Định hướng công tác thẩm định tài chính dự án tại Vietcombank - 7 ppsx

Simpo PDF Merge and Split Unregistered Version - http://www.simpopdf.com Đối với dự án lãi suất chiết khấu ngân hàng sử dụn g lãi suất cho vay - Cần linh hoạt dự tính mức thay đổi giá bán sản phẩm Khi áp dụng phươn g pháp h iện đại dự án không xem xét trạng thái tĩnh mà cịn xem xét trạng thái động nhằm đưa phân tích m ang tính chất thực tế h ơn Từ đó, Ngân hàng có đánh giá xác đáng mối quan h ệ rủi ro lợi nhuận Mức đ ộ hợp lý ngân hàng chấp nhận tài trợ Ngoài ra, việc nhận diện mức độ củ a rủi ro giúp cho n gân hàng có biện pháp phòng ngừa hiệu để hạn chế rủi ro Ngân hàn g có th ể dùng hai cách để dự tính mức độ biến thiên yếu tố dự án Đối với phân tích tình huống: tức phân tích tình xấu nhất, tốt xảy dự án đồng thời xác xuất xả y trường hợp Tu y nhiên Việt Nam phân tích tình huốn g khơng ph ổ biến, chất lượng thơng tin Việt Nam Đối với phân tích độ nhạy Phân tích độ nhạy nhằm xác định ch ính xác yếu tố m tác động rủi ro dự toán n hiều Trong phân tích nhạy cảm, người ta phân tích thay đổi NPV có nhân tố thay đổi với giả định nhân tố khác cố định Thẩm định dự án nghiên cứu tập tài liệu soạn thảo sở giả định nên khơng thể dự báo cách xác đầ y Simpo PDF Merge and Split Unregistered Version - http://www.simpopdf.com đủ xả y tươ ng lai Vì vậ y mà phân tích độ nhạy đ ược sử dụng phổ biến thẩm định dự án Để có kết phân tích độ nhạy tốt, đội ngũ cán thẩm định Ngân hàng phải có tầm nhìn vĩ mơ, tầm nhìn mang tính định hướng, chiến lược m ới đưa giả thiết, tình sát với thực tế, có khả n ăng tác động đến dự án tron g tương lai n hư: biến động thị trường, giá sản phẩm, tha y đ ổi sách thuế… Cũn g thơng qua việc p hân tích độ nhạy, Ngân hàng xác định nhân tố có tác động lớn tới tiêu hiệu dự án, từ có b iện pháp b ảo đảm , hỗ trợ h ạn chế rủi ro Qua phân tích giải pháp nêu trên, dự án tài trợ xâ y dựng nhà má y sản xuất da sản phẩm giả da Minh Đức - Mỹ Hào - Hưng Yên, trình thẩm định dự án cần thẩm định sau Giá điều chỉnh theo m ức hợp lý Bảng 3.1: Tóm tắt dự kiến doanh thu Đơn vị: đồng Danh mục 7-2003 CS đạt dự án 1-Ba lô xu ất Số lượng Đơn giá (100 0đ/c) Thành tiền 2004 2005 2006 2007 2008 2009 Simpo PDF Merge and Split Unregistered Version - http://www.simpopdf.com 2-Túi đựng Barit loại Số lượng Đơn giá (100 0đ/c) Thành tiền 3-Cặp sách học sinh, cán Số lượng Đơn giá (100 0đ/c) 55 Thành tiền 165,000 192,500 275,000 55 55 55 220,000 55 55 247,500 55 275,000 275,000 Tổng doanh thu 3,239,760 7,751,940 8,859,360 9,966,780 11,074,200 11,074,200 11,074,200 (Nguồn: Báo cáo thẩm định VCB) Bảng 3.2: Kết qu ả tài dự án Đơn vị: Triệu đồng 07/2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 Doanh thu Lãi gộp Lãi ròn g (Nguồn: Báo cáo thẩm định VCB) Thẩm định ch ỉ tiêu tài Giá trị ròng (với lãi suất ch iết khấu 9%) 2.183.948 ,94 Giá trị ròng (với lãi suất ch iết khấu 6%) 3.766.218 ,83 Tỷ lệ hoàn vố n nội IRR (r=9%) 14% Thời gian hoàn vốn n ăm thán g Simpo PDF Merge and Split Unregistered Version - http://www.simpopdf.com Thẩm định độ nhạy dự án (doan h thu giảm 5%) Khi Giá trị ròn g (với lãi suất chiết khấu 9%) 462.467,75 Giá trị ròng (với lãi suất chiết khấu 6%) 1.855.633,40 T ỷ lệ ho