Quản trị rủi ro lãi suất trong hoạt động kinh doanh tại ngân hàng

1 LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan luận văn cơng trình nghiên cứu khoa học độc lập riêng Các số liệu kết nêu luận văn trung thực có nguồn gốc rõ ràng Quảng Ninh, ngày tháng năm 2013 Tác giả Nguyễn Thị Phương DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT Chữ viết tắt Chữ viết đầy đủ NHTM Ngân hàng thương mại NHNN Ngân hàng nhà nước DNNVV Doanh nghiệp nhỏ vừa NHTW Ngân hàng trung ương HĐTV Hội đồng thành viên TCTD Tổ chức tín dụng LỜI MỞ ĐẦU Lý chọn đề tài “Lãi suất ngân hàng từ đầu năm đến giống mâm cỗ dọn ra, đồ ăn đầy đủ chẳng ăn Lý ngân hàng dù sẵn sàng cho vay lãi suất thấp mức năm 2007 sức khỏe doanh nghiệp kiệt, thị trường đầu tồn kho cao, vay tiền để làm gì!” Theo phát biểu đại diện doanh nghiệp hội nghị triển khai giải pháp tiền tệ ngân hàng nhằm thúc đẩy hỗ trợ phát triển kinh tế xã hội diễn Đà Nẵng ngày 20/3/2013 cho thấy tình hình kinh doanh Ngân hàng thương mại (NHTM) Trái ngược với việc phải khắc phục rủi ro lãi suất lãi suất không ngừng tăng cao năm 20082010 nay, NHTM Việt Nam lại phải đối mặt với nguy rủi ro lãi suất lãi suất không ngừng điều chỉnh giảm từ năm 2011 sang năm 2013 Cũng giống NHTM khác, ngân hàng Nông nghiệp phát triển nông thôn Việt Nam (NHNo&PTNT Việt Nam) mặt phải đồng cam cộng khổ với doanh nghiệp mà cụ thể hạ lãi suất tiền vay VND USD, nông lâm, ngư nghiệp vốn coi lĩnh vực sản xuất bền vững cho kinh tế, mặt khác phải nhanh chóng giải toán giảm lợi nhuận rủi ro giảm lãi suất đem lại giữ vững thị phần tồn Đối với NHTM Việt Nam, quản lý rủi ro lãi suất vấn đề mẻ Trong thời gian dài ngân hàng khơng quan tâm đến vấn đề với chế điều hành lãi suất Ngân hàng Nhà nước (NHNN), lãi suất thị trường tương đối ổn định, có biến động gây tác động đến ngân hàng Những năm gần đây, lãi suất thị trường có nhiều biến động, ngân hàng nhận thấy đứng trước nguy rủi ro bước đầu thực số biện pháp nhằm hạn chế rủi ro lãi suất Việc không đủ lực quản trị rủi ro lãi suất gây tổn thất khơng thể ước tính hệ thống ngân hàng Từ lý trên, cán công tác NHNo&PTNT Việt Nam, từ năm 2010 đến chứng kiến khó khăn kết kinh doanh ngân hàng ảnh hưởng trực tiếp đến đời sống cán công nhân viên mà biến động lãi suất mang lại, định chọn đề tài “Quản trị rủi ro lãi suất hoạt động kinh doanh NHNo&PTNT Việt Nam Thực trạng giải pháp." để nghiên cứu Tình hình nghiên cứu Hiện nay, vấn đề lãi suất quản trị rủi ro lãi suất ngày trở thành vấn đề nhạy cảm với NHTM, khởi nguồn từ năm 2007 nay, mà hệ thống ngân hàng ngày phát triển bề ngang lãi suất thị trường khơng ngừng biến động, với chạy đua lãi suất ngân hàng khiến NHTM phải đối mặt với mối nguy hiểm mà rủi ro lãi suất mang lại Vì vậy, nghiên cứu quản trị rủi ro lãi suất từ đưa giải pháp nhằm che chắn hạn chế rủi ro lãi suất mối quan tâm toàn ngành ngân hàng Trong năm gần đây, có nhiều cơng trình nghiên cứu khoa học đề tài thạc sĩ sâu khai thác vấn đề trên, Luận văn thạc sĩ “Hoạt động quản