Hoàn thiện hệ thống chỉ tiêu phân tích tình hình tài chính tại công ty TNHH TM Hinh Thịnh

Trong nền kinh tế thị trường, để tồn tại và phát triển các doanh nghiệp cần quan tâm tới tình hình tài chính. Để nắm chắc tình hình tài chính các công ty ngoài việc thực hiện tốt công tác kế toán còn cần thiết phải phân tích tình hình tài chính thông qua các chỉ tiêu phân tích khoa học. Phân tích tình hình tài chính là một trong những công cụ hữu hiệu đối với sự phát triển của công ty. Thực tiễn cho thấy có rất nhiều đối tượng quan tâm đến tình hình tài chính doanh nghiệp và phân tích tài chính sẽ là cầu nối thông tin về tình hình tài chính doanh nghiệp tới những đối tượng cần quan tâm.

LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan bản luận văn này là công trình nghiên cứu khoa học độc lập của tôi. Các số liệu, kết quả nêu trong luận văn là trung thực và có nguồn gốc rõ ràng. TÁC GIẢ LUẬN VĂN 1 DANH MỤC CÁC CHỮ VIẾT TẮT Chữ viết tắt Đầy đủ tiếng việt Đầy đủ tiếng anh BH & CCDV Bán hàng và cung cấp dịch vụ BQ Bình quân DTT + DTTC Doanh thu thuần + Doanh thu tài chính EBIT Lợi nhuận trước thuế và lãi vay Earning Before Interest and Tax GV Giá vốn HĐĐT Hoạt động đầu tư HĐKD Hoạt động kinh doanh HĐTC Hoạt động tài chính HTK Hàng tồn kho LCT Luân chuyển thuần LNST Lợi nhuận sau thuế NCVLC Nhu cầu vốn luân chuyển QLDN Quản lý doanh nghiệp ROA Tỷ suất lợi nhuận trên tổng tài sản Return On Assets ROE Tỷ suất lợi nhuận trên vốn chủ sở hữu Return On Equity ROS Tỷ suất sinh lời hoạt động Return On Sale TNHH TM Trách nhiệm hữu hạn thương mại TSCĐ Tài sản cố định UBND Ủy ban nhân dân VCSH Vốn chủ sở hữu VKD Vốn kinh doanh VLĐ Vốn lưu động DN Doanh nghiệp KQKD Kết quả kinh doanh 2 DANH MỤC CÁC BẢNG Số hiệu bảng Tên bảng Trang 2.1 Phân tích cơ cấu và sự biến động tài sản của công ty năm 2014 61 2.2 Phân tích cơ cấu nguồn vốn của công ty năm 2014 64 2.3 Phân tích báo cáo kết quả hoạt động kinh doanh của công ty năm 2014 67 2.4 Phân tích các chỉ tiêu phản ánh hiệu quả sử dụng chi phí và hiệu quả kinh doanh tại công ty năm 2014 68 2.5 Phân tích hiệu suất sử dụng vốn 70 2.6 Phân tích các chỉ tiêu về phải thu, phải trả khách hàng của công ty năm 2014 72 2.7 Phân tích một số chỉ tiêu phản ánh khả năng thanh toán của công ty năm 2014 73 3.1 Phân tích tình hình tài trợ công ty năm 2014 86 3.2 Phân tích chính sách đầu tư của công ty năm 2014 87 3.3 Phân tích các chỉ tiêu phản ánh hiệu quả sử dụng chi phí và hiệu quả kinh doanh tại công ty năm 2014 89 3.4 Phân tích khả năng tạo tiền của công ty 90 3.5 Phân tích tình hình lưu chuyển tiền 92 3.6 Phân tích các chỉ tiêu phản ánh hiệu quả sinh lời của hoạt động tại công ty năm 2014 94 3.7 Phân tích tình hình tăng trưởng của công ty TNHH TM Hinh Thịnh 95 3.8 Phân tích rủi ro tài chính tại công ty TNHHTM Hinh Thịnh 96 DANH MỤC SƠ ĐỒ Số hiệu sơ đồ Tên sơ đồ Trang 2.1 Tổ chức bộ máy kế toán của công ty TNHH TM 57 3 Hinh Thịnh 4 LỜI MỞ ĐẦU 1. TÍNH CẤP THIẾT CỦA ĐỀ TÀI Trong nền kinh tế thị trường, để tồn tại và phát triển các doanh nghiệp cần quan tâm tới tình hình tài chính. Để nắm chắc tình hình tài chính các công ty ngoài việc thực hiện tốt công tác kế toán còn cần thiết phải phân tích tình hình