NGHIÊN CỨU TÁC ĐỘNG CỦA NHÂN TỐ KINH TẾ VĨ MÔ ĐẾN TĂNG TRƯỞNG KINH TẾ VĨ MÔ ĐẾN TĂNG TRƯỞNG TÍN DỤNG TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM.PDF

B GIÁO DC VÀ ÀO TO TRNG I HC KINH T TP.HCM PHM TH HNG LY NGHIÊN CU TÁC NG CA NHÂN T KINH T V MÔ N TNG TRNG TÍN DNG TI CÁC NGÂN HÀNG THNG MI VIT NAM LUN VN THC S KINH T TP H CHÍ MINH – NM 2013 B GIÁO DC VÀ ÀO TO TRNG I HC KINH T TP.HCM PHM TH HNG LY NGHIÊN CU TÁC NG CA NHÂN T KINH T V MÔ N TNG TRNG TÍN DNG TI CÁC NGÂN HÀNG THNG MI VIT NAM Chuyên ngành: Tài chính – Ngân hàng Mã s: 60340201 LUN VN THC S KINH T NGI HNG DN KHOA HC PGS.TS. NGUYN TH NHUNG TP H CHÍ MINH – NM 2013 LI CAM OAN Tôi cam đoan nhng ni dung trong lun vn này là kt qu ca quá trình hc tp, nghiên cu khoa hc đc lp và nghiêm túc ca Tôi. Các s liu trong lun vn là trung thc, chính xác và đc thu thp t nhng ngun chính thng và đáng tin cy. Tôi cam đoan rng lun vn này cha đc công b trên bt k mt công trình nghiên cu nào. Thành ph H Chí Minh, nm 2013 TÁC GI Phm Th Hng Ly MC LC LI CAM OAN MC LC DANH MC CÁC T VIT TT DANH MC BNG, BIU DANH MC HÌNH V,  TH M U 1. t vn đ 2. Mc tiêu nghiên cu 3. i tng và phm vi nghiên cu 4. Phng pháp nghiên cu 5. Ý ngha ca đ tài 6. Kt cu ca lun vn CHNG 1: TNG QUAN V TNG TRNG TÍN DNG VÀ CÁC NHÂN T KINH T V MÔ TÁC NG N TNG TRNG TÍN DNG 4 1.1 Tng quan v tng trng tín dng: 4 1.1.1 Khái nim tín dng: 4 1.1.2 Tín dng ngân hàng và đc đim ca tín dng ngân hàng: 5 1.1.3 Phân loi tín dng ngân hàng: 7 1.1.4 Tng trng tín dng: 8 1.2 Các nhân t kinh t v mô tác đng đn tng trng tín dng ca ngân hàng thng mi: 11 1.2.1 Các nghiên cu thc nghim v các nhân t kinh t tác đng đn tng trng tín dng trong nc và th gii: 11 1.2.2 Các nhân t kinh t v mô tác đng đn tng trng tín dng ca ngân hàng thng mi: 14 1.2.2.1 Lãi sut: 15 1.2.2.2 T giá hi đoái: 16 1.2.2.3 Tng sn phm quc ni (GDP): 20 1.2.2.4 Lm phát: 22 1.2.2.5 Tng trng huy đng : 24 Kt lun chng 1: 27 CHNG 2: THC TRNG NHÂN T KINH T V MÔ TÁC NG N TNG TRNG TÍN DNG TI CÁC NGÂN HÀNG THNG MI VIT NAM 28 2.1 Thc trng tng trng tín dng ca các ngân hàng thng mi Vit Nam giai đon 2008 đn 2012: 28 2.1.1 Thc trng tng trng tín dng ca các NHTM Vit Nam trong nm 2008: 29 2.1.2 Thc trng tng trng tín dng ca các NHTM Vit Nam trong nm 2009: 33 2.1.3 Thc trng tng trng tín dng ca các NHTM Vit Nam trong nm 2010: 35 2.1.4 Thc trng tng trng tín dng ca các NHTM Vit Nam trong nm 2011: 38 2.1.5 Thc trng tng trng tín dng ca các NHTM Vit Nam trong nm 2012: 41 2.2 Phân tích tác đng ca các nhân t kinh t v mô đn tng trng tín dng ti các ngân hàng thng mi Vit Nam: 44 2.2.1 Lãi sut cho vay bình quân tác đng đn tng trng tín dng: 46 2.2.2 T giá hi đoái bình quân liên ngân hàng tác đng đn tng trng tín dng: 48 2.2.3 Tng sn phm quc ni tác đng đn tng trng tín dng: 49 2.2.4 Lm phát tác đng đn tng trng tín dng: 50 2.2.5 Tng trng tin gi tác đng đn tng trng tín dng: 51 2.3 o lng tác đng ca các nhân t kinh t v mô đn tng trng tín dng ti các ngân hàng thng mi Vit Nam: 52 2.3.1 Mô hình phân tích: 52 2.3.2 Phng pháp nghiên cu: 52 2.3.2.1 Thu thp d liu: 52 2.3.2.2 X lý d liu: 53 2.3.3 Mô hình nghiên