Ứng dụng hiệp ước BASEL II trong quản trị rủi ro tại ngân hàng TMCP quốc tế việt nam

Chương 1: NHỮNG LÝ LUẬN CHUNG VỀ RỦI RO, QUẢN TRỊ RỦI RO TRONG HỆ THỐNG NHTM VÀ HIỆP ƯỚC BASEL II 1.1 Lý luận chung về rủi ro trong hoạt động NHTM Rủi ro tín dụng RRTD trong hoạt động n

TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP HCM

oOo

BÙI NGỌC DUNG

ỨNG DỤNG HIỆP ƯỚC BASEL II

TRONG QUẢN TRỊ RỦI RO TẠI NGÂN HÀNG TMCP QUỐC TẾ VIỆT NAM

LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ

Tp Hồ Chí Minh, năm 2016

TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP HCM

oOo -

BÙI NGỌC DUNG

ỨNG DỤNG HIỆP ƯỚC BASEL II

TRONG QUẢN TRỊ RỦI RO TẠI NGÂN HÀNG TMCP QUỐC TẾ VIỆT NAM

Chuyên ngành: Quản trị kinh doanh (hướng nghề nghiệp)

Mã số: 60340102

LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ

NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC:

Tp Hồ Chí Minh, năm 2016

LỜI CAM ĐOAN

Tôi xin cam đoan luận văn thạc sĩ kinh tế “Ứng dụng hiệp ước Basel II trong quản trị

rủi ro tại ngân hàng thương mại cổ phần Quốc tế Việt Nam” là kết quả nghiên cứu

của cá nhân tôi, dưới sự hướng dẫn của PGS TS Nguyễn Quang Thu Các số liệu trong bài là trung thực, tôi hoàn toàn chịu trách nhiệm về tính trung thực của đề tài nghiên cứu này

TP.HCM, ngày tháng năm

Tác giả luận văn

Bùi Ngọc Dung

MỤC LỤC TRANG PHỤ BÌA

LỜI CAM ĐOAN

MỤC LỤC

DANH MỤC CÁC KÝ HIỆU, CÁC CHỮ VIẾT TẮT

DANH MỤC CÁC BẢNG

DANH MỤC CÁC HÌNH VẼ, ĐỒ THỊ

PHẦN MỞ ĐẦU 1

1 ĐẶT VẤN ĐỀ NGHIÊN CỨU 1

2 MỤC TIÊU NGHIÊN CỨU 2

3 ĐỐI TƯỢNG VÀ PHẠM VI NGHIÊN CỨU 2

4 PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU: 3

5 KẾT CẤU LUẬN VĂN 3

Chương 1: NHỮNG LÝ LUẬN CHUNG VỀ RỦI RO, QUẢN TRỊ RỦI RO TRONG HỆ THỐNG NHTM VÀ HIỆP ƯỚC BASEL II 4

1.1 Lý luận chung về rủi ro trong hoạt động NHTM 4

1.2 Quản trị rủi ro trong NHTM 5

1.3 Hiệp ước quốc tế Basel về quản trị rủi ro hệ thống Ngân hàng 8

1.3.1 Tìm hiểu về ủy ban Basel 8

1.3.1.1 Lịch sử hình thành 8

1.3.1.2 Sơ lược về Hiệp ước Basel I, II, III 9

1.3.2 Phương pháp Quản trị rủi ro theo Hiệp ước Basel II 14

1.3.2.1 Rủi ro tín dụng 14

1.3.2.2 Rủi ro hoạt động 19

1.3.2.3 Rủi ro thị trường 22

1.3.3 Kinh nghiệm ứng dụng chuẩn mực Basel II tại một số nước 23

1.3.3.1 Kinh nghiệm về lộ trình 23

1.3.3.2 Kinh nghiệm về những điều kiện cần để thực hiện tốt các chuẩn mực Basel II 26

1.4 Một số nghiên cứu liên quan tại hệ thống NHTM Việt Nam 27

TÓM TẮT CHƯƠNG 1 30

Chương 2 : NGHIÊN CỨU THỰC TRẠNG HỆ THỐNG QUẢN TRỊ RỦI RO TẠI NGÂN HÀNG VIB VÀ SO SÁNH VỚI NHỮNG YÊU CẦU TỪ 31

HIỆP ƯỚC BASEL II 31

2.1 Giới thiệu về Ngân hàng VIB 31

2.1.1 Quá trình hình thành và phát triển 31

2.1.2 Kết quả hoạt động kinh doanh 32

2.1.3 Khẩu vị rủi ro (Risk appetite) 34

2.1.4 Văn hóa rủi ro 35

2.2 Đánh giá hệ thống QTRR của Ngân hàng VIB 36

2.2.1 Giới thiệu về hệ thống quản trị rủi ro tại Ngân hàng VIB 36

2.2.1.2 Hệ thống Quản trị rủi ro tín dụng 36

2.2.1.3 Hệ thống Quản trị rủi ro hoạt động 41

2.2.1.4 Hệ thống Quản trị rủi ro thị trường 43

2.2.2 Đánh giá thực trạng QTRR tại Ngân hàng VIB 45

2.2.2.1 Những quy định của NHNN về quản trị rủi ro 45

2.2.2.2 Kết quả hoạt động quản trị rủi ro trong những năm gần đây 46

2.3 So sánh hệ thống QTRR hiện tại và các yêu cầu QTRR của Hiệp ước Basel II 49

2.3.1 Những chuẩn mực trong Hiệp ước đã đạt được 49

2.3.2 Chênh lệch Rủi ro tín dụng 50

2.3.3 Chênh lệch Rủi ro hoạt động 51

2.3.4 Chênh lệch Rủi ro thị trường 51

2.4 Phân tích các nhân tố ảnh hưởng đến khả năng thu hẹp chênh lệch 52

2.4.1 Phương pháp chuyên gia Delphi để xác định sự đồng thuận 52

2.4.2 Kết quả khảo sát 55

TÓM TẮT CHƯƠNG 2 58

Chương 3: LỘ TRÌNH & GIẢI PHÁP NÂNG CAO KHẢ NĂNG ỨNG DỤNG HIỆP ƯỚC BASEL II VÀO HỆ THỐNG QTRR TẠI NGÂN HÀNG TMCP QUỐC TẾ VIB 59

3.1 Định hướng quản trị rủi ro theo Basel II 59

3.1.1 Đề xuất lộ trình ứng dụng 59

3.1.2 Định hướng quản trị rủi ro theo Basel II tại VIB 62

3.2 Giải pháp thu hẹp chênh lệch và nâng cao khả năng ứng dụng các chuẩn mực về QTRR trong Hiệp ước Basel II 63

3.2.1 Giải pháp thu hẹp chênh lệch năng lực kinh doanh 63

3.2.2 Giải pháp thu hẹp chênh lệch cơ sở dữ liệu, hệ thống công nghệ thông tin 64

3.2.3 Các thay đổi cần thiết khi áp dụng Basel II 65

3.2.3.1 Thay đổi về cơ cấu tổ chức, quản trị và điều hành 65

3.2.3.2 Chiến lược kinh doanh 65

3.2.3.3 Chiến lược, chính sách và quy trình về quản lý rủi ro 66

3.2.3.4 Công cụ và phương pháp 66

3.2.3.5 Quy định nội bộ 66

3.2.3.6 Cơ sở dữ liệu và hạ tầng công nghệ thông tin 67

3.2.3.7 Kiểm toán nội bộ 67

3.3 Kiến nghị đối với Ngân hàng Nhà nước 67

3.3.1 Nâng cao chất lượng thông tin tín dụng của NHNN 67

3.3.2 Nâng cao hiệu quả công tác thanh tra kiểm soát, giám sát ngân hàng 68

3.3.3 Hoàn thiện hệ thống văn bản pháp luật, đặc biệt là phải ban hành chính thức hướng dẫn áp dụng Basel II 69

3.3.4 Tăng cường các tổ chức xếp hạng tín nhiệm chuyên nghiệp tại Việt Nam 71

TÓM TẮT CHƯƠNG 3 72 PHẦN KẾT LUẬN 73 Tài liệu tham khảo

PHỤ LỤC

PL 1: Cấu thành vốn theo Basel II

PL2: Hệ số rủi ro tín dụng (CRW)

PL 3: Công thức tính K đối với rủi ro tín dụng – PP nội bộ cơ bản & nâng cao

PL4: Danh sách nhóm chuyên gia

DANH MỤC CÁC CHỮ VIẾT TẮT:

(Basel Committee on Banking Supervision)

(Asset Liability committee)

DANH MỤC CÁC BẢNG

Bảng 1.1: Hệ số β trong phương pháp chuẩn đối với rủi ro hoạt động

Bảng 1.2: Kết quả khảo sát QIS lần thứ 5 (QIS 5) của ủy ban Basel II về việc ứng dụng các phương pháp Basel II trong quản trị rủi ro tín dụng:

Bảng 1.3: Kết quả khảo sát QIS lần thứ 5 (QIS 5) của ủy ban Basel II về việc ứng dụng

các phương pháp Basel II trong quản trị rủi ro hoạt động:

Bảng 1.4: Lộ trình ứng dụng Hiệp ước Basel II tại các nước ở Châu Á

Bảng 2.1: Một số chỉ tài chính của VIB tính tại thời điểm 30/6/2015

Bảng 2.2: Phân loại rủi ro theo các mức điểm và xếp hạng

Bảng 2.3: Chất lượng nợ vay tại VIB trong năm 2014 & 2015

Bảng 2.4 Những yêu cầu cho việc phân tích những đánh giá từ các chuyên gia bằng

Bảng 3.1: Lộ trình tổng thể áp dụng các phương pháp QTRR theo Basel II

Bảng 3.2: Lộ trình triển khai chi tiết

DANH MỤC CÁC HÌNH VẼ, CÔNG THỨC

Công thức 1.1: Tài sản có rủi ro tính theo rủi ro gia quyền Basel I

Công thức 1.2: Tỷ lệ vốn tối thiểu theo Basel II

Công thức 1.3: Tỷ trọng tài sản có rủi ro theo phương pháp chuẩn (RRTD) Công thức 1.4: Tài sản có rủi ro theo phương pháp nội bộ (RRTD)

Công thức 1.5: Vốn dự phòng RRHĐ theo phương pháp chỉ số cơ bản Công thức 1.6: Vốn dự phòng RRHĐ theo phương pháp chuẩn

Công thức 1.7: Yêu cầu vốn dự phòng cho RRTT phương pháp chuẩn Hình 1.1: Tóm lược nội dung Hiệp ước Basel II

Hình 1.2: Cấu trúc cơ bản củ

PHẦN MỞ ĐẦU

1 ĐẶT VẤN ĐỀ NGHIÊN CỨU

Xu thế hội nhập quốc tế đòi hỏi các ngân hàng thương mại (NHTM) Việt Nam phải đáp ứng các yêu cầu quản trị nói chung và quản trị rủi ro (QTRR) nói riêng theo chuẩn mực quốc tế mặc dù QTRR vẫn là một chức năng khá mới mẻ đối với các NHTM Việt Nam trong bối cảnh các ngân hàng đang chật vật xây dựng “khẩu vị” rủi

ro, khả năng chịu đựng và các giới hạn rủi ro, cũng như làm thế nào để nâng cao quy trình, kiểm soát và quản lý các nguồn lực

Một ngân hàng quản lý rủi ro tốt, nghĩa là ngân hàng đó có sức “đề kháng” tốt,

ít bị ảnh hưởng bởi những tác động không lường trước và có khả năng đưa ra những hành động kịp thời, hạn chế thấp nhất những tổn thất cho ngân hàng Hiện nay, bên cạnh nỗ lực giải quyết các khoản nợ xấu từ hoạt động cho vay trong quá khứ, các NHTM Việt Nam đã bắt đầu chuẩn bị các bước dài hơi hơn bằng cách xây dựng hệ thống quản lý rủi ro tiên tiến, nhằm phòng ngừa rủi ro trong tương lai

Trước tình hình đó, Hiệp ước thế giới về Quản trị rủi ro Basel là một thước đo chung lý tưởng để giúp các NHTM Việt Nam có thể vừa làm vững mạnh hệ thống QLRR tại NH mình, vừa đưa hệ thống quản trị lên một chuẩn mực cao hơn thuộc đẳng cấp quốc tế và từ đó góp phần thu hút sự hợp tác của các nhà đầu tư cũng như cộng đồng tài chính quốc tế Với những mong muốn trên, ngày 17/3/2014 NHNN ban hành Công văn 1601/NHNN-TTGSNH về việc thực hiện Hiệp ước vốn Basel II, 10 NHTM được lựa chọn sẽ phải thực hiện tuân thủ Basel II theo phương pháp tiêu chuẩn vào cuối năm 2015 và phương pháp đo lường tiên tiến vào cuối năm 2018

Từ thời điểm NHNN đưa ra các chuẩn mực quy định về tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu đến nay thì thực tế cho thấy có nhiều Ngân hàng đã hợp nhất, sáp nhập nhằm đảm bảo được các yêu cầu của Hiệp ước Basel II, chẳng hạn như PGBank sáp nhập VietinBank ngày 14/4/2015, MHB sáp nhập vào BIDV ngày 22/5/2015, Phương Nam sáp nhập vào Sacombank ngày 01/10/2015

Là một trong mười Ngân hàng được chọn trong việc tiên phong ứng dụng Hiệp ước Basel II, nhằm đáp ứng được các yêu cầu từ phía NHNN và hoàn thiện hệ thống quản trị rủi ro theo các yêu cầu từ Hiệp ước quốc tế Basel II, tác giả chọn đề tài: “Ứng dụng Hiệp ước Basel II trong quản trị rủi ro tại Ngân hàng TMCP Quốc tế Việt Nam”

để nghiên cứu

2 MỤC TIÊU NGHIÊN CỨU

Mục tiêu nghiên cứu tổng quát: Ứng dụng Basel II trong quản trị rủi ro tại

Ngân hàng TMCP Quốc tế Việt Nam

3 ĐỐI TƯỢNG VÀ PHẠM VI NGHIÊN CỨU

Đối tượng nghiên cứu: Hiệp ước quốc tế Basel II và hệ thống quản trị rủi ro tại

Ngân hàng TMCP Quốc tế Việt Nam

Phạm vi nghiên cứu: Hệ thống quản trị rủi ro tại Ngân hàng TMCP Quốc tế

Việt Nam và các chuẩn mực quốc tế về quản trị rủi ro của Hiệp ước Basel II Trong đó tác giả sẽ tập trung vào ba loại rủi ro được đề cập đến trong Trụ cột 1 của Hiệp ước là rủi ro tín dụng, rủi ro hoạt động và rủi ro thị trường Đối với Trụ cột 2 về hệ thống giám sát hoạt động và Trụ cột 3 về các chuẩn mực báo cáo, tác giả chỉ nêu những nội dung cơ bản nhất ở chương cở sở lý thuyết, xin để lại cho các nghiên cứu chuyên và rộng hơn sau này

4 PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU:

4.1 Nguồn dữ liệu sử dụng

Nguồn dữ liệu sơ cấp thu thập từ bảng câu hỏi của các chuyên gia nhằm tìm

hiểu được nhân tố tác động đến khả năng ứng dụng Hiệp ước Basel II tại Ngân hàng TMCP Quốc tế Việt Nam

Nguồn tài liệu thứ cấp sẽ được thu thập có chọn lọc trong nội bộ ngân hàng,

báo cáo ngành, báo cáo thường niên; tạp chí chuyên ngành có uy tín như tạp chí tài chính, tạp chí ngân hàng; và trên một số trang thông tin điện tử tin cậy khác

4.2 Phương pháp nghiên cứu:

Phương pháp nghiên cứu dữ liệu thứ cấp: Trên cơ sở các tài liệu thu thập

được, bằng phương pháp suy luận logic, thống kê và so sánh giữa các năm, các chỉ tiêu, để thấy được những tính hiệu quả và tồn tại của mô hình quản trị rủi ro hiện tại

Phương pháp chuyên gia: Phương pháp chuyên gia Delphi được sử dụng để

tìm kiếm sự đồng thuận từ ý kiến chuyên gia

5 KẾT CẤU LUẬN VĂN

Kết cấu của luận văn bao gồm những nội dung sau:

CHƯƠNG 3: Lộ trình và giải pháp nâng cao khả năng ứng dụng Hiệp ước Basel II vào

hệ thống QTRR tại Ngân hàng TMCP Quốc tế VIB

PHẦN KẾT LUẬN

Tài liệu tham khảo

Phụ lục

Chương 1: NHỮNG LÝ LUẬN CHUNG VỀ RỦI RO, QUẢN TRỊ RỦI RO

TRONG HỆ THỐNG NHTM VÀ HIỆP ƯỚC BASEL II 1.1 Lý luận chung về rủi ro trong hoạt động NHTM

Rủi ro tín dụng (RRTD) trong hoạt động ngân hàng là tổn thất có khả năng xảy ra đối

với nợ của tổ chức tín dụng (TCTD), chi nhánh ngân hàng nước ngoài do khách hàng không thực hiện hoặc không có khả năng thực hiện một phần hoặc toàn bộ nghĩa vụ của mình theo theo cam kết (Thông tư 02/2013/TT-NHNN, 2013)

Rủi ro tín dụng đối tác là rủi ro do đối tác không thực hiện hoặc không có khả năng

thực hiện một phần hoặc toàn bộ nghĩa vụ thanh toán khi đến hạn trong giao dịch với ngân hàng, chi nhánh ngân hàng nước ngoài

Rủi ro thị trường (RRTT) là loại rủi ro phát sinh do những biến động bất lợi từ thị

trường, bao gồm bốn loại:

- Rủi ro thanh khoản là rủi ro do Ngân hàng, chi nhánh ngân hàng nước ngoài

không có khả năng thực hiện các nghĩa vụ, trả tiền khi đến hạn; hoặc Ngân hàng, chi nhánh ngân hàng nước ngoài có khả năng thực hiện nghĩa vụ khi đến hạn nhưng chịu chi phí cao bất thường để thực hiện nghĩa vụ đó

