Các yếu tố ảnh hưởng đến lợi nhuận của các ngân hàng thương mại cổ phần việt nam luận văn thạc sĩ tài chính ngân hàng

NGUYỄN THỊ THÚY OANH CÁC YẾU TỐ ẢNH HƢỞNG ĐẾN LỢI NHUẬN CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM LUẬN VĂN THẠC SĨ Thành phố Hồ Chí Minh – Năm 2020 ii NGUYỄN THỊ THÚY OANH CÁC YẾU TỐ ẢNH HƢỞNG ĐẾN LỢI NHUẬN CỦA CÁC NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI CỔ PHẦN VIỆT NAM LUẬN VĂN THẠC SĨ Chuyên ngành: Tài – Ngân hàng Mã ngành: 34 02 01 Ngƣời hƣớng dẫn khoa học: TS LÊ THỊ KIM XUÂN Thành phố Hồ Chí Minh – Năm 2020 i LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan luận văn: “Các yếu tố ảnh hưởng đến lợi nhuận ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam” cơng trình nghiên cứu cá nhân tơi, thực hướng dẫn Tiến sĩ Lê Thị Kim Xuân Các số liệu, kết trình bày luận văn trung thực xác phạm vi hiểu biết Luận văn chưa trình nộp để lấy học vị thạc sĩ trường đại học Luận văn cơng trình nghiên cứu riêng tác giả, kết nghiên cứu trung thực, khơng có nội dung cơng bố trước nội dung người khác thực ngoại trừ trích dẫn dẫn nguồn đầy đủ luận văn Tơi xin hồn tồn chịu trách nhiệm nội dung tính trung thực đề tài nghiên cứu Tp.Hồ Chí Minh, ngày … tháng … năm 2020 Tác giả ii LỜI CẢM ƠN Để hồn thành tốt luận văn thạc sĩ này, xin gửi lời cảm ơn chân thành đến Tiến sĩ Lê Thị Kim Xuân - Người hướng dẫn khóa học, cảm ơn Cơ giúp đỡ dẫn tận tình cho tơi suốt q trình thực luận văn Bên cạnh đó, kiến thức lý thuyết mà tơi có để áp dụng vào luận văn nhờ vào giảng dạy Thầy Cơ trường Đại học Ngân hàng Tp.Hồ Chí Minh Xin chân thành cảm ơn Thầy Cô truyền đạt kiến thức bổ ích giúp tơi có tảng vững Cuối cùng, Tôi xin gửi lời cảm ơn đến gia đình, bạn bè đồng nghiệp động viên, khuyến khích, hỗ trợ tơi nhiều suốt q trình học tập, làm việc hồn thành luận văn Tuy cố gắng tìm hiểu nhận giúp đỡ nhiệt tình người kiến thức kinh nghiệm nhiều hạn chế nên luận văn khơng thể tránh khỏi thiếu sót Tơi mong nhận góp ý từ q Thầy Cơ để luận văn tốt Xin trân trọng cảm ơn kính chào Tp.Hồ Chí Minh, ngày … tháng … năm 2020 Tác giả iii TÓM TẮT Đề tài nghiên cứu thực để lượng hóa phân tích yếu tố tác động đến lợi nhuận NHTMCP Việt Nam thông qua tỷ số ROA Bên cạnh đó, nghiên cứu dựa sở nghiên cứu trước tình hình thực tế Việt Nam, nghiên cứu đề xuất biến sử dụng gồm: Quy mô ngân hàng (BSIZE), quy mô vốn chủ sở hữu (EQUITY), quy mô cho vay (LOANTA), rủi ro tín dụng (CRISK), hiệu quản lý chi phí (QOM), đa dạng hóa thu nhập (HHIRD), tỷ lệ cho vay tổng vốn huy động (LDR), tỷ lệ lạm phát (INF), tăng trưởng kinh tế (GDP) Nghiên cứu thu thập mẫu liệu giai đoạn 2010 - 2019 23 NHTMCP niêm yết thị trường chứng khoán Việt Nam (Sở Giao dịch Chứng khoán Hà Nội (HNX), Sở Giao dịch Chứng khoán Thành phố Hồ Chí Minh (HOSE), Thị trường chứng khốn phi tập trung (OTC), Sàn chứng khoán Upcom) Trong nghiên cứu sử dụng phương pháp thống kê mơ tả, mơ hình