Luận văn thạc sĩ Quản lý kinh tế: Biện pháp nâng cao hiệu quả quản trị tài chính tại Công ty Vận tải biển Thăng Long

sự phát triển của nền kinh tế đất nước Tuy đã có thành công nhưng tồn tại cần giải quyết không ít để ngành vận tải biển phát triển thuận lợi, đó là những bài toán khó khăn đặt ra cho nhà

TRƯỜNG ĐẠI HỌC HẢI PHÒNG

TR N TH NGU ỆT

BIỆN PHÁP N NG C O HỆU QUẢ QUẢN TR TÀI

CH NH TẠI C NG T V N TẢI BIỂN TH NG ONG

U N V N THẠC S QUẢN INH T

HẢI PHÒNG – 2018

TRƯỜNG ĐẠI HỌC HẢI PHÒNG

TR N TH NGU ỆT

BIỆN PHÁP N NG C O HỆU QUẢ QUẢN TR TÀI

CH NH TẠI C NG T V N TẢI BIỂN TH NG ONG

ỜI CA ĐO N

Tôi xin cam đoan đây là công trình nghiên cứu của riêng tôi Các thông tin, số liệu đƣợc sử dụng trong luận văn là trung thực và có trích dẫn nguồn gốc rõ ràng hững kết quả nghiên cứu trong luận văn này chƣa đƣợc công bố trong bất cứ công trình khoa học nào của tác giả khác

Hải Phòng, ngày tháng năm 2018

Tá ả luận văn

Trần Thị Nguyệt

ỜI CẢ ƠN Trong quá trình nghiên cứu và hoàn thành luận văn tốt nghiệp, tôi đã

nhận được sự quan tâm giúp đỡ, đóng góp ý kiến của các Thầy, các Cô giáo trường Đại học hải phòng, các học viên lớp E, các đồng nghiệp và đặc biệt

là Thầy giáo PGS TS guyễn Hoàng Tiệm đã tận tình hưỡng dẫn và giúp đỡ tôi trong quá trình thực hiện

Việc quản trị tài chính chiếm vai trò quan trọng trong việc phát triển doanh nghiệp, các thông tin ở mức độ khác nhau sẽ giúp hà nước, doanh nghiệp cũng như bên thứ ba đưa ra quyết định quan trọng của mình Cụ thể là, đối với hà nước, thực hiện tốt công tác quản trị tài chính mang lại hiệu quả kinh tế cao, giúp phát triển nền kinh tế đất nước Do đó công tác quản trị tài chính doanh nghiệp cần được quan tâm nhiều hơn nữa

Do vốn kiến thức và hiểu biết còn hạn chế, cho nên uận văn không tránh khỏi những thiết sót Tôi rất mong nhận được sự đóng góp ý kiến của các Thầy, các Cô trong hội đồng bảo vệ và độc giả quan tâm

Tôi xin chân thành cảm ơn /

Hải Phòng, ngày tháng năm 2018

Tá ả luận văn

Trần Thị Nguyệt

ỤC ỤC

ỜI CA ĐOA i

ỜI CẢ Ơ ii

ỤC ỤC iii

DA H ỤC TỪ VI T TẮT v

DA H ỤC BẢ G, BIỂU vi

DA H ỤC BIỂU ĐỒ vii

PHẦ Ở ĐẦU 1

CHƯƠ G : CƠ SỞ UẬ VỀ QUẢ TRỊ T I CHÍ H DOA H GHIỆP V HIỆU QUẢ QUẢ TRỊ T I CHÍ H DOA H GHIỆP 3

1.1 Cơ sở lý luận về quản trị tài chính doanh nghiệp 3

1.1.1 hái niệm về quản trị tài chính doanh nghiệp 3

1.1.2 Vai trò của quản trị tài chính doanh nghiệp 3

1.1.3 hiệm vụ, mục tiêu của quản trị tài chính doanh nghiệp 5

1.1.4 ội dung và các nhân tố ảnh hưởng đến quản trị tài chính doanh nghiệp [2, tr6] 6

1.2 Hiệu quả công tác quản trị tài chính và các chỉ tiêu đánh giá hiệu quả công tác quản trị tài chính 13

1.2.1 Hiệu quả công tác quản trị tài chính 13

1.2.2 Các chỉ tiêu đánh giá hiệu quả hiệu quả quản trị tài chính doanh nghiệp 14

CHƯƠ G 2: ĐÁ H GIÁ THỰC TRẠ G CÔ G TÁC QUẢ TRỊ T I CHÍ H TẠI CÔ G TY VẬ TẢI BIỂ THĂ G O G GIAI ĐOẠ 2

– 2017 24

2 Tổng quan về Công ty vận tải biển Thăng ong 24

2 2 Chức năng, nhiệm vụ và nghành nghề kinh doanh của Công ty 25

2 Đặc điểm về lao động và cơ cấu tổ chức bộ máy của Công ty 27

2 2 Đánh giá thực trạng quản trị tài chính tại Công ty VTB Thăng ong 31

2 2 Tình hình hoạt động sản xuất kinh doanh của Công ty VTB Thăng ong giai đoạn 2 -2017 31

2 2 2 Phân tích một số chỉ tiêu tài chính của Công ty VTB Thăng ong 38

2 Đánh giá thực trạng về các yếu tố ảnh hưởng đến công tác quản trị tài chính tại Công ty VTB Thăng ong giai đoạn 2 – 2017 49

2 Hình thức pháp lý 49

2 2 Đặc điểm kinh tế kỹ thuật nghành 49

2 ôi trường kinh doanh 50

2 4 Tổ chức bộ máy thuộc công ty 51

2 5 Các yếu tố khác 51

2 4 ết luận chung 52

CHƯƠ G : BIỆ PHÁP Â G CAO HIỆU QUẢ QUẢ TRỊ T I CHÍ H TẠI CÔ G TY VẬ TẢI BIỂ THĂ G O G -53

hững kết quả đạt được 53

2 hững hạn chế và nguyên nhân 54

2 Định hướng phát triển của Công ty vận tải biển Thăng ong trong thời gian tới 55

3.1.1 Sản phẩm và thị trừờng: 56

3.1.2 Ứng dụng tiến bộ kỹ thuật và công nghệ: 56

3.1.3 Tài chính, vốn: 56

3.1.4 Đầu tư phát triển sản xuất: 57

3.1.5 Quản trị doanh nghiệp: 57

3.1.6 Phát triển nguồn nhân lực: 57

2 ột số biện pháp nâng cao hiệu quả quản trị tài chính Công ty VTB Thăng ong 58

2 hóm biện pháp ảnh hưởng trực tiếp 58

3.2.2 hóm các biện pháp khác 61

3.2.3 Các kiến nghị với cơ quan nhà nước để công ty nâng cao hiệu quả quản trị tài chính tại Công ty VTB Thăng ong 61

T UẬ 64

T I IỆU THA HẢO Error! Bookmark not defined

2.5 Doanh thu, chi phí và lợi nhuận năm 2 -2017 37 2.6 Đánh giá tình hình nguồn vốn của doanh nghiệp 38 2.7 Tình hình đầu tƣ vào tài sản của doanh nghiệp 40 2.8 Đánh giá khả năng thanh toán của doanh nghiệp 40 2.9 Đánh giá mức độ độc lập về tài chính của doanh nghiệp 44

D NH ỤC BIỂU ĐỒ

Số ệu

sự phát triển của nền kinh tế đất nước Tuy đã có thành công nhưng tồn tại cần giải quyết không ít để ngành vận tải biển phát triển thuận lợi, đó là những bài toán khó khăn đặt ra cho nhà quản lý Các Doanh nghiệp Việt am cần nâng cao hiệu quả công tác Quản trị tài chính doanh nghiệp thì mới có thể tồn tại và phát triển trong thời kỳ hội nhập kinh tế hiện nay

