Luận văn thạc sĩ Vấn đề rủi ro thanh khoản của hệ thống ngân hàng Việt Nam

B GIÁO DC VÀ ÀO TO TRNG I HC KINH T TP. H CHÍ MINH  N N G G U U Y Y   N N T T Ú Ú M M A A I I VN  RI RO THANH KHON CA H THNG NGÂN HÀNG VIT NAM LUN VN THC S KINH T CHNG TRÌNH GING DY KINH T FUBRIGHT CHUYÊN NGÀNH: CHÍNH SÁCH CÔNG MÃ S: 60.31.14 NGI HNG DN: TS TRN TH QU GIANG TP.H CHÍ MINH – NM 2012 i  LI CAM OAN Tôi cam đoan lun vn này hoàn toàn do tôi thc hin. Các đon trích dn và s liu s dng trong lun vn đu đc dn ngun và có đ chính xác cao nht trong phm vi hiu bit ca tôi. Lun vn này không nht thit phn ánh quan đim ca Trng i hc Kinh t thành ph H Chí Minh hay Chng trình Ging dy Kinh t Fulbright. TP. H Chí Minh, ngày 25 tháng 4 nm 2012 Tác gi lun vn Nguyn Tú Mai ii  LI CM N Lun vn này đã đc hoàn thành bng s n lc ca bn thân và s giúp đ quý báu ca Tin s Trn Th Qu Giang. Tôi xin bày t lòng cm n sâu sc vì s đóng góp ý kin và hng dn tn tình ca Cô. Trân trng cm n các Thy, Cô đã truyn cho tôi nhng kin thc và phng pháp hc tp tt nht đ tôi có th thc hin các nghiên cu ca mình. Cng xin gi li cm n ti các cán b, các anh ch và các bn hc viên đã giúp đ tôi trong sut thi gian qua đ tôi có th vt qua nhng khó khn th thách. Tác gi lun vn Nguyn Tú Mai iii  TÓM TT NGHIÊN CU Tính kém thanh khon  mt s ngân hàng đn l có th gây ra nhng nh hng xu đn c h thng ngân hàng. Trong nhng nm gn đây, cng thng v thanh khon ca h thng ngân hàng Vit Nam đc biu hin rõ qua các cuc đua lãi sut ca các ngân hàng thng mi trong giai đon 2008 – 2011 đ huy đng vn t khu vc dân c và trên th trng liên ngân hàng. Mt h qu kéo theo đó là s khó khn ca các ngân hàng trong vic đáp ng nhu cu vn cho doanh nghip sn xut kinh doanh cng nh toàn b nn kinh t. Giai đon 2006 – 2010, cùng vi s tng trng ca nn kinh t, h thng Ngân hàng thng mi phát trin vi đc đim là nhiu ngân hàng qui mô nh, tín dng tng trng vi tc đ cao do đó tim n ri ro n xu và s s hu vn chng chéo tn ti  nhiu ngân hàng. Da trên đánh giá hot đng qun lý ri ro thanh khon ca h thng ngân hàng Vit Nam trong giai đon 2008 – 2011, nghiên cu đã ch ra rng nguyên nhân dn đn tình trng kém thanh khon ca các ngân hàng trc ht là do s bt cp trong chính sách v mô. Giai đon 2006 – 2010, các chính sách v mô đc ni lng nhm đt đc mc tiêu tng trng GDP t 7,5% – 8%/nm, trong khi đó s phi hp không nht quán gia chính sách tin t và chính sách tài khóa đã làm tng áp lc thanh khon cho h thng ngân hàng.  n đnh th trng tin t, Ngân hàng nhà nc đã thc hin nhiu bin pháp can thip, tuy nhiên do các công c mang tính hành chính đã làm cho thanh khon ca mt s ngân hàng càng khó khn hn. Ngoài ra, qun lý thanh khon ca bn thân các Ngân hàng thng mi còn nhiu bt cp, do đó không đi phó đc vi các vn đ v thanh khon. Trên c s phân tích thc trng ca h thng ngân hàng, xác đnh các nguyên nhân nh hng ti ri ro thanh khon, nghiên cu đ xut các chính sách đi vi chính ph đ tng cng s phi hp nht quán gia chính sách tài