1.4. Các chỉ tiêu phản ánh hiệu quả của hoạt động huy động vốn
1.4.2. Chi phí huy động vốn
Trong NHTM có rất nhiều các khoản chi phí nhƣng không thể không kể đến đó là chi phí huy động vốn, bao gồm: Chi phí trả lãi tiền gửi, trả lãi tiền tiết kiệm, trả lãi tiền vay, trả lãi kỳ phiếu, trái phiếu, … Ngoài ra còn các khoản chi phí không dƣới dạng lãi suất gọi là chi phí phi lãi mà ngân hàng phải bỏ ra để huy động vốn.
Chi phí huy động = Lãi trả cho nguồn huy động + Chi phí huy động khác
Lãi trả cho nguồn vốn huy động
Lãi trả nguồn vốn huy động = Quy mô huy động Lãi suất huy động
Các ngân hàng thƣờng huy động vốn với lãi suất thị trƣờng, chính lãi suất này nó mới phản ánh đƣợc cung cầu của thị trƣờng tiền tệ. Khi xác định lãi suất huy động vốn thì các ngân hàng đều phải quan tâm đến 2 vấn đề đó là cần phải trả một mức lãi suất sao cho có thể thu hút và duy trì đƣợc nguồn vốn huy động, mặt khác ngân hàng cũng cần phải quan tâm đến thu nhập của ngân hàng do đó ngân hàng không thể trả mức lãi suất huy động quá cao. Các ngân hàng cần phải đƣa ra một mức lãi suất hợp lý, đó phải là một mức lãi suất không quá cao để đảm bảo lợi ích của ngân hàng, mức lãi suất đó cũng
không quá thấp và phải phù hợp với thị trƣờng để có thể thu hút đƣợc khách hàng gửi tiền đảm bảo đƣợc hoạt động kinh doanh của ngân hàng, nhƣng cũng cần phải đảm bảo theo trần lãi suất mà NHNN quy định. Ngân hàng có thể lựa chọn phƣơng pháp xác định lãi suất nguồn huy động phù hợp bởi việc xác định phƣơng pháp tính chi phí huy động vốn rất hữu ích cho ngân hàng để xây dựng chính sách kinh doanh có hiệu quả. Có 2 lý do chủ yếu mà ngân hàng quan tâm khi xác định chi phí huy động vốn:
- Tính toán tƣơng đối chính xác chi phí huy động vốn là yếu tố cơ bản để xác định mức lợi nhuận mà ngân hàng cần thu đƣợc từ các tài sản có sinh lời.
- Loại hình nguồn vốn mà ngân hàng huy động đƣợc và việc sử dụng nguồn vốn này ảnh hƣởng đến rủi ro thanh khoản, rủi ro lãi suất và rủi ro vốn.
Có 3 phƣơng pháp xác định chi phí phổ biến đó là:
Xác định chi phí bình quân gia quyền theo phương pháp nguyên giá
Chi phí trả lãi bình quân gia quyền =
- Đây là một trong những phƣơng pháp sử dụng rộng rãi nhất. Phƣơng pháp này chú trọng vào cơ cấu hỗn hợp các nguồn vốn mà ngân hàng đã huy động đƣợc trong quá khứ và xem xét lãi suất ngân hàng phải trả cho mỗi nguồn huy động. Từ việc xác định chi phí trả lãi bình quân, ngân hàng phải kiếm đƣợc tỷ suất sinh lợi từ các khoản cho vay và đầu tƣ ít nhất là bằng mới đủ bù đắp đƣợc chi phí lãi phải trả cho nguồn vốn đã huy động.
+ Ƣu điểm của phƣơng pháp là đơn giản, dễ xác định, phƣơng pháp này có ích khi sử dụng để đánh giá tình hình huy động vốn trong quá khứ.
+ Nhƣợc điểm:
Thứ nhất, không bao gồm các chi phí liên quan đến huy động vốn nhƣ quảng cáo, khuyến mãi.
Chi phí trả lãi
Thứ hai, ở một vài loại hình nguồn vốn đƣợc đem đầu tƣ vào các tài sản có không sinh lời nhƣ dự trữ bắt buộc, tài sản cố định, dự trữ thanh toán, đóng phí bảo hiểm tiền gửi. Hơn nữa mỗi loại nguồn vốn và quy mô hoạt động của mỗi ngân hàng lại có mức dự trữ bắt buộc và yêu cầu dự trữ thanh khoản rất khác nhau. Trong trƣờng hợp này do tỷ suất lợi nhuận không thu đƣợc lại thay đổi tùy theo loại hình nguồn vốn khác nhau nên cần phải có những điều chỉnh về chi phí và lợi nhuận cần thu đƣợc để bù đắp chi phí trả lãi.
Thứ ba, thiếu độ tin cậy khi muốn sử dụng làm cơ sở quyết định lựa chọn huy động loại hình nguồn vốn nào. Phƣơng pháp này chỉ nhìn về quá khứ trong khi các nhà quản trị ngân hàng cần phải hƣớng về tƣơng lai. Do đó, phƣơng pháp chi phí huy động vốn biên nhằm khắc phục nhƣợc điểm của phƣơng pháp này.
