Chính ph c n nhanhăchóngăđ y m nhăh năn a vi c minh b ch hóa ho tăđ ng ngân hàng. Ngân hàng là ngành kinh doanh ti n nên r t d x y ra n n t l i, nh
h ng x u đ n hi u qu đ uăt , gây tác h i l n cho n n kinh t và cho xã h i. D i th i k k ho ch hóa t p trung, vì ch cóăNgơnăhƠngăNhƠăn c duy nh t v a qu n lý v a kinh doanh nên m iăthôngătinăđ uăđ c gi kínănh ălƠăbíăm t qu c gia, trái v i nguyên t c minh b chătrongăc ăch th tr ng. Yêu c u minh b ch hóa các ho t
đ ng ngân hàng s giúp h th ng ngân hàng ho tăđ ng an toàn, phòng ng a r i ro t tăh n; s ki m soát c aăNgơnăhƠngăNhƠăn c và Chính ph tr nên h u hi uăh n,
k p th i d aăraănh ng chính sách qu n lý th tr ng tài chính t tăh n.ăTr c tiên, Chính ph ph i có nh ng ràng bu c v tính trung th căcùngăđ chính xác c a các s li u báo cáo mà ngân hàng công b . Cácăquyăđ nh k toán và ki m toán c n
đ c hoàn thi n ch t ch đ h n ch hi năt ng l i d ng k h đ lách lu t. Chính ph c ngăc n x ph t nghiêm kh c h năđ i v iăcácătr ng h p không tuân th .
3.3.3. y m nh vi c sáp nh p các ngơnăhƠngăth ngăm i c ph n v i nhau.
Tr căn mă2011,ăh th ng ngân hàng phát tri n m nh v i hàng lo t ngân hàng
đ c thành l p m i và chuy n th mô hình ho tăđ ng t nông thôn lên thành ph
vƠăđaăs các ngân hàng này có m c v n đi u l r t nh .ă i u này gây ra hi năt ng c nh tranh gay g t trong ngành v i hi năt ng cácăngơnăhƠngăđuaănhauănơngălƣiă
su tă huyă đ ng lên t iă 18%/n mătrong n mă2010. N ngă l c tài chính th p c ngă
khi n các ngân hàng khó ch ng đ khi th tr ng bi năđ ng.ăNgơnăhƠngăNhƠăn c
c ngăkhóăki m soát và gi cho th tr ng tài chính năđ nh. T n mă2011, án tái
c ăc u h th ngăngơnăhƠngăđƣăđ c th c hi n, m t s ngơnăhƠngăđƣăđ c sáp nh p,
nh ngăđ n cu i n mă2014ăv n còn 38 NHTM, s l ng l n so v i th tr ng Vi t Nam, trongă đóă nhi u ngân hàng có quy mô nh , m t s ngân hàng kinh doanh không t t, g p nhi u r i ro. Quy mô c a nh ng ngân hàng l n hi n t i Vi t Nam ch m iăt ngăđ ngăv i m t ngân hàng trung bình trong khu v că ôngăNamăỄ;ă đơyălƠăm t b t l iăchoăcácăngơnăhƠngătrongăn c khi tham gia vào th tr ng tài chính qu c t . Vi c góp thêm v năđi u l cho các ngân hàng g nănh ăch aăkh thi
trongăn mă2015. Chính vì v y, Chính ph c năthúcăđ yăh năn a quá trình sáp nh p gi a các ngân hàng. Nh ng,ăkinhănghi m M&A trên th gi i cho th yăcóăítătr ng h p thành công khi 1+1>2 trong khi l i có nhi u hi năt ng th t b i khi 1+1<1.
K t lu năch ngă3.
