Thẩm định cho vay dự án đầu tư xây dựng nhà máy kéo sợi pha bông chãi kỹ của công ty cp đại cường tại ngân hàng đầu từ phát triển bắc hà nội

CHUYÊN ĐỀ THỰC TẬP TỐT NGHIỆP Khoa Tài Doanh nghiệp MỤC LỤC CHƯƠNG 1.1 1.1.1 1.1.2 1.1.3 1.2 1.2.1 1.2.1.1 1.2.1.2 1.2.2 1.2.2.1 1.2.2.2 1.2.3 1.2.3.1 1.2.3.2 1.2.3.3 1.2.3.4 1.2.3.5 1.2.3.6 CHƯƠNG 2.1 2.1.1 2.1.2 2.1.3 2.1.3.1 2.1.3.2 2.1.3.3 2.2 2.2.1 2.2.2 2.2.3 2.2.4 I LỜI NÓI ĐẦU HOẠT ĐỘNG THẨM ĐỊNH TÀI CHÍNH DỰ ÁN ĐẦU TƯ CỦA NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI Hoạt động cho vay ngân hàng thương mại Ngân hàng thương mại Hoạt động cho vay ngân hàng thương mại Hoạt động cho vay theo dự án NHTM Thẩm định tài dự án đầu tư Dự án đầu tư Khái niệm dự án đầu tư Vai trò dự án đầu tư Sự cần thiết thẩm định tài dự án đầu tư Khái niệm thẩm định tài dự án đầu tư Sự cần thiết thẩm định tài dự án đầu tư Nội dung cơng tác thẩm định tài dự án đầu tư hoạt động cho vay ngân hàng thương mại Thẩm định tình hình tài chủ đầu tư Thẩm định vốn đầu tư dự án Thẩm định dự trù doanh thu - chi phí dự án Thẩm định dòng tiền hàng năm dự án Thẩm định phân tích tiêu đánh giá hiệu tài dự án Xác định bảng cân đối khả trả nợ THỰC TRẠNG CHẤT LƯỢNG THẨM ĐỊNH TÀI CHÍNH DỰ ÁN ĐẦU TƯ TẠI NGÂN HÀNG ĐẦU TƯ & PHÁT TRIỂN BẮC HÀ NỘI Giới thiệu chung Ngân hàng Đầu từ & Phát triển Bắc Hà Nội Lịch sử hình thành phát triển Chi nhánh Cơ cấu máy tổ chức Tình hình hoạt động kinh doanh Hoạt động huy động vốn Hoạt động tín dụng Một số hoạt động dịch vụ khác Thực trạng chất lượng thẩm định tài dự án đầu tư Ngân hàng Đầu từ & Phát triển Bắc Hà Nội Quy trình thẩm định DAĐT Nội dung thẩm định tài DAĐT Thực trạng hoạt động thẩm định tài DAĐT Thẩm định cho vay Dự án đầu tư xây dựng nhà máy kéo sợi pha bơng chãi kỹ Cơng ty CP Đại Cường Tóm lược khách hàng Dự án vay vốn 6 9 10 10 10 11 12 12 13 15 16 18 23 25 25 25 26 28 28 29 30 31 31 32 34 35 35 _ Lại Vĩnh Long - Lớp TC11.01K4 CHUYÊN ĐỀ THỰC TẬP TỐT NGHIỆP Khoa Tài Doanh nghiệp II III Đánh giá khách hàng vay vốn Dự án đầu tư 37 41 CHƯƠNG MỘT SỐ GIẢI PHÁP NÂNG CAO CHẤT LƯỢNG THẨM ĐỊNH TÀI CHÍNH DỰ ÁN ĐẦU TƯ TẠI NGÂN HÀNG ĐẦU TƯ & PHÁT TRIỂN BẮC HÀ NỘI 49 3.1 3.1.1 3.1.2 3.2 3.2.1 3.2.1.1 3.2.1.2 3.2.1.3 3.2.1.4 3.2.2 3.2.3 3.2.4 3.3 3.3.1 3.3.2 3.3.3 3.3.4 Định hướng chiến lược phát triển Ngân hàng Đầu từ & Phát triển Bắc Hà Nội Định hướng chung Chi nhánh Định hướng hoạt động cho vay cơng tác thẩm định tài dự án đầu tư Chi nhánh Giải pháp nâng cao chất lượng thẩm định tài dự án đầu tư Ngân hàng Đầu từ & Phát triển Bắc Hà Nội Hồn thiện nội dung thẩm định tài dự án Thẩm định kế hoạch vốn đầu tư dự án Xác định mức lãi