Phân tích mối quan hệ giữa rủi ro tín dụng với hiệu quả kinh doanh của các ngân hàng thương mại cổ phần việt nam (tt)

1 PHẦN MỞ ĐẦU tiên đưa lý thuyết mối quan hệ rủi ro tín dụng hiệu Lý lựa chọn đề tài kinh doanh kiểm định mối quan hệ này, sử Rủi ro tín dụng tổn thất ngân hàng dụng liệu từ ngân hàng Mỹ Kể từ đó, nghiên người vay không hoàn thành phần toàn nghĩa vụ cứu thực nghiệm có liên quan thực trả nợ (Coyle, 2000) Có thể nói rằng, so với rủi ro bối cảnh khác với hoàn thiện phương pháp tiếp khác mà ngân hàng thương mại gặp phải, rủi ro tín dụng có ảnh cận phải kể đến hoàn thiện phương pháp hưởng lớn tới tồn phát triển ngân hàng đánh giá hiệu kinh doanh ngân hàng Do vậy, quản trị rủi ro tín dụng vừa hoạt động cần thiết mà Tổng quan nghiên cứu mối quan hệ rủi ro tín ngân hàng cần thực nội ngân hàng đồng thời dụng hiệu kinh doanh ngân hàng, thấy, nghiên hoạt động chịu giám sát thường xuyên cứu sử dụng phương pháp nghiên cứu đa dạng quan quản lý Nhà nước Sự đa dạng thể việc lựa chọn biến rủi ro tín dụng, Nhận thức vai trò kiểm soát rủi ro tín dụng, cách tiếp cận hoạt động kinh doanh ngân hàng phương pháp ngân hàng thương mại tiến hành quản trị rủi ro tín dụng đánh giá hiệu kinh doanh ngân hàng: phương pháp tham số mức độ khác Tuy nhiên, tổ chức hoạt động phi tham số Tuy nhiên, cách tiếp cận có ưu nhược kinh doanh mục tiêu lợi nhuận, nhà quản lý ngân hàng điểm điều kiện áp dụng riêng, thế, làm cho kết cần phải cân nhắc mối quan hệ chi phí bỏ cho hoạt động nghiên cứu không đồng bối cảnh nghiên quản lý rủi ro tín dụng lợi ích mang lại từ hoạt động Nói cứu Thêm nữa, hai câu hỏi nghiên cứu liên quan đến mức độ cách khác, rủi ro tín dụng có ảnh hưởng đến hiệu kinh rủi ro tín dụng mà ngân hàng thương mại chấp nhận doanh ngân hàng thương mại cần xem xét hay mức độ hiệu kinh doanh ngân hàng rủi ro đánh giá cách cụ thể khoa học Như Mester (1996) tín dụng thay đổi bỏ ngỏ phát biểu “hiệu kinh doanh ngân hàng đánh nghiên cứu tiến hành giá xác yếu tố thuộc rủi ro tính đến” Trên giới, việc nghiên cứu tác động rủi ro tín Xuất phát từ tầm quan trọng nghiên cứu mối quan hệ rủi ro tín dụng hiệu kinh doanh ngân hàng, với dụng đến hiệu kinh doanh ngân hàng thương mại tồn khoảng trống nghiên cứu, tác giả định chọn mối thực từ lâu Berger DeYoung (1997) lần đầu quan hệ rủi ro tín dụng hiệu kinh doanh ngân hàng TMCP Việt Nam làm đề tài nghiên cứu luận án Đánh giá mối quan hệ hiệu kinh doanh Kết nghiên cứu hi vọng có đóng góp ngân hàng TMCP Việt Nam rủi ro tín dụng ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam việc nâng cao ngân hàng? hiệu kinh doanh Các đề xuất ngân hàng TMCP Việt Nam Mục tiêu nghiên cứu để nâng cao hiệu kinh doanh kiểm soát rủi ro tín dụng? Nghiên cứu tiến hành nhằm mục tiêu Đối tượng phạm vi nghiên cứu đánh giá mối quan hệ rủi ro tín dụng hiệu kinh Phạm vi nghiên cứu không gian ngân hàng doanh ngân hàng thương mại cổ phần (TMCP) Việt thương mại cổ phần Việt Nam phạm vi