6. Đóng góp của nghiên cứu
3.2.3 Thảo luận kết quả
Bằng thực nghiệm, kết quả nghiên cứu trong luận văn này chưa nhất quán so với kỳ vọng đặt ra. Có những kết quả kiểm định sẽ thống nhất với kỳ vọng ban đầu, tuy nhiên có kết quả thì khơng. Sau đây là những thảo luận về kết quả tác động của các nhân tố đến tỷ lệ nợ xấu.
Tỷ lệ tăng trƣởng tín dụng
Tác động của tăng trưởng tín dụng đến tỷ lệ nợ xấu nhất quán với kỳ vọng đặt ra. Khi kinh tế ổn định và tăng trưởng tỷ lệ tăng trưởng tín dụng cũng gia tăng đồng nghĩa với nó tỷ lệ nợ xấu trong tổng dư nợ tín dụng giảm xuống. Tuy nhiên tăng trưởng tín dụng q cao thì nợ xấu sẽ tăng, đồng thời còn phụ thuộc vào nhiều yếu tố và phụ thuộc vào chính sách của từng thời kỳ mà NHNN Việt Nam sẽ đưa ra cho các ngân hàng tỷ lệ tăng trưởng phù hợp nhằm đảm bảo kiểm soát được nợ xấu, lạm phát, thất nghiệp và đảm bảo an sinh xã hội.
Dự phịng rủi ro tín dụng
Kết quả nghiên cứu cho thấy dự phịng rủi ro tín dụng ln tăng khi tỷ lệ nợ xấu gia tăng. Dự phòng đảm bảo theo quy định giúp ngân hàng tự chủ về tài chính khi gặp khó khăn. Hoạt động đầu tư khơng tránh khỏi những rủi ro, nhất là trong lĩnh vực tín dụng. Ngân hàng thực hiện phân loại và trích lập dự phịng đúng quy định tạo niềm tin của cổ đông vào tương lai ngân hàng, tạo động lực khuyến khích các hoạt động đầu tư của cổ đơng và khách hàng.
Khả năng sinh lợi
Tỷ suất sinh lời trên vốn chủ sở hữu có mối tương quan ngược chiều với tỷ lệ nợ xấu, kết quả này nhất quán với kỳ vọng đặt ra. Ngân hàng hoạt động hiệu quả, tỷ lệ nợ xấu thấp thì lợi nhuận cho cổ đông cũng gia tăng. Cổ đông là người trực tiếp chịu ảnh hưởng lớn khi kinh doanh khơng đạt hiệu quả. Vì vậy các ngân hàng cần đưa ra chính sách phù hợp để gia tăng hạn chế nợ xấu, gia tăng lợi ích nhà đầu tư.
Quy mơ ngân hàng.
Kết quả từ mơ hình (1) nhất qn với kỳ vọng đặt ra. Kết quả cho thấy ngân hàng có tổng tài sản lớn kiểm soát nợ xấu tốt hơn và tỷ lệ nợ xấu thấp hơn. Để kiểm soát nợ xấu các ngân hàng cần gia tăng quy mô tổng tài sản.
Kỹ năng quản lý
Chưa tìm thấy mối tương quan giữa tỷ lệ chi phí hoạt động trên doanh thu hoạt động trong giai đoạn nghiên cứu. Kết quả thực nghiệm cho thấy khơng có cơ sở để chấp nhận hay bác bỏ giả thuyết nghiên cứu.
Kết luận chƣơng 3
Trong chương 3 đã tiến hành xây dựng giả thuyết nghiên cứu, đưa ra mơ hình hồi quy thích hợp, phân tích và thảo luận kết quả từ mơ hình ảnh hưởng ngẫu nhiên vừa nghiên cứu. Kết quả của mơ hình nghiên cứu biến tỷ lệ tăng trưởng tín dụng, tỷ suất sinh lợi trên vốn chủ sở hữu có quan hệ ngược chiều với tỷ lệ nợ xấu, dự phòng rủi ro tín dụng có quan hệ thuận chiều với tỷ lệ nợ xấu, quy mơ ngân hàng có quan hệ ngược chiều với nợ xấu. Đồng thời biến tỷ lệ tăng trưởng tín dụng có quan hệ phi tuyến với tỷ lệ nợ xấu, tỷ lệ tăng trưởng tín dụng quá cao nợ xấu sẽ gia tăng. Kết quả nghiên cứu cũng cho thấy chưa tìm thấy mối quan hệ giữa chi phí hoạt động trên doanh thu hoạt động với tỷ lệ nợ xấu.
Chương tiếp theo sẽ đề xuất mốt số giải pháp nhằm quản lý tốt nợ xấu và ổn định thị trường tài chính trong giai đoạn tiếp theo.
CHƢƠNG 4
MỘT SỐ GIẢI PHÁP CHO CÔNG TÁC QUẢN LÝ NỢ XẤU TẠI CÁC NGÂN HÀNG TMCP VIỆT NAM
Luận văn được thực hiện với mục tiêu đo lường tác động của các nhân tố đến tỷ lệ nợ xấu hệ thống Ngân hàng TMCP tại Việt Nam nhằm đề xuất các giải pháp kiểm soát và xử lý nợ xấu một cách hiệu quả. Để xử lý nợ xấu một cách triệt để, Chính phủ, NHNN Việt Nam, các nhà quản lý ngân hàng cần phải có giải pháp tổng thể và lâu dài. Thực tế hiện nay cho thấy, môi trường kinh doanh chưa có nhiều dấu hiệu phục hồi, tổng cầu của nền kinh tế yếu chủ yếu do niềm tin của người tiêu dùng vào sự sớm hồi phục của thị trường thấp, hoạt động sản xuất kinh doanh, tiêu thụ hàng hóa khó khăn, số lượng các doanh nghiệp giải thể, ngừng hoạt động tăng, hàng tồn kho mặc dù gần đây có giảm nhưng số lượng vẫn cịn lớn, năng lực tài chính của doanh nghiệp giảm sút dẫn đến khó khăn trong việc trả nợ ngân hàng. Vì vậy, Chính phủ, NHNN cần đưa ra các giải pháp nhằm tháo gỡ khó khăn cho doanh nghiệp, khơi thông nguồn vốn để thúc đẩy tiêu thụ hàng hóa. Trong bối cảnh thị trường bất động sản đóng băng kéo dài, giá bất động sản giảm mạnh và các khó khăn, phức tạp trong thủ tục pháp lý liên quan đến xử lý tài sản bảo đảm gây khó khăn cho tổ chức tín dụng trong việc xử lý tài sản bảo đảm và thu nợ.
Từ việc lược khảo các lý thuyết về hệ thống ngân hàng, phân tích mối liên hệ của nhân tố đến tỷ lệ nợ xấu, cuối cùng sử dụng mơ hình ảnh hưởng ngẫu nhiên để kiểm định các mối liên hệ này, luận văn đưa ra mốt số khuyến nghị cho các nhà hoạch định chính sách, các nhà quản trị ngân hàng trong việc quản trị rủi ro hệ thống ngân hàng cũng như đưa ra các chính sách kinh tế vĩ mơ và chính sách tiền tệ thích hợp nhằm ổn định thị trường tiền tệ và phát triển kinh tế đất nước