suất chiết khấu hợp lý dự án Thẩm định khả trả nợ thực tế dự án Thẩm định mức độ rủi ro dự án Quản lý tổ chức thực cơng tác thẩm định tài dự án khoa học hiệu Giải pháp người Nâng cao chất lượng thu thập thông tin trang thiết bị công nghệ Một số kiến nghị nhằm nâng cao chất lượng thẩm định tài dự án đầu tư Chi nhánh Ngân hàng Đầu từ & Phát triển Bắc Hà Nội Kiến nghị với Chính phủ Bộ ngành liên quan Kiến nghị với Ngân hàng Nhà nước Kiến nghị với NHTM khác Kiến nghị với chủ đầu tư 49 49 50 51 51 51 52 52 53 54 55 56 57 57 58 58 59 KẾT LUẬN TÀI LIỆU THAM KHẢO _ Lại Vĩnh Long - Lớp TC11.01K4 CHUYÊN ĐỀ THỰC TẬP TỐT NGHIỆP Khoa Tài Doanh nghiệp LỜI NĨI ĐẦU Tính cấp thiết đề tài Sau gần 20 năm chuyển sang kinh tế thị trường theo định hướng xã hội chủ nghĩa, kinh tế Việt Nam đạt thành tựu to lớn, đáng khích lệ Tăng trưởng cao bình qn 7%/năm, việc làm, thất nghiệp cải thiện, loại hàng hoá đa dạng phong phú, đời sống nhân dân ngày ổn định nâng cao rõ rệt Có kết khơng thể khơng nhắc tới đóng góp hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam Với tư cách trung gian tài kinh tế, hệ thống Ngân hàng thương mại Việt Nam ln giữ vai trị huyết mạch hoạt động kinh tế nói chung, kênh dẫn vốn chủ đạo dự án đầu tư Nhà nước doanh nghiệp Đối với Ngân hàng thương mại, hoạt động cho vay theo dự án hoạt động quan trọng chiếm tỷ trọng cao tổng dư nợ mang lại nguồn thu chủ yếu cho ngân hàng Song hoạt động lại tiềm ẩn nguy rủi ro cao cho Ngân hàng Chính vậy, việc nâng cao chất lượng thẩm định dự án đầu tư hoạt động cho vay, đặc biệt nâng cao chất lượng thẩm định tài dự án đầu tư vấn đề mang tính cấp thiết ngân hàng thương mại Qua thời gian thực tập Ngân hàng Đầu từ & Phát triển Bắc Hà Nội, với kiến thức lý luận tích luỹ thời gian học tập nghiên cứu Học viện Tài chính, em chọn đề tài: "Thẩm định cho vay Dự án đầu tư xây dựng nhà máy kéo sợi pha chãi kỹ Công ty CP Đại Cường Ngân hàng Đầu từ & Phát triển Bắc Hà Nội" làm chuyên đề thực tập tốt nghiệp Mục đích nghiên cứu - Hệ thống hố lý luận thẩm định tài dự án đầu tư NHTM - Phân tích đánh giá thực trạng chất lượng thẩm định tài dự án đầu tư NHĐT & PT Bắc Hà Nội _ Lại Vĩnh Long - Lớp TC11.01K4 CHUYÊN ĐỀ THỰC TẬP TỐT NGHIỆP Khoa Tài Doanh nghiệp - Đề xuất giải pháp kiến nghị nhằm nâng cao chất lượng thẩm định tài dự án đầu tư Đối tượng phạm vi nghiên cứu Chuyên đề sâu nghiên cứu chất lượng thẩm định hiệu tài dự án cơng tác thẩm định dự án đầu tư Ngân hàng Đầu từ & Phát triển Bắc Hà Nội Phương pháp nghiên cứu Chuyên đề sử dụng phương pháp thống kê, so sánh phân tích sở phương pháp vật biện chứng kết hợp phương pháp vật lịch sử để phân tích làm rõ nội