Để khắc phục 2 nhƣợc điểm thứ nhất của phƣơng pháp này có thể sử dụng tài sản sinh lợi làm cơ sở tính toán chi phí, so sánh chi phí lãi và phi lãi trong huy động vốn với lƣợng tài sản sinh lợi thuần theo công thức sau:
Chi phí trả lãi bình quân gia quyền =
Khi chia cho tài sản có sinh lời tức là đã loại trừ phần nguồn vốn đã đầu tƣ vào tài sản không lời
Xác định chi phí huy động vốn biên
Chi phí biên =
Chi phí biên là chi phí bỏ ra để có thêm một đồng vốn huy động. Công
Chi phí trả lãi tăng thêm
Tổng vốn huy động tăng thêm
Chi phí trả lãi Tài sản có sinh lời
Chi phí trả lãi bình quân gia quyền =
Chi phí trả lãi + Chi phí liên quan huy động vốn
thức trên đƣợc áp dụng trong trƣờng hợp chi phí huy động của một loại nguồn vốn. Chi phí biên đƣợc áp dụng khi ngân hàng quyết định nên huy động vốn từ một loại nguồn vốn nào.
Trong hầu hết các trƣờng hợp, để tài trợ khoản cho vay ngân hàng sẽ huy động từ nhiều nguồn vốn khác nhau. Nhƣ vậy, phƣơng pháp chi phí huy động vốn biên cần phải quan tâm xem xét việc ngân hàng phải tập hợp huy động mọi nguồn vốn, tức là chi phí huy động vốn hỗn hợp từ một số loại nguồn vốn. Chi phí biên hỗn hợp này đƣợc sử dụng định giá tài sản có tăng thêm. Rõ ràng là phƣơng pháp chi phí vốn huy động vốn biên đã xác lập một tiêu chuẩn chặt chẽ hơn cho việc định giá các dịch vụ của định chế tài chính, bao gồm các dịch vụ tiền gửi và huy động vốn khác.
Khi xác định đƣợc tỷ lệ chi phí biên, ta có thể so sánh với thu nhập dự tính tăng thêm (thu nhập cận biên) mà ngân hàng hy vọng nhận đƣợc tƣ việc sử dụng khoản tiền mới huy động này.
Sử dụng phƣơng pháp chi phí huy động vốn biên có ý nghĩa quan trọng với nhà quản lý ngân hàng không chỉ trong việc xác định lãi suất tiền gửi mà còn cả trong việc xác định cơ số tiền gửi. Việc mở rộng này đƣợc thực hiện cho đến khi chi phí tăng thêm bằng thu nhập tăng thêm và tổng lợi nhuận đạt đƣợc mức tối đa. Khi xuất hiện việc giảm sút lợi nhuận, ngân hàng phải tìm kiếm các nguồn tiền khác có chi phí thấp hơn hoặc phải tìm các khoản tín dụng và đầu tƣ có thu nhập cao hơn, đồng thời sử dụng cả hai phƣơng pháp.
Xác định lãi suất theo phương pháp định giá cá biệt
- Các nguyên tắc cần phải đảm bảo khi tiến hành phƣơng pháp định giá cá biệt:
+ Giá cá biệt phản ánh chất lƣợng sản phẩm cá biệt của ngân hàng. + Giá cá biệt phải đảm bảo tăng thu nhập cho ngân hàng.
hàng trong việc sử dụng sản phẩm. Tính riêng biệt của thị trƣờng có tác dụng thu hút khách hàng lớn, an toàn, tạo mối quan hệ lâu dài, tăng tính cạnh tranh của ngân hàng với các ngân hàng khác.
- Nhƣợc điểm: Phƣơng pháp đòi hỏi công tác thống kê phải chính xác và chi tiết, đồng thời cũng hạn chế lôi cuốn khách hàng do sự khác biệt về giá.
Nhƣ vậy các NHTM cần phải tìm kiếm nguồn vốn có chi phí thấp nhất để đáp ứng nhu cầu cho vay và đầu tƣ của ngân hàng. Mặt khác cần phải đảm bảo thỏa mãn các yêu cầu tƣơng xứng giữa huy động và sử dụng vốn về phƣơng diện quy mô, thời hạn, tính ổn định theo nguyên lý chung, những nguồn vốn có chi phí biên thấp nhất là nguồn vốn có ƣu thế nhất về phƣơng diện chi phí.
Ngoài ra, các NHTM cần phải quản lý hiệu quả chi phí vốn vì đây là cách tốt nhất để tăng lợi nhuận cho ngân hàng mà rủi ro thấp nhất. Trong ngân hàng thì mỗi một nguồn vốn thì lại có chi phí khác nhau.
Chi phí phi lãi: Ngoài các khoản chi phí trả lãi, còn có những khoản chi phí huy động vốn khác thƣờng gọi là chi phí phi lãi. Do nhu cầu huy động vốn của các ngân hàng ngày càng tăng, do sự cạnh tranh về huy động vốn giữa các ngân hàng ngày càng gia tăng, các ngân hàng cần phải đa dạng các phƣơng thức huy động vốn để cạnh tranh với nhau do đó, cũng gia tăng các khoản chi phi phi lãi nhƣ: chi phí trả trực tiếp cho ngƣời gửi tiền (thông qua các chƣơng trình nhƣ quà tặng, quay số trúng thƣởng, bảo hiểm,…), chi phí tăng tiện ích cho ngƣời gửi tiền (mở chi nhánh, quầy giao dịch, trang bị thêm máy đếm tiền, soi tiền cho khách, huy động tại nhà, tại cơ quan,…), chi phí cho cán bộ phòng nguồn vốn, chi phí bảo hiểm tiền gửi, …