GIÁO TRÌNH MÔN HỌC TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP NGHỀ KẾ TOÁN DOANH NGHIỆP

CHƯƠNG I SỞ LAO ĐỘNG TBXH TỈNH HÀ NAM TRƯỜNG CAO ĐẲNG NGHỀ HÀ NAM GIÁO TRÌNH MÔN HỌC TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP NGHỀ KẾ TOÁN DOANH NGHIỆP TRÌNH ĐỘ CAO ĐẲNG Ban hành kèm theo Quyết định số285QĐ CĐN ngày.GIÁO TRÌNH MÔN HỌC TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP NGHỀ KẾ TOÁN DOANH NGHIỆP

SỞ LAO ĐỘNG TB&XH TỈNH HÀ NAM TRƯỜNG CAO ĐẲNG NGHỀ HÀ NAM GIÁO TRÌNH MƠN HỌC: TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP NGHỀ: KẾ TỐN DOANH NGHIỆP TRÌNH ĐỘ: CAO ĐẲNG Ban hành kèm theo Quyết định số285/QĐ-CĐN ngày 21 tháng năm 2017 Hiệu trưởng trường Cao đẳng Nghề Hà Nam Hà Nam, năm 2017 TUYÊN BỐ BẢN QUYỀN Để đáp ứng nhu cầu học tập nghiên cứu cho giảng viên sinh viên nghề Kế toán doanh nghiệp trường Cao đẳng nghề Hà Nam Chúng thực biên soạn giáo trình Tài doanh nghiệp Tài liệu thuộc loại sách giáo trình nên nguồn thơng tin phép dùng ngun trích dùng cho mục đích đào tạo tham khảo Mọi mục đích khác mang tính lệch lạc sử dụng với mục đích kinh doanh thiếu lành mạnh bị nghiêm cấm Dựa theo giáo trình này, sử dụng để giảng dạy cho trình độ trung cấp nghề Kế tốn doanh nghiệp LỜI GIỚI THIỆU Tài doanh nghiệp có vai trị quan trọng việc nâng cao hiệu hoạt động doanh nghiệp, hiệu đầu tư, bao gồm đầu tư dài hạn, đầu tư ngắn hạn hiệu huy động vốn thị trường tài nước nhằm tăng doanh lợi, tăng giá trị doanh nghiệp nâng cao khả cạnh tranh doanh nghiệp tiến trình hội nhập kinh tế quốc tế Để đáp ứng yêu cầu nghiên cứu, học tập mơn học quan trọng này, nhóm biên soạn Trường Cao Nghề Hà Nam biên soạn Giáo trình Tài doanh nghiệp Giáo trình tài doanh nghiệp cung cấp tri thức liên quan đến hoạt động tài doanh nghiệp như: vốn lưu động, vốn cố định, hiệu đầu tư, lợi nhuận, rủi ro Mặc dù có nhiều cố gắng khơng tránh khỏi thiếu sót Kính mong nhận đóng góp ý kiến thầy, cô giáo bạn sinh viên với đông đảo bạn đọc để giáo trình ngày hồn thiện Xin trân trọng cảm ơn! Hà Nam, ngày… tháng… năm 2017 Người biên soạn TRẦN THỊ MAI TRANG MỤC LỤC TRANG LỜI GIỚI THIỆU MỤC LỤC CHƯƠNG I: TỔNG QUAN VỀ TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP 10 Tài doanh nghiệp 10 1.1 Hoạt động doanh nghiệp tài 11 1.2 Nội dung tài doanh nghiệp 11 1.3 Vai trò tài doanh nghiệp 10 Những nhân tố chủ yếu ảnh hưởng đến việc tổ chức tài doanh nghiệp 12 2.1 Hình thức pháp lý tổ chức doanh nghiệp 12 2.2 Đặc điểm kinh tế kỹ thuật ngành kinh tế 16 2.3 Môi trường kinh doanh doanh nghiệp 17 CHƯƠNG II: VỐN CỐ ĐỊNH TRONG DOANH NGHIỆP … 20 Tài sản cố định vốn cố định doanh nghiệp 20 1.1 Tài sản cố định 20 1.2 Vốn cố định 20 Khấu hao TSCĐ 21 2.1 Hao mòn TSCĐ khấu hao TSCĐ 22 2.2 Các phương pháp tính khấu hao tài sản cố định .24 2.3 Phạm vi tính khấu hao 31 2.4 Chế độ tính khấu hao lập kế hoạch khấu hao TSCĐ 32 Bảo toàn nâng cao hiệu sử dụng vốn cố định 35 3.1 Bảo toàn vốn cố định 35 3.2 Hệ thống tiêu đánh giá hiệu sử dụng vốn cố định 40 CHƯƠNG III: VỐN LƯU ĐỘNG TRONG DOANH NGHIỆP 48 Vốn lưu động nhân tố ảnh hưởng kết cấu vốn lưu động doanh nghiệp 48 1.1.Vốn lưu động doanh nghiệp 48 1.2 Kết cấu vốn lưu động nhân tố ảnh hưởng 53 Nhu cầu vốn lưu động phương pháp xác định nhu