- an phó giám đốc
14, Lợi nhuận trƣớc thuế (216.111.500) 65.013.178 (457,34) (38,50)
2.3.2 Chính sách quản lý tiền mặt
Vốn bằng tiền mặt có vai trò hết sức quan trọng trong quá trình hoạt động sản xuất kinh doanh của công ty, nó đáp ứng kịp thời cho các nhu cầu chỉ tiêu của công ty như: tạm ứng cho cán bộ công nhân viên, mua sắm hàng hóa, thanh toán các khoản chi ph phát sinh hàng ngày. Đồng thời nó cũng giúp cho doanh nghiệp tăng được khả năng thanh toán nhanh, đảm bảo sự an toàn trong hoạt động kinh doanh. Tuy nhiên, việc t nh toán xác định xem khoản vốn bằng tiền mặt cần một lượng bao nhiêu là điều không đơn giản. Một lượng vốn bằng tiền mặt hợp lý là phải đáp ứng được vừa đủ các nhu cầu chỉ tiêu của doanh nghiệp, đồng thời cũng phải có sự tăng giảm sao cho phù hợp với từng khoản thời gian nhất định.
TSNH (98,55%) (98,55%) TSDH (1,45%) NVNH (61,93%) NVDH (38,07%) TSNH (96,51%) TSDH (3,49%) NVNH (52,34%) NVDH (47,66%) TSNH (98,7% ) TSDH(1,3%) NVNH (46,48%) NVDH (53,52%)
ảng 2.7. Quản lý ngân quỹ của công ty
Đơn vị tính: đồng
Chỉ tiêu
Chênh lệch 2013-2012 Chênh lệch 2012-2011
Tuyệt đối Tƣơn đối
(%) Tuyệt đối Tƣơn đối (%)
Tiền mặt (51.172.278) (29,02) (354.192.630) (66,76)
Tiền gửi ngân hàng (828.497) (42,31) 0 0
Tổn tiền (52.000.775) (29,17) (354.192.630) (66,52)
(Nguồn: Báo cáo tài chính công ty) Tiền mặt: Năm 2011 là 530.521.606 đồng, năm 2012 giảm 354.192.630 đồng tương ứng mực giảm 66,67% so với năm 2011. Năm 2013 giảm 51.172.278 đồng tương ứng giảm 29,02% so với năm 2012. Lượng tiền mặt của công ty qua các năm đều chiếm tỷ trọng rất lớn trong tổng nguồn vốn bằng tiền của công ty: Năm 2011 chiếm 0,37%, năm 2012 chiếm 1,1%, năm 2013 chiếm 0,89%. Hiện nay công ty chưa áp dụng mô hình quản lý ngân quỹ cụ thể nào, chính sách quản lý ngân quỹ của công ty trong những năm vừa qua chủ yếu dựa vào kinh nghiệm thực tế nên còn nhiều hạn chế. Việc quản lý vốn bằng tiền của công ty rất phức tạp, phải theo dõi thường xuyên từ đó duy trì một lượng tiền phù hợp và đặc biệt là có một cơ cấu vốn bằng tiền hợp lý để đảm bảo khả năng thanh toán cho công ty, như vậy mới đảm bảo an toàn đồng thời đảm bảo khả năng sinh lợi cho công ty.
Biểu đồ 2.5. Cơ cấu quản lý ngân quỹ
Đơn vị tính: %
Tiền gửi ngân hàng:Năm 2012 không tăng hay giảm so với năm 2011, năm 2013 giảm 42,31% so với năm 2012. Mức dự trữ tiền gửi ngân hàng của công ty chiếm tỷ trọng rất nhỏ. 99,11 0,89 Năm 2013 Tiền mặt TGNH 98,90 1,10 Năm 2012 Tiền mặt TGNH 99,63 0,37 Năm 2011 Tiền mặt TGNH
46
Với lượng tiền mặt trong quỹ của công ty lớn giúp cho công ty có thể thanh toán được những tình huống cấp bách nhưng nó lại đem lại bất lợi đó là khả năng sinh lời của các khoản tiền trong quỹ là bằng 0. Hiện nay, hầu hết mọi công ty đều thực hiện các giao dịch thanh toán thu chi qua ngân hàng, ngoài việc thuận lợi thì tài khoản của doanh nghiệp tại các ngân hàng có thể sẽ nhận được mức lãi suất mặc dù mức lãi suất này không cao nhưng vẫn có khả năng sinh lời không như các khoản tiền được quản lý tại quỹ của công ty. Công ty nên áp dụng mô hình quản lý tiền mặt để có thể dự đoán được nhu cầu một cách chính xác, từ đó công ty có thể dùng lượng tiền mặt dư thừa mang đi đầu tư để mang lại một nguồn lợi nhuận cho công ty.