Chỉ báo kĩ thuật trong chứng khoán

TRUNG TÂM NGHIÊN CỨU VÀ ĐÀO TẠO CHỨNG KHOÁN CHỈỈ BÁO Á KỸ Ỹ THUẬT Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn MỤC TIÊU • Hiểu khái niệm báo kỹ thuật • Minh họa báo kỹ thuật phần mềm • Ứng dụng báo trình phân tích Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn NỘI DUNG • • • • Khái niệm báo kỹ thuật Ý nghĩa Công thức tính toán Minh họa ứng dụng phần mềm Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn CHỈ BÁO KỸ THUẬT • Khái niệm: Mỗi báo kỹ thuật (CBKT) hình vẽ xây dựng dựa công thức toán học liệu giá và/ khối lượng loại chứng khoán hay hàng hóa Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn CHỈ BÁO KỸ THUẬT • Ý nghĩa – – – – Xu hướng biến động giá Báo hiệu/ xác nhận điểm đột phá Dự báo sức mạnh ủ độ biến ế động … Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn PHÂN NHÓM CBKT • Phân nhóm gì? • Tại cần phân nhóm? – – – – Có nhiều CBKT Các loại hình hàng hóa khác Biến động thị trường Đưa kết có ý nghĩa Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn PHÂN NHÓM CBKT Nhóm báo theo xu thế: MA, MACD… Nhóm báo dao động: Bollinger bands… Nhóm chỉỉ báo ề động lượng: RSI, Stochastic Oscilator… Nhóm báo sức mạnh thị trường: OBV, MFI… Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn NHÓM CHỈ BÁO XU THẾ • Đường trung bình trượt (SMA, EMA,…) • Đường trung bình trượt hội tụ/ phân kỳ (MACD, MACD_Histogram) Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn ĐƯỜNG TRUNG BÌNH Đường trung bình ì trượt – – – – – SMA : Đường trung bình trượt giản đơn EMA : Đường trung bình trượt theo hệ số mũ WMA: Đường g trung g bình trượt ợ có trọng ọ g số VMA : Đường trung bình trượt biến đổi TMA : Đường trung bình trượt hồi quy theo thời gian Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn SMA • Đường trung bình trượt giản đơn (SMA) • Công thức tính: Trong đó: ó n số ố thời kỳỳ trễ ễ Pi giá đóng cửa Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 10 RSI • Chỉ báo sức mạnh tương đối (RSI) • Tác giả: J Welles Wilder (1978) • Khái niệm: – RSI số động lượng đo sức mạnh tương đối chứng khoán định hay ủ ả thị trường – RSI có giá trị từ 0% đến 100% lấy hai đường 30%, đường 70% làm hai đường tín hiệu Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 27 RSI Công thức tính: A RS = B RSI = 100 − Trong đó: 100 + RS A: Trung g bình thay y đổi g ngày g y giá g tăng g n ngày B: Trung bình thay đổi ngày giá giảm t n ngày n: Số thời kỳ trễ Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 28 RSI • Ứng dụng: > Ngưỡng cân 50 > Ngưỡng mua nhiều 70 > Ngưỡng bán nhiều 30 Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 29 RSI Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 30 NHÓM CHỈ BÁO VỀ SỨC Ứ MẠNH THỊ TRƯỜNG Ờ • On Balance Volume (OBV) • Chỉ báo dòng g tiền ((MFI)) Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 31 OBV Tác giả: - On balance volume khám phá Woods & Vignolia (1940) trình bày khóa học hai ông năm 1946 - Sau Joe Granville phổ ổ biến ế năm 1963 xuất sách “New Strategy for Daily Stock Market Timing for Maximum Profits Profits” Khái niệm: OBV báo động lượng đo tính bền vững xu giá chứng khoán định Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 32 OBV • Công thức tính: – Nếu giá đóng cửa hôm cao hôm qua ta cộng khối lượng đóng cửa hôm với tổng lũy tích – Nếu giá đóng cửa hôm thấp giá đóng cửa hôm qua ta trừ khối lượng khỏi tổng – Ngày giá không đổi, khối lượng cộng dồn không đổi Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 33 OBV • Ý nghĩa Nhằm xác định ị tính bền vững g ộ xu giá định Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 34 OBV Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 35 MFI • Chỉ báo bá dòng dò tiền tiề • Tác giả: Quong/Soudack • Khái niệm: – MFI đo sức mạnh dòng tiền vào với loại chứng khoán – MFI đo lường thang độ từ đến 100 thường tính toán sử dụng chu kỳ 14 g y ngày Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 36 MFI • Công thức tính: – Giá đặc trưng P* = (H + L + C)/3 – MF = P* x m MF (+) ∑ MR = ∑ MF (−) 100 MFI = 100− 1+ MR Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 37 MFI • Ý nghĩa – Cầu loại chứng khoán coi lớn báo MFI cắt đường 80 từ lên – Khi MFI cắt đường 20 từ xuống cho dấu hiệu cung chứng khoán lớn lớn Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 38 MFI Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 39 GIỚI THIỆU • Các nhóm báo kỹ thuật khác • Các báo khác – – – – – Aroon Chaikin Oscillator BBW ADX …vv… Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 40 XIN CẢM ƠN! Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 41 [...]... 24 DẢI BOLLINGER Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 25 NHÓM CHỈ BÁO ĐỘNG LƯỢNG • Chỉ báo sức mạnh tương đối (RSI) • Stochastic Oscilator (SO) Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 26 RSI • Chỉ báo sức mạnh tương đối (RSI) • Tác giả: J Welles Wilder (1978) • Khái niệm: – RSI là một chỉ số động lượng đo sức mạnh tương đối của một chứng khoán nhất định hay của ủ cả ả thị trường – RSI có giá trị từ 0%... 11 SMA • Ý nghĩa Nhằm làm trơn biến động của giá chứng khoán để ta thấy được xu thế thực sự của xu thế giá trong từng thời kỳ • Ứng dụng: – Dấu hiệu ệ chứng g khoán tăng gg giá ((BUY)) – Dấu hiệu chứng khóan giảm giá (SELL) • Nhân tố cần xác định là (n) Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 12 SMA • Đ Đường ờ trung bình bì h trượt giản iả đơn đ (SMA) – Trong quá trình sử dụng MA ta có thể sử dụng 1 đường... trượt hệ số mũ (EMA) • EMA của một loại chứng khoán được tính bằng cách cộng một phần giá ngày hôm nay với giá trị EMA ngày hôm qua của chính loại chứng khoán đó theo một tỷ trọng nào đó Trong đó (n) Số thời kỳ trễ (ngày) Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 14 MACD ¾ Tác Tá giả: iả Đường trung bình trượt hội tụ/phân kỳ được xây â dựng d bởi Gerald G ld Appel A l trong t những hữ năm 1960 ¾ Công Cô thức... tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 30 NHÓM CHỈ BÁO VỀ SỨC Ứ MẠNH THỊ TRƯỜNG Ờ • On Balance Volume (OBV) • Chỉ báo dòng g tiền ((MFI)) Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 31 OBV Tác giả: - On balance volume được khám phá bởi Woods & Vignolia (1940) và được trình bày trong khóa học của hai ông năm 1946 - Sau đó được Joe Granville phổ ổ biến ế năm 1963 và xuất bản trong cuốn sách “New Strategy for Daily Stock... g của một ộ xu thế giá nhất định Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 34 OBV Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 35 MFI • Chỉ báo bá dòng dò tiền tiề • Tác giả: Quong/Soudack • Khái niệm: – MFI đo sức mạnh của dòng tiền vào và ra với một loại chứng khoán – MFI được đo lường trong thang độ từ 0 đến 100 và thường được tính toán sử dụng chu kỳ là 14 g y ngày Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 36... Xác định EMA(12) của đường giá y Xác định EMA(26) của đường giá y Xác định EMA(9) của MACD (đường tín hiệu) Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 15 MACD ¾Ý nghĩa - MACD là chỉ báo cho thấy ấ xu thế ế của biến ế động giá chứng khoán - MACD cho thấy dấu hiệu mua/bán Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 16 MACD Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 17 MACD ¾Ứ ¾Ứng d dụng • Sự ựg giao cắt của hai đường... 1946 - Sau đó được Joe Granville phổ ổ biến ế năm 1963 và xuất bản trong cuốn sách “New Strategy for Daily Stock Market Timing for Maximum Profits Profits” Khái niệm: OBV là chỉ báo động lượng đo tính bền vững của xu thế giá một chứng khoán nhất định Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 32 OBV • Công thức tính: – Nếu giá đóng cửa hôm nay cao hơn hôm qua ta cộng khối lượng đóng cửa hôm nay với tổng lũy... − Trong đó: 100 1 + RS A: Trung g bình thay y đổi của những g ngày g y giá g tăng g trong n ngày B: Trung bình thay đổi của những ngày giá giảm t trong n ngày à n: Số thời kỳ trễ Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 28 RSI • Ứng dụng: > Ngưỡng cân bằng 50 > Ngưỡng mua quá nhiều 70 > Ngưỡng bán quá nhiều 30 Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 29 RSI Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 30 NHÓM CHỈ... n ⎥ ⎦ n ⎤ 2 (Close i − Middle Band ) ⎥ ∑ i =1 ⎥ ⎥ n ⎥ ⎦ n 2 Trong g đó đó:: n là số thời kỳỳ trễ Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 22 DẢI BOLLINGER Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 23 DẢI BOLLINGER ¾ Ứng dụng: - Khoảng 70% các mức giá nằm trong dải BB - Khi giá đi lên dải trên: - Đi tiếp: Xu thế tăng còn tiếp tục - Đảo chiều*: Cảnh báo về sự suy giảm - Khi giá đi xuống dải dưới (ngược lại)... nghĩa: - MACD-H phản ánh độ lệch giữa hai đường MACD và đường tín hiệu - Khi MACD xuyên chéo qua đường tín hiệu thì MACDH xuyên ê chéo hé qua đường đ ờ số ố0 Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 19 NHÓM CHỈ BÁO DAO ĐỘNG • Bollinger bands Trung tâm NCKH & ĐTCK www.srtc.org.vn 20 DẢI BOLLINGER ¾ Tác giả: John Bollinger (1980) ¾ Khái niệm: Là miền thể hiện sai lệch xung quanh giá trị t trung bình bì h (MA)