tài chính thông qua các chỉ tiêu phân tích khoa học. Phân tích tình hình tài chính là một trong những công cụ hữu hiệu đối với sự phát triển của công ty. Thực tiễn cho thấy có rất nhiều đối tượng quan tâm đến tình hình tài chính doanh nghiệp và phân tích tài chính sẽ là cầu nối thông tin về tình hình tài chính doanh nghiệp tới những đối tượng cần quan tâm. Hơn nữa, phân tích tình hình tài chính là một công đoạn không thể thiếu của quá trình hạch toán. Nó góp phần nâng cao tính hữu ích của kế toán không chỉ có tác dụng trong việc đánh giá tình hình tài chính doanh nghiệp để nhằm rút ra các bài học kinh nghiệm về những công việc đã làm mà còn phát hiện rõ điểm mạnh, điểm yếu, cơ hội, thách thức cũng như dự báo triển vọng tương lai của doanh nghiệp. Phân tích tình hình tài chính chỉ đạt được hiệu quả trên cơ sở lượng hóa các đối tượng phân tích bằng một hệ thống chỉ tiêu phân tích tài chính. Tuy nhiên về lý luận cũng như trên thực tế hiện nay cho thấy hệ thống chỉ tiêu phân tích tài chính trong doanh nghiệp vẫn còn nhiều bất cập chẳng hạn như: tên gọi, cách xác định, ý nghĩa, phương pháp sử dụng đối với các chỉ tiêu phân tích tài chính… Đặc biệt, đối với công ty TNHH thương mại thì hệ thống chỉ tiêu phân tích tình hình tài chính vẫn chưa được quan tâm và cần phải được giải quyết. 1 Chính vì vậy, cao học viên đã quyết định chọn đề tài “Hoàn thiện hệ thống chỉ tiêu phân tích tình hình tài chính tại công ty TNHH Thương mại Hinh Thịnh” làm đề tài luận văn thạc sĩ với mục tiêu là cung cấp đầy đủ hệ thống chỉ tiêu phân tích tình hình tài chính doanh nghiệp mà công ty và các đối tượng khác quan tâm, từ đó đề xuất các giải pháp hoàn thiện góp phần nâng cao hiệu quả hoạt động của doanh nghiệp. 2. MỤC ĐÍCH NGHIÊN CỨU LUẬN VĂN Làm rõ về cơ sở lý luận và thực tiễn đối với hệ thống chỉ tiêu phân tích tài chính để nhằm hoàn thiện hệ thống chỉ tiêu phân tích tài chính trong doanh nghiệp đạt được hiệu quả cao nhất. 3. ĐỐI TƯỢNG VÀ PHẠM VỊ NGHIÊN CỨU ĐỀ TÀI - Đối tượng nghiên cứu: Các vấn đề lý luận cơ bản và thực tiễn về hệ thống chỉ tiêu phân tích tài chính trong công ty; - Phạm vi nghiên cứu: Mô tả, đánh giá thực trạng và đề xuất giải pháp hoàn thiện hệ thống chỉ tiêu phân tích tài chính trong công ty; 4. PHƯƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU CỦA ĐỀ TÀI Dựa trên phương pháp luận duy vật biện chứng và duy vật lịch sử của chủ nghĩa Mac – Lenin. Luận văn sử dụng các phương pháp thống kê, tổng hợp, so sánh và phân tích kinh tế tài chính. 5. Ý NGHĨA KHOA HỌC VÀ THỰC TIỄN CỦA ĐỀ TÀI - Về mặt khoa học: Góp phần tổng kết lại mặt lý luận nội dung hệ thống chỉ tiêu phân tích tài chính, làm tiền đề áp dụng lý luận vào thực tiễn. - Về mặt thực tiễn: Nghiên cứu thực trạng hệ thống chỉ tiêu phân tích tài chính tại công ty TNHH Thương mại Hinh Thịnh. Từ đó, kiến nghị những giải pháp nhằm góp phần hoàn thiện hệ thống chỉ tiêu phần tích tài chính tại công ty. 2 6. KẾT CẤU CỦA LUẬN VĂN Ngoài phần mở đầu, kết luận, danh mục tài liệu tham khảo, kết cấu của luận văn gồm 3 chương: - Chương 1: Lý luận chung về hệ thống chỉ tiêu phân tích tình hình tài chính tại doanh nghiệp. - Chương 2: Thực trạng hệ thống chỉ tiêu phân tích tình hình tài chính tại công ty TNHH Thương mại Hinh Thịnh. - Chương 3: Các giải pháp hoàn thiện hệ thống chỉ tiêu phân tích tình hình tài chính tại công ty TNHH Thương mại Hinh Thịnh. 