1 Lời mở đầu i i Không có đầu t phát triển, chân lý kinh tế Đầu t động lực, nguồn gốc tăng trởng kinh tế Trong kinh tế, để có đầu t phải có trình chuyển tiết kiệm thành đầu t mà NHTM trung gian tài thực trình Thông qua hoạt động tài trợ cho dự án đầu t, NHTM đà góp phần thúc đẩy kinh tế phát triển Tài trợ dự án hoạt động mang lại lợi nhuận cao cho NHTM, song hoạt động chứa đựng nhiều rủi ro (do quy mô lớn, thời gian dài,).) Để hạn chế rủi ro, hớng tới mục tiêu an toàn sinh lời, NHTM ngày ý thức đợc tầm quan trọng việc thẩm định dự án đầu t trớc định tài trợ Thẩm định dự án đầu t có nhiều nội dung (thẩm định phơng diện thị trờng, thẩm định phơng diện tài chính,).), thẩm định dự án mặt tài đợc coi trọng tâm, có lẽ gần với lĩnh vực chuyên môn Ngân hàng trả lời câu hỏi mà Ngân hàng quan tâm khả trả nợ khách hàng Với nhận thức nh trên, kết hợp với thực tế tình hình hoạt động thẩm định tài dự án đầu t Ngân hàng cổ phần Quân đội có tồn cần đợc làm rõ em mạnh dạn chọn đề tài nghiên cứu là: "Nâng cao chất lợng thẩm định tài dự án hoạt động cho vay Ngân hàng cổ phần Quân Đội" Chuyên ®Ị gåm cã Ch¬ng : Ch¬ng I : Thùc trạng chất lợng thẩm định tài dự án hoạt động cho vay Sở giao dịch Ngân hàng cổ phần Quân Đội iiiiiiii i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i ii i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i ii i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i iiiiiiiii i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i iiiiiiiiii i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i Chơng II : Giải pháp nâng cao chất lợng thẩm định tài dự án hoạt động cho vay Sở Giao dịch Ngân hàng cổ phần Quân Đội Do thời gian thực tập ngắn lực nhiều hạn chế viết em không tránh đợc thiếu sót em mong đợc thầy cô góp ý sửa chữa để viết em đợc hoàn thiện Em xin chân thành cảm ơn ! iiiiiiiii i i i iiiiiiiiiiii i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i iiiiiiiii i i i i iiiiiiiii i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i iiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiii i i i i i i i i i i i i i i ii i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i Chơng I Thực trạng chất lợng thẩm định tài dự án hoạt động cho vay ngân hàng cổ phần quân đội sở giao dịch số giang văn minh i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i 1.1 Tæng quan Sở giao dịch Ngân hàng cổ phần Quân Đội 1.1.1 Lịch sử hình thành cấu tổ chức Sở giao dịch Ngân hàng cổ phần Quân Đội doanh nghiệp đợc thành lập từ năm 1994, hoạt ®éng lÜnh vùc kinh doanh tiỊn tƯ, h¬n 10 năm hoạt động Ngân hang Quân i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i §éi kinh doanh cã hiệu đợc đánh giá Ngân hàng cổ phần hàng đầu Việt Nam, vào ngày 10/04/2006 Ngân hàng đà nhận đợc giải thởng " Thơng hiệu mạnh Việt Nam " Ngân hàng phục vụ đa dạng đối tợng khách hàng gồm doanh nghiệp cá nhân đủ thành phần kinh tế Với phơng