Nâng cao chất lượng thẩm định dự án đầu tư tại Ngân hàng nông nghiệp và phát triển nông thôn Việt Nam agribank Chi nhánh Tây Đô

Hệ thống hoá những vấn đề cơ bản về thẩm định tài chính dự án đầu tư tại ngân hàng thương mại. Từ việc phân tích đánh giá thực trạng chất lượng thẩm định tài chính dự án đầu tư tại ngân hàng Agribank – CN Tây Đôqua đó rút ra những kết quả đã đạt được, hạn chế và nguyên nhân. Đề xuất giải pháp nâng cao chất lượng thẩm định tài chính dự án đầu tư tại ngân hàng Agribank – CN Tây Đô.

1 MỞ ĐẦU Tính cấp thiết của đề tài Việt Nam tham gia trở thành thành viên WTO, việc hội nhập kinh tế toàn cầu mở xu , thời kỳ tăng trưởng phát triển tất ngành , lĩnh vực Đặc biệt thay đổi mang tính chất bước ngoặt kinh tế nói chung , nhận thấy cách rõ nét , điển hình,và bật giai đoạn phát triển đỉnh cao ngành Tài – Ngân hàng nói riêng – Thể gia tăng số lượng Ngân hàng thương mại chất lượng sản phẩm dịch vụ mà Ngân hàng cung ứng Hiện việc đầu tư theo chiều sâu vào tất ngành , lĩnh vực trọng Đầu tư theo dự án mà tăng lên số lượng quy mô Doanh số cho vay lợi nhuận cho vay theo dự án tăng lên Chính vậy, vấn đề an tồn , hiệu khoản vay quan tâm Việc xem xét , thẩm định tính khả thi dự án để đến định đầu tư có liên quan chặt chẽ đến hoạt động kinh doanh ngân hàng Công tác thẩm định DAĐT công cụ đắc lực giúp Ngân hàng tránh rủi ro tín dụng đồng thời bảo đảm lợi nhuận cho Ngân hàng Với ý nghĩa việc thẩm định DAĐT góp phần quan trọng thành bại hoạt động kinh doanh Ngân hàng.Vì tính cấp bách , tầm quan trọng công tác nên tác giả lựa chọn đề tài “Nâng cao chất lượng thẩm định dự án đầu tư Ngân hàng Nông nghiệp Phát triển nông thôn Việt Nam – Chi nhánh Tây Đô” để làm luận văn thạc sỹ kinh tế Mục đích nghiên cứu - Hệ thống hoá vấn đề thẩm định tài chính dự án đầu tư ngân hàng thương mại - Từ việc phân tích đánh giá thực trạng chất lượng thẩm định tài chính dự án đầu tư ngân hàng Agribank – CN Tây Đôqua đó rút kết đã đạt được, hạn chế nguyên nhân - Đề xuất giải pháp nâng cao chất lượng thẩm định tài chính dự án đầu tư ngân hàng Agribank – CN Tây Đô Đối tượng và phạm vi nghiên cứu Đối tượng nghiên cứu: Chất lượng thẩm định tài chính dự án đầu tư ngân hàng thương mại Thẩm định dự án đầu tư là nội dung quá rộng, tác giả xin giới hạn nghiên cứu chất lượng thẩm định tài chính dự án tại Agribank – CN Tây Đô Phạm vi nghiên cứu: Nghiên cứu chất lượng thẩm định tài chính dự án Agribank – CN Tây Đô giai đoạn 2012 đến 30/06/2015 Phương pháp nghiên cứu Dựa phương pháp luận vật biện chứng, vật lịch sử, tác giả sử dụng phương pháp sau để nghiên cứu luận văn: - Phương pháp thống kê phân tích tổng hợp Phương pháp logic Phương pháp so sánh, kết hợp phân tích định tính, định lượng Kết cấu luận văn Ngoài phần lời mở đầu, kết luận, mục lục, phụ lục, luận văn gồm có chương sau: Chương 1: Một số vấn đề chất lượng thẩm định tài chính dự án đầu tư ngân hàng thương mại Chương 2: Thực trạng chất lượng thẩm định tài chính dự án đầu tư tại Agribank – CN Tây Đô Chương 3: Giải pháp nâng cao chất lượng thẩm định tài dự án đầu tư Agribank – Chi nhánh Tây Đô 1CHƯƠNG MỘT SỐ VẤN ĐỀ CƠ BẢN VỀ CHẤT LƯỢNG THẨM ĐỊNH TÀI CHÍNH DỰ ÁN ĐẦU TƯ CỦA NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI 1.1 Thẩm định tài dự án đầu tư ngân hàng thương mại 1.1.1 Khái niệm đầu tư dự án đầu tư  Đầu tư: Đầu tư theo nghĩa rộng, nói chung hi sinh nguồn lực để tiến hành hoạt động nhằm thu cho người đầu tư kết định tương lai lớn nguồn lực bỏ để đạt kết Các kết vốn, chất xám, tài nguyên thiên nhiên, thời gian … lợi ích dự kiến lượng hóa (tức đo hiệu tiền tăng lên sản lượng, lợi nhuận …) mà khơng lượng hóa (như phát triển lĩnh vực giáo dục, quốc phòng, giải vấn đề xã hội …) Đầu tư hoạt động kinh tế dài hạn, cần có tham gia nhiều chủ thể: người tìm kiếm hội đầu tư, người bỏ vốn đầu tư đặc biệt khơng thể thiếu góp mặt Nhà nước với tư cách nhà quản lý vĩ mô Các chủ thể mong muốn đạt mục đích cuối đầu tư khả sinh lợi Người ta đầu tư không thấy có khả sinh lợi Nhưng đầu tư việc làm đầy mạo hiểm, để đảm bảo sinh lợi tối đa họ cần đến dự án đầu tư Đầu tư nhân tố