D a trên k t qu nghiên c uătrongăCh ngă2,ăCh ngă3ăđ aăraăm t s gi i pháp
đ nâng cao kh n ngăsinhăl i c a NHTM Vi t Nam. V n ch s h u th hi năn ngă
l c tài chính, là t m đ m an toàn cho ngân hàng, nh ng,ăm c v n ch s h u quá cao hay quá th păđ u s nhăh ng không t tăđ n các ch tiêu tài chính c a ngân hàng. Ngân hàng c n phát tri n d ch v , k c d ch v phi tín d ng, đ c bi t chú tr ng phát tri n theo chi u sâu v i chi năl c phân khúc th tr ng rõ ràng. Các gi iăphápădƠiălơuănh ăđƠoăt oăvƠăđƣiăng t t ngu n nhân l c, xây d ng hình nh và uy tín th ngăhi u, ch đ ng tìm ki m c đông chi n l c n căngoƠiăđ ti p c n công ngh tiên ti n đ u góp ph n nâng cao kh n ngăsinhăl i cho ngân hàng.
Vi c hoàn thi n môiătr ng pháp lý giúp t o ra th tr ng tài chính minh b ch, c nh tranh lành m nh, v i s li uăbáoăcáoăđángătinăc y, t o thu n l i cho NhƠăn c giám sát t t ho tăđ ng ngân hàng. Tác gi c ngămongămu n vi c sáp nh p s giúp lo i b các ngân hàng nh y u, l nh m nh hóa h th ngăngơnăhƠng,ăđ ng th i t o ra m t s ngân hàng có ngu n l c l năđ s căv năraăkhuăv c và th gi i.
K T LU N VÀ KI N NGH --oOo--
1. Tóm t t k t qu nghiên c u.
Sau khi thu th p d li u v ho tăđ ng c a 18 NHTM Vi tăNamătrongăgiaiăđo n 2007 - 2013,ăph ngăphápăphơnătíchăh iăquyăđ c s d ngăđ xácăđnh m căđ tác
đ ng c a các bi năđ c l păđ n bi n ph thu c.
4 y u t đ i di năchoăđ căđi m n i t i c a NHTM là SIZE, CA, NIM và NM có h s h iăquyăd ngănênă nhăh ng t l thu n đ n kh n ngăsinhăl i c a ngân hàng qua 2 ch tiêu ROA và ROE. NIM và NM có h s l n nh t, cho th y các ho t
đ ng kinh doanh c a ngân hàng v n có vai trò quy tăđ nhăchínhăđ i v i l i nhu n c aăNHTM.ăTrongăgiaiăđo n 2007-2013, tín d ng dù là ho tăđ ng ch l c nh ngă
l i không sinh l i nhi u nh t khi NIM có h s h i quy và h s tácăđ ng nh h nă
c a NM, t c là các d ch v phi tín d ng cùng v i kh n ngăki m soát chi phí đangă
t o ra l i nhu n l năh năchoăngơnăhƠng.
Qua kh o sát, 4 y u t kinh t v ămôăchínhăđ uăkhôngăđ t m c th ng kê h i quy có ý ngh aătrongămôăhìnhăROAăl n ROE. Do v y, trongăgiaiăđo n 2007ậ2013ăn ngă
l c n i t i c a các NHTM quy tăđnh l i nhu n c a chính h . K t qu nghiên c u ch ra HHI có m iăt ngăquan v i h u h t các bi nătrongămôăhìnhămƠăđ c bi t là NIM và NM, cho th y vi c h th p m căđ thao túng th tr ng c a các t ch c tài chính l n s làm cho hi u qu kinh doanh c aăngƠnhăngơnăhƠngăt ngălên. (adsbygoogle = window.adsbygoogle || []).push({});
2. Gi i h n c aăđ tài.
Do gi i h n v th i gian và kh n ngăl yăthôngătinănênăđ tài có m t s h n ch l n. Th nh t là v d li u, Lu năv n gi i h n trong lãnh th Vi t Nam, ch l y s li u c a 18 NHTM trong các Ngân hàng Vi t Nam đang ho t đ ng hi n nay và s l ng m u còn h n ch (125 m u). Th hai Lu năv n ch tìm hi u cho giai đo n 2007 - 2013 nên các k t lu n nghiên c u ch có giá tr trong giai đo n này. Th ba là c n kh oăsátăk ăh năv m căđ đ c quy n trong ngành ngân hàng b i các cách th c tính HHI khác. Ch s HHIătrongăđ tƠiăđ c tính d a trên th ph năd ăn tín d ng c aăcácăNHTMăđ c kh o sát nên có kh n ngăHHIănày ch aăth t s l t t
đ c m căđ đ c quy n c aăngƠnhăngơnăhƠng,ăvìăngoƠiăd ăn tín d ng HHI còn có th đ c tính toán b i doanh s huyăđ ng ti n g i ho c quy mô t ng tài s n.