cầu vốn lưu động doanh nghiệp 54 2.1 Sự cần thiết phải xác định nhu cầu vốn lưu động 54 2.2 Các nguyên tắc xác định nhu cầu vốn lưu động 55 2.3 Các phương pháp xác định nhu cầu vốn lưu động lập kế hoạch vốn lưu động 56 2.4 Xác định nguồn vốn lưu động 68 Nguồn tài trợ ngắn hạn doanh nghiệp 70 3.1 Các mơ hình tài trợ vốn lưu động doanh nghiệp 70 3.2 Các nguồn tài trợ ngắn hạn 73 3.3 Tổ chức đảm bảo nhu cầu vốn lưu động thường xuyên cần thiết 76 4.Các tiêu đánh giá hiệu sử dụng vốn lưu động 78 4.1 Tốc độ luân chuyển vốn lưu động 78 4.2 Mức tiết kiệm vốn lưu động tăng tốc độ luân chuyển 78 4.3 Hiệu suất sử dụng vốn lưu động 79 4.4 Hàm lượng vốn lưu động 79 4.5 Mức doanh lợi vốn lưu động 79 CHƯƠNG IV: CHI PHÍ SẢN XUẤT KINH DOANH VÀ GIÁ THÀNH SẢN PHẨM CỦA DOANH NGHIỆP .82 Chi phí kinh doanh doanh nghiệp 82 1.1 Khái niệm chi phí kinh doanh 82 1.2 Nội dung chi phí kinh doanh doanh nghiệp 82 Chi phí sản xuất kinh doanh giá thành sản phẩm doanh nghiệp 83 2.1 Phân loại chi phí sản xuất kinh doanh .83 2.2 Giá thành hạ giá thánh sản phẩm doanh nghiệp 85 2.3 Lập kế hoạch giá thành sản phẩm, dịch vụ doanh nghiệp 87 Các loại thuế chủ yếu hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp 90 3.1 Thuế giá trị gia tăng 90 3.2 Thuế tiêu thụ đặc biệt 96 3.3 Thuế xuất khẩu, thuế nhập 98 3.4 Thuế tài nguyên 103 3.5 Thuế thu nhập doanh nghiệp 103 3.6 Các khoản thuế lệ phí khác 105 CHƯƠNG V: DOANH THU VÀ LỢI NHUẬN CỦA DOANH NGHIỆP 109 Tiêu thụ sản phẩmvà doanh thu tiêu thụ sản phẩm doanh nghiệp 109 1.1 Tiêu thụ sản phẩm doanh nghiệp 109 1.2 Doanh thu tiêu thụ sản phẩm, hàng hóa, dịch vụ 110 Điểm hồ vốn địn bẩy kinh doanh 115 2.1 Điểm hoà vốn 115 2.2 Đòn bẩy kinh doanh .119 Lợi nhuận phân phối lợi nhuận doanh nghiệp 120 3.1 Khái niệm 120 3.2 Nội dung 120 3.3 Các tiêu lợi nhuận 121 3.4 Kế hoạch hoá lợi nhuận 122 3.5 Phân phối lợi nhuận doanh nghiệp 124 3.6 Biện pháp tăng lợi nhuận .125 3.7 Các quỹ doanh nghiệp 125 CHƯƠNG VI: KẾ HOẠCH HOÁ TÀI CHÍNH 129 Phân tích tài chính- tiền đề kế hoạch hóa tài 129 1.1 Phân tích hệ số tài DN 129 1.2 Phân tích diễn biến nguồn vốn sử dụng vốn 135 Kế hoạch tài 138 2.1 Tầm quan trọng nội dung kế hoạch tài 138 2.2 Trình tự, lập kế hoạch tài 138 2.3 Kế hoạch lưu chuyển tiền tệ 139 Dự kiến bảng cân đối tài sản theo tiêu tài đặc trưng 143 CHƯƠNG VII: ĐẦU TƯ DÀI HẠN CỦA DOANH NGHIỆP 146 Tổng quan đầu tư dài hạn doanh nghiệp 146 1.1 Khái niệm đầu tư dài hạn 146 1.2 Các loại đầu tư dài hạn doanh nghiệp 146 1.3 Các yếu tố tác động đến định đầu tư dài hạn doanh nghiệp 148 1.4 Trình tự định đầu tư dài hạn 149 Xác định dòng tiền dự án 150 2.1 Các nguyên tắc xác định dòng tiền dự án 150 2.2 Xác định dòng tiền dự án đầu tư 150 Yếu tố lãi suất giá trị thời gian tiền định đầu tư dài hạn doanh nghiệp 152 3.1 Yếu tố lãi suất 152 3.2 Giá trị thời gian tiền 154 Các phương pháp chủ yếu đánh giá lựa chọn dự án đầu tư 158 4.1 Phương pháp tỷ suất lợi nhuận bình quân vốn đầu tư 158 4.2 Phương pháp thời gian hoàn vốn đầu tư 159 4.3 Phương pháp giá trị 160 4.4 Phương pháp tỷ suất doanh lợi nội 161 4.5 Phương pháp số sinh lời 163 CHƯƠNG VIII: NGUỒN TÀI TRỢ DÀI HẠN CỦA DOANH NGHIỆP 165 Nguồn tài trợ bên 165 Cổ phiếu thường 165 2.1 Cổ phiếu thường huy động vốn phát