- 17Lợi nhuận sau thuế TNDN
2.2.5.2Phõn tớch khả năng thanh toỏn:
b) Phõn tớch tỡnh hỡnh thanh toỏn nợ phải trả năm 2012:
2.2.5.2Phõn tớch khả năng thanh toỏn:
Khả năng thanh toỏn của cụng ty được đỏnh giỏ và phõn tớch qua một số chỉ tiờu sau:
+ Vốn luõn chuyển = Tài sản ngắn hạn – Nợ ngắn hạn (1)
Vốn luõn chuyển phản ỏnh số tài sản của doanh nghiệp được taỡ trợ từ cỏc nguồn dài hạn khụng đũi hỏi phải thanh toỏn trong thời hạn ngắn. Phõn tớch vốn luõn chuyển để đảm bảo nguồn vốn hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp.
+ Hệ số thanh toỏn ngắn hạn (Kttngh):
Hệ số thanh toỏn ngắn hạn thể hiện quan hệ tỷ lệ giữa tài sản ngắn hạn và cỏc khoản nợ. Nú đỏnh giỏ mức độ đảm bảo của vốn lưu động đối với cỏc hoản nợ ngắn hạn. Được tớnh theo cụng thức sau:
K (ttngh) = Tài sản ngắn hạn Nợ ngắn hạn
+ Hệ số thanh toỏn nhanh( Kttnhanh):
Hệ số thanh toỏn nhanh thể hiện khả năng về tiền mặt và cỏc tài sản cú thể chuyển nhanh thành tiền đỏp ứng cho việc thanh toỏn nợ ngắn hạn. Được tớnh theo cụng thức sau:
K (ttnhanh) = Tiền + Cỏc khoản đầu tư và phải thu ngắn hạn Nợ ngắn hạn
+ Hệ số vũng quay cỏc khoản phải thu( K(pthu):
Phản ỏnh tốc độ chuyển đổi khoản phải thu thành tiền mặt của doanh nghiệp, được tớnh bằng cụng thức:
K (pthu) = Doanh thu thuần
Số dư bỡnh quõn cỏc khoản phải thu + Hệ số vũng quay cỏc khoản phải thu( K(pthu):
Chỉ tiờu này phản ỏnh tốc độ chuyển đổi khoản phải thu thành tiền mặt của doanh nghiệp, được tớnh bằng cụng thức:
Hệ số vũng quay cỏc khoản phải thu =
Doanh thu thuần
Số dư bỡnh quõn cỏc khoản phải thu Trong đú:
Số dư bỡnh quõn cỏc
khoản phải thu = Phải thu đầu kỳ + Phải thu cuối kỳ 2
Phõn tớch khả năng thanh toỏn của cụng ty
Bảng 2.10
Đơn vị tớnh: Đồng
Stt Chỉ tiờu Số đầu năm Số cuối năm So sỏnh
Chờnh lệch số tiền ± % 1 Tổng tài sản 8,997,589,774.00 8,211,195,133.00 -786,394,641.00 -8.74% 2 Tổng tài sản ngắn hạn ,300,784,288.00 ,321,718,283.00 -979,066,005 -11.79% 3 Tổng nợ ngắn hạn 386,721,090.00 427,568,342.00 40,847,252 10.56% 4 Tổng nợ phải trả 526,787,500.00 453,788,201.00 -72,999,299 -13.86% 5 Tiền và cỏ khoản nợ ngắn hạn + cỏc khoản phải
thu ngắn hạn
4,116,902,381.00 3,721,750,461.00 -395,151,920 -9.60%
6 Tài sản dài hạn 696,805,486,00 889,476,850,00 192,671,364.00 27.65%
7 Vốn luõn chuyển(2-3) 7,914,063,198.00 6,894,149,941.00 -1,019,913,257 -12.89%
8 Hệ số thanh toỏn ngắn hạn(2/3) 21.46 17.12 -4.340 -20.22%