cu thc nghim: 53 2.3.3.1 Xây dng mô hình: 53 2.3.3.2 Mô t thng kê nghiên cu: 54 2.3.3.3 Hi quy đánh giá các bin s kinh t v mô tác đng đn tng trng tín dng ca các ngân hàng thng mi Vit Nam: 56 2.3.4 Hn ch ca mô hình: 62 Kt lun chng 2: 63 CHNG 3: GII PHÁP HOÀN THIN MI QUAN H GIA CÁC NHÂN T KINH T V MÔ VI TNG TRNG TÍN DNG TI CÁC NGÂN HÀNG THNG MI VIT NAM 64 3.1 Gii pháp dài hn: 65 3.1.1 Chính sách tin t phi đc điu hành đc lp bi NHNN: 65 3.1.2 Tái cu trúc h thng ngân hàng thng mi: 67 3.1.3 n đnh t giá hi đoái và cán cân thanh toán: 68 3.2 Gii pháp nhm hoàn thin mi quan h gia các nhân t kinh t v mô vi tng trng tín dng trong ngn hn (giai đon 2013 – 2015): 69 3.2.1 n đnh c ch lãi sut: 70 3.2.2 Tng trng kinh t bn vng, gia tng tng cu: 72 3.2.3 Gii quyt n xu: 74 Kt lun chng 3: 78 KT LUN 79 TÀI LIU THAM KHO 81 PH LC 83 DANH MC CÁC T VIT TT CPI: Consumer Price Index: Ch s giá tiêu dùng CSTT: Chính sách tin t DG: Deposit Growth: Tng trng tin gi DNNN: Doanh nghip nhà nc ER: Exchange Rate: T giá hi đoái FED: Federal Reserve: Cc d tr liên bang M GDP: Gross Domestic Product: Tng sn phm quc ni IFS: International Financial Statistics: Cc thng kê tài chính quc t IMF: International Monetary Fund: Qu tin t quc t CG: Credit Growth: Tng trng tín dng NHNN: Ngân hàng Nhà nc NHTM: Ngân hàng thng mi PSSST: Phng sai sai s thay đi TCTD: T chc tín dng DANH MC BNG, BIU Bng 2.1: Các bin s kinh t v mô tác đng đn tng trng tín dng Bng 2.2: Gi thit nghiên cu ca mô hình Bng 2.3: Bng mô t thng kê các bin tng trng tín dng, lãi sut cho vay, t giá hi đoái, tng sn phm quc ni, lm phát và tng trng tin gi Bng 2.4: Ma trn h s tng quan gia các bin trong mô hình Bng 2.5: Mô hình hi quy OLS ca phng trình (2.1) Bng 2.6: Kt qu kim đnh loi b bin ER ca phng trình (2.1) Bng 2.7: Mô hình hi quy (1a) sau khi loi b bin ER ca phng trình (2.1) Bng 2.8: Kt qu kim đnh b bin ER và CPI ra khi mô hình (1a) ca phng trình (2.1) Bng 2.9: Mô hình hi quy (1b) sau khi loi b bin ER, CPI ca phng trình (2.1) Bng 2.10: Kim đnh t tng quan cho mô hình (1b) Bng 2.11: Kim đnh PSSST cho mô hình (1b) Bng 2.12: Kt qu kim đnh gi thit cho phng trình (2.1) DANH MC HÌNH V,  TH  th 2.1: Bin đng ca tng trng tín dng, lãi sut cho vay bình quân, t giá hi đoái bình quân liên ngân hàng, GDP, CPI và tng trng tin gi giai đon 2008 – 2012  th 2.2: Bin đng tng trng tín dng, lm phát, GDP và lãi sut cho vay bình quân t quý 1 đn quý 4 nm 2008  th 2.3: Bin đng tng trng tín dng, tng trng tin gi, lãi sut cho vay, GDP t quý 1 đn quý 4 nm 2009  th 2.4: Bin đng tng trng tín dng, tng trng tin gi, lãi sut cho vay, t giá t quý 1 đn quý 4 nm 2010  th 2.5: Bin đng tng trng tín dng, lãi sut cho vay, CPI, t giá hi đoái  th 2.6: Bin đng tng trng tín dng, GDP, CPI, lãi sut cho vay  th 2.7: Lãi sut cho vay bình quân và tng trng tín dng  th 2.8: T giá hi đoái bình quân liên ngân hàng và tng trng tín dng  th 2.9: Tng sn phm quc ni và tng trng tín dng  th 2.10: Lm phát và tng trng tín dng  th 2.11: Tng trng tin gi và tng trng tín dng 1 M U 1. t vn đ: Ngân hàng đc coi là h tun hoàn vn ca nn kinh t tng quc gia và toàn