THỰC TRẠNG CÔNG TÁC THẨM ĐỊNH TẠI NGÂN HÀNG ĐÔNG Á CHI NHÁNH HÀ NỘI GIAI ĐOẠN 2006-2009
Tổng quan về ngân hàng Đông Á chi nhánh Hà Nội
1.1.1 Lịch sử hình thành và phát triển của chi nhánh Đợc sự chấp thuận của ngân hàng nhà nớc, chi nhánh ngân hàng Đông á
Hà Nội đợc thành lập vào ngày 17/09/1993 sau khi thành lập ngân hàng Đông á đợc một năm Sự ra đời của chi nhánh Hà Nội là một bớc ngoặt lớn đánh dấu sự phát triển của toàn hệ thống ngân hàng thơng mại cổ phần Đông á Ngân hàng Đông á với hội sở tại thành phố Hồ Chí Minh dần dần mở rộng địa bàn hoạt động của mình trên Hà Nội cũng nh toàn quốc.
Kể từ ngày thành lập, ngân hàng Đông á - chi nhánh Hà Nội ( EAB- Hài trợ Dự án đầu t Nội) đã không ngừng phát triển và mở rộng Cho đến nay, hoạt động Chi nhánh ngân hàng Đông á Hà Nội đang dần ổn định và lần lợt thành lập đợc 10 chi nhánh cấp 2 trực thuộc và đã chuyển thành phòng giao dịch trực thuộc. Đó là :
PGD Hồ Gơm: Căn cứ giấy chấp thuận số 417/NHNN- HAN7 ngày 31/05/2006 của Ngân hàng Nhà Nớc Hà Nội cho phép điều chỉnh chi nhánh cấp 2 Hồ Gơm thành Phòng giao dịch Hồ Gơm – chi nhánh Ngân Hàng Đông á Hà Nội Căn cứ quyết định điều chỉnh Phòng giao dịch Hồ Gơm – Chi nhánh Ngân hàng Đông á TP Hà Nội số 276/QĐ-EAB ngày 26/05/2006 của chủ tịch hội đồng quản trị Ngân Hàng Đông á.
PGD Minh Khai: Căn cứ giấy chấp thuận số 260/NHNN- HAN7 ngày 13/04/2006 của Ngân hàng Nhà Nớc Hà Nội cho phép thành lập phòng giao dịch Minh Khai – chi nhánh Ngân Hàng Đông á Hà Nội Căn cứ quyết định thành lập Phòng giao dịch Minh Khai – Chi nhánh Ngân hàng Đông á TP.
Hà Nội số 190/QĐ-EAB ngày 06/04/2006 của chủ tịch hội đồng quản trị Ngân Hàng Đông á.
PGD Ba Đình: Căn cứ giấy chấp thuận số 417/NHNN- HAN7 ngày 31/05/2006 của Ngân hàng Nhà Nớc Hà Nội cho phép điều chỉnh chi nhánh cấp 2 Ba Đình thành phòng giao dịch Ba Đình – chi nhánh Ngân Hàng Đông á Hà Nội Căn cứ quyết định điều chỉnh Phòng giao dịch Ba Đình – Chi nhánh Ngân hàng Đông á TP Hà Nội số 277/QĐ-EAB ngày 26/05/2006 của chủ tịch hội đồng quản trị Ngân Hàng Đông á.
PGD Kim Liên: Căn cứ giấy chấp thuận số 417/NHNN- HAN7 ngày 31/05/2006 của Ngân hàng Nhà Nớc Hà Nội cho phép điều chỉnh chi nhánh cấp 2 Ba Đình thành phòng giao dịch Kim Liên – chi nhánh Ngân Hàng Đông á Hà Nội Căn cứ quyết định điều chỉnh Phòng giao dịch Kim Liên – Chi nhánh Ngân hàng Đông á TP Hà Nội số 281/QĐ-EAB ngày 26/05/2006 của chủ tịch hội đồng quản trị Ngân Hàng Đông á.
PGD Cầu Giấy: Căn cứ giấy chấp thuận số 417/NHNN- HAN7 ngày
31/05/2006 của Ngân hàng Nhà Nớc Hà Nội cho phép điều chỉnh chi nhánh cấp 2 Ba Đình thành phòng giao dịch Cầu Giấy – chi nhánh Ngân Hàng Đông á Hà Nội Căn cứ quyết định điều chỉnh Phòng giao dịch Cầu Giấy – Chi nhánh Ngân hàng Đông á TP Hà Nội số 280/QĐ-EAB ngày 26/05/2006 của chủ tịch hội đồng quản trị Ngân Hàng Đông á.
PGD Thanh Xuân: Căn cứ giấy chấp thuận số 417/NHNN- HAN7 ngày 31/05/2006 của Ngân hàng Nhà Nớc Hà Nội cho phép điều chỉnh chi nhánh cấp 2 Thanh Xuân thành phòng giao dịch Cầu Giấy – chi nhánh Ngân Hàng Đông á Hà Nội Căn cứ quyết định điều chỉnh Phòng giao dịch Thanh Xuân – Chi nhánh Ngân hàng Đông á TP Hà Nội số 281/QĐ-EAB ngày 26/05/2006 của chủ tịch hội đồng quản trị Ngân Hàng Đông á.
PGD Bạch Mai: Căn cứ giấy chấp thuận số 417/NHNN- HAN7 ngày 31/05/2006 của Ngân hàng Nhà Nớc Hà Nội cho phép điều chỉnh chi nhánh cấp 2 Bạch Mai thành phòng giao dịch Cầu Giấy – chi nhánh Ngân Hàng Đông á Hà Nội Căn cứ quyết định điều chỉnh Phòng giao dịch Bạch Mai – Chi nhánh Ngân hàng Đông á TP Hà Nội số 278/QĐ-EAB ngày 26/05/2006 của chủ tịch hội đồng quản trị Ngân Hàng Đông á.
PGD Hng Yên: Căn cứ giấy chấp thuận số 218/CV-HYE ngày 05/04/2006 của Ngân hàng Nhà Nớc Hà Nội cho phép thành lập phòng giao dịch Hng Yên – chi nhánh Ngân Hàng Đông á Hà Nội Căn cứ quyết định thành lập Phòng giao dịch Hng Yên – Chi nhánh Ngân hàng Đông á TP Hà Nội số 188/QĐ-EAB ngày 10/04/2006 của chủ tịch hội đồng quản trị Ngân Hàng Đông á.
PGD Long Biên: Căn cứ giấy chấp thuận số 261/NHNN- HAN7 ngày 13/04/2006 của Ngân hàng Nhà Nớc Hà Nội cho phép thành lập phòng giao dịch Long Biên – chi nhánh Ngân Hàng Đông á Hà Nội Căn cứ quyết định thành lập Phòng giao dịch Long Biên – Chi nhánh Ngân hàng Đông á TP.
Hà Nội số 189/QĐ-EAB ngày 10/04/2006 của chủ tịch hội đồng quản trị Ngân Hàng Đông á.
