Nghiên cứu nhân các nhân tố ảnh hưởng đến tài chính toàn diện tại Việt Nam

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC VIỆT NAM HỌC VIỆN NGÂN HÀNG - TRẦN THỊ THU HƯỜNG NGHI N CỨU C C NHÂN TỐ NH HƯỞNG Đ N TÀI CH NH TOÀN DIỆN TẠI VIỆT N M LUẬN ÁN TI N SĨ KINH T Hà Nội, 2022 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC VIỆT NAM HỌC VIỆN NGÂN HÀNG - TRẦN THỊ THU HƯỜNG NGHI N CỨU C C NHÂN TỐ NH HƯỞNG Đ N TÀI CH NH TOÀN DIỆN TẠI VIỆT N M Chuyên ngành: Tài – Ngân hàng Mã số: 9340201 LUẬN ÁN TI N SĨ KINH T Người hướng dẫn khoa học: PGS TS Ph Thị H TS Ng Ti Đô g H Nội, 2022 g h i LỜI C M ĐO N Tôi xin cam đoan cơng trình nghiên cứu riêng tơi, hướng dẫn nhà khoa học: PGS TS Ph m Th Hoàng nh TS Nguy n Ti n Đơng Các k t nghiên cứu trình bày luận án trung thực, khách quan chưa công bố nghiên cứu khác báo, vi t hội thảo báo, vi t hội thảo đồng tác giả nêu danh mục cơng trình khoa học có liên quan đ n luận án Các thông tin, liệu sử dụng luận án thu thập từ thực t , có nguồn gốc trích dẫn rõ ràng, xử lý trung thực khách quan Hà Nội, ngày tháng nă Tác giả luận án 2022 ii LỜI C M ƠN NCS xin cảm ơn Ban giám đốc Học viện Ngân hàng, Khoa Sau đ i học thầy/cơ tham gia giảng d y chương trình nghiên cứu sinh t o điều kiện để NCS học tập nghiên cứu NCS xin cảm chuyên gia, nhà nghiên cứu góp ý đồng nghiệp hỗ trợ để tác giả hoàn thành luận án Lời cảm ơn sâu sắc xin trân trọng gửi tới PGS TS Ph m Th Hồng nh TS Nguy n Ti n Đơng nhiệt tình hướng dẫn, bảo động viên NCS suốt trình thực luận án Cuối cùng, NCS xin gửi lời cảm ơn tới gia đình, b n bè đồng hành chia sẻ với tác giả trình nghiên cứu Trân trọng cảm ơn! Tác giả iii MỤC LỤC LỜI C M ĐO N i LỜI C M ƠN ii MỤC LỤC iii DANH MỤC TỪ VI T TẮT vi LỜI MỞ ĐẦU CHƯƠNG 1: CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ NHÂN TỐ NH HƯỞNG Đ N TÀI CH NH TOÀN DIỆN 20 1.1 Lý luận chung tài ch nh toàn diện 20 1.1.1 Khái niệm 20 1 Các cấu phần tài ch nh toàn diện 21 1.1.3 Vai trị tài tồn diện .29 1.2 Các số đánh giá tài ch nh toàn diện .32 Chỉ số tài ch nh toàn diện cấu phần 32 1.2.2 Chỉ số tài ch nh toàn diện t ng hợp 46 1.3 Các nhân tố ảnh hưởng đ n tài ch nh toàn diện 49 1.3.1 Nhóm phía cung 49 1.3.2 Nhóm phía cầu 51 1.3.3 Nhóm mơi trường kinh t - xã hội 57 T M T T CH NG 64 CHƯƠNG 2: PHƯƠNG PH P NGHI N CỨU 65 Quy trình nghiên cứu luận án 65 2.2 Lựa chọn mơ hình nhân tố từ ph a cung môi trường kinh t -xã hội ảnh hưởng tới tài tồn diện 67 2 Mơ hình nghiên cứu 67 2 Dữ liệu nghiên cứu 71 2.3 Lựa chọn mô hình nhân tố từ ph a cầu