Phân tích báo cáo tài chính tại công ty cổ phần tin học và tư vấn xây dựng

1 Trờng Đại học kinh tế quốc dân - - NGUyÔn thị thúy hà Phân tích báo cáo tài công ty cổ phần Tin học t vấn xây dựng Chuyên ngành: Kế toán, kiểm toán phân tích Luận văn thạc sĩ kinh DOANH Và QUảN Lý Ngời hớng dẫn khoa học: pgs.TS đoàn vân anh Hà Nội, năm 2013 CHNG 1: GII THIU CHUNG V TÀI NGHIÊN CỨU 1.1 Lý chọn đề tài Trong bối cảnh khủng hoảng suy thoái kinh tế giới, kinh tế Việt Nam không tránh khỏi tác động Các doanh nghiệp Việt Nam phải đối mặt với nhiều khó khăn thách thức lạm phát tăng cao, sản phẩm tiêu thụ chậm, tồn kho nhiều Riêng doanh nghiệp kinh doanh lĩnh vực xây dựng, bất động sản doanh nghiệp kinh doanh lĩnh vực phụ trợ cho hai lĩnh vực ngồi khó khăn kể chịu ảnh hưởng nặng nề thị trường bất động sản đóng băng thời gian dài Với đặc thù đơn vị cung cấp sản phẩm phần mềm, thiết bị phục vụ cho ngành xây dựng, giao thông tư vấn thiết kế công trình xây dựng Cơng ty CP Tin học Tư vấn Xây dựng gặp nhiều khó khăn Do vấn đề đặt với cơng ty đánh giá cách tồn diện tình hình tài chính, xem xét hiệu quản lý hoạt động kinh doanh cơng ty để từ tìm giải pháp tăng cường hiệu quản trị kinh doanh quản lý tài góp phần giải khó khăn mà cơng ty gặp phải Xuất phát từ lý cán cơng ty tơi chọn đề tài: “Phân tích Báo cáo tài Cơng ty CP Tin học Tư vấn Xây dựng” để tìm hiểu thực trạng tình hình tài cơng ty thơng qua hệ thống Báo cáo tài từ góp phần nâng cao lực tài từ góp phần tăng cường hiệu quản lý công ty 1.2 Tổng quan cơng trình nghiên cứu trước đây Ngày nay, việc phân tích tài chính, phân tích báo cáo tài trở thành công cụ thiếu việc định nhiều đối tượng khác nhà quản lý, nhà đầu tư, nhà cung cấp tín dụng,…Thơng qua phân tích báo cáo tài giúp cho nhà quản trị doanh nghiệp nhà đầu tư đối tượng quan tâm khác thấy tranh toàn cảnh đầy đủ tình hình hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp làm sở để dự báo rủi ro nguy mà doanh nghiệp gặp phải Do có nhiều cơng trình nghiên cứu, viết tác giả đề tài Dưới số cơng trình nghiên cứu phân tích báo cáo tài tác giả trước thực hiện: - Luận văn thạc sỹ tác giả Phạm Hùng Nghĩa (năm 2011) với đề tài “Phân tích báo cáo tài cơng ty cổ phần xây dựng số – Vinaconex” tập trung hệ thống hóa vấn đề lý luận phân tích báo cáo tài chính, đề cập sâu đến phương pháp nội dung phân tích báo cáo tài doanh nghiệp Song luận văn dừng lại việc xây dựng hệ thống tiêu để phân tích hồn thiện cơng tác phân tích cơng ty mà chưa hướng tới việc phân tích biến động hoạt động cơng ty, tìm hiểu nguyên nhân đưa biện pháp để khắc phục nâng cao hiệu hoạt động công ty - Luận văn thạc sỹ tác giả Hàn Anh Thư (2011) với đề tài: “Phân tích báo cáo tài Cơng ty cổ phần Đầu tư Xây dựng HUD 4” khái quát hóa vấn đề lý luận phân tích báo cáo tài chính, tiến hành phân tích đề xuất giải pháp cụ thể giúp hồn thiện cơng tác phân tích báo cáo tài Cơng ty cổ phần Đầu tư Xây dựng HUD song luận văn bị giới hạn hạn nêu - Luận văn thạc sỹ tác giả Nguyễn Thị