PGD Hà Đông: Căn cứ giấy chấp thuận số 468/NHNN- HTA ngày16/10/2006 của Ngân hàng Nhà Nớc Hà Nội cho phép thành lập phòng giao dịch Hà Đông – chi nhánh Ngân Hàng Đông á Hà Nội Căn cứ quyết định thành lập Phòng giao dịch Hà Đông – Chi nhánh Ngân hàng Đông á TP HàNội số 516/QĐ-EAB ngày 05/10/2006 của chủ tịch hội đồng quản trị Ngân
Năm 2007 được sự chấp thuận của ngân hàng nhà nước Hà Nội và căn cứ vào quyết định của chủ tịch hội đồng quản trị ngân hàng Đông Á,ngân hàng Đông Á chi nhánh Hà Nôi đã thành lập thêm 5 phòng giao dịch mới: PGD Khâm Thiên,PGD Phúc Yên, PGD Vĩnh Yên,PGD Bắc Ninh, PGD Bắc Giang
Dự kiến trong nắm 2008 NH Đông Á chi nhánh Hà Nội sẽ mở thêm
05 PGD tại địa bàn quận Tây Hồ, Hoàng Mai,Bờ Hồ,Mỹ Đình, Đông Anh.Tại các tỉnh mở thêm tối thiểu 01 chi nhánh tại thành phố Vinh (từ đó mở thêm các PGD Hà Tĩnh,Thanh Hoá) và các PGD tại thành phố Thái Nguyên,thị xã Hưng Yên,thị xã Sơn Tây
1.1.2 Cơ cấu tổ chức ngân hàng Đông Á chi nhánh Hà Nội
Sơ đồ 1: Cơ cấu tổ chức ngân hàng Đông Á chi nhánh Hà Nội
Phòng tín dụng và kinh doanh
Phòng kế toán Phòng ngân quỹ
Các phòng giao dịch trực thuộc
PGD Cầu Giấy PGD Ba Đình PGD Kim Liên PGD Bạch Mai
Chức năng, nhiệm vụ của từng bộ phận:
Với đặc thù của ngành và phù hợp với địa phơng, bộ máy của ngân hàng Đông á - chi nhánh Hà Nội đợc xây dựng trên phơng thức gọn nhẹ nhng vẫn đảm bảo đủ các phòng ban cho công tác quản lý và hoạt động kinh doanh.
Công tác thẩm định dự án đầu tư tại EAB-Hà Nội
1.3.1.Quy trình thẩm định tại ngân hàng Đông Á chi nhánh Hà Nội
* Quy trình thẩm định dự án đầu tư tại Chi nhánh cũng như của toàn bộ hệ thống ngân hàng Đông Á chia thành 5 bước:
Bước 1: Phòng Thẩm định tiến hành tiếp nhận, kiểm tra hồ sơ của dự án xin vay vốn
Trường hợp hồ sơ dự án xin vay vốn chưa đủ cơ sở tiến hành thẩm định thì chuyển lại, để Cán bộ tín dụng hướng dẫn khách hàng bổ sung, hoàn chỉnh hồ sơ.
Trường hợp hồ sơ dự án xin vay vốn đã đủ cơ sở tiến hành thẩm định thì ký giao nhận hồ sơ, ghi Sổ theo dõi và chuyển hồ sơ dự án xin vay vốn cho cán bộ thẩm định trực tiếp thẩm định.
Bước 2: Cán bộ thẩm định tiến hành xem xét, thẩm định khách hàng vay vốn, thẩm định dự án đầu tư; dựa trên những quy định tại các hướng dẫn, các thông tin liên quan đến dự án xin vay vốn Trong trường hợp cần thiết, cán bộ thẩm định có thể đề nghị cán bộ tín dụng hoặc khách hàng giải trình hoặc bổ sung thông tin.
Bước 3: Cán bộ thẩm định tiến hành lập “Báo cáo thẩm định dự án”, trình Trưởng phòng Thẩm định xem xét.
Bước 4: Trưởng phòng Thẩm định kiểm tra, kiểm soát về nghiệp vụ, có thể thông qua hoặc yêu cầu cán bộ thẩm định chỉnh sửa, làm rõ nội dung trong “Báo cáo thẩm định dự án đầu tư”.
Bước 5: Cán bộ thẩm định hoàn chỉnh nội dung “Báo cáo thẩm định dự án đầu tư”, trình Trưởng phòng Thẩm định ký thông qua, lưu hồ sơ, tài liệu cần thiết và gửi trả hồ sơ kèm “Báo cáo thẩm định dự án đầu tư” cho PhòngTín dụng.
Sơ đồ 2: Quy trình thẩm định tại ngân hàng Đông Á
Phòng tín dụng Cán bộ thẩm định Trưởng phòng thẩm định
Nguồn: Quy trình thẩm định của ngân hàng Đông Á chi nhánh Hà Nội
Tiếp nhận hồ sơ Đưa yêu cầu,giao hồ sơ vay vốn
Kiểm tra sơ bộ hồ sơ
Nhận hồ sơ để thẩm định
Lập báo cáo thẩm định
Nhận lại hồ sơ và kết quả thẩm định Lưu hồ sơ và tài liệu có liên quan
1.3.2.Phương pháp thẩm định dự án đầu tư tại ngân hàng Đông Á chi nhánh Hà Nội
Phương pháp thẩm định dự án là cách thức thẩm định dự án nhằm đạt được các yêu cầu đặt ra đối với công tác thẩm định dụ án.Việc thẩm định dự án có thể sử dụng phương pháp khác nhau:
-Thẩm định theo trình tự ,theo phương pháp này việc thẩm định đuơc tiến hành theo một trình tự biện chứng từ tổng quát đến chi tiết,từ kết luận trước làm tiền đề cho kết luận sau
-Thẩm định theo phương pháp so sánh các chỉ tiêu,là phương pháp cụ thể khi thẩm định tổng quát và thẩm định chi tiết,so sánh các chỉ tiêu nhằm đánh giá tính hợp lý và tình ưu việt của dự án để có sự đánh giá đúng đắn khi thẩm định dự án
Tại Ngân hàng Đông Á chi nhánh Hà Nội hiện đang sử dụng phương pháp thẩm định theo trình tự kết hợp với phân tích độ nhạy
Các bước thực hiện của phương pháp này
Bước1: thẩm định tổng quát
Dựa vào các chỉ tiêu cần thẩm định để xem xét tổng quát, phát hiện các vấn đề hợp lý hay chưa hợp lý Thẩm định tổng quát quát cho phép hình dung khái quát dự án,hiểu rõ quy mô, tầm quan trọng của dự án
Bước 2: thẩm định chi tiết:
Là thẩm định đi sâu vào từng nội dung của dự án Trong từng nội dung thẩm định đều co những ý kiến nhận xét, kết luận về sự đồng ý hay bác bỏ, về chấp nhận hay sửa đổi
Khi thực hiện thẩm định chi tiết cần lưu ý những nội dung cần thẩm định sau:
1 Mục tiêu của dự án
2 Các công cụ tính toán (các tiêu chuẩn kỹ thuật, quy trình công nghệ, định mức kinh tế - kỹ thuật ), các phương pháp tính toán Nội dung này được biểu hiện ở các phần tính toán để có các con số, các chỉ tiêu
3 Khối lượng công việc, chi phí và sản phẩm của dự án
4 Nguồn vốn và số lượng vốn
5 Hiệu quả dự án (hiệu quả về tài chính và hiệu quả kinh tế xã hội)
6 Kế hoạch tiến độ và tổ chức triển khai dự án
Thẩm định chi tiết các nội dung trên theo trình tự sau;
Thẩm định (1 + 2 + 5) nếu hợp lý hoặc sửa chữa nhỏ, tiếp tục thẩm định (3 +
4), ngược lai có thể bác bỏ dự án
Khi thẩm định (3 + 4) nếu thấy hợp lý hoặc sai sót nhỏ tiếp tục thẩm định(6) ngược lại có thể bác bỏ không cần thẩm định tiếp (6)
1.3.3 Nội dung thực hiện thẩm định dự án đầu tư
1.3.3.1 Kiểm tra hồ sơ xin vay vốn
* Giấy đề nghị vay vốn.
* Hồ sơ về khách hàng vay vốn.
- Hồ sơ chứng minh năng lực pháp luật, năng lực hành vi dân sự của khách hàng.
- Hồ sơ về tình hình hoạt động kinh doanh, và khả năng tài chính của khách hàng.
* Hồ sơ về dự án vay vốn.
* Hồ sơ về đảm bảo nợ vay.
1.3.3.2 Thẩm định chủ dự án a, Thẩm định hồ sơ pháp lý của chủ dự án
Cán bộ thẩm định xem xét kỹ các giấy tờ chứng nhận về t cách pháp nhân hoặc thể nhân của ngời vay vốn. b, Thẩm định hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp
Khi thẩm định hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp, cán bộ thẩm định có quyền yêu cầu doanh nghiệp cung cấp các số liệu cần thiết, ít nhất là trong vòng ba năm gần đây của mình Từ đó thấy đợc tình hình sản xuất kinh doanh, lỗ lãi qua từng thời kỳ.