dung Kết cấu chuyên đề Ngoài phần mở đầu kết luận, chuyên đề chia làm chương: Chương 1: Hoạt động thẩm định tài dự án ngân hàng thương mại Chương 2: Thẩm định tài dự án đầu tư Ngân hàng Đầu từ & Phát triển Bắc Hà Nội Chương 3: Một số giải pháp nâng cao chất lượng thẩm định tài dự án đầu tư Ngân hàng Đầu từ & Phát triển Bắc Hà Nội _ Lại Vĩnh Long - Lớp TC11.01K4 CHUYÊN ĐỀ THỰC TẬP TỐT NGHIỆP Khoa Tài Doanh nghiệp CHƯƠNG HOẠT ĐỘNG THẨM ĐỊNH TÀI CHÍNH DỰ ÁN ĐẦU TƯ CỦA NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI 1.1 Hoạt động cho vay ngân hàng thương mại 1.1.1 Ngân hàng thương mại Ngân hàng tổ chức tài trung gian giữ vai trò quan trọng bậc kinh tế Ngân hàng bao gồm nhiều loại tuỳ thuộc vào phát triển kinh tế nói chung hệ thống tài nói riêng, ngân hàng thương mại chiếm tỷ trọng lớn quy mô tài sản, thị phần số lượng ngân hàng Với tư cách trung gian tài kinh tế, hoạt động chủ yếu NHTM huy động vốn, cấp tín dụng cung cấp dịch vụ khác a) Hoạt động huy động vốn Huy động vốn - hoạt động tạo nguồn vốn cho NHTM - đóng vai trị quan trọng, ảnh hưởng tới chất lượng hoạt động ngân hàng Trước đây, hoạt động huy động vốn ngân hàng chủ yếu nhận tiền từ khách hàng Nhưng ngày nay, với phát triển kinh tế tiến khoa học cơng nghệ, hình thức nguồn vốn huy động vốn NHTM trở nên đa dạng hơn, bao gồm: vốn chủ sở hữu, tiền gửi tốn, vay từ tổ chức tín dụng khác, vay thị trường vốn… b) hoạt động tín dụng Hoạt động chủ yếu quan trọng bậc NHTM cấp tín dụng cho doanh nghiệp, tổ chức cá nhân Tín dụng loại tài sản chiếm tỷ trọng lớn nhất, đem lại thu nhập từ lãi cao tiềm ẩn nhiều rủi ro phần lớn NHTM Loại tài sản phân chia theo nhiều tiêu thức khác Phân chia theo thời gian, gồm có tín dụng ngắn hạn, trung hạn dài hạn Vì thời gian có liên quan mật thiết đến tính an tồn sinh lợi khoản tín dụng, nên phân chia theo thời gian có ý nghĩa quan trọng ngân hàng Theo hình thức tài trợ tín dụng chia thành cho vay, bảo lãnh cho thuê… _ Lại Vĩnh Long - Lớp TC11.01K4 CHUYÊN ĐỀ THỰC TẬP TỐT NGHIỆP Khoa Tài Doanh nghiệp Tín dụng chia theo bảo đảm: khơng có bảo đảm, có bảo đảm tài sản chấp, cầm cố Theo rủi ro: tín dụng bao gồm khoản có độ an tồn cao, khá, trung bình thấp Các cách phân loại cho thấy tính đa dạng chuyên mơn hố hoạt động cấp tín dụng ngân hàng c) Các hoạt động khác Ngày nay, với phát triển kinh tế, NHTM trở thành ngân hàng đa năng, mở rộng phạm vi hoạt động sang nhiều lĩnh kinh doanh Có thể kể đến hoạt động như: toán, bảo lãnh, cho thuê, đại lý uỷ thác, mua bán ngoại tệ… Cùng với hoạt động huy động vốn cấp tín dụng, Các NHTM ngày quan tâm phát triển loại hình dịch vụ kể Bởi lẽ mức độ rủi ro tiềm