định đến phát triển doanh nghiệp kinh tế quốc dân Đầu tư việc sử dụng nguồn lực nhằm biến lợi ích dự kiến thành thực tương lai Hay nói khác đi, q trình sử dụng nguồn lực tài chính, sức lao động, tài nguyên thiên nhiên, trí tuệ người tài sản vật chất khác nhằm trực tiếp gián tiếp tái sản xuất giản đơn, tái sản xuất mở rộng sở vật chất kỹ thuật kinh tế nói chung, sở sản xuất kinh doanh dịch vụ ngành, quan quản lý xã hội nói riêng Hoạt động đầu tư bao gồm đầu tư trực tiếp đầu tư gián tiếp Từ đó, thấy “Đầu tư trình hoạt động sử dụng vốn để hình thành nên tài sản cần thiết phục vụ cho mục đích thu lợi nhuận khoảng thời gian dài tương lai” (PGS.TSNguyễn Đình Kiệm, TS Bạch Đức Hiển (2007), Giáo trình tài doanh nghiệp - Học viện tài chính, tr.164) Những kết tăng thêm tài sản tài (tiền vốn), tài sản vật chất (nhà máy, xưởng sản xuất, đường xá, máy móc thiết bị, cải vật chất khác ) tài sản trí tuệ (trình độ văn hố, chuyên môn, khoa học kỹ thuật ) nguồn nhân lực có đủ điều kiện để làm việc với suất cao sản xuất xã hội Ngày nay, nhằm tối đa hiệu đầu tư , hoạt động đầu tư thực theo dự án Vậy dự án đầu tư hiểu ?  Dự án đầu tư: Dự án đầu tư tập hợp đề xuất có liên quan đến việc bỏ vốn để tạo mới, mở rộng cải tạo sở vật chất định nhằm đạt tăng trưởng số lượng trì, cải tiến, nâng cao chất lượng sản phẩm dịch vụ khoảng thời gian xác định Có thể nói, dự án đầu tư luận chứng cách đầy đủ phương diện hội đầu tư, giúp cho chủ đầu tư chủ thể có liên quan có đủ độ tin cậy cần thiết để định thực đầu tư Theo quan điểm nhà kinh tế học đại “Dự án đầu tư tập hợp hoạt động đặc thù nhằm tạo nên thực tế có phương pháp sở nguồn lực định” “DAĐT tập hợp đề xuất có liên quan tới việc bỏ vốn để tạo vốn, mở rộng cải tạo sở vật chất định nhằm đạt tăng trưởng số lượng trì, cải tiến, nâng cao chất lượng sản phẩm dịch vụ khoảng thời gian định”  Vai trò dự án đầu tư Từ việc xem xét chất đầu tư phát triển từ trước đến nay, tất lý thuyết kinh tế cho đầu tư phát triển nhân tố quan trọng để phát triển kinh tế, chìa khóa tăng trưởng Một dự án đầu tư có góp mặt nhiều chủ thể vai trò cụ thể dự án đầu tư với họ khác nhau, thể điểm sau: Trước hết chủ đầu tư, dự án đầu tư chuyên gia xây dựng chặt chẽ sở nghiên cứu kĩ lưỡng yếu tố thị trường, kỹ thuật, quản lý… Do chủ đầu tư yên tâm với định thực đầu tư Nó sở để họ xây dựng kế hoạch mua sắm máy móc thiết bị, thi cơng xây lắp…, dự án tài liệu quan trọng để giúp họ nhận tài trợ tổ chức tín dụng Đối với nhà tài trợ nội dung dự án, đặc biệt tiêu hiệu tài để để đến định có tài trợ vốn cho dự án hay không Nếu chấp nhận tài trợ vốn dự án lại sở để họ xây dựng kế hoạch cấp vốn thu hồi nợ Đối với Nhà nước: Tùy thời kì, Nhà nước đề mục tiêu phát triển đầu tư cho ngành nghề khu vực khác Nếu dự án có mục tiêu phù hợp với định hướng phát triển kinh tế xã hội đất nước, mặt khác lại có hiệu kinh tế xã hội, ảnh hưởng tốt đến mơi trường sở để Nhà nước phê duyệt cấp giấy phép đầu tư  Phân loại dự án đầu tư Trên thực tế, dự án đầu tư đa dạng cấp độ, loại hình, quy mơ thời hạn phân loại theo nhiều tiêu thức khác Sau số cách phân loại dự án nhằm tạo thuận lợi cho việc quản lý, theo dõi đề biện pháp để nâng cao hiệu hoạt động đầu tư theo dự án - Theo tính chất dự án đầu tư: Dự án đầu tư mới: Là hoạt động đầu tư xây dựng nhằm hình thành cơng trình Thực chất đầu tư mới, với việc hình thành cơng trình địi hỏi có máy quản lý Dự án đầu tư chiều sâu: Là hoạt động đầu tư xây dựng nhằm cải tạo, mở rộng, nâng cấp, đại hóa, đồng hóa dây chuyền sản xuất, dịch vụ sở các cơng trình có sẵn Thực chất đầu tư chiều sâu, tiến hành việc cải tạo mở rộng nâng cấp cơng trình có sẵn tiến hành với máy quản lý hình thành từ trước đầu tư Dự án đầu tư mở rộng: Là dự án nhằm tăng cường lực sản xuất, dịch vụ có nhằm tiết kiệm tận dụng có hiệu cơng suất thiết kế lực sản xuất có - Theo nguồn vốn: Dự án đầu tư có vốn huy động nước: Vốn nước vốn hình thành từ nguồn vốn tích lũy nội kinh tế quốc dân, bao gồm: Vốn ngân sách Nhà nước, vốn tín dụng Nhà nước bảo lãnh, vốn tín dụng đầu tư phát triển Nhà nước, vốn đầu tư phát triển doanh nghiệp Nhà