Bảng tình hình hoạt động sản xuất kinh doanh, tài chính ba năm gần nhất:
STT Chỉ tiêu Kết quả qua qua các năm
Các chỉ tiêu kinh tế
3- Hệ số tự tài trợ
Cán bộ thẩm định sẽ quan tâm nhiều đến khả năng tự cân đối vốn tài chính, khả năng thanh toán, tình hình công nợ của doanh nghiệp Đây là những chỉ tiêu phản ánh rõ nét tình hình tài chính Nếu hoạt động tài chính tốt, doanh nghiệp sẽ ít công nợ, khả năng thanh toán dồi dào, ít bị chiếm dụng vốn Ngợc lại, tình hình tài chính kém dẫn tới tình trạng chiếm dụng vốn lẫn nhau, các khoản công nợ dây da kéo dài.
Các chỉ tiêu thờng dùng để đánh giá năng lực tài chính của chủ dự án (ngời cÇn vay):
* Về khả năng tự cân đối tài chính:
Nguồn vốn chủ sở hữu của doanh nghiệp
Hệ số tự tài trợ Tổng nguồn vốn doanh nghiệp đang sử dụng
=> Nếu hệ số tự tài trợ > 0,5 là tốt Ngợc lại, nếu hệ số này < 0,5 thì khả năng tự cân đối tài chính của doanh nghiệp là yếu, doanh nghiệp phải đi vay nợ nhiều, hệ số tài trợ càng nhỏ thì mức độ rủi ro tín dụng càng cao.
Đánh giá chất lượng thẩm định dự án “Dự án đầu tư sản xuất nhà máy gạch không nung”
1.5.1 Những kết quả đạt đợc :
Thông qua nghiên cứu việc thẩm định tài chính dự án “Dự án đầu tư sản xuất nhà máy gạch không nung”, em nhận thấy một số điểm nổi bật sau về công tác thẩm định tài chính dự án đầu tư tại EAB Hà Nội
Một là, về quy trình thẩm định tài chính dự án đầu tư: công tác thẩm định tài chính “Dự án đầu tư sản xuất nhà máy gạch không nung” đã thực hiện đầy đủ, chính xác theo các bước tiến hành thẩm định tài chính dự án đầu tư do Ngân hàng Đông Á quy định Tức là Chi nhánh đã thực hiện đúng như Quy trình thẩm định được ban hành thống nhất trong toàn hệ thống ngân hàng Đông Á
Hai là, về phương pháp thẩm định tài chính dự án đầu tư: dự án đã được tiến hành thẩm định theo phương pháp thẩm định theo trình tự kết hợp với phương pháp thẩm định dựa vào phân tích độ nhạy của dự án.
Thẩm định theo trình tự đi từ thẩm định tổng quát đến thẩm định chi tiết về dự án Thẩm định tổng quát đánh giá sơ bộ theo các nội dung chính của dự án nhằm đưa ra một số kết luận ban đầu về:
Quy mô vốn đầu tư
Dự kiến tiến độ triển khai của dự án
Trong khi đó, thẩm định chi tiết đi sâu vào thẩm định các khía cạnh cụ thể của dự án đầu tư Đó là thẩm định khía cạnh tài chính của dự án đầu tư. Bước thẩm định tài chính là một trong những bước thẩm định chi tiết của dự án đầu tư
Mặt khác, cũng có thể hiểu công tác thẩm định tài chính dự án đầu tư của Chi nhánh được thực hiện theo phương pháp thẩm định trình tự vì chúng được thực hiện tuân thủ theo đúng Quy trình thẩm định được ban hành Việc phân tích độ nhạy của dự án được tiến hành khá đầy đủ và cẩn thận (bao gồm: phân tích độ nhạy 1 chiều, 2 chiều) Điều này rất quan trọng, có ảnh hưởng đến hiệu quả dự án đầu tư vì trong thực tế có nhiều yếu tố bất định ảnh hưởng đến dự án đầu tư Việc phân tích độ nhạy góp phần giúp cho Ngân hàng đưa ra được quyết định cho vay chính xác, tránh rủi ro cho Ngân hàng khi không lường trước hết được những yếu tố bất định đó.
Ba là, về nội dung thẩm định tài chính dự án đầu tư: “Dự án đầu tư sản xuất nhà máy gạch không nung” đã được thẩm định dựa trên một hệ thống chỉ tiêu phân tích tài chính khá đầy đủ (chỉ tiêu NPV, IRR), với các bảng tính bổ trợ cho công tác xác định chỉ tiêu hiệu quả tài chính dự án đầu tư (ví dụ như bảng tính khấu hao, bảng trả lãi vay, bảng tính doanh thu, chi phí ) Đồng thời việc thẩm định tài chính dự án đầu tư cũng được dựa trên những số liệu khá chính xác do các số liệu này đã được xác minh lại.
Bốn là, về thông tin phục vụ cho công tác thẩm dịnh tài chính dự án đầu tư: thông tin chủ yếu được lấy từ phía khách hàng vay vốn kết hợp với thông tin do cán bộ thẩm định dự án thu thập được qua internet, qua nghiên cứu thị trường…
Năm là, về công nghệ được sử dụng trong quá trình thẩm định tài chính dự án đầu tư: hầu hết các chỉ tiêu xác định hiệu quả tài chính đều được lập và tính toán dựa trên Microsoft Excel - một phần mềm rất hữu hiệu trong tính toán các chỉ tiêu tài chính vì có chứa các hàm tài chính như hàm NPV, IRR
Sáu là, về cán bộ thẩm định: trong “Dự án đầu tư sản xuất nhà máy gạch không nung” cán bộ thẩm định khá am hiểu lĩnh vực mà dự án dự kiến đầu tư, thẩm định tuân thủ theo đúng Quy trình thẩm định do ngân hàng Đông Á ban hành
2.3.2 Hạn chế và nguyên nhân:
Bên cạnh những kết quả đạt được qua việc thẩm định tài chính dự án đầu tư “Dự án đầu tư sản xuất nhà máy gạch không nung”, công tác thẩm định tài chính dự án đầu tư tại EAB Hà Nội vẫn còn bộc lộ một số hạn chế cần khắc phục, cụ thể là:
Một là, về phương pháp thẩm định tài chính dự án đầu tư: trên thực tế Chi nhánh mới chỉ sử dụng 2 phương pháp chính để tiến hành thẩm định tài chính dự án đầu tư: phương pháp thẩm định theo trình tự và phương pháp thẩm định dựa vào phân tích độ nhạy của dự án Tuy nhiên, Chi nhánh hiện chưa sử dụng phương pháp so sánh các chỉ tiêu Đây là một trong những phương pháp hữu hiệu trong thẩm định tài chính dự án đầu tư.
Hai là, về nội dung thẩm định tài chính dự án đầu tư: khi sử dụng các chỉ tiêu xác định hiệu quả tài chính dự án đầu tư, cán bộ thẩm định chưa quan tâm đến vòng đời của dự án đầu tư, do đó bỏ qua việc tính toán chỉ tiêu tài chính quan trọng như T (thời gian hoàn vốn đầu tư)… Việc tính toán các chỉ tiêu NPV, IRR, phân tích độ nhạy của dự án đầu tư, tuy đã được tính toán khá đầy đủ nhưng chưa đi sâu vào phân tích mối liên hệ giữa các chỉ tiêu này.
