3.3.1. Kiến nghị với Chính phủ và các bộ, ngành liên quan
3.3.1.1. Nâng cao vai trò của NHNN trong việc quản lý, điều hành hệ thống NHTM
Nâng cao năng lực quản lý điều hành của ngân hàng nhà nước. Từng bước đổi mới cơ cấu tổ chức, quy định lại chức năng nhiệm vụ của NHNN nhằm nâng cao hiệu quả điều hành vĩ mô, nhất là trong việc thiết lập, điều hành chính sách tiền
tệ quốc gia và trong việc quản lý, giám sát hoạt động của các trung gian tài chính. NHNN phối hợp cùng Bộ Tài chính tham gia xây dựng và phát triển đa dạng thị trường vốn, tạo điều kiện san sẻ bớt gánh nặng cung cấp vốn hiện nay mà các NHTM đang phải gánh vác.
3.3.1.2. Ổn định mơi trường kinh tế vĩ mơ
Chính phủ cần đặt ưu tiên vào ổn định kinh tế vĩ mô. Nhiệm vụ điều hành ổn định kinh tế vĩ mô trong thời gian tới tiếp tục rất phức tạp và khó khăn, địi hỏi Chính phủ và các cơ quan chức năng phải bám sát tình hình, có những chính sách, giải pháp chỉ đạo điều hành kịp thời và linh hoạt. Các định hướng chính sách kinh tế vĩ mơ của chính phủ trong cả năm cần được công bố ngay từ đầu năm để cho người dân và doanh nghiệp được biết. Những dự kiến thay đổi cụ thể về chính sách ở từng thời điểm cụ thể trong năm chỉ nên công bố khi chắc chắn sẽ thực hiện. Cùng với thơng tin về quyết định chính sách, các thơng tin kinh tế vĩ mơ (như nhập siêu, bội chi ngân sách, dự trữ ngoại hối, cán cân thanh tốn, nợ quốc gia…) phải được cơng khai, minh bạch ở mức cần thiết để người dân và doanh nghiệp tránh bị động trong sản xuất kinh doanh. Bởi môi trường vĩ mơ ln là yếu tố có tính quyết định tới mơi trường hoạt động, ảnh hưởng đến toàn bộ hoạt động của người dân và doanh nghiệp. Nếu mơi trường vĩ mơ bất ổn, chính sách điều hành nền kinh tế của Chính Phủ thay đổi bất thường, sẽ ảnh hưởng trầm trọng tới sự tồn tại và phát triển của doanh nghiệp. Mà sự tồn tại và phát triển của khách hàng, của doanh nghiệp trong nền kinh tế chính là sự bền vững về thanh khoản của ngân hàng.
Ngồi ra, Chính phủ cũng cần có cơ chế phối hợp đồng bộ, tồn diện hơn nữa giữa các chính sách kinh tế vĩ mô, đặc biệt là sự phối kết hợp chặt chẽ ngay từ khâu hoạch định chính sách tiền tệ, chính sách tài khố, chính sách tỷ giá và các chính sách khác để giải quyết và đạt được các mục tiêu kiềm chế lạm phát, ổn định thị trường ngoại tệ. Chính phủ cũng cần nâng cao năng lực dự báo và tăng cường phối hợp trao đổi thông tin giữa các cơ quan dự báo và cơ quan giám sát để đảm bảo thống nhất khi công bố.
3.3.2.1. Thực thi chính sách tiền tệ linh hoạt, phù hợp và kịp thời
Nhìn chung trong thời gian qua, chính sách tiền tệ được thực thi bởi NHNN đã góp phần vào thành tích tăng trưởng kinh tế cho Việt Nam, ổn định tỷ giá có lợi cho xuất khẩu, tăng cường dự trữ ngoại hối cho đất nước, giữ mức lạm phát trong vịng kiểm sốt theo hướng thấp hơn tốc độ tăng trưởng GDP. Tuy nhiên, việc kết hợp các cơng cụ trong chính sách tiền tệ, giữa chính sách tài khóa trong vịng kiểm sốt của Bộ tài chính đơi lúc cịn trái chiều, chưa đồng bộ. Chính sách tiền tệ của NHNN đơi khi cịn q tham vọng, đặt ra quá nhiều mục tiêu, làm giảm hiệu quả tác động của chính sách này đối với nền kinh tế, tạo ra sự mâu thuẫn khơng đáng có trong việc phát đi tín hiệu cho thị trường. Rõ ràng với xu thế hội nhập ngày càng sâu rộng vào nền kinh tế khu vực và thế giới, việc hồn thiện các cơng cụ của chính sách tiền tệ ở Việt Nam nhằm nâng cao hiệu quả hơn nữa của chính sách này, thúc đẩy kinh tế tăng trưởng cao hơn và bền vững hơn là yêu cầu cấp bách hiện nay.