nước, nguồn vốn khác Dự án đầu tư có vốn huy động từ nước ngồi: Vốn ngồi nước vốn hình thành khơng nguồn tích lũy nội kinh tế quốc dân, bao gồm: Vốn thuộc khoản vay nước Chính phủ nguồn viện trợ quốc tế dành cho đầu tư phát triển (kể vốn hỗ trợ phát triển thức ODA), vốn đầu tư trực tiếp nước FDI, vốn đầu tư quan ngoại giao, tổ chức quốc tế quan nước khác đầu tư xây dựng lãnh thổ Việt Nam, vốn vay nước Nhà nước bảo lãnh doanh nghiệp - Theo ngành đầu tư: Dự án đầu tư phát triển sở hạ tầng: Là hoạt động đầu tư phát triển nhằm xây dựng sở hạ tầng kỹ thuật xã hội.hoàn chỉnh nâng cao chất lượng cơng trình giao thơng vận tải, thơng tin liên lạc,cấp nước.Trong điều kiệnnước ta đầu tư vào sở hạ tầng quan trọng có ý nghĩa định để thu hút vốn đầu tư trực tiếp nước nhằm phát triển kinh tế Dự án đầu tư phát triển công nghiệp: Là hoạt động đầu tư phát triển nhằm xây dựng cơng trình cơng nghiệp Dự án đầu tư phát triển nông nghiệp: Là hoạt động đầu tư phát triển nhằm xây dựng cơng trình nơng nghiệp Dự án đầu tư phát triển dịch vụ: Là hoạt động đầu tư phát triển nhằm xây dựng cơng trình dịch vụ (thương mại, khách sạn – du lịch, dịch vụ khác …) 1.1.2 Thẩm định tài dự án đầu tư Ngân hàng thương mại 1.1.2.1 Khái niệm thẩm định dự án đầu tư Ngân hàng thương mại Thẩm định dự án đầu tư việc rà soát, kiểm tra lại cách khoa học, khách quan toàn diện nội dung dự án liên quan đến dự án nhằm khẳng định tính hiệu tính khả thi dự án trước định đầu tư Đối với nhà tài trợ vốn, tổ chức cho vay: Thẩm định DAĐT NHTM hiểu việc cán thẩm định thực việc thẩm tra, so sánh cách khách quan, khoa học toàn diện nội dung dự án để đánh gía tính hợp lí, tính hiệu khả thi dự án, từ có định tài trợ vốn hay không Mục tiêu thẩm định dự án đầu tư: Giúp Chủ đầu tư, cấp đưa định đầu tư cấp giấy phép đầu tư, lựa chọn phương án đầu tư tốt nhất, định đầu tư hướng đạt lợi ích kinh tế - xã hội mà dự án đầu tư mang lại Quản lý trình đầu tư dựa vào chiến lược phát triển kinh tế - xã hội Nhà nước, quy hoạch phát triển ngành địa phương thời kỳ Thực thi luật pháp các sách hành Lựa chọn phương án khai thác, dụng có hiệu nguồn lực đất nước Góp phần cải thiện, nâng cao đời sống vật chất tính thần nhân dân Thực mục tiêu cơng nghiệp hóa – đại hóa đất nước 1.1.2.2 Nội dung, quy trình thẩm định dự án đầu tư Ngân hàng thương mại  Nội dung thẩm định DADT NHTM Nội dung thẩm định dự án đầu tư NHTM thể qua nội dung có liên quan đến dự án đầu tư, kể liên quan đến chủ đầu tư thực dự án đầu tư Thẩm định dự án đầu tư ngân hàng phản ánh qua nội dung sau: Thẩm định tư cách chủ đầu tư:Dựa hồ sơ pháp lý khách hàng cung cấp như: đăng ký kinh doanh, mã số thuế, điều lệ công ty, định bổ nhiệm Giám đốc, Kế toán trưởng, giấy chứng nhận đầu tư… cán ngân hàng thẩm định đánh giá tính đầy đủ mặt pháp lý doanh nghiệp để xem doanh nghiệp hoạt động kinh doanh có giấy phép khơng, ngành nghề kinh doanh quy định pháp luật không Thẩm định khả tài chủ đầu tư :Thơng qua đánh giá báo cáo tài chi tiết khoản mục, chuyên viên thẩm định đánh giá tình hình tài doanh nghiệp có lành mạnh hay không thông qua số tiêu bản: vốn lưu động ròng dương hay âm, tỷ suất lợi nhuận, tiêu toán, tiêu hoạt động, tiêu sinh lời… so sánh với tiêu ngành Thẩm định khả trả nợ:Thẩm định nội dung liên quan đến dự án đầu tư để thấy dự án khả thi, có lợi nhuận để trả nợ: Cơ sở pháp lý dự án đầu tư; Mục tiêu dự án đầu tư; Phương diện thị trường; Phương diện kỹ thuật, công nghệ; Phương diện tài dự án; Phương diện tổ chức quản lý; Vấn đề môi trường sinh thái Thẩm định biện pháp bảo đảm tiền vay :Qua việc xem xét hồ sơ tài sản đảm bảo bao gồm giấy chứng nhận sở hữu tài sản bảo đảm, chứng từ chứng minh mối quan hệ doanh nghiệp chủ sở hữu tài sản (nếu tài sản bên bảo lãnh)… để đánh giá pháp lý tài sản có phù hợp với quy định pháp luật ngân hàng, đánh giá tính khả mại tài sản thị trường từ ngân hàng có phương thức quản lý tài sản phù hợp đề xuất tỷ lệ cho vay hợp lý, đảm bảo an toàn cho ngân hàng tài trợ  Quy trình thẩm định DAĐT NHTM Mỗi Ngân hàng tự xây dựng áp dụng cho nội đơn vị quy trình thẩm định riêng cho phù hợp với điều kiện