ảnh hưởng tới tài tồn diện 73 Mơ hình nghiên cứu 73 Dữ liệu nghiên cứu 77 iv T M T T CH NG 79 CHƯƠNG 3: THỰC TRẠNG TÀI CH NH TOÀN DIỆN TẠI VIỆT NAM 80 3.1 Khung pháp lý tài tồn diện t i Việt Nam 80 3.2 Thực tr ng tài tồn diện t i Việt Nam 82 Chủ thể cung cấp sản ph m d ch vụ tài ch nh 82 3.2.2 Sản ph m d ch vụ cung cấp .89 3.2.3 Người sử dụng d ch vụ tài .98 3 Đánh giá thực tr ng tài ch nh toàn diện t i Việt Nam .103 3 K t đ t 103 3 H n ch 104 3 Nguyên nhân h n ch 105 T M T T CH NG 109 CHƯƠNG 4: K T QU ĐỊNH LƯỢNG CÁC NHÂN TỐ NH HƯỞNG Đ N TÀI CH NH TOÀN DIỆN 110 Mơ hình nhân tố ph a cung môi trường kinh t – xã hội ảnh hưởng đ n tài tồn diện 110 1 Thống kê mô tả kiểm đ nh 110 4.1.2 K t mô hình 116 4.2 Mơ hình nhân tố ph a cầu ảnh hưởng đ n tài tồn diện .119 Thống kê mô tả kiểm đ nh 119 4.2.2 K t mơ hình 122 4.2.3 Thảo luận k t 124 T M T T CH NG 127 CHƯƠNG 5:KHUY N NGHỊ VỀ TÀI CHÍNH TỒN DIỆN TẠI VIỆT NAM 128 Đinh hướng tài tồn diện t i Việt Nam .128 Các khuy n ngh sách .131 Khuy n ngh ch nh sách chủ thể cung ứng sản ph m, d ch vụ tài ch nh 131 5.2.2 Khuy n ngh ch nh sách sản ph m d ch vụ tài .139 Khuy n ngh ch nh sách người sử dụng sản ph m d ch vụ tài ch nh 143 v Khuy n ngh ch nh sách từ ph a môi trường kinh t – xã hội .157 T M T T CH NG 159 K T LUẬN 160 DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KH O .162 PHỤ LỤC .173 vi DANH MỤC TỪ VI T TẮT Từ vi t tắt Nghĩa ti ng Việt Nghĩa ti ng nh ADB Ngân hàng phát triển Châu Asian Development Bank ATMs Máy r t tiền tự động Automated Teller Machines BCTC Báo cáo tài ch nh DVTC D ch vụ tài ch nh FII Chi số tài ch nh toàn diện Financial Inclusion Index GDP T ng sản ph m quốc nội Gross Domestic Products HTTC Hệ thống tài ch nh IMF Qu tiền tệ quốc t NHCSXH Ngân hàng Ch nh sách Xã hội NHNN Ngân hàng Nhà nước NHTM Ngân hàng thương m i SMEs Doanh nghiệp nh vừa International Monetary Fund Small and medium-sized enterprises TCTC T chức tài ch nh TCTD T chức t n dụng WB Ngân hàng Th giới World bank OLS Bình phương nh thơng Ordinary least squares thường REM Mơ hình hiệu ứng ngẫu nhiên Random effect model FEM Mơ hình hiệu ứng cố đ nh Fixed effect model GMM Mơ hình moment t ng quát Generalized Method of Moments CAR Tỷ lệ an tồn vốn Capital adequacy ratio VAR Mơ hình Vec-tơ tự hồi quy Vector Autoregression vii DANH MỤC HÌNH Hình 1.1: Giáo dục tài 24 Hình 1.2: Vai trị tài tồn diện với phát triển kinh t .29 Hình 1.3 : Mối tương quan tài tồn diện Phát triển kinh t .30 Hình 2.1: Mơ hình nghiên cứu 76 Hình 5.1: Chi n lược quốc