phân tích tình hình tài chính tại công ty cổ phần đầu tư và phát triển savico

B GIÁO DC ÀO TO TRNGăI HCăTHNGăLONG o0o KHÓA LUN TT NGHIP  TÀI: PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH TI CÔNG TY C PHNăUăTăVÀăPHÁTă TRIN SAVICO SINH VIÊN THC HIN : PHÍ TH THÚY HNG MÃ SINH VIÊN : A15024 CHUYÊN NGÀNH : TÀI CHÍNH HÀ NI ậ 2014 B GIÁO DC ÀO TO TRNGăI HCăTHNGăLONG o0o KHÓA LUN TT NGHIP  TÀI: PHÂN TÍCH TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH TI CÔNG TY C PHNăUăTăVÀăPHÁTă TRIN SAVICO SINH VIÊN THC HIN : PHÍ TH THÚY HNG MÃ SINH VIÊN : A15024 CHUYÊN NGÀNH : TÀI CHÍNH HÀ NI ậ 2014 Thang Long University Library LI CMăN  hoàn thành khóa lun tt nghip này em đã nhn đc s giúp đ tn tình và s đng viên quan tâm t rt nhiu phía. u tiên em mun gi li cm n sâu sc nht ti giáo viên hng dn – Thc S Nguyn Th Vân Nga, cô đã tn tình hng dn ch bo em trong sut thi gian thc hin khóa lun này. Em cng xin cm n s giúp đ ca các cô chú, anh ch công tác ti công ty CP đu t và phát trin Savico đã nhit tình giúp đ em, cung cp s liu và thông tin thc t đ em có th hoàn thin khóa lun tt nghip ca mình. Ngoài ra em còn mun gi li cm n ti toàn th các thy cô giáo đang ging dy ti trng i hc Thng Long, nhng ngi đã truyn đt cho em kin thc v các môn hc trong chuyên ngành cng nh nhng kin thc thc t khác trong cuc sng, giúp em có đc nn tng kin thc v kinh t đ có th hoànthành bài khóa lun tt nghiêp này. Vì gii hn kin thc và kh nng lp lun ca bn thân còn nhiu hn ch nên bài lun không tránh khi thiu sót. Em kính mong s thông cm cng nh mong nhn đc s góp ý, b sung ca các thy cô đ đ tài ca em đc đy đ và hoàn thin hn. Em xin chân thành cm n! Hà Ni, ngày 28 tháng 10 nm 2014 Sinh viên Phí Th Thúy Hng LIăCAMăOAN Tôi xin cam đoan Khóa lun tt nghip này là do t bn thân thc hin có s h tr t giáo viên hng dn và không sao chép các công trình nghiên cu ca ngi khác. Các d liu thông tin th cp s dng trong Khóa lun là có ngun gc và đc trích dn rõ ràng. Tôi xin chu hoàn toàn trách nhim v li cam đoan này! Sinh viên Phí Th Thúy Hng \ Thang Long University Library MC LC CHNGă 1.ă Lụă LUN CHUNG V PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH DOANH NGHIP 1 1.1. Tng quan v tài chính doanh nghip và phân tích tài chính doanh nghip 1 1.1.1. Mt s khái nim chung v tài chính doanh nghip 1 1.1.1.1. Khái nim v tài chính doanh nghip 1 1.1.1.2. Chc nng ca tài chính doanh nghip 2 1.1.1.3. Vai trò ca tài chính doanh nghip 3 1.1.2. Mt s khái nim chung v phân tích tình hình doanh nghip 3 1.1.2.1. Khái nim v phân tích tài chính doanh nghip 3 1.1.2.2. Mc đích phân tích tài chính doanh nghip 4 1.1.2.3. Ý ngha, vai trò ca phân tích tài chính doanh nghip 4 1.2. Trình t vƠăcácăbc tin hành phân tích tài chính doanh nghip 5 1.2.1. Thu thp thông tin 5 1.2.2. X lí thông tin 6 1.2.3. D đoán và quyt đnh 6 1.3.