Công ty Vận tải biển Thăng ong là một doanh nghiệp có lịch sử đặc thù, được thành lập, xây dựng và phát triển từ công sức của nhiều thế hệ cán bộ, giáo viên và sinh viên trường Đại học Hàng Hải Hoạt động của Công ty gắn kết chặt chẽ với trường Đại học Hàng Hải, các cán bộ quản lý của công ty đa phần là cán bộ, giáo viên trường Đại học luân phiên cử sang; thuyền viên trên tàu của công ty là những sinh viên xuất sắc được tuyển chọn Công ty cũng đồng thời là cơ sở thực tập của nhà trường Trong quá trình hội nhập kinh tế, Công ty đã có những đổi mới trong công tác quản trị tài chính doanh nghiệp

và cũng đã có những thành công bước đầu, song vẫn còn nhiều hạn chế nhất định

Qua quá trình khảo sát ở doanh nghiệp, tôi nhận thấy công tác quản trị doanh nghiệp nói chung và quản trị tài chính ở Công ty Vận tải biển Thăng Long nói riêng cần phải được nghiên cứu, và tìm ra những biện pháp cơ bản nhằm hoàn thiện công tác quản trị tài chính của đơn vị, qua đó giúp Công ty phát triển bền vững, đạt hiệu quả trong sản xuất kinh doanh và nâng cao sức

cạnh tranh trên thị trường quốc tế Chính vì vậy, đề tài “Biện pháp nâng cao

hiệu quả Quản trị Tài chính tại Công ty vận tải biển Thăng Long” đáp ứng

được yêu cầu thực tiễn trên và được chọn làm đề tài nghiên cứu cho uận văn Cao học này

2 ụ đí n ên ứu

hái quát một số vấn đề lý luận về Quản trị Tài chính để làm cơ sở cho việc phân tích, đánh giá thực trạng, hiệu quả Quản trị tài chính tại Công ty vận tải biển Thăng ong, qua đó đề xuất các biện pháp tài chính nằm nâng cao hiệu quả Quản trị Tài chính tại đơn vị

3 Đố tượn và p ạm vị n ên ứu

Đối tượng nghiên cứu của đề tài là: ghiên cứu hiệu quả Quản trị Tài chính, trong đó giới hạn không gian nghiên cứu là tại Công ty Vận tải biển Thăng ong trong 5 năm, từ năm 2013 đến năm 2017

4 P ươn p áp n ên ứu

uận văn sử dụng các phương pháp như: quan sát, thu thập các tài liệu thứ cấp nhằm tổng hợp, so sánh, phân tích hoạt động tài chính và xem xét

các vấn đề theo quan điểm duy vật biện chứng, lịch sử

5 n ĩ o ọ và t ự t ễn

Về mặt khoa học: uận văn hệ thống hóa các lý luận cơ bản về Quản trị Tài chính

Về mặt thực tiễn: Trên cơ sở đánh giá hiệu quả Quản trị Tài chính tại Công ty Vận tải biển Thăng ong, luận văn đề xuất biện pháp tài chính nhằm

nâng cao hiệu quả Quản trị Tài chính tại Công ty Vận tải biển Thăng ong

6 ết ấu ủ luận văn

goài phần mở đầu, kết luận, danh mục tài liệu tham khảo, nội dung chính của luận văn gồm chương:

Chương 1: Cơ sở lý luận về Quản trị tài chính doanh nghiệp và hiệu quả

Quản trị tài chính doanh nghiệp

Chương 2: Đánh giá thực trạng công tác Quản trị Tài chính tại Công ty

Vận tải biển Thăng ong giai đoạn 2 - 2017

Chương 3: Biện pháp nâng cao hiệu quả Quản trị Tài chính tại Công ty

Vận tải biển Thăng ong

CHƯƠNG 1: CƠ SỞ U N VỀ QUẢN TR TÀI CH NH DO NH NGHIỆP VÀ HIỆU QUẢ QUẢN TR TÀI CH NH DO NH NGHIỆP 1.1 Cơ sở lý luận về quản trị tà ín o n n ệp

1.1.1 Khái niệm về quản trị tài chính doanh nghiệp

Quản trị tài chính doanh nghiệp là một môn khoa học nhằm phân tích các dữ liệu, tìm các nguồn tài trợ, chọn các hình thức huy động vốn, giúp nhà đầu tư đưa ra những quyết định, chính sách đầu tư sử dụng vốn trong phạm vi hoạt động của doanh nghiệp nhằm đạt được các mục tiêu, mục đích của doanh nghiệp đề ra

Quản trị tài chính có quan hệ chặt chẽ với quản trị doanh nghiệp và giữ

vị trí quan trọng hàng đầu trong quản trị doanh nghiệp Hầu hết mọi quyết định khác đều dựa trên những kết quả rút ra từ những đánh giá về mặt tài chính trong quản trị tài chính doanh nghiệp

1.1.2 Vai trò của quản trị tài chính doanh nghiệp

Trong hoạt động kinh doanh hiện nay, quản trị tài chính doanh nghiệp giữ vai trị chủ yếu sau:

1.1.2.1 Huy động đảm bảo đầy đủ và kịp thời vốn cho hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp

Trong quá trình hoạt động của doanh nghiệp thường nảy sinh các nhu cầu vốn ngắn hạn và dài hạn cho hoạt động kinh doanh thường xuyên của doanh nghiệp cũng như cho đầu tư phát triển Cùng với sự phát triển của nền kinh tế đã nảy sinh nhiều hình thức mới cho phép các doanh nghiệp huy động vốn từ bên ngoài Do vậy, vai trò của tài chính doanh nghiệp ngày càng quan trọng hơn trong việc chủ động lựa chọn các hình thức và phương pháp huy động vốn đảm bảo cho doanh nghiệp hoạt động nhịp nhàng và liên tục với chi phí huy động vốn ở mức thấp

1.1.2.2 Tổ chức sử dụng vốn tiết kiệm và hiệu quả

Hiệu quả hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp phụ thuộc rất lớn vào

việc tổ chức sử dụng vốn Tài chính doanh nghiệp đúng vai trò quan trọng trong việc đánh giá và lựa chọn dự án đầu tư trên cơ sở phân tích khả năng sinh lời và mức độ rủi ro của dự án từ đó góp phần chọn ra dự án đầu tư tối

ưu Việc huy động kịp thời các nguồn vốn có ý nghĩa rất quan trọng để doanh nghiệp có thể chớp được các cơ hội kinh doanh ặt khác, việc huy động tối

đa số vốn hiện có vào hoạt động kinh doanh có thể giảm bớt và tránh được những thiệt hại do ứ đọng vốn gây ra, đồng thời giảm bớt được nhu cầu vay vốn, từ đó giảm được các khoản tiền trả lãi vay

1.1.2.3 Giám sát, kiểm tra chặt chẽ các mặt hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp

Xuất phát từ vấn đề có tính nguyên lý là : khi đầu tư vốn kinh doanh bất

kỳ nhà doanh nghiệp nào cũng đều mong muốn đồng vốn của mình mang lại hiệu quả kinh tế cao nhất, do vậy với tư cách là một công cụ quản lý hoạt động kinh doanh tài chính nhất thiết phải có vai trò kiểm tra để nâng cao tính tiết kiệm và hiệu quả của đồng vốn

Tài chính doanh nghiệp thực hiện kiểm tra bằng đồng tiền và tiến hành thường xuyên liên tục thông qua phân tích các chỉ tiêu tài chính Cụ thể các chỉ tiêu đó là chỉ tiêu tài chính, chỉ tiêu về các khả năng thanh toán, chỉ tiêu đặc trưng về hoạt động, sử dụng các nguốn lực tài chính; chỉ tiêu đặc trưng

về khả năng sinh lời,… Bằng việc phân tích các chỉ tiêu tài chính cho phép doanh nghiệp có căn cứ quan trọng để đề ra kịp thời các giải pháp tối ưu làm lành mạnh hoá tình hình tài chính của doanh nghiệp, cụ thể:

 Đảm bảo cung ứng đủ vốn cho quá trình kinh doanh

 Sử dụng vốn có hiệu quả

 Giảm thấp chi phí kinh doanh và giá thành sản phấm

 âng cao tỷ suất lợi nhuận của doanh nghiệp

1.1.2.4 Đòn bẩy kích thích và điều tiết kinh doanh

Vai trò này thể hiện qua việc tạo ra sức mua hợp lý để thu hút vốn đầu

tư Đồng thời xác định giá bán hợp lý khi tiêu thụ hàng hóa, cung cấp dịch vụ

và thông qua hoạt động phân phối thu nhập, thực hiện các hợp đồng kinh tế

1.1.3 Nhiệm vụ, mục tiêu của quản trị tài chính doanh nghiệp

ột doanh nghiệp tồn tại và phát triển thì đều phải có những nhiệm vụ

và mục tiêu khác nhau như: tối đa hoá lợi nhuận, tối đa hoá doanh thu trong ràng buộc tối đa hóa lợi nhuân, tối đa hoá hoạt động hữu ích của các nhà lãnh đạo doanh nghiệp Song tất cả các mục tiêu cụ thể đó đều nhằm một mục tiêu bao trùm nhất là tối đa hoá giá trị tài sản cho các chủ sở hữu hay tối đa hoá tài sản doanh nghiệp