cu. c bit trong nn kinh t hin nay, ngân hàng là mt b phn không th thiu đc vi hot đng ch yu là tin t, tín dng và thanh toán, trong đó tín dng gi vai trò đc bit quan trng. i vi nn kinh t, tín dng đóng mt vai trò vô cùng quan trng đi vi tng trng kinh t. Theo mô hình tng cung tng cu, tín dng tác đng đi vi tng trng kinh t trong ngn hn thông qua 3 kênh: Tiêu dùng; đu t; xut - nhp khu. Nu m rng tín dng trên c ba kênh này kéo theo tng cu, tc là sn lng (Y) tng lên. Nu thu hp tín dng, thì ba kênh này gim đi v mt giá tr, s kéo theo tng cu gim (Y gim). Tuy nhiên, tín dng tác đng trong ngn hn làm tng sn lng (Y), nu tng trng tín dng kéo dài trong nhiu nm s làm gia tng lm phát, mt cân đi kinh t v mô dn đn tng trng kinh t không tng hoc có th gim. Là mt trong nhng công c ca chính sách tin t, tng trng tín dng là s biu hin ca chính sách tin t ni lng hay tht cht. S gia tng tín dng s có tác đng làm tng cung tin, qua đó làm thay đi mc tng trng kinh t. Vi vai trò quan trng ca tng trng tín dng đn nn kinh t, vic đánh giá s bin đng tng trng tín dng ca các ngân hàng thng mi là ht sc cn thit và phi tìm ra nguyên nhân tác đng đn tng trng tín dng đ t đó đa ra nhng gii pháp, đng li, chính sách thích hp nhm có nhng đnh hng đi vi tng trng tín dng ca các ngân hàng thng mi Vit Nam. Có rt nhiu nguyên nhân nh hng đn s bin đng ca tng trng tín dng, và mt trong nhng nguyên nhân quan trng là các nhân t kinh t v mô. Chính vì l đó, tác gi chn đ tài “Nghiên cu tác đng ca nhân t kinh t v mô đn tng trng tín dng ti các ngân hàng thng mi Vit Nam” đ nghiên cu. [...]... h tín d ng ch y u, cung c p ph n l n nhu c u tín d ng cho các doanh nghi p, các th nhân khác trong n n kinh t V i công ngh ngân hàng hi n nay, tín d ng ngân hàng càng tr thành m t hình th c tín d ng không th thi u c c và qu c 6 t Tín d ng ngân hàng là quan h tín d ng gi a m t bên là ngân hàng còn bên kia là các tác nhân và th nhân khác trong n n kinh t Tín d ng ngân hàng là m i quan h n gi a ngân. .. tiêu nghiên c u: Nghiên c ng c a m t s nhân t kinh t v d ng c i Vi t Nam t chính sách kinh t v mô v i ng tín n 2012, t i ý các m hoàn thi n m i quan h gi a các nhân t kinh t v ng tín d ng t i i Vi t Nam c m c tiêu trên, nhi m v nghiên c - nh m t s nhân t kinh t v ng ng tín d ng t i các i Vi t Nam - ng ng c a các nhân t kinh t v ng tín d ng t i i Vi t Nam - i pháp nh m hoàn thi n m i quan h gi a các nhân. .. – u (Tín d i hình th c mua bán ch u i) Quan h tín d ng gi a doanh nghi p v i các ch th i hình th c phát hành trái phi u, bán hàng tr góp Quan h tín d ng gi nh ch tài chính khác) v i ch th khác, i hình th c ti n g i, cho vay (tín d ng ngân hàng ) Riêng ngân hàng tham gia quan h tín d ng v v i cho vay 1.1.2 Tín d m c a tín d ng ngân hàng: Tín d ng ngân hàng: Tín d ng ngân hàng là m t hình th c tín d... ngoài u ch ng gi 1.2.2 Các nhân t kinh t v ng tín d ng c a ngân hàng i: Có r t nhi u nhân t t ng tín d ng c a NHTM, t nhân t kinh ãi su t, t giá h g i, n x ng s n ph m qu c n i, l n các nhân t phi kinh t ng ti n ý, môi tr thông tin… Trong bài lu n này, tác gi t p trung phân tích các