ăPhngăphápăphơnătích 6 1.3.1. Tài liu s dng trong quá trình phân tích tài chính doanh nghip 6 1.3.1.1. Bng cân đi k toán 7 1.3.1.2. Báo cáo kt qu hot đng kinh doanh 8 1.3.1.3. Báo cáo lu chuyn tin t 8 1.3.1.4. Thuyt minh báo cáo tài chính 9 1.3.2. Phng pháp phân tích 9 1.3.2.1. Phng pháp phân tích liên h cân đi 9 1.3.2.2. Phng pháp so sánh 9 1.3.2.3. Phng pháp Dupont 10 1.4. Phân tích tình hình tài chính doanh nghip qua các nhóm ch tiêu tài chính 12 1.4.1. Phân tích tình hình tài chínhca công ty thông qua Báo cáo kt qu hot đng kinh doanh 12 1.4.2. Phân tích tình hình tài chính ca công ty thông qua bng cân đi k toán 12 1.4.3. Phân tích tình hình tài chính ca công ty thông qua Báo cáo lu chuyn tin t 13 1.4.4. Phân tích tình hình tài chính ca công ty thông qua các ch tiêu tài chính 14 1.4.4.1. Ch tiêu xác đnh c cu tài sn và ngun vn 14 1.4.4.2. Ch tiêu đánh giá kh nng thanh toán 15 1.4.4.3. Ch tiêu v kh nng qun lí tài sn 17 1.4.4.4. Ch tiêu v kh nng qun lí n 19 1.4.4.5. Ch tiêu v kh nng sinh li 20 1.5. Các nhân t nhăhngăđn tài chính doanh nghip 21 1.5.1. Các nhân t khách quan 21 1.5.1.1. Môi trng kinh t 21 1.5.1.2. Môi trng chính tr - pháp lut 21 1.5.1.3. Khoa hc – công ngh 21 1.5.1.4. Môi trng ngành 22 1.5.1.5. Nhân t t nhiên 22 1.5.2. Các nhân t ch quan 22 1.5.2.1. B máy qun tr doanh nghip 22 1.5.2.2. Nhân t con ngi 22 1.5.2.3. Vn kinh doanh 23 1.5.2.4. C s vt cht k thut 23 CHNGă 2.ă THC TRNG TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH TI CÔNG TY C PHNăUăTăVÀăPHÁTăTRIN SAVICO 24 2.1. Quá trình hình thành và phát trin ca công ty c phnăđuătăvƠăphátătrin Savico 24 2.1.1. Gii thiu khái quát v công ty CP đu t và phát trin Savico 24 2.1.2. C cu t chc và b máy qun lý ca công ty 25 2.1.3. c đim v ngành ngh kinh doanh ca công ty 26 2.1.4. Quy trình hot đng sn xut kinh doanh ca công ty 26 2.2. Thc trng tình hình tài chính ti công ty c phnă đuă tă vƠă phátă trin Savico 27 2.2.1. Phân tích tình hình tài chính ti công ty CP đu t và phát trin Savico thông qua Báo cáo kt qu hot đng kinh ếoanh giai đon 2011 - 2013 27 2.2.2. Phân tích tình hình tài chính ti công ty CP đu t và phát trin Savico thông qua Bng cân đi k toán giai đon 2011 - 2013 33 Thang Long University Library 2.2.3. Phân tích tình hình tài chính ti công ty CP đu t và phát trin Savico thông qua báo cáo lu chuyn tin t giai đon 2011 – 2013 38 2.2.4. Phân tích tình hình tài chính ti Công ty c phn đu t và phát trin Savico thông qua các ch tiêu tài chính 42 2.2.4.1. Ch tiêu xác đnh c cu tài sn và ngun vn 42 2.2.4.2. Ch tiêu đánh giá kh nng thanh toán 45 2.2.4.3. Ch tiêu v kh nng qun lý tài sn 51 2.2.4.4 Ch tiêu v qun lý n 55 2.2.4.5. Ch tiêu đánh giá kh nng sinh li 56 2.2.4.6. ánh giá ROA – ROE theo phng pháp Dupont 59 2.3.ăánhăgiáăchungăv tình hình tài chính ti Công ty c phnăđuătăvƠăphátă trin Savico 61 2.3.1. Kt qu đt đc 61 2.3.2. Nhng mt còn hn ch 62 CHNGă3.ăMT S GII PHÁP NÂNG CAO TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH CA CÔNG TY C PHNăUăTăVÀăPHÁTăTRIN SAVICO 64 3.1.