Phương Dung (2011) với đề tài: “Hồn thiện phân tích báo cáo tài Cơng ty Cổ phần Tư vấn Cơng nghệ, Thiết bị Kiểm định Xây dựng – CONINCO” chủ yếu hệ thống hóa lý luận cơng tác phân tích báo cáo tài chưa đề cập sâu phương pháp phân tích báo cáo tài Kế thừa phát huy giá trị mà cơng trìn nghiên cứu trước làm được, luận văn tiếp tục hồn thiện hệ thống hóa lý luận báo cáo tài phương pháp phân tích báo cáo tài đồng thời khắc phục điểm mà cơng trình nghiên cứu trước chưa đề cập đến 1.3 Mục tiêu nghiên cứu - Mục tiêu nghiên cứu lí luận + Hệ thống hóa lý luận phân tích báo cáo tài doanh nghiệp Từ giúp người đọc nắm bắt khái niệm, vai trò, ý nghĩa, phương pháp, kỹ thuật,….trong phân tích báo cáo tài doanh nghiệp nói chung - Mục tiêu nghiên cứu thực tiễn + Phân tích báo cáo tài cơng ty cổ phần Tin học Tư vấn xây dựng để từ thấy thực trạng tình hình tài cơng ty + Đề xuất số giải pháp phương hướng nhằm nâng cao lực tài thơng qua phân tích báo cáo tài công ty cổ phần Tin học Tư vấn xây dựng 1.4 Câu hỏi nghiên cứu Để đạt mục tiêu đặt ra, nội dung luận văn cần trả lời cho câu hỏi sau: - Cơ sở lý luận phân tích báo cáo tài doanh nghiệp gì? - Phân tích báo cáo tài cơng ty cổ phần Tin học Tư vấn xây dựng theo nội dung thực nào? - Để nâng cao lực tài thơng qua Phân tích báo cáo tài cơng ty cổ phần Tin học Tư vấn xây dựng cần có giải pháp gì? Các điều kiện kèm theo để thực giải pháp gì? 1.5 Đối tượng phạm vi nghiên cứu - Đối tượng nghiên cứu: báo cáo tài bao gồm: bảng cân đối kế tốn, báo cáo kết hoạt động kinh doanh, Báo cáo lưu chuyển tiền tệ mối liên hệ báo cáo - Phạm vi nghiên cứu: + Về mặt thời gian: luận văn phân tích báo cáo tài Công ty CP Tin học tư vấn xây dựng qua năm từ 2011 đến năm 2012 + Về mặt khơng gian: luận văn giới hạn việc phân tích báo cáo tài Cơng ty CP Tin học Tư vấn xây dựng 1.6 Phương pháp nghiên cứu Phương pháp tiếp cận: luận văn sử dụng phương pháp tiếp cận phương pháp nghiên cứu định tính Trên sở lý thuyết phân tích báo cáo tài số liệu thu thập công ty Cổ phần tin học tư vấn xây dựng tác giả tính tốn lập bảng đánh giá cấu trúc tài chính, khả tốn, hiệu kinh doanh, dịng tiền để từ khái quát hoạt động kinh doanh công ty mặt mạnh, mặt yếu tình hình tài cơng ty đưa kiến nghị, giải pháp Phương pháp thu thập liệu: - Thông qua giáo trình, sách, tài liệu học tập, slide giảng tác giả thu thập liệu để tìm hiểu vấn đề lý luận phân tích báo cáo tài doanh nghiệp khái niệm, mục tiêu, vai trò, ý nghĩa, phương pháp phân tích, nội dung phân tích phương pháp tính tốn tiêu phân tích báo cáo tài - Thơng qua báo cáo tài kiểm tốn cơng ty năm 2012 tài liệu khác tài liệu họp đại hội cổ đông, điều lệ công ty,… tác giả thu thập liệu làm sở cho việc phân tích báo cáo tài cơng ty - Các nguồn liệu khác: website cơng ty, website tài đầu tư chứng khốn, tạp chí chun ngành tài chính, kiểm tốn,….và thảm khảo cơng trình nghiên cứu liên quan để kế thừa phát huy giá trị mà cơng trình nghiên cứu đạt được, hồn thiện hạn chế cịn tồn để giúp luận văn