ngành, Ngân hàng tuân thủ theo quy định Ngân hàng Nhà nước Tuy nhiên, quy trình thẩm định bao gồm bước (xem sơ đồ 1.1) 10 Sơ đồ 1.1 Quy trình thẩm định dự án đầu tư Kiểm tra hồ sơ vay vốn kiểm tra thực tế khách hàng Tập hợp để thẩm định Thẩm định khách hàng vay vốn Thẩm định dự án đầu tư phương án cho vay, thu nợ Thẩm định điều kiện kinh tế ảnh hưởng đến dự án đầu tư Thẩm định biện pháp đảm bảo tiền vay Lập tờ trình kết thẩm định Bước Bước Bước Bước Bước Bước Bước 70 Coi trọng chất lượng công tác tuyển dụng cán Việc tuyển dụng đóng vai trị định tới chất lượng nhân tố người Để thỏa mãn yêu cầu chất lượng đòi hỏi trình tuyển dụng phải tiến hành cách khách quan, lựa chọn người đủ đức đủ tài, tránh tình trạng tiêu cực tuyển dụng Có thể nói tuyển dụng, vấn đề lực chun mơn ứng cử viên nhận cách dễ dàng vấn đề đạo đức họ khó xác định xác Vì vậy, chi nhánh phải có quy trình tuyển dụng hợp lý cho có đánh giá dù sơ qua vấn đề đạo đức Việc tuyển chọn đòi hỏi phải đảm bảo đủ số lượng chất lượng đồng thời phải thu hút không sinh viên giỏi vừa trường mà phải thu hút đối tượng có lực khác Bố trí cán cách hợp lý Cần phải bố trí cán cách phù hợp với trình độ chun mơn, khả cơng tác, kiên loại bỏ, chuyển công tác cán thiếu lực, thiếu phẩm chất đạo đức nghề nghiệp Xây dựng sách bồi dưỡng, đào tạo cán phù hợp Cán thẩm định cần phải thường xuyên đào tạo đào tạo lại nhằm có kiến thức cập nhật công tác Không trọng đào tạo lĩnh vực chuyên môn, kiến thức lĩnh vực khác cần phải trang bị cho cán thẩm định, nên kiến thức lĩnh vực khác luật pháp, kiểm toán, cần phải cập nhật Cán thẩm định phải thường xuyên cập nhật quy định nhà nước có liên quan đến lĩnh vực đầu tư Đây quy định có tính nghiêm ngặt chặt chẽ để bảo vệ cho lợi ích nhà nước, chủ đầu tư cộng đồng Hàng năm Chi nhánh cần tổ chức lớp tập huấn ngắn hạn cho cán thẩm định với tham gia chuyên gia nước, cán giàu kinh nghiệm để trau dồi kinh nghiệm công tác từ khắc phục khoảng cách chênh lệch trình độ kinh nghiệm cán Chi nhánh Vì 71 vậy, để nâng cao chất lượng hoạt động thẩm định dự án, vấn đề trang bị kiến thức toàn diện yêu cầu bắt buộc Có chế độ đãi ngộ thích hợp Chi nhánh cần có sách đãi ngộ phù hợp nhằm kích thích tinh thần làm việc nhân viên, kích thích sáng tạo cơng tác sách như: khen thưởng kịp thời cho thành tích, xây dựng chương trình phúc lợi cho cơng nhân viên chức 3.3 Một số kiến nghị nhằm nâng cao chất lượng thẩm định tài dự án đầu tư Agribank – Chi nhánh Tây Đô Nâng cao chất lượng thẩm định tài dự án đầu tư Agribank – Chi nhánh Tây Đơ, ngồi giải pháp cần thực cách liệt sát Chi nhánh, cần hỗ trợ từ đơn vị chủ quan trực tiếp Ngân hàng Nông nghiệp Phát triển nông thôn Việt Nam quan liên quan khác Do đó, khng khổ luận văn này, tác giả xin đưa số kiến nghị với quan nhằm mục đích nâng cao chất lượng cơng tác thẩm định tài dự án Chi nhánh thời gian tới 3.3.1 Kiến nghị với Ngân hàng Nông nghiệp Phát triển nông thôn Việt Nam Chi nhánh Tây Đô chi nhánh Ngân hàng Nông nghiệp Phát triển nơng thơn Việt Nam Do đó, q trình hoạt động, chi nhánh chịu điều phối NHNo&PTNT kế hoạch sử dụng vốn, giải ngân, đối tượng khách hàng, thu hút nguồn nhân lực….Đặc biệt, khoản vay lớn, chi nhánh không tự phép định mà phải trình lên Hội sở xin ý kiến Vì lý trên, kiến nghị NHNo&PTNT cần nghiên cứu, ban hành quy định vai trò, trách nhiệm Chi nhánh Đồng thời đưa hạn mức hoạt động kèm theo chế độ khen thưởng hay kỷ luật để Chi nhánh phấn đấu cơng tác mình, nâng cao tinh thần độc lập tự giác, trách nhiệm, ý chí phấn đấu Chi nhánh Hội Sở có biện pháp tăng cường vai trị hệ thống thu thập, phân loại, xử lý thông tin để cung cấp cho chi nhánh Đồng thời nhanh chóng 72 nắm bắt thay đổi hệ thống pháp luật, sách Nhà nước phổ biến cho đơn vị để đơn vị có điều chỉnh hoạt động hợp lý, nâng cao hiệu kinh doanh tránh tình trạng bị thụ động làm trái với quy định Hội sở nghiên cứu, xây dựng ban hành văn hướng dẫn riêng hoạt động cấp tín dụng cho dự án đầu tư để Chi nhánh áp dụng thống tồn hệ thống Ngân hàng Nơng nghiệp Phát triển nơng thơn Việt Nam cần có kế hoạch thanh, kiểm tra định kỳ , tổng kết