ănhăhng phát trin ca ngành thép Vit Nam và caăCôngătyăCPăđuătă và phát trin Savico 64 3.1.1. nh hng phát trin ngành thép Vit Nam 64 3.1.1.1. Quan đim phát trin 64 3.1.1.2. Mc tiêu phát trin 64 3.1.1.3. Các gii pháp, chính sách ca chính ph 65 3.1.2. nh hng phát trin ca Công ty CP đu t và phát trin Savico 67 3.2. Mt s gii pháp nhm nâng cao tình hình tài chính tiăCôngătyăCPăđuătăvƠă phát trin Savico 68 3.2.1. Qun tr tin mt 68 3.2.2. Qun lý d tr hàng tn kho 70 3.2.3. Qun tr khon phi thu 72 3.2.4. Tng cng công tác qun lý chi phí 73 3.2.5. iu chnh chính sách bán hàng 74 3.2.6. Nâng cao cht lng đi ng cán b công nhân viên 75 DANH MC VIT TT Ký hiu vit tt Tên giăđyăđ BCTT Báo cáo tài chính CKT Cân đi k toán CP C phn VT n v tính GVHB Giá vn hàng bán GTGT Giá tr gia tng LNST Li nhun sau thu TSNH Tài sn ngn hn TSDH Tài sn dài hn TTS Tng tài sn TNDN Thu nhp doanh nghip Thang Long University Library DANH MC CÁC BNG BIU, HÌNH V,ă TH, CÔNG THC Trang Bng 2.1. Báo cáo kt qu hot đng kinh doanh ca công ty CP đu t và phát trin Savico giai đon 2011 – 2013 29 Bng 2.2. Bng cân đi k toán ca Công ty CP đu t và phát trin Savico giai đon 2011 – 2013 34 Bng 2.3. Tình hình lu chuyn tin t ca công ty giai đon 2011 – 2013 39 Bng 2.4. Các ch tiêu đánh giá kh nng thanh toán 45 Bng 2.5. Ch tiêu v qun lý tài sn 51 Bng 2.6. Các ch tiêu v qun lý n 55 Bng 2.7. Các ch tiêu đánh giá kh nng sinh li 56 Bng 2.8. Phân tích ROA theo phng trình Dupont 59 Bng 2.9. Phân tích mc nh hng ca tng yu t ti ROE theo phng trình Dupont 60 Bng 3.1. Mc d tr kho ti u mt hàng thép ca Công ty CP đu t và phát tin Savico các nm 2012, 2013, 2014 72 Biu đ 2.1. T trng tài sn ngn hn và tài sn dài hn ca công ty CP đu t và phát trin Savico giai đon 2011-2013 42 Biu đ 2.2. T trng ngun vn ca công ty CP đu t và phát trin Savico giai đon 2011 – 2013 43 Biu đ 2.3. Kh nng thanh toán ngn hn ca công ty CP đu t và phát trin Savico giai đon 2011 – 2013 47 Biu đ 2.4. Kh nng thanh toán nhanh ca công ty CP đu t và phát trin Savico giai đon 2011 – 2013 49 Biu đ 2.5. T sut sinh li trên vn ch s hu (ROE) ca Công ty CP đu t và phát trin Savico giai đon 2011 – 2013 58 S đ 2.1. C cu t chc ca Công ty c phn đu t và phát trin Savico 25 S đ 2.2. Quy trình hot đng chung 27 LI M U 1. Tính cp thit caăđ tài Cùng vi s phát trin ca nn kinh t hin nay, đc bit là khi Vit Nam chính thc tr thành thành viên ca t chc thng mi th gii WTO thì đây là c hi ln cho các doanh nghip nâng cao v th, ti đa hóa li nhun. Tuy nhiên gia nhp WTO khin cho nn kinh t Vit Nam chu nh hng nhiu t nn kinh t th gii đc bit trong nhng nm gn đây. Chính vì vy doanh nghip cn tìm ra hng đi đúng đn, to đc s cnh tranh vi các doanh nghip khác, to đc s vng mnh tài chính . T đó mi doanh nghip mun nhn bit rõ đim mnh, đim yu ca mình và khc phc nhng yu kém đ nâng cao hiu qu sn xut kinh doanh đu cn phi tin hành phân tích tài chính da trên các báo cáo tài chính hàng nm. Thông qua vic phân tích tình hình tài chính doanh nghip có th rút ra nhng kinh nghim, hn ch vic đa ra nhng quyt đnh sai lm trong tng lai đ ngày càng kinh doanh hiu qu hn. Qua vic nhn thc đc tm quan trng ca vn đ phân tích tài chính trong doanh nghip, da trên nhng kin thc đã đc ging dy ti trng i hc Thng Long, em đã chn “Phân tích tình hình tài chính caăCôngătyăCPăđuătăvƠăphátă trin Savico” làm đ tài khóa lun tt nghip ca mình. 2.