Tác động của đại dịch covid 19 đến khả năng sinh lời của các ngân hàng thương mại việt nam

HỌC VIỆN NGÂN HÀNG KHOA NGÂN HÀNG KHÓA LUẬN TỐT NGHIỆP ĐỀ TÀI TÁC ĐỘNG CỦA ĐẠI DỊCH COVID-19 ĐẾN KHẢ NĂNG SINH LỜI CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM Sinh viên thực : Lê Thị Thùy Dung Lớp : K21NHE Khoa : Ngân hàng Mã sinh viên : 21A4010719 Giảng viên hướng dẫn : PGS.TS Nguyễn Thùy Dương Hà Nội, Ngày 23 tháng 05 năm 2022 Tai ngay!!! Ban co the xoa dong chu nay!!! 17014129219761000000 LỜI CAM ĐOAN Em xin cam đoan toàn nội dung khóa luận nghiên cứu riêng em, hướng dẫn bảo cô – PGS.TS Nguyễn Thùy Dương Các nội dung nghiên cứu kết đề tài trung thực Các số lượng báo cáo bảng biểu phục vụ cho việc nhận xét đánh giá tiêu đề tài em thu thập thống kê từ nguồn khác có ghi rõ phần DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO Nếu có phát gian lận nào, em xin hoàn tồn chịu trách nhiệm nội dung Khóa Luận Tốt Nghiệp Hà Nội, ngày 23 tháng năm 2022 Sinh viên Lê Thị Thùy Dung i LỜI CẢM ƠN Để hồn thành khóa luận này, đầu tiên, em xin bày tỏ lòng biết ơn sâu sắc đến PGS.TS Nguyễn Thùy Dương – người hướng dẫn trực tiếp em suốt trình nghiên cứu hồn thành khóa luận tốt nghiệp nhiệt tình tâm huyết với sinh viên Cơ người em đồng hành từ lúc lựa chọn đề tài, giúp em tìm hướng nghiên cứu cho đề tài hay trình thu thập phân tích xử lý số liệu nào…và đến khóa luận hồn thành Em cảm thấy thân may mắn hạnh phúc số bạn sinh viên hướng dẫn Những lời dạy hành trang sau cho em bước vào cánh cổng phía trước Em xin gửi lời cảm ơn chân thành đến q Thầy/Cơ Khoa Ngân hàng nói riêng tồn thể Thầy/Cơ Học viện Ngân hàng nói chung truyền đạt cho em kiến thức suốt bốn năm học vừa qua, Vốn kiến thức mà em tiếp thu trình học tập khơng tảng cho q trình nghiên cứu khóa luận tốt nghiệp mà cịn hành trang q báu để em bước vào đời cách vững vàng tự tin Trong q trình nghiên cứu làm khóa luận, trình độ lý luận kinh nghiệm thực tế nhiều hạn chế nên làm em khơng thể tránh khỏi sai sót Em hy vọng nhận nhiều ý kiến hướng dẫn, bảo từ PGS.TS Nguyễn Thùy Dương Thầy/Cô để em học hỏi thêm nhiều kinh nghiệm cho lần nghiên cứu sau Cuối cùng, em xin kính chúc quý Thầy/Cô dồi sức khỏe thành công nghiệp trồng người Hà Nội, ngày 23 tháng năm 2022 Sinh viên Lê Thị Thùy Dung ii MỤC LỤC PHẦN MỞ ĐẦU Chương 1: Tổng quan tác động đại dịch covid 19 đến khả sinh lời Ngân hàng thương mại 11 1.1 Khả sinh lời Ngân hàng thương mại .11 1.1.1 Khái niệm 11 1.1.2 Chỉ tiêu phản ánh KNSL .13 1.2 Tổng quan Covid -19 giới 16 1.3 Tác động đại dịch covid-19 đến khả sinh lời ngân hàng 19 Chương 2: Tác động đại dịch covid-19 đến khả sinh lời NHTM Việt Nam 25 2.1 Khái quát đại dịch Covid-19 Việt Nam 25 2.2 Nghiên cứu định tính tác động đại dịch covid-19 đến khả sinh lời NHTM Việt Nam 26 2.3 Nghiên cứu định lượng 36 2.3.1 Mơ hình nghiên cứu giả thuyết 36 2.3.2 Mô tả biến sử dụng mơ hình 37 2.3.3 Mô tả liệu 45 2.3.3 Kết mơ hình giải thích 48 2.3.4 Kiểm định tính vững 52 2.4 Tổng hợp nghiên cứu 53 Chương 3: Khuyến nghị nhằm nâng cao KNSL NHTM trước tác.