gia giáo dục tài .145 Hình 5.2: Cấp độ giáo dục tài .146 DANH MỤC B NG Bảng 1 T ng hợp số tiêu ch đo lường tài ch nh toàn diện .35 Bảng 1.2: Các số tài tồn diện G20 39 Bảng 1: Giả thuy t nghiên cứu 69 Bảng 2.2: Giả thi t nghiên cứu 73 Bảng 3.1 Số lượng t chức cung cấp DVTC năm 2016-2020 t i Việt Nam 83 Bảng 3.2: Số lượng chi nhánh ngân hàng t i Việt Nam giai đo n 2016-2020 86 Bảng 3.3 Tỷ lệ mở tài khoản tiền gửi ti t kiệm t i Việt Nam 100 Bảng 1: X p h ng FII quốc gia Châu 111 Bảng : Thống kê mô tả bi n sử dụng mơ hình 112 Bảng Ma trận hệ số tương quan bi n mơ hình 113 Bảng 4: Hệ số VIF .114 Bảng 5: K t hồi quy theo mơ hình OLS, FEM REM 115 Bảng 6: So sánh giả thuy t k t nghiên cứu mơ hình .116 Bảng 7: Thống kê mô tả bi n sử dụng mơ hình 119 Bảng 4.8: Ma trận hệ số tương quan bi n mơ hình 121 Bảng 4.9: Hệ số VIF .122 Bảng 10: Các bi n phụ thuộc 122 Bảng 4.11: K t ước lượng mơ hình 123 Bảng 12 : So sánh giả thuy t k t nghiên cứu mơ hình 124 Bảng 5.1 Quan điểm th c đ y tài ch nh toàn diện Việt Nam .128 viii DANH MỤC SƠ ĐỒ Sơ đồ 2.1 Quy trình nghiên cứu .65 DANH MỤC BIỂU ĐỒ Biểu đồ 1: Số lượng chi nhánh ngân hàng t i nước SE N từ năm 2016- 2020 87 Biểu đồ 2: Số lượng máy TMs t i Việt Nam từ năm 2016-2020 .88 Biểu đồ 3: Số lượng TMs giai đo n 2016-2020 t i nước SE N 89 Biểu đồ 3.4 Tình hình phát triển tài khoản toán cá nhân người dân Việt Nam từ năm 2016-2020 90 Biểu đồ Tốc độ tăng trưởng số lượng tài khoản ngân hàng/1 000 người trưởng thành 91 Biểu đồ 6: Số lượng thẻ t n dụng thẻ ghi nợ Việt giai đo n 2016- 2020 92 Biểu đồ 7: Tốc độ tăng trưởng số lượng thẻ t n dụng/1 000 người trưởng thành 93 Biểu đồ 8: Tốc độ tăng trưởng số lượng thẻ ghi nợ/1 000 người trưởng thành 94 Biểu đồ 3.9 T ng hợp giá tr số lượng giao d ch toán giai đo n 2016- 2020 95 Biểu đồ 3.10: Tỷ lệ dư nợ/GDP tiền gửi/GDP t i Việt Nam giai đo n 2016-2020 97 Biểu đồ Tỷ trọng sử dụng d ch vụ tài ch nh-ngân hàng mẫu nghiên cứu 120 ... 2: Các nhân tố ph a cầu ảnh hưởng đ n tài ch nh toàn diện t i Việt Nam với bi n phụ thuộc Tài khoản ti t kiệm 193 Phụ lục 3: Các nhân tố ph a cầu ảnh hưởng đ n tài ch nh toàn diện t i Việt. .. 7: Các nhân tố ph a cầu ảnh hưởng đ n tài ch nh toàn diện t i Việt Nam với bi n phụ thuộc tài ch nh toàn diện t ng hợp 197 LỜI MỞ ĐẦU L DO LỰ CHỌN ĐỀ TÀI Sự ảnh hưởng tài ch nh toàn diện. .. hiên tốt chi n lược đề điều quan trọng xác đ nh nhân tố ảnh hưởng tới tài ch nh toàn diện Nghiên cứu nhân tố ảnh hưởng tới tài ch nh toàn diện quan tâm nhiều tác giả th giới kể đ n nghiên cứu