hành cổ phiếu thường ……165 2.2 Quyền ưu tiên mua cổ phiếu cổ đông 167 Cổ phiếu ưu đãi 167 3.1 Những đặc trưng cổ phiếu ưu đãi 167 3.2 Những điểm lợi bất lợi việc huy động vốn phát hành cổ phiếu ưu đãi 168 Vay dài hạn 169 4.1 Vay dài hạn NH thương mại tổ chức tài chính-tín dụng khác 169 4.2 Trái phiếu doanh nghiệp 169 Thuê tài 174 5.1 Thuê tài sản 174 5.2 Thuê tài 175 Trái phiếu chuyển đổi trái phiếu có quyền mua cổ phiếu 176 6.1 Trái phiếu chuyển đổi 176 6.2 Trái phiếu có quyền mua cổ phiếu 177 CHƯƠNG IX: DỰ BÁO CÁC BÁO CÁO TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP 180 Các giai đoạn dự báo báo cáo tài 180 1.1 Khái niệm dự báo báo cáo tài 180 1.2 Mục tiêu dự báo báo cáo tài doanh nghiệp 180 1.3 Các giai đoạn dự báo báo cáo tài doanh nghiệp 180 Phương pháp dự báo báo cáo tài 181 2.1 Các phương pháp dự báo cáo tài doanh nghiệp 181 2.2 Mối quan hệ báo cáo tài doanh nghiệp 183 Dự báo báo cáo tài doanh nghiệp 184 3.1 Dự báo báo cáo kết hoạt động kinh doanh 185 3.2 Dự báo bảng cân đối kế toán 189 3.3 Dự báo báo cáo lưu chuyển tiền tệ 191 3.4 Ví dụ 192 TÀI LIỆU THAM KHẢO 212 GIÁO TRÌNH MƠN HỌC Tên mơn học: Tài doanh nghiệp Mã số mơn học: MH 18 I Vị trí, tính chất, ý nghĩa vai trị mơn học: - Vị trí: Là mơn học bố trí sau học xong mơn sở song song với mơn kế tốn doanh nghiệp - Tính chất: Tài doanh nghiệp mơn học chun mơn băt buộc chương trình đào tạo nghề kế toán doanh nghiệp - Ý nghĩa: Cung cấp cho người học kiến thức lĩnh vực Tài doanh nghiệp II Mục tiêu môn học: - Về kiển thức: + Giải thích loại tài sản nguồn vốn doanh nghiệp + Theo dõi, quản lý, kiểm tra cách chặt chẽ chi phí sản xuất kinh doanh + Giải thích nội dung giá thành, doanh thu lợi nhuận doanh nghiệp - Về kỹ năng: + Tính tốn tiêu vốn nguồn vốn doanh nghiệp + Làm tập thực hành tính khấu hao tài sản cố định, tính nhu cầu vốn lưu động, tính giá thành, tính doanh thu, tính thuế tính lợi nhuận doanh nghiệp + Phân phối sử dụng tạo lập nguồn vốn doanh nghiệp cách hiệu + Xử lý, tính tốn số liệu tài doanh nghiệp để có số liệu kế tốn thật xác + Lập kế hoạch tài doanh nghiệp + Phân tích, đánh giá tình hình tài doanh nghiệp + Lựa chọn phương thức huy động vốn đầu tư vốn dài hạn có hiệu + Vận dụng tính tốn, đề xuất với lãnh đạo doanh nghiệp huy động nguồn tài trợ dài hạn cho doanh nghiệp + Phân tích dự báo báo cáo tài doanh nghiệp + Kiểm tra tình hình tài doanh nghiệp + Đề xuất giải pháp nhằm nâng cao lực tài doanh nghiệp + Tổ chức cơng tác tài kế tốn phù hợp với doanh nghiệp + Trình bày nội dung dòng tiền dự án + Trình bày phương pháp đánh giá lựa chọn dự án đầu tư + Trình bày được hình thức huy động vốn doanh nghiệp lợi bất lợi hình thức huy động vốn + Trình bày mối liên hệ báo cáo tài + Tính tốn giá trị tương lai khoản tiền chuỗi tiền tệ + Đánh giá dựán đầu tư theo phương pháp + Lựa chọn phương thức huy động vốn đầu tư vốn dài hạn có hiệu + Phân tích lợi bất lợi hình thức huy động vốn + Vận dụng tính tốn, đề xuất với lãnh đạo doanh nghiệp huy động nguồn tài trợ dài hạn cho doanh nghiệp + Phân tích lập dự báo báo cáo tài doanh nghiệp + Đề xuất giải pháp nhằm nâng cao lực tài doanh nghiệp + Tổ chức cơng tác tài kế tốn phù hợp với doanh nghiệp - Về lực tự chủ trách nhiệm: + Tuân thủ luật