Báo cáo tổng hợp công ty cổ phần đầu tư và phát triển kinh tế Việt Nam.doc

Báo cáo tổng hợp công ty cổ phần đầu tư và phát triển kinh tế Việt Nam.doc

Chơng I số lý luận chung hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp 1.1 KháI niệm, ý nghĩa hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh nâng cao hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh kinh tế thị trờng 1.1.1 Khái niệm hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh Hiệu vấn đề đợc nhà nghiên cứu kinh tế nh nhà quản lý kinh doanh quan tâm hàng đầu Hiệu theo cách đợc hiểu tiêu chất lợng phản ánh mối quan hệ kết thu đợc vµ chi phÝ bá NÕu chi phÝ bá kết mang lại nhiều điều có ý nghĩa hiệu kinh tế cao ngợc lại Trong điều kiện kinh doanh theo chế thị trờng để thực nghiêm ngặt chế độ hạch toán kinh tế, đảm bảo lấy doanh thu bù đắp đợc chi phí có lÃi đòi hỏi hoạt động kinh doanh doanh nghiệp phải có hiệu cao để doanh nghiệp đứng vững phát triển kinh tế có nhiều thành phần, có cạnh tranh quan hệ quốc tế với nớc ngày đợc mở rộng Hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh hiểu phạm trï kinh tÕ biĨu hiƯn tËp trung cđa sù ph¸t triển kinh tế theo chiều sâu phản ánh trình độ khai thác nguồn lực( nhân tài, vật lực, nguồn vốn) trình độ chi phí nguồn lực trình tái sản xuất nhằm thực mục tiêu kinh doanh Hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp nớc ta đợc đánh giá hai phơng diện hiệu kinh tế hiệu xà hội Hiệu kinh tế doanh nghiệp phản ánh đóng góp doanh nghiệp vào việc thực mục tiêu kinh tế xà hội kinh tế quốc dân Còn hiệu xà hội doanh nghiệp đợc biểu thông qua hoạt động góp phần nâng cao trình độ văn hoá xà hội lĩnh vực thoả mÃn nhu cầu hàng hoá - dịch vụ, góp phần nâng cao văn minh xà hộiTiêu chuẩn hiệu xà hội thoả mÃn nhu cầu có tính chất xà hội tơng ứng với nguồn nhân tài, vật lực ảnh hởng tới mục đích Hiện hiệu xà hội hoạt động kinh doanh đợc đánh giá thông qua biện pháp xà hội Nhà nớc thời kỳ Hiệu kinh tế hiệu xà hội có mâu thuẫn, có thèng nhÊt víi NÕu doanh nghiƯp cã l·i đời sống nhân viên đợc cải thiện, đồng thời doanh nghiệp nộp ngân sách để thực mục tiêu xà hội nh: Xây dựng công trình công cộng, xoá đói giảm nghèo Nh vậy, doanh nghiệp vừa đạt đợc hiệu kinh doanh vừa đạt hiệu x· héi NÕu doanh nghƯp cã hiƯu qu¶ kinh tÕ không đạt đợc hiệu xà hội Đối với doanh nghiệp Nhà nớc đợc giao nhiệm vụ kinh doanh nhằm mục đích phục vụ hải đảo, miền núi chi phí cao làm cho giá toán trở thành đặc biệt, cao giá thị trờng chấp nhận giá đạo Nhà nớc doanh nghiệp thua lỗ Vì vậy, doanh nghiệp không đạt đợc hiệu kinh tế, nhng thực đợc hiệu xà hội Tuy nhiên việc xác định hiệu kinh tế hiệu xà hội tơng đối tiêu phản ánh đồng thời hiệu kinh tế hiệu xà hội Vì vậy, để đánh giá hiệu kinh doanh ngời ta không đánh giá hiệu kinh tế cách độc lập mà xem xét hiệu xà hội Một doanh nghiệp muốn tồn phát triển trình hoạt động kinh doanh phải đem lại hiệu quả.Và điều mà doanh nghiệp quan tâm hiệu kinh tế có hiệu kinh tế doanh nghiệp tồn phát triển đợc Trong khoá luận này, nói đến hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh xét phơng diện hiệu kinh tế Ta mô tả hiệu kinh tế công thức sau: Hiệu kinh tế Kết đạt đợc = Hao phí nguồn lực cần thiết gắn với kết đạt đợc 1.1.2 ý nghĩa hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh Nh đà biết, mục đích hoạt động kinh doanh doanh nghiệp lợi nhuận hay nói rộng tăng hiệu kinh tế hoạt động kinh doanh Hiệu kinh doanh phản ánh trình độ sử dụng nguồn lực doanh nghiệp nhằm đạt hiệu cao mà biểu cụ thể lợi nhuận chi phí thấp Lợi nhuận khoản lại sau doanh nghiệp đà trừ khoản chi phí phát sinh trình kinh doanh Nhờ thu đợc lợi nhuận doanh nghiệp có điều kiện để tái sản xuất mở rộng sản xuất Từ tạo điều kiện để nâng cao đời sống công nhân viên doanh nghiệp mà nâng cao điều kiện để phục vụ khách hµng, thùc hiƯn nghÜa vơ víi Nhµ níc Do vËy, yêu cầu đặt doanh nghiệp nhà quản lý cần thiết phải đánh giá hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh để tìm nhân tố ảnh hởng đến hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh, từ có biện pháp thích hợp phát huy nhân tố tích cực hạn chế nhân tố tiêu cực 1.1.3 Sự cần thiết nâng cao hiệu hoạt động s¶n xt kinh doanh cđa DN nỊn kinh tÕ thị trờng Đối với kinh tế quốc dân, việc doanh nghiệp nâng cao hiệu hoạt động sản xuÊt kinh doanh cã ý nghÜa hÕt søc quan träng góp phần phân bổ nguồn lực quốc gia cách hợp lý, tránh lÃng phí nguồn lực có hạn Đối với doanh nghiệp, hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh nh yếu tố định đến tồn phát triển doanh nghiệp.Vì kinh tế thị trờng cạnh tranh gay gắt có nhiều doanh nghiệp tham gia cung cấp sản phẩm dịch vụ, thị phần bị chia nhỏ doanh nghiệp phải tìm cách để tăng kết thu đợc đơn vị chi phí bỏ điều đồng nghĩa với việc nâng cao hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh Các doanh nghiệp luôn tìm cách nâng cao hiệu kinh doanh, biện pháp để tăng hệ số so sánh kết vào thời kỳ khác Với ngời lao động, hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh có ý nghĩa to lớn doanh nghiệp làm ăn có hiệu có điều kiện tốt để chăm lo cho ngời lao động mặt nh: chế độ lơng thoả đáng, điều kiện làm việc tốt, sách cho ngời lao động phù hợp.Nh vậy, hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh có ý nghĩa tạo động lực cho ngời lao động 1.2 Các nhân tố ảnh hởng đến hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh DN Các nhân tố ảnh hởng đến hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh DN bao gồm nhân tố khách quan nhân tố chủ quan Trong phạm vi viết khoá luận này, xin đa số nhân tố 1.2.1 Các nhân tố khách quan Các nhân tố khách quan ảnh hởng đến hiệu HĐSXKD nhân tố bên tác động đến HĐSXKD DN mà DN điều chỉnh đợc, nhng DN cần hiểu rõ để nắm bắt đợc hội lờng trớc nguy Môi trờng vĩ mô môi trờng ngành bao gồm nhân tố khách quan ảnh hởng đến hiệu HĐSXKD DN Cụ thể là: 1.2.1.1 Môi trờng kinh tế Môi trờng có ảnh hởng lớn đến tồn phát triển DN Với tốc độ tăng trởng kinh tế cao nh đất nớc ta năm gần (7- 8%/ năm) tác ®éng tÝch cùc tíi toµn bé nỊn kinh tÕ, kinh tế phát triển mạnh, doanh thu ngời dân cao hơn, đời sống nhân dân cải thiện, nhu cầu nhà mới, đẹp tất yếu, tạo điều kiện tốt cho công ty xây dựng có hợp đồng Mặt khác, nớc ta trình xây dựng công nghiệp hoá, công ty, xí nghiệp, khu công nghiệp phát triển mạnh, giao thông cần cải thiện, điều đồng nghĩa có nhiều hội cho công ty Nền kinh tế tăng trởng nóng lại tiềm ẩn nguy lạm phát có ảnh hởng tiêu cực đến kinh tế, ảnh hởng đến hoạt động kinh doanh công ty Trong năm gần đây, số giá mức cao, nguyên vật liệu đầu vào tăng cao, xăng dầu, thép, làm cho chi phí xây dựng tăng nhanh, điều làm cho lợi nhuận công ty xây dựng bị giảm Vì vậy, DN cần có kế hoạch cung ứng, dự trữ, sử dụng NVL cho hợp lý, tránh lÃng phí, tiết kiệm chi phí để nâng cao hiệu HĐSXKD 1.2.1.2 Môi trờng công nghệ Trong năm gần đây, công nghệ đà phát triển mạnh Việt Nam, chuyển giao công nghệ diễn mạnh Các DN có hội tiếp cận với nhiều công nghệ sản xuất tiên tiến Yêu cầu tất yếu khách quan DN phải đổi công nghệ cho phù hợp với yêu cầu ngày cao khách hàng Tuy nhiên, DN cần quan tâm đến vấn đề lựa chọn công nghệ cho phù hợp với nhân lực công nghệ, tránh việc sử dụng công nghệ đại, không cần thiết mà trình độ hiểu biết sử dụng công nghệ yếu, nh gây lÃng phí lớn 1.2.1.3 Môi trờng trị, luật pháp Chính trị ổn định điều kiện tốt doanh nghiệp đầu t xây dựng ngợc lại Tình hình trị nớc ta đợc coi ổn định, đợc nớc đánh giá môi trờng đầu t ổn định, hội ®èi víi doanh nghiƯp Lt ®Çu t níc ta năm gần đợc điều chỉnh cách hợp lý với yêu cầu thực tiễn, thủ tục xin cấp giấy phép đầu t nhanh hơn, điều kiện để tiến hành thi công nhanh hơn, thời gian chờ đợi đợc rút ngắn Tuy nhiên, hệ thống luật nớc ta cha ổn định, sửa đổi, vậy, kinh doanh công ty cần nắm rõ luật để ứng xử cho phù hợp tránh xảy tranh chấp kinh tế 1.2.1.4 Môi trờng tự