Vậy, Quản trị tài chính doanh nghiệp có nhiệm vụ và mục tiêu sau:

1.1.3.1 Nhiệm vụ

ột là, thiết lập mối quan hệ khăng khít với thị trường vốn để luôn chủ động về vốn cho hoạt động sản xuất kinh doanh

Hai là, xác định mục đích phân phối vốn đúng đắn, rõ rang

Ba là, tính toán chính xác các tiêu chuẩn phân phối vốn đúng với mục đích đã xác định

Bốn là, tổ chức thực hiện công tác bảo toàn vốn một cách khoa học

ăm là, tổ chức theo dõi, ghi chép, phản ánh đầy đủ, liên tục, có hệ thống các chỉ tiêu tài chính của doanh nghệp

Sáu là, tổ chức phân tích đánh giá toàn diện tình hình thực hiện các định mức và tiêu chuẩn phân phối, tình hình thực hiện hệ thống các chỉ tiêu tài chính để kịp thời phát hiện bất hợp lý trong quá trình thực hiện nhằm đưa ra những quyết định điều chỉnh cho phù hợp

Đối với doanh nghiệp tư nhân là tối đa hóa lợi nhuận

Đối với các công ty cổ phần đã niêm yết trên thị trường chứng khoán thì lợi ích của các cổ đông chính là tối đa hóa giá trị thị trường của các cổ phiếu

1.1.4 Nội dung và các nhân tố ảnh hưởng đến quản trị tài chính doanh nghiệp [2, tr6]

1.1.4.1 Nội dung chủ yếu của quản trị tài chính doanh nghiệp

Quản trị tài chính doanh nghiệp bao gồm những nội dung chủ yếu sau:

Tham gia đánh giá, lựa chọn, các dự án đầu tư và kế hoạch kinh

doanh

Việc xây dựng và lựa chọn các dự án đầu tư do nhiều bộ phận trong doanh nghiệp cùng hợp tác thực hiện Trên góc độ tài chính, điều chủ yếu cần phải xem xét là hiệu quả chủ yếu của tài chính tức là xem xét, cân nhắc giữa chi phí bỏ ra, những rủi ro có thể gặp phải và khả năng có thể thu lợi nhuận, khả năng thực hiện dự án Trong việc phân tích lựa chọn, đánh giá các dự án tối ưu, các dự án có mức sinh lời cao, người quản trị tài chính là người xem xét việc sử dụng vốn đầu tư như thế nào; trên cơ sở tham gia đánh giá, lựa chọn dự án đầu tư, cần tìm ra định hướng phát triển doanh nghiệp, khi xem xét việc bỏ vốn thực hiện dự án đầu tư, cần chú ý tới việc tăng cường tính khả năng cạnh tranh của doanh nghiệp để đảm bảo đạt được hiệu quả kinh tế trước mắt cũng như lâu dài

 Xác định nhu cầu vốn, tổ chức huy động các nguồn vốn để đáp ứng

cho hoạt động của doanh nghiệp

ọi hoạt động của doanh nghiệp đòi hỏi phải có vốn Bước vào hoạt động kinh doanh, quản trị tài chính doanh nghiệp cần phải xác định các nhu cầu vốn cấp thiết cho các hoạt động của doanh nghiệp ở trong kỳ Vốn hoạt động gồm có vốn dài hạn và vốn ngắn hạn, và điều quan trọng là phải tổ chức huy động nguồn vốn đảm bảo đầy đủ cho các nhu cầu hoạt động của doanh nghiệp Việc tổ chức huy động các nguồn vốn ảnh hưởng rất lớn đến hiệu quả hoạt động của một doanh nghiệp Để đi đến việc quyết định lựa chọn hình

thức và phương pháp huy động vốn thích hợp doanh nghiệp cần xem xét, cân nhắc trên nhiều mặt như: kết cấu vốn, chi phí cho việc sử dụng các nguồn vốn, những điểm lợi và bất lợi của các hình thức huy động vốn Xác định nhu cầu vốn, tổ chức huy động các nguồn vốn để đáp ứng cho hoạt động của doanh nghiệp

 Tổ chức sử dụng tốt các số vố hiện có, quản lý chặt chẽ các khoản thu,

chi, đảm bảo khả năng thanh toán của doanh nghiệp

Quản trị tài chính doanh nghiệp phải tìm ra các biện pháp góp phần huy động tối đa các số vốn hiện có vào hoạt động kinh doanh, giải phóng các nguồn vốn bị ứ đọng Theo dõi chặt chẽ và thực hiện tốt việc thu hồi bán hàng và các khoản thu khác, quản lý chặt chẽ các khoản chi tiêu phát sinh trong quá trình hoạt động của doanh nghiệp Tìm các biện pháp lập lại sự cân bằng giữa thu và chi bằng tiền để đảm bảo cho doanh nghiệp luôn có khả năng thanh toán ặt khác, cũng cần xác định rõ các khoản chi phí trong kinh doanh của doanh nghiệp, các khoản thuế mà doanh nghiệp phải nộp, xác định các khoản chi phí nào là chi phí cho hoạt động kinh doanh và những chi phí thuộc về các hoạt động khác hững chi phí vượt quá định mức quy định hay những chi phí thuộc về các ngành kinh phí khác tài trợ, không được tính là chi phí hoạt động kinh doanh

 Thực hiện tốt việc phân phối lợi nhuận, trích lập và sử dụng các quỹ

của doanh nghiệp

Thực hiện việc phân phối hợp lý lợi nhuận sau thuế cũng như trích lập và

sử dụng tốt các quỹ của doanh nghiệp sẽ góp phần quan trọng vào việc phát triển doanh nghiệp và cải thiện đời sống của công nhân viên chức ợi nhuận

là mục tiêu của hoạt động kinh doanh là một chỉ tiêu mà doanh nghiệp phải đặc biệt quan tâm vì nó liên quan đến sự tồn tại, phát triển mở rộng của doanh nghiệp hông thể nói doanh nghiệp hoạt động kinh doanh tốt hiệu quả cao trong khi lợi nhuận hoạt động lại giảm doanh nghiệp cần có phương pháp tối

ưu trong việc phân chia lợi tức doanh nghiệp Trong việc xác định tỷ lệ và

hình thức các quỹ của doanh nghiệp như: quỹ đầu tư phát triển, quỹ dự phòng tài chính, quỹ khen thưởng và quỹ phúc lợi

 Đảm bảo kiểm tra,kiểm soát thường xuyên đối với tình hình hoạt động

của doanh nghiệp và thực hiện tốt việc phân tích tài chính

Thông qua tình hình thu chi tiền tệ hàng ngày, tình hình thực hiện các chỉ tiêu tài chính cho phép thường xuyên kiểm tra, kiểm soát tình hình hoạt động của doanh nghiệp ặt khác, định kỳ cần phải tiến hành phân tích tình hình tài chính doanh nghiệp Phân tích tài chính nhằm đánh giá điểm mạnh và những điểm yếu về tình hình tài chính và hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp, qua đó có thể giúp cho lãnh đạo doanh nghiệp trong việc đánh giá tổng quát tình hình hoạt động của doanh nghiệp, những mặt mạnh và những điểm còn hạn chế trong hoạt động kinh doanh như khả năng thanh toán, tình hình luân chuyển vật tư, tiền vốn, hiệu quả hoạt động kinh doanh, từ đó có thể đưa ra những quyết định đúng đắn về sản xuất và tài chính, xây dựng được một kế hoạch tài chính khoa học, đảm bảo mọi tài sản tiền vốn và mọi nguồn tài chính của doanh nghiệp được sử dụng một cách có hiệu quả nhất