châm hoạt động an toàn hiệu đặt lợi ích khách hàng lên hàng đầu, năm qua Ngân hàng ngời đồng hành tin cậy khách hàng uy tín khách hàng ngày đợc củng cố phát triển Sự tăng trởng vốn quy mô hoạt động Ngân hàng, vốn điều lệ liên tục từ 20 tỷ Năm 1994 lên đến 1.045,2 tỷ năm 2006, tổng tài sản tăng tơng ứng từ 32 tỷ đồng năm 1994 lên 14.000 tỷ đồng năm 2006, lợi nhuận trớc thuế tăng từ 4,8 tỷ đồng năm 1995 lên 214,4 tỷ đồng năm 2006, góp phần đa Ngân hàng thành Ngân hàng cổ phần có lợi nhuận trớc thuế cao hệ thống ngân hàng cổ phần địa bàn Hà Nội i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i Bảng báo cáo kết kinh doanh NHTMCPQĐ i Chỉ tiêu i 2000 i Tổng tài sản i i i i 2001 i 2002 i 2003 1320 1744 2071 2951 Tỉng vèn huy ®éng 2212 2549 3119 3485 Tỉng lỵi nhn tríc th 53,59 57,04 60,86 72,5 i i i i i i i i i Sơ đồ tổ chức i i i 2004 3894 2005 7800 i i i i i 2006 14.00 4933 70475 11.22 105,39 148,7 241,4 i Hội đồng cổ đông Ban kiểm soát Hội đồng quản trị Các uỷ ban cao cấp Phòng kiểm tra, kiểm soát Tổng giám đốc Phòng tài kế toán Khối quản lý tín dụng Phòng đầu t Phòng tài nhân Khối khách hàng doanh nghiệp Công ty quản lý nợ&khai thác TS Phòng công nghệ thông tin Khối khách hàng cá nhân Phòng KHTH&pháp chế Khối treasury Công ty chứng khoán thăng long Khối mạng lới bán hàng Sở giao dịch chi nhánh 1.1.2 Kết hoạt động kinh doanh Sở giao dịch Ngân hàng cổ phần Quân đội 1.1.2.1 Hoạt động nguồn vốn : Bảng : Cơ cấu tổng Nguồn vốn kinh doanh Sở giao dịch Đơn vị: tỷ đồng i i i i i i i i i i i i i i iiiii i i i i i i i i i i i i i iiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiii i i i i i i i i i i ChØ tiªu i Năm 2004 i Năm 2005 i Năm 2006 253 356 486 165 88 205 151 287 199 195 58 246 110 369 117 Tỉng ngn vèn kinh doanh Ph©n theo lo¹i tiỊn Néi tƯ Ngo¹i tƯ ( Quy VND ) Phân theo kỳ hạn Tiền gửi có kỳ hạn Tiền gửi không kỳ hạn i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i iiiiiiiiiiiiiiiiiii Qua b¶ng sè liƯu ta thÊy r»ng Tổng nguồn vốn kinh doanh Sở giao dịch không ngừng tăng lên đến năm 2006 đạt 486 tỷ đồng tăng thêm 130 tỷ đồng so với năm 2005 (36,5%), tăng thêm 233 tỷ đồng so với năm 2004(92%) Cã thĨ nãi r»ng ngn vèn kinh doanh cđa Së giao dịch không ngừng tăng thêm số lợng nh tỷ trọng Để thấy đợc rõ tăng trởng ta sâu vào cấu nguồn vốn kinh doanh : - Phân theo loại tiền Qua bảng ta thấy vốn nội tệ năm 2005 tăng lên so với năm 2004 40 tỷ ®ång tøc lµ 24% vµ chiÕm 62% tỉng ngn vèn kinh doanh, năm 2006 tăng lên so với năm 2005 82 tỷ đồng tức 40% chiếm 59% tổng nguồn vốn kinh doanh Về ngoại tệ năm 2005 tăng lên so với năm 2004 63 tỷ đồng tøc lµ 71,6% vµ chiÕm 34,8% tỉng ngn vèn kinh doanh, năm 2006 tăng lên so với năm 2205 48 tỷ đồng tức 31,8% chiếm 41% tổng nguồn vốn huy động Qua ta thấy nội tệ ngoại tệ tăng lên nhng tỷ trọng đồng ngoại tệ có xu hớng ngày cao tæng nguån vèn kinh doanh, nh vËy qua sù tăng trởng nguồn