Ba là, về thông tin phục vụ cho công tác thẩm định tài chính dự án đầu tư: thông tin chủ yếu vẫn lấy từ hồ sơ xin vay vốn do khách hàng nộp choNgân hàng, còn các thông tin được lấy từ các nguồn khác như các cơ quan có thẩm quyền liên quan đến dự án, bạn hàng hoặc các mối quan hệ tín dụng khác của khách hàng xin vay vốn, các thông tin lấy từ các phương tiện thông tin đại chúng (báo chí, internet, ) gần như rất hạn chế Do đó, độ chính xác, tính bao quát, đầy đủ của thông tin phục vụ cho thẩm định tài chính dự án đầu tư chưa được đảm bảo Hơn thế nữa, cán bộ thẩm định chủ yếu vẫn chỉ thẩm định tài chính dự án đầu tư thông qua các số liệu trong hồ sơ vay vốn của khách hàng mà không được gặp trực tiếp khách hàng để có thể đánh giá được độ chính xác của các số liệu.
Bốn là, cán bộ thẩm định tiến hành thẩm định tài chính dự án đầu tư dựa chủ yếu vào hồ sơ vay vốn do khách hàng cung cấp, không tiếp xúc trực tiếp với khách hàng Trong khi đó, cán bộ tín dụng khi thẩm định kết hợp giữa hồ sơ xin vay vốn của khách hàng với quá trình tiếp xúc trực tiếp với khách hàng
Đánh giá chung công tác thẩm định dự án tại ngân hàng EAB-Hà Nội
1.5.1 Nh ững mặt đạt được
Mặc dù mọi dự án khi gửi đến Ngân hàng đều đ ợc đa ra để thẩm định, có dự án đợc duyệt, có dự án bị bác bỏ nhng không phải mọi dự án đều đợc thẩm định đúng theo yêu cầu Mặc khác, cùng với quá trình phát triển của đất nớc các dự án ngày một lớn hơn, đòi hỏi việc thẩm định khó khăn hơn Thế nhng, vợt qua đợc những cản trở và khó khăn chung nh thế, cán bộ thẩm định ở Ngân hàng bằng năng lực, chuyên môn và kinh nghiệm làm việc của mình đã có những bớc tiến đáng kể trong công tác thẩm định dự án đầu t, đã đóng góp vào kết quả kinh doanh của Ngân hàng cũng nh phục vụ đầu t có hiệu quả trong nÒn kinh tÕ.
- Trớc hết, xét về khâu tổ chức điều hành, cơ chế phân cấp tiến hành thẩm định theo quyền phán quyết tín dụng tại ngõn hành EAB-Hà Nội đã thể hiện tính đúng đắn của nó Mức phán quyết cho vay tối đa của Giám đốc Ngân hàng đợc xây dựng một cách hợp lý trên cơ sở khả năng nguồn vốn, đặc điểm kinh doanh của chi nhánh và trong những thời gian cụ thể Việc tách bạch giữa khâu kiểm tra, thẩm định dự án (cán bộ tín dụng thực hiện với đơn vị khách hàng vay vốn do mình phụ trách) với khâu xét duyệt và quyết định cho vay tạo ra tính khách quan, chặt chẽ hơn Đồng thời, cơ chế làm việc trực tiếp giữa cán bộ tín dụng và khách hàng, cán bộ thẩm định với truơng phó phòng trớc khi trình báo cáo thẩm định lên lãnh đạo xem xét làm cho việc nhận xét, đánh giá về dự án đợc sát thực, chặt chẽ và thống nhất hơn ngay từ khâu đầu tiên Khi dự án vợt quyền phán quyết của Giám đốc chi nhánh thì các chi nhánh vẫn phải tổ chức thẩm định, sau khi khẳng định đợc tính khả thi về tài chính cũng nh các điều kiện khác của dự án mới, lập tờ trình dự án cùng các văn bản thẩm định lên ngõn hàng EAB-Hà Nội -hội sở chính) để tái thẩm định Điều này sẽ tiết kiệm đợc thời gian và công sức vì những dự án không khả thi đã bị loại bỏ ngay ở chi nhánh tiếp nhận, đồng thời tăng tính chính xác, khách quan cần thiết bởi sự cẩn trọng trớc những dự án lớn khi tiến hành tái thẩm định ở ngõn hàng EAB-Hà Nội hội sở chớnh và Tổng giám đốc sẽ quyết định cho vay hay không cho vay.
Việc tổ chức tái thẩm định (thẩm định một cách độc lập, không tiếp xúc với khách hàng) cũng nh lập hội đồng thẩm đinh nếu cần thiết là cơ sở để giảm bớt tính chủ quan, loại trừ tối đa rủi ro đạo đức hay sự hạn chế về năng lực của cá nhân cán bộ tín dụng trực tiếp thẩm định.
Thực tế cho thấy, việc thực hiện khá tốt phân quyền phán quyết thẩm định và tái thẩm định dự án đầu t tại ngõn hàng EAB-Hà Nội trong hai năm vừa qua đã góp phần quan trọng trong việc mở rộng an toàn tín dụng trung dài hạn
- Thứ hai, việc ban hành quy chế cho vay đối với khách hàng của Ngân hàng đã tạo cho hoạt động thẩm định tài chính dự án đầu t một định hớng chuẩn mực và tơng đối rõ ràng, chính vì vậy mà đã nâng cao đợc chất lợng thẩm định trong Ngân hàng Quy chế cho vay không chỉ quy định rõ ràng chức năng nhiệm vụ của bộ phận thẩm định, tái thẩm định mà còn đa ra yêu cầu cho những nội dung thẩm định cơ bản về tài chính dự án Đõy sẽ là cơ sở cho việc đối chiếu, lập tờ trình thẩm định khi thẩm định tài chính nói riêng, thẩm định dự án đầu t nói chung Các nội dung thẩm định tài chính đã đợc đa một cách tơng đối đầy đủ Bên cạnh đó, phơng pháp phân tích đã chú trọng đến sự kết hợp phân tích dự án trong trạng thái tính với phân tích trạng thái động (trong phân tích độ nhạy) cho phép đánh giá mức độ rủi ro của dự án, đề xuất biện pháp quản lý rủi ro trên cơ sở tìm ra những nhân tố có khả năng gây biến động lớn đến kết quả thực hiện dự án Điều đó tăng tính đảm bảo cho sự đứng vững của dự án trong vòng đời của nó cũng nh sự an toàn cho khoản vốn của Ngân hàng.
Thẩm định tài chính dự án đầu t ngày càng đợc kết hợp chặt chẽ với các mặt thẩm định khác vì vậy càng tăng độ chính xác, tin cậy của những thông số làm cơ sở cho thẩm định tài chính, giúp loại bỏ những bất hợp lý, những sai sót trong tính toán của khách hàng, loại bỏ xu hớng tính thiếu hoặc thừa vốn đầu t, việc tính khấu hao, định mức tiêu hao nguyên liệu, giá bán sản phẩm đầu ra… Trên cơ sở đó, Ngân hàng tính đúng đủ các chi phí cấu thành giá thành sản phẩm cũng nh mức khấu hao, định mức tiêu hao nguyên liệu, giá mua nguyên, nhiên, vật liệu, các chi phí quảng cáo, tiếp thị, chi phí bán hàng, các loại thuế… cũng nh dự kiến công suất thực hiện tính giá bán thực tế, dự kiến kinh doanh số tiêu thụ phù hợp với khả năng tiêu thụ thực tế.
- Thứ ba, mặt mạnh của ngõn hàng EAB-Hà Nội về việc khai thác yếu tố con ngời trogn thẩm định tài chính của dự án đầu t Ngân hàng có đội ngũ cán bộ tín dụng, cán bộ thẩm định có trình độ, kết hợp giữa cán bộ có thâm niên, bề dày kinh nghiệm thực tế với các cán bộ trẻ năng động, sáng tạo tiếp thu nhanh nhạy các phơng pháp thẩm định tiên tiến Các cán bộ đợc đào tạo chính quy ở các trờng lớp chuyên ngành, đồng thời có kiên thức am hiểu về pháp luật trong những lĩnh vực có liên quan Đặc biệt, cán bộ thẩm định ở Ngân hàng đợc tập trung chuyên sâu vào công tác thẩm định những dự án lớn, có kiến thức sâu hơn và tầm nhìn bao quát hơn Đây là đội ngũ cán bộ nòng cốt trong quá trình thẩm định tài chính dự án, nhất là các dự án lớn của Ngân hàng Nhìn chung, đội ngũ này luôn đợc đào tạo, bổ sung kiến thức nghiệp vụ hàng năm để phục vụ cho công tác thẩm định ngày càng chính xác cũng nh việc tăng cờng mở rộng cho vay và thu lợi nhuận Khả năng, trình độ, phẩm chất nghề nghiệp tốt của cán bộ, kết hợp với việc phân cấp thẩm định phù hợp đã rút ngắn thời gian thẩm định những vấn đề đảm bảo tính chính xác, khoa học.