 Thực hiện tốt việc kế hoạch hoá tài chính

Các hoạt động tài chính của doanh nghiệp cần được dự kiến trước thông qua việc lập kế hoạch tài chính Thực hiện tốt việc lập kế hoạch tài chính là công cụ cần thiết giúp cho doanh nghiệp có thể chủ động đưa ra các giải pháp kịp thời khi có sự biến động của thị trường Quá trình thực hiện kế hoạch tài chính cũng là quá trình ra quyết định tài chính thích hợp nhằm đạt tới các mục tiêu của doanh nghiệp

1.1.4.2 Các nhân tố ảnh hưởng đến quản trị tài chính doanh nghiệp

hững nhân tố cơ bản ảnh hưởng đến quản trị tài chính doanh nghiệp là:

Hình thức pháp lý của doanh nghiệp

Theo quy định của uật Doanh nghiệp 2 5, có các loại hình doanh nghiệp chủ yếu sau: Công ty trách nhiệm hữu hạn, công ty cổ phần, công ty

hợp danh, doanh nghiệp tư nhân thuộc mọi thành phần kinh tế ỗi doanh

nghiệp khi thành lập sẽ lựa chọn theo một hình thức pháp lý nhất định ỗi loại hình doanh nghiệp đó có đặc trưng riêng và từ đó tạo nên những hạn chế hay lợi thế của doanh nghiệp Vì vậy việc lựa chọn hình thức doanh nghiệp trước khi bắt đầu công việc kinh doanh là rất quan trọng, nó có ảnh hưởng không nhỏ tới sự tồn tại và phát triển của doanh nghiệp Và điều đó đồng nghĩa với việc ảnh hưởng tới năng lực tài chính của doanh nghiệp Về cơ bản, những sự khác biệt tạo ra bởi loại hình doanh nghiệp là: uy tín doanh nghiệp

do thói quen tiêu dùng; khả năng huy động vốn; rủi ro đầu tư; tính phức tạp của thủ tục và các chi phí thành lập doanh nghiệp; tổ chức quản lý doanh nghiệp

Đặc điểm kinh tế - kĩ thuật của ngành kinh doanh

ỗi ngành nghề kinh doanh khác nhau có đặc điểm kinh tế - kĩ thuật riêng có ảnh hưởng không nhỏ đến năng lực tài chính của doanh nghiệp Do những đặc điểm đó chi phối đến tỷ trọng đầu tư cho các loại tài sản trong doanh nghiệp, nhu cầu vốn lưu động…Bên cạnh đó, mỗi ngành nghề kinh doanh lại chịu tác động khác nhau trước những biến động của nền kinh tế vĩ mô

Đối với những doanh nghiệp sản xuất những sản phẩm có chu kì kinh doanh ngắn thì nhu cầu vốn lưu động giữa các thời kỳ trong năm không có biến động lớn, D cũng thường xuyên thu được tiền bán hàng nên dễ dàng đảm bảo cân đối thu chi, cũng như đảm bảo nhu cầu vốn lưu động Còn đối với những doanh nghiệp sản xuất sản phẩm có chu kì kinh doanh dài thì nhu cầu vốn lưu động lớn hơn hững D hoạt động trong ngành thương mại, dịch vụ thì vốn lưu động chiếm tỷ trọng cao hơn, tốc độ chu chuyển vốn lưu dộng cũng nhanh hơn so với ngành công nghiệp, nông nghiệp…

Trình độ tổ chức quản lý

Bên cạnh hai yếu tố trên, một yếu tố bên trong D có ý nghĩa quyết định đến TC của doanh nghiệp là trình độ tổ chức quản lý của các nhà quản trị trong doanh nghiệp Trong nền kinh tế hàng hoá nhiều thành phần vận hành theo cơ chế thị trường, bất kỳ một doanh nghiệp, tổ chức kinh doanh

nào đều phải lựa chọn cho doanh nghiệp, tổ chức kinh doanh của mình một cơ cấu tổ chức quản lý riêng Thực tế cho thấy, nhiều doanh nghiệp, tổ chức làm

ăn thua lỗ, phá sản, phát triển chậm đều là do cơ cấu tổ chức quản lý chưa hợp

lý, chưa phù hợp với thực tiễn Vì vậy vấn đề đặt ra cho các doanh nghiệp , tổ chức là làm sao tìm cho mình một cơ cấu tổ chức quản lý hợp lý Bởi lẽ khi có một cơ cấu tổ chức quản lý hợp lý thì mới cho phép sử dụng tốt các nguồn lực, giúp cho việc ra các quyết định đúng đắn và tổ chức thực hiện có hiệu quả các quyết định đó, điều hoà phối hợp các hoạt động nhằm đạt được mục đích chung đề ra

Doanh nghiệp có quy mô càng lớn, càng phức tạp thì hoạt động của của doanh nghiệp cũng phức tạp theo Do đó các nhà quản lý cần phải đưa ra một

mô hình cơ cấu quản lý hợp lý sao cho đảm bảo quản lý được toàn bộ hoạt động của doanh nghiệp đồng thời phải làm sao để bộ máy quản lý không cồng kềnh và phức tạp về mặt cơ cấu Còn đối với các doanh nghiệp vừa và nhỏ thì

bộ máy quản lý phải chuyên, tinh, gọn nhẹ để dễ tay đổi phù hợp với tình hình sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp, từ đó nâng cao hiệu quả SX D cũng như tăng cường TC cho D

Để làm được điều đó, trước hết, lãnh đạo phải nhìn nhận được khả năng của từng nhân viên và bố trí họ vào các công việc phù hợp, tạo điều kiện để họ phát huy năng lực bản thân Qua kinh nghiệm công việc, nhân viên

sẽ vững vàng hơn và dần gánh vác bớt trách nhiệm cho lãnh đạo, đảm bảo cho hoạt động nhịp nhàng của bộ máy doanh nghiệp Bên cạnh đó, doanh nghiệp cần lập hệ thống kiểm soát kế hoạch một cách hiệu quả, khuyến khích từng phòng ban tự kiểm soát, đồng thời xây dựng bản mô tả công việc rõ ràng để mỗi nhân viên tự chấn chỉnh mình Doanh nghiệp cũng phải thúc đẩy sự chia

sẻ thông tin giữa các cá nhân và các bộ phận trong doanh nghiệp, phải lấy sự phối hợp nhịp nhàng giữa các phòng ban làm một trong những cơ sở để điều chỉnh sơ đồ tổ chức

* Các nhân tố bên ngoài doanh nghiệp

Tự nhiên - Cơ sở hạ tầng

Yếu tố này tác động rất lớn đến hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp Về cơ bản thường tác động bất lợi đối với các hoạt động của doanh nghiệp, đặc biệt là những doanh nghiệp sản xuất kinh doanh có liên quan đến

tự nhiên như: sản xuất nông phẩm, thực phẩm theo mùa, kinh doanh khách sạn, du lịch

Để chủ động đối phó với các tác động của yếu tố tự nhiên,các doanh nghiệp phải tính đến các yếu tố tự nhiên có liên quan thông qua các hoạt động phân tích, dự baó của bản thân doanh nghiệp và đánh giá của các cơ quan chuyên môn Các biện pháp thường được doanh nghiệp sử dụng : dự phòng, san bằng, tiên đoán và các biện pháp khác goài ra, nó còn ảnh hưởng đến các doanh nghiệp như vấn đề tiếng ồn, ô nhiễm môi trường và các doanh nghiệp phải cùng nhau giải quyết

cơ hội, né tránh, giảm thiểu nguy cơ và đe dọa hi phân tích, dự báo sự biến động của các yếu tố kinh tế, để đưa ra kết luận đúng, các doanh nghiệp cần dựa vào một số căn cứ quan trọng: các số liệu tổng hợp của kì trước, các diễn biến thực tế của kì nghiên cứu, các dự báo của nhà kinh tế lớn

Kỹ thuật - Công nghệ

Đây là nhân tố ảnh hưởng mạnh, trực tiếp đến doanh nghiệp Các yếu tố công nghệ thường biểu hiện như phương pháp sản xuất mới, kĩ thuật mới, vật liệu mới, thiết bị sản xuất, các bí quyết, các phát minh, phần mềm ứng

dụng hi công nghệ phát triển, các doanh nghiệp có điều kiện ứng dụng các thành tựu của công nghệ để tạo ra sản phẩm, dịch vụ có chất lượng cao hơn nhằm phát triển kinh doanh, nâng cao năng lực cạnh tranh Tuy vậy, nó cũng mang lại cho doanh nghiệp nguy cơ tụt hậu, giảm năng lực cạnh tranh nếu doanh nghiệp không đổi mới công nghệ kịp thời

