10 Lợi nhuận thuần từ hoạt động SXKD 991 9.612 6.721 8.621 869,93 2.891 30,
2.2.2.3Đỏnh giỏ hiệu suất hoạt động của Chi nhỏnh:
a) Đỏnh giỏ tỡnh hỡnh hàng tồn kho:
Bảng 2.7 Tỡnh hỡnh luõn chuyển hàng tồn kho của CNXD Ninh Bỡnh năm 2008-2010
ĐVT: Triệu đồng
Chỉ tiờu Năm2008 Năm2009 Năm2010
Chờnh lệch 2009 so với 2008 Chờnh lệch 2010 so với 2009 Giỏ trị Tỷ lệ(%) Giỏ trị Tỷ lệ(%) 1 2 3 4 5=3-2 6=5/2 7=4-3 8=7/3 1.Giỏ vốn hàng bỏn 679.353 703.339 829.957 23.986 3,53 126.618 18,00 2.Trị giỏ hàng tồn kho đầu kỳ 6.143 1.781 1.901 -4.362 -71,01 120 6,74 3.Trị giỏ hàng tồn kho cuối kỳ 1.781 1.901 2.655 120 6,74 754 39,66 4.Trị giỏ hàng tồn kho bỡnh quõn (4)=((2)+(3))/2 3.962 1.841 2.278 -2.121 -53,53 437 23,74 5.Số vũng quay hàng tồn kho (5)=1/4 (Vũng) 171,47 382,04 364,34 210,57 122,81 -17,71 -4,63 6.Thời gian một vũng quay HTK (6)=360/(5) ( Ngày ) 2,10 0,94 0,99 -1,16 -55,12 0,05 4,86
( Nguồn: Bảng cõn đối k ế toỏn ,bỏo cỏo kết quả hoạt động kinh doanh )
Hàng tồn kho của Chi nhỏnh xăng dầu Ninh Bỡnh gồm: vốn về sản phẩm xăng dầu, dầu mỡ nhờn và gas. Cỏc loại vốn này được gọi chung là vốn về hàng tồn kho. Đõy là biểu hiện dưới hỡnh thỏi giỏ trị của bộ phận tài sản dự trữ với mục đớch giỳp cho quỏ trỡnh hoạt động kinh doanh diễn ra bỡnh thường liờn tục. Mức độ tồn kho cao hay thấp phụ thuộc vào tỡnh hỡnh hoạt động sản xuất, tớnh ổn định của thị trường đầu vào và tỡnh hỡnh tiờu thụ đầu ra.
Qua bảng tớnh toỏn 2.7, hàng tồn kho của Chi nhánh năm 2008 quay đợc 171,47 vòng, năm 2009 số vòng quay hàng tồn kho tăng nhanh thêm 210,57 vòng
đạt 382,57 vòng, hàng tồn kho của Chi nhỏnh năm 2010 quay được 364,26 vũng giảm 17,75 vũng so với năm 2009 tương ứng tỷ lệ giảm 4,65%. Vũng quay hàn tồn kho năm 2009 tăng so với năm 2008 là cho kỳ luân chuyển hàng tồn kho giảm từ 2,1 ngày năm 2008 giảm xuống còn 0,94 ngày năm 2009, năm 2010 tăng nhẹ lên 0,99 ngày do số vòng quay của HTK năm 2010 so với năm 2009 giảm nhẹ.
Nh vậy, hiệu quả sử dụng vốn ngắn hạn của chi nhánh là khá cao, mặc dù bị giảm nhẹ vào năm 2010 do tác động khách quan của tình hình biến động dầu thô trên thế giới nhng với kết quả trên thể hiện chi nhánh có số lợng lớn khách hàng thờng xuyên với nhu cầu xăng dầu ngày càng cao.