động đại dịch Covid-19 55 3.1 Cơ hội thách thức NHTM bối cảnh covid 19 55 3.1.1 Cơ hội .55 3.1.2 Thách thức .56 3.2 Một số khuyến nghị đề xuất 56 3.2.1 Khuyến nghị với NHNN 56 3.2.2 Khuyến nghị NHTM 58 KẾT LUẬN 60 iii DANH MỤC VIẾT TẮT Từ viết tắt Nguyên nghĩa BCTC Báo cáo tài BCTN Báo cáo thường niên TCKT Tổ chức kinh tế TCTD Tổ chức tín dụng NH Ngân hàng NHTM Ngân hàng thương mại KNSL Khả sinh lời NHNN Ngân hàng nhà nước TTKDTM Thanh tốn khơng dùng tiền mặt ROA Tỷ lệ thu nhập tổng tài sản NIM Tỷ lệ thu nhập lãi thuẫn NNIM Tỷ lệ thu nhập lãi ROE Tỷ lệ thu nhập tổng vốn chủ sở hữu EPS Tỷ lệ thu nhập cổ phiếu LEV Tỷ lệ nợ phải trả tổng tài sản NINC Tốc độ tăng trưởng thu nhập ngồi lãi SIZE Quy mơ ngân hàng RL Rủi ro tín dụng PR Rủi ro khoản GDP Tổng sản phẩm quốc nội UNCTAD Hội nghị Liên Hợp Quốc Thương mại phát triển WB Ngân hàng giới WTO Tổ chức thương mại giới IMF Quỹ tiền tệ quốc tế NPL Nợ xấu ACB Ngân hàng TMCP Á Châu BID Ngân hàng TMCP đầu tư phát triển Việt Nam CTG Ngân hàng TMCP Công Thương Việt Nam iv MBB Ngân hàng TMCP Quân Đội SCB Ngân hàng TMCP Sài Gòn EIB Ngân hàng TMCP Xuất nhập Việt Nam NVB Ngân hàng TMCP Quốc dân SHB Ngân hàng TMCP Sài Gòn Hà Nội STB Ngân hàng TMCP Sài Gịn Thương Tín TCB Ngân hàng TMCP Kỹ Thương Việt Nam TPB Ngân hàng TMCP Tiên Phong VCB Ngân hàng TMCP Ngoại Thương VN VPB Ngân hàng TMCP Việt Nam Thịnh Vượng v DANH MỤC BẢNG BIỂU Bảng Trang Bảng 2.1 Cơ cấu lợi nhuận 18 NHTM giai đoạn 2018 – 2020 27 Bảng 2.2 Lợi nhuận 27 NHTM giai đoạn 2020 - 2021 29 Bảng 2.3 Kiểm định hệ số Breusch Pagan LM 41 Bảng 2.4 Kiểm định Hausman 42 Bảng 2.5 Bảng thống kê biến mơ hình 42 Bảng 2.6 Bảng mô tả thống kê liệu 45 Bảng 2.7 Kiểm định hệ số phương sai VIF 46 Bảng 2.8 Bảng ma trận tương quan chẩn đoán đa cộng tuyến 48 Bảng 2.9 Mức độ tin cậy số liệu 48 Bảng 2.10 Kêt hồi quy mô hình biến đổi (REM) 49 Bảng 2.11 Kết hồi quy thay đổi biến phụ thuộc ROE (REM) 51 DANH MỤC BIỂU ĐỒ Biểu đồ Trang Biểu đồ 2.1 Chênh lệch lãi suất năm 2020 Việt Nam nước 28 Biểu đồ 2.2 Tỷ trọng tiền mặt lưu thơng tổng phương tiện 32 tốn Biểu đồ 2.3 Tăng trưởng thu nhập Bancassurance 32 Biểu đồ 2.4 Thu nhập rịng từ phí hoa hồng NHTM 33 Biểu đồ 2.5 Lãi suất huy động kỳ hạn 12 tháng NHTM 34 Biểu đồ 2.6 NIM trung bình theo quý NHTM từ 2018 - 2021 35 vi PHẦN MỞ ĐẦU Tính cấp thiết đề tài Đại dịch Covid-19 bùng nổ gây tác động tiêu cực đến kinh tế toàn giới (McKibbin, Fernando, 2020) Ở phân tích báo cáo mình, Liên Hợp Quốc, IMF