doanh của cụng ty cổ phần sản xuất và thương mại Bắc Thăng Long:
Để tiến hành hoạt động sản xuất kinh doanh, cỏc doanh nghiệp cần phải cú tài sản, bao gồm tài sản cố định và tài sản lưu động. cỏc tài sản này được hỡnh thành từ nguồn vốn chủ sở hữu và nguồn vốn vay – nợ. Việc đảm bảo đầy đủ nhu cầu về nguồn vốn cho hoạt động sản xuất kinh doanh là một vấn đề cốt yếu, đảm bảo cho quỏ trỡnh sản xuất kinh doanh tiến hành liờn tục và cú hiệu quả.
Như vậy, về thực chất, phõn tớch tỡnh hỡnh đảm bảo nguồn vốn cho hoạt động sản xuất kinh doanh chớnh là xem xột mối quan hệ cõn đối giữa tài sản và nguồn vốn hỡnh thành tài sản của doanh nghiệp hay chớnh là việc phõn tớch cõn bằng tài chớnh của doanh nghiệp hay chớnh là việc phõn tớch cõn bằng tài chớnh của doanh nghiệp.
SV: Phan Thị Như Hoa Lớp: Kế toỏn doanh nghiệp K54 31
Bảng đỏnh giỏ khỏi quỏt tỡnh hỡnh tài chớnh của doanh nghiệp
( thụng qua bỏo cỏo hoạt động sản xuất kinh doanh) Bảng 2.3
Đơn vị tớnh : đồng
Stt Chỉ tiờu Thực hiện 2011 Thực hiện 2012 So sỏnh 2011/2012
Số tiền Tỷ trọng Số tiền Tỷ
trọng Chờnh lệch số tiền±
Thu 24,406,998,244 100.00% 25,167,274,893 100.00% 760,276,649 3.11%
1 Doanh thu bỏn hàng và Cung CDV
24,398,042,523 99.96% 25,150,364,513 99.93% 752,321,990 3.08%
2 Doanh thu hoạt động tài chớnh 4,879,429 0.02% 9,246,291 0.04% 4,366,862 89.50%3 Thu nhập khỏc 4,076,292 0.02% 7,664,089 0.030% 3,587,797 88.02% 3 Thu nhập khỏc 4,076,292 0.02% 7,664,089 0.030% 3,587,797 88.02% Chi 27,221,748,677 100.00% 27,004,413,850 100.00% -217,334,827 -0.80% 1 cp nhõn cụng trực tiếp 1,004,180,630 3.69% 1,584,909,792. 0 0.1 580,729,162 57.83% 2 Cp hđộng tài chớnh 209,640,000 0.77% 242,550,000 0.898% 32,910,000 15.70% 3 CP sxc 322,581,261 1.19% 685,615,526 2.539% 363,034,265 112.54% 4 CP quản lớ kinh doanh 4,122,654,656 15.14% 2,695,749,805 9.983% -
1,426,904,851 1
-34.61%
5 Cp giỏ vốn hàng bỏn 21,562,692,130 79.21% 21,795,588,727 80.711% 232,896,597 1.08%
LN 433,583,176 100.00% 780,049,409 100.00% 346,466,233 79.91%
1 LN chưa phõn phối năm trước 156,979,372 36.21% 433,583,176 55.58% 276,603,804 176.20%2 LN chưa phõn phối năm nay 276,603,804 63.79% 346,466,233 44.42% 69,862,429 25.26% 2 LN chưa phõn phối năm nay 276,603,804 63.79% 346,466,233 44.42% 69,862,429 25.26%
Xột trờn gúc độ ổn định về nguồn tài trợ tài sản, toàn bộ nguồn vốn của doanh nghiệp được chia thành nguồn tài trợ thường xuyờn và ngồn tài trợ tạm thời.
- Nguồn tài trợ thường xuyờn: Là nguồn vốn mà doanh nghiệp được sử dụng thường xuyờn, lõu dài vào hoạt động sản xuất kinh doanh. Nguồn tài trợ thường xuyờn bao gồm nguồn vốn – vay nợ dài hạn, trung hạn( trừ vay nợ quỏ hạn).
- Nguồn tài trợ tạm thời: là nguồn vốn mà doanh nghiệp tạm thời sử dụng vào hoạt động kinh doanh trong một thời gian ngắn. Nú bao gồm cỏc khoản vay ngắn hạn, nợ ngắn hạn, cỏc khoản vay – nợ quỏ hạn, cỏc khoản chiếm dụng bất hợp phỏp của người mua, người bỏn, người lao động….
Dưới gúc độ này, cõn bằng tài chớnh được thể hiện qua cỏc đẳng thức: Tài sản ngắn hạn + Tài sản dài hạn = Nguồn tài trợ thường xuyờn + Nguồn tài trợ tạm thời (2-1)
Biến đổi cõn bằng tài chớnh trờn ta được: Tài sản ngắn hạn - Nguồn tài trợ tạm thời = Nguồn tài trợ thường xuyờn - Tài sản dài hạn (2-2)
Nguồn tài trợ tạm thời cũng chớnh là nợ ngắn hạn phải trả. Do vậy vế trỏi của đẳng thức trờn cũng cũng chớnh là chỉ tiờu “ Vốn hoạt động thuần”. Vốn hoạt động thuần chỉ là chỉ tiờu phản ỏnh số vốn của doanh nghiệp được sử dụng để duy trỡ những hoạt động bỡnh thường diễn ra thường xuyờn của doanh nghiệp. Với số vốn hoạt động thuần này doanh ngiệp cú khả năng đảm bảo chi trả cho cỏc hoạt động diễn ra mà khụng cần phải vay mượn hay chiếm dụng bất kỳ một khoản nào khỏc.