nghiên cứu thời Nam Các mục tiêu cụ thể bao gồm: gian năm từ 2009 đến 2015 - Đánh giá hiệu kinh doanh ngân hàng TMCP Việt Nam cách tiếp cận khác - Lượng hóa tác động rủi ro tín dụng đến hiệu kinh doanh ngân hàng TMCP Việt Nam - Đánh giá ảnh hưởng hiệu kinh doanh ngân hàng TMCP Việt Nam rủi ro tín dụng Từ mục tiêu nghiên cứu đây, luận án xây dựng câu hỏi nghiên cứu cụ thể bao gồm: Đối tượng nghiên cứu: mối quan hệ rủi ro tín dụng hiệu kinh doanh ngân hàng TMCP hiệu kinh doanh hiệu kỹ thuật ước lượng từ phương pháp khác Phương pháp nghiên cứu Nghiên cứu sử dụng hai phương pháp phương pháp định tính định lượng - Phương pháp định tính: mô tả, so sánh, phân tích Hiệu kinh doanh ngân hàng TMCP Việt - Phương pháp định lượng: chủ yếu sử dụng mô hình Nam đánh sử dụng phương pháp khác thiết kế cho phương pháp tham số để đánh giá hiệu truyền thống với tiêu tài tính toán từ báo cáo kinh doanh ngân hàng Ngoài ra, luận án sử dụng phân ngân hàng? tích phân tích tương quan phân tích nhân Granger để ước Hiệu kinh doanh ngân hàng TMCP Việt Nam theo cách phân tích biên ngẫu nhiên SFA (phương pháp đại) đánh nào? lượng mối quan hệ biến nghiên cứu Đóng góp kết mong đợi luận án Từ khoảng trống tri thức, nghiên cứu mong muốn có đóng góp lý thuyết thực tiễn: Đóng góp mặt lý thuyết Kết cấu luận án Nghiên cứu đánh giá tác động rủi ro tín Luận án bao gồm chương: dụng hiệu kinh doanh ngân hàng cách xem xét rủi ro tín dụng biến đầu vào độc lập (biến nội sinh) biến ngoại sinh biến ảnh hưởng đến phi hiệu ngân hàng TMCP Việt Nam Từ đó, kết nghiên cứu góp phần hoàn thiện lý thuyết mối quan hệ rủi ro tín dụng hiệu kinh doanh ngân hàng thương mại bối cảnh Việt Nam Chương Tổng quan nghiên cứu sở lý thuyết rủi ro tín dụng hiệu kinh doanh ngân hàng Chương Phương pháp nghiên cứu Chương Đánh giá mối quan hệ rủi ro tín dụng hiệu kinh doanh ngân hàng TMCP Việt Nam Chương Kết luận kiến nghị Đóng góp mặt thực tiễn Nghiên cứu tiến hành đánh giá hiệu kinh doanh ngân hàng theo nhiều phương pháp khác để giúp nhà quản lý ngân hàng lựa chọn phương pháp phù hợp để vận dụng ngân hàng Quan trọng hơn, mối quan hệ rủi ro tín dụng hiệu kinh doanh ngân hàng làm rõ luận án giúp cho ngân hàng thấy tầm quan trọng hoạt động quản trị rủi ro tín dụng xử lý nợ xấu để nâng cao hiệu ngân hàng Đối với quan quản lý Chính phủ Ngân hàng Nhà nước, kết luận án gợi ý để quan tăng cường hoạt động hỗ trợ ngân hàng thương mại hoạt động quản trị rủi ro tín dụng từ nâng cao hiệu kinh doanh CHƯƠNG 1: TỔNG QUAN NGHIÊN CỨU VÀ CƠ SỞ muốn bao gồm phá sản khách hàng cố tình từ LÝ THUYẾT VỀ RỦI RO TÍN DỤNG VÀ HIỆU QUẢ chối toán khoản nợ khách hàng Theo Thông tư số KINH DOANH NGÂN HÀNG 02/2013/TT-NHNN liên quan đến việc sử dụng dự phòng để xử 1.1 Khái quát ngân hàng thương mại, rủi ro tín dụng hiệu kinh doanh ngân hàng lý rủi ro hoạt động tổ chức tín dụng, chi nhánh ngân hàng nước rủi ro tín dụng hoạt động ngân hàng 1.1.1 Ngân hàng nghiệp vụ kinh doanh ngân hàng