tài doanh nghiệp Bộ Tài ban hành; + Làm việc độc lập làm việc theo nhóm, giải công việc, vấn đề phức tạp điều kiện làm việc thay đổi + Hướng dẫn tối thiểu, giám sát người khác thực nhiệm vụ xác định; chịu trách nhiệm cá nhân trách nhiệm nhóm + Đánh giá chất lượng sản phẩm sau hoàn thành kết thực thành viên nhóm III Nội dung mơn học: Tài liệu 4: Theo thông tin phận nghiên cứu thị trường: - Dự kiến thành phẩm tồn kho cuối năm sản phẩm X chiếm 25% sản lượng tiêu thụ, sản phẩm Y 18,75% sản phẩm tiêu thụ - Dự kiến nguyên liệu tồn kho cuối năm sau: Mã số 101: Do nguồn cung cấp nguyên vật liệu dồi mức trữ giảm 5% so với dự trữ có Mã số 102: Do tình hình nguồn cung cấp có biến động lớn, dự trữ tăng 48% so với mức dự trữ có - Khối lượng sản phẩm đơn giá bán hàng kỳ dự báo khơng có biến động lớn Tài liệu 5: Theo thống kê kinh nghiệm: Tỷ lệ dưNợ cuối kỳ phải thu khách hàng 9% doanh thu Tỷ lệ dư Có cuối kỳ khoản phải trả cho người bán 10% giá trị nguyên vật liệu mua vào Tỷ lệ dư Có cuối kỳ Thuế phải nộp Nhà nước 25% mức thuế phải nộp theo dự báo Theo qui định thuế suất thu nhập doanh nghiệp 20% Trong kỳ dự báo cơng ty khơng có hoạt động tài không phát sinh hoạt động khác Yêu cầu: Căn vào tài liệu lập dự báo báo cáo tài cơng ty, biết cơng ty hạch tốn hàng tồn kho theo phương pháp nhập trước xuất trước Giải * Do tình hình hàng khơng có biến động so với năm N nên ta dự báo doanh thu cho năm( N+1) theo nguyên trạng sau: BẢNG 1: BẢNG DỰ BÁO DOANH THU NĂM (N+1) Đơn vị: 1.000đ Mức tiêu thụ dự báo Đơn giá bán dự báo Doanh thu dự báo X (1) 70.000 (2) 110 (3=1x2) 7.700.000 Y 80.000 90 7.200.000 Cộng 150.000 Sản phẩm 14.900.000 * Căn vào dự báo tiêu thụ, tài liệu thu thập được, lập dự báo sản xuất sau: BẢNG 2: DỰ BÁO SẢN LƯỢNG SẢN XUẤT NĂM (N+1) Đơn vị: SP 198 Chỉ tiêu SPX SPY 1.Mức tiêu thụ dự báo 70.000 80.000 Nguồn liệu Bảng1 tài 2.Dự báo tồn khothành phẩm 25% x 70.000 cuối kỳ nhu cầu (Bán dự 87.500 = 17.500 Tổng 18,75% x 80.000 = 15.000 95.000 Tài liệu trữ) 4.Tồn kho thành phẩm đầu kỳ 14.000 20.000 Tài liệu Nhu cầu sản xuất (3 - 4) 75.000 73.500 (1)+(2) BẢNG 3: DỰ BÁO CHI PHÍ NGUYÊN VẬT LIỆU TRỰC TIẾP A Dự báo nguyên vật liệu sử dụng Đơn vị:kg Chỉ tiêu Sản phẩm X Sản phẩm Y Nguồn tài liệu Nhu cầu sản xuất (SP) 73.500 75.000 Bảng2 Định mức NL (kg/SP) 11 Tài liệu Nhu cầu NL sử dụng (3=1x2) 588.000 825.000 Chi phí NVL sử dụng (1.000 đ) (588.000 x 1,5) (825.000 x 1,1) = 882.000 = 907.500 Tài liệu B Dự báo chi phí mua nguyên liệu 1.789.500 Đơn vị: kg Chỉ tiêu Mã số 101 Mã số 102 1.Nhu cầu nguyên liệu sử dụng(kg) 2.Dự báo NL tồn kho cuối kỳ (kg) 3.Tổng nhu cầu (kg) (3=1+2) 4.Nguyên liệu tồn kho đầu kỳ (kg) 5.Nhu cầu mua thêm (kg) (5=3-4) 6.Đơn giá nguyên liệu (đ/kg) 7.Phải trả người bán NL (7=5x6) (1.000 đ) 588.000 825.000 Nguồn tài liệu Bảng 3A 90.000 x 95% = 85.500 673.500 100.000 x 1,48 = 148.000 973.000 Tài liệu 90.000 100.000 583.500 1.500 875.250 Tổng cộng 873.000 Tài liệu 1.100 Tài liệu 960.300 199 1.835.550 BẢNG 4: DỰ BÁO CHI PHÍ NHÂN CÔNG TRỰC TIẾP Đơn vị: 1.000đ Chỉ tiêu Sản phẩm X 73.500 3giờ Sản phẩm Y 75.000 Nhu cầu sản xuất (sp) Thời gian lao động trực tiếp cần thiết để sx1sp Tổng thời gian LĐTTSX sản phẩm 220.500 150.000 Đơn giá LĐTT (nđ/giờ) 8 Tổng chi phí