hoàn thiện Phương pháp phân tích: luận văn sử dụng kết hợp phương pháp phân tích tổng hợp Phương pháp so sánh vận dụng kết hợp với phương pháp so sánh ngang so sánh dọc phương pháp phân tích tỷ suất phân tích báo cáo tài Công ty cổ phần Tin học Tư vấn xây dựng Phương pháp phân tích dọc sử dụng kết hợp phương pháp so sánh phân tích tỷ trọng thành phần tổng số phân tích cấu tài sản, cấu nguồn vốn,… Phương pháp phân tích ngang sử dụng phân tích số liệu tiêu so sánh năm để thấy biến động tiêu qua năm Phương pháp phân tích tỷ suất sử dụng để phân tích đánh giá tỷ suất khả toán, tỷ suất hiệu kinh doanh…Thơng qua phân tích tỷ suất để thấy mối liên hệ tiêu đơn lẻ, thấy nguyên nhân mức độ tiêu tới thay đổi tình hình tài hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh cơng ty Phương pháp trình bày liệu: liệu sau xử lý trình bày bảng số liệu để từ làm sở cho việc phân tích đánh giá kết tính tốn 1.7 Ý nghĩa khoa học thực tiễn của đề tài nghiên cứu - Giá trị khoa học: luận văn hệ thống hóa vấn đề lý luận phân tích báo cáo tài doanh nghiệp - Giá trị thực tiễn: luận văn thực việc phân tích báo cáo tài Cơng ty Cổ phần Tin học Tư vấn xây dựng Trên sở đề xuất giải pháp tăng cường hiệu hoạt động, hiệu quản lý từ tăng cường lực tài cho Cơng ty 1.8 Bố cục luận văn Ngồi mục lục, doanh mục bảng biểu, sơ đồ hình vẽ từ viết tắt phụ lục luận văn kết cấu gồm chương Chương 1: Giới thiệu chung đề tài nghiên cứu Chương 2: Cơ sở lý luận phân tích báo cáo tài doanh nghiệp Chương 3: Phân tích báo cáo tài Công ty CP Tin học tư vấn xây dựng Chương 4: Thảo luận kết nghiên cứu đề xuất số giải pháp nâng cao lực tài cơng ty cổ phần tin học tư vấn xây dựng CHƯƠNG 2: CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ PHÂN TÍCH BÁO CÁO TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP 2.1 Báo cáo tài vai trị, ý nghĩa phân tích báo cáo tài doanh nghiệp 2.1.1 Hệ thống Báo cáo tài doanh nghiệp Hệ thống báo cáo tài hình thành dựa sở tổng hợp số liệu từ sổ kế toán theo tiêu kinh tế - tài doanh nghiệp Hệ thống báo cáo tài giữ vai trị đặc biệt quan trọng phân tích hoạt động tài doanh nghiệp Báo cáo tài phản ánh tình hình tài sản doanh nghiệp thời điểm định, phản ánh kết kinh doanh tình hình sử dụng vốn doanh nghiệp thời kỳ định Bởi hệ thống báo cáo tài cung cấp cho đối tượng sử dụng thơng tin kế tốn tình hình kinh tế - tài chính, q trình sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Trên sở nhà quản trị doanh nghiệp đề định cần thiết quản lý kinh doanh doanh nghiệp Theo chuẩn mực kế tốn quốc tế số I (IASI) “báo cáo tài cung cấp thơng tin tình hình tài chính, kết hoạt động tài lưu chuyển tiền tệ doanh nghiệp thơng tin có ích cho việc định kinh tế” Theo Viện kế tốn cơng chứng Mỹ (AICPA) “báo cáo tài lập nhằm mục đích phục vụ cho việc xem xét định kỳ báo cáo trình nhà quản lý, tình hình đầu tư kinh doanh kết đạt kỳ báo cáo Hệ thống báo cáo tài phản ánh kết hợp kiện ghi nhận, nguyên tắc kế toán đánh giá cá nhân mà nguyên tắc kế toán đánh