nhiên, xà hội, văn hoá Tài nguyên nớc ta đợc coi dồi dào: gang thép, quặng, dầu mỏlà nguồn cung cấp nguyên vật liệu đầu vào cho công ty xây dựng Song tài nguyên đứng nguy cạn kiệt khai thac nhiều không hợp lý, công ty đối mặt với tăng giá nguyên vật liệu lợng năm gần Cơ cấu dân c nớc ta thay đổi, dân số ngày tăng, nhu cầu nhà ở, công trình giao thông: đờng xá, trờng học, bệnh viện tăng, hội cho công ty xây dựng có hợp đồng Đời sống ngời dân đợc nâng cao, văn hoá tiêu dùng khác, yêu cầu công trình xây dựng cao hơn, trọng đến tính thẩm mỹ chất lợng hơn, DN cần nắm bắt đợc thị hiếu khách hàng xu hớng chung toàn xà hội 1.2.1.5 Môi trờng ngành Các đối thủ cạnh tranh: Các đối thủ cạnh tranh ngành bao gồm tổ chức, cá nhân cung cấp loại hàng hoá dịch vụ thoả mÃn nhu cầu khách hàng mục tiêu DN Trong thời kì công nghiệp hoá- đại hóa nớc ta nhu cầu xây dựng lớn yêu cầu tất yếu DN xây dựng tăng lên, điều đồng nghĩa với cạnh tranh gay gắt DN để giành lấy khách hàng Đặc biệt với công ty non trẻ áp lực cạnh tranh lại lớn, trớc DN lực tài lẫn kinh nghiệm, có nguy bị rút khỏi ngành không nâng cao khả cạnh tranh Hơn nữa, thị trờng xây dựng đợc đánh giá thị trờng tiềm năng, tiểm ẩn đối thủ cạnh tranh tơng lai Các DN bị áp lực từ đối thủ cạnh tranh đối thủ cạnh tranh tiềm ẩn Vì vậy, DN cần phân tích điểm mạnh, điểm yếu để đa chiến lợc cạnh tranh hợp lý áp lực từ nhà cung ứng Do nguồn tài nguyên ngày khan hiếm, nguyên vật liệu khó thay nên nhà cung ứng ngày gây áp lực cho công ty xây dựng giá cả, chất lợng, thời hạn phơng thức toán Giá lợng tăng nhanh, nhà cung ứng đầu tạo tình trạng khan giả đẩy giá sản phẩm tăng cao gây nhiều khó khăn cho công ty xây dựng áp lực từ phía khách hàng Trong thị trờng cạnh tranh hoàn hảo, công ty phải chịu sức ép lớn từ phía khách hàng có nhiều nhà thầu để chủ đầu t lựa chọn với phơng châm khách hàng thợng đế công ty phải đàm phán, thơng l6 ợng với khách hàng để đến thống có lợi cho bên Các khách hàng thờng đa sức ép nh: thời gian thi công, bàn giao công trình, chất lợng công trình, t vấn thiết kế, giám sát 1.2.2 Các nhân tố chủ quan 1.2.2.1 Nhân tố quản lý Bộ máy quản lý gọn nhẹ, hoạt động có hiệu cao cho phép doanh nghiệp sử dụng hợp lý tiết kiệm yếu tố vật chất trình sản xuất kinh doanh, giúp lÃnh đạo doanh nghiệp đề định đạo kinh doanh xác, kịp thời nắm bắt đợc thời Muốn đạt đợc hiệu sản xuất kinh doanh cao đòi hỏi doanh nghiệp phải ý tới nhiều nhân tố có vấn đề quản lý Quản lý tốt tức đà tạo đợc phối hợp hoạt động nhịp nhàng phòng ban, phân xởng, khai thác tối đa tiềm lao động, tạo ®iỊu kiƯn cho mäi ngêi, mäi kh©u, mäi bé phËn phát huy đầy đủ quyền chủ động sáng tạo sản xuất kinh doanh Để quản lý tốt, doanh nghiệp phải có đội ngũ cán quản lý nhanh nhạy, nhiệt tình có kinh nghiệm 1.2.2.2 Nhân tố ngời Nhân tố ngời sản xuất kinh doanh doanh nghiệp đóng vai trò quan trọng, ngời chủ thể trình sản xuất kinh doanh, trực tiếp tham gia vào hoạt động sản xuất kinh doanh Do đó, nhân tố ngời ¶nh hëng trùc tiÕp tíi kÕt qu¶ s¶n xuÊt kinh doanh Doanh nghiệp có đội ngũ cán quản lý giỏi, thể trình độ phân công lao động hợp lý hiệu lao động tăng, ngợc lại, sản xuất kinh doanh doanh nghiệp bị ảnh hởng xảy tình trạng nơi thiếu lao động nơi thừa lao động Bên cạnh đó, tay nghề ngời lao động có ¶nh hëng kh«ng nhá tíi kÕt qu¶ s¶n xt cđa doanh nghiệp, ngời lao động có tay nghề cao sản phẩm họ làm đảm bảo tiêu chuẩn chất lợng, giảm phế phẩm, tiết kiệm nguyên vật liệu Trong trờng hợp ngợc lại, lợng hao phí nguyên vật liệu lớn, phế phẩm nhiều, làm tăng chi phí sản xuất dẫn đến giảm hiệu kinh doanh Do nhân tố ngời có tầm quan trọng, đòi hỏi doanh nghiệp phải có kế hoạch đào tạo tay nghề cho lao động, đảm bảo quyền làm chủ cá nhân, chăm lo tới đời sống vật chất tinh thần cho công nhân viên, đồng thời có hình thức thởng phạt hợp lý nhằm khuyến khích ngời lao động có ý thức trách nhiệm, gắn bó, tâm huyết với doanh nghiệp, từ sẵn sàng làm việc hết khả 