hoạt động đơn vị:mặt được, mặt hạn chế để đưa báo cáo tổng kết tồn ngân hàng để chi nhánh rút kinh nghiệm từ hoạt động hay vận dụng học vào chi nhánh Tổ chức hoạt động tập thể: hội thảo chun mơn, buổi nói chuyện nội ngân hàng…nhằm tăng cường tính đồn kết tích cực phấn đấu đơn vị thành viên Tiếp thu kiến nghị từ chi nhánh để hồn thiện quy trình thẩm định, nội dung thẩm đinh (đặc biệt chuyên đề khía cạnh tài chính), phương pháp thẩm định nhằm hồn thiện cơng tác thẩm định tài dự án đầu tư 3.3.2 Kiến nghị với Ngân hàng Nhà nước Việt Nam Hệ thống ngân hàng đóng vai trị quan trọng kinh tế đặc biệt trước phát triển kinh tế thị trường Để đẩy mạnh việc xếp củng cố lại ngân hàng theo hướng phát triển, an toàn ổn định vai trị chủ đạo ngân hàng nhà nước cần thiết Do Ngân hàng Nhà nước cần có sách phù hợp nhằm thúc đẩy hoạt động ngân hàng nói chung nâng cao chất lượng thẩm định dự án đầu tư nói riêng Tác giả đề xuất số kiến nghị sau: Một là, ban hành kịp thời thơng tư hướng dẫn có liên quan Nghị định bảo đảm tiền vay Nghị định khác liên quan đến hoạt động ngân hàng Đầu mối phản ánh, trao đổi vướng mắc hoạt động Ngân hàng với Bộ ngành, quan hành khác Hai là, dự án đầu tư Chính phủ cho phép đầu tư cho 73 phép vay vượt 15% vốn tự có Tổ chức tín dụng, để tạo điều kiện cho việc thẩm định định cho vay ngân hàng, Ngân hàng Nhà nước nên bỏ quy định tổ chức tín dụng phải xin phép NHNN Ba là, tham gia ý kiến dự án đầu tư có liên quan, cần tham mưu cho phủ điều kiện bắt buộc dự án vay vốn tổ chức tín dụng, tính khả thi dự án cách cụ thể, đồng thời phát huy quyền tự chủ, tự chịu trách nhiệm TCTD Bốn là, củng cố nâng cao chất lượng hệ thống thơng tin tín dụng CIC, thông tin CIC cung cấp cho TCTD cần cập nhật kịp thời, chuẩn xác hơn, thời gian vừa qua tình trạng TCTD cho vay nhập liệu chưa đầy đủ, kịp thời đầu vào nên khai thác chưa đầy đủ Mặt khác nguồn thông tin liệu thông tin phải bổ sung thêm khoản cho vay ký Hợp đồng tín dụng chưa giải ngân khoản cam kết bảo lãnh, bảo lãnh khách hàng, nhóm khách hàng, ngành kinh tế có nguồn thơng tin đầy đủ nhằm giúp TCTD lường tránh rủi ro Năm là, thường xuyên tiếp cận làm đầu mối hội thảo, thuyết trình nghiệp vụ thẩm định, phân tích tài tổ chức quốc tế tổ chức nước Việt Nam năm trước NHNN làm để tạo điều kiện cho cán TCTD tiếp cận, học tập kinh nghiệm… Sáu là, NHNN cần đề nghị với Chính phủ Bộ tài sớm tăng vốn điều lệ cho NHTM Nhà nước để tạo lộ trình thuận lợi cho việc cổ phần hóa ngân hàng thương mại Nhà nước tạo vốn cho TCTD việc chủ động cho vay dự án lớn theo mức không vượt 15% vốn tự có tỷ lệ an tồn khác TCTD Bảy là, có chế tài cụ thể việc cạnh tranh không lành mạnh TCTD, kể lãi suất, điều kiện tín dụng… để mơi trường kinh doanh ngân hàng ln phát huy hiệu quả, hạn chế tới mức thấp rủi ro việc cạnh tranh không lành mạnh mang lại Tám là, tăng cường công tác tra, kiểm tra hoạt động tín dụng, thẩm định 74 cho vay TCTD để chấn chỉnh xử lý kịp thời tồn tại, sai sót phát sinh, làm cho mơi trường tín dụng ln lành mạnh 3.3.3 Kiến nghị với Chính phủ Bộ ngành liên quan Một là, ban hành Nghị định đạo ngành có liên quan hướng dẫn thực luật có liên quan cách kịp thời, nhằm tạo hành lang pháp lý cho việc xây dựng dự án, thẩm định dự án thực dự án Hai là, đạo ngành có liên quan xây dựng chuẩn mực hệ số tài ngành, lĩnh vực để làm sở pháp lý cho việc phân tích đánh giá tình hình tài doanh nghiệp việc thẩm định cho vay dự án, Việt Nam chưa xây dựng chuẩn mực này, quốc tế họ làm lâu Ba là, quy định chế độ kiểm toán bắt buộc tất doanh nghiệp, luật kế tốn quy định chế độ kiểm toán bắt buộc doanh nghiệp nhà nước, DN niêm yết doanh nghiệp có vốn đầu tư nước ngồi Bốn là, phê duyệt, điều chỉnh quy hoạch chi tiết cho ngành có liên quan, chủ đầu tư, ngân hàng có sở xây dựng thẩm định dự án ngành, lĩnh vực có liên quan, có quy hoạch số ngành quan trọng như: Điện, xi măng, giao thông… Năm là, đạo ngành liên quan thực tốt vấn đề sau: - Xây dựng định mức kinh tế kỹ thuật ngành, định mức vật nuôi, trồng, để làm sở cho chủ đầu tư, doanh nghiệp xây dựng thực dự án, giúp Ngân hàng có sở chuẩn mực việc thẩm