giá áp dụng chủ yếu đến việc ghi nhận kiện” Trong hệ thống kế tốn Việt Nam, báo cáo tài loại báo cáo kế toán phản ánh cách tổng qt, tồn diện tình hình tài sản, nguồn vốn, tình hình kết hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp thời kỳ định Theo Quyết định số 15/2006/QĐ-BTC ngày 20/03/2006 chế độ kế tốn doanh nghiệp Báo cáo tài dùng để cung cấp thơng tin tình hình tài chính, tình hình kinh doanh luồng tiền doanh nghiệp, đáp ứng yêu cầu quản lý chủ doanh nghiệp, quan Nhà nước nhu cầu hữu ích người sử dụng việc đưa định kinh tế Do hệ thống báo cáo tài doanh nghiệp theo Quyết định 15/2006/QĐ-BTC ngày 20/03/2006 bao gồm: Bảng cân đối kế toán Mẫu số B 01 - DN Báo cáo kết hoạt động kinh doanh Mẫu số B 02 – DN Báo cáo lưu chuyển tiền tệ Mẫu số B 03 - DN Bản thuyết minh báo cáo tài Mẫu số B 09 – DN Trong hệ thống báo cáo tài loại báo cáo lại có vai trị cung cấp thơng tin việc phân tích tìn hình tài doanh nghiệp góc độ cụ thể khác nhau: - Bảng cân đối kế toán: cung cấp thơng tin tìn hình tài sản, khoản nợ, nguồn hình thành tài sản doanh nghiệp thời kỳ định, giúp cho việc đánh giá phân tích thực trạng tài doanh nghiệp tình hình biến động quy mơ cấu tài sản, nguồn hình thành tài sản, tình hình tốn khả tốn, tình hình phân phối lợi nhuận Đồng thời giúp cho việc đánh giá khả huy động nguồn vốn vào trình sản xuất kinh doanh doanh nghiệp thời gian tới - Báo cáo kết kinh doanh: cung cấp thông tin kết sản xuất kinh doanh doanh nghiệp kỳ, cung cấp thơng tin tình hình thực nghĩa vụ với ngân sách nhà nước doanh nghiệp Báo cáo kết kinh doanh giúp cho nhà quản trị doanh nghiệp đối tượng sử dụng thông tin đánh giá thay đổi tiềm tàng nguồn lực kinh tế mà doanh nghiệp kiểm sốt tương lai, đánh giá khả sinh lợi doanh nghiệp đánh giá tính hiệu nguồn lực bổ sung mà doanh nghiệp sử dụng - Báo cáo lưu chuyển tiền tệ: cung cấp thông tin biến động tài doanh nghiệp, giúp cho việc phân tích hoạt động đầu tư, tài kinh doanh doanh nghiệp nhằm đánh giá khả tạo nguồn tiền khoản tương đương tiền cho hoạt động kinh doanh, đầu tư doanh nghiệp - Thuyết minh báo cáo tài chính: cung cấp thơng tin chi tiết tình hình sản xuất kinh doanh, tình hình tài doanh nghiệp giúp cho việc phân tích cách cụ thể số tiêu, phản ánh tình hình tài mà báo cáo tài khác chưa trình bày Như nói hệ thống báo cáo tài tranh sinh động đầy đủ cung cấp tồn thơng tin kế tốn hữu ích giúp cho việc phân tích, đánh giá thực trạng tài doanh nghiệp 2.1.2 Ý nghĩa phân tích báo cáo tài Báo cáo tài sản phẩm cuối hệ thống kế toán tài chính, cung cấp thơng tin tình trạng tài chính, kết hoạt động dịng tiền lưu chuyển sau kỳ hoạt động doanh nghiệp Báo cáo tài cung cấp thơng tin hữu ích cho nhiều đối tượng bao gồm bên bên doanh nghiệp nhà quản lý cấp cao doanh nghiệp, cổ đông tại, nhà đầu tư tiềm năng, nhà cung cấp tín dụng ngân hàng tổ chức tín dụng, Mỗi đối tượng sử dụng thông tin từ việc phân tích báo cáo tài để đánh giá khứ, dự báo tương lai doanh nghiệp, từ định kinh doanh liên quan tới