Ngoài ra, NHNN cần phát triển thị trường tiền tệ theo chiều sâu nhằm mục tiêu truyền tải hiệu quả cơ chế điều tiết các biến số vĩ mô của NHNN đến nền kinh tế. Cụ thể, cần tiếp tục đa dạng, chuẩn hóa quy trình cũng như các phương thức giao dịch trong hệ thống nhằm giúp các NHTM nâng cao hiệu quả mua bán vốn đảm bảo khả năng phòng ngừa rủi ro thanh khoản.
3.3.2.2. Tăng cường hoạt động thanh tra, giám sát hệ thống NHTM
NHNN cần phải tăng cường hoạt động thanh tra, giám sát hệ thống NHTM để kịp thời phát hiện các yếu tố tiềm ẩn rủi ro cho hệ thống, những sai phạm của các NHTM. Kết quả thanh tra, giám sát cũng là căn cứ quan trọng để phân loại các NHTM, từ đó có các biện pháp hỗ trợ phù hợp đối với từng NHTM. Đối với các NHTM có sai phạm, NHNN cần có các chế tài xử phạt nghiêm khắc để tránh sai phạm mang tính dây chuyền, hệ thống như cuộc đua vượt trần lãi suất trong giai đoạn 2008 – 2010 vừa qua.
3.3.2.3. Hoàn thiện hành lang pháp lý, xây dựng quy định chặt chẽ về việc bảo đảm tính thanh khoản của ngân hàng thương mại
hàng để vượt qua cuộc các cuộc khủng hoảng thanh khoản đã qua. Một lượng dữ trữ tương đối sẽ nâng cao khả năng thanh khoản của NHTM. Tuy nhiên, NHNN không thể để các ngân hàng tự mình thiết lập một tỉ lệ dự trữ của mình. Một qui định tỉ lệ dự trữ sẽ bắt buộc các NHTM dự trữ tài sản thanh khoản phù hợp. Bên cạnh đó, một qui định tỉ lệ cho vay dài hạn trên tiền gửi sẽ phần nào góp phần đảm khả năng thanh khoản cho NHTM. Quy định về dự trữ đã được coi là một phương pháp kiềm chế bùng nổ cho vay bởi vì yêu cầu tăng dự trữ làm giảm vốn khả dụng và tăng chi phí đối với ngân hàng, dẫn tới ngân hàng bị bất lợi trong cạnh tranh.
NHNN đã có nhiều dấu hiệu tích cực nhằm cải thiện hành lang pháp lý đối với công tác quản trị thanh khoản của các ngân hàng thương mại trong thời gian gần đây. Đầu tiên là quyết định 297/QĐ-NHNN ngày 25/08/1999 trong đó quy định về việc đảm bảo khả năng chi trả cho ngày làm việc tiếp theo. Quyết định 457/2005/QĐ-NHNN ngày 19/04/2005 đã có đề cập đến việc đảm bảo duy trì trạng thái thanh khoản mà cụ thể là khe hở thanh khoản trong vòng 6 tháng. Tiếp theo là thông tư 13/2010/TT-NHNN về việc tăng tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu của các tổ chức tín dụng từ 8% lên 9%.
Tuy nhiên cùng với sự phát triển ngày càng nhanh, mạnh và hội nhập quốc tế ngày càng sâu rộng của hệ thống ngân hàng Việt Nam, các quy định này đã bộc lộ nhiều điểm hạn chế và kém hiệu quả trong việc bảo đảm an toàn hoạt động và quản lý rủi ro. Theo một khảo sát do các chuyên gia trong ngành ngân hàng nghiên cứu trong Tạp chí cơng nghệ ngân hàng số 86 (2013) để đánh giá mức độ tuân thủ các nguyên tắc cơ bản về giám sát ngân hàng hữu hiệu của Ủy ban Giám sát ngân hàng quốc tế Basel, thì đạt được kết quả sau: Đa số các ngân hàng thương mại chỉ tuân thủ một phần các nguyên tắc đơn cử như các nguyên tắc sau: Nguyên tắc 5 về quy trình nhận diện, đo lường, giám sát và kiểm soát rủi ro thanh khoản; Nguyên tắc 7 và 8 về chiến lược tài trợ cung cấp có hiệu quả các nguồn và kỳ hạn tài trợ đa dạng và chủ động quản trị trạng thái thanh khoản và rủi ro thanh khoản trong ngày; Nguyên tắc 10 về các cuộc kiểm tra về kịch bản căng thẳng; Nguyên tắc 11 về kế hoạch dự phòng tài trợ; Nguyên tắc 12 về mức đệm tài sản có tính lỏng dễ dàng
chuyển đổi. Chỉ có ba nguyên tắc được tất cả các ngân hàng thương mại tuân thủ đó là Nguyên tắc 4 và 6 về quản lý vốn tập trung và định giá điều chuyển vốn nội bộ; Nguyên tắc 9 về việc chủ động quản trị trạng thái tài sản đảm bảo cho thanh tốn, sự chênh lệch giữa tài sản có thể chuyển đổi và khơng thể chuyển đổi ngay.