3 Chương I. LÝ LUẬN CHUNG VỀ HỆ THỐNG CHỈ TIÊU PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH TẠI DOANH NGHIỆP 1.1 KHÁI QUÁT CHUNG VỀ PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP 1.1.1. Mục tiêu của phân tích tài chính doanh nghiệp. Để trở thành một công cụ đắc lực giúp cho các nhà quản trị và các đối tượng quan tâm đến hoạt động của doanh nghiệp có được các quyết định đúng đắn trong kinh doanh, phân tích tài chính doanh nghiệp cần đạt được các mục tiêu sau: o Đánh giá chính xác tình hình tài chính của doanh nghiệp trên các khía cạnh khác nhau như cơ cấu nguồn vốn, tài sản, khả năng thanh toán, lưu chuyển tiền tệ, hiệu quả sử dụng tài sản, khả năng sinh lãi, rủi ro tài chính… nhằm đáp ứng thông tin cho tất cả các đối tượng quan tâm đến hoạt động của doanh nghiệp như các nhà đầu tư, cung cấp tín dụng, quản lý doanh nghiệp, cơ quan thuế, người lao động. o Định hướng các quyết định của các đối tượng quan tâm theo chiều hướng phù hợp với tình hình thực tế của doanh nghiệp như quyết định đầu tư, tài trợ, phân chia lợi nhuận o Trở thành cơ sở cho các dự báo cáo tài chính, giúp người phân tích dự toán được tiềm năng tài chính của doanh nghiệp trong tương lai. o Là công cụ để kiểm soát hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp trên cơ sở kiểm tra, đánh giá các chỉ tiêu kết quả đạt được so với các chỉ tiêu kế hoạch, dự toán, định mức… Từ đó xác định được những điểm mạnh và 4 điểm yếu trong hoạt động kinh doanh, giúp cho doanh nghiệp có được những quyết định và giải pháp đúng đắn, đảm bảo kinh doanh đạt hiệu quả cao. Mục tiêu này đặc biệt quan trọng với các nhà quản trị doanh nghiệp. Để đạt được các mục tiêu nói trên cần có một hệ thống chỉ tiêu phân tích phù hợp được xây dựng theo đặc điểm và yêu cầu của doanh nghiệp, đáp ứng được nhu cầu của các nhà quản trị doanh nghiệp và các đối tượng quan tâm. Phân tích tài chính đối với mỗi đối tượng khác nhau sẽ đáp ứng các nhu cầu khác nhau. Cụ thể: a. Đối với chủ doanh nghiệp: Những thông tin được cung cấp thông qua kết quả của phân tích tài chính (kết quả của việc quản lý và sử dụng vốn, khả năng sinh lời, khả năng thanh toán….) sẽ là cơ sở để chủ doanh nghiệp lựa chọn, cân nhắc để đưa ra các quyết định đúng đắn về quản lý trong tương lai, như quyết định đầu tư, về tài trợ, về phân bổ vốn và sử dụng vốn, về giải quyết tình hình công nợ, về phân chia và sử dụng lợi nhuận, điều chỉnh cơ cấu sản xuất kinh doanh, mở rộng thì trường, kinh doanh liên kết…. b. Đối với các cơ quan chức năng của nhà nước, cơ quan thuế: Cơ quan quản lý nhà nước có thể đánh giá, kiểm tra, kiểm soát các hoạt động kinh doanh, hoạt động tài chính tiền tệ của doanh nghiệp có tuân thủ theo đúng chính sách, chế độ và luật pháp quy định không, việc thực hiện nghĩa vụ đối với nhà nước như nộp thuế, phí, lệ phí có đầy đủ hay không… c. Đối với các nhà cho vay, chủ nợ của doanh nghiệp, các nhà đầu tư, cổ đông hiện tại và cổ đông tương lai: Hiện nay, vốn vay và nợ phải trả chiếm tỉ trọng lớn trong tổng số nguồn 5 vốn