khóa và chính sách tin t phù hp vi mc tiêu tng trng. i vi Ngân hàng nhà nc cn tng cng vic s dng công c th trng, làm lành mnh h thng ngân hàng bng vic loi b s hu chéo, đng thi phân loi các ngân hàng yu kém v thanh khon, minh bch thông tin trong hot đng ngân hàng đ có các chính sách giám sát thích hp. Sau cùng gii pháp đi vi ngân hàng thng mi là nâng cao cht lng qun lý tài sn đ đm bo mc tiêu hot đng an toàn và hiu qu. iv  MC LC LI CAM OAN i LI CM N ii TÓM TT NGHIÊN CU iii MC LC iv DANH MC CÁC T VIT TT vi DANH MC BNG BIU viii DANH MC HÌNH ix CHNG 1. GII THIU 1 1.1 Bi cnh nghiên cu 1 1.2 Mc tiêu và câu hi nghiên cu 2 1.3 Phng pháp, đi tng, phm vi nghiên cu 3 1.4 Kt cu ca nghiên cu 4 CHNG 2. LÝ THUYT RI RO THANH KHON NGÂN HÀNG 5 2.1 Thanh khon ca ngân hàng 5 2.1.1 Khái nim tính thanh khon 5 2.1.2 o lng thanh khon 5 2.2 Ri ro thanh khon trong h thng ngân hàng 7 2.2.1 Khái nim ri ro thanh khon 7 2.2.2 H qu ca mt thanh khon trong h thng ngân hàng 8 2.2.3 Qun lý ri ro thanh khon 9 2.3 Các nghiên cu v thanh khon h thng ngân hàng 10 CHNG 3. THC TRNG THANH KHON H THNG NGÂN HÀNG THNG MI VIT NAM 12 3.1 S lc v h thng Ngân hàng Vit Nam 12 3.2 Tình trng thanh khon ca h thng NHTM 15 3.2.1 Các NHTM đua tng lãi sut huy đng vn 15 3.2.2 Các ngân hàng khó đáp ng nhu cu vay vn 17 3.2.3 Lãi sut trên th trng liên ngân hàng tng cao 18 v  3.3 Hot đng qun lý thanh khon ca các NHTM 19 3.3.1 Tài sn thanh khon chim t l thp 20 3.3.2 Tc đ tng trng tín dng cao 22 3.3.3 T l cho vay so vi ngun vn huy đng cao 23 3.3.4 Vn huy đng t khu vc dân c chim t trng thp 25 3.3.5 Mc đ ph thuc vào th trng LNH 26 3.3.6 Ngun vn ngn hn chim t trng ln trong c cu ngun vn 27 CHNG 4. NGUYÊN NHÂN RI RO THANH KHON NGÂN HÀNG 30 4.1 Ri ro do chính sách kinh t v mô 30 4.2 Ri ro do hn ch trong hot đng giám sát ca NHNN 32 4.3 Ri ro do bt cp trong hot đng qun lý thanh khon ca các NHTM 34 CHNG 5. KT LUN VÀ KHUYN NGH CHÍNH SÁCH 36 5.1 Kt lun 36 5.2 Khuyn ngh chính sách 38 5.2.1 i vi chính ph và NHNN 38 5.2.2 i vi các NHTM 39 TÀI LIU THAM KHO 41 vi  DANH MC CÁC T VIT TT ABB Ngân hàng TMCP An Bình ACB Ngân hàng TMCP Á Châu BIDV Ngân hàng TMCP u t và phát trin BVB Ngân hàng TMCP Bo Vit DN Doanh nghip i Á Ngân hàng TMCP i Á EIB Ngân hàng TMCP Xut Nhp khu (Eximbank) GP bank Ngân hàng TMCP Du Khí toàn cu HBB Ngân hàng TMCP Nhà Hà Ni HDB Ngân hàng TMCP Phát trin TP HCM LNH Liên ngân hàng MSB Ngân hàng TMCP Hàng hi MB Ngân hàng TMCP Quân đi MDB Ngân hàng TMCP Phát trin Mêkông NH TMCP Ngân hàng thng mi c phn NHLD Ngân hàng liên doanh NHNN Ngân hàng nhà nc NHNNg Ngân hàng nc ngoài NHTM Ngân hàng thng mi NHTMNN Ngân hàng thng mi nhà nc NVB Ngân hàng TMCP Nam Vit OCB Ngân hàng TMCP Phng ông OceanBank Ngân hàng TMCP i Dng PGB Ngân hàng TMCP Xng du Petrolimex SeAbank Ngân hàng TMCP ông Nam Á SGB Ngân hàng TMCP Sài Gòn Công thng vii  SHB Ngân hàng TMCP Sài Gòn Hà Ni STB Ngân hàng TMCP Sài Gòn thng tín