- Rủi ro lãi suất là khả năng xảy ra những biến động của lãi suất dẫn đến những

tác động bất lợi cho các hoạt động kinh doanh và giảm thu nhập dự tính của Ngân hàng

- Rủi ro tỷ giá là khả năng xảy ra những biến động tỷ giá hối đoái dẫn đến những

tác động bất lợi cho các hoạt động kinh doanh và giảm thu nhập dự tính của Ngân hàng

- Rủi ro giá đầu tư là khả năng xảy ra những biến động của giá cổ phiếu, trái

phiếu và những khoản đầu tư vốn và chứng khoán khác dẫn đến việc giảm giá trị các khoản đầu tư mà Ngân hàng nắm giữ

Rủi ro hoạt động (RRHD) là rủi ro do các quy trình nội bộ quy định không đầy đủ

hoặc có sai sót, do yếu tố con người, do các lỗi, sự cố của hệ thống hoặc do các yếu tố

bên ngoài làm tổn thất về tài chính, tác động tiêu cực phi tài chính đối với ngân hàng, chi nhánh ngân hàng nước ngoài (bao gồm cả rủi ro pháp lý)

Rủi ro danh tiếng là rủi ro do khách hàng, đối tác, cổ đông, nhà đầu tư hoặc công

chúng có phản ứng tiêu cực về uy tín của ngân hàng, chi nhánh ngân hàng nước ngoài

Rủi ro chiến lược là rủi ro do ngân hàng, chi nhánh ngân hàng nước ngoài không có

chiến lược, chính sách ứng phó kịp thời trước các thay đổi môi trường kinh doanh hoặc

do các chiến lược, chính sách kinh doanh sai lầm

Rủi ro pháp lý là rủi ro phát sinh do ngân hàng bị khởi kiện, hoặc khi nhà nước thay

đổi đột ngột chính sách vĩ mô về cơ cấu kinh tế, lĩnh vực ưu tiên… thì điều này có thể dẫn tới rủi ro thua lỗ cho ngân hàng

1.2 Quản trị rủi ro trong NHTM

Quản trị rủi ro trong kinh doanh ngân hàng là việc theo dõi quá trình sử dụng vốn của ngân hàng với nhiệm vụ chủ yếu là kiểm soát và hạn chế các loại rủi ro phát sinh, đưa ra các chiến lược kinh doanh cụ thể nhằm giúp Ngân hàng tận dụng được đòn bẫy tín dụng một cách hiểu quả, cũng như đảm bảo Ngân hàng không chịu những rủi ro

mà có thể kiểm soát được Đồng thời xác định tương quan hợp lý giữa vốn tự có của ngân hàng với mức độ mạo hiểm trong sử dụng vốn của ngân hàng

Theo ông Cấn Văn Lực trình bày tại hội thảo Quản trị rủi ro (2013), có 8 nguyên tắc giúp Ngân hàng kiểm soát tốt Quản trị rủi ro:

- Nguyên tắc chấp nhận và quản lý “rủi ro cho phép” được thể hiện trong “khẩu vị rủi ro” của các Ngân hàng;

- Tính tương quan giữa mức độ rủi ro và thu nhập (risk- return tradeoff);

- Nguyên tắc phân tán rủi ro giúp các Ngân hàng chuyển/san sẻ các rủi ro không được phép;

- Tính phù hợp với chiến lược chung của ngân hàng;

- Tính tương quan giữa các loại rủi ro: rủi ro này có liên quan đến rủi ro khác;

- Tính độc lập các rủi ro riêng biệt: bộ phận QTRR báo cáo trực tiếp lên Ban lãnh đạo Ngân hàng;

- Tính liên tục nhằm đảm bảo theo kịp các thay đổi của thị trường;

- Tính cần thiết khi triển khai một sản phẩm mới

Công tác quản trị rủi ro ngân hàng thông thường bao gồm các bước sau:

- Xác định hạn mức rủi ro: Các bộ phận nghiệp vụ QTRR xác định hạn mức rủi ro cho bộ phận mình Hội đồng quản trị theo định kỳ có trách nhiệm xem xét lại và thông qua các hạn mức đó Các mức này sau đó được thông báo tới toàn bộ nhân viên các bộ phận nghiệp vụ và ban điều hành Ban điều hành chịu trách nhiệm đảm bảo các bộ phận nghiệp vụ tuân thủ các hạn mức này Có tỷ lệ thưởng và phạt tính trên tổng số thấp hơn và lớn hơn tổng số vượt hạn mức đó

- Đánh giá rủi ro: Việc đánh giá rủi ro đòi hỏi phải xác định được những rủi ro lớn liên quan đến các sản phẩm, dịch vụ hay hoạt động của TCTD, phải có các chốt kiểm tra nằm trong quy trình nghiệp vụ để kiềm chế rủi ro trong các hạn mức đã được đề ra cùng với các biện pháp để theo dõi các trường hợp ngoại lệ vượt hạn mức rủi ro

- Theo dõi rủi ro: sau khi xác định hạn mức và đánh giá được mức độ rủi ro của từng loại rủi ro để từ đó theo dõi rủi ro theo từng lĩnh vực kinh doanh với những mức độ rủi ro khác nhau

- Kiểm soát rủi ro: kiểm soát rủi ro trên góc độ toàn diện các hoạt động ngân hàng

để đưa ra biện pháp giảm thiểu rủi ro hợp lý

- Báo cáo đánh giá về quản trị rủi ro: căn cứ dựa trên kết quả đánh giá rủi ro để báo cáo đánh giá những mặt được, tồn tại, để rút kinh nghiệm và có hướng giải quyết phù hợp

Một số công cụ quản lý rủi ro của các tổ chức tài chính hiện nay như:

- Tự đánh giá rủi ro RCSA (Risk Control Self- Assessment): Nhiều ngân hàng sẽ

áp dụng công cụ này như một nền móng cho việc nhận diện và ước lượng khả

năng dễ bị tổn thất của họ bởi các rủi ro hoạt động, và đây luôn là bước đầu tiên trong quá trình quản lý và đánh giá Các bài tập đánh giá được tiến hành qua những cách tiếp cận từ dưới lên trên (up-down approach), những nhà quản lý kinh doanh cung cấp thông tin cần thiết trong phạm vi cơ cấu đặt ra bởi những chuyên gia trong lĩnh vực rủi ro hoạt động Các công cụ RCSA cũng có thể trình bày như những bài tập từ trên xuống dưới (top- down exercise), thường bắt đầu

từ mức độ quản lý cao cấp hơn, nhằm mục đích đưa tổ chức đạt đến tầm nhìn quản lý doanh nghiệp trình độ cao, đặc biệt quan trọng đối với việc quản lý rủi

ro doanh nghiệp

- Báo cáo chỉ số rủi ro chính KRI (Key risk Indicator): KRIs được sử dụng như một cách quản lý cảnh giác để thay đổi trong phạm vi tổ chức Lợi ích nhất của KRIs là có thể dự đoán và cung cấp các tín hiệu cảnh báo sớm cho việc quản lý

để thay đổi môi trường rủi ro và kiểm soát trước khi thiệt hại xảy ra Nguyên tắc của KRIs là các ngân hàng có thể nhận biết các chỉ tiêu về thiệt hại do rủi ro hoạt động và giám sát chúng dựa trên một cơ sở có tính chu kì Khi các KRIs trở thành đoán trước, chúng có thể hoà nhập vào quá trình tính toán vốn

- Giá trị rủi ro VaR (Value at Risk): là tính toán số tiền lớn nhất có khả năng bị mất của danh mục với một độ tin cậy nhất định (thông thường là 99% hoặc 95%) và trong một khoảng thời gian nhất định (ví dự như 1 ngày, 1 tuần,…) để

có thể phòng ngừa những trường hợp xấu gây phá sản sao cho lượng vốn dữ trữ

đó là đủ để ngân hàng sử dụng trong trường hợp bất thường xảy ra cũng như không dự trữ quá dư thừa dẫn đến nguồn vốn không thể lưu thông vào hoạt động kinh doanh dẫn đến giảm lợi nhuận

- Mô hình kiểm tra, kiểm soát nội bộ là hệ thống các cơ chế, chính sách, quy trình, quy định nội bộ, cơ cấu tổ chức, được thiết lập để phòng ngừa, phát hiện,

xử lý kịp thời rủi ro nhằm đạt được mục tiêu hoạt động của ngân hàng Đồng thời, đảm bảo mọi cán bộ nhân viên đều phải tuân thủ các chính sách và quy

định nội bộ Như vậy, hệ thống KSNB điều chỉnh hành vi của các thành phần nghiệp vụ, không chỉ giới hạn trong kiểm soát chức năng kinh doanh, kiểm soát tài chính mà còn điều chỉnh toàn bộ các chức năng như: quản trị điều hành, bộ máy tổ chức, nhân sự,