của doanh nghiệp, do vậy các nhà cho vay rất quan tâm đến kết quả hoạt động kinh doanh của công ty. Việc phân tích tình hình tài chính của doanh nghiệp sẽ giúp họ đưa ra quyết định đầu tư đúng đắn và phù hợp. d. Đối với những người tham gia vào hoạt động của doanh nghiệp, bao gồm cả những người làm công ăn lương: Là những người trực tiếp tham gia vào hoạt động của doanh nghiệp, do đó quyền lợi của họ gắn liền và tùy thuộc vào kết quả hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp. Đối với doanh nghiệp cổ phần, người hưởng lương cũng quan tâm đến hiệu quả sử dụng vốn cổ đông cũng giống với sự quan tâm của cổ đông của doanh nghiệp. e. Đối với các đối thủ cạnh tranh của doanh nghiệp: Trong điều kiện của kinh tế thị trường, đặc biệt trong xu hướng hội nhập và toàn cầu hóa thì cạnh tranh diễn ra ngày càng trở nên khốc liệt. Trên cùng một thị trường, nhiều doanh nghiệp cùng sản xuất và kinh doanh mặt hàng giống nhau thì việc phân tích tài chính sẽ giúp doanh nghiệp thấy rõ được những cái mạnh, cái yếu của đối phương để từ đó rút kinh nghiệm để từ đó giúp cho doanh nghiệp của mình phát triển một cách vững vàng và hiệu quả hơn. Như vậy, việc thường xuyên tiến hành phân tích tài chính doanh nghiệp sẽ cung cấp thông tin cho người sử dụng từ các góc độ khác nhau, vừa đánh giá toàn diện, vừa tổng hợp khái quát, lại vừa xem xét một cách chi tiết hoạt động tài chính của doanh nghiệp để nhận biết, phán đoán và đưa ra quyết định tài chính, quyết định đầu tư và quyết định tài trợ phù hợp. Từ những vấn đề đã nêu ở trên cho thấy: Phân tích tài chính doanh nghiệp có vai trò là nguồn cung cấp thông tin cho các chủ thể quản lý, có vị 6 [...]... chỉ tiêu phân tích tình hình tăng trưởng và rủi ro tài chính + Các chỉ tiêu phân tích tình hình tăng trưởng của doanh nghiệp + Các chỉ tiêu phân tích rủi ro tài chính 1.2.2 Căn cứ xây dựng hệ thống chỉ tiêu phân tích tình hình tài chính doanh nghiệp Hệ thống chỉ tiêu phân tích tình hình tài chính doanh nghiệp được xây dựng chủ yếu dựa trên các căn cứ sau: Hệ thống chỉ tiêu phân tích tình hình tài chính. .. + Các chỉ tiêu phân tích chính sách phân phối lợi nhuận * Nhóm chỉ tiêu phân tích tiềm lực tài chính của doanh nghiệp + Các chỉ tiêu phân tích tình hình và kết quả kinh doanh của doanh nghiệp + Các chỉ tiêu phân tích hiệu quả sử dụng vốn + Các chỉ tiêu phân tích mức độ tạo tiền và tình hình lưu chuyển tiền + Các chỉ tiêu phân tích tình hình công nợ và khả năng thanh toán + Các chỉ tiêu phân tích khả... việc tạo lập, phân phối và sử dụng các nguồn lực kinh tế của doanh nghiệp 19 * Phân loại hệ thống chỉ tiêu phân tích tình hình tài chính doanh nghiệp Hệ thống chỉ tiêu phân tích tình hình tài chính doanh nghiệp thường bao gồm nhiều nhóm chỉ tiêu nhằm phản ánh tình hình tài chính của doanh nghiệp một các toàn diện, trên nhiều khía cạnh khác nhau, đảm bảo đáp ứng được nhau cầu về phân tích tài chính cho... Mặc dù giữa nhóm chỉ tiêu có sự giao thoa nhưng thông thường, hệ thống chỉ tiêu được chi thành các nhóm như sau: * Nhóm chỉ tiêu phân tích chính sách tài chính doanh nghiệp + Các chỉ tiêu phản ánh chính sách huy động vốn của doanh nghiệp - Các chỉ tiêu phân tích chính sách huy động và sử