1.2.2.3 Yếu tố tài Bất kì DN muốn hoạt động sản xuất kinh doanh có hiệu cần phải quản lý tốt tình hình tài để đa định tài quan trọng có liên quan đến tồn phát triển DN nh: định đầu t, định huy động vốn, định phân phối, ngân quỹ Để tiến hành sản xuất kinh doanh, nhà DN phải xử lý quan hệ tài thông qua phơng thức giải vấn đề quan trọng sau: Thứ nhất, nên đầu t dài hạn vào đâu cho phù hợp với loại hình sản xuất kinh doanh lựa chọn Đây chiến lợc đầu t dài hạn DN sở để dự toán vốn đầu t Thứ hai, nguồn vốn đầu t mà DN khai thác nguồn nào? Thứ ba, vấn đề quản lý hoạt động tài hàng ngày DN đợc quản lý nh nào? Chẳng hạn, việc thu tiền từ khách hàng trả tiền cho nhà cung cấp? Đây định tài ngắn hạn chúng liên quan chặt chẽ tới quản lý tài sản lu động DN 1.3 hệ thống tiêu đánh giá hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh DN Để đánh giá hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh cách xác cã c¬ së khoa häc, ngêi ta thêng sư dơng hệ thống tiêu phù hợp gồm: + Chỉ tiêu tổng hợp + Chỉ tiêu chi tiết Từ vận dụng phơng pháp thích hợp để đánh giá theo hệ thống 1.3.1 Các tiêu tổng hợp 1.3.1.1 Hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh theo dạng hiệu số Theo tiêu này, hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh đợc biểu chủ yếu dới dạng lợi nhuận mà doanh nghiệp đạt đợc kì: Tỉng lỵi nhn = Tỉng doanh thu - Tỉng chi phí Căn vào số lợi nhuận cụ thể đạt đợc, doanh nghiệp đánh giá đợc hoạt động sản xuất kinh doanh có hiệu hay không? Phơng pháp có u điểm tính toán đơn giản, thn tiƯn vËy dƠ thùc hiƯn song cịng cã nhiều nhợc điểm nh: không cho phép đánh giá đợc hết chất lợng hoạt động kinh doanh doanh nghiệp không so sánh đợc kết năm doanh nghiệp Thứ hai, không phản ánh đợc nguồn lực tiềm tàng doanh nghiệp, nh không phản ánh đợc chất nhân tố ảnh hởng tới hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh ( qui mô, cấu, lợi kinh doanh) Thật vậy, giả sử xem xét tiêu lợi nhuận với cách đánh giá dạng hiệu số dẫn tới cách hiểu đơn giản thông thờng kinh doanh đảm bảo thu bù chi có lÃi, có hiệu Mặc dù lợi nhuận kết kinh tế thu đợc sau trừ tất khoản chi phí đà bỏ ra, phản ánh mức độ định kết kinh doanh Nhng đánh giá nh không xác lẽ tổng mức lợi nhuận thu đợc phụ thuộc vào phát triển theo chiều rộng chiều sâu, tức mở rộng quy mô doanh nghiệp, tăng lợng đầu t vào tăng kết thu đợc đơn vị chi phí đầu t Tổng kết kết năm thu đợc lớn năm trớc nhờ tăng lợng đầu t vào lớn lợng tăng kết thu đợc 13.1.2 Hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh theo số tơng đối Hiện nay, tiêu đợc hầu hết nhà kinh tế công nhận áp dụng rộng rÃi thực tế Hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh đợc tính theo công thức: Kết đạt đợc Hiệu = Hao phí nguồn lực cần thiết gắn với kinh doanh kết đạt đợc Ưu điểm cách chỗ, khắc phục đợc tất nhợc điểm mà cho phép phản ánh hiệu cách toàn diện Với cách phản ánh cách đánh giá xác định hiệu dạng phân số hình thành nên hệ thống tiêu phản ánh hiệu từ góc độ khác từ tổng quát tới chi tiết Tuy nhiên, sử dụng tiêu đánh giá hiệu dạng phân số có nhợc điểm phức tạp đòi hỏi phải có quan điểm hợp lý việc sử dụng tiêu hiệu quản lý kinh tế 1.3.2 Các tiêu chi tiết Việc sử dụng chi tiêu chi tiết khắc phục nhợc điểm chi tiêu tổng hợp, tiêu tạo điều kiện nghiên cứu toàn diện, phân tích ảnh hởng tiêu cực hay tích cực nhân tố tới hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh Hệ thống tiêu đợc xét dới góc độ khác dới đây: 1.3.2.1 Nhóm 1: Một số tiêu liên quan đến tỷ suất lợi nhuận: Lợi nhuận tuyệt đối không phản ánh mức độ hiệu sản xuất kinh doanh tiêu không chịu tác động thân chất lợng công tác doanh nghiệp mà chịu ảnh hởng qui mô sản xuất DN Vì vậy, để đánh giá đắn kết kinh doanh DN cần phải sử dụng tiêu tỷ suất lợi nhuận Tỷ suất lợi nhuận Tổng doanh thu : đợc tính nh sau: LNST ( LNTT) Tỷ suất lợi nhuận tổng DT (DTT) = x 100 Tổng DT ( DT thuần) Chỉ tiêu phản ảnh 100 đồng doanh thu mà công