nhân t kinh t v ng tín d ng c a các ngân i 15 1.2.2.1 Lãi su t: Khái ni Lãi su hi à giá c quy tín d , vì nó là giá c... ng tài a, thông qua tín d ng ngân hàng, Chính ph có nh ng chính tiên h tr phát tri n các vùng, mi n hay các ngành then ch t, tr nh vào vi ãi tín d ng do v nghi ã kích thích thúc m trong di góp ph n chuy n d c u kinh t , t o s phát tri 1.2 Các nhân t kinh t v m y các doanh a Chính ph , i trong c c ng tín d ng c a ngân hàng i: 1.2.1 Các nghiên c u th c nghi m v các nhân t kinh t tín d ng c và th gi... tín d ng ngân hàng chia thành 2 lo i: i tín d c cung c p cho các h ti n hành s n xu t và kinh doanh Tín d ng tiêu dùng: là lo i tín d cc ng nhu c u tiêu dùng Lo i tín d các thi t b - vào tính ch Tín d ng có b nh và ng s n xu t Tín d ng s n xu doanh nghi cung mua s m nhà c a, xe c , ình Tín d m b o c a các kho n cho vay, có các lo i tín d ng sau: m: là lo i hình tín d ng mà các kho tài s ch p, có các. .. d ng c tr ng các nhân t kinh t v t i các ng tín d ng i Vi t Nam i pháp nh m hoàn thi n m i quan h gi a các nhân t kinh t v v i ng tín d ng t i i Vi t Nam 4 NG QUAN V NG TÍN D NG VÀ CÁC NHÂN T KINH T V NG TÍN D NG 1.1 T ng quan v Ho ng tín d ng: ng tín d ng là m t trong nh ng nghi p v n c a ngân hàng, nó là ho t ng sinh l i ch y u và luôn chi m m t t tr ng l n trong t ng tài s n có c a các trí r t quan... c a tín d cl iv is ng và phát tri n c a quá trình tái s n xu t xã h i Có nh nhu c u tín d ng h p mà n xu t là trong th i k kinh t kh ng ho ng, s n xu co h u tín d ng v trong th i k kinh t chuy hi - ch ng tình tr ng phá s cl i nh, các doanh nghi p m mang s n xu ng ngân hàng l ng k t ng r t ph bi n c a n n kinh t a tín d ng ngân hàng có th tho mãn m t cách t các tác nhân và th nhân khác trong n n kinh. .. t kinh t v mô v ng tín d ng, t chính sách ti n t 3 u quan th c hi n các c nh t quán, nh n n kinh t trong th i gian t i ng và ph m vi nghiên c u: ng nghiên c u là bi trong n n kinh t ng tín d ng và các bi n s kinh t v ãi su t cho vay, t giá h ng s n ph m qu c n i, l m ng ti n g i Ph m vi nghiên c u: - i c ph n t i Vi t Nam bao g m i c ph nt n quý 4/2012 - Ch nghiên c u các y u t kinh t v nghiên c u các. .. a ngân hàng v i t t c các cá nhân, t ch c và các doanh nghi p khác trong xã h i m c a tín d ng ngân hàng: - Tín d ng ngân hàng th c hi i hình th c ti n t : cho vay b ng ti n t là lo i hình tín d ng ph bi n, linh ho ng m ng trong n n kinh t qu c dân - Tín d ng ngân hàng cho vay ch y u b ng v a các thành ph n trong xã h i ch không ph i hoàn toàn là v n thu c s h u c a chính mình nh n ng lãi hay tín d . loi tín dng ngân hàng: 7 1.1.4 Tng trng tín dng: 8 1.2 Các nhân t kinh t v mô tác đng đn tng trng tín dng ca ngân hàng thng mi: 11 1.2.1 Các nghiên cu thc nghim v các nhân. v mô tác đng đn tng trng tín dng ti các ngân hàng thng mi Vit Nam. - o lng nh hng ca các nhân t kinh t v mô đn tng trng tín dng ti các ngân hàng thng mi Vit Nam. . tng trng tín dng và các nhân t kinh t v mô tác đng đn tng trng tín dng. Chng 2: Thc trng các nhân t kinh t v mô tác đng đn tng trng tín dng ti các ngân hàng thng