tổn thất có khả xảy nợ tổ chức tín dụng Theo Luật Các tổ chức tín dụng ban hành ngày khách hàng không thực khả thực 16/6/2010, Ngân hàng thương mại (gọi tắt ngân hàng phần toàn nghĩa vụ theo cam kết luận án này) loại hình tổ chức tín dụng thực Như vậy, dù cách thể khác khái niệm toàn hoạt động ngân hàng hoạt động khác có liên rủi ro tín dụng đưa hội tụ chung điểm rủi quan, như: nhận tiền gửi, cấp tín dụng cung ứng dịch vụ ro tín dụng tổn thất mà ngân hàng gặp phải từ toán tài khoản Theo Nguyễn Minh Kiều (2012), không thực đầy đủ nghĩa vụ toán khách hàng nghiệp vụ chủ yếu ngân hàng thương mại bao gồm huy Rủi ro tín dụng mối lo ngại lớn động vốn, hoạt động cấp tín dụng, hoạt động toán, hoạt ngân hàng thương mại rủi ro ảnh động ngân quỹ, hoạt động khác góp vốn mua cổ hưởng trực tiếp đến kết hoạt động uy tín ngân hàng phần, tham gia thị trường tiền tệ, kinh doanh bất động sản, kinh mà định tồn phát triển ngân hàng Rủi ro doanh dịch vụ bảo hiểm, nghiệp vụ ủy thác đại lý, dịch vụ tư tín dụng làm cho giá trị tài sản ngân hàng giảm sút, làm vấn nghiệp vụ khác liên quan đến hoạt động ngân hàng vốn ảnh hưởng đến khả toán ngân hàng 1.1.2 Rủi ro tín dụng quản trị rủi ro tín dụng Bessis (2002) nhấn mạnh rằng, ngân hàng cần đặc biệt quan tâm đến rủi ro tín dụng cần số lượng nhỏ khách hàng ngân hàng 1.1.2.1 Khái niệm rủi ro tín dụng ngân hàng khả toán dẫn Rủi ro tín dụng, theo định nghĩa Hiệp ước Basel đến tổn thất lớn cho ngân hàng Đặc biệt, đời năm 2010 Rose (2002), khả mà ngân hàng ngân hàng nghèo nàn việc kinh doanh dịch vụ tài phần toàn khoản vay từ kiện đe dọa khả chính, tín dụng nghiệp vụ sinh lời chủ yếu rủi ro tín toán khách hàng Các kiện không mong dụng lại ý 10 1.1.2.2 Đo lường rủi ro tín dụng 1.1.2.3 Quản trị rủi ro tín dụng Theo Phạm Thu Thủy & Đỗ Thị Thu Hà (2013), cách 1.1.3 Khái quát hiệu kinh doanh ngân tiếp cận truyền thống đo lường rủi ro tín dụng thực thông qua tiêu hệ số nợ hạn, hệ số nợ xấu, hệ số rủi ro vốn, hệ số khả bù đắp rủi ro, Trong hàng thương mại 1.2 Hiệu kinh doanh ngân hàng thương mại theo cách tiếp cận truyền thống tiêu này, nợ xấu tiêu phổ biến để đo lường rủi ro tín - Nhóm tiêu phản ánh khả sinh lời: bao gồm dụng Theo Quyết định số 493/2005/QĐ-NHNN liên quan đến tiêu tính toán báo cáo tài phản ánh tính hiệu việc phân loại nợ nợ xấu (NPL) khoản nợ thuộc đồng vốn kinh doanh Các tiêu bao gồm: tỷ nhóm 3, Nhóm khoản nợ tiêu chuẩn, lệ thu nhập lãi cận biên (NIM), thu lãi biên ròng (NOM), khoản nợ hạn từ từ 90 đến 180 ngày Nhóm gồm hệ số thu nhập cổ phiếu (EPS), thu nhập ròng tổng tài khoản nợ ghi ngờ, với thời gian hạn từ 181 đến 360 ngày Trong đó, nợ có khả vốn khoản nợ nhóm 5, hạn 360 ngày Ngoài phương pháp đo lường truyền thống, rủi ro tín dụng đo dự phòng rủi ro cho vay Rủi ro tín dụng tính toán theo phương pháp coi khoản chi phí ngân hàng biểu số tiền trích lập để dự phòng cho tổn thất xảy khoản cho vay ngân hàng Cách xác định mức dự phòng rủi ro vào việc