Bảng 2.8: Bảng tớnh tốc độ thu hồi nợ phải thu của CNXD Ninh Bỡnh năm 2008-2010
ĐVT: Triệu đồng
Chỉ tiờu Năm2008 Năm2009 Năm2010
Chờnh lệch 2009 so với 2008 Chờnh lệch 2010 so với 2009 Giỏ trị Tỷ lệ (%) Giỏ trị Tỷ lệ (%) 1 2 3 4 5=3-2 6=5/2 7=4-3 8=7/3
1.Doanh thu thuần về BH &
CCDV 691.934 727.180 853.830 35.246 5,09 126.650 17,42
2. Doanh thu cú thuế 761.127 799.898 939.213 38.771 5,09 139.315 17,42
3.Số dư khoản phải thu đầu
kỳ 2.263 1.251 12.910 -1.012 -44,72 11.659 931,97
4.Số dư khoản phải thu cuối
kỳ 1.251 12.910 4.739 11.659 931,97 -8.171 -63,29
5.Khoản phải thu bỡnh
quõn(5)=(3)+(4)/2 1.757 7.081 8.825 5.324 302,99 1.744 24,63
6.Số vũng quay cỏc khoản
phải thu (6)=(2)/(5) (V ũng) 433,20 112,97 106,43 -320 -73,92 -6,54 -5,79
7.Kỳ thu tiền trung
bỡnh(6)=360/(6) (Ng ày) 0,83 3,19 3,38 2,36 283,46 0,20 6,14
Qua bảng số liệu ta thấy, số vòng quay các khoản phải thu của Chi nhánh mặc dù ở mức cao nhng giảm dần theo các năm làm cho kỳ thu tiền trung bình tăng dần. Năm 2008, Chi nhánh thực hiện rất tốt cơng tác thu hồi cơng nợ số vịng quay các khoản phải thu đạt 433,2 vịng, kỳ thu tiền trung bình chỉ 0,83 ngày. Năm 2009, số vịng quay các khoản phải thu giảm mạnh chỉ còn 112,97 vòng (giảm 320 vòng tơng đơng với 73,92% so với năm 2008) làm cho kỳ thu tiền bình quân tăng lên 3,19 ngày. So với năm 2009, số vòng quay các khoản phải thu năm 2010 giảm nhẹ còn 106,43 vòng, kỳ thu tiền trung bình tăng lên 3,38 ngày.
Nh vậy, do sự tăng lên của số lợng các khách hàng cơng nghiệp thanh tốn theo bảo lãnh ngân hàng đã làm gia tăng kỳ thu tiền trung bình và làm giảm số vịng quay của các khoản phải thu nhng số liệu trên đã cho thấy vốn của chi nhánh ít bị chiếm dụng, chi nhánh thực hiện khá tốt công tác thu hồi công nợ đảm bảo an tồn tài chính giảm thiểu các khoản nợ xấu.
Bảng 2. 9 Bảng hiệu suất sử dụng vốn kinh doanh của CNXD Ninh Bỡnh năm 2008-2010 ĐVT: Triệu đồng STT Chỉ tiờu Năm 2008 Năm2009 Năm2010 Chờnh lệch 2009 so với 2008 Chờnh lệch 2010 so với2009 Số tăng giảm Tỷ lệ tăng giảm (%) Số tăng giảm Tỷ lệ tăng giảm (%) 1 2 3 4 5=3-2 6=5/2 7=4-3 8=7/3 1 DTT về BH & CCDV 691.934 727.180 853.830 35.246 5,09 126.650 17,42 2 Doanh thu hđ tài chớnh 9 25 36 16 177,78 11 44,00 3=1+2 Tổng doanh thu thuần 691.943 727.205 853.866 35.262 5,10 126.661 17,42 4 Vốn kinh doanh BQ 27.138 23.131 23.511 -4.007 -14,77 380 1,64 5 Vốn lưu động bỡnh quõn 11.165 11.343 12.066 178 1,59 723 6,37 6 Vốn dài hạn bỡnh quõn 10.572 11.788 11.445 1.216 11,50 -343 -2,91 7=5/3 Hệ số đảm nhiệm (Lần) 0,02 0,02 0,01 0 -3,34 0 -9,41 8=3/5 Số vũng quay vốn lưu động (Vũng) 61,97 64,11 70,77 2,14 3,45 6,66 10,38 9=360/8 Kỳ luõn chuyển vốn lưu động (Ngày) 5,81 5,62 5,09 -0,19 -3,34 -0,53 -9,41
10=3/6 Hiệu suất sử dụng VCĐ và VDH (adsbygoogle = window.adsbygoogle || []).push({});