Văn hóa - Xã hội

Văn hóa – xã hội có ảnh hưởng sâu sắc đến hoạt động quản trị và kinh doanh của một doanh nghiệp từ đó ảnh hưởng tới năng lực tài chính của D Doanh nghiệp cần phải phân tích các yếu tố văn hóa, xã hội nhằm nhận biết các cơ hội và nguy cơ có thể xảy ra ỗi một sự thay đổi của các lực lượng văn hóa có thể tạo ra một ngành kinh doanh mới nhưng cũng có thể xóa đi một ngành kinh doanh

Chính trị - Pháp luật

Chính trị - Pháp luật gồm các yếu tố chính phủ, hệ thống pháp luật, xu hướng chính trị Các nhân tố này ngày càng ảnh hưởng lớn đến hoạt động của doanh nghiệp Sự ổn định về chính trị, nhất quán về quan điểm, chính sách lớn luôn là sự hấp dẫn của các nhà đầu tư

Trong xu thế toàn cầu hiện nay, mối liên hệ giữa chính trị và kinh doanh không chỉ diễn ra trên bình diện quốc gia mà còn thể hiện trong các quan hệ quốc tế Để đưa ra được những quyết định kinh doanh hợp lý, doanh nghiệp cần phải phân tích, dự báo sự thay đổi của môi trường trong từng giai đoạn phát triển

1.1.4.3 Tổ chức bộ máy quản lý trong doanh nghiệp

Các bộ phận liên quan trực tiếp đến quản lý tài chính đó là:

 Giám đốc hoặc Tổng giám đốc

Giám đốc hoặc Tổng giám đốc là người điều hành công việc kinh doanh

hàng ngày của công ty; chịu sự giám sát của Hội đồng quản trị và chịu trách nhiệm trước Hội đồng quản trị và trước pháp luật về việc thực hiện các quyền

và nhiệm vụ được giao

 Phó Giám đốc

Phó giám đốc Công ty là người giúp việc cho Giám đốc, được Giám đốc

ủy quyền hoặc chịu trách nhiệm trong một số lĩnh vực quản lý chuyên môn, chịu trách nhiệm trực tiếp với Giám đốc về phần việc được phân công

 Bộ phận kế toán

Phòng tài chính kế toán được tổ chức theo mô hình kế toán tập trung : Toàn bộ công việc hạch toán trong công ty từ hạch toán ban đầu, xử lý thông tin, lên tổng hợp - chi tiết, đến lập báo cáo đều tiến hành tập trung tại phòng tài chính kế toán Chịu trách nhiệm trực tiếp là kế toán trưởng, tiếp theo là các kế toán viên Tất cả các số liệu đều phải được báo cáo, phân tích các chỉ tiêu kinh tế tài chính làm cơ sở tham khảo cho cấp trên trong việc ra quyết định quản lý

 Bộ phận kiểm toán nội bộ

iểm toán nội bộ là một công cụ kiểm soát thiết yếu, giúp các nhà quản

lý inh tế - Tài chính đánh giá và điều chỉnh chiến lược hoạt động, chiến lược kinh doanh một cách hiệu quả nhất Đồng thời, là một công cụ kiểm tra, phân tích, đánh giá chất lượng của hệ thống kế toán và hệ thống kiểm soát nội bộ ( S B), qua đó đảm bảo an toàn về tài sản, hạn chế các tiêu cực, đảm

bộ độ tin cậy của các thông tin kinh tế tài chính cho doanh nghiệp

1.2 H ệu quả ôn tá quản trị tà ín và á ỉ t êu đán á ệu quả

ôn tá quản trị tà ín

1.2.1 Hiệu quả công tác quản trị tài chính

Doanh nghiệp hoạt động sản xuất kinh doanh có mục tiêu bao trùm là tối

đa hoá giá trị cho các chủ sở hữu Để đạt được mục tiêu này, các doanh nghiệp phải xây dựng cho mình một chiến lược kinh doanh và phát triển thích ứng với các biến động của thị trường, đồng thời phải tổ chức thực hiện

các kế hoạch đó Trong quá trình tổ chức xây dựng và thực hiện các hoạt động, doanh nghiệp luôn quan tâm đến tính hiệu quả của chúng

Hiệu quả kinh tế phản ánh quan hệ so sánh giữa kết quả đạt đƣợc so với chi phí bỏ ra để đạt đƣợc kết quả, còn hiệu quả sản xuất kinh doanh là một phạm trù kinh tế phản ánh trình độ sử dụng các nguồn lực (lao động, máy móc, thiết bị, tiền vốn và các yếu tố khác) nhằm đạt đƣợc mục tiêu mà doanh nghiệp đề ra.

Hiệu quả quản trị tài chính doanh nghiệp đƣợc hiểu là mức độ đạt đƣợc mục tiêu quản trị tài chính so với yêu cầu đặt ra trong mối quan hệ với hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp Hiệu quả quản trị tài chính doanh nghiệp cao khi quản trị tài chính doanh nghiệp thực hiện đƣợc mục tiêu tối đa hoá lợi nhuận của doanh nghiệp và ngƣợc lại, tất cả đều nhằm đến mục tiêu cuối cùng là tối đa hóa giá trị cho các chủ sở hữu

Hiệu quả quản trị tài chính doanh nghiệp phản ánh mặt chất lƣợng công tác quản trị tài chính của doanh nghiệp trong điều kiện tác động qua lại giữa các yếu tố Vì vậy, để đánh giá hiệu quả quản trị tài chính doanh nghiệp cần xem xét trên nhiều chỉ tiêu khác nhau (chỉ tiêu định tính và chỉ tiêu định lƣợng)

1.2.2 Các chỉ tiêu đánh giá hiệu quả hiệu quả quản trị tài chính doanh nghiệp

1.2.2.1 Chỉ tiêu đánh giá tình hình nguồn vốn của doanh nghiệp

 Hệ số nợ trên tài sản

Hệ số cho biết phần trăm tổng tài sản của công ty đƣợc tài trợ bằng các khoản nợ là bao nhiêu Hệ số nợ thấp có thể cho thấy việc sử dụng nợ không hiệu quả, còn hệ số nợ cao thể hiện gánh nặng về nợ lớn, có thể dẫn đến tình trạng mất khả năng thanh toán

Công thức:

Hệ số nợ trên tài sản =

Để đánh giá tỷ số nợ của doanh nghiệp, phải căn cứ nhiều yếu tố như ngành, nghề, quy mô doanh nghiệp, mục đích vay vốn thông thường, hệ số

nợ ở mức 6 % (6 /4 ) là chấp nhận được, khá an toàn

goài hệ số nợ, Hệ số ợ phải trả / Vốn chủ sở hữu cũng được dùng để

đo lường mức độ rủi ro tài chính, cho biết mức độ thiệt hại của các chủ nợ khi doanh nghiệp mất khả năng thanh toán (phá sản)

 Hệ số nợ ngắn hạn trên tổng nợ

Công thức:

Hệ số nợ ngắn hạn trên tổng nợ =

Chỉ số này cho biết cấu trúc của ợ ngắn hạn trong Tổng nợ phải trả

ột tỷ lệ nợ ngắn hạn cao thường là chỉ dấu cho thấy áp lực trả nợ lớn

 Hệ số vốn bị chiếm dụng

Hệ số vốn bị chiếm dụng được tính bằng cách so sánh tổng số nợ phải thu vào cuối kỳ báo cáo với giá trị của tổng tài sản cuối kỳ báo cáo

“các khoản phải thu khác”

Với bảng cân đối kế toán dành cho các doanh nghiệp vừa và nhỏ, là số liệu dòng “phải thu” của “khách hàng” cộng số liệu của dòng “các khoản phải thu khác” cộng số liệu của dòng “Thuế giá trị gia tăng còn được khấu trừ”, Tổng tài sản cuối kỳ báo cáo là so liệu của dòng “Cộng tài sản”, không có sự khác nhau giữa các Bảng Cân đối kế toán nêu trên Hệ số càng cao tức là số vốn của doanh nghiệp bị người khác chiếm dụng càng nhiều và ngược lại