9 Hệ số thanh toỏn nhanh(5/3) 10.65 8.70 -1.941 -18.23% (adsbygoogle = window.adsbygoogle || []).push({});
Phõn tớch khả năng thanh toỏn của doanh nghiệp
Bảng 2.11
Stt Chỉ tiờu Đvt Năm 2011 Năm 2012 So sỏnh năm 2012/2011
Chờnh lệch số tền
± %
1 Tổng doanh thu thuần Đồng 24,450,379,523.00 25,150,364,513.00 699,984,990.00 2.86%2 Giỏ vốn hàng bỏn Đồng 21,562,692,130.00 21,795,588,727.00 232,896,597.00 1.08% 2 Giỏ vốn hàng bỏn Đồng 21,562,692,130.00 21,795,588,727.00 232,896,597.00 1.08% 3 Số dư bỡnh quõn cỏc khoản phải thu Đồng 1,975,747,944.00 2,286,329,736.00 310,581,792.00 15.72% 4 Hàng tồn kho bỡnh quõn Đồng 1,899,663,852.00 1,995,631,732.00 95,967,880.00 5.05%
5 Hệ số vũng quay cỏc khoản phải thu(1/3) Vũng/năm 12.38 11.00 (1.37) -
11.11%
6 Số ngày của doanh thu chưa thu(3/1)x365 Ngày 29.49 33.18 3.69 12.50%
7 Số vũng quay hàng tồn kho(2/4) Vũng/năm 11.35 10.92 (0.43) -3.78%
8 Số ngày của một kỳ luõn chuyển(4/2)x365 Ngày 32.16 33.42 1.26 3.93%
Hệ số này cuối năm giảm 1,37 tương ứng tỷ lệ giảm là 11.11%. Vậy nờn tốc độ chuyển đổi cỏc khoản phải thu thành tiền mặt của doanh nghiệp năm 2012 chậm hơn năm 2011.
Số ngày của doanh thu chưa thu: Là chỉ tiờu cần thiết để thu hồi cỏc khoản phải thutrong một vũng luõn chuyển, được tớnh bằng cụng thức:
Số ngày của doanh thu chưa
thu
=
Số dư bỡnh quõn cỏc khoản
phải thu x 365 (ngày)
Tổng doanh thu
Chỉ tiờu này năm 2012 tăng với tỷ lệ 12.50%, vậy tốc độ cỏc khoản phải thu thành tiền mặt của doanh nghiệp chậm hơn so với năm 2011.
Hệ số vũng quay cỏc hàng tồn kho cho biết tron một năm cú bao nhiờu số vũng hàng tồn kho. Được tớnh theo cụng thức:
Hệ số vũng quay hàng tồn
kho = Giỏ vốn hàng bỏn
Hàng tồn kho bỡnh quõn
Chỉ tiờu này năm 2012 giảm 0,43 vũng/ năm, tương ứng tỷ lệ giảm là: 3.78%. Cỉ tiờu này giảm cú nghĩa là tốc độ vũng quay hàng tồn kho năm 2012 chậm hơn so với năm 2011.
Số ngày của một kỳ luõn chuyển hàng tồn kho: Chỉ tiờu này cho biết hàng tồn kho quay một vũng hết bao nhiờu ngày
Số ngày của 1 kỳ luõn
chuyển =
Hàng tồn kho bỡnh
quõn x 365 (adsbygoogle = window.adsbygoogle || []).push({});
(ngày) Giỏ vốn hàng bỏn
Năm 202 tăng 1,25 ngày tương ứng tỷ lệ tăng là: 3,93%. Chứng tỏ hàng tồn kho năm 2012 dài hơn năm 2011.
Từ những phõn tớch trờn ta cú nhận xột sau: Trong năm 2012 tốc độ luõn chuyển hàng tồn kho giảm, nhưng tỡnh hỡnh thanh toỏn nợ của cụng ty rất tốt.