lợi ích tài họ Do phân tích báo cáo tài có vai trị vô quan trọng lẽ thông tin thu từ việc phân tích báo cáo tài nhiều đối tượng sử dụng cho nhiều mục đích khác Xét góc độ vi mơ, phân tích báo cáo tài cung cấp cho đối tượng sử dụng thông tin để đưa định đồng thời cơng cụ để kiểm sốt tài hồn thiện chế tài Thật vậy, lãnh đạo doanh nghiệp quan tâm đến tăng trưởng phát triển doanh nghiệp, nhà đầu tư mong muốn lựa chọn hội đầu tư có khả sinh lời cao ổn định, chuyên viên tài có trách nhiệm cung cấp thơng tin chất lượng cao tình hình tài Các đối tượng muốn biết xác hiệu kinh doanh cơng ty? Muốn biết liệu cơng ty tiếp tục 10 vay vốn mà không gặp rủi ro tài khơng? Muốn đánh giá khả sinh lời dự án? Muốn biết doanh nghiệp hoạt động mức độ so với công ty ngành? Phân tích báo cáo tài cung cấp đầy đủ thơng tin hữu hiệu có khả đánh giá xác sức mạnh tài chính, tiềm năng, hiệu kinh doanh, triển vọng rủi ro tương lai doanh nghiệp, từ đề giải pháp quản lý tài đưa định kinh doanh hiệu góp phần kiểm sốt tài hồn thiện chế tài cho doanh nghiệp Các cổ đông nhà đầu tư tiềm sử dụng thông tin thu thập từ việc phân tích báo cáo tài nhằm đánh giá khả sinh lời triển vọng doanh nghiệp tương lai Đối với cổ đông nhà đầu tư, từ việc phân tích thơng tin báo cáo tài cổ đơng định tiếp tục đầu tư hay rút vốn đầu tư khỏi doanh nghiệp (giữ bán cổ phiếu) nhà đầu tư tiềm đưa định lựa chọn danh mục đầu tư hợp lý Các nhà cung cấp tín dụng ngân hàng sử dụng thơng tin thơng qua phân tích báo cáo tài chủ yếu để đánh giá khả tốn doanh nghiệp Từ việc phân tích khả toán doanh nghiệp ngân hàng định cho vay với điều khoản hợp lý hợp đồng tín dụng theo khả tốn Ngồi nhà cung cấp vật tư, hàng hóa, dịch vụ đánh giá khả toán thơng qua báo cáo tài để định điều khoản trả chậm hợp lý cho doanh nghiệp Người lao động quan tâm đến thông tin từ phân tích báo cáo tài doanh nghiệp để đánh giá triển vọng doanh nghiệp tương lai Những người tìm việc mong muốn làm việc doanh nghiệp lớn, có mức tăng trưởng cao, có ổn định phát triển Những doanh nghiệp thơng thường có mơi trường làm việc động, chuyên nghiệp, chế độ đãi ngộ tốt hứa hẹn mức thu nhập đáp ứng kỳ vọng người lao động Xét góc độ vĩ mơ, phân tích báo cáo tài cơng cụ góp phần minh bạch tình hình tài doanh nghiệp từ giúp cho kinh tế tăng trưởng ổn định phát triển bền vững ... nghiệp gì? - Phân tích báo cáo tài công ty cổ phần Tin học Tư vấn xây dựng theo nội dung thực nào? - Để nâng cao lực tài thơng qua Phân tích báo cáo tài cơng ty cổ phần Tin học Tư vấn xây dựng cần... văn phân tích báo cáo tài Cơng ty CP Tin học tư vấn xây dựng qua năm từ 2011 đến năm 2012 + Về mặt không gian: luận văn giới hạn việc phân tích báo cáo tài Cơng ty CP Tin học Tư vấn xây dựng. .. pháp nâng cao lực tài cơng ty cổ phần tin học tư vấn xây dựng CHƯƠNG 2: CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ PHÂN TÍCH BÁO CÁO TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP 2.1 Báo cáo tài vai trị, ý nghĩa phân tích báo cáo tài doanh nghiệp