3. Ki n ngh v h ng nghiên c u ti p theo.
D a trên k t qu nghiên c u c aăđ tài, tác gi ki n ngh m t s h ng nghiên c uătrongăt ngălaiănh ăsau:
Th nh t, c n s d ng m u nghiên c u trong kho ng th iăgianădƠiăh năvƠăv i c m u l n h năđ đánhăgiáăđúngăh năv th c tr ng kinh t c aăngơnăhƠng,ăquaăđóăcóă
nh ngăđ xu t phù h p.
Th hai, có th s d ng thêm các bi n thu că môiă tr ngă kinhă doanhă đ c thù (industry level) c aăngƠnhăngơnăhƠngăđ xácăđnh m căđ tácăđ ng c a các y u t
nƠyăđ i v i l i nhu n c a ngân hàng. Tuyăđ tƠiăđƣăs d ng ch s HHIăđ kh o sát v m căđ đ c quy n c aăngƠnhăngơnăhƠng,ănh ngăcònănhi u ch s khác th hi n
choămôiătr ngăkinhădoanhăđ c thù c aăngƠnhănh ăquy n s h u (ownership), s cái ti n h th ng ngân hàng (banking system reform), t l tài s n c a ngân hàng trên t ng s n ph m qu c dân (total assets of the deposit money banks to GDP ratio), t l v n hóa th tr ng c a tài s n trên t ng tài s n c a ngân hàng (stock market capitalization to total assets of the deposit money banks ratio), t l v n hóa th tr ng trên GDP (the ratio stock marketăcapitalizationătoăGDP)ầă
Cu i cùng, các nghiên c uăt ngălaiăcóăth bao g m hi u qu ho tăđ ng c a các
chiănhánhăngơnăhƠngăn c ngoài t i Vi tăNam,ăđ ng th i so sánh v i hi u qu c a các ngân hàng Vi tăNamăquaăđóăxácăđ nhăđ c nh ng y u kém c n c i ti n c a các ngân hàng Vi t Nam.
TÀI LI U THAM KH O --oOo--
Danh m c tài li u Ti ng Vi t
1) Báo cáo tài chính c aăcácăNgơnăhƠngăTh ngăm i c aăcácăn mă2007, 2008, 2009, 2010, 2011, 2012 và 2013.
2) Ph m H u H ngăThái,ă2013.ăTácăđ ng c a n x uăđ n kh n ngăsinhăl i c a
ngơnăhƠngăth ngăm i. T p chí Ngân Hàng, s 18, trang 18 ậ 21.
3) Tr n Huy Hoàng, 2011. Giáo trình Qu n tr ngân hàng th ng m i. Hà N i: Nhà xu t b năLaoăđ ng ậ Xã h i.
4) Tr n Ng căTh ăvƠăc ng s , 2007. Tài chính Doanh nghi p hi n đ i. H Chí Minh: Nhà xu t b n th ng kê.
5) KPMG, 2013. Kh o sát v ngành ngân hàng Vi t Nam 2013 [pdf]. Available at: http://www.google.com/url?sa=t&rct=j&q=&esrc=s&source=web&cd=1&cad=rja &uact=8&ved=0CB0QFjAA&url=http%3A%2F%2Fwww.kpmg.com%2FVN%2F en%2FIssuesAndInsights%2FArticlesPublications%2FDocuments%2FAdvisory% 2FVietnam%2520Banking%2520Survey%25202013%2520- %2520VN.pdf&ei=fS0cVaHEFtOhugS97oCwBg&usg=AFQjCNElzP1TxxLE1uN aSnOvonPNktfsbg&sig2=YdPRiHUbUD6ZBHoi_8s8JQ&bvm=bv.89744112,d.c2 E . [Accessed 05 December 2014].