vốn ngoại tệ ta thấy đợc sách thu hút vốn ngoại tệ chi nhánh đà đạt đợc kết khả quan - Phân theo kỳ hạn Qua bảng ta thấy hay loại tiền gửi có kỳ hạn không kỳ hạn tăng lên cách rõ rệt, cụ thể tiền gửi có kỳ hạn năm 2005 tăng 51tỷ đồng tức 26% so với năm 2004, năm 2006 tăng thêm 123 tỷ đồng tức 50% so với năm 2005 Đối với tiền gửi có kỳ hạn năm 2005 tăng thêm 52 tỷ đồng tức 90% so với năm 2004, năm 2006 tăng thêm tỷ đồng so với năm 2005 tức 6% Qua ta thấy tiền gửi có kỳ hạn không kỳ hạn tăng lên quy mô, tỷ trọng tiền gửi không kỳ hạn có xu hớng tăng lên tỷ trọng tiền gửi có kỳ hạn giảm xuống dấu hiệu đáng mừng Ngân hàng 1.1.2.2 Tình hình sử dụng vốn Bảng : Tình hình cho vay Đơn vị: tỷ đồng So sánh So sánh Năm Năm Năm Chỉ tiêu 2004 2005 2006 % ± % i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i ii i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i iiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiii iiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiii i i i i i i iiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiii i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i Tỉng d nỵ i i i 297 527 230 77 724 197 37 103 235 132 128 561 326 139 25 56 31 124 62 11 169 236 67 40 101 -135 -57 186 356 170 91 562 206 58 111 171 60 54 162 -9 -5 217 436 219 101 585 149 34 80 91 11 14 139 48 53 Phân theo kỳ hạn i i i i Ngắn hạn i i Trung hạn i i Dài hạn i Phân theo loại tiền i i Nội tệ i i i Ngo¹i tƯ ( VND ) i i i i Phân theo loại hình i i DNNN i i DN ngoµi quèc doanh i i i NhËn xÐt: qua bảng2 ta thấy đợc tổng d nợ tăng lên qua năm quy mô, năm 2005 tăng thêm 230 tỷ đồng so với năm 2004, năm 2006 tăng thêm 197 tỷ đồng so với năm 2005 cụ thể theo kỳ hạn tỷ trọng Ngắn hạn chiếm tû lƯ cao nhÊt tỉng ngn vèn hco vay, tỷ trọng trung hạn ngắn đâty biện pháp mà Ngân hàng áp dụng để ổn định đợc nguồn vốn cho vay, nhằm mục địch không bị thiếu vốn kinh doanh Theo Phân loại tiền nội tệ chiếm tỷ trọng cao ngoại tệ, điều dễ hiểu vay vốn Ngân hàng chủ yếu Doanh nghiệp nớc hạn chế Ngân hàng cha đủ uy tín để tổ chức nớc tìm đến gian tới nên có biện pháp để cải thiện tình hình Phân theo vay vốn đầu t, thời loại hình DNNN chiếm tỷ trọng cao so với doanh nghiệp quốc doanh điều tất yếu vốn DN ngoµi qc doanh chđ u lµ cđa níc ngoµi, cã biện pháp cụ thể để thu hút đợc DN 1.1.2.3 Công tác Kế toán, Ngân quỹ: Năm 2004, chi nhánh Ngân hàng cổ phần Quân Đội có gần 115 khách hàng doanh nghiệp mở tài khoản toán khoảng 312 tài khoản cá nhân, đến năm 2005 285 tài khoản doanh nghiệp 495 tài khoản cá nhân, năm 2005 có gần 487 tài khoản doanh nghiệp 558 tài khoản cá nhân Để tìm hiểu đánh giá công tác kế toán toán, kế toán tài ngân quỹ Chi nhánh ba năm qua, nghiên cứu bảng tổng hợp số liệu sau đây: Bảng : quy mô tài chính, kế toán ,ngân quỹ Đơn vị: tỷ ®ång i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i iii i i Năm 2004 105 