Lý do lựa chọn đề tài Trong các nhân tố tác động đến hiệu quả hoạt động của các tổ chức kinh tế nói chung có một nhân tố đã được nghiên cứu trong nhiều công trình nghiên cứu của thế giới
BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO BỘ TÀI CHÍNH HỌC VIỆN TÀI CHÍNH ***** NGUYỄN QUỐC VIỆT TÁI CẤU TRÚC TÀI CHÍNH NGÂN HÀNG NƠNG NGHIỆP VÀ PHÁT TRIỂN NÔNG THÔN VIỆT NAM LUẬN ÁN TIẾN SĨ KINH TẾ HÀ NỘI – 2024 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO BỘ TÀI CHÍNH HỌC VIỆN TÀI CHÍNH ***** NGUYỄN QUỐC VIỆT TÁI CẤU TRÚC TÀI CHÍNH NGÂN HÀNG NƠNG NGHIỆP VÀ PHÁT TRIỂN NÔNG THÔN VIỆT NAM Chuyên ngành: Tài - Ngân hàng Mã số: 9.34.02.01 LUẬN ÁN TIẾN SĨ KINH TẾ Người hướng dẫn khoa học: 1.TS Nghiêm Văn Bảy 2.TS Lê Thị Thùy Vân HÀ NỘI – 2024 LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan luận án cơng trình nghiên cứu riêng tơi Các số liệu, kết nghiên cứu luận án trung thực có nguồn gốc rõ ràng Tác giả luận án Nguyễn Quốc Việt i DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT DN Doanh nghiệp EDC/POS Electronic data capture / Point of Sale Thiết bị đọc thẻ / Điểm chấp nhận thẻ EQA Equity to total asset Vốn chủ sở hữu tổng tài sản EQD Equity to liabilities Vốn chủ sở hữu tổng nợ phải trả EQL Equity to Total Loans Vốn chủ sở hữu tổng dư nợ cho vay EQS Equity to customer deposit and Short term funding Vốn chủ sở hữu/tổng tiền gửi tài trợ ngắn hạn KH Khách hàng KHCN Khách hàng cá nhân NCS Nghiên cứu sinh 10 NHTM Ngân hàng thương mại 11 NHTMCP Ngân hàng thương mại cổ phần 12 NSNN Ngân sách Nhà nước 13 ROA Tỷ lệ lợi nhuận tổng tài sản 14 ROE Tỷ lệ lợi nhuận vốn chủ sở hữu 15 SPDV Sản phẩm dịch vụ 16 TCKT Tổ chức kinh tế 17 TCTD Tổ chức tín dụng 18 TTS Tổng tài sản 19 VCSH Vốn chủ sở hữu ii MỤC LỤC LỜI CAM ĐOAN I MỞ ĐẦU CHƯƠNG I: LÝ LUẬN VỀ TÁI CẤU TRÚC TÀI CHÍNH NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI 20 1.1 TỔNG QUAN VỀ NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI 20 1.1.1 Khái niệm ngân hàng thương mại 20 1.1.2 Hoạt động kinh doanh ngân hàng thương mại 21 1.2 CẤU TRÚC TÀI CHÍNH CỦA NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI 24 1.2.1 Quan điểm cấu trúc tài ngân hàng thương mại 24 1.2.2 Cấu trúc tài ngân hàng thương mại 25 1.2.3 Tác động cấu trúc tài đến hoạt động kinh doanh ngân hàng thương mại 29 1.3 TÁI CẤU TRÚC TÀI CHÍNH NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI 34 1.3.1 Khái niệm tái cấu trúc tài ngân hàng thương mại 34 1.3.2 Vai trò tái cấu trúc tài ngân hàng thương mại 35 1.3.3 Nguyên tắc tái cấu trúc tài ngân hàng thương mại 36 1.3.4 Nội dung tái cấu trúc tài ngân hàng thương mại 39 1.3.5 Trình tự tái cấu trúc tài ngân hàng thương mại 