phân loại nợ ngân hàng theo nhóm, nhóm nợ xấu nên làm cho việc đo lường rủi ro trở nên toàn diện Dưới góc độ nghiên cứu, việc thu thập số liệu rủi ro tín dụng sử dụng tiêu dự phòng rủi ro cho vay sản (ROA) thu nhập ròng tổng vốn chủ sở hữu (ROE) - Nhóm tiêu phản ánh thu nhập, chi phí - Nhóm tiêu phản ánh rủi ro tài 1.3 Hiệu kinh doanh ngân hàng theo cách tiếp cận đường biên hiệu 1.3.1 Phân loại hiệu kinh doanh ngân hàng 1.3.2 Các cách tiếp cận xây dựng đường biên hiệu 1.3.2.1 Cách tiếp cận hướng đầu vào 1.3.2.2 Cách tiếp cận hướng đầu 1.3.3 Khái quát cách tiếp cận hoạt động kinh doanh ngân hàng trở nên dễ dàng nhiều tiêu thể báo cáo 1.3.4 Đo lường hiệu kinh doanh ngân hàng tài ngân hàng với số đáng tin cậy so với 1.3.4.1 Phương pháp phi tham số tiêu nợ xấu mà ngân hàng công bố 1.3.4.2 Phương pháp tham số 10 11 1.4 Lý thuyết mối quan hệ rủi ro tín dụng hiệu kinh doanh ngân hàng 1.4.1 T ác động rủi ro tín dụng tới hiệu 12 - Có phương pháp đánh giá hiệu kinh doanh ngân hàng tồn tại: truyền thống đại (gắn với việc xây dựng đường biên hiệu quả) Tuy nhiên, việc so sánh mối tương quan kết đánh giá từ hai phương pháp ngân hàng 1.4.2 Tác động hiệu kinh doanh ngân hàng tới thể hạn chế - Các nghiên cứu nước hiệu kinh doanh rủi ro tín dụng 1.5 Tổng quan nghiên cứu mối quan hệ hiệu kinh doanh ngân hàng rủi ro tín dụng 1.5.1 Nghiên cứu nước hiệu kinh doanh ngân hàng mối quan hệ với rủi ro tín dụng mối quan hệ với rủi ro tín dụng thực nhiều bối cảnh khác khoảng thời gian dài Chính vậy, phương pháp nghiên cứu hoàn thiện kết nghiên cứu mang lại nhiều phát có giá trị Tuy nhiên, 1.5.1.1 Khái quát nghiên cứu thực nghiệm mối nghiên cứu tiến hành chưa đồng việc lựa chọn quan hệ rủi ro tín dụng hiệu kinh doanh ngân cách tiếp cận hoạt động ngân hàng (trung gian tài chính, lợi hàng nhuận, hay giá trị tăng thêm, ) 1.5.1.2 Nghiên cứu sử dụng phương pháp phi tham số - Các nghiên cứu nước có liên quan hầu hết đánh giá hiệu kinh doanh ngân hàng tiến hành để đánh giá hiệu kinh doanh ngân hàng 1.5.2 Các nghiên cứu nước Các nghiên cứu dừng lại cách tiếp cận CHƯƠNG 2: PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU 2.1 Khoảng trống nghiên cứu Kết tổng quan nghiên cứu thực nước, rút số nhận xét sau: - Các nghiên cứu đánh giá mối quan hệ hiệu phi tham số DEA cách tiếp cận tham số SFA vắng bóng 2.2 Mục tiêu câu hỏi nghiên cứu 2.3 Khung phân tích luận án 2.4 Nguồn liệu nghiên cứu kinh doanh ngân hàng rủi ro tín dụng phát triển đa Mẫu nghiên cứu bao gồm 30 ngân hàng thương mại cổ dạng nhiều khía cạnh khác Tuy nhiên, ý nghĩa thực phần, ngân hàng có vốn sở hữu Nhà nước tiễn kết nghiên cứu hoạt động quản trị ngân ngân hàng tư nhân không bao gồm ngân hàng thương hàng hạn chế mại nước Như phân chia ngân hàng theo 11 12 13 14 hình thức sở hữu mẫu nghiên cứu bao gồm ngân hàng lượng tín dụng, số nhỏ chất lượng tín dụng nhóm ngân hàng thương mại cổ phần số ngân cao hàng TMCP nhóm ngân hàng thương mại Nhà nước Dữ liệu