Danh m c tài li u Ti ng Anh
1) Athanasoglou, et al., 2005. Bank-specific, industry-specific and macroeconomic determinants of bank profitability. Journal of International Financial Markets, Institutions and Money, 18: 121 - 136.
2) Athanasoglou, et al., 2006. Determinants of bank profitability in the South Eastern European Region. Munich Personal RePEc Archive, 10274 - posted 03: 1- 31.
3) Ali, et al., 2010. Bank-Specific and Macroeconomic Indicators of Profitability - Empirical Evidence from the Commercial Banks of Pakistan.
International Journal of Business & Social Science, 2: 235.
4) Bourke,ăP.,ă1989.ăConcentrationăandăotherădeterminantsăofăbankăprofitabilityă
in Europe, North America and Australia. Journal of Banking and Finance, 13: 65ậ
79.
5) Deger Alper and Adem Anbar, 2011. Bank specific and macroeconomic determinants of commercial bank profitability : empirical evidence from Turkey. Business and Economics research journal, vol 2, Number 2.
6) Goddard, J. et al, 2004. The profitability of European banks: A cross- sectional and dynamic panel analysis. The Manchester School, 72(3): 363-381. (adsbygoogle = window.adsbygoogle || []).push({});
7) Kosmidou, K. et al, 2007. Domestic and multinational determinants of foreign bank profits: The case of Greek banks operating abroad. Journal of Multinational Financial Management, 17: 1-15.
8) Naceur và Goaied, 2005. The Determinants of Commercial Bank Interest Margin and Profitability: Evidence from Tunisia [pdf]. Available at:
http://papers.ssrn.com/sol3/papers.cfm?abstract_id=856365 . [Accessed 12 October 2014].
9) Marijana Curak, Klime Poposki and Sandra Pepur, 2012. Profitability Determinants of the Macedonian Banking Sector in Changing Environment. Procedia - Social and Behavioral Sciences, 44: 406ậ416.
10) Molyneux, P., Thornton, J., 1992. Determinants of European bank
profitability:ăaănote.ăJournal of Banking and Finance, 16: 1173ậ1178.
11) Pasiouras, F. et al, 2007. Factors influencing the profitability of domestic and foreign commercial banks in the European Union. International Business and Finance, 21: 222-237.
12) Perry, P., 1992. Do banks gain or lose from inflation? Journal of Retail Banking, 14: 25ậ30.
13) Samuelson, 1945. The effect of interest rate increases on the banking system
http://www.google.com/url?sa=t&rct=j&q=&esrc=s&source=web&cd=1&ved=0C B0QFjAA&url=http%3A%2F%2Fdipeco.economia.unimib.it%2Fpersone%2FTirel li%2Feconomia_dei_mercati_monetari_e_finanziari_b%2Flezioni%2Fsamuelson.p df&ei=RCccVe61MMSNuATJ2IHQBw&usg=AFQjCNHWXNSSzzW3IK77NP36 Y7ecGTSAwA&sig2=__C1oW1YLKVgwVdOIp21HQ&bvm=bv.89744112,d.c2E . [Accessed 01 October 2014].