trị rủi ro lãi suất – Thực trạng giải pháp Ngân hàng TMCP An Bình” tác giả Vũ Thị Thơ nghiên cứu năm 2010 hay đề tài tham gia thi Sinh viên nghiên cứu khoa học năm 2008 “Nghiên cứu quản trị rủi ro lãi suất Ngân hàng thương mại Việt Nam nay” nhóm sinh viên trường Đại học Kinh tế Thành phố Hồ Chí Minh Tuy nhiên chưa có sách cơng trình nghiên cứu vấn đề Quản trị rủi ro lãi suất NHNo&PTNT Việt Nam từ năm 2010 đến đầu năm 2013 Với việc nghiên cứu đề tài này, hy vọng đưa đánh giá phân tích thực trạng quản trị rủi ro NHNo&PTNT Việt Nam, từ đề xuất giải pháp mang tính khả thi nhằm nâng cao hiệu cơng tác quản trị rủi ro lãi suất hoạt động kinh doanh ngân hàng Những số liệu nghiên cứu mới, mang tính thời thực tiễn cao Mục đích nhiệm vụ nghiên cứu 3.1 Mục đích nghiên cứu - Hệ thống hóa lý luận quản trị rủi ro lãi suất - Khảo sát, đánh giá thực trạng Quản trị rủi ro lãi suất hoạt động kinh doanh NHNo&PTNT Việt Nam - Đề xuất giải pháp nhằm hồn thiện cơng tác Quản trị rủi ro lãi suất NHNo&PTNT Việt Nam 3.2 Nhiệm vụ nghiên cứu - Tìm hiểu đưa sở lý luận quản trị rủi ro lãi suất - Nghiên cứu đưa số liệu thống kê, phân tích thực trạng quản trị rủi ro lãi suất hoạt động kinh doanh NHNo&PTNT Việt Nam - Đánh giá kết đạt hạn chế công tác quản trị rủi ro lãi suất NHNo&PTNT Việt Nam - Đề xuất giải pháp mang tính hiệu gắn với thực tiễn nhằm nâng cao công tác quản trị rủi ro lãi suất hoạt động kinh doanh NHNo&PTNT Việt Nam Đối tượng phạm vi nghiên cứu 4.1 Đối tượng nghiên cứu Nghiên cứu sở lý luận công tác quản trị rủi ro lãi suất thực trạng quản trị rủi ro lãi suất hoạt động kinh doanh NHNo&PTNT Việt Nam Trên cở sở đề xuất giải pháp mang tính thực tiễn nhằm hồn thiện công tác Quản trị rủi ro lãi suất NHNo&PTNT Việt Nam 4.2 Phạm vi nghiên cứu Bài viết nghiên cứu công tác quản trị rủi ro lãi suất hoạt động kinh doanh NHNo&PTNT Việt Nam Thời gian nghiên cứu từ năm 2010 đến năm 2012, sang đầu năm 2013 Phương pháp nghiên cứu  Phương pháp thu thập phân tích số liệu: Các số liệu để phân tích đề tài số liệu thứ cấp, thu thập từ báo cáo kết kinh doanh, bảng cân đối kế toán, biểu lãi suất huy động cho vay NHNo&PTNT Việt Nam đăng tải trang web ngân hàng tài liệu liên quan  Phương pháp nghiên cứu lý thuyết: - Phương pháp phân tích, tổng hợp lý thuyết - Phương pháp nhận định đưa giả thuyết  Phương pháp nghiên cứu thực tiễn - Phương pháp điều tra chọn mẫu - Tổng hợp phân tích thống kê đồ thị, bảng biểu Bố cục: Ngoài Mở đầu, Kết luận Danh mục tài liệu tham khảo, Luận văn chia làm chương sau: Chương 1: Cơ sở lý luận chung quản trị rủi ro lãi suất Chương 2: Thực trạng quản trị rủi ro lãi suất hoạt động kinh doanh NHNo&PTNT Việt Nam Chương 3: Các giải pháp hạn chế rủi ro lãi suất xây dựng hệ thống quản trị rủi ro lãi suất hoạt động kinh doanh NHNo&PTNT Việt Nam thời gian tới CHƯƠNG 1: Cơ sở lý luận chung quản trị rủi ro lãi suất I.1 Khái niệm chung rủi ro I.1.1 Khái niệm Rủi ro xuất ngành, lĩnh vực Nó yếu tố khách quan nên người loại trừ hết mà hạn chế