biến mô hình thu thập từ báo cáo tài năm qua kiểm toán ngân hàng mẫu năm từ năm 2009 đến 2015 2.7.2 Phương pháp đại 2.7.2.1 Các mô hình sử dụng hàm Cobb-Douglas tuyến tính - Mô hình 1: mô hình không chứa biến rủi ro tín dụng Mô hình bao gồm khoản cho vay khách hàng (Q1) 2.6 Phương pháp lựa chọn biến nghiên cứu tài sản sinh lời khác (Q2) Trong Q1 số tiền cho Bảng 2.2 Các biến mô hình SFA khách hàng cá nhân tổ chức vay Q2 gồm số tiền cho Mô hình Mô hình 2,3 tổ chức tín dụng khác vay, chứng khoán đầu tư chứng khoán kinh doanh Các đầu vào lựa chọn bao gồm Tài sản cố Đầu vào Tài sản cố định Tài sản cố định Tiền gửi khách hàng Tiền gửi khách hàng định (X1), Tiền gửi khách hàng (X2), Lao động (X3) - Mô hình mô hình có rủi ro tín dụng biến Lao động đầu vào So với mô hình 1, mô hình bổ sung biến rủi ro tín Rủi ro tín dụng dụng biến đầu vào độc lập với biến Tài sản cố định Đầu (X1), Tiền gửi khách hàng (X2), Lao động (X3) để tạo Cho vay khách hàng Cho vay khách hàng biến đầu Q1 Q2 ngân hàng Tài sản sinh lời khác Tài sản sinh lời khác Lao động (Thiết kế tác giả) 2.7 Phương pháp nghiên cứu 2.7.1 Phương pháp truyền thống - Mô hình mô hình có rủi ro tín dụng biến ảnh hưởng đến phi hiệu ngân hàng Mô hình bổ sung biến rủi ro tín dụng vào hàm số mô tả mối quan hệ đầu vào đầu ngân hàng Tuy nhiên, khác với mô hình 2, Các tiêu phân tích bao gồm: mô hình này, biến rủi ro tín dụng đưa vào mô - Tỷ lệ thu nhập lãi cận biên (NIM) biến số ảnh hưởng đến phi hiệu ui ngân hàng - Thu nhập ròng tổng tài sản (ROA) - Thu nhập ròng tổng vốn chủ sở hữu (ROE) - Tỷ lệ nợ xấu/Tổng tài sản: tiêu phản ánh chất 13 2.7.2.2 Các mô hình sử dụng hàm Loga siêu việt Ngoài hàm Cobb-Douglas, luận án sử dụng hàm Loga siêu việt để xây dựng đường biên hiệu đánh giá 14 15 16 hiệu kinh doanh ngân hàng Tương tự hàm CHƯƠNG 3: ĐÁNH GIÁ MỐI QUAN HỆ GIỮA RỦI RO Cobb-Douglas, có mô hình khác thiết kế TÍN DỤNG VÀ HIỆU QUẢ KINH DOANH CỦA CÁC nhằm trả lời cho câu hỏi nghiên cứu Mô hình 4: mô hình không bao gồm rủi ro tín dụng Đây mô hình gốc sử dụng hàm Loga siêu việt để so sánh với mô hình khác NGÂN HÀNG TMCP VIỆT NAM 3.1 Lịch sử đời phát triển hệ thống ngân hàng Việt Nam Số lượng ngân hàng thương mại nhà nước tương Mô hình xây dựng dựa biến đầu vào đối ổn định, từ bốn ngân hàng thương mại nhà nước đầu mô hình sử dụng hàm Cobb-Douglas Đó (NHTMNN) thành lập ban đầu tăng lên ngân hàng biến cho vay khách hàng (Q1) tài sản sinh lời khác (Q2) năm 2015 Trong số NHTMNN, có bốn ngân hàng lớn Các đầu vào lựa chọn bao gồm Tài sản cố định (X1), Tiền hệ thống: NHTMCP Ngoại thương (VCB), NHTMCP Công gửi khách hàng (X2), Lao động (X3) thương (CTG), NHTMCP Đầu tư Phát triển Việt Nam Mô hình 5: mô hình gồm biến rủi ro tín dụng (BIDV), NH Nông nghiệp Phát triển Nông thôn (Agribank) biến đầu vào Như vậy, mô hình bổ sung biến rủi ro tín dụng Các ngân hàng lại bao gồm Ngân hàng TNHH MTV Dầu X4, coi biến đầu vào bên cạnh biến Tài sản cố khí toàn cầu (GP