Ngân hàng giới (WB) kinh tế giới năm 2020 giảm mạnh (4,3%) Các chuyên gia nhận định mức giảm cao gấp lần so với khủng hoảng tài giới năm 2008 Các hoạt động thương mại điện tử, du lịch, sản xuất kinh doanh hoạt động khác bị chững lại Hội nghị Liên Hợp Quốc Thương mại Phát triển (UNCTAD) dự báo nguồn đầu tư từ nước (FDI) toàn cầu giảm mạnh, khoảng 40% so với kỳ năm trước tiếp tục giảm từ 5%-10% vào năm 2021; Tổ chức thương mại giới (WTO) dự báo hoạt động thương nước tiếp tục bị ảnh hưởng có xu hướng suy giảm xuống cịn 9,2% (tính đến tháng 10/2020); Các số giá tiêu dùng lạm phát mức thấp khoảng 1,8%- 2%, nhu cầu tiêu dùng thấp, giá dầu giới biến động mạnh Khi biến thể Omicron xuất hiện, dần gây trở ngại đến kinh tế nước giới vào năm 2022, tăng trưởng chậm lại, đặc biệt kinh tế lớn như: Hoa kỳ Trung Quốc bị ảnh hưởng nghiêm trọng Đồng thời báo cáo IMF tháng 01/2022 đánh giá, giới bước vào năm 2022 với vị yếu phủ có biện pháp khắc phục trước đó, lạm phát tăng cao với kịch dự báo chuyên gia GDP dự kiến giảm 4,4% tương ứng 0,5 điểm so với dự báo thời điểm tháng 10/2021 Cụ thể, IMF lần dự báo mức giảm kinh tế Hoa Kỳ 1,2 điểm bản, khác với dự báo trước đạt khoảng 4% năm 2022 Hay khu vực Châu Âu, Covid19 kéo dài làm gián đoạn hạn chế nguồn cung ứng, hoạt động sản xuất kinh doanh bị đình trệ, tỷ lệ thất nghiệp ngày gia tăng Từ tăng trưởng GDP khu vực khoảng 3,9% năm 2022 tương ứng với giảm 0,4 điểm phần trăm Không giới, kinh tế Việt Nam nằm xu hướng tác động Covid -19 lên tất lĩnh vực Quý năm 2021, tốc độ tăng trưởng GDP giảm mạnh khoảng 6,17% tỷ lệ thất nghiệp đạt 1,7 triệu người Đồng thời doanh nghiệp nước ảnh hưởng nặng nề vào cuối năm 2021 có dấu hiệu phục hồi Nghiên cứu WB đưa số ví dụ cho thấy hậu mà Covid-19 để lại: Chỉ vòng tháng (từ tháng 9-tháng 11/2021) doanh nghiệp đóng Tp HCM lên đến 35% Những doanh nghiệp lại cố gắng trì hoạt động cách cắt giảm làm nhân viên (57% tổng số doanh nghiệp nước), thu hẹp quy mơ hay tạm dừng hoạt động Vì vậy, doanh thu giai đoạn giảm mạnh lên đến 39% so với năm 2019 Trước diễn biến Covid-19 phức tạp, ngành ngân hàng bị ảnh hưởng nghiêm trọng Cuộc khảo sát vào tháng Fed quan chức cho vay cấp cao cho thấy tỷ lệ lớn ngân hàng báo cáo việc thắt chặt tiêu chuẩn tín dụng hầu hết loại khoản vay nhu cầu yếu khoản vay thương mại công nghiệp (C&I), bất động sản thương mại tiêu dùng Năm 2021, sau áp dụng sách hỗ trợ NHNN với khách hàng bị ảnh hưởng số tượng xấu chất lượng khoản vay xuất Mặc dù, tỷ lệ dư nợ tín dụng GDP cuối năm 2020 tăng 10% so với năm 2019 (146%,136% mức tăng tỷ lệ dư nợ tín dụng GDP năm 2020,2019), song làm gia tăng nguy rủi ro tín dụng cho ngân hàng, đặc biệt khoản vay lĩnh vực dễ bị ảnh hưởng du lịch, hàng không, sản xuất kinh doanh xuất khẩu…Cuối