àn vốn nộ i IRR (r=9 %) 10% Thời gian hoàn vốn năm 10 tháng Kết luận Với tính tốn trên, Ngân hàng chấp nhận cho g ty TNHH Tuấn Lợi vay với điều kiện phần thẩm đ ịn h dự án Thứ ba: Nân g cao trình độ, kinh nghiệm đạo đ ức nghề nghiệp cho cán th ẩm định Ngân hàng h ay Phịng Đầu tư dự án ln ln phải nâng cao trình độ, kinh nghiệm đạo đức nghề nghiệp cho cán thẩm định chung qu y khởi nguồn vấn đề đ ều người Trong ho ạt động thẩm định cán thẩm định trực tiếp tổ chức cơng tác thẩm định hiệu tài d ự án Kết thẩm định tài dự án kết qu ả việc đánh giá, xem xét d ự án theo nhìn nhận chủ quan cán thẩm định d ựa sở kh oa học tiêu chuẩn thẩm định khác Chất lượng th ẩm định tài dự án phụ thuộc nh iều vào lực người cán thẩm định Vì vậ y, để nân g cao chất lượng thẩm định tài dự án cần phải nâng cao trình độ, chu n mơn cán thẩm định dự án Simpo PDF Merge and Split Unregistered Version - http://www.simpopdf.com Và giải pháp cho Phòn g Đầu tư dự án là: bổ sung thêm nhân có đào tạo tốt Về trình độ chu n mơn, cán thẩm định cần đào tạo qu y, có kiến thức c kinh tế thị trường, khả đàm ph án nhằm tăng cường năn g lực hoạt động Về kinh nghiệm công tác, phần lớn cán ngân h àng trẻ, đặc b iệt cán phịng thẩm định Vì vậ y Ngân hàng cần xếp có xen kẽ cán trẻ n ăn g động, nhiệt tình với cán lâu năm đầ y kinh nghiệm để có học hỏi trao đổi bổ sung cho Từ , ln đào tạo đội ngũ cán kế cận giỏi vừa có hoạt bát, nhanh nhẹn, sáng tạo tuổi trẻ, vừa tiếp thu, lĩnh hộ i kinh nghiệm qu ý báu hệ trước, đảm đương với cương vị chủ chốt trường hợp Ngồi ra, khơng thể bỏ qua việc đào tạo cán thẩm định có phẩm chất đạo đức tốt, trung th ực, có tính thần trách nhiệm, kỷ luật nghề nghiệp cao Thứ tư: Đẩy mạnh cơng tác chu n mơn hố cơng việc Một giải pháp quan trọng ph òng đầu tư dự án, đẩ y mạnh tính chu n mơn hố cơng tác tổ chức Ngân Hàng Ngoại Thương nói chung p hịng đầu tư dự án nói riêng cần phải đẩy mạnh tính chu n mơn hố tron g ho ạt độn g Đối với phòng đầu tư dự án, việc tách cơng việc: tìm kiếm khách hàng, thu thập thơng tin, thẩm định, cho vay, theo d õi khoản vay, giải ngân thu nợ thành phận riêng biệt cần thiết Hiện nay, cán thẩm định phải làm tất cô ng việc Điều dẫn đến cơng việc khơng mang tính tập trung, ví dụ nh iều Simpo PDF Merge and Split Unregistered Version - http://www.simpopdf.com cán thẩm định thu thập thông tin cho dự án th ì lại phải giải ngân m ột dự án khác,… hay nói cách khác họ đồng thời phải giải qu yết nhiều cơng việc lúc khó tránh kh ỏi chất lượng cơng việc khơng cao Vì vậy, ch u n mơn hố cơng việc giúp cho cán thẩm định làm việc tập trung hơn, suất lao động cao hơn, chất lượng công việc nâng cao h ơn, tức chất lượng côn g tác thẩm đ ịnh tốt Thứ 5: Ph ân cơng tổ chức hợp lý Có đội ngũ cán giỏi chu yên môn, nghiệp vụ thô i chưa đủ họ khơng bố trí cách hợp lý th ì coi bỏ phí tài Vì vậ y, việc phân cơng, bố trí hợp lý, có khoa học q trình thẩm định tài dự án tránh chồng chéo không cần thiết, giảm hạn ch ế phát hu y mặt tích cực cán thẩm định tập thể, giảm chi phí hoạt độn g rút ngắn th ời gian thẩm định Để có tổ chức, xếp cách hợp lý khoa học th ì Ngân hàng cần phải dựa lực sở trường cán nhằm phát hu y mạnh họ Ngoài ra, hàng năm ngân hàng cần tổ chức lớp tập huấn