ản hoạt động thấp, coi đệm san sẻ bớt rủi ro từ hoạt động tín dụng ngân hàng Tuy nhiên, tính rủi ro thấp nên thu nhập đem lại từ hoạt động không cao, thường chiếm nhiều 30% tổng thu nhập ngân hàng Do hoạt động tín dụng, mà cụ thể hoạt động cho vay luôn chiếm quan tâm hàng đầu nhà quản lý ngân hàng Điều giải thích yếu tố sinh lời cao nguy rủi ro tiềm ẩn lớn 1.1.2 Hoạt động cho vay ngân hàng thương mại Là hình thức cấp tín dụng, cho vay việc ngân hàng đưa tiền cho khách hàng với cam kết khách hàng phải hoàn trả gốc lãi khoảng thời gian xác định Cho vay tài sản lớn khoản mục tín dụng Hoạt động cho vay ngân hàng bao gồm: cho vay thương mại; cho vay tiêu dùng; tài trợ dự án a) Cho vay thương mại Ngay thời kỳ đầu, ngân hàng chiết khấu thương phiếu mà thực tế cho vay người bán (người bán chuyển khoản phải thu cho ngân hàng để lấy tiền trước) Sau ngân hàng cho vay trực tiếp khách hàng (là người mua), giúp họ có vốn để mua hàng dự trữ nhằm mở rộng sản xuất kinh doanh _ Lại Vĩnh Long - Lớp TC11.01K4 CHUYÊN ĐỀ THỰC TẬP TỐT NGHIỆP Khoa Tài Doanh nghiệp b) Cho vay tiêu dùng Ngân hàng cho vay người tiêu dùng nhằm thoả mãn nhu cầu cần mua sắm hàng tiêu dùng lâu bền nhà cửa, phương tiện vận chuyển… Trong giai đoạn đầu hầu hết ngân hàng khơng tích cực cho vay cá nhân hộ gia đình họ tin khoản cho vay tiêu dùng tiềm ẩn rủi ro vỡ ợ tương đối cao Nhưng với gia tăng thu nhập người dân cạnh tranh cho vay hướng ngân hàng tới người tiêu dùng khách hàng tiềm Phương thức cho vay vay trực tiếp người mua thông qua tài trợ cho doanh nghiệp bán lẻ hàng lâu bền, Công ty xây dựng để doanh nghiệp bán hàng trả góp Ngân hàng tài trợ (hoặc đồng tài trợ) tồn phần giá trị hàng hố c) Tài trợ cho dự án Bên cạnh cho vay truyền thống cho vay ngắn hạn, ngân hàng ngày trở nên động việc tài trợ trung, dài hạn như: tài trợ xây dựng nhà máy, phát triển công nghệ cao, đầu tư vào bất động sản… Đối với hầu hết ngân hàng thương mại, việc tài trợ dự án đầu tư có vai trị đặc biệt quan trọng, chiếm tỷ trọng lớn dư nợ tín dụng đem lại thu nhập từ lãi lớn cho ngân hàng 1.1.3 Hoạt động cho vay theo dự án ngân hàng thương mại Khi khách hàng có kế hoạch mua sắm, xây dựng tài sản cố định… nhằm thực dự án định, xin vay ngân hàng Một yêu cầu ngân hàng người vay phải xây dựng dự án, thể mục đích, kế hoạch đầu tư trình thực dự án (sản xuất kinh doanh) Phân tích (và thẩm định) dự án sở để ngân hàng định phần vốn cho vay xác định khả hoàn trả doanh nghiệp Dự án xây dựng gồm nhiều mục đích phân tích thị trường, nguồn nhân lực, địa điểm, cơng nghệ, quy trình sản xuất, phân tích tài chính… phân tích tài mục tiêu quan tâm hàng đầu ngân hàng