ăiătng và phm vi nghiên cu - i tng nghiên cu: Tình hình tài chính ca công ty CP đu t và phát trin Savico - Phm vi nghiên cu: Phân tích tình hình tài chính ca công ty CP đu t và phát trin Savico thông qua các báo cáo tài chính và các ch tiêu tài chính trong giai đon 2011-2013 3. Mcăđíchănghiênăcu Xut phát t nhu cu qun lý kinh t ngày càng cao, công ty đã có mi quan tâm thích đáng đn tình hình tài chính. Khóa lun gm nhng mc đích c bn sau: - H thng hóa nhng vn đ lý lun v phân tích tài chính doanh nghip - Phân tích đánh giá thc trng tài chính ca Công ty CP đu t và phát trin Savico -  xut mt s gii pháp nhm nâng cao tình hình tài chính ca Công ty CP đu t và phát trin Savico 4.ăPhngăphápănghiên cu Khóa lun s dng c s lý thuyt v tài chính doanh nghip và phân tích tài chính doanh nghip. Phng pháp nghiên ch yu trong khóa lun là phng pháp t Thang Long University Library [...]... s li c cung c p và tình hình th c t c a công ty 5 K t c u c a khóa lu n K t c u chính c a khóa lu : Lý lu n chung v phân tích tài chính doanh nghi p : Th c tr ng tình hình tài chính t tri n Savico : M t s gi i pháp nh m nâng cao tình hình tài chính t i công ty phát tri n Savico LÝ LU N CHUNG V PHÂN TÍCH TÀI CHÍNH DOANH NGHI P 1.1 T ng quan v tài chính doanh nghi p và phân tích tài chính doanh nghi... p Phân tích tài chính nh các quy t nh kinh doanh c a m t doanh nghi p Phân tích tài chính nh m nh n bi c các ti ng và phát tri n c a doanh nghi p Qua phân tích tài chính có th nh n bi c a doanh nghi p Phân tích tài chính giúp doanh nghi ho ch 1.1.2.3 c nh ng m t t n t i và tài chính l p nhu c u v n c n thi t a phân tích tài chính doanh nghi p Qua phân tích tài chính doanh nghi p m , chính xác tình hình. .. v t ch s c sinh l i c a tài s n 23 Thang Long University Library i TH C TR NG TÌNH HÌNH TÀI CHÍNH T I CÔNG TY C PH N SAVICO 2.1 Quá trình hình thành và phát tri n c a công ty c ph n Savico 2.1.1 Gi i thi u khái quát v công ty CP n Savico - Tên công ty: Công ty C ph - n Savico c kinh doanh: kinh doanh các v a ch : n ph m thép ng, huy i - Mã s thu : 0102659306 Công ty C ph n Savico c thành l p t ngày... kinh doanh và tình hình tài chính c a doanh nghi p u này ta c n phân tích s bi ng tr c ti nh n k t qu ng c a t ng ch tiêu tài s n v s tuy i và s xét s bi ng c a t ng ch tiêu là do nguyên nhân nào, thông qua vi c phân tích này thì chúng ta s nh n th ng c a t ng lo i tài s i v i quá trình kinh doanh và tình hình tài chính c a doanh nghi p Tình hình ngu n v n Ngoài vi c phân tích tình hình phân b v n,... VCSH ROE ph thu c vào 3 nhân t : ROS, ROA và t s TTS/VCSH Các nhân t này có th ng trái chi i v i ROE ng th c Dupont là xác d nh c a doanh nghi p tìm hi Vi c phân tích ng c a 3 nhân t m t s này n ROE c ti 1.4 Phân tích tình hình tài chính doanh nghi p qua các nhóm ch tiêu tài chính 1.4.1 Phân tích tình hình tài chínhc a công ty thông qua Báo cáo k t qu ho t ng kinh doanh Khi phân tích k t qu ho trong... 