ngắn hạn cho cán thẩm định toàn hệ thống với tham gia chu yên gia nước để trao đổi kinh nghiệm Và đâ y dịp để cán cấp khác góp ý, giúp đỡ lẫn nhau, bổ sung kiến thức cho nhau, từ khắc phục Simpo PDF Merge and Split Unregistered Version - http://www.simpopdf.com khoản g cách chênh lệch trình độ kinh nghiệm cán toàn hệ thống từ trung ương đến cấp chi nhánh Và Ngân hàng khôn g đưa giải pháp chế độ thưởng phạt rõ ràng Vì điều nà y khích lệ cán b ộ thẩm định tính nhiệt tình, sáng tạo, làm việc Tóm lại, tất giải pháp cách để Ngân Hàng Ngoại Thươn g ngà y phát triển việc n âng cao chất lượng thẩm định tài Tu y nh iên, nhữn g vấn đề mà tự Ngân h àng thực Cịn vấn đề mà Ngân hàng khơng thể tự qu yết định được, Ngân hàng phải khắc phục kiến nghị với quan ch ức có thẩm qu yền li ên quan trực tiếp tới vấn đề 3.3 Một số kiến nghị Kiến nghị với Ngân hàng Nhà nước Ngân h àng Nhà nước điều tiết toàn hoạt động hệ thống ngân hàng Việt Nam Vì vậ y, đề nghị Ngân hàng Nhà nước cần có sách hồn thiện trung tâm thơng tin tín dụng Trung ương, nâng cao vai trò điều phối, chủ động việc thu thập thơng tin từ nguồn, từ hỗ trợ cu ng cấp thông tin cho h oạt động thẩm định tài có hiệu Ngân h àng Nhà nước cần tổ chức ch ương trình đào tạo, tập huấn, trao đổi kinh nghiệm toàn nghành để tăng cường hợp tác ngân hàng thương mại, đồng thời nâng cao trình độ nghiệp vụ đội ngũ cán Simpo PDF Merge and Split Unregistered Version - http://www.simpopdf.com Kiến nghị với chủ dự án đầu tư Ngân hàng thường vào thông tin mà chủ dự án phân tích , mức độ xác thơng tin có ảnh h ưởng m ang tính chất qu yết định kết thẩm định Vì vậ y, Ngân hàng đề nghị chủ đ ầu tư cần có thái độ hợp tác chặt ch ẽ với ngân hàng Chủ đầu tư p hải có trách nhiệm ch ấp h ành nghiêm chỉnh việc xâ y dựng lập dự án theo nội dun g qu y định Thông tư số 09/BKH/VPTĐ Bộ kế hoạch Đầu tư ngày 21/09/1996 việc xâ y dựn g thẩm đ ịnh dự án Chủ đầu tư phải đưa thơng tin đảm bảo tính trung thực, có trách nhiệm thông tin cung cấp làm sở cho cơng tác thẩm định Kiến nghị với Chính phủ v Bộ ngành liên quan Va i trị ngành Ngân hàng nói chung cơng tác thẩm định dự án nói riêng quan trọng kinh tế, đ ặc biệt kh i xã hội ngày phát triển Tu y nhiên đâ y ngành chịu ảnh hưởng lớn biến động môi trường sách, văn pháp luật…Vì vậ y, Chính phủ Bộ ngành cần phải có đ ường lối sách đắn, có tầm nhìn lâu dài, tránh thay đổi liên tục văn pháp luật sách Các ngành phải xây dựng hệ thốn g tiêu, đ ịnh mức kinh tế kỹ thuật ngành qu ản lý Simpo PDF Merge and Split Unregistered Version - http://www.simpopdf.com Đối với doanh ngh iệp Nh nước, trước qu yế t định đầu tư, tổng m ức vốn đầu tư dự án phải thơng qua quan chức Vì vậ y, đ ề nghị quan chủ quản phê du yệt tổng mức vốn đầu tư cần tính tốn cách khách quan, xác Ngồi ra, Nhà nước cần đạo doanh nghiệp nghiêm túc thực chế độ kế tốn, thống kê th ơng tin báo cáo theo qu y định, cần thành lập công ty chuyên tr ách định giá tài sản chấp để tránh sai lệch việc đán h giá tài sản chấp nhằm phục vụ tốt cho cơng tác thẩm định, từ h ạn chế rủi ro cho hoạt động ngân hàng Chính phủ nên xem xét đến việc cho Ngân hàng doanh nghiệp tự thoả thuận giải qu yết vấn đề hai b ên Bởi vì, su y cho cùng, ho ạt động cho vay Ngân