PH L C --oOo--
PH L C 1 ậ DANH SÁCH M U QUAN SÁT NGHIÊN C U
Ngân hàng N m Size CA LA DP NIM NM LLP NPL ROA ROE RGDP INF RI HHI
EIB 2007 7.53 0,19 0,55 0,68 0.02 -0.001 0.002 0.009 0.014 0.074 0.071 0.083 0.014 0.140 EIB 2008 7.68 0,27 0,44 0,64 0.027 -0.001 0.015 0.047 0.015 0.055 0.057 0.231 -0.056 0.139 EIB 2009 7.82 0.2 0.59 0,59 0.03 -0.006 0.004 0.018 0.017 0.085 0.054 0.071 0.036 0.119 EIB 2010 8,12 0,1 0,48 0,44 0.046 -0.004 0.004 0.014 0.014 0.134 0.064 0.089 0.009 0.103 EIB 2011 8,26 0,09 0,41 0,29 0.029 -0.006 0.004 0.016 0.017 0.187 0.062 0.187 -0.036 0.098 EIB 2012 8.23 0.09 0.49 0.41 0.029 -0.024 0.003 0.013 0.012 0.134 0.052 0.091 0.023 0.097 EIB 2013 8.23 0.09 0.44 0.47 0.016 -0.009 0.004 0.02 0.004 0.044 0.054 0.066 0.054 0.093 ACB 2007 7,93 0,07 0,37 0,65 0.015 0.011 0.003 0.001 0.021 0.281 0.071 0.083 0.014 0.140 ACB 2008 8,02 0,07 0,33 0,61 0.026 -0.001 0.003 0.009 0.021 0.285 0.057 0.231 -0.056 0.139 ACB 2009 8,23 0,06 0,37 0,52 0.016 0.0003 0.005 0.004 0.011 0.196 0.054 0.071 0.036 0.119 ACB 2010 8,31 0,06 0,43 0,52 0.021 -0.003 0.003 0.003 0.013 0.234 0.064 0.089 0.009 0.103 ACB 2011 8,45 0,04 0,37 0,51 0.024 -0.008 0.003 0.009 0.011 0.271 0.062 0.187 -0.036 0.098 ACB 2012 8.24 0.07 0.57 0.72 0.04 -0.031 0.005 0.025 0.004 0.06 0.052 0.091 0.023 0.097 ACB 2013 8.22 0.07 0.63 0.83 0.025 -0.014 0.008 0.03 0.005 0.067 0.054 0.066 0.054 0.093 MBB 2007 7.53 0,19 0,55 0,68 0.021 0.002 0.008 0.011 0.017 0.139 0.071 0.083 0.014 0.140 MBB 2008 7,68 0,27 0,44 0,64 0.032 -0.008 0.015 0.019 0.016 0.149 0.057 0.231 -0.056 0.139 MBB 2009 7.82 0,2 0,59 0,59 0.029 -0.001 0.013 0.017 0.016 0.151 0.054 0.071 0.036 0.119 MBB 2010 8,12 0,1 0,48 0,44 0.032 -0.007 0.012 0.013 0.016 0.188 0.064 0.089 0.009 0.103
MBB 2011 8,26 0,09 0,41 0,29 0.039 -0.014 0.01 0.016 0.016 0.223 0.062 0.187 -0.036 0.098 MBB 2012 8.24 0.074 0.422 0.678 0.038 -0.009 0.026 0.018 0.013 0.177 0.052 0.091 0.023 0.097 MBB 2013 8.25 0.084 0.485 0.764 0.034 -0.007 0.022 0.024 0.012 0.148 0.054 0.066 0.054 0.093 STB 2007 7,81 0,11 0,55 0,68 0.017 0.007 0.003 0.002 0.02 0.178 0.071 0.083 0.014 0.140 STB 2008 7,84 0,11 0,51 0,67 0.015 0.003 0.002 0.006 0.014 0.127 0.057 0.231 -0.056 0.139 STB 2009 8,02 0,1 0,57 0,58 0.022 0.0002 0.005 0.007 0.015 0.144 0.054 0.071 0.036 0.119 STB 2010 8,18 0,09 0,54 0,51 0.023 -0.004 0.003 0.005 0.013 0.132 0.064 0.089 0.009 0.103 STB 2011 8,15 0,1 0,57 0,53 0.039 -0.017 0.005 0.006 0.015 0.143 0.062 0.187 -0.036 0.098 STB 2012 8.18 