nhân cơng TT (nđ) 1.764.000 1.200.000 Tổng cộng 148.500 - 370.500 2.964.000 Nguồn tài liệu Bảng Tài liệu CT(1x2) Tài liệu CT (3x4) BẢNG 5: DỰ BÁO CHI PHÍ SẢN XUẤT CHUNG Đvt: 1.000đ Chỉ tiêu Các khoản biến phí a Nguyên liệu trực tiếp b Chí phí sửa chữa c Các khoản biến phí khác Các khoản định phí a Lương quản đốc b Khấu hao c Thuê bất động sản d Các khoản định phí khác Tổng chi phí SXC (1+2) Đơn giá phân bổ chi phí SXC (2.482.350nđ/370.500 giờLĐTT Đơn giá 1.000 đ/giờ LĐTT 0,8 0,6 6,7 nđ/1 LĐTT 200 Tổng số Tổng chi LĐTT phí (giờ) 889.200 370.500 370.500 370.500 296.400 370.500 222.300 1.593.150 361.000 860.000 160.000 212.150 2.482.350 BẢNG 6: DỰ BÁO TRỊ GIÁ HÀNG TỒN KHO CUỐI KỲ Đơn vị: 1.000 đ Chỉ tiêu Số lượng x đơn giá Tổng giá trị Nguồn tài liệu Mã số 101 85.500 kg x 1,5 128.250 Tài liệu 1, tài liệu Mã số 102 148.000 kg x 1,1 162.800 Tài liệu 1, tài liệu Tổng nguyên liệu trực tiếp Sản phẩm X 17.500 sp x 56,1 981.750 Tài liệu 2, tài liệu Sản phẩm Y 15.000sp x 41,5 622.500 Tài liệu 2, tài liệu 291.050 Tổng thành phẩm 1.604.250 Tính cho đơn vị SP Sản phẩm X 56,1 Nguyên liệu trực tiếp kg x 1,5 12 Tài liệu Lao động trực tiếp x 24 Tài liệu Chi phí SXC phân bổ x 6,7 20,1 Bảng Sản phẩm Y 41,5 Nguyên liệu trực tiếp 11 kg x 1,1 12,1 Tài liệu Lao động trực tiếp x 16 Tài liệu Chi phí SXC phân bổ x 6,7 13,4 Bảng BẢNG 7: BẢNG DỰ BÁO GIÁ VỐN HÀNG BÁN Đơn vị tính: 1.000 đ tài liệu Chỉ tiêu Số tiền Nguồn tà Trị giá nguyên liệu đầu kỳ 245.000 Tài liệu 2 Mua vào 1.835.550 Bảng 3 Trị giá nguyên liệu trực tiếp cuối kỳ 291.050 Bảng Chi phí nguyên liệu trực tiếp sử dụng 1.789.500 Bảng Chi phí nhân cơng trực tiếp 2.964.000 Bảng Tổng chi phí sản xuất chung 2.482.350 Bảng Tổng chi phí sản xuất (7= 4+5+6) 7.235.850 Thành phẩm tồn kho đầu kỳ 1.640.000 Tổng cộng thành phẩm chờ bán (9= 7+8) 8.875.850 10 Thành phẩm tồn kho cuối kỳ 11 Giá vốn hàng bán (11= 9-10) 1.604.250 201 7.271.600 Tài liệu Bảng BẢNG 8: DỰ BÁO CHI PHÍ BÁN HÀNG VÀ CHI PHÍ QUẢN LÝ DOANH NGHIỆP Đơn vị tính: 1.000đ Khoản mục Các khoản biến phí Hoa hồng bán hàng Chi phí chuyên chở Chi phí giấy tờ Tổng cộng biến phí Các khoản định phí Lương Chi phí bảo trì Chi phí văn phịng phẩm Chi phí bảo hiểm Thuế đất Chi phí quảng cáo Tổng định phí Tổng cộng CPBH CPQL (1+2) Tỉ lệ % so với doanh Doanh thu Tổng (Bảng 1) phí thu 7% 2% 14.900.000 14.900.000 1% 14.900.000 1.043.000 298.000 149.000 1.490.000 2.100.000 200.000 200.000 250.000 400.000 2.210.000 5.360.000 6.850.000 Công ty A BẢNG 9: DỰ BÁO BÁO CÁO KẾT QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH NĂM (N+1) Đvt: 1.000đ Chỉ tiêu Doanh thu Giá vốn bán hàng Lãi gộp (3=1-2) Chi phí bán hàng QLDN Lãi trước thuế (5 =3- 4) Thuế thu nhập DN (thuế suất 20%) Lãi (7= 5-6) 202 chi Số tiền Nguồn tài liệu 14.900.000 7.271.600 7.628.400 6.850.000 778.400 155.680 622.720 Bảng Bảng Bảng Công ty A BẢNG 10: DỰ BÁO BÁO CÁO LƯU CHUYỂN TIỀN TỆ Đvt: 1.000 đ Chỉ tiêu Số tiền Số dư tiền đầu kỳ Số tiền thu kỳ I Cộng thu (1+2) Các khoản chi tiền Chi mua nguyên liệu trực tiếp Chi lương lao động trực tiếp Chi tốn chi phí sản xuất chung 100.000 Nguồn tài liệu Tài liệu 14.159.000(1) 14.259.000 2.051.995(2) 2.964.000 1.622.350(3) Bảng Ghi chú: (1) Phải thu khách hàng đầu kỳ 600.000 Tài