hồi quy có dạng tuyết tính thực theo phương pháp OLS với mơ hình tác động mơ hình hồi quy bình phương tối thiểu dạng gộp (Pooled OLS), mơ hình tác động cố định (FEM), mơ hình tác động ngẫu nhiên (REM) để ước lượng mơ hình hồi quy Cùng với đó, nghiên cứu thực kiểm định Hausman, kiểm định F, kiểm định LM để chọn mơ hình phù hợp Bên cạnh đó, nghiên cứu cịn sử dụng kiểm định để kiểm tra tượng tương quan biến mơ hình với việc kiểm định ma trận tương quan nhân tử phóng đại phương sai (VIF) Để xem mơ hình lựa chọn có xảy tượng phương sai thay đổi, tự tương quan hay không luận văn sử dụng kiểm định Wooldridge, kiểm định Wald Để khắc phục khuyết tật mơ hình luận văn sử dụng phương pháp GLS Kết nghiên cứu cho thấy biến BSIZE, EQUITY, HHIRD, LDR, INF có tác động chiều đến ROA CRISK, QOM có tác động ngược chiều đến ROA Các biến độc lập LOANTA, GDP chưa có chứng thống kê Từ kết tác giả có số kiến nghị nhằm nâng cao hiệu hoạt động ngân hàng thương mại Từ khóa: Lợi nhuận, Ngân hàng thương mại cổ phần, yếu tố ảnh hưởng iv SUMMARY The research topic is carried out to quantify and analyze factors to obtain the profitability of joint stock commercial banks in Vietnam, through proportional ROA Besides, research is based on previous research and actual images in Vietnam The study also suggests variables used include: bank size (BSIZE), equity size (EQUITY), loan size (LOANTA), credit risk (CRISK), management effectiveness (QOM), income diversification ( HHIRD), loan-to-deposit ratio (LDR), inflation rate (INF) and Grow domestic product (GDP) In addition, the study also collected data samples in the period 2010 - 2019 of 23 commercial banks that were listed on the Vietnam stock market (Hanoi Stock Exchange (HNX), Ho Chi Minh City Stock Exchange Ho Chi Minh Stock Exchange (HOSE), Decentralized Stock Market (OTC), Upcom Stock Exchange) Descriptive statistical methods, snow-calculated regression models were used in this study And it is also done according to the OLS method with the impact models as the pooled OLS, the Fixed Effect Model (FEM), the Random Effects Model (REM) to estimate the regression model Along with the above methods, the study will the Hausman test, F test and LM test to choose the most suitable model In addition, the study also used the tests to check the correlation phenomenon between the variables in the model with the test by correlation matrix and variance inflating factor (VIF) To see if the selected model has the phenomenon of variance change and auto-correlation or not, the thesis uses Wooldridge test, Wald test To overcome the defects of the thesis model, use the GLS method Research results show that variables BSIZE, EQUITY, HHIRD, LDR, INF have a positive impact on ROA and CRISK QOM has the opposite effect on ROA The independent variables LOANTA, GDP still have no statistical evidence From the above results, the author also has