Có nhiều phương pháp phân tích tài dự án để đánh giá hiệu tài dự án phân tích thơng qua NPV, IR, thời gian hoàn vốn, tỷ suất thu _ Lại Vĩnh Long - Lớp TC11.01K4 CHUYÊN ĐỀ THỰC TẬP TỐT NGHIỆP Khoa Tài Doanh nghiệp nhập bình quân… Bên cạnh việc lựa chọn tiêu đánh giá thích hợp, ngân hàng đặc biệt quan tâm tới thời gian nguồn dùng để trả nợ ngân hàng Do trường hợp dự án - tạo pháp nhân - ngân hàng ln phân tích tài người vay kết hợp với phân tích dự án Một doanh nghiệp có tình hình tài người vay kết hợp với phân tích dự án 1.2 Thẩm định tài dự án đầu tư 1.2.1 Dự án đầu tư 1.2.1.1 Khái niệm dự án đầu tư Đầu tư hoạt động quan trọng tổ chức kinh tế Đó hoạt động bỏ vốn với hy vọng đạt lợi ích tài chính, kinh tế xã hội tương lai Ngày nay, nhằm tối đa hoá hiệu đầu tư, hoạt động đầu tư thực theo dự án Vậy dự án đầu tư gì? Hiện có nhiều khái niệm khác dự án đầu tư xem xét từ nhiều góc độ quan điểm khác Xét mặt hình thức, DAĐT tập hồ sơ trình bày cách có hệ thống chi tiết kế hoạch hoạt động, chi phí phải bỏ để đạt mục tiêu định tương lai xác định Xét mặt nội dung, DAĐT hiểu tập hợp hoạt động đặc thù liên kết chặt chẽ phụ thuộc lẫ nhằm đạt tương lai mục tiêu định với nguồn lực thời gian xác định Trong Quy chế đầu tư xây dựng theo Nghị định 52/1999/NĐ-CP 08/07/1999 Chính phủ nước Cộng hoà xã hội chủ nghĩa Việt Nam: Dự án tập hợp đề xuất có liên quan đến việc bỏ vốn để tạo mới, mở rộng cải tạo sở vật chất định nhằm đạt tăng trưởng số lượng trì, cải tiến, nâng cao chất lượng sản phẩm dịch vụ khoảng thời gian xác định (chỉ bao gồm hoạt động đầu tư trực tiếp) Với cách tiếp cận khác có khái niệm khác DAĐT Tuy nhiên, dù đứng góc độ DAĐT gồm nội dung sau: mục tiêu cần đạt thực dự án; hoạt động cần thực dự án để đạt mục tiêu dự án cuối nguồn lực dành cho dự án nguồn lực tài chính, người… _ Lại Vĩnh Long - Lớp TC11.01K4 CHUYÊN ĐỀ THỰC TẬP TỐT NGHIỆP Khoa Tài Doanh nghiệp 1.2.1.2 Vai trò dự án đầu tư Đầu tư q trình phức tạp, có liên quan, ảnh hưởng đến nhiều ngành, nhiều lĩnh vực khác đời sống, kinh tế xã hội Để sử dụng tối đa nguồn lực cách hiệu nhằm đạt mục tiêu trình đầu tư, chủ đầu tư, nhà tài trợ quan quản lý Nhà nước cần phải soạn thảo DAĐT Vai trò DAĐT quan trọng, thể cụ thể sau:  Đối với chủ đầu tư: Dự án quan trọng để định đầu tư, xây dựng kế hoạch đầu tư theo dõi trình thực đầu tư  Đối với nhà tài trợ (các NHTM): DAĐT quan trọng để tổ chức xem xét tính khả thi dự án, từ đưa định có nên tài trợ cho dự án hay khơng, có tài trợ nên tài trợ mức độ để hạn chế rủi ro đến mức thấp cho nhà tài trợ  Đối với quan quản lý Nhà nước: DAĐT tài liệu quan trọng để cấp có thẩm quyền xét duyệt, cấp