Qua bảng số liệu ta thấy : tình hình tài chính của công ty qua hai năm 2010 và 2011 đó cú sự lớn mạnh về quy mô sản xuất kinh doanh và được đánh giá là khá tích cực. Các chỉ tiêu tổng tài sản, doanh thu thuần tăng lên rất lớn cho thấy sự mở rộng về quy mô kinh doanh, tuy nhiên lợi nhuận sau thuế năm 2011 lại âm cho thấy hiệu quả kinh doanh của công ty là chưa thực sự tốt. Các hệ số khả năng thanh toán và hệ số đầu tư vào tài sản dài hạn nhìn chung là tăng so với năm 2010, tuy nhiên chúng vẫn có ở mức thấp; hệ số nợ năm 2010 đã ở mức rất cao nhưng năm 2011 lại có xu hướng tăng và chiếm hơn 90% và lợi nhuận sau thuế lại âm chi thấy công ty cần có những biện pháp nâng cao năng lực cũng như hiệu quả sản xuất kinh doanh. Để nâng cao hiệu quả của công tác qản lý và nâng cao hiệu quả sử dụng các nguồn lực đòi hỏi công ty cần quan tâm hơn đến việc quản lý và nâng cao hiệu quả sử dụng các nguồn vốn trong đó đặc biệt phải quan tâm đến hiệu quả sử dụng vốn lưu động trong thời gian tới.
2.2. Tình hình tổ chức, quản lý và hiệu quả sử dụng vốn lưu động của công ty
2.2.1. Vốn lưu động và nguồn hình thành vốn lưu động
* Vốn kinh doanh
Để có thể đánh giá tổng quan vể cơ cấu vốn và nguồn vốn kinh doanh của công ty, ta có thể xem xét bảng sau: Bảng 3: Cơ cấu và sự biến động của tài sản công ty.
Qua bảng trên ta thấy, sang năm 2011 cả tài sản và nguồn vốn của công ty đều tăng. Vốn kinh doanh và nguồn vốn kinh doanh năm 2010 là 182.223.597.995 đồng nhưng sang năm 2011 thì con số này tăng thêm hơn 313 tỉ lên hơn 495 tỉ với tốc độ tăng là hơn 1.71 lần. Như vậy, năm 2011 quy mô hoạt động của công ty đã được mở rộng.
- Về cơ cấu tài sản:
Ta thấy trong cơ cấu tài sản của công ty thì cả tài sản cố định và tài sản lưu động đều có sự thay đổi về quy mô và tỉ trọng:
Vốn lưu động: So với năm 2010 , vốn lưu động của công ty đã tăng thêm
314682611 ngỡn đồng, tương ứng với tỷ lệ tăng là hơn 1,85 lần. Vốn lưu động tăng thêm là do sự biến động tăng giảm của các yếu tố bộ phận:
- Tiền và các khoản tương đương tiền tăng 453.347.300 đồng, tương ứng với tỷ lệ tăng là 409,01%
- Các khoản phải thu ngắn hạn đầu năm chiếm 66,93% đến cuối năm 2011 chiếm tới hơn 97% với mức tăng hơn 358 tỉ, tương ứng với tỉ lệ tăng hơn 3 lần.
- Hàng tồn kho giảm 39.891.902.170 đồng, tương ứng giảm một tỷ lệ là 77,99%
- Tài sản ngắn hạn khác giảm 4.448.546.648 đồng, tương ứng giảm 92,59%.
Vốn cố định:
Năm 2011 vốn cố định của công ty giảm 1.603.641.499 đồng tương ứng với tỉ lệ giảm là 12,66%. Tài sản dài hạn của công ty chủ yếu bao gồm là tài sản cố định hữu hình và tài sản dài hạn khác. Nguyên nhân vốn cố định giảm là do cả tài sản cố định và các khoản tài sản dài hạn khác đều giảm. Tuy nhiên lượng giảm là không đáng kể.
- Tài sản cố định trong năm 2011 giảm 434.725.772 đồng, tuy nhiên tỉ trọng lại tăng 8,18%. Trong năm công ty vẫn mua thêm máy móc thiết bị nhằm phục cho hoạt động sản xuất kinh doanh. Nguyên nhân tài sản cố định hữu hình giảm là do công ty thanh lý một số phương tiện vận tải truyền dẫn do nhu cầu và đồng thời cũng do quá trình đổi mới.
- Tài sản dài hạn khác giảm hơn 1,1 tỉ nguyên nhân là do chi phí trả trước dài hạn giảm hơn 50% và tài sản dài hạn khác mà ỏ đây là các khoản ký quỹ, kỹ cược giảm hơn 280 triệu.
Chỉ tiêu 31/12/10 31/12/11 Chênh lệch
Tổng Tài sản Giá trị Tỉ trọng Giá trị Tỉ trọng Giá trị Tỉ trọng Tỉ lệ
182.223.597.995 100% 495.302.568.024 100% 313.078.970.029 171,81%
A. Tài sản ngắn hạn 169.555.078.032 93,05%
484.237.689.56
0 97,77% 314.682.611.528 4,72% 185,59%
I.Tiền và các khoản tương đương tiền 110.839.724 0,07% 564.187.024 0,12% 453.347.300 0,05% 409,01%
1.Tiền 110.839.724 100,00% 564.187.024 100% 453.347.300 0,00% 409,01%