a few recommendations to improve the operational efficiency of commercial banks today Keywords: Profit, Joint stock commercial banks, influencing factors v DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT TIẾNG VIỆT Từ viết tắt Cụm từ tiếng Việt BCTC Báo cáo tài NHNN Ngân hàng Nhà nước NHTM Ngân hàng thương mại NHTMCP Ngân hàng thương mại cổ phần vi DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT TIẾNG ANH Từ viết tắt Cụm từ tiếng Anh Cụm từ tiếng Việt ROA Return On Assets Tỷ suất sinh lợi tổng tài sản BSIZE Bank size Quy mô ngân hàng CAR The capital adequacy ratio Tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu CRISK Credit risk Rủi ro tín dụng EQUITY Equity size Quy mơ vốn chủ sở hữu LOAN Loan size Quy mô cho vay GDP Gross domestic product Tổng sản phẩm nước Null hypothesis Giả thuyết (giả thuyết không) Alternative hypothesis Giả thuyết (giả thuyết nghịch) OLS Ordinary Least Square Phương pháp bình phương tối thiểu Pooled Pooled Ordinary Least Mơ hình hồi quy bình phương tối OLS Square thiểu dạng gộp REM Radom Effects Model Mơ hình ảnh hưởng ngẫu nhiên FEM Fix Effects Model Mơ hình ảnh hưởng cố định R2 R-Squared R bình phương VIP Variance-inflating factor Hệ số phóng đại phương sai vii MỤC LỤC LỜI CAM ĐOAN i LỜI CẢM ƠN ii TÓM TẮT iii SUMMARY iv DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT TIẾNG VIỆT v DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT TIẾNG ANH vi MỤC LỤC vii DANH MỤC BẢNG xi DANH MỤC SƠ ĐỒ, BIỂU ĐỒ xii CHƢƠNG 1: MỞ ĐẦU 1.1 TÍNH CẤP THIẾT VÀ LÝ DO CHỌN ĐỀ TÀI 1.2 MỤC TIÊU NGHIÊN CỨU 1.2.1 Mục tiêu tổng quát 1.2.2 Mục tiêu cụ thể 1.3 CÂU HỎI NGHIÊN CỨU 1.4 ĐỐI TƢỢNG VÀ PHẠM VI NGHIÊN CỨU 1.4.1 Đối tƣợng nghiên cứu .3 1.4.2 Phạm vi nghiên cứu 1.5 NGUỒN DỮ LIỆU VÀ PHƢƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU 1.5.1 Nguồn liệu 1.5.2 Phƣơng pháp nghiên cứu 1.6 Ý NGHĨA VÀ ĐÓNG GÓP CỦA ĐỀ TÀI 1.6.1 Về lý thuyết 1.6.2 Về thực tiễn 1.7 KẾT CẤU CỦA ĐỀ TÀI NGHIÊN CỨU KẾT LUẬN CHƢƠNG .6 CHƢƠNG 2: CƠ SỞ LÝ THUYẾT VỀ CÁC YẾU TỐ ẢNH HƢỞNG ĐẾN LỢI NHUẬN CỦA NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI VÀ CÁC NGHIÊN CỨU TRƢỚC CÓ LIÊN QUAN 2.1 CƠ SỞ LÝ THUYẾT VỀ LỢI NHUẬN CỦA NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI 2.1.1 Khái niệm lợi nhuận Ngân hàng 2.1.2 Chỉ tiêu phản ánh lợi nhuận NHTM viii 2.2 CƠ SỞ LÝ THUYẾT VỀ CÁC YẾU TỐ ẢNH HƢỞNG ĐẾN LỢI NHUẬN CỦA NGÂN HÀNG THƢƠNG MẠI 10 2.2.1 Quy mô ngân hàng 10 2.2.2 Quy mô vốn chủ sở hữu 10 2.2.3 Quy mô cho vay 10 2.2.4 Rủi ro tín dụng .11 2.2.5 Hiệu quản lý chi phí .11 2.2.6 Đa dạng hóa thu nhập 12 2.2.7 Tỷ lệ cho vay tổng vốn huy động 12 2.3 TỔNG QUAN CÁC NGHIÊN CỨU TRƢỚC CÓ LIÊN QUAN 13 2.3.1 Các nghiên cứu nƣớc 13 2.3.2 Các nghiên cứu nƣớc 17 KẾT LUẬN CHƢƠNG 23 CHƢƠNG 3: PHƢƠNG PHÁP NGHIÊN CỨU 24 3.1 MƠ HÌNH NGHIÊN CỨU 24 3.1.1 Khái qt mơ hình nghiên cứu 24 3.1.2 Giải thích biến .25 3.2 GIẢ THUYẾT NGHIÊN