giấy phép đầu tư, đồng thời dự án pháp lý quan trọng để án giải xảy tranh chấp bên trình thực dự án 1.2.2 Sự cần thiết thẩm định tài dự án đầu tư 1.2.2.1 Khái niệm thẩm định tài dự án đầu tư Trên thực tế, dự án cho dù chuẩn bị, phân tích kỹ lưỡng đến đâu khơng thể tránh khỏi tính chủ quan nhà phân tích lập dự án Do đó, khiếm khuyết, lệch lạc tồn dự án lẽ đương nhiên Vì thế, đánh giá cách chắn tính hợp lý, tính hiệu quả, tính khả thi dự án định đầu tư thực dự án cần phải có q trình xem xét, kiểm tra đánh giá lại toàn dự án cách độc lập so với trình soạn thảo dự án Quá trình q trình thẩm định dự án đầu tư Người ta thường tiến hành thẩm định dự án mặt sau: - Cơ sở pháp lý, cần thiết dự án - Phương diện kỹ thuật - công nghệ - sản phẩm, thị trường khả cạnh tranh dự án - Phương thức tổ chức quản lý thực dự án - Phương diện mơi trường, lợi ích kinh tế - xã hội _ Lại Vĩnh Long - Lớp TC11.01K4 CHUYÊN ĐỀ THỰC TẬP TỐT NGHIỆP Khoa Tài Doanh nghiệp - Phương diện tài dự án - Phân tích rủi ro dự án - Phươg án cho vay thu nợ dự án Đối với NHTM, nội dung quan tâm đặt lên hàng đầu trình thẩm định dự án thẩm định tài dự án đầu tư Khi tiến hành thẩm định tài dự án đầu tư, điều mà ngân hàng thường quan tâm khả thu hồi gốc lãi khoản tài trợ Lẽ tất nhiên, nguồn trả nợ dự án phụ thuộc chủ yếu vào nguồn thu từ dự án Vì vậy, nói thẩm định tài dự án đầu tư việc đánh giá, xác định khả tạo nguồn thu dự án sở khoản vốn đầu tư cho dự án Tóm lại, thẩm định tài dự án đầu tư việc xem xét dự án tạo lợi ích tài tương lai từ nguồn lực tài ban đầu cho dự án Q trình thẩm định tài dự án khâu vơ quan trọng cần thiết trình thẩm định dự án đầu tư nói chung 1.2.2.2 Sự cần thiết thẩm định tài dự án đầu tư Trên thực tế, phần lớn dự án thực dở dang, thất bại không thẩm định cách kĩ lưỡng trước thực hiện, mang tính chủ quan người lập dự án Do vậy, có thay đổi thực tế ngồi dự kiến, chủ đầu tư thường lâm vào tình lúng túng bị động Chính lẽ đó,d dối với dự án nào, việc thẩm định dự án đầu tư, đặc biệt thẩm định hiệu tài khâu vơ quan trọng, khơng thể thiếu trước tiến hành đầu vào dự án Thẩm định dự án đầu tư có ý nghĩa khác chủ đầu tư, nhà tài trợ quan quản lý Về phía NHTM, việc thẩm định dự án đầu tư, đặc biệt thẩm định tài dự án lại cần thiết Cụ thể sau: - Thẩm định tài dự án giúp NHTM đưa kết luận tính khả thi hiệu mặt tài dự án, từ xác định khả hồn vốn dự án, khả trả nợ nhà đầu tư Trên sở này, ngân hàng đưa định có tài trợ cho dự án hay khơng, có nên tài trợ mức độ giá trị khoản vay, thời hạn vay, dự kiến tiến độ giải ngân, lãi suất cho vay cách thức thu nợ, biện pháp đảm bảo tiền vay… _ Lại Vĩnh Long - Lớp TC11.01K4 10