1.3 Hiệp ước quốc tế Basel về quản trị rủi ro hệ thống Ngân hàng

1.3.1 Tìm hiểu về ủy ban Basel

Ủy ban Basel thường xuyên tổ chức các cuộc thảo luận về vấn đề xoay quanh sự

hợp tác quốc tế để giảm bớt khoảng cách trong công tác giám sát NH, nâng cao chất lượng công tác giám sát hoạt động NH trên toàn thế giới

1.3.1.2 Sơ lược về Hiệp ước Basel I, II, III

hàng quốc tế; thiết lập một hệ thống ngân hàng quốc tế thống nhất, bình đẳng trong bối

cảnh hội nhập Theo International Convergence of Capital measurement and capital

standards (1988), các tiêu chuẩn cơ bản của Hiệp ước Basel I:

Tỉ lệ vốn dựa trên rủi ro - Tiêu chuẩn này quy định các ngân hàng phải giữ lại lượng

vốn bằng ít nhất 8% của rổ tài sản, được tính toán theo nhiều phương pháp khác nhau

và phụ thuộc vào độ rủi ro của chúng

Tỉ lệ an toàn vốn (CAR) = Vốn bắt buộc/Tài sản tính theo độ rủi ro gia quyền (RWA)

Theo đó, ngân hàng có mức vốn tốt là ngân hàng có CAR > 10%, có mức vốn thích hợp khi CAR > 8%, thiếu vốn khi CAR < 8%, thiếu vốn rõ rệt khi CAR < 6% và thiếu vốn trầm trọng khi CAR < 2%

Vốn cấp 1 và vốn cấp 2: Đây là thành tựu cơ bản của Basel I trong bước đầu đưa ra

được định nghĩa mang tính quốc tế chung nhất về vốn của ngân hàng và một cái gọi là

tỷ lệ vốn an toàn của ngân hàng Tiêu chuẩn này quy định: Vốn cấp 1 ≥ Vốn cấp 2

Vốn cấp 1 là lượng vốn dự trữ sẵn có và các nguồn dự phòng được công bố, như

là khoản dự phòng cho các khoản vay, bao gồm: Vốn chủ sở hữu vĩnh viễn; Dự trữ công bố (Lợi nhuận giữ lại); Lợi ích thiểu số tại các công ty con, có hợp nhất báo cáo tài chính; Lợi thế kinh doanh

Vốn cấp 2 (Vốn bổ sung) gồm: Lợi nhuận giữ lại không công bố; Dự phòng đánh giá lại tài sản; Dự phòng chung/dự phòng thất thu nợ chung; Công cụ vốn hỗn hợp; Vay với thời hạn ưu đãi; Đầu tư vào các công ty con tài chính và các tổ chức tài chính khác

Công thức 1.1: Tài sản có rủi ro tính theo rủi ro gia quyền

RWA = ∑ (Tài sản x Mức rủi ro phân định cho từng tài sản trong bảng cân đối kế toán) +

∑ (Nợ tương đương x Mức rủi ro ngoại bảng) (1.1)

Basel I đưa ra trọng số rủi ro gồm mức: quốc gia 0%; ngân hàng 20%; vay thế chấp bằng bất động sản 50%, doanh nghiệp 100% Trọng số rủi ro không phản ánh độ nhạy cảm rủi ro trong mỗi loại này

Những thiếu sót của Basel I:

- Không đề cập đến một loại rủi ro có sức tác động vô cùng lớn đó là rủi ro hoạt động (không yêu cầu vốn dự phòng rủi ro hoạt động)

- Không phân biệt theo loại rủi ro,

- Việc phân loại rủi ro chưa chi tiết cho các khoản vay

- Không có lợi ích từ việc đa dạng hóa danh mục

thức hiệu lực vào năm 2004 với mục tiêu nâng cao chất lượng và sự ổn định của hệ thống ngân hàng quốc tế; Tạo lập và duy trì một sân chơi bình đẳng cho các ngân hàng hoạt động trên bình diện quốc tế; Đẩy mạnh việc chấp nhận các thông lệ nghiêm ngặt hơn trong lĩnh vực quản lý rủi ro

Nguồn: Tổng hợp BIS, 2014

Hình 1.1: Tóm lược nội dung Hiệp ước Basel II

Trong đó:

Basel II sử dụng khái niệm“Ba trụ cột”:

Trụ cột thứ I: liên quan tới việc duy trì vốn bắt buộc Theo đó, tỷ lệ vốn bắt buộc tối

thiểu (CAR) vẫn là 8% của tổng tài sản có rủi ro như Basel I Tuy nhiên, rủi ro được tính toán theo ba yếu tố chính mà ngân hàng phải đối mặt: rủi ro tín dụng, rủi ro vận hành (hay rủi ro hoạt động) và rủi ro thị trường

Trụ cột thứ hai: nhắm vào việc đảm bảo rằng mỗi NH có quy trình nội bộ tốt để đánh

giá mức an toàn vốn dựa trên đánh giá toàn diện về rủi ro Các chuyên gia giám sát sẽ chịu trách nhiệm đánh giá NH làm tốt như thế nào trong việc đánh giá nhu cầu vốn của

họ tương quan với rủi ro Ủy ban này lưu ý đến tính kỷ luật của thị trường thông qua việc cải tiến việc công bố thông tin như là một phần cơ bản của Hiệp ước mới Nó xem yêu cầu công bố thông tin và những kiến nghị sẽ cho phép các thành viên của thị trường đánh giá các mẫu thông tin quan trọng để áp dụng hiệp ước điều chỉnh Bốn nguyên tắc cơ bản tạo nên chính sách của các chuyên gia giám sát:

- Thứ nhất, các ngân hàng cần phải có một quy trình đánh giá được mức độ đầy

đủ vốn nội bộ theo danh mục rủi ro và phải có được một chiến lược đúng đắn nhằm duy trì mức vốn đó

- Thứ hai, các giám sát viên nên rà soát và đánh giá việc xác định mức độ vốn nội

bộ và chiến lược của ngân hàng, cũng như khả năng giám sát và đảm bảo tuân thủ tỉ lệ vốn tối thiểu; giám sát viên nên thực hiện một số hành động giám sát phù hợp nếu họ không hài lòng với kết quả của quy trình này

- Thứ ba, Giám sát viên khuyến nghị các ngân hàng duy trì mức vốn cao hơn mức tối thiểu theo quy định

- Thứ tư, giám sát viên nên can thiệp ở giai đoạn đầu để đảm bảo mức vốn của ngân hàng không giảm dưới mức tối thiểu theo quy định và có thể yêu cầu sửa đổi ngay lập tức nếu mức vốn không được duy trì trên mức tối thiểu

Trụ cột thứ ba: nói về nguyên tắc thị trường, các ngân hàng cần phải công khai thông

tin ra thị trường một cách thích đáng Hiệp ước Basel II đưa ra danh sách các yêu cầu buộc các ngân hàng phải công khai thông tin, từ những thông tin về cơ cấu vốn, mức

độ đầy đủ vốn đến những thông tin liên quan đến mức độ nhạy cảm của ngân hàng với rủi ro tín dụng, rủi ro thị trường, rủi ro vận hành và quy trình đánh giá của ngân hàng đối với từng loại rủi ro này

 So với Basel I, Basel II có 6 điểm khác biệt chính sau:

- Chi tiết hơn về trọng số rủi ro của các loại tài sản khi tính vốn tối thiểu

- Bổ sung yêu cầu về hệ số an toàn vốn cho rủi ro hoạt động

- Bổ sung vai trò giám sát của cơ quan quản lý

- Bổ sung yêu cầu đáp ứng kỷ luật thị trường (yêu cầu tiết lộ thông tin, công khai

và minh bạch)

- Phạm vi áp dụng rộng hơn (đối với cả tập đoàn tài chính)

- Chi tiết hơn về các phương pháp tính vốn tối thiểu, cụ thể cách tính chi phí vốn đối với rủi ro tín dụng có sự sửa đổi lớn, đối với rủi ro thị trường có sự thay đổi nhỏ, và thêm vào rủi ro hoạt động Trọng số rủi ro của Basel II bao gồm nhiều mức (từ 0%-150% hoặc hơn) và rất nhạy cảm với xếp hạng

Như vậy, có thể thấy rõ, sự điều chỉnh của Basel II là để hướng tới đảm bảo cho

hệ thống tài chính hiện đại phát triển bền vững hơn Không dừng lại ở đó, nhằm cải thiện khả năng chịu đựng của lĩnh vực ngân hàng khi đối mặt cú sốc bắt nguồn từ những căng thẳng tài chính và kinh tế, từ đó làm giảm nguy cơ khủng hoảng lan truyền của khu vực tài chính cho nền kinh tế mà không cần đến hỗ trợ từ chính phủ Hiệp ước Basel III ra đời vào cuối năm 2010

Nếu Basel II chủ yếu tập trung khía cạnh “tài sản” thì Basel III phần lớn tập trung vào khía cạnh “nợ” của các ngân hàng Trong đó, Hiệp ước mới Basel III yêu cầu tăng cường về vốn của ngân hàng, giới thiệu các yêu cầu mới quy định về tính thanh khoản ngân hàng và đòn bẩy ngân hàng

