NGHIỆP VỤ KINH DOANH VÀNG VÀ NGOẠI TỆ pps

NGHIỆP VỤ KINH DOANH VÀNG VÀ NGOẠI TỆ 12/24/2010 B01002 - NV KD vàng & NT 1 NGHIỆP VỤ KINH DOANH VÀNG VÀ NGOẠI TỆ I. Tổng quan về nghiệp vụ kinh doanh ngoại tệ II. Kinh doanh ngoại tệ trên thị trường quốc tế III. Kinh doanh ngoại tệ với khách hàng nội địa IV. Nghiệp vụ kinh doanh vàng 12/24/2010 B01002 - NV KD vàng & NT 2 I. Tổng quan về nghiệp vụ kinh doanh ngoại tệ 1. Tỷ giá hối đoái 1.1. Khái niệm Ngoại tệ: là đồng tiền của các quốc gia được lưu thông trên thị trường quốc tế. Ngoại hối: bao gồm ngoại tệ và các phương tiện có giá trị như ngoại tệ được sử dụng trong thanh toán giữa các nước với nhau. 12/24/2010 B01002 - NV KD vàng & NT 3 Tỷ giá hối đoái: là giá cả của một đơn vị tiền tệ nước này thể hiện bằng số lượng đơn vị tiền tệ nước khác. Hoặc: Tỷ giá hối đoái là tỷ giá để đổi tiền một nước này lấy tiền của một nước khác. 12/24/2010 B01002 - NV KD vàng & NT 4 1.2. Một số quy định về tỷ giá hối đoái 1.2.1. Tên gọi và ký hiệu tiền tệ - Tên gọi: mỗi nước có tên gọi tiền tệ riêng nhằm phân biệt giữa tiền tệ nước này với nước khác. - Theo quy định, ký hiệu tiền tệ gồm ba chữ: hai chữ đầu phản ánh tên quốc gia, một chữ cuối phản ánh tên gọi tiền tệ của quốc gia đó. 12/24/2010 B01002 - NV KD vàng & NT 5 1.2.2. Các thuật ngữ liên quan đến tỷ giá hối đoái USD / SGD: 1,7870 Đồng tiền hàng hóa / Đồng tiền định giá Đồng tiền cơ sở / Đồng tiền đối ứng 12/24/2010 B01002 - NV KD vàng & NT 6 - Đồng tiền hàng hóa còn gọi là đồng tiền cơ sở hay đồng tiền yết giá bởi vì đồng tiền này được coi như là hàng hóa, ngoại tệ được mua vào hoặc bán ra trên thị trường so với ngoại tệ khác. - Đồng tiền định giá còn được gọi là đồng tiền đối ứng dùng để xác định giá trị của đồng tiền hàng hóa trên thị trường. 12/24/2010 B01002 - NV KD vàng & NT 7 1.2.3. Phương pháp yết giá Hiện nay trên thế giới có hai phương pháp yết giá: trực tiếp và gián tiếp. - Yết giá trực tiếp (kiểu Châu Âu): 1 đơn vị ngoại tệ có thể được đổi lấy một số lượng nội tệ. Tại Tokyo: USD/JPY: 112,56 Tại Singapore: USD/SGD: 1,4560 Tại TPHCM: USD/VND: 16.350 12/24/2010 B01002 - NV KD vàng & NT 8 - Yết giá gián tiếp (kiểu Mỹ): 1 đơn vị nội tệ có thể đổi lấy một số lượng ngoại tệ. Tại London: GBP/USD: 1,5897 Tại Newyork: USD/JPY: 112,56 USD/SGD: 1, 4560 12/24/2010 B01002 - NV KD vàng & NT 9 1.3. Các loại tỷ giá 1.3.1. Căn cứ vào phương tiện chuyển ngoại hối - Tỷ giá điện hối. - Tỷ giá thư hối. 1.3.2. Căn cứ vào việc quản lý ngoại hối - Tỷ giá chính thức. - Tỷ giá cố định. - Tỷ giá thả nổi. - Tỷ giá thả nổi có quản lý. [...]... NV KD vàng & NT 28 2.3.3 Tác dụng - Các đối tượng tham gia trên thị trường sử dụng Swap như kỹ thuật phòng chống rủi ro khá hoàn hảo khi tỷ giá hối đoái biến động - Các ngân hàng khi thực hiện nghiệp vụ Swap vừa giải quyết được yêu cầu ngoại tệ trong kinh doanh, vừa đảm bảo có lời 12/24/2010 B01002 - NV KD vàng & NT 29 2.4 Giao dịch kinh doanh chênh lệch giá 2.4.1 Khái niệm Arbitrage là nghiệp vụ kết... Khái niệm Arbitrage là nghiệp vụ kết hợp việc mua (bán) ngoại tệ với thực hiện bán (mua) ngoại tệ lại nhằm thu lợi nhuận do chênh lệch tỷ giá giữa các thị trường 12/24/2010 B01002 - NV KD vàng & NT 30 2.4.2 Nguyên tắc - Arbitrage được áp dụng dựa vào nguyên tắc là mua ngoại tệ ở nơi giá thấp và bán ngoại tệ ở nơi giá cao - Giao dịch mua bán ngoại tệ tất cả đều được thanh toán qua hệ thống ngân hàng nên...1.3.3 Căn cứ vào phương tiện thanh toán quốc tế - Tỷ giá séc - Tỷ giá hối phiếu - Tỷ giá chuyển khoản - Tỷ giá tiền mặt 1.3.4 Căn cứ vào thời điểm mua bán ngoại hối - Tỷ giá mở cửa - Tỷ giá đóng cửa 12/24/2010 B01002 - NV KD vàng & NT 10 1.3.5 Căn cứ vào nghiệp vụ kinh doanh ngoại hối - Tỷ giá giao ngay - Tỷ giá kỳ hạn Trong tỷ giá giao ngay và tỷ giá kỳ hạn bao gồm tỷ giá mua và tỷ giá bán 12/24/2010... thông qua chênh lệch tỷ giá 12/24/2010 B01002 - NV KD vàng & NT 24 2.3 Giao dịch hoán đổi ngoại tệ 2.3.1 Khái niệm Hoán đổi ngoại tệ là một cặp giao dịch tiền tệ, một mua, một bán có 2 ngày giá trị khác nhau, trong đó có một giao dịch giao ngay và một giao dịch là giao dịch kỳ hạn 12/24/2010 B01002 - NV KD vàng & NT 25 2.3.2 Đặc điểm - Hoán đổi ngoại tệ cho phép kết hợp đối ngược nhau giữa giao dịch giao... ngoại tệ theo yêu cầu kinh doanh của khách hàng: + Giao dịch trực tiếp với ngoại tệ + Giao dịch qua đồng tiền trong nước 12/24/2010 B01002 - NV KD vàng & NT 33 2.5 Giao dịch quyền chọn ngoại tệ 2.5.1 Khái niệm Quyền chọn ngoại tệ (mua hoặc bán) là một sự thỏa thuận giữa hai đối tượng mà trong đó người mua thanh toán cho người bán một số tiền để được quyền chọn mua hoặc chọn bán ngoại tệ đó theo một tỷ... KD vàng & NT 31 2.4.3 Phân loại - Căn cứ vào tính chất giao dịch: + Arbitrage giao ngay + Arbitrage kỳ hạn - Căn cứ vào số lượng thị trường giao dịch: + Arbitrage đơn giản + Arbitrage phức tạp 12/24/2010 B01002 - NV KD vàng & NT 32 2.4.4 Một số giao dịch Arbitrage - Mua bán ngoại tệ trên thị trường hối đoái quốc tế: + Giao dịch qua hai thị trường + Giao dịch từ 3 thị trường trở lên - Mua bán ngoại tệ. .. giá mua và phí mà còn cân đối ngoại tệ đảm bảo kiểm soát được trạng thái ngoại hối theo quy định của NHTW 12/24/2010 B01002 - NV KD vàng & NT 19 2.2 Giao dịch kỳ hạn 2.2.1 Khái niệm Là giao dịch hối đoái giữa hai bên để trao đổi hai đồng tiền khác nhau ở một tỷ giá được thỏa thuận vào ngày hôm nay cho việc chuyển giao tiền vào một ngày được thỏa thuận trong tương lai 12/24/2010 B01002 - NV KD vàng &... hoặc bán số lượng ngoại tệ vào một ngày đã thỏa thuận trong tương lai 12/24/2010 B01002 - NV KD vàng & NT 34 2.5.2 Đặc điểm - Trong nghiệp vụ này người mua đóng vai trò chủ động, có thể không thực hiện quyền chọn khi biến động giá cả trên thị trường bất lợi cho mình - Giao dịch option cũng có hai tập quán như giao dịch kỳ hạn: theo kiểu Châu Âu và theo kiểu Mỹ 12/24/2010 B01002 - NV KD vàng & NT 35 ... thỏa thuận vào một ngày cụ thể, nhưng việc thanh toán được thực hiện trong thời gian hai ngày làm việc 12/24/2010 B01002 - NV KD vàng & NT 16 2.1.2 Đặc điểm - Thuật ngữ “Spot” phát xuất từ các giao dịch được thực hiện ngay, nhưng thực tế việc chuyển giao ngoại tệ chỉ diễn ra sau đó hai ngày - Tỷ giá áp dụng trong nghiệp vụ này là tỷ giá điện hối trên thị trường 12/24/2010 B01002 - NV KD vàng & NT 17... yếu tố sau: + Các bên đối tác tham gia: bên mua và bên bán + Các đồng tiền + Tỷ giá giao ngay + Số tiền được trao đổi + Ngày giao dịch + Ngày giá trị + Các chỉ thị thanh toán + Các chi phí 12/24/2010 B01002 - NV KD vàng & NT 18 2.1.3 Tác dụng - Đáp ứng nhanh chóng nhu cầu ngoại tệ của các đối tượng tham gia trên thị trường khi cần mua hoặc cần bán ngoại tệ - Không chỉ tạo điều kiện cho ngân hàng thu . NGHIỆP VỤ KINH DOANH VÀNG VÀ NGOẠI TỆ 12/24/2010 B01002 - NV KD vàng & NT 1 NGHIỆP VỤ KINH DOANH VÀNG VÀ NGOẠI TỆ I. Tổng quan về nghiệp vụ kinh doanh ngoại tệ II. Kinh doanh. ngoại tệ trên thị trường quốc tế III. Kinh doanh ngoại tệ với khách hàng nội địa IV. Nghiệp vụ kinh doanh vàng 12/24/2010 B01002 - NV KD vàng & NT 2 I. Tổng quan về nghiệp vụ kinh doanh ngoại. B01002 - NV KD vàng & NT 11 1.3.5. Căn cứ vào nghiệp vụ kinh doanh ngoại hối - Tỷ giá giao ngay. - Tỷ giá kỳ hạn. Trong tỷ giá giao ngay và tỷ giá kỳ hạn bao gồm tỷ giá mua và tỷ giá bán. 12/24/2010