ty thực kì có đồng lợi nhuận trớc thuế hay lỵi nhn sau th  Tû st lỵi nhn tổng tài sản : đợc tính công thức: 10 sức sinh lợi Vốn LĐ LNtăng thêm5 tăng thêm LNtăng thêm5 = VLĐtăng VLĐtăng thêm5 thêm4 = -0.0032 tức -14.91 % Tổng hợp ảnh hởng nhân tố: -Mức chênh lệch sức sinh lợi vốn lu động tăng thêm: 0.0035 - 0.0032 = 0.0003 -Tốc độ tăng: 16.16% -14.91 % = 1.25% Ta thấy sức sinh lợi vốn lu động tăng thêm năm 2005 tăng không đáng kể so với năm 2004 Để so sánh sức sinh lợi VCĐ VLĐ ta có biểu đồ sau: Biểu đồ so sánh sức sinh lợi VCĐ VLĐ 0.8 0.7 0.6 0.5 0.4 0.3 0.2 0.1 2003 2004 2005 Sức sinh lợi VLĐ Sức sinh lợi VCĐ 2.2.4.3) Hiệu sử dụng nguyªn vËt liƯu Sư dơng tiÕt kiƯm nguyªn vËt liƯu mục tiêu để giảm chi phí sản xuất, hạ giá thành sản phẩm, tăng mức lợi nhuận cho doanh nghiệp Bởi vậy, việc đánh giá hiệu sử dụng nguyên vật liệu(NVL) cần thiết doanh nghiệp nói chung công ty cổ phần đầu t phát triển kinh tế Việt Nam nói riêng 57 Để đánh giá hiệu sử dụng NVL ta phân tích số tiêu sau: đơn vị 1000đ Chỉ tiêu Chi phí NVL Chi phí NVL tăng thêm Sức sản xuất NVL = DT/Chi phí NVL Suất tăng trởng NVL tăng thêm = DT tăng thêm/chi phí NVL tăng thêm Sức sinh lỵi cđa NVL=LNST/Chi phÝ NVL Søc sinh lỵi cđa NVL tăng thêm= LNST tăng thêm/ chi phí NVL tăng thªm 2003 5,484,577 895,984 1.94 2004 6,561,275 1,076,698 2.05 2005 8,326,638 1,765,363 2.08 3.08 2.58 2.22 0.01 0.03 0.04 0.016 0.098 0.069 NhËn xÐt: + Søc s¶n xt cđa NVL: năm 2003 sức sản xuất NVL 1.94 nghĩa đồng NVL mà công ty cổ phần đầu t phát triển kinh tế Việt Nam đầu t thu đợc 1.94 đồng doanh thu Năm 2004, 2005 sức sản xuất NVL tăng dần Việc sức sản xuất NVL tăng làm tăng doanh thu công ty Sức sản xuất NVL tăng nhân tố sau: ã Doanh thu: năm 2005 tăng so với năm 2004 3,919,159 ngđ tức tăng 29.19% làm cho sức sản xuất NVL tăng lợng là: sức sản xuất NVL DT5 DT4 CPNVL4 CPNVL4 = =0.597 tức tăng 29.2% ã Chi phí nguyên vật liệu: năm 2005 tăng so với năm 2004 1,765,363 ngđ hay 26.9% làm cho sức sản xuất NVL giảm lợng là: sức sản xuất NVL DT5 DT5 CPNVL5 CPNVL4 = = -0.561 tøc gi¶m 21.7% Tổng hợp ảnh hởng nhân tố: 58 Mức chênh lệch: 0.597 -0.561=0.037 Tốc độ tăng: 29.2% - 21.7% = 7.4% Ta thÊy, søc s¶n xt cđa NVL năm 2005 tăng so với năm 2004 0.037 hay tăng 7.4% so với năm 2004 có nghĩa Công ty bỏ đồng chi phí NVL thu tăng thêm 0.037 đồng doanh thu so với năm trớc + Suất tăng trởng NVL tăng thêm: So sánh năm 2004 2005 ta thấy, suất tăng trởng NVL năm 2005 giảm so năm 2004 nhân tố sau: ã Doanh thu tăng thêm: ta thấy doanh thu năm 2005 tăng so với năm 2004 1,144,135 ngđ tức tăng 41.23% làm cho suất tăng trởng NVL tăng lợng là: DTtăng thêm5 suất tăng trởng DTtăng thêm4 = CPNVLtăng thêm4 NVL CPNVLtăng thêm4 =1.063 hay 41.2% ã NVL tăng thêm: ta thấy NVL năm 2005 tăng so với 1,765,363ngđ tức tăng 26.9% làm cho suất tăng trởng NVL tăng thêm giảm lợng suất tăng trởng NVL tăng thêm DTtăng thêm5 DTtăng thêm5 CPNVLtăng thêm5 CPNVtăng thêm4 = = -1.420 tức -5163% Tổng hợp ảnh hởng nhân tố: Mức chênh lệch sức sản xuất NVL: 1.063 -1.420 = -0.357 Tốc độ tăng: 41.2%-5163% =5121.8% + Søc sinh lỵi cđa NVL: 59 Ta thÊy, søc sinh lợi NVL năm 2003 0.01 có nghĩa đồng NVL đầu t thu đợc 0.01 đồng lợi nhuận sau thuế Đến năm 2004, sức sinh lợi NVL tăng nhanh lên 0.03, năm 2005 tăng so với năm 2003 ,2004 Nguyên nhân dẫn đến sức sinh lợi NVL tăng nhân tố sau: • Lỵi nhn sau th: ta thÊy lỵi nhn sau thuế năm 2005 tăng so với năm 2004 122,058ngđ tức tăng 67.64% làm cho sức sinh lợi NVL tăng 1lợng là: sức sinh lợi NVL LNST5 LNST4 CPNVL CPNVL = = 0.019 hay 67.6% ã NVL: ta thấy NVL năm 2005 tăng so với 1,765,363 ngđ tức tăng 26.9% làm cho sức sinh lợi NVL giảm lợng sức sinh lợi cña NVL LNST5 LNST5 = CPNVL CPNVL = -0.010 tức -7.5% Tổng hợp ảnh hởng nhân tố: Mức chênh lệch sức sinh lợi NVL: 0.019 - 0.010 = 0.009 Tốc độ tăng: 67.6% - 7.5% = 60.1% Ta thấy, sức sinh lợi NVL năm 2005 tăng so với năm 2004 cao, tốc độ tăng lợi nhuận sau thuế tăng cao so