liệu Cộng doanh thu bán hàng 14.900.000 Bảng Tổng cộng thu khách hàng 15.500.000 Trừ phải thu khách hàng cuối kỳ 1.341.000 Số tiền thu khách hàng 14.159.000 (2) Phải trả cho người bán đầu kỳ 400.000 Tài liệu Cộng trị giá nguyên liệu mua vào 1.835.550 Bảng3 Cộng 2.235.550 Trừ phải trả cho người bán cuối kỳ 183.555 Chi mua nguyên liệu trực tiếp 2.051.995 (3)Tổng chi phí sản xuất chung 2.482.350 Bảng Trừ khấu hao 860.000 Bảng5 Chi tốn chi phí sản xuất chung 1.622.350 (4) Thuế thu nhập doanh nghiệp phải nộp đầu kỳ Thuế thu nhập doanh nghiệp phải nộp năm (N+1) Cộng thuế thu nhập DN 200.000 Tài liệu 155.680 Bảng Trừ thuế thu nhập doanh nghiệp phải nộp cuối kỳ Chi nộp thuế thu nhập 88.920 9% doanh thu BH 10%trị giá mua VL 355.680 266.760 203 25% mức thuế dự báo Công ty A BẢNG 11: DỰ BÁO BẢNG CÂN ĐỐI KẾ TOÁN NGÀY 31/12 (N+1) Đơn vị tính: 1.000đ I Tài sản Số cuối kỳ Nguồn tài liệu Tiền 503.895 Bảng 10 Phải thu khách hàng 1.341.000 Bảng 10 Nguyên liệu tồn kho Thành phẩm tồn kho Tài sản cố định: - Nguyên giá - Khấu hao luỹ kế Tổng cộng tài sản 291.050 1.604.250 10.240.000 14.800.000 Bảng Bảng II Nguồn vốn Phải trả cho người bán Thuế thu nhập phải nộp Cổ phần thường Tiền lãi để lại Tổng cộng nguồn vốn Tài liệu (4.560.000)(1) 13.980.195 183.555 88.920 8.000.000 Bảng 10 Bảng 10 Tài liệu 5.707.720(2) 13.980.195 Ghi chú: (1) 3.700.000 + 860.000(khấu hao) = 4.560.000 (Bảng 5) (2) 5.085.000 + 622.720(lãi thuần) = 5.707.720 (Bảng9) Ví dụ: Năm N cơng ty ABC đạt doanh thu 50.000 tỷ đồng đạt tỷ suất lợi nhuận trước thuế doanh thu 10% Công ty dùng 50% lợi nhuận để trả lãi cổ phần Dự kiến năm (N+1) doanh thu đạt 65.000 tỷ đồng tỷ suất lợi nhuận trước thuế doanh thu ước đạt năm N Cơng ty dự tính sách phân phối lợi nhuận hấp dẫn cho cổ đông cách dùng 80% lợi nhuận sau thuế để trả lãi cổ phần Giả sử cổ đông nhận cổ tức không dùng để tái đầu tư doanh nghiệp Do thiếu vốn lưu động nên doanh nghiệp phải vay ngắn hạn.Hãy dự báo tiêu chủ yếu báo cáo tài doanh nghiệp năm (N+1), biết thuế suất thuế thu nhập doanh nghiệp 20% có tài liệu tiêu báo cáo tài năm N sau: BIỂU 1: TRÍCH SỐ DƯ BÌNH QUÂN CÁC CHỈ TIÊU CHỦ YẾU CỦA BẢNG CÂN ĐỐI KẾ TOÁN NĂM N 204 Ngày 31/12/N ĐVT: 1.000.000.000 đồng Tài sản Số tiền Nguồn vốn Số tiền A Tài sản lưu động 8.000 A Nợ phải trả 5.500 I Tiền 1.000 I Nợ ngắn hạn 5.000 II Các khoản phải thu 1.500 Vay ngắn hạn 500 III Hàng tồn kho 3.000 Phải trả cho người bán 2.000 IV TSLĐ khác 2.500 B Tài sản cố định 6.000 Thuế khoản phải 1.000 trả Nhà nước Phải trả CNV 1.500 I Nguyên giá 8.000 II Nợ dài hạn 500 II Giá trị hao mòn (2.000) B Nguồn vốn chủ sở hữu 8.500 I Nguồn vốn kinh doanh 6.500 II Lợi nhuận chưa PP 2.000 Cộng nguồn vốn 14.000 Cộng tài sản 14.000 BIỂU 2: TRÍCH CÁC CHỈ TIÊU CHỦ YẾU CỦA BÁO CÁO KẾT QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANHPHẦN I: BÁO CÁO LÃI (LỖ) NĂM N DOANH THU 50.000 TỶ ĐỒNG ĐVT: 1.000.000.000 đồng Chỉ tiêu Lũy kế từ đầu năm Doanh thu bán hàng 50.000 Doanh thu 50.000 Giá vốn hàng bán 25.000 Lãi gộp (2 - 3) 25.000 Chi phí bán hàng 10.000 Chi phí quản lý DN 10.000 Tổng lợi nhuận trước thuế (4 - - 6) 5.000 Thuế thu nhập DN (7) x 20% 1.000 Lợi nhuận sau thuế (7 - 8) 4.000 Yêu cầu: Lập dự báo tiêu chủ yếu B01-DN B02-DN, phần I theo