 So với Basel II, Basel III có 5 điểm khác biệt chính sau:

- Chất lượng, tính nhất quán và sự minh bạch của nguồn vốn được nâng lên, xây dựng quy định mới về định nghĩa vốn cấp 1 và cấp 2

- Yêu cầu tăng vốn tối thiểu để đảm bảo sự an toàn khi đối mặt các rủi ro phát sinh

- Đưa ra tỷ lệ đòn bẩy bổ sung khung rủi ro so với Basel II để bổ sung lớp bảo vệ đòn bẩy thứ 2 và bảo vệ chống lại rủi ro mô hình, sai số đo

- Biện pháp thúc đẩy xây dựng vùng “vốn đệm” trong thời kỳ thuận lợi để phòng ngừa trong điều kiện thị trường xấu

- Triển khai tiêu chuẩn quốc tế về tính thanh khoản tối thiểu cho ngân hàng quốc

tế bằng tỷ lệ thanh khoản ngắn hạn trong 30 ngày và tỷ lệ cấu trúc thanh khoản dài hạn

1.3.2 Phương pháp Quản trị rủi ro theo Hiệp ước Basel II

Trụ cột thứ nhất của Hiệp ước quy định về hệ số an toàn vốn tối thiểu được xác định bằng công thức 1.2 sau

Công thức 1.2: Tỷ lệ vốn tối thiểu theo Basel II

- RWARRTD: tài sản có rủi ro đối với rủi ro tín dụng

- KRRTT: vốn yêu cầu đối với rủi ro thị trường

- KRRHD: vốn yêu cầu đối với rủi ro hoạt động

(Nguồn: International Convergence of Capital Measurement and Capital Standards, 2006, p12)

1.3.2.1 Rủi ro tín dụng

Theo Basel II, để đo lường và tính toán hệ số rủi ro đối với các khoản mục tài sản trong quản trị rủi ro tín dụng có 3 phương pháp có thể lựa chọn: Phương pháp chuẩn (Standardized Approach), Phương pháp dựa trên xếp hạng nội bộ cơ bản (F-IRB), phương pháp xếp hạng nội bộ nâng cao (A-IRB)

 Phương pháp chuẩn hoá (The Standardised Approach): Phương pháp tiếp cận

này đo lường RRTD tương tự Basel I, nhưng ở mức độ nhạy cảm với rủi ro hơn Định nghĩa về vốn và tỷ lệ vốn tối thiểu vẫn duy trì như vẫn duy trì như cũ, nhưng định nghĩa tài sản có rủi ro trở nên nhạy cảm rủi ro hơn

Công thức 1.3: Tỷ trọng tài sản rủi ro theo phương pháp chuẩn

RWASA = Tài sản * Hệ số rủi ro (1.3) Theo phương pháp này, Basel II quy định danh sách tài sản tín dụng của khách hàng chia thành 07 nhóm tài sản chính: Khoản phải đòi chính phủ các nước; Khoản phải đòi Định chế tài chính; Khoản phải đòi Doanh nghiệp; Khoản phải đòi Bán lẻ; Nợ xấu; Các loại tài sản nội bảng khác; Các giao dịch kiểu repo (mua bán lại) và đưa ra trọng số rủi ro khác nhau dựa trên xếp hạng tín nhiệm của tổ chức đó (Phụ lục 2)

Phương pháp tiêu chuẩn là phương pháp đơn giản nhất trong các phương pháp đánh giá rủi ro tín dụng của Basel II Theo đó, để đo lường rủi ro tín dụng các ngân hàng cần có sự hỗ trợ của các tổ chức xếp hạng bên ngoài (như Moodys’, S&P, Fitch)

và từ đó xác định hệ số rủi ro theo quy định Các tổ chức xếp hạng độc lập bên ngoài phải được cơ quan giám sát ngân hàng phê duyệt

(Nguồn: International Convergence of Capital Measurement and Capital Standards, 2006, p19-p52)

 Phương pháp nội bộ cơ bản (F-IRB: Foundation - The Internal Rating Based)

và phương pháp nội bộ nâng cao (A-IRB: Advance - The Internal Rating Based):

Ngoài phương pháp chuẩn, Basel II cho phép các ngân hàng có thể lựa chọn phương pháp đánh giá xếp hạng tín nhiệm nội bộ của mình để xác định dư nợ của khách, xác suất không trả được nợ, kỳ đáo hạn hiệu dụng, tỷ trọng tổn thất tín dụng,

từ đó tính toán tài sản có rủi ro tín dụng

Nguồn: Ngân hàng Trung ương Châu Âu ECB

Hình 1.2: Cấu trúc cơ bản của phương pháp IRB

Cả hai phương pháp đều phức tạp, theo đó cho phép NH sử dụng các thông số theo ước tính nội bộ để làm thông tin đầu vào phục vụ cho việc xác định vốn Các thông số gồm có giá trị đo lường xác suất không trả được nợ (PD), tỷ lệ tổn thất tại thời điểm vỡ nợ (LGD), dư nợ của khách hàng tại thời điểm vỡ nợ (EAD), và kỳ hạn hiệu dụng của khoản tín dụng (M) IRB dùng các ước tính của chính NH đối với xác suất vỡ

nợ (PD), nhưng buộc phải sử dụng LGD, M và EAD theo thông số do Ủy ban Basel đưa ra Đối với IRB nâng cao thì NH sẽ được tự ước lượng tất cả các thông số Công thức tính tài sản rủi ro theo phương pháp nội bộ như sau:

Công thức 1.4: Tài sản có rủi ro theo phương pháp nội bộ

lại xảy ra, được xác định thông qua Xác suất vỡ nợ PD (probability of Default), tỷ trọng tổn thất LGD (Loss Given Default) và kỳ đáo hạn hiệu dụng M (effective maturity) (Phụ lục 3)

Như vậy, để đáp ứng được yêu cầu đối với phương pháp nội bộ cơ bản (F-IRB), các Ngân hàng cần phải xây dựng được cho mình:

- Hệ thống xếp hạng nội bộ

- Mô hình ước tính xác xuất vỡ nợ (PD), để làm được điều này hệ thống thông tin

dữ liệu về khách hàng cần có ít nhất là trong 5 năm theo quy định của Hiệp ước Đối với phương pháp nội bộ nâng cao (A-IRB), bên cạnh việc đáp ứng được các yêu cầu từ phương pháp nội bộ cơ bản (F-IRB), các Ngân hàng phải xây dựng được:

- Mô hình đo lường tỷ trọng tổn thất tại thời điểm vỡ nợ (LGD)

- Kỳ đáo hạn hiệu dụng M

- Ước tính được dư nợ tại thời điểm vỡ nợ EAD

Từ những yêu cầu tối thiểu đối với mỗi phương pháp, phương pháp nội bộ cơ bản các thông số LGD, M và EAD được quy định nên không quá khó để thực hiện Tuy nhiên dể có thể thực hiện phương pháp nội bộ nâng cao là cả một sự nổ lực rất lớn

từ phía con người, hệ thống và phải được sự chấp thuận của chính phủ nước đó

(Nguồn: International Convergence of Capital Measurement and Capital Standards, 2006, p52-p119)

 Các kỹ thuật giảm thiểu rủi ro tín dụng trong Basel II

Các giao dịch được đảm bảo bằng thế chấp

Một giao dịch được đảm bảo bằng thế chấp là giao dịch trong đó: (i) các ngân hàng có dư nợ tín dụng hoặc dư nợ tín dụng tiềm năng đối với một đối tác; (ii) và dư

nợ tín dụng hay dư nợ tín dụng tiềm năng đó được bảo đảm toàn bộ hoặc một phần bằng tài sản thế chấp do đối tác hoặc một bên thứ ba đại diện cho đối tác cung cấp

Nếu các ngân hàng có các tài sản thế chấp tài chính hợp, họ sẽ được phép giảm rủi ro tín dụng đối với một đối tác khi tính toán mức vốn cần thiết theo yêu cầu trên nhờ tác động làm giảm rủi ro tín dụng của các tài sản thế chấp

Điều chỉnh nội bảng

Trường hợp các ngân hàng có các thoả thuận có hiệu lực pháp lý về việc tính ròng giữa dư nợ cho vay và tiền gửi, các ngân hàng đó có thể tính toán mức vốn tối thiểu trên cơ sở dư nợ tín dụng ròng theo các điều kiện sau: Nếu một ngân hàng,

(1) có đủ cơ sở pháp lý để xác định rằng thoả thuận thanh toán bù trừ có tính khả thi về các khía cạnh pháp lý liên quan bất kể bên đối tác có mất khả năng thanh toán hoặc phá sản;

(2) có thể quyết định rằng tài sản và công nợ của bên đối tác nằm trong khuôn khổ thoả thuận thanh toán bù trừ tại mọi thời điểm ;