i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i iiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiii ChØ tiªu Tỉng doanh thu to¸n i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i ii i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i Năm 2005 196 i Năm 2006 289 i i Tiền mặt Chuyển khoản DS toán điện tử 19 86 71 125 103 186 Chun tiỊn ®i Chun tiền đến Chuyển tiền liên Ngân hàng Doanh số thu chi tiỊn mỈt 56 35 14 98 51 47 149 88 52 Doanh sè thu Doanh sè chi Doanh sè tµi chÝnh 53 52 99 97 148 141 Tæng thu Tæng chi Tæng thu nhËp 56 35 21 92 57 35 115 68 47 i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i Nhận xét : - Về công tác kế toán toán : tổng doanh thu toán tăng liên tục qua năm 2005 tăng thêm 91 tỷ đồng tức 87%, năm 2007 tăng thêm 93 tỷ đồng tức 47% Thanh toán chuyển khoản chiếm tỷ trọng cao doanh thu toán, chứng tỏ Ngân hàng đà áp dụng đợc phơng thức toán đại từ tiết kiệm đợc chi phí tăng đợc doanh thu - Về công tác ngân quỹ : Mặc dù số thu chi tiền mặt lớn nhng cán kho quỹ làm việc cách khẩn trơng xác, không để xảy trờng hợp nhầm lẫn, thiếu gây tổn hại đến uy tín Ngân hàng Bên cạnh đó, với việc trả lại tiền thừa cho khách hàng cán Chi nhánh đà thể đợc phẩm chất cao quý lơng tâm nghề nghiệp ngời cán kiểm ngân- ngân hàng - Về công tác tài : Nhìn vào bảng doanh số tài ta thấy quỹ thu nhập tăng tăng liên tiếp qua năm, tổng thu nhập tăng lên dần năm 2005 tăng thêm 14 tỷ đồng so với năm 2004 năm 2006 tăng thêm 12 tỷ đồng so với năm 2005, điều đợc giải thích uy tín Chi nhánh, Chi nhánh đà có đợc chỗ đứng thực lòng khách hàng sau đợc thành lập Bên cạnh tình hình xà hội địa bàn thủ đô tơng đối ổn định, tình hình kinh tế cã nhiỊu chun biÕn tÝch cùc vµ nhanh chãng 1.1.2.4 Hoạt động kinh doanh ngoại tệ toán quốc tế Để đánh giá tình hình kinh doanh ngoại tệ toán quốc tế ta nghiên cứu bảng sau : Bảng : Quy mô kinh doanh ngoại tÖ i i iii i i i i i i i i iiii i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i iii i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i iii i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i iiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiiii i i i i i i i i i Kinh doanh ngoại tệ i Năm Mua ( triệu USD ) i i i i i i B¸n ( triƯu USD ) i i i i PhÝ ( PB - PM ) TriÖu USD 91,576 i i i i 2004 85,343 88,678 i i 2005 93,367 96.456 98,345 2006 100,468 103,487 105,457 Bảng : Quy mô hoạt động to¸n quèc tÕ i i i i i i i i i i Thanh to¸n quèc tÕ i i i Năm Doanh số ( triệu USD ) Phí thu tõ TTQT ( USD ) 2004 98,546 125,455 2005 100,548 134,589 2006 125,454 140,784 i i i i i i i i i i i NhËn xÐt : Qua b¶ng ta thấy quy mô mua bán ngoại tệ tăng liên tiếp qua năm, phí thu đợc từ hoạt động kinh doanh ngoại tệ tăng, góp phần nâng cao lợi nhuận cho Chi nhánh.Qua bảng ta thÊy doanh sè to¸n qc tÕ cđa Chi nhánh qua năm tăng, năm 2005 tăng triệu USD so 2004, năm 2006 tăng 25 triệu USD so 2005 