TCB Ngân hàng TMCP K thng TCTD T chc tín dng TPCP Trái phiu Chính ph VCB Ngân hàng TMCP Ngoi thng Vit Nam VIB Ngân hàng TMCP Quc t Vietinbank Ngân hàng TMCP Công thng Vit Nam Westernbank Ngân hàng TMCP Phng Tây viii  DANH MC BNG BIU Trang Bng 3.1: T l n xu ca các NHTM nm 2010 – 2011 14 Bng 3.2: Ch s tài sn thanh khon ca các NHTM nm 2011 21 Bng 3.3: Tc đ tng trng d n các NHTM giai đon 2009 – 2011 22 Bng 3.4: T l cho vay so vi huy đng vn ca các NHTM 24 Bng 3.5: T l tin gi so vi vay trên th trng LNH nm 2011 27 Bng 3.6: Lãi sut áp dng ti mt s NHTM tháng 9/2011 28 Bng 3.7: Lãi sut huy đng không k hn tháng 3/2011 áp dng ti mt s NHTM 29 Bng 4.1: Phi hp chính sách tin t và chính sách tài khóa giai đon 2006 - 2011 30 ix  DANH MC HÌNH Trang Hình 3.1: S lng các ngân hàng trong h thng giai đon 2001 – 2011 12 Hình 3.2: Tc đ tng trng tín dng ca h thng NH giai đon 2004 – 2011 13 Hình 3.3: Lãi sut trên th trng LNH nm 2011 18 Hình 3.4: T l nm gi TPCP so vi Tng tài sn có ca các NHTM nm 2011 21 Hình 3.5: Tc đ tng trng huy đng vn và cho vay ca NHTM nm 2011 23 Hình 3.6: T l huy đng tin gi t khách hàng so vi tng vn huy đng ca các NHTM giai đon 2008 – 2011 25 [...]... lý r i ro thanh kho n c a các NHTM Trên c s các phân tích ánh giá tr c, Ch ng 5 s ng 4 xác các ph n a ra các k t lu n và ki n ngh các nhóm gi i pháp chính sách nh m b o thanh kho n cho h th ng NH m 5 CH NG 2 LÝ THUY T R I RO THANH KHO N NGÂN HÀNG 2.1 Thanh kho n c a ngân hàng 2.1.1 Khái ni m tính thanh kho n Theo nh ngh a c a c a ngân hàng ó y ban Basel v giám sát NH: Thanh kho n c a ngân hàng là... rate): ánh giá các v n thanh kho n và r i ro c a h th ng NH, n u chênh l ch càng l n cho th y m t vài NH ang g p v n 5 6 v thanh kho n 6 Peter S.Rose (2004) B ch s lành m nh tài chính theo tiêu chu n IMF (NHNN, 2011) 7 2.2 R i ro thanh kho n trong h th ng ngân hàng 2.2.1 Khái ni m r i ro thanh kho n Theo A.Vento, r i ro thanh kho n là m t lo i r i ro c a NH khi NH không có chính thanh toán các ngh a... n t và chính sách tài khóa ã làm t ng áp l c thanh kho n cho h th ng ngân hàng n n nh th tr ng ti n t , Ngân hàng nhà c ã th c hi n nhi u bi n pháp can thi p, tuy nhiên do các công c mang tính hành chính ã làm cho thanh kho n c a m t s ngân hàng càng khó kh n h n Nói riêng ngân hàng trong giai o n 2008 – 2011, r i ro thanh kho n ang là v n tr ng n th tr hàng nhà n l ng tài chính, nh h ng nghiêm ng... ng ngân hàng Vi t a ra các gi i pháp chính sách m b o thanh kho n cho h th ng NH Qua nh ng phân tích v r i ro thanh kho n trong NH, nghiên c u s tìm ra nh ng nguyên nhân gây r i ro thanh kho n cho h th ng NH Vi t Nam, bao g m c các y u t bên trong ho t ng qu n lý n i b c a NHTM và các y u t chính sách có th nh h ng n thanh kho n NH Nghiên c u chính sách s t p trung vào tr l i câu h i: 1 R i ro thanh. .. s chênh l ch v k h n c a dòng v n, do v y mà r i ro thanh kho n luôn luôn ti m n i v i các NH