CỨU 27 3.2.1 Mối quan hệ quy mô ngân hàng lợi nhuận ngân hàng .28 3.2.2 Mối quan hệ vốn chủ sở hữu lợi nhuận ngân hàng .29 3.2.3 Mối quan hệ quy mô cho vay lợi nhuận ngân hàng 30 3.2.4 Mối quan hệ rủi ro tín dụng lợi nhuận ngân hàng 30 3.2.5 Mối quan hệ hiệu quản lý chi phí lợi nhuận ngân hàng 31 3.2.6 Mối quan hệ đa dạng hóa thu nhập lợi nhuận ngân hàng 32 3.2.7 Mối quan hệ tỷ lệ cho vay tổng vốn huy động lợi nhuận ngân hàng .33 3.2.8 Mối quan hệ tỷ lệ lạm phát lợi nhuận ngân hàng .34 3.2.9 Mối quan hệ tăng trƣởng kinh tế lợi nhuận ngân hàng .34 3.3 MẪU VÀ DỮ LIỆU NGHIÊN CỨU 35 3.3.1 Mẫu nghiên cứu 35 3.3.2 Dữ liệu nghiên cứu .35 3.4 LỰA CHỌN MƠ HÌNH HỒI QUY VÀ CÁC KIỂM ĐỊNH 36 3.4.1 Mơ hình nghiên cứu định lƣợng 36 3.4.2 Các kiểm định phù hợp mơ hình 38 3.5 QUY TRÌNH NGHIÊN CỨU 39 iv PHỤ LỤC Phụ lục 1: Thống kê mô tả biến mô hình Phụ lục 2: Ma trận tƣơng quan biến Phụ lục 3: Kiểm định đa cộng tuyến v Phụ lục 4: Kết hồi quy theo Pool OLS biến ROA Phụ lục 5: Kết hồi quy theo FEM biến ROA vi Phụ lục 6: Kết hồi quy theo REM biến ROA vii Phụ lục 7: Kiểm định so sánh FEM REM viii Phụ lục 8: Kiểm định so sánh Pool OLS FEM ix Phụ lục 9: Kiểm định Phƣơng sai thay đổi theo mơ hình FEM biến ROA Phụ lục 10: Kiểm định tự tƣơng quan theo mơ hình FEM biến ROA x Phụ lục 11: Khắc phục khuyết tật mơ hình phƣơng pháp GLS biến ROA Phụ lục 12: Bảng liệu nghiên cứu xi Bank ABBank ABBank ABBank ABBank ABBank ABBank ABBank ABBank ABBank ABBank ACB ACB ACB ACB ACB ACB ACB ACB ACB ACB BID BID BID BID BID BID BID BID BID BID Year 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 ROA 0.013051164 0.007391226 0.008677636 0.002439139 0.001733836 0.001417933 0.003288514 0.005784831 0.007943597 0.009757264 0.011383522 0.011415019 0.004447 0.004960972 0.005299277 0.005103978 0.005670871 0.007449915 0.01559834 0.015670693 0.010259409 0.007909104 0.005303013 0.00735013 0.00760815 0.007403674 0.00606308 0.005644848 0.0056037 0.005616598 BSIZE 31.26902006 31.35772509 31.45995999 31.68502464 31.84262784 31.7957416 31.93740114 32.06780897 32.13080735 32.26143912 32.95453316 33.26944453 32.80325135 32.74661078 32.82180767 32.936597 33.08497753 33.28110784 33.42809124 33.58039839 33.53438579 33.63677176 33.8147257 33.93800069 34.10851699 34.37704498 34.54513389 34.72299935 34.81111968 34.93752385 EQUITY 0.122376027 0.113694446 0.106495381 0.099682531 0.084716352 0.089946241 0.078769632 0.072406708 0.076321177 0.076472448 0.05546852 0.04255612 0.071604693 0.07505569 0.069023544 0.063475297 0.060179148 0.056383883 0.063819549 0.072397167 0.066125747 0.060111219 0.054652 0.058425959 0.051159775 0.049767216 0.043832523 0.040617705 0.041545999 0.052117588 LOANTA 0.517300265 0.471755461 0.398624205 0.398996958 0.377907755 0.47426229 0.52863471 0.557880365 0.572647075 0.546721848 0.42163415 0.362333523 0.574636385 0.634109718 0.638858623 0.657663903 0.691560337 0.691725654 