- Thứ t, về trang thiết bị thông tin: đây là phơng tiện làm việc cho các cán bộ tín dụng, hiện nay hệ thống máy tính đã đợc trang bị đầy đủ và nối mạng cục bộ, để giúp cho việc tính toán các chỉ tiêu đánh giá theo phơng pháp thẩm định mới trở nên đơn giản cộng với sự trợ giúp của các phần mềm chuyên dụng, phục vụ cho việc soạn thảo và lu trữ thông tin tiện lợi Các phơng tiện thông tin liên lạc nh điện thoại, fax, … cũng giúp cán bộ thẩm định có khản năng khai thác, thu thập thông tin nhanh chóng và thuận lợi hơn.
-Thứ năm Công tác thẩm định tài chính dự án đầu tư của Chi nhánh được tiến hành dựa trên sự kết hợp phương pháp thẩm định theo trình tự (thẩm định tổng quát, thẩm định chi tiết) và phương pháp thẩm định dựa vào phân tích độ nhạy.
Phương pháp thẩm định theo trình tự được áp dụng trong công tác thẩm định tài chính dự án đầu tư tại Chi nhánh là do cán bộ thẩm định khi thẩm định tài chính dự án đầu tư đều căn cứ vào Quy trình thẩm định do ngân hàng Đông Á ban hành Quy trình thẩm định của Ngân hàng hướng dẫn việc thẩm định trước hết phải bao quát, đánh giá sơ bộ nội dung chính của dự án đầu tư (thẩm định tổng quát), sau đó mới đi sâu vào thẩm định các khía cạnh tài chính cụ thể của dự án đầu tư (thẩm định chi tiết).
Phương pháp phân tích độ nhạy cũng rất được quan tâm trong công tác thẩm định tài chính dự án đầu tư của Chi nhánh Phân tích độ nhạy được tiến hành trên hai mảng: phân tích độ nhạy 1 chiều, phân tích độ nhạy 2 chiều Như vậy, hiện nay Chi nhánh đã áp dụng một phương pháp thẩm định khá khoa học, hợp lý Điều này rất có lợi cho công tác thẩm định tài chính dự án đầu tư của Chi nhánh vì phương pháp thẩm định sẽ quyết định phần nào hiệu quả của công tác thẩm định.
Tóm lại, nhờ có việc tổ chức điều hành, phân cấp thẩm định hợp lý, ph - ơng pháp thẩm định tận dụng đợc sự liên kếtk, hỗ trợ chặt chẽ các mặt cũng nh tận dụng các hệ thống chỉ tiêu tiên tiến, phù hợp với thực tế để đánh giá và đợc thực hiện bởi đội ngũ cán bộ có năng lực trình độ với sự trợ giúp của trang thiết bị hiện đại nên chất lợng thẩm định dự án đầu t đợc tăng lên rõ rệt và t- ơng đối tốt, góp phần quan trọng vào kết quả của hoạt động cho vay trung dài hạn nói riêng, kết quả kinh doanh của toàn Ngân hàng nói chung Chính vì vậy, kết quả thẩm định dự án đầu t trở nên đáng tin cậy hơn và có ý nghĩa không chỉ đối với bản thân Ngân hàng mà còn đối với các chủ thể khác có liên quan đến dự án.
Bên cạnh những thành tựu đã đạt đợc trong công tác thẩm định trên, song Ngân hàng vẫn gặp phải những hạn chế, khó khăn riêng: Để đạt đợc mục tiêu của mình là vay đợc vốn Ngân hàng, các chủ đầu t thờng đa ra những số liệu làm căn cứ cho việc tính toán thẩm định không đầy đủ và chính xác Nguồn thông tin là nhân tố quyết định giúp cho cán bộ thẩm định lập báo cáo thẩm định đợc chính xác và hiệu quả Nhng để có thể đợc thông qua, doanh nghiệp sẵn sàng lập những báo cáo không trung thực, phản ánh sai lệch thực tế tình trạng sản xuất kinh doanh, nhiều bảng cân đối, báo cáo tài chính cha đợc cơ quan kiểm toán đánh giá, một số dự án đã thực hiện chế độ sổ sách khác nhau để đối phó với các cơ quan thuế tài chính.
Về phía Ngân hàng, có rất ít cơ hội tìm kiếm thông tin để kiểm chứng do đó dễ dẫn đến sai lầm trong tính toán khi lập báo cáo thẩm định do số liệu gốc đã bị sai lệch Ngoài ra, khi cán bộ thẩm định của Ngân hàng đến kiểm tra thực trạng, tìm hiểu số liệu của doanh nghiệp thì doanh nghiệp gây khó dễ đối với Ngân hàng làm ảnh hởng đến kết quả thu thập thông tin Hiện nay, các doanh nghiệp khi đa ra một dự án thờng thuê một trung gian lập báo cáo để gửi lên Ngân hàng Các trung gian này thờng tập trung nhiều cán bộ giỏi do đó các bản báo cáo về dự án thờng đạt độ hoàn hảo nên rất khó phát hiện sai sót đối với các cán bộ thẩm định Trớc tình hình đó, đòi hỏi cán bộ thẩm định phải hết sức nhạy bén, thu thập và xử lý thông tin thật chính xác để có thể lập báo cáo thẩm định hiệu quả Còn về phía Ngân hàng thì cán bộ thẩm định có trình độ, năng lực quản lý kinh doanh còn hạn chế, việc phân tích dự án không chính xác, dẫn đến tình trạng xử lý thông tin kém hiệu quả gây lãng phí thông tin, không đem lại lợi ích trong quá trình thẩm định.
Khi đất nớc chuyển sang nền kinh tế thị trờng, các doanh nghiệp không theo kịp với phơng thức sản xuất kinh doanh mới dẫn đến sản phẩm sản xuất ra không có khả năng cạnh tranh, dự án đầu t không hiệu quả Trong khi đó, một số cán bộ thẩm định lại có tâm lý chủ quan trong cho vay, đôi khi lại cho rằng đó là khách hàng quen nên không cần giám sát chặt chẽ, giải quyết cho vay chỉ dựa trên các thông tin do doanh nghiệp cung cấp qua trình bày thay cho số liệu tài chính đáng tin cậy mà không xét đến hiệu quả kinh tế của dự án Đôi khi các thông tin, số liệu trong dự án gửi đến Ngân hàng cha đợc xem xét đến độ chính xác và tin cậy mà đã đợc cán bộ thẩm định thụ động lắp số liệu vào công thức để tính toán Vì vậy, việc tính toán các chỉ tiêu đôi khi chỉ là hình thức Trong rất nhiều trờng hợp các chỉ tiêu đã bị bỏ qua Nh vậy, các chỉ tiêu đợc gọi là quan trọng nhất trong việc đánh giá hiệu quả dự án đầu t không đợc sử dụng, vấn đề giá trị thời gian của tiền không đợc coi trọng đúng mức.
Việc lựa chọn lãi suất chiết khấu cũng không thống nhất Về chi phí hàng năm của dự án thì có những chi phí cha chính xác.