Khi hệ số = , tức là toàn bộ giá trị tài sản cửa doanh nghiệp đang bị chiếm đóng, tình hình tài chính rất xấu nhiều khả năng dẫn đến phá sản

1.2.2.3 Chỉ tiêu phản ánh khả năng thanh toán

hả năng thanh toán của doanh nghiệp là nội dung quan trọng để đánh giá chất lượng tài chính và hiệu quả hoạt động của doanh nghiệp ếu hoạt động tài chính diễn ra thuận lợi, có chất lượng cao, doanh nghiệp sẽ đảm bảo

đủ và thừa khả năng thanh toán gược lại, nếu hoạt động tài chính diễn ra không thuận lợi, chất lượng hoạt động tài chính thấp, doanh nghiệp sẽ không đảm bảo được khả năng thanh toán các khoản nợ ếu khả năng thanh toán của doanh nghiệp không đảm bảo, chắc chắn doanh nghiệp sẽ gặp rất nhiều khó khăn trong hoạt động tài chính cũng như trong hoạt động kinh doanh, thậm chí doanh nghiệp sẽ rơi vào tình trạng phá sản

Để đánh giá khả năng này, khi phân tích cần tính và so sánh các chỉ tiêu sau: Sau khi đánh giá khái quát tình hình tài chính của doanh nghiệp, bộ phận quản trị tài chính thường tiến hành phân tích và đánh giá hiệu quả công tác quản trị tài chính thông qua các chỉ tiêu dưới đây :

 Khả năng thanh toán tổng quát: là chỉ tiêu tài chính cơ bản, nhằm cung

cấp thông tin cho các cấp quản lý đưa ra các quyết định đúng đắn phục vụ cho hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp, góp phần bảo đảm an toàn và phát triển vốn

Khi Cho thấy doanh nghiệp có đủ và thừa khả năng thanh toán, khi đó tình hình của doanh nghiệp khả quan, tác động tích cực tới hoạt động kinh doanh

Khi : Chứng tỏ doanh nghiệp không có khả năng thanh toán, chỉ tiêu này càng nhỏ có thể dẫn tới doanh nghiệp sắp bị giải thể hoặc phá sản trong tương lai

 Khả năng thanh toán ngắn hạn: à chỉ tiêu cho thấy khả năng đáp

ứng các khoản nợ ngắn hạn của doanh nghiệp là cao hay thấp

Công thức: Hệ số khả năng thanh toán nợ ngắn hạn =

 Khả năng thanh toán nhanh: à chỉ tiêu đo lường khả năng thanh

toán nhanh của doanh nghiệp

Công thức: Hệ số khả năng thanh toán nhanh =

nghĩa: Hệ số khả năng thanh toán nhanh cho biết với toàn bộ giá trị còn lại của TS H sau khi trừ đi HT thì doanh nghiệp có đủ khả năng thanh toán toàn bộ nợ ngắn hạn hay không?

ếu tỷ số : Cho thấy doanh nghiệp bảo đảm và thừa khả năng thanh toán nhanh

Nếu tỷ số < 1 : Cho thấy doanh nghiệp không bảo đảm khả năng thanh toán nhanh

 Khả năng thanh toán tức thời:

Công thức:

Hệ số khả năng thanh toán tức thời =

nghĩa: à chỉ tiêu cho biết với lượng tiền và tương đương tiền hiện

có, doanh nghiệp có đủ khả năng trang trải các khoản nợ ngắn hạn, đặc biệt là

Hệ số chuyển đổi TS H thành tiền =

nghĩa: Chỉ tiêu cho biết khả năng chuyển đổi của TS H thành tiền tại thời điểm phân tích, đồng thời đánh giá mức độ dự trữ tiền của doanh nghiệp

ếu tỷ số > ,5 : Cho thấy doanh nghiệp dự trữ thừa tiền

ếu , tỷ số ,5: Cho thấy doanh nghiệp dự trữ vừa đủ tiền

ếu tỷ số < , : Cho thấy doanh nghiệp dự trữ thiếu tiền

1.2.2.4 Chỉ tiêu phản ánh mức độ độc lập về mặt tài chính

ức độ độc lập, tự chủ về mặt tài chính của doanh nghiệp phản ánh quyền của doanh nghiệp trong việc đưa ra các quyết định về chính sách tài chính và hoạt động của doanh nghiệp cũng như quyền kiểm soát các chính

sách đó ức độ độc lập về mặt tài chính của doanh nghiệp thường biểu hiện qua các chỉ tiêu:

 Hệ số tài trợ: Chỉ tiêu này phản ánh khả năng tự đảm bảo về mặt tài

chính và mức độ độc lập về mặt tài chính của doanh nghiệp

Công thức: Hệ số tài trợ =

nghĩa: Hệ số này cho biết tại thời điểm phân tích doanh nghiệp có một đồng nguồn vốn thì bao nhiêu đồng thuộc về vốn chủ sở hữu

ếu tỷ số : Doanh nghiệp độc lập về mặt tài chính

ếu tỷ số : Doanh nghiệp phụ thuộc về mặt tài chính

Trị số của chỉ tiêu càng lớn chứng tỏ khả năng tự bảo đảm về mặt tài chính càng cao, mức độ độc lập về mặt tài chính của doanh nghiệp càng tăng gược lại, khi trị số của chỉ tiêu càng nhỏ, khả năng tự bảo đảm về mặt tài chính của doanh nghiệp càng giảm

 Hệ số tự tài trợ tài sản dài hạn: à chỉ tiêu phản ánh khả năng trang

ếu tỷ số : Cho thấy VCSH không đủ tài trợ TSDH, khi đó doanh nghiệp buộc phải sử dụng các nguồn vốn khác ( kể cả vốn chiếm dụng dài hạn) để tài trợ nên khi các khoản nợ đáo hạn, doanh nghiệp sẽ gặp khó khăn trong thanh toán

 Hệ số tự tài trợ TSCĐ: à chỉ tiêu phản ánh khả năng đáp ứng bộ

phận TSCĐ (đã và đang đầu tư) bằng VCSH

ếu tỷ số : Cho thấy với số VCSH doanh nghiệp không đủ khả năng để trang trải TSCĐ Do đó mọi quyết định về đầu tư hay mua bán liên quan đến doanh nghiệp cần phải hủy bỏ nếu không muốn sa lầy hay phá sản

1.2.2.5 Chỉ tiêu đánh giá hiệu suất sử dụng vốn

 Số vòng quay các khoản phải thu

Công thức:

Số vòng quay các khoản phải thu =

Trong đó:

Các khoản phải thu bình quân =

Tổng tiền hàng bán chịu = Tổng DT thực tế trong kỳ - Tổng tiền mặt,

TG H thu ngay từ hoạt động bán hàng trong kỳ

nghĩa: Chỉ tiêu này cho biết trong kỳ phân tích các khoản phải thu quay được bao nhiêu vòng Chỉ tiêu này càng cao chứng tỏ doanh nghiệp thu hồi tiền hàng kịp thời, ít bị chiếm dụng vốn Tuy nhiên nếu chỉ tiêu này cao quá có thể phương thức thanh toán tiền của doanh nghiệp quá chặt chẽ, khi đó

nghĩa: Chỉ tiêu này cho biết thời gian vòng quay các khoản phải thu mất bao nhiêu ngày Chỉ tiêu này càng thấp chứng tỏ tốc độ thu hồi tiền hàng càng nhanh, doanh nghiệp ít bị chiếm dụng vốn gược lại thời gian của vòng quay càng dài, chứng tỏ tốc độ thu hồi tiền hàng càng chậm, số vốn doanh nghiệp bị chiếm dụng nhiều

hi phân tích chỉ tiêu này ta có thể so sánh thời gian của vòng quay

kỳ phân tích với kỳ kế hoạch hoặc so sánh thời gian bán hàng quy định ghi trong các hợp đồng kinh tế đối với khách hàng mua chịu

 Vòng quay các khoản phải trả:

 Số vòng quay các khoản phải trả:

Công thức:

Số vòng quay các khoản phải trả =

Trong đó: Các khoản phải trả bình quân =

Tổng số tiền hàng mua chịu = Tổng giá thực tế mua hàng trong kỳ - Tổng tiền mặt, TG H đã thanh toán ngay cho người bán trong kỳ

nghĩa: Chỉ tiêu này cho biết trong kỳ phân tích các khoản phải trả quay được bao nhiêu vòng Chỉ tiêu này càng cao chứng tỏ doanh nghiệp thanh toán tiền hàng kịp thời, ít đi chiếm dụng vốn của các đối tượng Tuy nhiên chỉ tiêu này cao quá có thể do doanh nghiệp thừa tiền luôn thanh toán trước thời hạn, ảnh hưởng tới hiệu quả sử dụng vốn

 Số vòng quay của tài sản ngắn hạn:

Công thức: Số vòng quay của TSNH =

nghĩa: Chỉ tiêu này cho biết trong kỳ phân tích các TS H quay được bao nhiêu vòng Chỉ tiêu cho biết đồng giá trị TS H đầu tư trong kỳ thì thu

đƣợc bao nhiêu đồng DTT Chỉ tiêu này càng cao chứng tỏ hiệu quả sử dụng

TS H là tốt, TS H vận động nhanh, là nhân tố góp phần nâng cao lợi nhuận

 Số vòng quay của tài sản dài hạn:

Công thức: Số vòng quay của TSDH =

nghĩa: Chi tiêu này cho biết trong kỳ phân tích, các TSDH tạo ra đƣợc bao nhiêu đồng doanh thu, doanh thu thuần Chỉ tiêu này càng cao sẽ góp phần tăng lợi nhuận cho doanh nghiệp ặt khác chỉ tiêu này thể hiện sức sản xuất của TSDH, chỉ tiêu này càng cao chứng tỏ tài sản hoạt động tốt, đó là nhân tố góp phần nâng cao hiệu quả của hoạt động kinh doanh

1.2.2.6 Chỉ tiêu phản ánh khả năng sinh lời

hả năng sinh lợi của doanh nghiệp là chỉ tiêu phản ánh mức lợi nhuận

mà doanh nghiệp thu đƣợc trên một đơn vị chi phí hay yếu tố đầu vào hay trên một đơn vị đầu ra phản ánh kết quả sản xuất Vì thế, khả năng sinh lợi của doanh nghiệp là biểu hiện cao nhất và tập trung nhất của hiệu quả kinh doanh của doanh nghiệp Để đánh giá khái quát khả năng sinh lợi của doanh nghiệp có thể sử dụng nhiều chỉ tiêu, chủ yếu là các chỉ tiêu phản ánh khả năng sinh lợi của VCSH, khả năng sinh lợi kinh tế của tài sản, khả năng sinh lợi của doanh thu

 Tỷ suất sinh lời trên doanh thu:

Công thức: Tỷ suất sinh lời trên doanh thu =

nghĩa: Chỉ tiêu này cho biết đơn vị DTT thu đƣợc từ kinh doanh đem lại mấy đơn vị ST Trị số của chỉ tiêu càng lớn, sức sinh lợi của DTT kinh doanh càng cao, hiệu quả kinh doanh càng cao, và ngƣợc lại Trị số của chỉ tiêu càng nhỏ, khả năng sinh lợi của DTT kinh doanh càng thấp, hiệu quả kinh doanh càng thấp

 Tỷ suất sinh lời của tài sản ( ROA):

Công thức: Tỷ suất sinh lời của tài sản =

nghĩa: Chỉ tiêu này cho biết đơn vị tài sản đưa vào kinh doanh đem lại mấy đơn vị lợi nhuận sau thuế Trị số của chỉ tiêu càng lớn, tỷ suất sinh lợi của tài sản càng cao, hiệu quả kinh doanh càng cao và ngược lại Trị số của chỉ tiêu càng nhỏ, tỷ suất sinh lợi của tài sản càng thấp, hiệu quả kinh doanh càng giảm

1.2.2.7 Chỉ tiêu phản ánh khả năng tăng trưởng

 Tỷ lệ tăng trưởng doanh thu:

Công thức: Tỷ lệ tăng trưởng doanh thu =

Tỷ lệ tăng trưởng doanh thu càng dương, càng cao càng tốt

 Tỷ lệ tăng trưởng lợi nhuận:

Công thức: Tỷ lệ tăng trưởng lợi nhuận =

Tỷ lệ tăng trưởng lợi nhuận càng dương, càng cao càng tốt

Trên cơ sở lý luận về quản trị tài chính doanh nghiệp và đánh giá hiệu quả quản trị tài chính doanh nghiệp thông qua các chỉ tiêu cho ta thấy, để đạt được mục tiêu tối đa hóa lợi ích của chủ sở hữu, nhà quản trị doanh nghiệp cần phải thực hiện có hiệu quả công tác quản trị doanh nghiệp nói chung và công tác quản trị tài chính nói riêng

Quản trị tài chính doanh nghiệp có hiệu quả là phải phân tích các chỉ tiêu tài chính, nhằm nghiên cứu, đánh giá và đưa ra các quyết định quản trị chính xác, kịp thời Tùy vào tình hình cụ thể của doanh nghiệp mà cơ sở lý luận trên cần phải được vận dụng một cách linh hoạt, sáng tạo để tạo nên hiệu quả trong quản trị tài chính cũng như trong hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp

CHƯƠNG 2 ĐÁNH GIÁ THỰC TRẠNG C NG TÁC QUẢN TR TÀI CH NH TẠI

C NG T V N TẢI BIỂN TH NG ONG GI I ĐOẠN 2013 – 2017

2 1 Tổn qu n về Côn ty vận tả b ển T ăn on

2.1.1 Quá trình hình thành và phát triển Công ty vận tải biển Thăng Long

2.1.1.1 Giới thiệu về Công ty

Tên Công ty: C Công ty Cổ phần vận tải biển và xuất khẩu lao động – Công ty vận tải biển Thăng ong

Trụ sở chính của Công ty đặt tại: Số 8 – ạch Tray – Phường Đằng Giang – Quận gô Quyền – Thành phố Hải Phòng

Số điện thoại: 225 728.284 Fax: 0225.3728.285

Thành lập ngày: được thành lập ngày 25/4/ 989 theo quyết định số 779/QĐ-TCCB- Đ của Bộ Giao thông vận tải

Tổng số lao động hiện có : 137 lao động

2.1.1 2 Lịch sử hình thành và phát triển của Công ty Vận tải biển Thăng Long

Công ty VTB Thăng ong là tiền thân của Công ty VTB và X Đ ( viết tắt là ISA CO), một doanh nghiệp nhà nước thuộc trường Đại học hàng hải Việt am, được thành lập theo quyết định số số 779/QĐ-TCCB- Đ ngày 25/4/ 989 của Bộ Giao thông vận tải

ăm 999 Trường Đại học Hàng hải thành lập Trung tâm Thuyền viên

có nhiệm vụ đưa Thuyền viên là người của Trường Đại học Hàng hải đi làm việc trên các tàu biển trong nước và nước ngoài

ăm 2 4 Bộ Giao thông Vận tải có Quyết định số 2 79/QĐ-BGTVT ngày 9/7/2 4 sát nhập nguyên trạng Trung tâm Thuyền viên vào Công ty Vận tải biển Thăng ong và đổi tên thành CN Công ty Vận tải biển và Xuất khẩu lao động – Công ty VTB Thăng ong

ăm 2 , C Công ty Vận tải biển và Xuất khẩu lao động – Công ty VTB Thăng ong được chuyển đổi thành C Công ty T HH một thành viên vận tải biển và Xuất khẩu lao động- Công ty VTB Thăng ong

Thực hiện chủ trương lớn của Đảng và hà nước về cổ phần hóa doanh nghiệp nhà nước và thực hiện Quyết định số 527/QĐ-BGTVT ngày 25/ 2/2 của Bộ Giao thông vận tải về việc cổ phần hóa Công ty T HH

ột thành viên Vận tải biển và Xuất khẩu lao động, Công ty đang triển khai mạnh mẽ quá trình cổ phần hóa doanh nghiệp gày 2 tháng năm 2 5 công ty được đổi thành tên C Công ty Cổ phần VTB và xuất khẩu lao động - Công ty vận tải biển Thăng ong theo quyết định sô 56/QĐ – VTB&X Đ Với những điều kiện hiện có, từ sự đóng góp công sức của Cán bộ, Giáo viên và sinh viên trường Đại học hàng hải cùng với sự đoàn kết và góp sức của cán bộ công nhân viên có trinh độ cao, công ty đạt nhiều thành tựu to lớn, doanh thu của công ty tăng theo hàng năm Cụ thể năm 2 đạt 4 tỷ V D, năm 2 4 đạt 2 tỷ V D, năm 2 5 đạt 2 5 tỷ V D, năm 2 6 đạt 2 7 tỷ