phương pháp thích hợp 205 Giải a Báo cáo kết hoạt động kinh doanh Đối với Báo cáo kết hoạt động sản xuất kinh doanh B02-DN tiêu có quan hệ trực tiếp chặt chẽ với doanh thu, chịu chi phối trực tiếp tiêu nên ta tính tỷ lệ % so với doanh thu, BIỂU 3: TỶ LỆ % GIỮA CÁC KHOẢN MỤC CỦA B02-DN CÓ QUAN HỆ CHẶT CHẼ VỚI DOANH THU NĂM N DOANH THU 50.000 TỶ ĐỒNG ĐVT: Tỷ đồng Doanh thu bán hàng Tỷ lệ % doanh Lũy kế từ đầu thu năm 100 50.000 Doanh thu 100 50.000 Giá vốn hàng bán 50 25.000 Lãi gộp (2 - 3) 50 25.000 Chi phí bán hàng 20 10.000 Chi phí quản lý DN 20 10.000 Tổng lợi nhuận trước thuế (4 - - 6) 10 5.000 Thuế thu nhập DN (7) x 20% 1.000 Lợi nhuận sau thuế (7 - 8) 4.000 Chỉ tiêu Dự báo tiêu doanh thu cho năm N+1 a Bảng cân đối kế toán Ta nhận thấy Bảng cân đối kế toán B01-DN tiêu thuộc phần Tài sản lưu động chịu tác động trực tiếp doanh thu, riêng TSCĐ khơng nên dự báo theo nguyên trạng Phần Nguồn vốn, khoản mục 1, 2, Nợ ngắn hạn thỏa mãn điều kiện quan hệ trực tiếp chặt chẽ với doanh thu nên ta tính tỷ lệ % khoản mục với doanh thu, khoản mục lại giữ nguyên trạng BIỂU 5: TỶ LỆ % GIỮA CÁC KHOẢN MỤC CỦA B01-DN CÓ QUAN HỆ CHẶT CHẼ VỚI DOANH THU NĂM N, DOANH THU 50.000 TỶ ĐỒNG 206 ĐVT: Tỷ đồng Nguồn vốn A Tài sản lưu động Tỷ lệ % DT Số tiền 8.000 I Tiền 1.000 I Nợ ngắn hạn 5.000 II Các khoản phải thu 1.500 Vay ngắn hạn 500 III Hàng tồn kho 3.000 Phải trả cho người bán 2.000 IV TSLĐ khác 2.500 1.000 Tài sản A Nợ phải trả Tỷ lệ % DT Số tiền 5.500 B Tài sản cố định 6.000 Thuế khoản phải trả Nhà nước Phải trả CNV I Nguyên giá 8.000 II Nợ dài hạn 500 II Giá trị hao mòn (2.000) B Nguồn vốn chủ sở hữu 8.500 I Nguồn vốn kinh doanh 6.500 II Lợi nhuận chưa PP 2.000 Cộng tài sản 16 14.000 Cộng nguồn vốn 1.500 14.000 Nhận xét Cứ đồng doanh thu tiêu thụ sản phẩm tăng lên cần phải tăng 0,16 đồng tiền vốn để bổ sung cho phần Tài sản (16%) Cứ đồng doanh thu tiêu thụ sản phẩm tăng lên doanh nghiệp phải chiếm dụng vốn toán 0,09 đồng (9%) Vậy thực chất đồng doanh thu tiêu thụ sản phẩm tăng lên doanh nghiệp cần bổ sung: 0,16 – 0,09 = 0,07 (đồng) Nhu cầu vốn cần bổ sung thêm cho năm N+1 là: (65.000 – 50.000) x 0,07 = 1.050 (tỷ đồng) Do tỷ suất lợi nhuận trước thuế doanh thu năm N+1 giữ nguyên năm N, nên tỷ suất lợi nhuận trước thuế năm N+1 10% Công thức xác địnhh tỷ suất lợi nhuận doanh thu sau: 207 Tỷ suất lợi nhuận Lợi nhuận trước thuế = Doanh thu =10% trước thuế doanh thu Vậy lợi nhuận trước thuế năm N+1 là: 65.000 x 10% = 6.500 (tỷ đồng) Lợi nhuận sau thuế năm N+1 là: 65.000 - 6.500 x 20% = 5.200(tỷ đồng) Tỷ lệ chia lãi cổ phần 80%, lợi nhuận lại sau chia lãi cổ phẩn (lợi nhuận chưa phân phối năm N+1) là: 5.200 x ( – 80%) = 1.040 (tỷ đồng) Lũy kế lợi nhuận chưa phân phối cuối năm (N+1) là: 2.000 + 1.040 = 3.040 (tỷ đồng) Như với nhu cầu tăng tài sản lưu động kỳ dự báo N+1 1.050 tỷ đồng, doanh nghiệp dùng lợi nhuận khơng chia doanh nghiệp kỳ để trang trải 1.040 tỷ đồng, số tiền lại: 1.050 – 1.040= 10 (tỷ đồng) doanh nghiệp phải huy động từ bên cách vay ngắn hạn tổ chức kinh doanh tiền tệ biện pháp huy động vốn khác phù hợp Lũy kế vay ngắn hạn cuối năm (N+1) là: 500 + 10 = 510 (tỷ đồng) Từ số liệu ta có: BIỂU 6: DỰ BÁO B01-DN CHO NĂM N+1 DOANH THU 65.000 TỶ ĐỒNG ĐVT: Tỷ đồng