Doanh số tăng làm cho phí thu từ toán quốc tế tăng theo, góp phần mang lại lợi nhuận ngày cao cho Chi nhánh 1.2 Thực trạng chất lợng thẩm định tài dự án hoạt động cho vay Sở giao dịch Ngân hàng cổ phần quân đội 1.2.1 Quy trình thẩm định dự án đầu t : - Các bớc thực : +Bíc 1: TiÕp nhËn, kiĨm tra hå s¬ dù ¸n xin vay vèn, nÕu hå s¬ vay vèn cha đủ sở để thẩm định chuyển lại để cán tín dụng hớng dẫn khách hàng hoàn chỉnh, bổ sung hồ sơ; đà đủ sở thẩm định ký giao nhận hồ sơ, vào sổ theo dõi giao hồ sơ cho cán trực tiếp thẩm định +Bớc 2: Trên sở đối chiếu quy định, thông tin có liên quan nội dung yêu cầu (hoặc tham khảo) đợc quy định hớng dẫn thuốc quy trình thẩm định, cán thẩm định xem xét, thẩm định dự án đầu t Nếu cần thiết đề nghị cán tín dụng khách hàng bổ sung hồ sơ giải trình rõ thêm +Bớc 3: Cán thẩm định lập Báo cáo thẩm định dự án, trình trởng phòng thẩm ®Þnh xem xÐt +Bíc 4: i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i ii i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i Trởng phòng thẩm định kiểm tra, kiểm soát nghiệp vụ, thông qua yêu cầu cán thẩm định chỉnh sửu, làm rõ nội dung +Bớc 5: Cán thẩm định hoàn chỉnh nội dung Báo cáo thẩm định, trình trởng phòng thẩm định ký thông qua, lu hồ sơ, tài liệu cần thiết gửi trả hồ sơ kèm Báo cáo thẩm định cho phòng tín dụng 1.2.2 Quy trình thẩm định tài dự án đầu t Với t cách ngời cho vay, Ngân hàng quan tâm hàng đầu tới hiệu tài khă trả nợ dự án Để đánh giá dự án đầu t mặt tài chính,Sở giao dịch Ngân hàng cổ phần Quân Đội thực hoạt động thẩm định tài dự án theo nội dung sau: Bớc 1: Xác định mô hình đầu vào, đầu dự án Khi bắt tay vào tính toán hiệu dự án, tuỳ theo đặc điểm, loại hình quy mô dự án, cán thẩm định cần xác định mô hình đầu vào, đầu phù hợp nhằm đảm bảo tính toán phản ánh trung thực, xác hiệu khă trả nợ dự án Bớc 2: Phân tích để tìm liệu Thông thờng phân tích tài dự án đợc tiến hành sau đà phân tích phơng diện khác dự án (nh toán, ký thuật,).) Do cần đọc kỹ Báo cáo nghiên cứu khả thi phơng diện khác dự án để tìm liệu phục vụ cho công tác tính toán hiệu tài dự án Xác định giả định tính toán cho trờng hợp sở (phơng án sở): Tính toán hiệu tài khă trả nợ dự án với giả định dự kiến mức sát với thực tế dự báo dễ xảy Xác định tình khác trờng hợp sở: Đánh giá độ tin cậy liệu trờng hợp sở, nhân tố ảnh hởng tới hiệu dự án, từ thiết kế tình khác xảy Xác định liệu sở có độ tin cậy cha cao nhạy cảm đơi với hiệu dự án để chuẩn bị cho bớc phân tích độ nhạy sau Bớc 3: Lập bảng thông số cho trờng hợp sở Bảng thông số bảng liệu nguồn cho bảng tính tính toán Các tiêu cần thiết bảng thông số tùy thuộc vào dự án Nội dung bảng thông số nh sau: i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i B¶ng : Các thông số dự án i i i i i i i i Chỉ tiêu ĐVT Giá trị Diễn giải I/ Sản lợng, doanh thu - Công suất thiết kế - Công suất hoạt động - Giá bán II/ Chi phí hoạt động - Định mức NVL - Giá mua - Chi phí nhân công - Chi phí quản lý - Chi phí bán hàng III/ Đầu t - Chi phí xây dựng nhà xởng - Chi phí thiết bị - Chi phí đầu t khác - Thêi gian khÊu hao, ph©n bỉ chi phÝ IV/ Vèn lu động - Các định mức nhu cầu vốn lu động - Tiền mặt - Dự trữ nguyên vật liệu - Thành phẩm tồn kho - Các khoản phải thu - Các khoản phải trả V/ Tài trợ - Sè tiÒn vay - Thêi gian vay - L·i suÊt VI/ Các thông số khác - Thuế suất, tỷ giá, Việc lập bảng thông số đợc thực trớc bát tay vào tính toán, nhiên thông số phát sinh đợc bổ sung trình tính toán hoàn chỉnh bảng thông số Bớc 4: LËp b¶ng tÝnh trung gian Tríc lËp b¶ng tÝnh hiệu dự án, cần phải lập bảng tính trung gian Các bảng tính trung gian thuyết minh rõ cho giả định đợc áp dụng thông số tổng hợp ban đầu vào cho Bảng tính hiệu dự án, Bảng lu chuyển tiền tệ Bảng cân đối kế hoạch sau Tùy đặc điểm mức độ phức tạp dự ¸n i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i ii i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i mà có số lợng, nội dung Bảng tính trung gian khác (Xem phụ lục: Bảng 1; Bảng 2; Bảng 3; Bảng 4; Bảng 5) Cách tính toán: Nhu cầu tiền mặt tối thiểu: đợc xác định dựa yếu tố sau: + Số ngày dự trữ (thông thờng từ 10 đến 15 ngày) + Bằng tổng khoản chi phí tiền mặt năm (chi lơng, chi phí quản lý).) chia cho số vòng quay Thông thờng dự án đơn giản, nhu cầu tiền mặt tính theo tỷ lệ % doanh thu Các khoản phải thu: + Số ngày dự trữ: dựa vào đặc điểm ngành hàng sách bán chịu doanh nghiệp + Bằng tổng doanh thu năm chia cho số vòng quay Nguyên vật liệu: + Số ngày dự trữ: dựa vào điểm nguồn cung cấp (ổn định hay không, nớc hay nớc, thời gian vận chuyển,).) thờng xác định riêng cho tõng lo¹i + B»ng tỉng chi phÝ cđa tõng loại nguyên vật liệu năm chia cho số vòng quay Bán thành phẩm: + Số ngày dự trữ: dựa vào chu kỳ sản xuất + Bằng tổng giá thành phân xởng chia cho số vòng quay Thành phẩm: + Số ngày dự trữ: dựa vào sách bán chịu nhà cung cấp nguyên vật liệu + Bằng tổng giá vốn hàng bán năm chia cho số vòng quay Các khoản phải trả: + Số ngày dự trữ: dựa vào sách bán chịu nhà cung cÊp nguyªn vËt liƯu + B»ng tỉng chi phÝ nguyªn vật liệu, nhiên liệu năm chia cho số vòng quay Để xác nên xác định cụ thể cho loại nguyên vật liệu Bớc 5: Lập Báo cáo kết kinh doanh, Báo cáo lu chuyển tiền tệ tính toán khả trả nợ dự án Lập Báo cáo kết kinh doanh Bảng 7: Báo cáo kết kinh doanh i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i ii i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i =1-2-3 i i i =4-5 = (a) i i i i i i i i i i i i i i i Năm i i i i i i i i DiƠn gi¶i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i ii i i i Doanh thu sau thuế Chi phí hoạt động sau thuế Khấu hao Lợi nhuận trớc thuế lÃi vay L·i vay Lỵi nhn tríc th Lỵi nhn chÞu th Th thu nhËp doanh nghiƯp i i i i i i i i Kho¶n mơc i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i i Năm i Năm i