0.692256413 0.694015205 0.679553332 0.709983408 0.688984695 0.701859234 0.675138966 0.694649714 0.709110246 0.711591967 0.743568831 0.739864058 CRISK 0.02490328 0.03941653 0.02898976 0.06934082 0.04042578 0.02148737 0.02542748 0.02814915 0.01909753 0.02340604 0.00338589 0.00901535 0.02537657 0.03069677 0.02207715 0.01336463 0.00879027 0.00706578 0.00734694 0.00544532 0.03283662 0.02819598 0.02742737 0.02296597 0.0206273 0.01701368 0.02021903 0.01643895 0.01925818 0.01768597 QOM 0.44480414 0.47887667 0.61906056 0.74958102 0.67732635 0.62629191 0.57915069 0.60029253 0.56642478 0.54289355 0.41118997 0.42389715 0.75082393 0.67790578 0.64557782 0.67519581 0.64500481 0.59149861 0.55054088 0.57024355 0.50571689 0.45277046 0.41778117 0.41396943 0.43246824 0.5064076 0.49569817 0.43794577 0.39867831 0.40561475 HHIRD 0.181041 -0.03915 0.087455 0.363093 0.220459 0.29456 0.336796 0.33834 0.475334 0.502431 0.399435 0.239937 -0.50387 0.371388 0.363489 0.072831 0.139954 0.432986 0.426229 0.410499 0.333379 0.305357 0.339113 0.448338 0.394068 0.370497 0.394313 0.356896 0.367786 0.419483 LDR 0.83835374 0.96780611 0.63834281 0.61873703 0.56527638 0.64234253 0.76098868 0.81423712 0.82777265 0.8059023 0.8086885 0.7159618 0.80899032 0.76490767 0.74214209 0.75744195 0.7805044 0.81472458 0.84438634 0.86380871 1.01715504 1.19779835 1.10212384 1.13569612 0.99681827 1.04664392 0.98293588 0.9948259 0.98652354 0.98941198 INF 0.0919 0.1858 0.0921 0.066 0.0409 0.0063 0.0266 0.0353 0.0354 0.0279 0.0919 0.1858 0.0921 0.066 0.0409 0.0063 0.0266 0.0353 0.0354 0.0279 0.0919 0.1858 0.0921 0.066 0.0409 0.0063 0.0266 0.0353 0.0354 0.0279 GDP 0.0678 0.0624 0.0525 0.0542 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0708 0.0702 0.0678 0.0624 0.0525 0.0542 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0708 0.0702 0.0678 0.0624 0.0525 0.0542 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0708 0.0702 xii Bank BVB BVB BVB BVB BVB BVB BVB BVB BVB BVB CTG CTG CTG CTG CTG CTG CTG CTG CTG CTG EIB EIB EIB EIB EIB EIB EIB EIB EIB EIB Year 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 ROA 0.006873635 0.015908121 0.009877798 0.004471389 0.00628761 0.001833653 8.29091E-05 0.000840382 0.002026396 0.002433106 0.009261259 0.01355567 0.012216833 0.010049907 0.008639629 0.007309867 0.007110961 0.006787169 0.004649422 0.007625679 0.013840491 0.016554519 0.012568789 0.003878495 0.000348145 0.000320337 0.002398512 0.005508686 0.004327423 0.005169755 BSIZE 29.73824853 30.46236439 30.65972456 30.76906025 30.88071722 30.99897635 31.10871174 31.3174204 31.47158279 31.57857878 33.53832166 33.76355962 33.85266492 33.98776818 34.12514059 34.28965262 34.48597407 34.62958632 34.69101216 34.75446138 32.50706451 32.84360101 32.76773684 32.7658512 32.71300814 32.45813153 32.48929364 32.63744458 32.65918235 32.75223321 EQUITY 0.25266977 0.194517237 0.157978774 0.139585221 0.128503582 