với tốc độ tăng chi phí nguyên vật liệu, chøng tá viƯc sư dơng chi phÝ NVL lµ tiÕt kiệm làm cho sức sinh lợi NVL tăng cao Đây yếu tố tích cực cần phát huy + Sức sinh lợi NVL tăng thêm: Sức sinh lợi NVL tăng thêm năm 2005 giảm so với năm 2004 Sức sinh lợi NVL tăng thêm cho biết đồng NVL tăng thêm số lợi nhuận sau 60 thuế tăng thêm công ty bao nhiêu? Ta thấy, năm 2005 1đồng NVL tăng thêm lợi nhuận sau thuế tăng thêm 0.069 đồng Sức sinh lợi NVL tăng thêm nhân tố sau: ã Lợi nhuận sau thuế tăng thêm: ta thấy lợi nhuận năm 2005 tăng so với năm 2004 122,058 ngđ tức tăng 67.64% làm cho sức sinh lợi NVL tăng thêm tăng lợng là: sức sinh lợi NVL tăng thêm LNST tăng thêm5 = LNST tăng thêm4 CPNVLtăng thêm4 CPNVLtăng thêm4 = 0.0158 Hay 12.1 % ã CPNVL tăng thêm: ta thấy CP NVL năm 2005 tăng so với 1,765,363 ngđ tức tăng 26.9 % làm cho sức sinh lợi NVL tăng thêm giảm lợng sức sinh lợi NVL tăng LNST tăng thêm5 LNST tăng thêm5 = CPNVLtăng CPNVLtăng thêm5 thêm4 = -0.0442 hay -34.02 % Tổng hợp ảnh hởng nhân tố: -Mức chênh lệch sức sinh lợi NVL tăng thêm: 0.0158 - 0.0442 = - 0.284 -Tốc độ giảm: 12.1 % -34.02 % = -21.92% Dới biểu đồ thể sức sinh lợi NVL: 61 ngđ sức sinh lợi cña NVL 0.04 0.035 0.03 0.025 0.02 0.015 0.01 0.005 2003 2004 2005 Năm Ta thấy, sức sinh lợi NVL năm liên tiếp tăng chøng tá viƯc sư dơng chi phÝ nguyªn vËt liƯu có hiệu quả, tốc độ tăng LNST tăng cao so với tốc độ tăng chi phí NVL 2.2.5 Phân tích khái quát tình hình tài công ty Để đánh giá khái quát tình hình tài công ty cổ phần đầu t phát triển kinh tế Việt Nam ta vào bảng số liệu sau để phân tích Chỉ tiêu 2003 2004 20,645,79 19,729,97 19,152,46 462,298 115,214 915,819 20,645,79 5,745,49 5,095,96 4,662,45 318,298 115,214 649,524 5,745,49 261,272 441,074 179,802 68.82 985,452 1,070,287 84,835 8.61 A Tổng nguồn vốn 10,347,354 14,900,302 I Nợ phải trả 10,331,686 14,634,007 Nợ ngắn hạn 9,983,686 14,490,007 Nợ dài hạn Nợ khác II VCSH 348,000 15,668 144,000 266,295 B Tổng tài sản 10,347,354 14,900,302 559,653 21,804 Đầu t tài sản dài hạn Vốn tiền khoản tơng đơng tiền 2005 Chênh lệch Tuyệt đối Tơng đối 38.56 34.82 32.18 221.04 243.91 38.56 Từ bảng số liệu ta tính toán đợc số tiêu sau: Chỉ tiêu Tỷ suất tự tài trợ =(VCSH/Tổng NV)x100 2003 2004 2005 0.15 1.79 4.44 62 HÖ sè toán nhanh Hệ số toán bình thờng Hệ số lợi nhuận so với tài sản Hệ số đầu t tài sản dài hạn 0.00 1.00 0.01 0.65 0.07 1.02 0.02 1.57 0.06 1.05 0.02 3.12 NhËn xÐt: +Tû suất tự tài trợ : năm 2003, công ty cổ phần đầu t phát triển kinh tế Việt Nam có 1đồng nguồn vốn có 0.00151đ nguồn vốn chủ sở hữu, năm 2004 0.01787 ngđ, năm 2005 0.0443đ, ta thấy hệ số vốn chủ sở hữu tăng dần dấu hiệu đáng mừng cho biết tính tự chủ hoạt động tài doanh nghiệp Hệ số vốn chủ sở hữu tăng nhân tố sau: ã Vốn chủ sở hữu: ta thấy VCSH năm 2005 tăng so với năm 2004 649,524 ngđ tức tăng 243.9% làm cho Hệ số tài trợ VCSH tăng lên lợng là: tỷ suất tự tài trợ VCSH5 VCSH4 = TổngNV4 Tổng NV4 = 0.0436 hay tăng 243.91% ã Tổng nguồn vốn:ta thấy tổng NV năm 2005 tăng so với năm 2004 5,745,493 ngđ hay tăng 38.56% làm cho hệ số tài trợ vốn chủ sở hữu giảm lợng là: tỷ suất tự tài trợ VCSH5 VCSH5 TổngNV5 Tổng NV4 = =-0.0171 hay giảm 95.71% Tổng hợp ảnh hởng nhân tố: Mức chênh lệch hệ số: 0.0436 - 0.0171 = 0.0265 Tốc độ tăng: 243.91% - 95.71% = 148.2% + HƯ sè to¸n nhanh: 63 cho biÕt khả toán nhanh nợ ngắn hạn công ty năm phân tích, tiêu không ổn định Hệ số toán nhanh tăng ảnh hởng nhân tố sau: ã Vốn tiền khoản tơng đơng tiền: ta thấy vốn tiền khoản tơng đơng tiền năm 2005 tăng so với năm 2004 là84,385 ngđ tức tăng 8.6% làm cho hệ số toán nhanh tăng lợng là: hệ số toán nhanh Vốn tiền TĐT5 Vốn tiền TĐT4 Nợ ngắn hạn4 Nợ ngắn hạn4 = = 0.0059 hay tăng 8.61% ã Nợ ngắn hạn:ta thấy tổng nợ ngắn hạn năm 2005 tăng so với năm 4,662,457 ngđ hay tăng 32.1% làm cho hệ số toán nhanh giảm lợng là: hệ số toán nhanh Vốn tiền TĐT5 Vốn tiền TĐT5 = Nợ ngắn hạn5 = -0.0180 hay giảm 26.44% Tổng