định giúp quan chức việc kiểm tra, kiểm sốt - Thực hệ thống thơng tin ngành nhằm cảnh báo ngành vấn đề liên quan đến hoạt động ngành doanh nghiệp thuộc quản lý, nguồn thơng tin truyền tải thông qua mạng thông qua phương tiện thông tin nội bộ, đơn vị sử dụng thông tin phải trả phí cho đơn vị cung cấp - Phối hợp chặt chẽ việc thẩm định phê duyệt dự án Chính phủ cần có văn cụ thể quy định rõ trách nhiệm ngành liên quan ý 75 kiến dự án nhóm A, trước trình Chính phủ cho phép đầu tư Đối với dự án nhóm A Chính phủ cho phép đầu tư, q trình triển khai phát khơng hiệu Chính phủ nên kiên đình thực hiện, để hạn chế tới mức thấp rủi ro cho kinh tế - Hồn thiện cơng tác công chứng Các dự án với nhiều tài liệu liên quan có giá trị pháp lý, địi hỏi phải có cơng tác cơng chứng Sự xác, nghiêm túc cơng chứng cung cấp thông tin, hồ sơ hợp lệ trách nhiệm quan công chứng, công chứng, chứng thực không nhằm nâng cao chất lượng công tác thẩm định - Khuyến khích phát triển hình thức cơng ty tư vấn Các công ty tư vấn cung cấp nguồn thông tin phong phú đầu tư, thiết lập dự án đầu tư, giúp chủ dự án lập dự án có hiệu cao, đồng thời giúp quan có thẩm quyền thẩm định khía cạnh khác dự án - Tổ chức xếp loại doanh nghiệp, thông qua việc đẩy nhanh tiến trình cổ phần hóa doanh nghiệp nhà nước, thành lập tập đồn kinh tế, mơ hình cơng ty mẹ - để khai thác nguồn vốn xã hội, tăng vốn tự có doanh nghiệp nâng cao tính tự chủ, tự chịu trách nhiệm doanh nghiệp - Chỉ đạo tăng vốn điều lệ cho ngân hàng thương mại Nhà nước, đồng thời đẩy nhanh tiến trình cổ phần hóa ngân hàng để tạo vốn kinh doanh, tăng vốn tự có để chủ động cho vay dự án lớn theo giới hạn cho vay khách hàng, nhóm khách hàng theo quy định luật tổ chức tín dụng 76 KẾT LUẬN Chất lượng thẩm định tài dự án đầu tư ln yếu tố trọng tâm định chất lượng tín dụng hiệu kinh doanh ngân hàng, mà hoạt động cho vay chiếm tới 80% hoạt động kinh doanh tiền tệ Bởi lẽ sơ xuất cơng tác thẩm định dẫn đến sai lầm lớn định cho vay cuối Nâng cao chất lượng thẩm định dự án đầu tư nhân tố quan trọng việc thực mở rộng tín dụng an tồn, hiệu Tuy nhiên, việc nghiên cứu giải pháp nhằm nâng cao cơng tác thẩm định tài dự án đầu tư vấn đề có phạm vi rộng lớn, phức tạp, liên quan đến nhiều đối tượng, đồng thời cơng việc địi hỏi có thời gian lâu dài Do khuôn khổ luận văn cao học, tác giả giới hạn việc nâng cao chất lượng thẩm định tài dự án đầu tư tập trung giải vấn đề sau: Thứ nhất, hệ thống hóa làm rõ vấn đề cơng tác thẩm định tài dự án đầu tư Ngân hàng thương mại Thứ hai, đánh giá mức thực trạng chất lượng thẩm định tài dự án đầu tư Agribank Tây Đơ khía cạnh: Những kết đạt được, hạn chế nguyên nhân hạn chế Thứ ba, sở lý luận, thực tế định hướng hoạt động Agribank Tây Đô, luận văn đưa hệ thống giải pháp kiến nghị Ngân hàng Nông nghiệp Phát triển nông thôn Việt Nam, với NHNH Chính phủ ngành liên quan nhằm nâng cao chất lượng thẩm định tài dự án đầu tư Agribank Tây Đơ Tác giả xin chân thành cảm ơn quan, nhà khoa học, đặc biệt PGS.TS Đặng Ngọc Đức nhiệt tình giúp đỡ để hồn thành luận văn Mặc dù có nhiều cố gắng, song tính chất phức tạp đề tài nghiên cứu khả năng, điều kiện tác giả nên luận văn khơng tránh khỏi thiếu sót Vì tác giả mong nhận ý kiến đóng góp nhà khoa học, nhà quản lý bạn đọc quan tâm đến vấn đề để luận văn hoàn thiện 77 DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO Nguyễn Tấn Bình (2002), Phân tích quản trị tài chính, NXB Đại học Quốc gia thành phố Hồ Chí Minh Nguyễn Minh Kiều (2008), Tín dụng thẩm định tín dụng ngân hàng Chương trình giảng dạy kinh tế Fulbright DAVID BEGG (1992), Kinh tế học, NXB Giáo dục DAVID COX (1997), Nghiệp vụ ngân hàng đại, NXB Chính trị Quốc gia Lê Vinh Danh (1996), Tiền hoạt động ngân hàng, NXB Chính trị Quốc gia Hồ Diệu (2002), Quản trị ngân hàng, NXB Thống kê Đại học Kinh tế Quốc dân (1994), Đánh giá kinh tế phương pháp định đầu tư, NXB Mũi Cà Mau Đại học Kinh tế Quốc dân (2007), Giáo trình ngân hàng thương mại, NXB Trường ĐH KTQD Đại học Kinh tế Quốc dân (2004), Giáo trình Thẩm định tài dự án, Nhà xuất tài 10 ES MIHSKIN (1994), Tiền tệ ngân hàng thị