2.1.2 u t ch c và b máy qu n lý c a công ty u t ch c c a Công ty c ph H n Savico ng qu n tr c Phòng t ch c hành chính Phòng k toán Phòng nghi p v - kinh doanh ng (Ngu n: Phòng t ch c hành chính) M i phòng ban và ch c v trong công ty có nhi m v và ch t ng th ho ng xây d u hành công ty C th : H ng qu n tr : t c a công ty Quy nh chi c, k ho ch phát tri n trung h n và k ho ch kinh doanh h a công ty quy nh Lu... ánh so sánh t ng tài s n và t ng ngu n v n gi a cu i kì v i 12 th d ng v n t c quy mô v s d các ngu n khác nhau c a doanh nghi p Tuy nhiên, n u ch d a vào s m t ng s tài s n và t ng s ngu n v th y rõ tình hình tài chính c a doanh nghi c Vì v y c n ph i phân tích m i quan h gi a các kho n m c c ab i k toán Tình hình tài s n T ng tài s n c a doanh nghi p bao g m c tài s ng và tài s n c t tài s n nhi m nó... doanh nghi p Khi ti n hành phân tích ho ng tài chính, nhà phân tích c n thu th p và s d ng r t nhi u ngu n thông tin t trong và ngoài doanh nghi m n tình hình tài chính c a doanh nghi p có th s d ng thông tin k toán trong n i b doanh nghi p Thông tin k tài chính c ph trong các báo cáo Báo cáo tài chính có hai lo i là báo cáo b t bu c và báo cáo không b t bu c: - Báo cáo tài chính b t bu c là nh ng báo... tiêu tài chính phát hi n k p th i nh ng m c t nt it ng quy u ch nh nh tt im nh 1.1.2 M t s khái ni m chung v phân tích tình hình doanh nghi p 1.1.2.1 Khái ni m v phân tích tài chính doanh nghi p Phân tích tài chính là t ng th n nay, giúp cho nhà qu cs d c quy nh qu n lý 3 Thang Long University Library chu n c doanh nghi p, t nh ng d i m t tài chính c a doanh nghi nh phù h p v i l i ích c a chính h ... n c a công ty Qua hàng lo u ch chuy n ti n t di n gi i thu nh p thu nh d ng c n ti n t Ti n t có th ti n m t n ti n t ph n ánh 3 lo i ho ng ng c gi m vì: ho ng kinh doanh; mua ho c bán tài 13 Thang Long University Library s n, hay còn g i các kho n n , nh p kho ho c mua ho ng tài chính khác 1.4.4 Phân tích tình hình tài chính c a công ty thông qua các ch tiêu tài chính 1.4.4.1 Ch u tài s n và ngu . doanh ca công ty 26 2.2. Thc trng tình hình tài chính ti công ty c phnă đuă tă vƠă phát trin Savico 27 2.2.1. Phân tích tình hình tài chính ti công ty CP đu t và phát trin Savico. toán 12 1.4.3. Phân tích tình hình tài chính ca công ty thông qua Báo cáo lu chuyn tin t 13 1.4.4. Phân tích tình hình tài chính ca công ty thông qua các ch tiêu tài chính 14 1.4.4.1 các nhóm ch tiêu tài chính 12 1.4.1. Phân tích tình hình tài chínhca công ty thông qua Báo cáo kt qu hot đng kinh doanh 12 1.4.2. Phân tích tình hình tài chính ca công ty thông qua bng