hợp ảnh hởng nhân tố: Nợ ngắn hạn4 Mức chênh lƯch hƯ sè: 0.0059 -0.0180 = - 0.0121 Tèc ®é giảm: 8.61%-26.44%= - 17.83% + Hệ số toán bình thờng: cho biết khả toán tài sản nợ phải trả công ty Chỉ tiêu tăng dần năm cho thấy công ty có khả toán nợ phải trả góp phần ổn định tình hình tài Hệ số toán bình thờng tăng nhân tố sau: ã Tổng tài sản bình quân: 64 ta thấy tổng tài sản bình quân năm 2005 tăng so với năm 2004 5,745,493ngđ tức tăng 38.55% làm cho hệ số toán bình thờng tăng1 lợng là: Tổng TS5 hệ số toán Tổng TS4 = bình thờng Nợ phải trả4 Nợ phải trả4 = 0.392 hay tăng 38.56% ã Nợ phải trả:ta thấy tổng nợ phải trả năm 2005 tăng so với năm 5,095,969 ngđ hay tăng 34.82% làm cho hệ số toán bình thờng giảm lợng là: bình thờng Tổng TS5 Tổng TS5 Nợ phải trả5 hệ số toán = Nợ phải trả4 = -0.3644 hay giảm 35.79% Tổng hợp ảnh hởng nhân tố: Mức chênh lệch hệ số: 0.392 -0.3644 =0.0282 Tốc độ tăng: 38.56% - 35.79% = 2.77% + Hệ số lợi nhuận so với tài sản: cho biết nguồn đầu t tài sản dài hạn doanh nghiệp, công ty đầu t đồng tài sản dài hạn thu đợc đồng lợi nhuận Ta thấy, hệ số lợi nhuận so với tài sản năm 2005 tăng so với năm 2004 0.0035 tức tăng 20.99% ảnh hởng nhân tố sau: ã Tổng lợi nhuận: ta thấy tổng lợi nhuận năm 2005 tăng so với năm 2004 122,058 ngđ tức tăng 67.6% làm cho hệ số lợi nhuận so với tài sản tăng lợng là: hệ số lợi nhuận so với tài sản Tổng LN5 Tổng LN4 = TSbình quân4 TS bình quân4 = 0.0082 hay tăng 48.7% ã Tổng TS: ta thấy tổng tài sản năm 2005 tăng so với năm 2004 65 5,745,493 ngđ hay tăng 38.56% làm cho hệ số lợi nhuận so với tổng TS giảm lợng là: hệ số LN so với tài sản Tổng LN5 Tổng LN5 TS bình quân5 = -0.0056 hay giảm 33.59% TS bình quân4 = Tổng hợp ảnh hởng nhân tố: Mức chênh lệch hệ số: 0.0082 -0.0056 = 0.0025 Tốc độ tăng: 48.7% -33.59%=15.11% + Hệ số đầu t tài sản dài hạn cho biết công ty có đồng tài sản dài hạn đợc đầu t từ nguồn vốn ổn định Hệ số đầu t dài hạn công ty năm 2005 so với năm 2004 tăng 1.5541tức tăng 98.9% ảnh hởng nhân tố sau: ã Tổng vốn CSH vay dài hạn: ta thấy tổng vốn chủ sở hữu vay dài hạn năm 2005 tăng so với năm 2004 967,822 ngđ tức tăng 235.8% làm cho hệ số đầu t tài sản dài hạn tăng lợng là: Tổng vốn CSH Tổng vốn CSH hệ số đầu t tài vay dài hạn5 vay dài hạn4 = sản dài hạn TS dài hạn4 TS dài hạn4 = 3.704 hay tăng 235.88% ã Tài sản dài hạn ta thấy tài sản dài hạn năm 2005 tăng so với năm 2004 179,802 hay 68.8%làm cho hệ số đầu t tài sản dài hạn giảm lợng là: Tổng vốn CSH vay dài hạn5 hệ số đầu t tài sản dài hạn Tổng vốn CSH vay dài hạn5 TS dài hạn5 TS dài hạn4 = 66 = -2.15018724 hay giảm 136.9% Tổng hợp ảnh hởng nhân tố: Mức chênh lệch hệ số: 3.704 -2.15018724=1.554 Tốc độ tăng: 235.88%-136.9% = 98.9% NhËn xÐt chung: Qua viƯc ph©n tÝch tiêu công ty cổ phần đầu t phát triển kinh tế Việt Nam, ta thấy có tiêu đạt kết cao cần đợc phát huy, thấy đợc tiêu xấu gây ảnh hởng đến hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh Dới bảng tổng hợp tiêu mức biến động tiêu nhân tố ảnh hởng đến tiêu năm 2005 so với năm 2004 : 67 Các tiêu lợi nhuận tỷ suất lợi nhuận TT Chỉ tiêu Tổng LNTT + LN từ HĐSXKD + Lợi nhuận từ hoạt động khác Chênh lệch Tuyệt đối Tơng đối 169,525 67.6 67.34 141.7 122,058 67.6 169,525 - 47,467 93.9 -26.3 0.419 29.3 -0.327 0.746 -22.87 52.2 0.254 21 - 1.202 1.456 -99.3 120.23 Tỉ suất lợi nhuận vốn chđ së h÷u -34.732 -51.3 + Tỉng vèn chđ së hữu + Tổng lợi nhuận sau thuế - 67.57 32.83 -99.7 48.46 Tỉ suất lợi nhuận tổng giá thành 0.488 32.1 + tổng giá thành + Tổng lợi nhuận sau thuÕ 168,072 1,453 -1.51 1.998 -99.2 131.3 Tæng LNST +Tỉng LNTT + Th TNDN Tû st lỵi nhuận doanh thu +Doanh thu + Tổng lợi nhuận sau thuế Tỉ suất lợi nhuận tổng tài sản +Tổng tài sản + Tổng lợi nhuận sau thuế Ta thấy, tiêu lợi nhuận tỷ suất lợi nhuận tốt nh tiêu: tổng LNTT, tổng LNST, tỷ suất lợi nhuận tổng giá thành nhng có tiêu tỷ suất lợi nhuận vốn chủ sở hữu thấp, số vốn chủ sở hữu tăng cao 243.9 % nhng tốc độ tăng