trường tài chính, NXB Khoa học kỹ thuật, Hà Nội 11 HAROLD BIERMAN, JR SEYMOUR SMIDT (1995), Quyết định dự toán vốn đầu tư, NXB Thống kê, Hà Nội 12 Học viện Ngân hàng (2001), Giáo trình tín dụng ngân hàng, NXB Thống kê, Hà Nội 13 Học viện Ngân hàng (2003), Giáo trình tài trợ dự án, NXB Thống kê, Hà Nội 14 Vũ Chí Lộc (1997), Giáo trình đầu tư nước ngồi, NXB Giáo dục 15 MICHAEL.TODARO (1998), Kinh tế học cho giới thứ ba, NXB Giáo dục 78 PAUL A.SAMUELSON, WILLIAM D.NORDHAUS (1997), Kinh tế 16 học, NXB Chính trị Quốc gia PETER S.ROSE (2001, Quản trị ngân hàng thương mại, NXB Tài 17 Nguyễn Đình Tài (1997), Sử dụng cơng cụ tài - tiền tệ để huy 18 động vốn cho đầu tư phát triển, NXB Tài chính, Hà Nội Nguyễn Xuân Thủy (1995), Quản trị dự án đầu tư, NXB Chính trị Quốc 19 gia 20 Vũ Cơng Tuấn (1998), Thẩm định dự án đầu tư, NXB thành phố Hồ Chí Minh 21 Viện Ngơn ngữ học (2003), Từ điển tiếng Việt, NXB Đà Nẵng 22 Ngân hàng Nông nghiệp Phát triển Nông thôn Việt Nam, Báo cáo tổng kết năm 2012 – 2014 79 PHỤ LỤC Phụ lục 1: Bảng câu hỏi khảo sát Hà Nội, ngày …… tháng … năm 2015 Kính thưa Quý khách hàng, Ngân hàng Nông nghiệp Phát triển nông thôn Việt Nam – Chi nhánh Tây Đô trân trọng cảm ơn tin tưởng gắn bó Quý khách hàng thời gian qu Để cải tiền nâng cao chất lượng hoạt động cấp tín dụng dự án đầu tư chúng tơi kính mong Quý khách hàng cho biết ý kiến đánh giá chất lượng sản phẩm, dịch vụ Agribank – Chi nhánh Tây Đô Chúng trân trọng đánh giá cao ý kiến đóng góp từ phía Quý khách hàng cam kết tất thông tin giữ bí mật, sử dụng cho mục đích phục vụ Quý khách hàng tốt Kính chúc Q khách sức khỏe thành cơng ! Tên khách hàng:……………………………………………………… Địa chỉ:………………………………………………………………… Điện thoại:…………………………………………………………… Email:………….……………………………………… Xin Quý khách đánh dấu vào mức độ hài lòng đây: Ghi chú: 1-Rất khơng hài lịng; 2-Khơng hài lịng; 3-Bình thường; 4-Hài lịng; 5-Rất hài lịng 80 Mức độ hài lòng về: Quy trình thẩm định dự án Chất lượng tư vấn, hỗ trợ Thái độ phục vụ cán tín dụng Sự đầy đủ, tiện ích sản phẩm tín dụng Đánh giá chung đến giao dịch với Agribank Tây Đơ Q khách có muốn giới thiệu đối tác sử dụng sản phẩm cấp tín dụng đầu tư dự tán Agrinbak Tây Đơ khơng? Có Khơng NẾU QUÝ KHÁCH CÓ ĐỀ NGHỊ CẢI TIẾN CHẤT LƯỢNG PHỤC VỤ VÀ DỊCH VỤ CỦA AGRIBANK TÂY ĐÔ, XIN GHI RÕ: ……………………………………………………………………………… ………………….…………… ……………………………………………………………………………….………………….……….……… ………………………………………………………………………….……………………….……………… ………………………………………………………………………………………………….……………… ……………………………………………………………………… ………………………….……………… ………………………………………………………………… ……………………………….………… … …………………………………………………………………………………………………….……… …… ………………………………………………………………… ……………………………….……….…… 81 Phụ lục 2: Ví dụ minh họa thẩm định cho vay dự án đầu tư “Mua máy móc thiết bị đầu tư dây chuyền sản xuât vải không dệt Spunlace ” Công ty TNHH Sợi Vĩ Sơn a Thông tin chung về dự án STT NỘI DUNG Tên dự án MÔ TẢ Dự án đầu tư “Mua máy móc thiết bị đầu tư dây chuyền sản xuât vải không dệt Spunlace ” Công ty TNHH Sợi Vĩ Sơn Công ty TNHH Sợi Vĩ Sơn Địa : KCN Đại An – TP Hải Dương – Hải Dương Chủ đầu tư Tổng vốn đầu tư 106.966 triệu đồng Trong đó: Tổng vốn đầu tư - Vốn tự có: 38.626 tr.đ chiếm tỷ trọng 36% cấu nguồn vốn - Vốn vay Agribank Tây Đô: 68.340 tr.đ chiếm tỷ trọng 64% Tồn tài sản hình thành tương lai từ vốn vay Tài sản bảo đảm vốn tự có, có giá trị khoảng 106.696 tr.đ Tài sản khác bất động sản có giá trị khoảng tỷ đồng b Thẩm định về Khách hàng vay vốn: Khách hàng: Công ty TNHH Sợi Vĩ Sơn Công ty TNHH Sợi Vĩ Sơn thành lập ngày 01/04/2005 theo giấy chứng nhận đăng ký kinh doanh số 0404000008 Ngày 27/02/2009, Công ty thay đổi ĐKKD theo Giấy chứng nhận đăng ký kinh doanh đăng ký thuế số 0101576537001, thay đổi lần 02 ngày 26/03/2012 Hồ sơ pháp lý bao gồm: • Giấy phép đăng ký kinh doanh cấp lần đầu lần sửa đổi bổ sung • Đăng ký mẫu dấu, Mã số thuế Cơng ty 82 • Biên họp HĐQT Cơng ty CP Vĩ Sơn Quyết định bổ nhiệm Giám đốc ơng Trịnh Thanh Vinh • Quyết định bổ nhiệm Phó Giám đốc Cơng ty bà Trịnh Thị Mỹ Hạnh • Quyết định bổ nhiệm Kế tốn trưởng bà Nguyễn Thị Thu Huyền Hiện Cơng ty có quan hệ tín dụng với TCTD khác là: BIDV Chi nhánh Bắc Hà Nội Techcombank – CN KCN Hải Dương Tình hình tài chính: • Khách hàng hoạt động quy mô tương đối lướn, doanh thu năm 2014 đạt 225 tỷ • • đờng Lợi nhuận đạt 1.912 triệu đồng Tổng tài sản đạt ~ 315 tỷ đồng, cấu TSNH – TSDH là 2:1 Chất lượng tài sản có tương đối tốt, tập trung chủ yếu ở khoản phải thu và hàng • tồn kho Khả tự chủ khoản ngắn hạn tương đới tớt Các tiêu tài cơng ty: tốn, hoạt động khả sinh lời qua năm tương đối tốt • Lưu chuyển tiền tệ Khách hàng năm dương, dòng tiền từ hoạt động kinh doanh tốt * Các tiêu tài chủ yếu 2012 2012 2013 Hệ số toán ngắn hạn 1.002 1.13 1.01 Hệ số tốn nhanh 0.44 0.36 0.21 2.74 2.31 1.52 Vịng quay hàng tồn kho 3.49 5.10 5.34 Vòng quay khoản phải thu 1.63 1.73 1.26 Vòng quay vốn lưu động 1.69 2.33 2.35 Hiệu suất sử dụng TSCĐ 0.71 0.68 0.79 Tổng nợ phải trả/Tổng tài sản 0.76 0.56 0.67 Nợ dài hạn/ Vốn chủ sở hữu 2.40 2.16 3.70 Nợ phải trả/ VCSH 0.76 0.92 0.77 Doanh thu thuần/Tổng tài sản bình quân 44% 38% -3% Tốc độ tăng trưởng DT 3.82% 0.18% 0.13% Lợi nhuận sau thuế/Tổng tài sản (ROA) Lợi nhuận sau thuế/Vốn chủ sở hữu bình quân 13.62% 0.50% (ROE) 0.58% 1.85 1.02 1.03 EBIT/Chi phí lãi vay ( Ng̀n: Báo cáo tài chính kiểm toán năm Cty cung cấp) 83 Xếp loại Khách hàng: Theo quy định hành Agribank xếp hạng doanh nghiệp, Công ty TNHH Sợi Vĩ Sơn xếp loại A, nhóm nợ đủ tiêu chuẩn, mức độ rủi ro thấp c Thẩm định về dự án đầu tư  Hồ sơ pháp lý của dự án: • Báo cáo nghiên cứu khả thi Dự án • Biên họp Hội đồng cổ đông Nghị HĐQT Công ty CP Vĩ Sơn V/v đầu tư dự án • Giấy chứng nhận đầu tư số: 04201000176 Ban quản lý KCN Hải Dương cấp ngày 19/12/2013 Hồ sơ Dự án cần tiếp tục bổ sung q trình triển khai Dự án • Giấy phép xây dựng • Văn phê duyệt báo cáo đánh giá tác động mơi trường, phịng cháy chữa cháy, xử lý nguồn nước thải; • Giấy xác nhận đăng ký cam kết bảo vệ mơi trường cấp có thẩm quyền  Tài sản bảo đảm của dự án Toàn tài sản hình thành tương lai từ vốn vay vốn tự có, có giá trị khoảng 106.696 tr.đ Tài sản khác bất động sản có giá trị khoảng tỷ đồng  Thẩm định tài chính dự án : • Tởng mức đầu tư theo dự toán của khách hàng là 106.966 triệu đồng • Cơ cấu nguồn vốn : Khách hàng đề xuất tham gia vốn tự có 38.626 triệu đồng (36%) và vay vốn ngân hàng 68.340 triệu đồng (64%) Khả tham gia vốn tự có của khách hàng theo đánh giá cán tín dụng là tương đới đảm bảo • Hiệu quả tài chính của dự án :  Các giả định tính toán doanh thu : Sản phẩm đầu dự án sợi Visco (30%) sợ Polyester (70%), giá bán bình quân sản phẩm 57.273 VND/kg  Các giả định tính toán chi phí Khoản mục Giá trị Đơn vị tính 84 Chi phí nguyên vật liệu năm đầu Chi phí NVL năm sau Chi phí cố định Số lượng nhân cơng Lương, BH Chi phí bảo dưỡng, sửa chữa, dịch vụ kỹ thuật Thuê đất Chi phí quản lý hành Chi phí bảo hiểm máy móc thiết bị Chi phí quản lý , bán hàng 279,060 /bình 279,060 /bình 46 người 1,500,000 nghìn đồng/năm 50,000 nghìn đồng/năm 100,000 nghìn đồng/năm 50,000 nghìn đồng/năm 0.15% Giá trị MMTB 2.00% Doanh thu  Hiệu quả tài chính của dự án : Vòng đời dự án : 20 năm NPV : 31.266 triệu đồng IRR : 18%  Ng̀n trả nợ : • Ng̀n trả nợ trực tiếp từ dự án : Theo tính toán của cán tín dụng, khách hàng • • • không thể cân đối nguồn trả nợ vòng năm (bao gờm cả năm ân hạn), • Nguồn trả nợ bổ sung : LNST từ hoạt động nhà máy sợi giai đoạn nay, nhà máy sản xuất vải không dệt PP hoạt động thương mại bơng  Kết ḷn của cán tín dụng Agribank Tây Đơ: Dự án có hiệu mặt tài chính, Khách hàng có khả cân đối nguồn trả nợ Agribank Tây Đô  Rủi ro của dự án:  Rủi ro xây dựng, cung cấp thiết bị hồn tất: Q trình xây dựng, cung cấp thiết bị lắp đặt bị chậm trễ nhà thầu, đơn vị cung cấp thiết bị với lực hạn chế ảnh hưởng đến tiến độ dự án  Rủi ro kỹ thuật vận hành: Hỏng hóc máy móc q trình vận hành xảy Đội ngũ kỹ thuật viên chưa có kinh nghiệm sử dụng, bảo dưỡng ảnh hưởng đến hiệu quả, công suất dây chuyền Dự án  Mức độ nhạy cảm của chỉ tiêu tính toán: Dự án rất nhạy cảm với yếu tố đầu vào Việc thay đổi giá phòng với biên độ nhỏ đủ để giảm hiệu tài dự án đến mức thấp; chí khơng có hiệu mặt tài