xuất chúng thiệt hại chúng gây Có nhiều định nghĩa khác rủi ro nhìn chung chia làm quan điểm: Theo quan điểm truyền thống: Rủi ro thiệt hại, mát, nguy hiểm yếu tố liên quan đến nguy hiểm, khó khăn, điều khơng chắn xảy cho người Theo quan điểm trung hòa: Rủi ro bất trắc đo lường Rủi ro vừa mang tính tích cực vừa mang tính tiêu cực: Rủi ro gây tổn thất, mát, nguy hiểm mang đến hội, thời Nếu tích cực nghiên cứu, nhận dạng đo lường rủi ro, tìm biện pháp phịng ngừa, hạn chế tiêu cực phát huy hội tích cực mang lại từ rủi ro.(1) Rủi ro kinh doanh ngân hàng biến cố không mong đợi mà xảy dẫn đến tổn thất tài sản ngân hàng, giảm sút lợi nhuận thực tế so với dự kiến phải bỏ thêm khoản chi phí để hồn thành nghiệp vụ tài định Rủi ro lợi nhuận kỳ vọng ngân hàng hai đại lượng đồng biến với phạm vi định.(2) I.1.2 Phân loại rủi ro chủ yếu kinh doanh ngân hàng Kinh doanh ngân hàng loại hình kinh doanh đặc thù, rủi ro hoạt động kinh doanh ngân hàng mang tính đặc thù Những rủi ro mà ngân hàng đại phải đối mặt, bao gồm: Theo website http://smartfinance.vn/kien_thuc_tai_chinh/ PGS.TS Nguyễn Minh Kiều (2010), Giáo trình Quản trị rủi ro Tài chính, Nhà xuất tài Rủi ro tín dụng Rủi ro lãi suất Rủi ro ngoại hối Rủi ro khoản Rủi ro hoạt động ngoại bảng Rủi ro công nghệ hoạt động Rủi ro quốc gia rủi ro khác(3) I.2 Khái niệm rủi ro lãi suất I.2.1 Yếu tố lãi suất kinh doanh ngân hàng I.2.1.1 Khái niệm lãi suất Lãi suất vấn đề phức tạp Nó cơng cụ nhạy cảm điều hành sách tiền tệ NHTW đặc biệt nước phát triển Vì vậy, có nhiều cách hiểu lãi suất, đưa số khái niệm lãi suất sau:  Lãi suất phạm trù kinh tế khách quan, mang tính chất tổng hợp đa dạng Nó tỷ lệ phần trăm tổng số lợi tức phải trả tổng số vốn vay thời gian định (năm, quí, tháng, ngày v.v ) Lãi suất biểu dạng số tuyệt đối, lợi tức tín dụng Như lợi tức tín dụng khoản tiền phải trả cho việc vay mượn quyền sở hữu quyền sử dụng vốn thời gian định.(4)  Lãi suất giá sử dụng tiền vốn, gắn liền với hoạt động tín dụng ngân hàng, đồng thời gắn liền với hoạt động kinh tế liên quan đến hoạt động gửi tiền vay tiền Đồng thời, lãi suất cịn cơng cụ điều hành sách tiền tệ NHTW nước Nó đóng vai trò đòn bẩy kinh tế kinh tế thị trường, tín dụng PGS, TS Nguyễn Văn Tiến, (2010) Giáo trình Quản trị rủi ro kinh doanh Ngân hàng, Nhà xuất Thống kê, trang 30 Theo website http://smartfinance.vn/kien_thuc_tai_chinh/ Ngân hàng phản ánh mối quan hệ chủ thể sử dụng vốn (người vay vốn) với chủ thể sở hữu vốn (người thừa vốn) theo ngun tắc hồn trả có kỳ hạn kèm theo lãi thị trường vốn người mua người bán quan tâm đến giá tiền tệ lãi suất hay giá quyền sử dụng vốn thời kỳ định.