Bank), Ngân hàng TNHH MTV Đại Dương định (X1), Tiền gửi khách hàng (X2), Lao động (X3) Mô hình 6: mô hình gồm biến rủi ro tín dụng biến ảnh hưởng đến phi hiệu ngân hàng Mô hình bổ sung biến rủi ro tín dụng, đo lường dự phòng rủi ro cho vay ngân hàng Tuy nhiên, khác với mô hình 5, rủi ro tín dụng coi yếu tố có khả ảnh hưởng đến phi hiệu ngân hàng 2.7.2.3 Lựa chọn dạng hàm phương pháp tham số Ngân hàng TNHH MTV Xây dựng Số lượng ngân hàng chia thành nhóm ngân hàng nhà nước (NHNN), ngân hàng thương mại cổ phần (NHTMCP), chi nhánh ngân hàng nước (CNNHNN) ngân hàng liên doanh (NHLD) 3.2 Hiệu kinh doanh ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam theo phương pháp truyền thống 3.2.1 Mức độ tăng trưởng tài sản vốn 3.2.2 Mức độ tăng trưởng tín dụng 3.2.3 Khả sinh lời tỷ lệ nợ xấu 3.3 Kết đánh giá hiệu kinh doanh ngân hàng TMCP Việt Nam theo phương pháp tham số SFA 15 16 17 18 Bảng 3.18 Kiểm định dạng hàm Cobb-Douglas 3.3.1 Khái quát phương pháp tham số SFA sử dụng để đánh giá hiệu kinh doanh ngân hàng 3.3.2 Kết đánh giá hiệu kinh doanh ngân hàng TMCP Việt Nam theo phương pháp tham số SFA 3.4 Phân tích mối quan hệ rủi ro tín dụng hiệu kinh doanh ngân hàng TMCP Việt Nam 3.4.1 Kết đánh giá hiệu kinh doanh ngân Hệ số log Hệ số Giá trị Kết likelihood kiểm định tới hạn luận 11,07 Không Kiểm định phù hợp mô hình H 0: =0 = = Mô hình 132,19 Mô hình 188,80 =0 -113,22 bác bỏ hàng có tác động rủi ro tín dụng Theo kết tính toán bảng 3.14, hai ngân hàng có hiệu gần 98% hai ngân hàng có hiệu cao Kiểm định phù hợp mô hình H 0: =0 mô hình 1, Ngân hàng TMCP Đầu tư Phát triển Mô hình Việt Nam (BID), Ngân hàng TMCP Đại chúng Việt Nam Mô hình (PVF) Các ngân hàng có mức độ hiệu thấp bao gồm ngân 132,19 123,34 37,04 3,841 Bác bỏ Nguồn: Kết kiểm định từ ước lượng hàng: Ngân hàng Thương mại Cổ phần Nam Á (NAB), Ngân Kết kiểm định bảng 3.18 cho thấy, giả thuyết hàng Thương mại Cổ phần Đông Nam Á (SEAB), Ngân hàng hệ số biến bổ sung mô hình so với mô Thương mại Cổ phần Hàng Hải (MSB), Ngân hàng Thương mại hình gốc không bị bác bỏ giả thuyết hệ số Cổ phần Bưu Điện Liên Việt (LVB) Ngân hàng Thương mại mô hình bị bác bỏ Như vậy, thấy mô hình không Cổ phần Tiên Phong (TPB) phù hợp mô hình Mô hình định biến rủi 3.4.2 Đánh giá thay đổi hiệu kinh doanh ngân hàng có tác động rủi ro tín dụng 3.4.3 Lượng hóa ảnh hưởng rủi ro tín dụng đến đến hiệu kinh doanh ngân hàng TMCP Việt Nam 3.4.3.1 Lựa chọn mô hình phù hợp để đánh giá tác động ro tín dụng biến phi hiệu phù hợp với liệu nghiên cứu luận án 3.4.3.2 Lượng hóa tác động rủi ro tín dụng hiệu kinh doanh ngân hàng TMCP Việt Nam Kết tính toán cho thấy, mô hình 1, biến đầu vào (FC – X1) mô tả vốn cố định tỷ lệ nghịch với đầu của rủi ro tín dụng ngân hàng tổng cho vay đầu tư khác Với hệ số 17 18 = -0,148 19 20 nghĩa vốn cố định tăng 1% cho vay đầu tư khác Để đánh giá tác động hiệu kinh doanh giảm 0,148% Hai biến đầu vào khác tổng tiền gửi (TD – X2) ngân hàng TMCP Việt