0.114174274 0.102228304 0.083800633 0.073852584 0.072091668 0.049414633 0.061855522 0.066777578 0.09381962 0.08322801 0.071983752 0.063576671 0.0582299 0.057929839 0.062347145 0.103048197 0.088809629 0.09292769 0.086438468 0.087329828 0.105284383 0.104411969 0.095408874 0.097499724 0.094004244 LOANTA 0.440853621 0.255381832 0.372926476 0.429739217 0.498379709 0.542409526 0.642665534 0.62115975 0.630481598 0.647428024 0.629391444 0.630471853 0.654742852 0.647135984 0.658613193 0.684466223 0.690608968 0.714467367 0.731614696 0.743384155 0.47072841 0.403365012 0.436751849 0.486607885 0.534619109 0.671927156 0.666333922 0.671276691 0.674548434 0.669589926 CRISK 0.04107393 0.02730908 0.01913056 0.0415967 0.0381 0.01011604 0.01280972 0.01839 0.02081684 0.02542299 0.00664782 0.00759018 0.01483243 0.01010833 0.0112632 0.00926328 0.01029295 0.01151751 0.01607075 0.01172408 0.01434816 0.01624667 0.01328953 0.01999202 0.02489869 0.01878024 0.02982993 0.0229228 0.0186558 0.01723246 QOM 0.56713223 0.5157565 0.75129805 0.80429804 0.77976141 0.78667887 0.98250314 0.85147196 0.76789837 0.78203604 0.53771036 0.43038088 0.45782071 0.49263052 0.50366425 0.52288407 0.51577095 0.50431033 0.53827077 0.40983086 0.30721595 0.33048438 0.47416633 0.73260696 0.63498081 0.61978983 0.61508716 0.67064644 0.78263354 0.64341807 HHIRD 0.108334 0.376972 0.41911 0.335945 0.469902 0.364031 0.34392 0.241855 0.273586 0.306029 0.31716 0.191469 0.289257 0.286199 0.270661 0.300338 0.276776 0.303154 0.371406 0.315463 0.359609 0.264333 0.156384 0.276146 0.126734 0.1935 0.307372 0.489589 0.454452 0.464198 LDR 1.13984156 0.82832351 0.7484905 0.82288269 0.87487305 0.84517011 0.84569462 0.91719201 0.87623904 0.95240641 1.12391396 1.12875044 1.14035554 1.02329715 1.0266899 1.08229887 1.00004439 1.03911345 1.03160685 1.03308749 1.06133983 1.38007225 1.0547507 1.03989892 0.84958312 0.85227497 0.83853015 0.85305904 0.86753605 0.80545094 INF 0.0919 0.1858 0.0921 0.066 0.0409 0.0063 0.0266 0.0353 0.0354 0.0279 0.0919 0.1858 0.0921 0.066 0.0409 0.0063 0.0266 0.0353 0.0354 0.0279 0.0919 0.1858 0.0921 0.066 0.0409 0.0063 0.0266 0.0353 0.0354 0.0279 GDP 0.0678 0.0624 0.0525 0.0542 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0708 0.0702 0.0678 0.0624 0.0525 0.0542 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0708 0.0702 0.0678 0.0624 0.0525 0.0542 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0708 0.0702 xiii Bank HDB HDB HDB HDB HDB HDB HDB HDB HDB HDB KLB KLB KLB KLB KLB KLB KLB KLB KLB KLB MBB MBB MBB MBB MBB MBB MBB MBB MBB MBB Year 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 ROA 0.007834098 0.009472347 0.00618441 0.002523536 0.004791544 0.004817885 0.004911245 0.009224357 0.013154305 0.015708598 0.015469616 0.022108337 0.018891605 0.014665217 0.007613973 0.006525292 0.003973267 0.005403436 0.005480739 0.001324289 0.015617844 0.015318639 0.013130684 