III. Các khoản phải thu ngắn hạn
BẢNG 10: SO SÁNH CÁC KHOẢN PHẢI THU VÀ PHẢI TRẢ NĂM
Chỉ tiêu Cuối năm (CN) Đầu năm (ĐN) Chênh lệch CN/ĐN
Số tiền
(đồng) T.Tr % Số tiền (đồng) T.Tr %
Số tuyệt đối
(đồng) Tỷ lệ %
I. Các khoản phải thu ngắn hạn 3.484.665.027 100 1.355.083.223 100 2.129.581.804 157,16
1. Phải thu khách hàng 761.503.223 21,85 1.355.083.223 100 -593.580.000 -43,80
2. Trả trước người bán 2.723.161.804 78,15 3. Các khoản phải thu khác
2.2.3.1.3. Tình hình tổ chức và quản lý hàng tồn kho
Dựa vào bảng 5 và bảng 11 ta nhận thấy, hàng tồn kho chiếm tỷ trọng lớn nhất trong tổng vốn lưu động. Xét về tỷ trọng cuối năm HTK tăng so với đầu năm, nhưng nếu xét về số tuyệt đối thì HTK cuối năm tăng 6.186.686.927 (đồng) với tỷ lệ tăng là 67,11%. Con số này thể hiện đặc điểm của công ty kinh doanh trong đó kinh doanh thương mại chiếm vị trí quan trọng trong các hoạt động của công ty. Trong khi đó doanh thu bán hàng tăng lên 55.324.434962 (đồng) thì sự tăng lên của hàng hóa tồn kho như vậy cũng là hợp lý để đảm bảo sẵn sang đáp ứng nhu cầu của khách hàng khi cần. Tuy nhiên công ty cũng phải lưu ý sao cho lượng hàng tồn kho được giữ ở mức vừa đủ để tránh lãng phí vốn. Muốn làm được điều này công ty phải luôn giám sát chặt chẽ tình hình tiêu thụ các mặt hàng trong kinh doanh để có những quyết định cụ thể và kịp thời.
Để đánh giá chính xác hiệu quả sử dụng vốn tồn kho dự trữ cần phân tích mối quan hệ giữa hàng tồn kho với hoạt động sản xuất kinh doanh của công ty thông qua các chỉ tiêu vòng quay hàng tồn kho và kỳ luân chuyển hàng tồn kho.
Bảng 11: Vòng quay hàng tồn kho và kỳ luân chuyển hàng tồn kho 2011 Số
TT Chỉ tiêu Đ.vị Năm 2011 Năm 2010 Chênh lệch
1 Gía vốn hàng bán Đ 200.883.004 .615 147.038.249.8 26 53.844.754.8 89 2 Hàng tồn kho BQ Đ 15.404.797. 670 9.218.110.743 6.186.686.92 7 3 Số vòng quay HTK = (1)/(2) Vòng 13,04 15,95 -2,91 4 Kỳ luân chuyển HTK = 360/(3) Ngày 27,61 22,57 5,04
Qua bảng 11, ta thấy vòng quay hàng tồn kho của năm 2011 giảm so với năm 2010 là 2,91 vòng và số ngày của một vòng quay năm 2010 tăng từ 22,57 ngày lên 27,61 ngày trong năm, kéo theo sự tăng lên các chi phí khác như chi phí bảo quản, chi phí lưu kho, chi phí cho hàng hóa bị hư hỏng trong kho… làm giảm lợi nhuận của công ty và hiệu quả sử dụng vốn lưu động sẽ thấp đi. Tuy cả giá vốn hàng bán và hàng tồn kho bình quân đều tăng nhưng tốc độ tăng của giá vốn hàng bán nhỏ
hơn so với tốc độ tăng của hàng tồn kho.Vũng quay hàng tồn kho của doanh nghiệp là khá lớn . Trong điều kiện lượng hàng tiêu thụ như hiện nay thì việc dự trữ trong kho của công ty là tương đối hợp lý, tuy nhiên dù do nguyên nhân chủ quan hay khách quan thì việc hàng tồn kho tăng cũng gây ra tình trạng ứ đọng vốn giảm hiệu quả sử dụng vốn của công ty. Vì vậy, để nâng cao hiệu quả sử dụng vốn tồn kho thì công ty nên giảm lượng hàng tồn kho, cụ thể là dự trữ nguyên vật liệu một cách hợp lý hơn nữa. Cần có sự kiểm kê, giám sát cụ thể. Yêu cầu đặt ra là vừa phải cân đối được lượng hàng hóa vật tư cần thiết, vừa phải giảm tới mức thấp nhất chi phí hàng tồn kho tạo điều kiện tăng nhanh vòng quay của vốn hàng tồn kho nói riêng và vòng quay vốn lưu động nói chung, tăng hiệu quả sử dụng vốn lưu động
2.2.3.1.4. Hiệu quả sử dụng vốn lưu động.
Từ bảng 12 ta thấy:
- Tốc độ luân chuyển vốn lưu động năm 2011 chậm hơn so với năm 2010 nhưng không đáng kể, điều này được thể hiện qua các chỉ tiêu sau:
Số lần luân chuyển VLĐ giảm đi, từ 10,94 vòng vào 2011 xuống 10,47 vòng năm 2010. Số lần luân chuyển tăng làm cho kỳ luân chuyển VLĐ tăng: nếu như năm 2010 phải mất 34,38 ngày để thực hiện một vòng quay VLĐ thì năm 2011 chỉ cần 32,91 ngày.
Nguyên nhân dẫn đến điều trên là do cả doanh thu thuần và VLĐ bình quân đều tăng, nhưng tốc độ tăng doanh thu thuần không lớn bằng tốc độ tăng VLĐ bình quân. Tốc độ luân chuyển vốn lưu động giảm nhưng không đáng kể vì năm 2011 diễn ra cuộc khủng hoảng kinh tế khiến cho tốc độ luân chuyển vốn lưu động của công ty bị chững lại.
- Số lần luân chuyển VLĐ giảm nên hàm lượng VLĐ tăng từ 0,091 năm 2010 lên 0,095 năm 2011, tức là trong năm 2011 để tạo ra một đồng doanh