h àng Thương Mại việc bán hàng Nếu chủ hàn g đồng ý bán hàng phải tự tìm cách thu hồi tiền phải có rủi ro xảy r a Kết luận [ơ Nền kinh tế n gày phát triển nhu cầu vốn cho phát triển tăng mạnh Điều có n ghĩa hoạt động tín dụng phát triển với phát triển kinh tế Mà để hoạt động tín dụn g ngày càn g tốt việc n âng cao ch ất lượng thẩm định tài dự án đóng vai trò quan trọng Trong thời gian gần đây, hoạt động tín dụng gặp nhiều thuận lợi, môi trường đầu tư cải thiện, rào cản pháp lý hoạt động ngân hàng bước dỡ bỏ Simpo PDF Merge and Split Unregistered Version - http://www.simpopdf.com Tu y nhiên, để hồn thiện cơng tác th ẩm định Ngân hàng cần phải có giải pháp đồng với giúp đỡ từ nhiều phía th ời gian dài Vì vậ y, giới hạn thời gian phạm vi nghiên cứu , đề tài "Nân g cao ch ất lượng thẩm định tài dự án hoạt động cho vay Ngân Hàng Ngoại Thương Việt N am " đề cập tới vấn đề sau - Khái quát hoạt động củ a NHTM, vai trò hoạt động tín dụng đặc biệt tín dụng trung d ài hạn NHTM Từ thấy cần th iết phải thẩm định tài dự án, cần thiết phải nân g cao chất lượng thẩm định tài dự án - Đánh giá thực trạng thẩm định tài dự án hoạt động cho va y Ngân Hàng Ngoại Th ươn g Việt Nam Từ đó, rút kết đạt được, hạn chế ngu yên nhân hạn chế - Đưa giải pháp để nâng cao chất lượng thẩm định tài dự án đề xuất số kiến nghị Em h y vọng giải pháp kiến nghị đề cập chu yên đề đóng góp phần nhỏ vào việc nâng cao chất lượng thẩm định tài dự án Ngân Hàng Ngoại Thương Việt Nam Cuố i cùng, em xin ch ân thành cảm ơn PGS.TS Lưu Thị Hương người giúp đỡ em tận tình qu trình viết chu yên đề nà y toàn thể cán nhân viên Ngân Hàn g Ngo ại Thương Việt Nam Danh mục tài liệu tham khảo Simpo PDF Merge and Split Unregistered Version - http://www.simpopdf.com PGS.TS Lưu Thị Hương (chủ biên), 2002 , Giáo trình Tài Doanh nghiệp, NXB Giáo dụ c TS Phan Th ị Thu Hà-TS Ngu yễn Thị Thu Thảo (chủ biên), 2002 , Giáo trình Ngân Hàng Th ương Mại Quản trị Nghiệp vụ, NXB Thống kê Hà Nội TS Ngu yễn Bạch Ngu yệt (chủ biên), 2000, Giáo trình Lập quản lý Dự án đầu tư, NXB Thố ng kê Frederic S.Mishkin, 1999, Tiền tệ, Ngân hàng thị trường Tài chính, NXB Khoa học K ỹ thuật PGS.TS Võ Thanh Thu, 1993, Qu ản trị dự án đ ầu tư nước quốc tế, Trường Đại học Kinh tế thành p hố Hồ Chí Minh Hoàng Kim , 2001, Tiền tệ Ngân hàng-Thị trường Tài , NXB Tài Tổng quan trình th ẩm định, Ngân Hàng Ngo ại Thương Việt Nam Báo cáo thường niên năm 2000, 2001 Ngân Hàng Ngoại Thương Việt Nam Báo cáo hội n ghị giám đốc, ngày 17 - 18 tháng 02 năm 2003 10 Tài liệu tập huấn, T/05-2002, Phân tích tài Th ẩm định dự án đầu tư, Chương trình hỗ trợ phát triển hội nhập  ... cho cán thẩm định chung qu y khởi nguồn vấn đề đ ều người Trong ho ạt động thẩm định cán thẩm định trực tiếp tổ chức công tác thẩm định hiệu tài d ự án Kết thẩm định tài dự án kết qu ả việc đánh... d ài hạn NHTM Từ thấy cần th iết phải thẩm định tài dự án, cần thiết phải nân g cao chất lượng thẩm định tài dự án - Đánh giá thực trạng thẩm định tài dự án hoạt động cho va y Ngân Hàng Ngoại... Minh Đức - Mỹ Hào - Hưng Yên, trình thẩm định dự án cần thẩm định sau Giá điều chỉnh theo m ức hợp lý Bảng 3.1: Tóm tắt dự kiến doanh thu Đơn vị: đồng Danh mục 7- 2 003 CS đạt dự án 1-Ba lô xu