0.012617546 0.012349645 0.01129194 0.011142261 0.01102723 0.016870801 0.019010958 BSIZE 31.16876446 31.43824836 31.59720708 32.08800031 32.231426 32.29903403 32.6436163 32.8745352 33.00656526 33.06682506 30.1669206 30.51297988 30.55316064 30.69310817 30.77102366 30.8627041 31.04714021 31.25073282 31.37603992 31.56484712 32.32807013 32.56428203 32.79928654 32.82609275 32.93178136 33.02937381 33.17720782 33.38002494 33.52356289 33.65079994 EQUITY 0.068557419 0.078791747 0.102187511 0.099731913 0.089164364 0.092422337 0.066154504 0.077952639 0.077887356 0.088815405 0.255388824 0.19362956 0.185397325 0.162628064 0.145607598 0.13321678 0.11046879 0.095148701 0.088635416 0.074201499 0.08102618 0.069452131 0.07325271 0.083978781 0.082603386 0.104880754 0.103756348 0.094307936 0.094315469 0.096930785 LOANTA 0.338575687 0.304430274 0.396954103 0.502547472 0.417072615 0.524512838 0.540965227 0.545787767 0.563700756 0.630561977 0.550112867 0.465514482 0.513513985 0.561644096 0.579553742 0.635022307 0.643546808 0.655443642 0.690543797 0.649359681 0.438394892 0.417429039 0.416638222 0.476617473 0.489334479 0.540043303 0.580224223 0.58004243 0.583660848 0.600576358 CRISK 0.00837949 0.02129524 0.02374722 0.03584075 0.02297517 0.01606157 0.01474443 0.01532124 0.01547683 0.01379869 0.01118766 0.0280491 0.02969313 0.02496939 0.01973305 0.01135323 0.01069826 0.00846535 0.00950543 0.01030495 0.01275891 0.01617508 0.01874698 0.02496226 0.02798446 0.01633205 0.01336493 0.01218075 0.01352258 0.01172517 QOM 0.49965275 0.48155248 0.69373431 0.95790177 0.77363213 0.68783804 0.62546891 0.56624104 0.50197089 0.46513403 0.38823484 0.39035616 0.54180514 0.60124454 0.66237878 0.68973947 0.77155628 0.74015593 0.80089644 0.88654816 0.29653347 0.37530001 0.37082324 0.39386914 0.39487205 0.4229232 0.47031194 0.47253562 0.48819835 0.43268734 HHIRD 0.405561 -0.11181 0.589565 0.694586 0.61547 0.359518 0.249766 0.278148 0.335731 0.261793 -0.11792 0.077208 0.050284 0.046071 0.019307 0.061154 0.271268 0.143041 0.381135 0.290107 0.233737 -0.06798 0.273305 0.344836 0.363799 0.295819 0.331481 0.332077 0.418763 0.441464 LDR 0.83248812 0.7180305 0.61153601 0.69461763 0.63458166 0.74927828 0.7870683 0.85729632 0.95105133 1.14824053 1.05297186 1.02107121 0.89666763 0.90227444 0.80805917 0.80077274 0.85615414 0.93651191 1.00036345 1.00798538 0.73102582 0.64715975 0.62137944 0.63174015 0.58532987 0.65746149 0.76323371 0.82689503 0.88127666 0.90620128 INF 0.0919 0.1858 0.0921 0.066 0.0409 0.0063 0.0266 0.0353 0.0354 0.0279 0.0919 0.1858 0.0921 0.066 0.0409 0.0063 0.0266 0.0353 0.0354 0.0279 0.0919 0.1858 0.0921 0.066 0.0409 0.0063 0.0266 0.0353 0.0354 0.0279 GDP 0.0678 0.0624 0.0525 0.0542 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0708 0.0702 0.0678 0.0624 0.0525 0.0542 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0708 0.0702 0.0678 0.0624 0.0525 0.0542 