Như vậy, vốn hoạt động thuần cú thể tớnh theo hai cỏch sau: Vốn hoạt động thuần = Tài sản ngắn hạn – Nợ ngắn hạn (2-3)
Vốn hoạt động thuần = Nguồn tài trợ thường xuyờn – tài sản dài hạn (2-4) Ta cú bảng phõn tớch dưới đõy:
Bảng phõn tớch nguồn tài trợ của cụng ty cổ phần sản xuất và thương mại Bắc Thăng Long
bảng 2.4 Stt Chỉ tiờu
Số đầu năm Số cuối năm So sỏnh cuối năm với đầu năm
Số tiền Tỉ trọng Số tiền Tỉ trọng Chờnh lệch số tiền Tỉ trọng ± % Tài sản 8,997,589,774 100.00% 7,984,010,478 100.00% -1,013,579,296 -11.27% 0.00% 1 Tài sản ngắn hạn 8,300,784,288 92.26% 7,321,718,283 91.70% -979,066,005 -11.79% -0.55% 2 Tài sản dài hạn 696,805,486 7.74% 662,292,195 8.30% -34,513,291 -4.95% 0.55% Nguồn tài trợ vốn 329,267,505,576 100.00% 318,521,873,858 100.00% -10,745,631,718 -3.26% 0.00% 1 Nguồn TTTT(Nợ ngắn hạn) 5,080,088,114 1.54% 3,768,853,529 1.18% -1,311,234,585 -25.81% -0.36% 2 Nguồn TTT Xuyờn (Nợ dài hạn) 324,187,417,462 98.46% 314,753,020,329 98.82% -9,434,397,133 -2.91% 0.36%
a Nợ dài hạn 8,850,472,387 2.69% 8,989,832,122 2.82% 139,359,735 1.57% 0.13% b Vốn chủ sở hữu 3,433,583,176 1.04% 178,002,741,776 55.88% 174,569,158,600 5084.17% 54.84% Vốn hoạt đụng thuần(TSNH- TTTThời) 3,220,696,174 0.98% 3,552,864,754 1.12% 332,168,580 10.31% 0.14% Cỏc chỉ tiờu cần tớnh toỏn 1 Hệ số TTTX (TTTXuyen/Tổng NV) 0.9846 0.9882 2 Hệ số TTTT (TTTT/Tổng NV) 0.0154 0.0118 3 Hệ số vốn chủ sở hữu /nguồn TTTX 0.0106 0.0120 4 Hệ số vốn chủ sở hữu(VCSH/Tổng NV) 0.0104 0.0119
5 Hệ số nợ phải trả NPT/Tổng
NV)or(1-H ,VCSH) 0.9896
0.9881
6 Hệ số nguồn tài trợ tạm thời/TSNH 0.6120 0.5147 7 Hệ số nguồn tttx/ TSD Hạn 465.2481 475.2480
Qua bảng trờn ta thấy nhu cầu về vốn tài trợ cho cụng tại thời điển cuối năm là: 7,984,010,478đ,giảm so với đầu năm là: 1,013,579,296đ,tương giảm 11.27% chứng tỏ nguồn tài trợ thường xuyờn khụng đủ để tài trợ cho tài sản dài hạn của cụng ty, cụng ty phải sử dụng một phần của nợ ngắn hạn để bự đắp. Nhưng đến cuối năm vốn hoạt động thuần là: 3,552,864,754đ tăng 332,168,580đ so với đầu năm.
Nhỡn vào chỉ tiờu hệ số tài trợ trường xuyờn,chỉ tiờu này chota biết số đầu năm trong một đồng nguồn tài trợ vốn của cụng ty cú 0.984đ nguồn tài trợ thường xuyờn,đến cuối năm đó tăng lờn 0.988đ.
Tương tự chỉ tiờu hệ số tạm thời, chỉ tiờu này cho ta biết số đầu năm trong một đồng nguồn vốn của cụng ty cú 0,015đ nguồn tài trợ tạm thời đến cuois năm giảm xuống cũn 0,011đ.
Trong tổng nguồn tài trợ thường xuyờn thỡ vốn chủ sở hữu chiếm 0,01đ thỡ đến cuối năm đó tăng lờn 0,11đ. Trong đú thỡ nguồn tài trợ tạm thời/ tài sản ngắn hạn cũng lại cú xu hướng giảm, từ 0,612đ xuống cũn 0,515đ.
Qua những phõn tớch trờn cho ta thấy nguồn taỡ trợ đảm bảo được nhu cầu tài trợ tài sản. Tài sản được tài trợ từ nguồn tài trợ thường xuyờn, mà cụ thể là nợ dài hạn. Qua đú cho ta thấy cuối năm cụng ty đó sử dụng nguồn tài trợ thường xuyờn để đầu tư cho tài sản dài hạn cho nờn về mặt tài chớnh ở cuối năm ổn định,bền vững để an toàn sản xuất hơn đầu năm. Nguồn vốn tài trợ của cụng y cũng đảm bảo nhu cầu hoạt động sản xuất kinh doanh được diễn ra dảm bảo liờn tục, hơn nữa tớnh độc lập, tụ chủ cao, an toàn bền vững. cơ cấu tài sản của cụng ty được phõn bổ tương đối hợp lý.