(3) theo dõi và kiểm soát được các rủi ro của mình; và

(4) theo dõi và kiểm soát được các khoản dư nợ liên quan trên cơ sở khấu trừ thuần, thì ngân hàng có thể sử dụng cân đối thuần giữa dư nợ cho vay và tiền gửi làm

cơ sở để tính toán mức vốn tối thiểu phù hợp Tài sản (các khoản dư nợ cho vay) được coi như nguy cơ rủi ro và công nợ (tiền gửi) được coi là tài sản thế chấp

Bảo lãnh và các sản phẩm tín dụng phái sinh

Trường hợp việc các bảo lãnh và giao dịch tín dụng phái sinh được thực hiện trực tiếp, rõ ràng, không huỷ ngang và vô điều kiện, và các cơ quan quản lý NH chấp thuận các điều kiện hoạt động tối thiểu liên quan đến quá trình quản lý rủi ro, họ có thể công nhận các kỹ thuật đó trong việc tính toán mức vốn tối thiểu đối với ngân hàng

Cơ chế chứng khoán hóa

Các ngân hàng phải áp dụng cơ chế chứng khoán hoá để xác định các yêu cầu vốn quy định cho những rủi ro nảy sinh từ các tài sản chứng khoán hoá tổng hợp và chứng khoán hoá truyền thống hoặc các cấu trúc khác có các đặc trưng giống hai hình thức trên Vì tài sản chứng khoán hoá có thể được cấu trúc theo nhiều cách thức khác nhau, cách tính vốn áp dụng đối với một sự chứng khoán hoá phải được xác định dựa trên nội dung kinh tế chứ không phải dựa trên hình thức pháp lý

(Nguồn: International Convergence of Capital Measurement & Capital Standard (2006, p32-p34)

1.3.2.2 Rủi ro hoạt động

Những nguyên tắc chủ yếu liên quan đến rủi ro hoạt động trong Basel II bao gồm:

- Nguyên tắc 1: Do hoạt động QTRR hoạt động vẫn đang phát triển và môi trường

kinh doanh thường xuyên biến động nên ban lãnh đạo ngân hàng cần đảm bảo rằng các chính sách, quy trình và hệ thống của khuôn khổ này đều phải đầy đủ

và có hiệu lực Khả năng tăng cường công tác QTRR hoạt động sẽ phụ thuộc rất nhiều vào việc những vấn đề quan ngại do cán bộ QTRR hoạt động đưa ra được cân nhắc đến mức độ nào cũng như việc lãnh đạo cấp cao có sẵn sàng hành động nhanh chóng và thích hợp đối với những dấu hiệu cảnh báo đưa ra hay không

- Nguyên tắc 2: Các ngân hàng cần xây dựng, triển khai và duy trì một khuôn khổ

tích hợp toàn diện vào các quy trình QTRR nói chung của toàn ngân hàng

- Nguyên tắc 3: Hội đồng quản trị phải phê duyệt và rà soát lại “khẩu vị” cũng

như khả năng chịu rủi ro hoạt động gắn với bản chất, loại hình và mức độ rủi ro hoạt động mà ngân hàng sẵn sàng chấp nhận

- Nguyên tắc 4: Các ngân hàng cần có kế hoạch hồi phục và vận hành liên tục để

đảm bảo khả năng hoạt động bình thường và giảm thiểu tổn thất trong trường hợp gặp đổ vỡ nghiêm trọng hoạt động kinh doanh

Các phương pháp tính toán rủi ro hoạt động trong Hiệp ước Basel II gồm ba phương pháp, theo thứ tự gia tăng dần về mức độ phức tạp và sự nhạy cảm với rủi ro: Phương pháp Chỉ số Cơ bản; Phương pháp Chuẩn hoá; và Phương pháp Đo lường tiên tiến (AMA)

 Phương pháp chỉ số cơ bản (BIA –The Basic Indicator Approach): Vốn được

tính dựa trên tỷ lệ% cố định (gọi là α) trên bình quân tổng thu nhập dương của các năm trong ba năm trước đó

Công thức 1.5: Vốn dự phòng RRHĐ theo phương pháp chỉ số cơ bản

KBIA = ∑năm 1-3 max[∑(GIn,0] x α /n (1.5)

Trong đó:

o KBIA: yêu cầu vốn tính theo phương pháp BIA;

o GI: lợi nhuận gộp hàng năm (> 0) của 3 năm trước đó

o α = 15%, do Ủy ban qui định

o n: số năm có thu nhập hàng năm >0

Lợi nhuận gộp bao gồm (i) tất cả các khoản dự phòng, (ii) không bao gồm lãi/lỗ

từ việc bán chứng khoán trong sổ NH, (iii) loại trừ các khoản mục đặc biệt hoặc bất thường như doanh thu từ dịch vụ bảo hiểm.Hiệp ước Basel mới không đặt ra các điều kiện cụ thể để được phép áp dụng Phương pháp Chỉ số Cơ bản đối với NH

(Nguồn: International Convergence of Capital Measurement and Capital Standards, p144-p145)

 Phương pháp chuẩn hoá (SA –The Standardised Approach): Hoạt động NH

được chia thành 8 nhóm nghiệp vụ, mỗi nhóm nghiệp vụ có hệ số β tương ứng:

Bảng 1.1: Hệ số β trong phương pháp chuẩn đối với rủi ro hoạt động

Nguồn: TheoBasel, International Convergence of Captial Measurement and Captial Standard, p147

Công thức 1.6: Vốn dự phòng RRHĐ theo phương pháp chuẩn

KTSA= {∑nam1-3max[∑ GI1-8x β1-8,0]}/3 (1.6) Trong đó :

o KTSA: là vốn dự phòng rủi ro theo phương pháp chuẩn;

o β1-8: là hệ số của tám loại nghiệp vụ được nêu trong trong bảng 1.1;

o GI1-8 lợi nhuận gộp trong năm tương ứng, định nghĩa giống như phương pháp BIA đối với từng nhóm nghiệp vụ trong số8 nhóm;

o 1-8 tỷ lệ phần trăm cố định do Ủy ban Basel đưa ra liên quan đến mức độ vốnyêu cầu cho từng mức độ lợi nhuận ròng đối với mỗi nhóm nghiệp vụ Đối với phương pháp chỉ số cơ bản và chuẩn hóa, chủ yếu áp dụng đối với những NH không phải đối mặt với mức độ rủi ro lớn về hoạt động hoặc phạm vi hoạt động Tuy nhiên, để áp dụng phương pháp chuẩn hóa, NH phải có hệ thống quản lý RRHĐ đáp ứng đầy đủ những yêu cầu tối thiểu quy định tại Basel II

Cả hai phương pháp đều đòi hỏi NH phải duy trì số lượng vốn tương ứng với một tỉ lệ phần trăm nhất định so với tổng giá trị RRHĐ xác định được

(Nguồn: International Convergence of Capital Measurement and Capital Standards, 2006, p146-p147)

 Phương pháp đo lường tiên tiến (AMA –Advanced Measurement Approaches): Phương pháp AMA là phức tạp nhất khi tính toán nhu cầu vốn

đối phó với rủi ro hoạt động Ủy ban Basel không đề xuất mô hình AMA cụ thể Theo phương pháp này, yêu cầu vốn được tính dựa trên hệ thống nội bộ đánh giá RRHĐ của

NH Hệ thống không chỉ thống kê thiệt hại bên trong và bên ngoài thực tế mà còn phân tích theo trình tự thời gian các yếu tố liên quan đến môi trường kinh doanh cũng như môi trường kiểm soát nội bộ Các NH phải đảm bảo các điều kiện do Ủy ban đặt ra để được sử dụng phương pháp AMA (Ví dụ: Mô hình phải đáp ứng các yêu cầu về định lượng như khoảng tin cậy 99,9%, sử dụng số liệu nội bộ và bên ngoài với thời gian 5 năm)

Các NH được tự do phát triển phương pháp riêng của mình Việc một NH muốn

sử dụng AMA cần phải được cơ quan giám sát đồng ý và được sự hỗ trợ của cơ quan này đã làm cho phương pháp trở nên ít thông dụng hơn so với phương pháp chuẩn

(Nguồn: International Convergence of Capital Measurement and Capital Standards, 2006, p147-p148)

1.3.2.3 Rủi ro thị trường

 Phương pháp chuẩn hóa (Standardised Approach- SA): Yêu cầu vốn đối phó

với RRTT theo phương pháp chuẩn sẽ được xem xét đối với từng yếu tố rủi ro bao gồm: rủi ro lãi suất, rủi ro trạng thái vốn, rủi ro tỷ giá và rủi ro hàng hóa

Công thức 1.7: Yêu cầu vốn dự phòng cho RRTT phương pháp chuẩn

K RRTT = K ls + K cp + K nh + K hh + K qc (1.7)

Trong đó:

K ls: Vốn yêu cầu cho rủi ro lãi suất, trừ giao dịch quyền chọn;

K cp: Vốn yêu cầu cho rủi ro giá cổ phiếu, trừ giao dịch quyền chọn;

K nh: Vốn yêu cầu cho rủi ro ngoại hối (bao gồm cả vàng), trừ giao dịch quyền chọn;

K hh: Vốn yêu cầu cho rủi ro giá hàng hóa, trừ giao dịch quyền chọn;

K qc: Vốn yêu cầu cho giao dịch quyền chọn

(Nguồn: International Convergence of Capital Measurement and Capital Standards, 2006, p166-p176)

 Phương pháp mô hình nội bộ (Internal Model Approach-IMA): Để có thể sử

dụng phương pháp mô hình nội bộ khi đánh giá rủi ro thị trường, các NHTM cần được

sự chấp thuận từ phía cơ quan giám sát NH Yêu cầu tối thiểu mà mỗi NH phải đáp ứng khi thực hiện mô hình nội bộ bao gồm:

- Phải có hệ thống QTRR tương thích, hiện đại và đầy đủ dữ liệu cần thiết;

- Có đủ số lượng chuyên viên được trang bị kỹ năng sử dụng các mô hình phức tạp không chỉ trong giao dịch mà còn trong QTRR, kiểm toán

- Mô hình của NH được cơ quan giám sát đánh giá có chất lượng, đã qua kiểm định về tính hợp lý và chính xác khi đo lường rủi ro

Trên cơ sở những tiêu chuẩn về mô hình quản trị rủi ro này, các ngân hàng sẽ xác định được giá trị VaR (Value at risk) của mỗi giao dịch, của các danh mục và của toàn bộ hoạt động ngân hàng Độ tin cậy của việc tính toán này theo yêu cầu phải đạt tối thiểu 99% Basel II không nêu rõ phương pháp tính rủi ro thị trường của mô hình nội bộ mà chỉ đưa ra những chuẩn mực chung từ đó tùy thuộc vào từng đặc thù và yêu

cầu của mỗi quốc gia, các ngân hàng tự xây dựng cho mình một mô hình tính toán phù hợp

(Nguồn: International Convergence of Capital Measurement and Capital Standards, 2006, p191-p203)

1.3.3 Kinh nghiệm ứng dụng chuẩn mực Basel II tại một số nước

1.3.3.1 Kinh nghiệm về lộ trình

Theo thông tin từ Ngân hàng thanh toán Quốc tế (BIS) đối với nghiên cứu tình hình ứng dụng Hiệp ước Basel II trên thế giới, cuộc khảo sát cuối cùng về ứng dụng Basel II diễn ra vào 12/2005 gọi tắt là QIS 5 (the fifth quatitative impact study), đánh giá tác động của Basel II đến 350 NH thuộc 31 quốc gia trên thếgiới ( bao gồm các nước thuộc nhóm G10, ngoại trừ Mỹ và 19 nước không thuộc nhóm G10)

Bảng 1.2: Kết quả khảo sát QIS lần thứ 5 (QIS 5) của ủy ban Basel II về việc ứng

dụng các phương pháp Basel II trong quản trị rủi ro tín dụng

Số lượng Ngân hàng Nhóm 1 (vốn ≥ 3 tỷ USD) Nhóm 2 (vốn ≤ 3 tỷ USD)

Tổng RSA FIRB AIRB Tổng RSA FIRB AIRB

Không thuộc G10 (19 nước) 14 2 6 6 140 127 10 3

Nguồn: Result of the fifth quantitative impact study (QIS 5) –Bank for international settlement – page 7

Theo kết quả ở bảng 1.2, khoảng 70% số lượng NH khảo sát ở các nước có vốn điều lệ lớn hơn 3 tỷ USD chọn phương pháp nội bộ nâng cao (AIRB) trong khi đối với

số NH khảo sát có vốn nhỏ hơn 3 tỷ USD, khoảng 55% chọn phương pháp cơ bản (RSA), 40% chọn phương pháp nội bộ cơ bản (FIRB) và chỉ khoảng 5% chọn phương pháp nội bộ nâng cao (AIRB)

Bảng 1.3: Kết quả khảo sát QIS lần thứ 5 (QIS 5) của ủy ban Basel II về việc ứng

dụng các phương pháp Basel II trong quản trị rủi ro hoạt động

Nguồn: Result of the fifth quantitative impact study (QIS 5) – Bank for international settlement – page 8

Kết quả ở bảng 1.3 cho thấy đối với việc ứng dụng các phương pháp cho rủi ro hoạt động, khoảng 57% số lượng NH khảo sát ở các nước có vốn điều lệ lớn hơn 3 tỷ USD chọn phương pháp chuẩn, 39% chọn phương pháp nâng cao Đối với NH khảo sát

có vốn nhỏ hơn 3 tỷ USD, 59% chọn phương pháp chỉ số cơ bản (BIA), 41% chọn phương pháp chuẩn (SA) và không nước nào trong số các NH được khảo sát chọn phương pháp tiên tiến (AMA)

Theo kết quả nghiên cứu của Viện khoa học phát triển đại học Sussex, Brington về việc ứng dụng Basel II ở các nước không phải là thành viên của hội đồng Basel, có 84% các nước được khảo sát ứng dụng Basel II trong giai đoạn từ năm 2007 đến 2015 Đồng thời các NH được khảo sát đều căn cứ vào thực tế quy mô hoạt động, tiềm lực tài chính của mình để lựa chọn phương pháp QTRR cho phù hợp:

- Tại các nước thuộc nhóm 1 (các nước G10) chỉ có 39% các NH áp dụng phương pháp nâng cao, còn các NH có quy mô vốn nhỏ hơn 3 tỷ USD chủ yếu sử dụng phương pháp cơ bản và phương pháp chuẩn

- Riêng khu vực Châu Á, đa số các NH đều sử dụng phương pháp chuẩn hoá để đánh giá RRTD, chỉ có một số lượng hạn chế NH lớn tại châu Á sử dụng phương pháp phức tạp hơn là phương pháp đánh giá nội bộ cơ bản Đối với

RRHĐ, hầu hết các NH châu Á đều áp dụng phương pháp tiếp cận cơ bản là phương pháp chỉ số cơ bản và phương pháp chuẩn Phương pháp xếp hạng nội

bộ nâng cao chỉ được ứng dụng tại các quốc gia có các NH lớn, hoạt động đa ngành, đa quốc gia

Như vậy, với các phương pháp mà các nước đi trước đã chọn, Việt Nam cũng có thể học hỏi các kinh nghiệm áp dụng để có thể ứng dụng Hiệp ước một cách hiệu quả nhất Và với mỗi phương pháp, chúng ta cần lộ trình cụ thể, bảng 1.4 sẽ đưa ra lộ trình

áp dụng của một số nước Châu Á có nền kinh tế phát triển không quá xa so với Việt Nam

Bảng 1.4: Lộ trình ứng dụng Hiệp ước Basel II tại các nước ở Châu Á

Quốc gia Cách tiếp cận rủi ro tín dụng Cách tiếp cận rủi ro hoạt động

Trung

Quốc

Không áp dụng

2010 Không áp

dụng

Không áp dụng

Một số quốc gia phát triển trong khu vực như Nhật Bản, Hàn Quốc, Singapore, Đài Loan, Hồng Kông đã áp dụng Basel II trễ nhất vào năm 2008 với các phương pháp

có thể áp dụng như chuẩn (SA)và phương pháp nội bộ cơ bản F-IRB đối với rủi ro tín dụng, phương pháp chỉ số cơ bản đối với rủi ro hoạt động

Gần đây nhất, theo BIS (2014, trang 4-21) báo cáo tiến độ thực hiện các tiêu chuẩn Basel III đối với các quốc gia thành viên của Ủy ban Basel về giám sát NH (đến cuối tháng 9/2014) cũng đã cho thấy các thành viên đều đã hoàn thành Basel II, một

số nước đã hoàn thiện theo tiêu chuẩn Basel III và một số còn lại đều lên kế hoạch hoàn thành trong trong năm 2016

Qua các các báo cáo của BIS về tình hình tiến độ thực hiện tại các nước thành viên, chúng ta có thể thấy kinh nghiệm ở nhiều quốc gia châu Á đã triển khai Basel II cho thấy thường phải mất từ 5 đến 7 năm kể từ lúc bắt đầu đến khi hoàn toàn tuân thủ

1.3.3.2 Kinh nghiệm về những điều kiện cần để thực hiện tốt các chuẩn mực Basel II

Viện Quản lý rủi ro (Mỹ) cho rằng để áp dụng Basel II hiệu quả cần tuân thủ theo

phương châm “6 Cs” (trích dẫn bởi Cấn Văn Lực, 2013)

- “Comprehensive”: quan tâm đến tất cả các loại rủi ro liên quan

- “Consistently applied”: nhất quán từ trên xuống dưới và từ dưới lên

- “Common language and capability”: tập trung vào các thế mạnh chính và đào

tạo để đạt được điều đó

- “Commitment”: cam kết của các cấp

- “Connections”: kết nốt giữa con người, qui trình và công nghệ

- “Coordination”: phối kết hợp giữa các bộ phận/ người liên quan

Từ việc tham khảo ứng dụng Basel II của một số nước trên thế giới cho thấy để áp dụng thành công Basel cần có một số điều kiện quan trọng như sau:

- Bộ máy tổ chức: Để ứng dụng thành công Hiệp ước Basel, Ngân hàng Nhà nước

và hệ thống các NHTM cần phải sắp xếp tổ chức vận hành bộ máy theo hướng

tinh gọn, tăng cường công tác thanh tra, kiểm tra, giám sát xuyên suốt từ trung ương đến địa phương

- Khuôn khổ pháp lý: Ngân hàng nhà nước cần phải hoàn thiện hành lang pháp lý

và công tác quản trị vĩ mô; Các chuẩn mực kế toán theo tiêu chuẩn quốc tế; Nguồn nhân lực và đội ngũ chuyên gia; Vấn đề minh bạch trong công tác quản trị; Tính kỷ luật của thị trường; Hình thành và phát triển các tổ chức xếp hạng tín nhiệm theo chuẩn quốc tế; Sự cạnh tranh lành mạnh giữa các tổ chức tín dụng

- Xây dựng khung quản trị rủi ro, khẩu vị rủi ro và văn hóa rủi ro được tuyên truyền rộng rãi

- Nâng cao năng lực cán bộ nhân viên: Basel II đưa ra những chuẩn mực được đánh giá là rất phức tạp, như vậy để có thể áp dụng rộng rãi đòi hỏi cán bộ nhân viên phải được nâng cao kiến thức và chuyên môn Đảm bảo hiểu và vận hành được các chuẩn mực theo đúng định hướng đề ra

- Phải xây dựng lộ trình áp dụng như vậy mới có thể tạo định hướng thực hiện Hiện nay các nước đã và đang áp dụng Hiệp ước Basel II, một số nước thuộc G10 đã bắt đầu áp dụng Hiệp ước Basel III từ năm 2013 Tuy nhiên trong bối cảnh hiện nay trước hết chúng ta vận dụng tốt Hiệp ước Basel II sau đó đánh giá tổng kết rút ra các bài học từ thực tiễn hoạt động trên cơ sở đó tiệm cận và áp dụng Hiệp ước Basel III

1.4 Một số nghiên cứu liên quan tại hệ thống NHTM Việt Nam

Theo kết quả “Khảo sát về ngành Ngân hàng Việt Nam 2013” của KPMG (Công ty cung cấp các dịch vụ kiểm toán, thuế và tư vấn): 57% đối tượng tham gia khảo sát cho rằng, vấn đề QTRR hoạt động là đáng quan ngại nhất Nhiều ngân hàng đang triển khai QLRR hoạt động ở những công việc ban đầu như: nghiên cứu thiết lập quy trình, xây dựng các văn bản về QTRR hoạt động, theo dõi các rủi ro và cảnh báo…Về cơ sở tính toán vốn cho rủi ro hoạt động thì 64% các ngân hàng sẽ sử dụng

phương pháp tiêu chuẩn để tính vốn trong khi 14% ngân hàng lại sử dụng phương pháp chỉ số cơ bản và 21% vẫn chưa quyết định Tất cả các ngân hàng đều chỉ ra rằng còn rất nhiều khó khăn khi triển khai áp dụng Hiệp ước Basel II Hai khó khăn chung được nhắc đến nhiều nhất chính là chi phí triển khai Hiệp ước Basel II (85%) và thiếu dữ liệu lịch sử (78%)

Theo nghiên cứu của Chu Thị Hương Giang (2009); Nguyễn Thị Thuỳ Linh (2010); Nguyễn Thị Thùy Nga (2011); Trần Thị San (2010); Dương Thị Hiền (2011); Nguyễn Lê Bằng (2014) tìm ra một số nguyên nhân ảnh hưởng đến khả năng ứng dụng Hiệp ước Basel II vào hệ thống NHTM Việt Nam như sau:

- Mỗi phương pháp trong Basel II khá phức tạp để có thể hiểu và truyền đạt

rộng rãi cho cán bộ nhân viên hiểu được Sự phức tạp này thể hiện ở cả trong cách tính toán và vận dụng lẫn trong việc xây dựng một hệ thống cơ sở dữ liệu quản lý khách hàng

- Yêu cầu của Basel II về vốn khá cao Mặc dù tỷ lệ vốn an toàn tối thiểu trong

Basel II vẫn giữ mức 8% nhưng trên thực tế, các ngân hàng phải duy trì mức vốn cao hơn so với mức quy định ở Basel I bởi các ngân hàng phải bổ sung thêm vốn để dự phòng các rủi ro hoạt động và rủi ro thị trường

- Chi phí thực hiện ứng dụng Basel II quá lớn Đối với các nước đã phát triển

việc triển khai Basel II không quá phức tạp do hệ thống QTRR đã gần chỉnh chu so với yêu cầu của Basel II Tuy nhiên, đối với một số nước đang phát triển trong những năm đầu tiên xây dựng khẩu vị rủi ro, ma trận rủi ro và hệ thống QTRR còn nhiều yếu kém như Việt Nam thì cần phải nổ lực hơn rất nhiều và việc chuyển sang Basel II là rất tốn kém, các ngân hàng cỡ nhỏ khó có thể chịu được chi phí cố định liên quan đến việc nâng cấp ngân hàng Theo ước tính, các ngân hàng thương mại cỡ nhỏ phải tốn xấp xỉ

10 triệu Đô la Mỹ, tương đương hơn 200 tỷ đồng Việt Nam Trong khi đó, nếu là ngân hàng cỡ lớn thì chi phí vận hành hệ thống Basel này có thể lên đến 200 triệu Đôla Mỹ, tương đương hơn 4000 tỷ đồng Việt Nam

- Chưa xây dựng được hệ thống cơ sở dữ liệu: Theo các điều khoản và điều kiện

về việc ứng dụng phương pháp IRB, Ủy ban Basel yêu cầu sự duy trì và phát triển hệ thống cơ sở dữ liệu về các khách hàng vay của mình theo đặc điểm, các xếp hạng, quy trình quản lý, hạng mức tín nhiệm…

- Nguồn nhân lực Việt Nam còn chưa đủ giỏi về ngoại ngữ lẫn kiến thức toán

học và kiến thức quản trị để có thể để nắm vững và vận dụng được các chuẩn mực Basel Ngoài ra các kỹ năng phân tích, dự báo cũng là những kỹ năng không thể thiếu

- Thiếu những tổ chức xếp hạng tín nhiệm chuyên nghiệp Việc xếp hạng tín

dụng cần có những tổ chức xếp hạng chuyên nghiệp Ở những nước đang phát triển rất thiếu hoặc thông tin xếp hạng không đáng tin cậy

- Các vấn đề liên quan đến chuẩn mực báo cáo Các chuẩn mực báo cáo ở các

quốc gia rất khác nhau Do đó ngân hàng sẽ căn cứ vào đâu để điều chỉnh vốn hoặc tài sản có rủi ro của mình, để thực hiện được mục tiêu quản trị rủi ro

Theo kết quả nghiên cứu của Nguyễn Ngọc Linh và Nguyễn Văn Thọ (2015), tình hình thực hiện tại một vài ngân hàng trong số 10 ngân hàng được chọn như sau:

- Vietcombank: đã có những bước chuẩn bị tích cực trong lộ trình triển khai Basel

II vào tháng 6/2014, bắt đầu khởi động dự án “Phân tích hiện trạng và xây dựng

lộ trình triển khai nâng cao năng lực quản trị rủi ro ngân hàng theo yêu cầu của Hiệp ước vốn Basel II” Theo đó, Vietcombank đã phối hợp cùng với Ernst&Young (EY) xây dựng lộ trình nâng cao năng lực quản trị rủi ro ngân hàng theo yêu cầu Basel II trong vòng 3 – 5 năm

- BIDV: Với quyết tâm triển khai thành công Basel II, ngày 15/9/2014, Chủ tịch HĐQT BIDV ký quyết định thành lập Ban Quản lý dự án Triển khai Basel II tại BIDV do Tổng Giám đốc làm Trưởng ban Công ty TNHH PricewaterhouseCoopers (PwC) Việt Nam là đối tác chính của BIDV tham gia

hỗ trợ thực hiện dự án này

- Techcombank đã hình thành Văn phòng Quản lý dự án Basel để có thể trực tiếp báo cáo lên Giám đốc khối Quản trị rủi ro trong việc thực hiện điều phối nguồn lực triển khai Basel II;

- Sacombank đã dần đáp ứng được yêu cầu trong việc xây dựng hệ thống quản trị rủi ro trong toàn bộ hệ thống, cùng với đó thành lập Ban chỉ đạo và Đội dự án thực hiện Basel II, tích cực đẩy mạnh hoàn thiện Basel II vào năm 2018

Các nội dung trong chương 1 sẽ là cơ sở đánh giá phân tích hệ thống quản tri rủi

ro hiện tại của Ngân hàng Quốc tế (VIB) tại chương 2, những điều đã đạt được và những yếu kém trong hệ thống QTRR hiện tại (nếu có)

Đồng thời, chương 1 cũng sơ lược về tình hình ứng dụng Basel II trên thế giới,

lộ trình ứng dụng và những bài học kinh nghiệm từ các nước đi trước cho Việt Nam Đây cũng là tiền đề để tác giả đưa ra các giải pháp cho chương 3