dụng vốn - Các chỉ tiêu phân tích chính sách tài trợ của doanh nghiệp + Các chỉ tiêu phân tích chính sách đầu tư... tất cả các khía cạnh phân tích để có các quyết định phù hợp cho hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp Bên cạnh các căn cứ trên, hệ thống chỉ tiêu phân tích tình hình tài chính doanh nghiệp còn cần được xây dựng dựa trên cơ sở loại hình phân tích và chế độ chính sách tài chính kế toán hiện hành  Hệ thống chỉ tiêu phân tích tình hình tài chính được xây dựng trên cơ sở loại hình phân tích được lựa chọn... phân tích đã đề ra theo yêu cầu quả lý tài chính của doanh nghiệp Thông thường các nội dung phân tích bao gồm phân tích khái quát tình hình tài chính, khả năng thanh toán, phân tích luồng tiền, phân tích hiệu quả sử dụng tài sản và phân tích khả năng sinh lãi Tuy nhiên, với những doanh nghiệp khác nhau có thể có những yêu cầu khác nhau về nội dung phân tích  Hệ thống chỉ tiêu phân tích tình hình tài. .. tin về tình hình và kết quả kinh doanh, tình hình tạo lập, phân phối và sử dụng vốn, tình hình và khả năng thanh toán của doanh nghiệp, tiền tệ, thuế khóa, các thông tin về ngành kinh tế của doanh nghiệp, các thông tin về pháp lý, về kinh tế đối với doanh nghiệp 1.2 HỆ THỐNG CHỈ TIÊU PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP 1.2.1 Khái niệm và phân loại hệ thống chỉ tiêu phân tích tình hình tài chính. .. các chỉ tiêu tài chính doanh nghiệp Hệ thống chỉ tiêu tài chính doanh nghiệp là một bộ phận cấu thành của hệ thống chỉ tiêu kinh tế doanh nghiệp, phản ánh toàn bộ tình hình, kết quả hoạt động tài chính của doanh nghiệp trong khoảng thời gian xác định Mỗi chỉ tiêu tài chính đều phản ánh mặt lượng gắn với với mặt chất của các quan hệ kinh tế - tài chính của doanh nghiệp với các bên có liên quan dưới hình. .. theo yêu cầu của quản lý Phân tích có nhiều loại hình như phân tích toàn diện, phân tích chuyên đề, phân tích tổng thể, phân tích bộ phận… Mỗi loại hình phân tích có yêu cầu về các loại thông tin khác nhau, mức độ tổng hợp hay chi tiết của thông tin cũng khác nhau Do đó, hệ thống chỉ tiêu phân tích tài chính cần được xây dựng để có thể vừa phản ánh khái quát tình hình tài chính vừa phản ảnh chi tiết... loại hình phân tích cụ thể  Hệ thống chỉ tiêu phân tích tình hình tài chính được xây dựng trên cơ sở chế độ chính sách tài chính kế toán hiện hành Điều này có thể đảm bảo cho doanh nghiệp có khả năng đáp ứng yêu cầu về báo cáo các chỉ tiêu phân tích theo quy định Mặt khác, điều này sẽ đảm bảo tính khả thi cho việc tính toán các chỉ tiêu dựa trên cơ sở các số liệu kế toán tài chính sẵn có 1.2.3 Hệ thống . các hoạt động kinh tế tài chính doanh nghiệp trong nội bộ cũng như mối quan hệ của doanh nghiệp với môi trường bên ngoài  Xác định nội dung phân tích chứa mối liên hệ nào, hệ thống các chỉ. tiêu) - Các đại lượng (chỉ tiêu) phải đảm bảo tính chất so sánh được. Đó là sự thống nhất về nội dung kinh tế, thống nhất về phương pháp tính toán, thống nhất về thời gian và đơn vị đo lường. Thứ. tích tổng hợp.  Phải lựa chọn được tiêu thức phân chia thích hợp với đối tượng phân tích. - Nội dung phương pháp phân chia. Thông thường trong phân tích, người ta thường chi tiết quá trình phát