GIẢI PHÁP NÂNG CAO CHẤT LƯỢNG THẨM ĐỊNH DỰ ÁN ĐẦU TƯ TẠI NGÂN HÀNG ĐÔNG Á CHI NHÁNH HÀ NỘI.77
Định hướng về công tác thẩm định tài chính dự án đầu tư của EAB Hà Nội
Tiếp tục nâng cao chất lượng công tác thẩm định dự án đầu tư nói chung và công tác thẩm định tài chính dự án đầu tư nói riêng, cụ thể:
Một là, về quy trình thẩm định tài chính dự án đầu tư
- Công tác thẩm định tài chính dự án đầu tư phải tuân thủ theo đúng quy trình nghiệp vụ, cụ thể là Quy trình thẩm định do Ngân hàng Đông Á ban hành- Tiếp tục hoàn thiện hơn nữa Quy trình thẩm định Trong quá trình áp dụng Quy trình do Ngân hàng Đông Ấ ban hành, Chi nhánh nhận thấy một số tồn tại cần khắc phục Tuy nhiên, Chi nhánh mới chỉ có định hướng trong quá trình áp dụng phát hiện những tồn tại đó bởi Quy trình thẩm định này vẫn đang còn trong quá trình hoàn thiện.
Hai là, về phương pháp thẩm định tài chính dự án đầu tư
- Về phương pháp thẩm định tài chính dự án đầu tư, Chi nhánh tiếp tục áp dụng phương pháp thẩm định theo trình tự kết hợp với phương pháp thẩm định dựa vào phân tích độ nhạy Đây là phương pháp chủ đạo áp dụng trong công tác thẩm định tài chính dự án đầu tư của Chi nhánh.
- Ngoài ra, Chi nhánh có định hướng trong công tác thẩm định tài chính dự án đầu tư cần phải sử dụng thêm phương pháp so sánh chỉ tiêu Muốn vận dụng được phương pháp này, Chi nhánh đang có xu hướng thiết lập một hệ thống các chỉ tiêu tiêu chuẩn cho từng ngành, nghề, lĩnh vực kinh doanh…Dựa vào các chỉ tiêu tiêu chuẩn đó mà cán bộ thẩm định khi tiến hành thảm định tài chính dự án đầu tư có thể so sánh, đánh giá được hiệu quả tài chính của dự án đầu tư so với các tiêu chuẩn, định mức.
Ba là, về nội dung thẩm định tài chính dự án đầu tư
- Về nội dung thẩm định tài chính dự án đầu tư, Chi nhánh vẫn tiếp tục áp dụng những nội dung thẩm định tài chính dự án đầu tư được đề cập đến trong Quy trình thẩm định do Ngân hàng Đông Á ban hành Tuy nhiên, đối với từng loại dự án đầu tư cụ thể, cán bộ thẩm định có thể áp dụng những nội dung thẩm định tài chính dự án đầu tư đó một cách linh hoạt.
- Ngoài ra, Chi nhánh cũng có định hướng hoàn thiện hơn nữa nội dung thẩm định tài chính dự án đầu tư Mục đích là để nâng cao chất lượng của công tác thẩm định tài chính dự án đầu tư Cụ thể Chi nhánh chủ trương hoàn thiện hệ thống chỉ tiêu tính toán hiệu quả tài chính của dự án đầu tư: ngoài các chỉ tiêu NPV, IRR… cần bổ sung việc tính toán một số chỉ tiêu như: chỉ tiêu tỷ suất lợi nhuận vốn đầu tư, chỉ tiêu thời gian thu hồi vốn đầu tư…
Bốn là, về thời gian thẩm định dự án đầu tư
Thời gian thẩm định dự án đầu tư là một trong những yếu tố quan trọng, ảnh hưởng đến cả lợi ích của Ngân hàng và của khách hàng.
- Nếu thời gian thẩm định kéo dài, đối với Ngân hàng thì dự án xin vay vốn được xem xét kỹ, tránh những rủi ro cho Ngân hàng khi dự án được cho vay Tuy nhiên, thời gian thẩm định kéo dài ảnh hưởng đến việc vay vốn của dự án, chủ đầu tư sẽ chậm đưa dự án vào hoạt động, có khả năng dẫn đến mất cơ hội đầu tư.
- Nếu thời gian thẩm định được rút ngắn, đối với Ngân hàng dự án có thể chưa được xem xét kỹ, chưa xét đến hết những nhân tố bất lợi xảy ra khi dự án đi vào hoạt động, từ đó Ngân hàng có khả năng gặp phải rủi ro khi tiến hành cho dự án vay vốn Tuy nhiên, đối với chủ đầu tư, thời gian thẩm định được rút ngắn, dự án sớm được cho vay nên nhanh chóng đi vào hoạt động,chớp lấy cơ hội kinh doanh đúng lúc đem lại lợi nhuận cao cho chủ đầu tư.
Chính vì vậy, về thời gian thẩm định dự án đầu tư, đã đặt ra mục tiêu cần đạt được là:
Giải pháp
3.2.1 Về quy trình thẩm định :
Xuất phát từ những tồn tại trong việc thực hiện quy trình thẩm định tại Chi nhánh , có thể đưa ra một số giải pháp sau để hoàn thiện Quy trình thẩm định dự án đầu tư của Chi nhánh:
Một là, trên thực tế hiện nay Chi nhánh đang áp dụng thống nhất Quy trình thẩm định do Ngân hàng Đông Á ban hành chung cho toàn hệ thống. Như vậy, Quy trình thẩm định chỉ mang tính chất hướng dẫn chung cho tất cả các loại dự án xin vay vốn tại Hội sở chính cũng như tại các Chi nhánh Như vậy, Quy trình thẩm định hiện nay chưa có những hướng dẫn thẩm định cụ thể cho từng loại dự án xin vay vốn tại Ngân hàng.
Tuy nhiên trên thực tế không có một quy trình nào có thể phù hợp với mọi hoàn cảnh và không phải dự án nào cũng giống nhau, do vậy, cần phải có hướng dẫn trình tự thẩm định cụ thể cho từng loại dự án Tức là, trong Quy trình thẩm định, cần đưa ra các quy trình trình tự tác nghiệp phân chia theo từng loại dự án Điều này góp phần đảm bảo tính chính xác cao trong công tác thẩm định dự án đầu tư nói chung và thẩm định tài chính dự án đầu tư nói riêng.
Hai là, một trong những tồn tại cần khắc phục của Chi nhánh là tình trạng hoạt động thẩm định dự án đầu tư vẫn là sự thống nhất 2 ý kiến giữa phòng Thẩm định và phòng Tín dụng Mỗi phòng tiến hành công tác thẩm định một cách độc lập và lập 2 báo cáo thẩm định tách biệt Tuy nhiên, do phòng Tín dụng được trực tiếp tiếp xúc với khách hàng xin vay vốn khi thẩm định, cho nên khó tránh khỏi việc đánh giá mang tính chủ quan Trong khi đó, phòng Thẩm định dựa chủ yếu vào hồ sơ của khách hàng xin vay vốn, mà không được trực tiếp tiếp xúc với khách hàng Chính vì vậy, thường dẫn đến những kết luận không thống nhất, gây ảnh hưởng nhất định đến chất lượng của công tác thẩm định dự án đầu tư nói chung và công tác thẩm định tài chính dự án đầu tư nói riêng.
Do đó, Quy trình thẩm định của Chi nhánh cần phải được hoàn thiện, cụ thể: Chi nhánh nên giao quyền chủ động cho phòng Thẩm định trong công tác thẩm định dự án đầu tư Đồng thời với việc trao thêm quyền cho phòng Thẩm định như vậy, Chi nhánh cần phải gắn quyền hạn đó với trách nhiệm để đảm bảo cho công tác thẩm định dự án đầu tư nói chung và công tác thẩm định tài chính dự án đầu tư nói riêng ngày càng được nâng cao về chất lượng thẩm định.
3.2.2 Về phương pháp thẩm định tài chính dự án đầu tư
Phương pháp là cách thức để thực hiện công tác thẩm định dự án đầu tư. Lựa chọn cách thức thực hiện như thế nào để áp dụng vào từng dự án là một yếu tố quan trọng góp phần hoàn thiện công tác thẩm định tài chính dự án đầu tư. Tuỳ vào từng dự án cụ thể mà cán bộ thẩm định lựa chọn phương pháp thẩm định khác nhau Cụ thể:
* Đối với những dự án mà yếu tố kinh tế - kỹ thuật quan trọng, lựa chọn phương pháp thẩm định so sánh chỉ tiêu vì phương pháp này cho phép cán bộ thẩm định so sánh các chỉ tiêu kinh tế - kỹ thuật của dự án với các dự án đã và đang xây dựng hoặc đang hoạt động Có thể so sánh một số chỉ tiêu sau:
- Các chỉ tiêu tổng hợp như cơ cấu vốn đầu tư, suất đầu tư.
- Các chỉ tiêu về hiệu quả đầu tư (ở mức trung bình tiên tiến).
- Các định mức tài chính doanh nghiệp phù hợp với hướng dẫn hiện hành của Nhà nước, của ngành đối với doanh nghiệp cùng loại.
* Đối với những dự án mới, Chi nhánh chưa từng thẩm định trước đây, cán bộ thẩm định nên lựa chọn phương pháp thẩm định dự báo Cơ sở của phương pháp này là cán bộ thẩm định dùng số liệu dự báo, điều tra để kiểm tra cung cầu sản phẩm của dự án trên thị trường, giá cả và chất lượng của công nghệ, thiết bị, nguyên liệu ảnh hưởng trực tiếp đến hiệu quả, tính khả thi của dự án.
Như vậy tuỳ vào từng dự án cụ thể, phương pháp thẩm định cần được thay đổi cho phù hợp Tuy nhiên cho dù lựa chọn phương pháp nào để tiến hành thẩm định tài chính dự án đầu tư thì cán bộ thẩm định cũng phải tiến hành thẩm định theo phương pháp phân tích độ nhạy bởi đây là phương pháp thẩm định khá quan trọng, cho phép cán bộ thẩm định nghiên cứu dự án đang xem xét ở trạng thái động Phân tích dự án đầu tư theo phương pháp này có thể thấy được tính hiệu quả của dự án khi dự án có một hoặc một số yếu tố thay đổi.
3.2.3 Về nội dung thẩm định tài chính dự án đầu tư
Nội dung thẩm định tài chính dự án đầu tư đóng một vai trò quan trọng quyết định chất lượng của công tác thẩm định dự án đầu tư Việc xem xét nội dung thẩm định tài chính dự án đầu tư cần nhìn nhận trên một số khía cạnh, cụ thể:
Một là, việc xác minh lại tính chính xác số liệu do chủ đầu tư cung cấp Để đảm bảo cho công tác thẩm định tài chính dự án đầu tư đạt được chất lượng cao, trước hết, cán bộ thẩm định tài chính dự án đầu tư cần phải xác minh lại tính chính xác của các số liệu do chủ đầu tư cung cấp trong hồ sơ xin vay vốn Điều này có ý nghĩa hết sức quan trọng vì các số liệu đó sẽ là cơ sở để cho cán bộ thẩm định có thể tính toán dòng tiền của dự án đầu tư, có thể lập được bảng tính dòng tiền của dự án đầu tư dựa trên các cơ sở căn cứ khoa học, đảm bảo tính chính xác Như vậy, trước hết cán bộ thẩm định cần xác định tính chính xác các thông số nhập vào (giá trị nguyên vật liệu đầu vào, giá bán sản phẩm đầu ra, ), từ đó tính toán các chỉ tiêu hiệu quả tài chính của dự án đầu tư
Hai là, các chỉ tiêu được dùng để tính toán hiệu quả tài chính của dự án đầu tư
* Về việc tính toán lãi suất chiết khấu của dự án đầu tư Đây là yếu tố quan trọng quyết định tính chính xác của các chỉ tiêu hiệu quả tài chính dự án Lãi suất chiết khấu sử dụng trong việc tính chuyển các khoản tiền phát sinh trong thời kỳ phân tích về cùng một mặt bằng thời gian hiện tại hoặc tương lai, đồng thời nó còn được dùng làm độ đo giới hạn để xét sự đánh giá của các dự án đầu tư Để xác định yếu tố này cần phải xuất phát từ điều kiện cụ thể của từng dự án, nó được xác định dựa vào chi phí sử dụng vốn, vì mỗi nguồn vốn có giá sử dụng riêng, đó là suất thu lợi tối thiểu do người cấp vốn yêu cầu Hiện nay, Chi nhánh đang áp dụng phương pháp tính lãi suất chiết khấu khá chính xác, đó là phương pháp sử dụng chi phí sử dụng vốn bình quân gia quyền (nếu vốn được vay từ nhiều nguồn khác nhau) Tuy nhiên, để có thể sử dụng phương pháp này một cách hiệu quả, thì Chi nhánh cần đưa ra các quy định trong việc xác định lãi suất vay từ các nguồn khác nhau
* Về việc tính toán các chỉ tiêu hiệu quả tài chính của dự án đầu tư
- Hiện nay, việc xác định hiệu quả tài chính của dự án đầu tư tại Chi nhánh căn cứ vào các chỉ tiêu NPV, IRR Đây là các chỉ tiêu cơ bản để xác định hiệu quả tài chính của dự án đầu tư Tuy nhiên, để phản ánh chính xác hiệu quả tài chính của dự án đầu tư, cán bộ thẩm định cần phải tiến hành tính toán một số các chỉ tiêu khác như:
Tỷ suất lợi nhuận vốn đầu tư: nói lên mức độ thu hồi vốn đầu tư từ lợi nhuận thuần thu được hàng năm Có thể dùng tỷ suất lợi nhuận vốn đầu tư để so sánh giữa các dự án và tỷ suất này phải cao hơn lãi suất tiền gửi ngân hàng mới khuyến khích người có tiền đầu tư vào sản xuất kinh doanh Bởi dự án có mong chóng thu hồi vốn đầu tư thì mới nâng cao khả năng trả nợ của dự án, Ngân hàng giảm bớt được rủi ro từ khoản vay này, tăng cường khả năng sinh lời của Ngân hàng.
Thời gian thu hồi vốn đầu tư: là số thời gian cần thiết để dự án hoạt động thu hồi đủ số vốn đầu tư đã bỏ ra Nó chính là khoảng thời gian để hoàn trả vốn đầu tư ban đầu bằng các khoản lợi nhuận thuần hoặc tổng thu nhập thuần và khấu hao thu hồi hàng năm Với việc tính toán chỉ tiêu này nhà đầu tư phải quan tâm lựa chọn phương thức và mức độ khấu hao hàng năm làm sao để không làm cho giá thành quá cao, vừa kịp thời thu hồi đủ vốn đầu tư trước khi máy móc lạc hậu về mặt kỹ thuật Đây là một chỉ tiêu khá quan trọng bởi đây cũng là một chỉ tiêu phản ánh hiệu quả về mặt tài chính của dự án, chủ đầu tư nhanh chóng thu hồi vốn đầu tư và có lãi, khả năng trả nợ vay ngân hàng của dự án càng được đảm bảo.
Một số kiến nghị
3.3.1 Kiến nghị với Nhà nước và các Bộ ngành có liên quan
- Nhà nước và các Bộ ngành có liên quan cần xây dựng chi tiết một kế hoạch đầu tư hợp lý, tránh tình trạng đầu tư dàn trải, lãng phí vốn của ngân hàng Đồng thời, các Bộ ngành liên quan cần ban hành các định mức thông số kỹ thuật của ngành, xây dựng các chính sách giá cả tiền tệ đảm bảo cho việc tính toán chỉ tiêu hiệu quả của dự án được thuận lợi.
- Nhà nước và các Bộ ngành liên quan cần tích cực trong công tác trao đổi thông tin, phối hợp với nhau chặt chẽ góp phần đảm bảo hoàn thiện công tác thẩm định tài chính của ngân hàng Tiến tới trong tương lai Nhà nước và các Bộ ngành liên quan cần xây dựng một hệ thống thông tin về kinh tế - xã hội, thông tin về ngân hàng phục vụ cho công tác thẩm định, tránh cho ngân hàng gặp phải những rủi ro do nguồn thông tin không tương xứng gây ra.