Nam, phân tích nhân Granger lao động (TLC – X3) có hệ số tương quan dương tiến hành Eviews 6.0 Kết phân tích nhân thể lượng đầu mà ngân hàng tạo Chẳng hạn, lượng bảng 3.22 Bảng 3.22 Kết phân tích nhân Granger tiền gửi tăng 1% cho vay đầu tư tăng 0,119% Vai trò ba biến đầu vào lượng đầu ngân hàng Giả thuyết thống kê Thống kê thể tương tự mô hình (mô hình 3) Mô hình bổ sung biến rủi ro tín dụng (CR) H0: Rủi ro tín dụng yếu tố ảnh hưởng đến hiệu ngân hàng Mô hình nguyên nhân thay đổi hiệu cho thấy, rủi ro tín dụng làm giảm đầu ngân hàng, ngân hàng cụ thể là, rủi ro tín dụng tăng 1% đầu ngân hàng H0: Hiệu ngân hàng giảm 0,586% nguyên nhân rủi ro tín dụng Bảng 3.19 Ước lượng hệ số hồi quy Biến Hệ số tương quan MH Hằng số 1,853 0,4989 Ln(FC) -0,148 -0,245 Ln(TD) 0,119 0,099 Ln(TLC) 0,912 0,812 3.4.4 So sánh hiệu kinh doanh ngân hàng TMCP Việt Nam mô hình với PP truyền thống 3.4.5 Đánh giá tác động hiệu kinh doanh đối 19 0,00022 2,42908 0,03068 Kết bảng 3.22 cho thấy với độ tin cậy 95%, xác suất thống kê nhỏ 5%, nghĩa giả thuyết H0 bị bác bỏ hay nói cách khác rủi ro tín dụng nguyên nhân hiệu kinh doanh ngân hàng TMCP Việt Nam hiệu kinh doanh ngân hàng nguyên nhân rủi ro tín dụng Bảng 3.23 Kết phân tích hàm hồi quy -0,586 Nguồn: Kết tính toán FRONTIER 4.1 với rủi ro tín dụng ngân hàng TMCP Việt Nam 8,75832 Nguồn: Kết phân tích Eviews 6.0 MH CR Xác suất F Biến Hệ số tương Độ lệch tiêu Thống kê quan chuẩn z Xác suất EFF -1,246569 0,003443 -0,095906 0,0000 Hằng -0,355965 0,002092 6,513909 0,0000 số Nguồn: Kết phân tích Eviews 6.0 20 21 22 CHƯƠNG 4: KẾT LUẬN VÀ KIẾN NGHỊ độ tăng trưởng điều kiện ngân hàng năm 4.1 Phát đề tài Luận án sử dụng số liệu ngân hàng TMCP Đầu 4.1.1 Phát hiệu kinh doanh ngân tư Phát triển Việt Nam (BID) để minh họa cho kiến nghị 4.2.2.2 Ước tính hiệu kinh doanh ngân hàng từ hàng TMCP Việt Nam theo cách tiếp cận truyền thống 4.1.2 Phát hiệu kinh doanh ngân mức độ rủi ro tín dụng Từ kết ước lượng mối quan hệ rủi ro tín dụng hàng TMCP Việt Nam theo cách tiếp cận đại 4.1.3 Phát mối quan hệ rủi ro tín dụng hiệu kinh doanh ngân hàng TMCP Việt Nam 4.2 Kiến nghị ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam tới hiệu kinh doanh ngân hàng thấy rủi ro tín dụng làm giảm đầu ngân hàng, cụ thể là, rủi ro tín dụng tăng 1% đầu ngân hàng giảm 0,586% Như vậy, rủi ro tín dụng tăng làm giảm tốc độ luân chuyển vốn ngân hàng, 4.2.1 Hoàn thiện phương pháp đánh giá hiệu ngân từ làm giảm đầu ngân hàng Khi ngân hàng chấp nhận mức rủi ro cao đó, ngân hàng cần đánh giá mạo hàng 4.2.2 Ước tính mức hiệu kinh doanh rủi ro tín hiểm có ảnh hưởng tới hiệu kinh doanh ngân hàng Nếu suy giảm hiệu kinh doanh ngân hàng dụng 4.2.2.1 Ước tính mức độ rủi ro tín dụng chấp nhận Với mức hiệu kinh doanh đặt ngân hàng, chấp nhận ngân hàng thực dự án mạo hiểm để thu lợi nhuận cao 4.3 Kiến nghị Chính phủ Ngân hàng Nhà kịch thay đổi yếu tố đầu ra, đầu vào rủi ro tín dụng tương lai xây dựng Từ đó, ngân nước