V D, năm 2 7 doanh thu đạt gần tỷ V Đ và dự kiến hết năm 2 8 doanh thu tăng 5 tỷ V D

2.1.2 Chức năng, nhiệm vụ và nghành nghề kinh doanh của Công ty

2.1.2.1 Chức năng

ột là, tiến hành tổ chức hoạt động sản xuất kinh doanh đa nghành nghề, trong đó nghành nghề chủ yếu của công ty là Tuyển chọn và phối hợp với cơ sở đào tào trong và ngoài nước để tổ chức bồi dưỡng, đào tạo lại thuyền viên theo tiêu chuẩn của Tổ chức hàng hải Quốc tế (I O) và quy định của pháp luật; Đưa lao động và chuyên gia Việt am đi làm việc có thời hạn ở nước ngoài; Đưa thuyền viên thuộc trường Đại học Hàng Hải đi làm việc trên các tàu biển trong và ngoài nước; Dạy nghề ngắn hạn, bồi dưỡng nghề, giáo dục định hướng và cấp chứng chỉ nghề cho người lao động trước khi đi làm việc có thời hạn ở nước ngoài

Hai là, kiểm tra, giám sát, quản lý việc sử dụng vốn, tài sản,…và điều

hành hoạt động sản xuất kinh doanh của công ty theo quy định của pháp luật

và điều lệ hoạt động của công ty

Công ty Vận tải biển Thăng ong là đơn vị hạch tóan kinh tế phụ thuộc

có tư cách pháp nhân, có tài khoản tại ngân hàng, có con dấu riêng để giao dịch theo qui định của pháp luật

là điểm tựa cho sự phát triển đất nước Việt am, được nhà nước ưu tiên phát triển

2.1.2.3 Ngành nghề kinh doanh của Công ty VTB Thăng Long

Công ty hoạt động nhiều nghành nghề khác nhau bao gồm:

+ Hoạt động dịch vụ hỗ trợ trực tuyến cho vận tải đường thủy

+ Hoạt động dịch vụ hỗ trợ khác liên quan đến vận tải gồm: dịch vụ giao nhận hàng hóa, khai thuê hải quan; dịch vụ đại lý tàu biển; Dịch vụ logistic; Thuê tàu, cho thuê tàu, môi giới cho thuê tàu, đại lý vận tải, dịch vụ côngtenơ, dịch vụ vận tải và các dịch vụ khác

+ Cho thuê xe có động cơ, cho thuê máy móc thiết bị và đồ dung hữu hình khác, cho thuê tàu biển

+ Vận tải hàng hóa ven biển và viễn dương; vận tải hàng hóa đường thủy nội địa + Bán buôn máy móc thiết bị và phụ tùng khác như: thiết bị tàu thủy, tời neo, xích cẩu, thiết bị cứu sinh

+ Hoạt động của các trung tâm, đại lý tư vấn, giới thiệu và môi giới lao động

+ Cung ứng và quản lý nguồn lao động: Đưa lao động và chuyên gia Việt am đi làm việc có thời hạn ở nước ngoài Đưa Thuyền viên thuộc trường Đại học hàng hải đi làm việc trên các tàu biển trong và ngoài nước + Giáo dục nghề nghiệp, chi tiết: Đào tạo Thuyền viên, giáo dục định hướng cho người lao động trước khi đi làm việc có thời hạn tại nước ngoài

2.1.3 Đặc điểm về lao động và cơ cấu tổ chức bộ máy của Công ty

2.1.3.1 Đặc điểm về lao động

Với đội ngũ nhân sự có chất lượng và có trình độ cao, có tinh thần đoàn kết, hết lòng vì công việc, hết lòng vì công ty, độ tuổi của cán bộ công nhân viên còn rất trẻ có lòng nhiệt huyết và mong muốn được cống hiến cho công ty bao gồm: tổng số lượng lao động là 7 người, trong đó nam chiếm 5 người, nữ 2 người Trình độ cán bộ công nhân viên trên đại học có 2 người, trình độ đại học có 5 người Tình hình ký hợp đồng lao động của công ty là hợp đồng lao động dài hạn

Công ty hoạt động nhiều lĩnh vực kinh doanh về cung cấp dich vụ lao động, cung ứng dịch vụ xuất khẩu lao động; đưa các Sỹ quan Thuyền viên có

trình độ chuyên môn cao đi làm việc trên các hãng tàu lớn của hật Bản, Đài oan, Hàn Quốc

Ban lãnh đạo của công ty gồm Giám đốc công ty có quyền lực cao nhất, dưới là Phó giám đốc, và các Trưởng phòng ban có liên quan

Ban điều hành công ty gồm Giám đốc và Phó giám đốc, dưới là các phòng ban chức năng gồm phòng tài chính kế toán, phòng quản lý thuyền viên, phòng tổ chức hành chính, phòng đào tạo

2.1.3.2 Cơ cấu tổ chức bộ máy của Công ty vận tải biển Thăng Long

Bộ máy quản lý và tổ chức của Công ty được áp dụng theo mô hình bao gồm: Giám đốc, Phó giám đốc, ế toán trưởng

Sơ đồ 2 1 Cơ ấu tổ ứ Côn ty VTB T ăn on

Chức năng - nhiệm vụ của cán bộ công nhân viên và các phòng ban trong Công ty VTB Thăng ong:

- Cấp lãnh đạo (Giám đốc – Phó giám đốc):

Giám đốc: Định hướng chiến lược thị trường, chính sách hợp tác với từng khách hàng, nhà cung ứng, đơn vị liên quan, đối thủ cạnh tranh…; Phê

PHÒNG

TỔ CHỨC HÀNH

CH NH

PHÒNG ĐÀO TẠO

duyệt phương án kinh doanh, ký kết hợp đồng kinh tế, xây dựng chỉ tiêu, đánh giá chất lượng hiệu quả hoạt động tài chính, tổng hợp cải tiến phòng ngừa rủi ro; ường trước khó khăn, tháo gỡ vướng mắc, đôn đốc thực hiện, kiểm tra đánh giá, động viên khen thưởng kỷ luật…; Báo cáo với lãnh đạo Tổng công

ty tình hình hoạt động sản xuất kinh doanh của Công ty trong các buổi họp tổng kết quý, năm…

Phó giám đốc: Chịu sự quản lý trực tiếp của Giám đốc Công ty, phụ trách các vấn đề về tài chính liên quan đến hoạt động của Công ty

- Cấp tham mưu (trưởng các phòng Thuyền viên, phòng ế Toán, phòng VTB, phòng Tổ chức hành chính)

- Cấp điều phối (cán bộ - nhân viên các phòng Thuyền viên, ế toán, VTB, Tổ chức hành chính)

Cụ thể:

Phòng quản lý Thuyền viên:

Trưởng phòng: Tổ chức các khóa đào tạo, huấn luyện, bồi dưỡng nghiệp vụ và cấp giấy chứng nhận huấn luyện nghiệp vụ theo quy định của các Quy định/ Thông tư của Bộ trưởng Bộ Giao thông vận tải( hiện nay là Thông tư /2 2/TT- BGTVT ngày 2 tháng 4 năm 2 2) phù hợp với quy định và yêu cầu của công ước quốc tế về tiêu chuẩn huấn luyện, cấp chứng chỉ và trực ca cho Thuyền viên năm 978 sửa đổi năm 2 ( STCW 78/2010)

Theo dõi và điều động Thuyền viên nhập tàu theo đúng kế hoạch

Hoàn thiện các giấy tờ liên quan đến việc xuất nhập cảnh cho Thuyền viên như: làm visa, khám sức khỏe, tiêm chủng,

Cán bộ nhân viên: Chịu sự phân công của Trưởng phòng, tổ chức thực hiện và báo cáo kịp thời khi Trưởng phòng yêu cầu, đề nghị thanh toán cước phí, chi phí phát sinh trong quá trình thực hiện công việc Xác lập biểu mẫu quản lý theo dõi, thực hiện thông tin báo cáo theo chế độ hàng ngày với