- Nhà nước cũng cần ban hành những văn bản quy định trách nhiệm của các bên tham gia thẩm định một dự án đầu tư như: Ngân hàng, Bộ Kế hoạch và Đầu tư, Chủ đầu tư, để nâng cao tinh thần trách nhiệm của mỗi bên, từ đó góp phần nâng cao độ chính xác của các kết quả thẩm định.
- Thực hiện công khai trong hoạt động kế toán tài chính, áp dụng nghiêm túc và chặt chẽ chế độ kiểm toán bắt buộc định kỳ đối với doanh nghiệp Nhà nước tạo điều kiện thuận lợi cho các công ty kiểm toán hoạt động và nâng cao chất lượng kiểm toán nhằm tăng độ trung thực của các báo cáo tài chính mà các doanh nghiệp cung cấp cho Ngân hàng Đây là yếu tố nâng cao độ chính xác nguồn thông tin phục vụ cho công tác thẩm định, từ đó hoàn thiện hơn nữa công tác thẩm định dự án của Ngân hàng. Đồng thời Nhà nước cũng cần ban hành những chế tài xử lý những vi phạm của chủ đầu tư khi cung cấp thông tin không chính xác Khi đó các thông tin do chủ đầu tư cung cấp sẽ có độ tin cậy cao hơn, tạo điều kiện thuận lợi cho công tác thẩm định tài chính dự án đầu tư của Ngân hàng
3.3.2 Kiến nghị với Ngân hàng Nhà nước
Ngân hàng Nhà nước đóng một vai trò quan trọng trong việc chỉ đạo hoạt động của hệ thống các Ngân hàng thương mại Việt Nam Chính vì vậy, để hoàn thiện hơn nữa công tác thẩm định tài chính dự án đầu tư tại EAB Hà Nội, em có một số kiến nghị sau đối với Ngân hàng Nhà nước Việt Nam:
- Ngân hàng Nhà nước cần xây dựng quy trình thẩm định cho từng loại dự án cụ thể Từ đó các Ngân hàng thương mại có thể căn cứ vào đó xây dựng cho Ngân hàng mình một quy trình thẩm định hoàn chỉnh hơn phù hợp với từng loại dự án cụ thể, không phải là quy trình thẩm định chung cho tất cả các dự án Để có thể xây dựng được quy trình thẩm định như vậy, Ngân hàng Nhà nước nên hệ thống hoá những kiến thức cơ bản về thẩm định dự án đầu tư, nghiên cứu tổng hợp các dự án đã được thẩm định trước đó…
- Ngân hàng Nhà nước cần tiếp tục hoàn thiện Trung tâm thông tin tín dụng (CIC) để cung cấp thông tin cho các Ngân hàng thương mại Để thực hiện được điều này cần có mối liên hệ chặt chẽ với các Ngân hàng thương mại nhằm thu thập thông tin về khách hàng, về dự án Từ đó, bộ phận chuyên trách thực hiện việc quản lý Trung tâm thông tin tín dụng (CIC) sẽ tiến hành thu thập, phân loại, lưu trữ và chuyển các thông tin này lên hệ thống CIC để các Ngân hàng thương mại có thể khai thác Trên cơ sở thu thập và xử lý thông tin thu thập được này, CIC còn tiến hành phân loại khách hàng và đưa ra mức độ rủi ro cho các ngành nghề kinh doanh Đây là thông tin Ngân hàng có thể sử dụng để thực hiện công tác thẩm định tài chính dự án đầu tư một cách hiệu quả
- Ngoài ra, Ngân hàng Nhà nước cần chú trọng hỗ trợ các Ngân hàng thương mại trong việc nâng cao nghiệp vụ thẩm định, phát triển đội ngũ nhân viên, trợ giúp về mặt thông tin và kinh nghiệm thẩm định dự án Có thể đưa ra kiến nghị như sau: Ngân hàng Nhà nước hàng năm nên tổ chức hội nghị rút kinh nghiệm trong toàn Ngành để tăng cường sự hiểu biết và hợp tác giữa các Ngân hàng thương mại, đặc biệt là trong công tác thẩm định Trong hội nghị, các Ngân hàng cần chủ động trao đổi những kinh nghiệm, vướng mắc trong công tác thẩm định dự án nói chung và công tác thẩm định tài chính dự án đầu tư nói riêng Điều này rất cần thiết cho mỗi Ngân hàng trong việc hoàn thiện công tác thẩm định vì mỗi Ngân hàng đề có đặc điểm và thế mạnh riêng nên sự trao đổi, hợp tác này rất có ý nghĩa nhằm bổ sung, hỗ trợ nhau cùng phát triển
- Hơn thế nữa, Ngân hàng Nhà nước cần xây dựng những chiến lược phát triển thích hợp cho toàn Ngành nhằm đảm bảo công bằng trong hoạt động của các Ngân hàng thương mại Điều này tạo nên môi trường cạnh tranh lành mạnh cho các Ngân hàng đồng thời tạo sự phát triển công bằng giữa các Ngân hàng
3.3.3 Kiến nghị với ngân hàng Đông Á
- Ngân hàng Đông Á cần xây dựng hoàn thiện hơn hệ thống thông tin nội bộ Hệ thống thông tin này phải thường xuyên được cập nhật từ nhiều nguồn và đảm bảo tính chính xác, độ tin cậy của các nguồn thông tin Hệ thống thông tin này cần phải được xây dựng cho toàn hệ thống ngân hàng vì có những khách hàng quan hệ tín dụng với nhiều Chi nhánh trong Ngân hàng mà một Chi nhánh không thể biết được nếu không có một hệ thống thông tin nội bộ Hệ thống thông tin này sẽ giúp ích nhiều cho công tác thẩm định: rút ngắn thời gian thẩm định và nâng cao chất lượng công tác thẩm định vì có nguồn thông tin đầu vào chính xác.
- Ngân hàng Đông Á cần thường xuyên tổ chức các lớp đào tạo ngắn hạn cho các cán bộ thẩm định trong Chi nhánh, thường xuyên tổ chức các buổi toạ đàm trao đổi học tập, trao đổi kinh nghiệm, thông tin thẩm định giữa các cán bộ thẩm định trong toàn hệ thống Ngân hàng
- Ngân hàng Đông Á nên ban hành một chính sách tín dụng thống nhất trong toàn Ngân hàng, là định hướng cho các hoạt động của Chi nhánh Đồng thời, Ngân hàng cũng cần nghiên cứu để hoàn thiện hơn nữa quy trình thẩm định, tạo sự thống nhất trong toàn hệ thống Ngân hàng
- Ngân hàng Đông Á cũng cần thành lập một ban thanh tra giám sát công tác thẩm định của Chi nhánh, đồng thời cũng cử cán bộ thẩm định lâu năm, có kinh nghiệm và các chuyên gia thẩm định đóng góp ý kiến hoàn thiện công tác thẩm định của Chi nhánh.
- Ngân hàng Đông Á hàng năm có thể tổ chức hội nghị tổng kết, báo cáo kinh nghiệm trong toàn hệ thống Ngân hàng Đông Á về lĩnh vực thẩm định dự án đầu tư Đây sẽ là cơ hội cho các cán bộ thẩm định có thể nêu lên những quan điểm, đóng góp ý kiến, từ đó hoàn thiện quy trình, phương pháp, nội dung… thẩm định dự án đầu tư nói chung và thẩm định tài chính dự án đầu tư nói riêng.
- Ngân hàng Đông Á cũng cần tạo điều kiện cơ sở vật chất tốt nhất cho
Chi nhánh hoạt động Nhất là trang bị cho Chi nhánh những phầm mềm hữu hiệu để tiến hành công tác thẩm định tài chính có hiệu quả, truyền đạt những kinh nghiệm trong quản lý công tác thẩm định dự án đầu tư: lưu trữ và quản lý các hồ sơ dự án đầu tư, các “Báo cáo thẩm định dự án đầu tư”…
3.3.4 Kiến nghị với Chủ đầu tư