hàng xác định mức rủi ro tín dụng tối đa 4.3.1 Chứng khoán hóa nợ xấu chấp nhận Cần lưu ý rằng, yếu tố để xác định hiệu 4.3.2 Phát triển thị trường mua bán nợ 4.4 Hạn chế đề tài hướng nghiên cứu tiếp kinh doanh ngân hàng có mối quan hệ với Chẳng hạn, tăng trưởng tín dụng (đầu hoạt động ngân hàng) theo gắn với gia tăng rủi ro tín dụng Đồng thời tăng trưởng Kết nghiên cứu luận án cung cấp cách tín dụng tương thích với tăng trưởng vốn huy động tiếp cận đánh giá hiệu kinh doanh ngân hàng Các kịch phải xây dựng dựa ước tính mức mối quan hệ với biến rủi ro tín dụng Từ thấy vai trò 21 22 23 24 KẾT LUẬN hoạt động quản trị rủi ro tín dụng đến việc nâng cao hiệu hoạt động ngân hàng Tuy nhiên, giới hạn Luận án tiến hành để đánh giá mối quan hệ thời gian nghiên cứu khả thu thập liệu nên rủi ro tín dụng hiệu kinh doanh ngân hàng kết nghiên cứu nhiều hạn chế Trong tương lai, luận án TMCP Việt Nam Rủi ro tín dụng lựa chọn dự phòng mở số hướng nghiên cứu cách hoàn thiện rủi ro cho vay ngân hàng tính toán theo tỷ lệ với phương pháp nghiên cứu sau: khoản nợ phân loại ngân hàng Hiệu kinh Thứ nhất, biến đầu vào đầu mô hình có doanh ngân hàng đánh giá phương pháp xây thể bổ sung thêm để phản ánh đầy đủ hoạt động dựng đường biên hiệu với kỹ thuật phân tích biên ngẫu ngân hàng đại nhiên (SFA) Thứ hai, cách tiếp cận hoạt động kinh doanh có Kết nghiên cứu cho thấy, rủi ro tín dụng yếu thể mở rộng, không sử dụng phương pháp “trung gian” tố phi hiệu ngân hàng, làm cho ngân hàng thương luận án mà sử dụng đồng thời cách mại hoạt động xa dần với đường biên hiệu Hiệu kinh tiếp cận khác (tiếp cận “hướng lợi nhuận”, “giá trị gia tăng”) doanh ngân hàng giảm mạnh bổ sung rủi ro tín dụng Thứ ba, bên cạnh hiệu kỹ thuật, đánh giá vào mô hình tính toán Kết phân tích tham số cho thấy, thêm loại hiệu kinh doanh khác hiệu quy mô, rủi ro tín dụng tăng 1% đầu ngân hàng giảm 0,586% hiệu chi phí để làm phong phú thêm phát đề tài Ngoài ra, hiệu kinh doanh ngân hàng nguyên nhân cho thay đổi rủi ro tín dụng theo kết phân tích nhân Granger Từ phát đề tài, luận án đưa đề xuất liên quan đến việc dự báo mức hiệu kinh doanh ngân hàng với ước tính rủi ro tín dụng hay phương pháp xác định rủi ro tín dung từ mức hiệu Ngoài ra, luận án đưa gợi ý sách quan quản lý Nhà nước để hỗ trợ hoạt động xử lý nợ xấu ngân hàng thương mại Việt Nam 23 24 ... lượng mối quan hệ rủi ro tín dụng hàng TMCP Việt Nam theo cách tiếp cận đại 4.1.3 Phát mối quan hệ rủi ro tín dụng hiệu kinh doanh ngân hàng TMCP Việt Nam 4.2 Kiến nghị ngân hàng thương mại cổ phần. .. đánh giá mối quan hệ rủi ro tín dụng hiệu kinh Phạm vi nghiên cứu không gian ngân hàng doanh ngân hàng thương mại cổ phần (TMCP) Việt thương mại cổ phần Việt Nam phạm vi nghiên cứu thời Nam Các mục... sử dụng để đánh giá hiệu kinh doanh ngân hàng 3.3.2 Kết đánh giá hiệu kinh doanh ngân hàng TMCP Việt Nam theo phương pháp tham số SFA 3.4 Phân tích mối quan hệ rủi ro tín dụng hiệu kinh doanh ngân