Về các tỷ lệ bảo đảm an toàn trong hoạt động: cần phải có quy định áp dụng riêng cho hoạt động hợp nhất (ngân hàng và toàn bộ các pháp nhân trực thuộc) và hoạt động của riêng ngân hàng. Xem xét lại tỷ lệ nguồn vốn ngắn hạn để cho vay trung dài hạn vì tỷ lệ này khơng phát huy tác dụng trong thời gian qua; cách xác định tỷ lệ này cũng chưa phù hợp (việc xác định cho vay trung và dài hạn dựa vào thời gian gốc ban đầu của khoản cho vay, trong khi thời gian vay của nhiều khoản vay trung, dài hạn chỉ còn lại dưới 12 tháng); để duy trì tỷ lệ này, nhiều ngân hàng đã phải cơ cấu lại tài sản và cơng nợ của mình bằng cách vay dài hạn từ tổ chức tín dụng nước ngồi và gửi lại chính tổ chức tín dụng đó dưới hình thức tiền gửi ngắn hạn. Nên bổ sung thêm tỷ lệ tài sản thanh toán tối thiểu trên tổng tài sản và áp dụng linh hoạt theo điều kiện thị trường; bổ sung vào giới hạn góp vốn mua cổ phần tỷ lệ biểu quyết của ngân hàng thương mại trong tổ chức kinh tế khác và khống chế mức góp vốn tối đa của ngân hàng thương mại vào một tổ chức kinh tế.
Những qui định, chính sách cần được ban hàng sớm để các NHTM có thể lường trước được những ảnh hưởng bất ngờ của ngân hàng trung ương. Thông tin lãi suất mục tiêu, cũng như các mục tiêu khác ngân hàng trung ương nên cơng bố trước để các ngân hàng có chính sách điều chỉnh phù hợp.
3.3.2.4. Phát triển thị trường tài chính, tăng tính thanh khoản cho tài sản của các NHTM
Khẩn trương hoàn thiện hoạt động của thị trường tiền tệ và hồn thiện hoạt động của thị trường chứng khốn, để các ngân hàng thương mại dễ dàng huy động vốn tăng năng lực tài chính. Phát triển sâu thị trường thị trường tài chính tiền tệ. Việc thị trường tài chính tiền tệ phát triển sẽ tạo điều kiện phát triển những thị trường mới có tổ chức như thị trường giao dịch tương lai…Từ đó, các ngân hàng có thể phát triển các nghiệp vụ phái sinh, đa dạng hóa sản phẩm, hồn thiện hơn những
biện pháp phịng ngừa rủi ro nói chung và rủi ro thanh khoản nói riêng.
Mặc dù nghiệp vụ tài chính phái sinh đã xuất hiện ở Việt Nam từ những năm 1990 nhưng các sản phẩm công cụ phái sinh hiện nay như: hợp đồng tương lai; hốn đổi; quyền chọn; kỳ hạn;…tại các NHTM cịn ít và chưa thực sự được sử dụng như một công cụ hữu hiệu trong việc phòng chống rủi ro, đặc biệt là rủi ro thanh khoản. Do vậy, với vai trò là người điều hành chính sách tiền tệ, NHNN cần tiếp tục hoàn thiện các quy định về giao dịch phái sinh sao cho vừa phù hợp với thông lệ quốc tế vừa phù hợp với điều kiện phát triển của thị trường Việt Nam. Các NHTM có kinh doanh ngoại hối đều nên được thực hiện các nghiệp vụ phái sinh đầy đủ, để có được một thị trường cạnh tranh bình đẳng giữa các ngân hàng, nhằm cung cấp các sản phẩm tiện ích nhất cho các nhà đầu tư, các doanh nghiệp. Tổ chức nghiên cứu, xây dựng khung pháp lý để đưa các công cụ phái sinh vào hoạt động thị trường liên ngân hàng, thị trường vốn để tạo khả năng thanh khoản cao hơn cho các NHTM vượt qua những cú sốc thanh khoản đơn lẻ.
