be reliable at the date of publication While we do not doubt its accuracy, we have not verified it and make no guarantee, warranty or representation about it Readers are responsible for independently assessing the relevance, accuracy, completeness and currency of the information of this publication This report is presented for information purposes only, exclusively for CBRE clients and professionals, and is not to be used or considered as an offer or the solicitation of an offer to sell or buy or subscribe for securities or other financial instruments All rights to the material are reserved and none of the material, nor its content, nor any copy of it, may be altered in any way, transmitted to, copied or distributed to any other party without prior express written permission of CBRE Any unauthorised

For more information regarding this presentation please contact:

CBRE Vietnam Co., Ltd – Research & Consulting

T +84 8 3824 6125

F +84 8 3823 8418

Email: research.vietnam@cbre.com