tháng 12/2020, tỷ lệ an toàn vốn NHTM giảm 0,82% so với năm 2019 (11,95%) Sau quý đầu năm 2021, tỷ lệ tiếp tục giảm nhẹ 11,1% Tuy nhiên, ngành ngân hàng có vai trị đặc biệt cấu nguồn vốn kinh tế Ngân hàng kênh dẫn vốn nhanh chóng kịp thời người dư tiền người thiếu tiền Ngoài ra, ngân hàng giúp ổn định kinh tế cân nguồn vốn lĩnh vực Trong bối cảnh Covid-19 diễn ra, NHNN phối hợp với quan chức để đưa sách hỗ trợ chủ thể kinh tế bị ảnh hưởng cách linh hoạt chủ động Chính sách tài khóa kèm theo giảm mặt lãi suất huy động vốn tín dụng, ổn định tỷ giá thị trường Forex NHTM thực đồng bộ, liệt Hơn nữa, ngành ngân hàng đầu hoạt động hỗ trợ cá nhân có hồn cảnh khó khăn phịng chống dịch sản phẩm thiết yếu như: thiết bị y tế, lương thực, chăn gối, thiết bị học trực tuyến với bạn học sinh vùng dịch với tổng số tiền lên đến hàng nghìn tỷ đồng Đồng thời đề sách hỗ trợ doanh nghiệp, hộ gia đình phục hồi hoạt động sản xuất kinh doanh, gia tăng mức độ tăng trưởng GDP kinh tế tương lai Khi mà tác động Covid-19 nhiều ảnh hưởng đến hoạt động sản xuất kinh tế chưa có nhiều nghiên cứu kinh tế Việt Nam nói chung ngành ngân hàng nói riêng Cho nên NHTM Việt Nam cần phải cải thiện hoạt động xây dựng kịch xảy để ứng phó kịp thời Vì vậy, đề tài nghiên cứu tác giả lựa chọn là: “Tác động đại dịch Covid-19 đến khả sinh lời NHTM Việt Nam” Tổng quan nghiên cứu khoảng trống nghiên cứu Thế giới Việt nam có nghiên cứu tác động tiêu cực Đại dịch Covid-19 đến ngành ngân hàng như: Covid-19 gây khủng hoảng lớn kinh tế, làm gia tăng vấn đề thất nghiệp, đồng thời làm giảm tiết kiệm đầu tư (Ngân hàng Thế giới, 2020a) Do đó, đại dịch tạo nguy rút tiền tiết kiệm ạt, rủi ro tăng tỷ lệ vỡ nợ, tăng trưởng cho vay đầu tư thấp, thu nhập lãi suất thấp nguy phá sản cao (Ngân hàng Thế giới, 2020b; Goodell, 2020) Hơn nữa, nước phát triển khó phục hồi sau cú sốc đại dịch thể chế quản lý yếu kém, thị trường vốn phát triển vấn đề quan liêu xây dựng sách (Gưrg cộng sự, 2020; Wilson, 2020) Barua cộng (2020) phát ngân hàng lớn dễ bị tổn thương đại dịch Bangladesh Họ thực mô nghiên cứu lĩnh vực ngân hàng Bangladesh phát tất ngân hàng Bangladesh bị giảm tài sản có trọng số rủi ro, tỷ lệ an toàn vốn doanh thu lãi cú sốc kinh tế vĩ mô khác đại dịch Covid-19 gây Dịch bệnh gây bất ổn tình hình tài NHTM, số tác giả ý đến việc số hóa nhanh chóng lĩnh vực ngân hàng, xây dựng danh mục thị trường đa dạng chất lượng, xây dựng tổn thất dự kiến đánh giá chất lượng chủ nợ (Bryan cộng sự, 2020; Selvan Vivek, 2020) Theo Nicolae Petria, Bogdan Capraru, Iulian Ihnatov (2015) kiểm tra tác động kinh tế vĩ mô tăng trưởng kinh tế hay lạm phát hay từ bên ngân hàng tác động đến lợi nhuận 1098 ngân hàng Liên minh châu âu (EU) từ năm 2004 - 2011 Sau phân tích yếu tố định