3.3.2.5. Công khai thông tin
Công khai thông tin cơ bản về hoạt động ngân hàng, thu nhập và bảng cân đối tài sản cần được mở rộng và theo một tiến trình hịa hợp. Những thơng tin này cho phép chủ nợ ngân hàng và người đầu tư có được bức tranh tổng thể về lợi nhuận ngân hàng, vốn, tài sản suy yếu, dự phòng đối với từng loại khoản vay một cách kịp thời. Kinh nghiệm của Newzealand về công khai thông tin ngân hàng cho thấy, công khai thông tin hỗ trợ thanh tra viên ngân hàng trong giám sát tuân thủ, yêu cầu sửa chữa kịp thời sai phạm hoặc báo cáo sai lệch và khởi đầu thủ tục pháp lý chống lại các ngân hàng về việc cung cấp thơng tin sai lệch. Bởi vì chất lượng thơng tin giữ vai trị quan trọng nhất, nên để đảm bảo chất lượng thông tin ngân hàng, việc chuẩn bị báo cáo tài chính cần phù hợp với Tiêu chuẩn Kế toán Quốc tế và theo mẫu báo cáo thống nhất. Nhờ vậy, hiệu quả của công khai thông tin cũng được cải thiện vì đã tạo điều kiện cho cơng chúng có thể so sánh hoạt động của các ngân hàng với nhau (trong nước và với các nước khác). Kết quả xếp loại tín dụng các tổ chức ngân hàng cũng nên công khai trên các phương tiện truyền thông và kết quả
này nếu do các tổ chức xếp loại tín dụng thực hiện thì cần được thẩm định hai năm một lần, điều này sẽ khuyến khích quản trị tốt và kiểm sốt rủi ro nội bộ nghiêm túc hơn.
Kết luận chương 3
Hiện nay, hầu hết các ngân hàng đều thấy được tầm quan trọng của việc quản trị rủi ro thanh khoản, tuy nhiên do trình độ năng lực cịn hạn chế nên các NHTM mới chỉ tuân thủ được một phần trong các quy định của NHNN, hoạt động quản trị chưa mang tính thực tiễn cao. Vì vậy, một mặt NHNN cần tiếp tục hoàn thiện và ban hành các văn bản hướng dẫn đánh giá, đo lường, quản trị thanh khoản, mặt khác tự bản thân các NHTM cũng cần nghiên cứu thực hiện nghiêm túc các quy định trong thực tế hoạt động của mình, nâng cao, phát triển hệ thống thông tin quản lý, tăng cường công tác dự báo các điều kiện kinh tế vĩ mô, đẩy mạnh công tác huy động vốn và đa dạng hóa nguồn vốn huy động, thực hiện việc cơ cấu lại tài sản nợ và tài sản có cho phù hợp, nâng cao năng lực tài chính, nâng cao cơng tác quảng bá hình ảnh, thương hiệu ngân hàng để hạn chế rủi ro thanh khoản.
KẾT LUẬN
Bài luận văn đã phân tích tình hình thực trạng rủi ro thanh khoản tại các NHTMCP niêm yết trong những năm gần đây. Bao gồm những lý luận chung về thanh khoản và rủi ro thanh khoản tại các ngân hàng thương mại, thực trạng rủi ro thanh khoản của các NHTMCP niêm yết trên TTCK Việt Nam và qua đó, thấy được kết quả và những mặt cịn hạn chế trong cơng tác quản lý rủi ro thanh khoản, để từ đó đưa ra một số biện pháp và kiến nghị mong muốn rằng qua đó các NHTMCP niêm yết sẽ hạn chế được rủi ro thanh khoản trong quá trình hoạt động.
Giai đoạn từ năm 2007 đến năm 2013 là một giai đoạn đầy sóng gió đối với hệ thống Ngân hàng Việt Nam. Với Luận văn này tơi hi vọng sẽ đóng góp một phần nhỏ bé để hệ thống NHTM Việt Nam nói chung, các NHTMCP niêm yết trên TTCK Việt Nam nói riêng ngày càng hoạt động an toàn và hiệu quả hơn.
Do nhiều hạn chế về mặt kiến thức và kinh nghiệm, nên luận văn khơng thể tránh khỏi các thiếu sót, vì vậy tơi rất mong được sự góp ý và chỉ bảo của các thầy cô và bạn đọc.
TÀI LIỆU THAM KHẢO
1. Cơng ty chứng khốn Vietcombank, 2011. Báo cáo ngành ngân hàng.
2. Frederic S.Mishkin, 2001. Tiền tệ ngân hàng và thị trường tài chính. Hà
Nội: Nhà xuất bản khoa học và kỹ thuật.
3. Hiệp ước quốc tế về an toàn vốn (Basel I) và Hiệp ước mới về an toàn vốn (Basel II), Những thơng lệ hợp lí về quản lý thanh khoản trong
các tổ chức ngân hàng.
4. Kiều Hữu Thiện, 2013. Quản lý nợ cơng: Nhìn từ bài học Arghentina.