(5) I.2.1.2 Phân loại lãi suất  Căn vào nghiệp vụ ngân hàng: Lãi suất tiền gửi: lãi suất trả cho khoản tiền gửi Nó áp dụng để tính tiền lãi phải trả cho người gửi tiền Lãi suất tiền vay: lãi suất người vay phải trả cho Ngân hàng việc sử dụng vốn vay Ngân hàng Nó áp dụng để tính lãi mà khách hàng phải trả cho Ngân hàng Lãi suất chiết khấu : áp dụng Ngân hàng cho khách hàng vay hình thức chiết khấu thương phiếu giấy tờ có giá trị khác chưa đến hạn tốn khách hàng Nó tính tỷ lệ % mệnh giá giấy tờ có giá khấu trừ Ngân hàng phát tiền vay cho khách hàng Lãi suất chiết khấu trả trước cho ngân hàng khơng trả sau lãi suất tín dụng thong thường Lãi suất tái chiết khấu: áp dụng Ngân hàng trung ương tái cấp vốn cho Ngân hàng hình thức chiết khấu lại thương phiếu giấy tờ có giá ngắn hạn chưa đến hạn tốn cho Ngân hàng Nó tính tỷ lệ % mệnh giá giấy tờ có giá khấu trừ Ngân hàng Trung ương cấp vốn tiền vay cho Ngân hàng Thông thường lãi suất tái chiết khấu nhỏ lãi suất chiết khấu Lãi suất liên Ngân hàng: lãi suất mà Ngân hàng áp dụng cho vay thị trường liên Ngân hàng Lãi suất bản: Là lãi suất Ngân hàng sử dụng làm sở để ổn định mức lãi suất kinh doanh Theo Luật Dân Việt Nam, tổ chức tín dụng khơng cho vay với lãi suất cao gấp 150% lãi suất PGS, TS Nguyễn Văn Tiến, (2010) Giáo trình Quản trị rủi ro kinh doanh Ngân hàng, Nhà xuất Thống kê, trang 126 10 Lãi suất tín dụng Nhà nước: áp dụng Nhà nước vay chủ thể khác xã hội hình thức phát hành tín phiếu trái phiếu Lãi suất tín dụng tiêu dùng: áp dụng doanh nghiệp cho người lao động vay phục vụ nhu cầu tiêu dùng cá nhân  Căn vào giá trị thực lãi suất Lãi suất danh nghĩa: Là lãi suất tính theo giá trị danh nghĩa tiền tệ vào thời điểm nghiên cứu hay nói cách khác loại lãi suất chưa loại trừ tỷ lệ lạm phát Lãi suất thực: lãi suất điều chỉnh lại cho theo thay đổi lạm phát Hay nói cách khác lãi suất loại trừ tỷ lệ lạm phát Lãi suất thực có hai loại:  Lãi suất thực tính trước (dự tính): lãi suất thực điều chỉnh lại cho theo thay đổi dự tính lạm phát  Lãi suất thực tính sau: lãi suất thực điều chỉnh lại cho theo thay đổi thực tế lạm phát Lãi suất danh nghĩa = lãi suất thực + tỷ lệ lạm phát Hoặc Lãi suất thực = lãi suất danh nghĩa – tỷ lệ lạm phát (6)  Căn vào mức ổn định lãi suất Lãi suất ổn định: lãi suất áp dụng cố định suất thời hạn vay Nó có ưu điểm: Người gửi tiền vay tiền biết trước số tiền lãi trả phải trả Nhưng nhược điểm bị ràng buộc vào lãi suất định thời hạn loại lãi suất khác thay đổi Lãi suất thả nổi: Là lãi suất thay đổi lên xuống báo trước không báo trước Lãi suất thả có lợi cho hai bên nhận trả tiền tính theo lãi suất chung lãi suất PGS, TS Nguyễn Văn Tiến, (2010) Giáo trình Quản trị rủi ro kinh doanh Ngân hàng, Nhà xuất Thống kê, trang 130 ... Giáo trình Quản trị rủi ro Tài chính, Nhà xuất tài Rủi ro tín dụng Rủi ro lãi suất Rủi ro ngoại hối Rủi ro khoản Rủi ro hoạt động ngoại bảng Rủi ro công nghệ hoạt động Rủi ro quốc gia rủi ro khác(3)... với lãi suất = Hệ số rủi ro lãi suất( 11) Tài sản nợ nhạy cảm với lãi suất Hệ số khả rủi ro có biến động lãi suất:  R>1 lãi suất tăng thu lãi> trả lãi ngân hàng khơng bị rủi ro lãi suất, lãi suất. .. quản trị rủi ro lãi suất Chương 2: Thực trạng quản trị rủi ro lãi suất hoạt động kinh doanh NHNo&PTNT Việt Nam Chương 3: Các giải pháp hạn chế rủi ro lãi suất xây dựng hệ thống quản trị rủi ro