iến Số quan sát Trung bình Độ lệch chuẩn Giá trị nhỏ nhất Giá trị lớn nhất
Phụ thuộc L1 234 0.2191 0.1064 0.0523 0.6110 L2 234 0.2804 0.1493 0.0574 1.0160 L3 234 0.5091 0.1346 0.1138 0.8448 L4 234 0.6403 0.1848 0.1852 1.3184 Độc lập CAP 234 0.1104 0.0625 0.0426 0.4624 NPL 234 0.0219 0.0128 0.0002 0.0880 ROE 234 0.0838 0.0847 -0.8212 0.2846 TOA 234 11.1124 1.3369 7.7910 19.2766 GDP 234 0.0592 0.0048 0.0525 0.0668 CPI 234 8.4844 6.3952 0.6300 19.9000 MIR 234 0.0856 0.0279 0.0550 0.1300
Qua bảng 4.2 kết quả thống kê mô tả, tỷ lệ vốn chủ sở hữu trên tổng tài sản (CAP) cho thấy tỷ lệ vốn tự có, đánh giá được sức mạnh tài chính của các ngân hàng. Tỷ lệ vốn chủ sở hữu trên tổng tài sản (CAP) trung bình của các ngân hàng là 11,01%, giá trị lớn nhất là 46.24% nguyên nhân tỷ lệ lớn như vậy là do ngân hàng ưu Điện Liên Việt (LienVietPostBank) mới thành lập và đi vào hoạt động cuối tháng 03/2008, nên tình hình huy động và cho vay đang trong quá trình phát triển dẫn đến tổng tài sản cịn thấp chưa tương xứng với quy mơ vốn chủ sở hữu. Trong khi giá trị nhỏ nhất là 4.26% thuộc về ngân hàng thương mại cổ phần Á Châu năm 2011 tổng tài sản tăng trưởng đến 37% so với năm 2010. Độ lệch tiêu chuẩn là 6.25%.
Nợ xấu (NPL) là tỷ lệ nợ xấu trong tổng dư nợ, tỷ lệ nợ xấu cao nhất là 8,8% là của ngân hàng thương mại cổ phần Sài Gòn – Hà Nội năm 2012, nguyên nhân tỷ lệ nợ xấu cao như thế là do năm 2012 hoàn thành sáp nhập giữa ngân hàng thương mại cổ phần Sài Gòn – Hà Nội (SHB) và ngân hàng Habubank. Nợ xấu thấp nhất là 0% do năm 2008 ngân hàng ưu Điện Liên Việt (LienVietPostBank) mới thành lập và đi vào hoạt động nên tăng trưởng tín dụng chưa cao và chưa phát sinh nợ xấu. Nợ xấu trung bình của các ngân hàng trong giai đoạn nghiên cứu là 2.19% và độ lệch chuẩn là 1.28%.
Tỷ suất sinh lợi trên vốn chủ sở hữu (ROE) là chỉ tiêu đánh giá lợi nhuận sau thuế trên tổng vốn chủ sở hữu, cho thấy 1 đồng vốn chủ sở hữu bỏ ra đem về bao nhiêu đồng lợi nhuận sau thuế. Kết quả phân tích cho thấy, ROE trung bình của các ngân
hàng ở mức tương đối khá với 8.38%. Tuy nhiên, độ trãi giữa của dữ liệu là khá rộng, các giá trị thấp nhất là -82.12%, còn mức cao nhất là 28.46%, kết quả này chứng tỏ có sự chênh lệch khá lớn trong hiệu quả kinh doanh của các ngân hàng tại những thời điểm khác nhau, với độ lệch chuẩn là 28.46%
Quy mô ngân hàng (TOA) đo bằng logarit tổng tài sản, giá trị thấp nhất là 7.791, cao nhất là 19.2766, giá trị trung bình là 11.1124, quy mơ tăng đều qua các năm.
Tăng trưởng GDP Việt Nam ổn định qua các năm ở mức 5.25% đến 6.68% trong giai đoạn năm 2008 đến năm 2016, giá trị trung bình là 5.92% và độ lệch chuẩn rất thấp là 0,5%, cho thấy sự ổn định kinh tế trong giai đoạn này.
Lạm Phát (INF) hay chỉ số giá tiêu dùng CPI là sự thay đổi mức giá chung của nền kinh tế, lạm phát cao nhất là rất cao 19.9% vào năm 2008. Nguyên nhân bùng nổ của lạm phát trong năm 2008 do tăng trưởng tín dụng và cung tiền quá mạnh ở những năm trước đó. Ngồi ra, giá lương thực, nguyên nhiên liệu trên thế giới cũng góp phần làm lạm phát bùng nổ. Lạm phát thấp nhất là năm 2015 với tỷ lệ lạm phát 0,63% là rất thấp, thấp nhất 14 năm trở lại đây, nguyên nhân do giá dầu thế giới giảm mạnh kỷ lục dẫn đến giá xăng dầu trong nước được điều chỉnh giảm, kéo theo chỉ số giá nhóm hàng tiêu dùng giảm. Lạm phát trung bình trong giai đoạn nghiên cứu là 8.48% với độ lệch tiêu chuẩn là 6,4%.
Cơng cụ chính sách tiền tệ (MIR) đại diện là lãi suất tái cấp vốn bình quân, Ngân hàng Nhà nước dùng lãi suất tái cấp vốn để điều tiết nền kinh tế khi có biến động xảy ra. Lãi suất tái cấp vốn bình quân cao nhất là 13% và thấp nhất là 5.5% với giá trị trung bình là 8.56%, độ lệch chuẩn là 2.79%.
4.5.2 Phân tích ma trận tƣơng quan
Phân tích ma trận tương quan để biết được mối quan hệ giữa các biến giải thích với nhau, để phát hiện ra hiện tượng nội sinh, đa cộng tuyến trong mơ hình, nếu ma trận tương quan giữa các biến giải thích lớn hơn 0,8 thì mơ hình có hả năng đa cộng tuyến cao. Ngồi ra phân tích ma trận tương quan còn cho chúng ta biết được sơ bộ mối quan hệ giữa các biến giải thích và biến phụ thuộc từ đó có thể đánh giá cơ bản về chiều tác động của biến giải thích đến biến phụ thuộc.
Bảng 4.3 Kết quả ma trận tƣơng quan
iến CAP NPL ROE TOA GDP INF MIR
Độc lập CAP 1 NPL 0.0766 1 ROE -0.2148 -0.3119 1 TOA -0.6783 -0.0519 0.2177 1 GDP -0.1806 -0.2372 0.027 0.1874 1 INF 0.2891 -0.0135 0.2967 -0.2938 -0.0844 1 MIR 0.2646 0.1616 0.2662 -0.2607 -0.3008 0.8603 1
Nguồn: Tác giả xử lý bằng Stata 13