A Tài sản lưu động Dự báo năm N+1 cuối kỳ Nguồn vốn 10.400 A Nợ phải trả I Tiền 1.300 I Nợ ngắn hạn 6.360 II Các khoản phải thu 1.950 Vay ngắn hạn 510 III Hàng tồn kho 3.900 Phải trả người bán 2.600 IV TSLĐ khác 3.250 Thuế phải nộp 1.300 B Tài sản cố định 6.000 Phải trả CNV 1.950 - Nguyên giá 8.000 II Nợ dài hạn 500 - Giá trị hao mòn (2.000) B Nguồn vốn chủ sở hữu 9.540 Nguồn vốn kinh doanh 6.500 Lợi nhuận chưa PP 3.040 Cộng nguồn vốn 16.400 Tài sản Cộng tài sản 16.400 208 Dự báo năm N+1 cuối kỳ 6.860 Câu hỏi tập Câu 1: Trình bày mục tiêu bảo cáo tài Câu 2: Trình bày bước lập dự báo báo cáo tài Câu 3: Trình bày mối quan hệ báo cáo tài Câu 4: Trình bày nội dung phương pháp dự báo báo cáo tài Bài 1: Cơng ty X dự kiến đạt doanh thu 10 tỷ đồng xây dựng tiêu phân tích tài doanh nghiệp cho năm N+1 sau: - Vòng quay toàn vốn: 2,5 lần - Hệ số nơ: 0,5 - Nợ ngắn hạn chiếm 25% tổng Nợ phải trả - Hệ số toán ngắn hạn 4,5 lần - Hệ số toán nhanh: 1,5 lần - Kỳ thu tiền trung bình: 18 ngày Yêu cầu: Căn vào tài liệu trên, dự báo bảng cân đối kế tốn năm N+1 Bài 2:Năm N cơng ty AB đạt doanh thu 60.000 tỷ đồng đạt tỷ suất lợi nhuận trước thuế doanh thu 8% Công ty dùng 50% lợi nhuận để trả lãi cổ phần Dự kiến năm (N+1) doanh thu đạt 80.000 tỷ đồng tỷ suất lợi nhuận trước thuế doanh thu ước đạt năm N Cơng ty dự tính sách phân phối lợi nhuận hấp dẫn cho cổ đông cách dùng 80% lợi nhuận sau thuế để trả lãi cổ phần Giả sử cổ đông nhận cổ tức không dùng để tái đầu tư doanh nghiệp Do thiếu vốn lưu động nên doanh nghiệp phải vay ngắn hạn Hãy dự báo tiêu chủ yếu báo cáo tài doanh nghiệp năm (N+1), biết thuế suất thuế thu nhập doanh nghiệp 20% có tài liệu tiêu báo cáo tài năm N sau: BIỂU 1: TRÍCH SỐ DƯ BÌNH QN CÁC CHỈ TIÊU CHỦ YẾU CỦA BẢNG CÂN ĐỐI KẾ TOÁN NĂM N Ngày 31/12/N ĐVT: Tỷ đồng Tài sản Số tiền Nguồn vốn Số tiền A Tài sản lưu động 8.000 A Nợ phải trả 5.500 I Tiền 1.000 I Nợ ngắn hạn 5.000 II Các khoản phải thu 1.500 Vay ngắn hạn 500 III Hàng tồn kho 3.000 Phải trả cho người bán 2.000 209 IV TSLĐ khác B Tài sản cố định 5.920 Thuế khoản phải 1.000 trả Nhà nước Phải trả CNV 1.500 I Nguyên giá 8.000 II Nợ dài hạn 500 II Giá trị hao mòn -2.080 B Nguồn vốn chủ sở hữu 8.420 I Nguồn vốn kinh doanh 6.500 II Lợi nhuận chưa PP 1.920 Cộng nguồn vốn 13.920 2.500 Cộng tài sản 13.920 BIỂU 2: TRÍCH CÁC CHỈ TIÊU CHỦ YẾU CỦA BÁO CÁO KẾT QUẢ HOẠT ĐỘNG KINH DOANH PHẦN I: BÁO CÁO LÃI (LỖ) NĂM N ĐVT: Tỷ đồng Chỉ tiêu Lũy kế từ đầu năm Doanh thu bán hàng 60.000 Doanh thu 50.000 Giá vốn hàng bán 25.000 Lãi gộp (2 - 3) ? Chi phí bán hàng 10.000 Chi phí quản lý DN 10.200 Tổng lợi nhuận trước thuế (4 - - 6) ? Thuế thu nhập DN (7) x 20% ? Lợi nhuận sau thuế (7 - 8) ? 210 Yêu cầu: Hoàn thành tiêu thiếu biểu Lập dự báo tiêu chủ yếu B01-DN B02-DN, phần I theo phương pháp thích hợp 211 TÀI LIỆU THAM KHẢO [1] PGS.TS Nguyễn Đình Kiệm, 2016, Giáo trình quản trị tài doanh nghiệp, NXB Tài [2] PGS.TS Phạm Quang Trung, 2014, Giáo trình phân tích tài doanh nghiệp, NXB ĐH Kinh tế quốc dân [3] Nghị định 163/2018/NĐ-CP ngày 04/12/2018 Trái phiếu doanh nghiệp [4] Bộ Tài chính, 2014, Thơng tư 200/2014/TT-BTC Hướng dẫn chế độ kế toán [5] ThS Đồng Thị Vân Hồng, 2018, Giáo trình thị trường chứng khốn, NXB Lao động 212