lợi nhuận lại thÊp, chøng tá hiƯu qu¶ sư dơng vèn chđ së hữu không cao Các tiêu liên quan đến hiệu sử dụng yếu tố sản xuất sản xuất kinh doanh: TT Chỉ tiêu Chênh lệch Tuyệt đối Tơng đối A Hiệu sử dụng lao ®éng Søc s¶n xt cđa lao ®éng - 24,486.45 -18.2 + doanh thu + lao động bình quân 39,191.59 -63,678.04 29.2 - 47.4 Suất tăng trởng lao động tăng thêm 136,947.31 197.4 68 + doanh thu tăng thêm + lao động tăng thêm 241.2 -43.83 -0.02 -15.39 -0.062 0.042 -47.69 32.3 -12.06 -24 15 -27.06 29 -53 Sức sản xuất VLĐ -0.06 -6.43 + Doanh thu + Vốn lu động bình quân 0.27 -0.33 29 -35.43 Sức sinh lợi VCĐ tăng thêm - 1.03 - 292.92 + Lợi nhuận tăng thêm + VCĐ tăng thêm 167,354.6 -30,407.3 0.057 -1.09 16.2 -1.09 Søc sinh lỵi vốn lu động tăng thêm 0.0003 1.25 0.0035 -0.0032 16.16 -14.91 0.037 7.4 0.597 -0.561 29.2 -21.7 0.009 60.1 Sức sinh lợi lao động +tổng tiền lơng + Lợi nhuận sau thuế B Hiệu sử dụng vốn kinh doanh Sức sản xuất VCĐ + Doanh thu + Vốn cố định bình quân + Lợi nhuậnsau thuế tăng thêm + VLĐ tăng thêm C Hiệu sử dụng nguyên vật liệu Sức s¶n xt cđa NVL + Doanh thu + Chi phÝ nguyên vật liệu Sức sinh lợi NVL 0.019 67.6 + Lỵi nhn sau th -0.010 -7.5 + NVL Trong tiêu ta thấy tiêu liên quan đến hiệu sử dụng lao động hiệu sử dụng vốn thấp, tiêu xấu có ảnh hởng đến hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh, công ty cần xem xét lại cấu lao động, tình hình sử dụng lao động để nâng cao chất lợng nguồn nhân lực Đặc biệt cần ý đến nâng cao hiệu sử dụng vốn Các tiêu tài mức độ ảnh hởng nhân tố tới tiêu: TT Chỉ tiêu Tỷ suất tự tài trợ + Vốn chủ sở hữu Chênh lệch Tuyệt đối Tơng đối 0.0265 148.2 0.0436 243.91 69 + Tổng nguồn vèn 95.71 HƯ sè to¸n nhanh - 0.0121 - 17.83 + Vốn tiền khoản TĐT + Nợ ngắn hạn -0.0171 0.0059 -0.0180 8.61 26.44 0.0282 2.77 0.392 -0.3644 38.56 -35.79 0.0025 15.11 0.0082 -0.0056 48.7 33.59 1.554 98.9 3.704 -2.15 235.88 136.9 HÖ sè toán bình thờng + Tổng tài sản bình quân + Nợ phải trả Hệ số lợi nhuận so với tài sản + Tổng lợi nhuận + Tổng TS Hệ số đầu t tài sản dài hạn + Tổng vốn CSH vay dài hạn + Tài sản dài hạn Ta thấy, tiêu tài tốt, có tiêu xấu hệ số toán nhanh chứng tỏ tài sản Có ngắn hạn công ty không đủ trang trải khoản nợ ngắn hạn 70 Chơng III Một số giảI pháp nâng cao hiệu hoạt động sản xuất kinh doanh 3.1 Phơng hớng phát triển công ty cổ phần đầu t phát triển kinh tế việt nam Công ty cổ phần đầu t phát triển kinh tế việt nam có hình thức hạch toán độc lập, hoạt động có dấu riêng tài khoản riêng với đầy đủ t cách pháp nhân Ngay từ bắt đầu thành lập công ty, Ban lÃnh đạo công ty vào tình hình thị trờng, khả công ty, tiêu kinh tế công ty đạt đợc từ năm 2000 đến năm 2006 đà đề phơng hớng sản xuất kinh doanh từ năm 2007 đến năm 2010 Kế hoạch Các tiêu kinh tế giai đoạn ( 2007 - 2010) Đơn vị:1000 đồng Chỉ tiêu Doanh thu Nép NS TN BQ 2007 23,418,148 163,927 1,300 2008 32,551,226 227,859 1,500 2009 45,897,229 321,280 1,800 2010 66,550,982 465,856 2,300 Nh vËy ph¬ng híng kinh doanh cđa công ty chủ yếu nâng dần doanh thu góp phần vào việc nộp ngân sách đầy đủ, nâng cao đời sống cán công nhân viên công ty Mục tiêu vừa yêu cầu phát triển công ty đồng thời yêu cầu phát triển kinh tế đất nớc thông qua tăng nộp ngân sách mức thu nhập ngời lao động Về hoạt động kinh doanh thơng mại mà công ty tiến hành phải đảm bảo yêu cầu sau: 71 ... xuất kinh doanh công ty cổ phần đầu t phát triển kinh tế việt nam giới thiệu kháI quát công ty đầu t phát triển kinh tế việt nam 2.1.1 Quá trình hình thành công ty cổ phần đầu t phát triển kinh tế. .. thành Công ty cổ phần Đầu t phát triển số Do tính chất kinh doanh công ty, ngày 6/7/2006 vào Quyết định số 1454/QĐ-BGTVT định đổi tên Công ty Cổ phần Đầu T phát triển số thành Công ty cổ phần Đầu. .. 10.000đ/CP 2.1.2 Quá trình phát triển công ty Công ty Cổ phần Đầu t Phát triển kinh tế Việt Nam đợc thành lập sở cổ phần hoá DNNN từ Xí nghiệp xây dựng công trình thuộc Tổng công ty xây dựng Đờng thuỷ-