và có th x y ra b t c th i i m nào M t khác, các lo i r i ro nh r i ro lãi su t, r i ro tín d ng, r i ro ho t có nh h ng ng, r i ro th tr ng u n tr ng thái thanh kho n c a NH và khi m t trong các lo i r i ro x y ra u kéo theo r i ro thanh kho n Tình tr ng kém thanh kho n c a các NH có th xu t phát t phía tài... u Thanh kho n c a ngân hàng c hi u là kh n ng áp ng ngu n v n cho vi c t ng tài s n có và thanh toán các kho n n khi v i s an toàn trong ho t n h n, do ó thanh kho n c xem là y u t quan tr ng i ng c a m t ngân hàng c ng nh s phát tri n lành m nh c a c h th ng Khi m t ngân hàng (NH) không có kh n ng áp ng các nhu c u thanh toán t i m t th i i m nào ó ho c ph i huy ng ngu n v n v i chi phí cao, r i ro. .. n tài nghiên lý thuy t v r i ro ng thanh kho n c ng nh khung chính sách qu n lý thanh kho n c a m t NHTM Ti p ó, Ch ng 3 s khái quát th c tr ng thanh kho n c a h th ng NHVN, trong ó phân tích nh ng bi u hi n r i ro thanh kho n c a h th ng NHTM VN, và ánh giá ho t ng qu n lý c a NHNN trong vai trò giám sát vi c qu n lý thanh kho n Ch nh các nguyên nhân có th d n n r i ro thanh kho n c a h th ng NHTM... thi u thanh kho n Nh v y, m t NH có th m t thanh kho n trong khi v n có kh n ng thanh toán, hay nói cách khác v n là i u ki n c n nh ng ch a m t NH m b o kh n ng thanh kho n 2.1.2 ol ng thanh kho n Theo lý thuy t v qu n tr NHTM c a Peter S.Rose, tr ng thái thanh kho n c a NH nh thông qua mô hình cung – c u v thanh kho n các yêu c u chính v v n i v i các NH, c u v thanh kho n g m áp ng khi khách hàng. .. NH càng thêm khó kh n trong vi c c i thi n thanh kho n 2.2.2 H qu c a m t thanh kho n trong h th ng ngân hàng H th ng NHTM óng vai trò c b n nh là ng các ho t i t o thanh kho n cho n n kinh t thông qua ng ch y u là nh n ti n g i, cho vay, và nhi u ho t ro thanh kho n c a m t NH s có nh h ng ng tài chính khác, do ó r i n c h th ng và toàn b n n kinh t Theo R.Duttweiler, “r i ro thanh kho n là nguy c... c a h th ng ngân hàng Vi t Nam xu t phát t nh ng nguyên nhân nào? 2 C n có gi i pháp chính sách nào h n ch r i ro thanh kho n ngân hàng? 2 Ph ng v n TS V Thành T Anh ( B ch H ng, 2011) i v i h th ng 3 t c m c ích nghiên c u, các n i dung phân tích s bao g m (i) xem xét ánh giá v n thanh kho n c a h th ng NH hi n t i và ho t thanh kho n; (ii) xác nh nh ng nguyên nhân nh h các y u t bên trong ho t Ph . bank Ngân hàng TMCP Du Khí toàn cu HBB Ngân hàng TMCP Nhà Hà Ni HDB Ngân hàng TMCP Phát trin TP HCM LNH Liên ngân hàng MSB Ngân hàng TMCP Hàng hi MB Ngân hàng TMCP Quân đi MDB Ngân hàng. THUYT RI RO THANH KHON NGÂN HÀNG 5 2.1 Thanh khon ca ngân hàng 5 2.1.1 Khái nim tính thanh khon 5 2.1.2 o lng thanh khon 5 2.2 Ri ro thanh khon trong h thng ngân hàng 7 2.2.1. TMCP Ngân hàng thng mi c phn NHLD Ngân hàng liên doanh NHNN Ngân hàng nhà nc NHNNg Ngân hàng nc ngoài NHTM Ngân hàng thng mi NHTMNN Ngân hàng thng mi nhà nc NVB Ngân hàng