0.09 0.622 0.708 0.041 -0.024 0.014 0.021 0.007 0.074 0.052 0.091 0.023 0.097 STB 2013 8.2 0.1 0.67 0.82 0.04 -0.02 0.004 0.015 0.014 0.129 0.054 0.066 0.054 0.093 CTG 2007 8,22 0,06 0,62 0,68 0.028 -0.005 0.023 0.01 0.007 0.108 0.071 0.083 0.014 0.140 CTG 2008 8,29 0,06 0,62 0,63 0.037 -0.018 0.011 0.018 0.009 0.146 0.057 0.231 -0.056 0.139 CTG 2009 8,39 0,05 0,67 0,61 0.018 -0.009 0.004 0.006 0.005 0.092 0.054 0.071 0.036 0.119 CTG 2010 8,57 0,05 0,64 0,56 0.032 -0.012 0.017 0.007 0.009 0.184 0.064 0.089 0.009 0.103 CTG 2011 8,66 0,06 0,64 0,56 0.043 -0.015 0.01 0.007 0.013 0.211 0.062 0.187 -0.036 0.098 CTG 2012 8.7 0.07 0.66 0.58 0.036 -0.011 0.013 0.015 0.012 0.19 0.052 0.091 0.023 0.097 CTG 2013 8.76 0.09 0.65 0.63 0.031 -0.01 0.011 0.01 0.01 0.11 0.054 0.066 0.054 0.093 VCB 2007 8,3 0,07 0,49 0,72 0.021 -0.001 0.009 0.032 0.011 0.17 0.071 0.083 0.014 0.140 VCB 2008 8,35 0,06 0,51 0,71 0.016 0.0005 0.017 0.045 0.007 0.107 0.057 0.231 -0.056 0.139 VCB 2009 8,41 0,07 0,55 0,66 0.025 -0.004 0.006 0.024 0.014 0.215 0.054 0.071 0.036 0.119 VCB 2010 8,49 0,07 0,57 0,67 0.026 -0.004 0.008 0.029 0.014 0.214 0.064 0.089 0.009 0.103 VCB 2011 8,56 0,08 0,57 0,62 0.033 -0.007 0.017 0.02 0.012 0.16 0.062 0.187 -0.036 0.098 VCB 2012 8.62 0.1 0.58 0.69 0.028 -0.004 0.014 0.024 0.01 0.104 0.052 0.091 0.023 0.097 VCB 2013 8.67 0.09 0.58 0.71 0.023 -0.003 0.013 0.027 0.009 0.102 0.054 0.066 0.054 0.093
SHB 2007 7,09 0,18 0,34 0,23 0.009 0.008 0.003 0.005 0.01 0.058 0.071 0.083 0.014 0.140 SHB 2008 7,16 0,16 0,43 0,66 0.011 0.009 0.003 0.019 0.014 0.086 0.057 0.231 -0.056 0.139 SHB 2009 7,44 0,09 0,47 0,53 0.023 -0.005 0.008 0.028 0.012 0.132 0.054 0.071 0.036 0.119 SHB 2010 7,71 0,08 0,48 0,5 0.024 -0.009 0.006 0.014 0.01 0.117 0.064 0.089 0.009 0.103 SHB 2011 7,85 0,08 0,41 0,49 0.027 -0.012 0.003 0.022 0.01 0.127 0.062 0.187 -0.036 0.098 SHB 2012 8.06 0.08 0.49 0.67 0.016 -0.005 0.088 0.088 0.014 0.177 0.052 0.091 0.023 0.097 SHB 2013 8.16 0.07 0.53 0.64 0.015 -0.011 0.041 0.041 0.006 0.083 0.054 0.066 0.054 0.093 NVB 2007 7 0,06 0,44 0,62 0.008 0.003 0.001 0.002 0.008 0.129 0.071 0.083 0.014 0.140 NVB 2008 7,04 0,1 0,5 0,55 0.021 -0.011 0.003 0.029 0.005 0.053 0.057 0.231 -0.056 0.139 NVB 2009 7,27 0,06 0,53 0,52 0.016 -0.001 0.008 0.025 0.008 0.121 0.054 0.071 0.036 0.119 NVB 2010 7,3 0,1 0,54 0,54 0.028 -0.012 0.004 0.022 0.008 0.075 0.064 0.089 0.009 0.103 NVB 2011 7,35 0,14 0,57 0,66 0.039 -0.02 0.005 0.029 0.007 0.052 0.062 0.187 -0.036 0.098