42 1.3.6 Đánh giá tái cấu trúc tài ngân hàng thương mại 45 1.4 KINH NGHIỆM TÁI CẤU TRÚC TÀI CHÍNH NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VÀ BÀI HỌC CHO NGÂN HÀNG NÔNG NGHIỆP VÀ PHÁT TRIỂN NÔNG THÔN VIỆT NAM 53 1.4.1 Kinh nghiệm tái cấu trúc tài số ngân hàng thương mại nước ngồi 53 1.4.2 Kinh nghiệm tái cấu trúc tài số ngân hàng thương mại nước 56 1.4.3 Bài học rút cho Ngân hàng Nông nghiệp Phát triển Nông thôn Việt Nam 61 iii TIỂU KẾT CHƯƠNG 63 CHƯƠNG 2: THỰC TRẠNG TÁI CẤU TRÚC TÀI CHÍNH NGÂN HÀNG NÔNG NGHIỆP VÀ PHÁT TRIỂN NÔNG THÔN VIỆT NAM 64 2.1 KHÁI QUÁT VỀ NGÂN HÀNG NÔNG NGHIỆP VÀ PHÁT TRIỂN NÔNG THÔN VIỆT NAM 64 2.1.1 Quá trình hình thành phát triển Ngân hàng Nơng nghiệp Phát triển Nông thôn Việt Nam 64 2.1.2 Cơ cấu tổ chức Ngân hàng Nông nghiệp Phát triển Nông thôn Việt Nam 65 2.1.3 Tình hình hoạt động kinh doanh Ngân hàng Nông nghiệp Phát triển Nông thôn Việt Nam 69 2.2 THỰC TRẠNG TÁI CẤU TRÚC TÀI CHÍNH NGÂN HÀNG NƠNG NGHIỆP VÀ PHÁT TRIỂN NƠNG THÔN VIỆT NAM 80 2.2.1 Thực trạng tái cấu trúc tài Ngân hàng Nông nghiệp Phát triển Nông thôn Việt Nam theo tiêu tài 80 2.2.2 Thực trạng tái cấu trúc tài Ngân hàng Nơng nghiệp Phát triển Nơng thơn Việt Nam theo kết phân tích bao liệu 87 2.3 ĐÁNH GIÁ TÁI CẤU TRÚC TÀI CHÍNH NGÂN HÀNG NƠNG NGHIỆP VÀ PHÁT TRIỂN NÔNG THÔN VIỆT NAM 101 2.3.1 Những thành tựu đạt 101 2.3.2 Những hạn chế nguyên nhân 106 TIỂU KẾT CHƯƠNG 112 CHƯƠNG 3: GIẢI PHÁP TÁI CẤU TRÚC TÀI CHÍNH NGÂN HÀNG NƠNG NGHIỆP VÀ PHÁT TRIỂN NÔNG THÔN VIỆT NAM 113 3.1 CHIẾN LƯỢC TÁI CẤU TRÚC TÀI CHÍNH NGÂN HÀNG NƠNG NGHIỆP VÀ PHÁT TRIỂN NÔNG THÔN VIỆT NAM ĐẾN NĂM 2030 113 3.1.1 Định hướng phát triển Ngân hàng Nông nghiệp Phát triển Nông thôn Việt Nam tới năm 2030 113 iv 3.1.2 Chiến lược tái cấu trúc tài Ngân hàng Nơng nghiệp Phát triển Nông thôn Việt Nam 114 3.2 GIẢI PHÁP TÁI CẤU TRÚC TÀI CHÍNH NGÂN HÀNG NƠNG NGHIỆP VÀ PHÁT TRIỂN NÔNG THÔN VIỆT NAM 116 3.2.1 Giải pháp tăng vốn chủ sở hữu để đảm bảo mục tiêu an tồn vốn tái cấu trúc tài 116 3.2.2 Nhóm giải pháp nâng cao chất lượng tài sản 118 3.2.3 Nhóm giải pháp kiểm sốt rủi ro tín dụng 122 3.2.4 Nhóm giải pháp hoàn thiện cấu tổ chức, nâng cao lực quản trị, điều hành 129 3.2.5 Nhóm giải pháp nâng cao hiệu huy động vốn 137 TIỂU KẾT CHƯƠNG 143 KẾT LUẬN 144 DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO 145 DANH MỤC CÁC CÔNG TRÌNH CƠNG BỐ CĨ LIÊN QUAN ĐẾN LUẬN ÁN CỦA NCS 152 PHỤ LỤC NHÓM NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CĨ KẾT QUẢ TỐT THEO MƠ HÌNH DEA1 153 PHỤ LỤC NHÓM NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CĨ KẾT QUẢ TRUNG BÌNH THEO MƠ HÌNH DEA1 153 PHỤ LỤC NHÓM NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CĨ KẾT QUẢ THẤP THEO MƠ HÌNH DEA1 154 PHỤ LỤC NHÓM NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CĨ KẾT QUẢ TỐT THEO MƠ HÌNH DEA2 154 PHỤ LỤC NHÓM NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CĨ KẾT QUẢ TRUNG BÌNH THEO MƠ HÌNH DEA2 155 v PHỤ LỤC NHÓM NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CĨ KẾT QUẢ THẤP THEO MƠ HÌNH DEA2 155 vi DANH MỤC SƠ ĐỒ Sơ đồ 2.1 Cơ cấu tổ chức Agribank 67 Sơ đồ 2.2 Cơ cấu tổ chức Ban Cổ phần hóa Agribank 101 DANH MỤC BIỂU ĐỒ Biểu đồ 1.1: Kết IPO Vietcombank 57 Biểu đồ 2.1 Nợ xấu Agribank (2017-2022) 73 Biểu đồ 2.2 Lợi nhuận trước thuế lợi nhuận sau thuế 2017-2022 79 Biểu đồ 2.3 So sánh tiêu EQA bốn NHTM (2017-2022) 85 Biểu đồ 2.4 So sánh tiêu EQD bốn NHTM (2017-2022) 86 Biểu đồ 2.5 So sánh tiêu EQL bốn NHTM (2017-2022) 86 Biểu đồ 2.6 So sánh tiêu EQS bốn NHTM (2017-2022) 87 Biểu đồ 2.7: Lợi nhuận chưa phân phối Agribank (2017-2022) 104 DANH MỤC BẢNG Bảng 1.1 Các biến mơ hình nghiên cứu 52 Bảng 1.2 Phân nhóm NHTM theo kết ước lượng 53 Bảng 2.1 Huy động vốn Agribank (2017 – 2022) 69 Bảng 2.2 Tỷ trọng loại tiền gửi Agribank (2017-2022) 70 Bảng 2.3 Cho vay khách hàng Agribank (2017 – 2022) 71 Bảng 2.4 Tỷ trọng cho vay theo chất lượng nợ (2017-2022) 72 Bảng 2.5 Tỷ trọng cho vay theo đối tượng khách hàng (2017-2022) 74 Bảng 2.6 Tỷ trọng cho vay theo nhóm ngành kinh tế (2017-2022) 74 Bảng 2.7 Thu từ hoạt động dịch vụ Agribank (2017-2022) 75 Bảng 2.8 Doanh thu từ hoạt động kinh doanh vàng ngoại tệ (2017-2022) 77 Bảng 2.9 Kết hoạt động kinh doanh Agribank 2017-2022 78 Bảng 2.11 Tình hình tài Agribank 2017-2022 80 Bảng 2.12 Một số tỷ lệ an toàn hoạt động Agribank (2017-2022) 81 Bảng 2.13 Tiêu chí đánh giá cấu trúc tài Agribank 83 vii Bảng 2.14 Mẫu nghiên cứu 90 Bảng 2.15 Nhóm NHTM có kết tái cấu trúc tài tốt theo mơ hình DEA1 91 Bảng 2.16 Kết phân nhóm xếp hạng q trình tái cấu trúc tài Agribank từ năm 2018-2022 theo mơ hình DEA1 93 Bảng 2.17 Ước lượng kết tái cấu trúc tài NHTM gắn với mục tiêu an toàn hiệu kinh doanh (DEA1) 95 Bảng 2.18 Nhóm NHTM có kết tái cấu trúc tài tốt theo mơ hình DEA2 96 Bảng 2.19 Kết phân nhóm xếp hạng q trình tái cấu trúc tài Agribank từ năm 2018-2022 theo mơ hình DEA2 97 Bảng 2.20 Ước lượng kết tái cấu trúc tài NHTM gắn với mục tiêu kiểm soát rủi ro, hiệu kinh doanh thực kế hoạch tăng vốn chủ sở hữu 100 Bảng 2.21 Kết xử lý, thu hồi nợ xấu Agribank (2017-2021) 102 Bảng 2.22 Tỷ trọng huy động vốn theo đối tượng Agribank 105 Bảng 2.23 Tỷ trọng huy động vốn theo đối tượng Agribank 105 Bảng 2.24 Tỷ nợ xấu cho vay khách hàng bốn ngân hàng 107 Bảng 3.1 Điểm ước lượng kết tái cấu trúc tài Agribank theo phương án tăng vốn điều lệ 117 viii