khỏc (Lần) 65,45 61,69 74,61 -3,76 -5,74 12,92 20,94 11=3/4 Vũng quay toàn bộ vốn (Ngày) 25,50 31,44 36,32 5,94 23,30 4,88 15,52
*Hiệu suất sử dụng vốn lưu động:
Vốn lưu động là số vốn Chi nhỏnh ứng ra để hỡnh thành nờn cỏc tài sản lưu động nhằm đỏp ứng yờu cầu kinh doanh của Chi nhỏnh. Bộ phận vốn này thường xuyờn vận động, chuyển hoỏ lần lượt qua cỏc hỡnh thỏi khỏc nhau. Đối với một doanh nghiệp sản xuất, vốn lưu động từ hỡnh thỏi ban đầu là tiền được chuyển hoỏ sang hỡnh thỏi vật tư dự trữ, sản phẩm dở dang, thành phẩm hàng hoỏ, khi kết thỳc quỏ trỡnh tiờu thụ thỡ lại trở về hỡnh thỏi ban đầu là tiền. Quỏ trỡnh hoạt động kinh doanh của doanh nghiệp diễn ra liờn tục khụng ngừng, nờn sự tuần hoàn của vốn lưu động cũng diễn ra liờn tục, lặp đi lặp lại cú tớnh chất chu kỳ tạo thành sự chu chuyển của vốn lưu động.
Bảng 2.9 cho thấy tốc độ luõn chuyển vốn lưu động tăng dần theo các năm, năm 2008 tốc độ luân chuyển VLĐ là 61,97 vòng, năm 2009 tăng thêm 2,14 vòng lên 64,11 vòng, năm 2010 tăng thêm 6,66 vòng lên 70,77 vòng. Kết hợp với phõn tớch hệ số đảm nhiệm của vốn lưu động ta thấy trong năm 2008 và 2009, để tạo ra một đồng doanh thu chỉ cần 0,02 đồng vốn lưu động, trong khi đú năm 2010 chỉ cần 0,01 đồng. Nếu xột chờnh lệch số tuyệt đối thỡ lượng vốn lưu động cần để tạo ra 1 đồng doanh thu thuần năm 2010 giảm 0,01 đồng so với năm 2009.
Như vậy, tốc độ luõn chuyển vốn lưu động về cuối năm 2010 cú xu hướng tăng lờn và lượng vốn lưu động cần thiết đưa vào sản xuất kinh doanh để tạo một đồng doanh thu thuần lại cú xu hướng giảm xuống, điều đú chứng tỏ hiệu quả sử dụng vốn lưu động của Chi nhỏnh là rất tốt. Tăng được tốc độ lưu chuyển vốn lưu động cũng đồng nghĩa vúi việc Chi nhỏnh cú thờm điều kiện thuận lợi trong việc trỏnh ứ đọng vốn và tiết kiệm vốn. Đõy là thành tớch trong quản trị vốn lưu động của Chi nhỏnh xăng dầu Ninh Bỡnh năm vừa qua.
* Hiệu suất sử dụng vốn cố định và vốn dài hạn khỏc:
Ở phần phõn tớch khỏi quỏt vốn cố định và vốn dài hạn khỏc qua bảng cõn đối kế toỏn năm 2010, ta đó thấy xu hướng tăng lờn của TSCĐ là do Chi nhỏnh đang đầu tư xõy mới CHXD Yờn Lõm, qua đú làm tăng năng lực sản xuất kinh doanh dài hạn.
Theo bảng 2.9, hiệu suất sử dụng vốn cố định năm 2008, 2009 và 2010 lần lượt là 65,45; 61,69 và 74,61 .Tức là, năm 2008 một đồng vốn cố định tạo ra 65,45 đồng doanh thu, năm 2009 một đồng vốn cố định tạo ra 61,69 đồng doanh thu thuần, và năm 2010 một đồng vốn cố định tạo ra được 74,61 đồng doanh thu.
Như vậy, hiệu quả sử dụng vốn cố định giảm nhẹ vào năm 2009 nhng sang năm 2010 đó cú xu hướng tăng lờn.
Qua phõn tớch ở trờn cho thấy, hiệu suất sử dụng VLĐ và VCĐ đều tăng thể hiện Chi nhỏnh đó sử dụng cú hiệu quả nguồn vốn của mỡnh.