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0708 0.0702 xiv Bank MSB MSB MSB MSB MSB MSB MSB MSB MSB MSB NamABank NamABank NamABank NamABank NamABank NamABank NamABank NamABank NamABank NamABank NVB NVB NVB NVB NVB NVB NVB NVB NVB NVB Year 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 ROA 0.010032567 0.006971279 0.002059744 0.003079609 0.001367804 0.001114683 0.001511827 0.001087252 0.006302513 0.006647813 0.009553666 0.012732526 0.011284535 0.00468443 0.005018769 0.005477508 0.000766902 0.004394628 0.007877456 0.007728461 0.007839268 0.007388012 0.00010073 0.00063472 0.000220817 0.000134567 0.000157047 0.000305603 0.000500399 0.000536632 BSIZE 32.37887144 32.37050362 32.33080466 32.30492304 32.27895133 32.27840058 32.15937356 32.35165145 32.55659722 32.68712644 30.30577121 30.56967451 30.40412362 30.99076238 31.24982692 31.1997074 31.38876422 31.62811809 31.94929564 32.18160242 30.62757235 30.74436072 30.70302966 31.00087767 31.23752576 31.50700239 31.86528716 31.90548432 31.91353358 32.01796094 EQUITY 0.05486218 0.08305907 0.082694249 0.087873373 0.090502989 0.130534776 0.146858803 0.122256477 0.100314188 0.094685409 0.149902357 0.166906391 0.204698142 0.113212916 0.089325757 0.096267955 0.080115366 0.0673597 0.056356756 0.052386942 0.101034134 0.142958493 0.147550468 0.110184292 0.087185862 0.066707966 0.046777537 0.044794973 0.044637795 0.053569555 LOANTA 0.273301591 0.326893418 0.256478913 0.249042052 0.220051586 0.263539754 0.374348311 0.318818619 0.346728598 0.399472305 0.361695711 0.364812139 0.423439693 0.399335071 0.421294304 0.582783772 0.551898861 0.652135916 0.666714949 0.704971968 0.531511344 0.567012617 0.586842536 0.456287651 0.446432682 0.419283222 0.363158101 0.441963354 0.487164759 0.466246446 CRISK 0.01766567 0.0227 0.0264529 0.02707607 0.0261 0.03297659 0.02266304 0.02253501 0.03068773 0.02073794 0.02203701 0.02571295 0.0250142 0.01486444 0.01481733 0.00921707 0.0298505 0.01993719 0.01568097 0.01998086 0.02266226 0.02952718 0.05736955 0.06162932 0.02554624 0.02171974 0.01501781 0.0155052 0.01688586 0.01947765 QOM 0.38559475 0.66845858 0.82922007 0.72680208 0.79815309 0.87387484 0.64173435 0.72081893 0.71488959 0.64262208 0.44482179 0.45294959 0.556857 0.77348231 0.62967928 0.56325074 0.62477406 0.62109596 0.65979204 0.63035175 0.5296035 0.59535021 0.90355921 1.02071365 0.90760358 0.84985246 0.93404272 0.78725654 1.03850125 0.69688228 HHIRD 0.414148 0.53018 0.39698 0.4884 0.645322 0.535302 0.58006 0.633721 0.577827 0.536471 0.521438 0.335364 0.479827 0.594911 0.23722 0.18134 0.22606 0.464214 0.095078 0.207789 0.129758 -0.18458 0.024615 0.192901 0.168894 0.008615 0.189884 0.159289 0.310811 0.127438 LDR 0.64823502 0.60018814 0.47314443 0.40732046 0.36328573 0.43903004 0.60199289 0.62946017 0.75191671 0.77539622 0.90763245 1.092795 0.77672169 0.84023379 0.77322666 0.84828854 0.69394574 0.89065949 0.92352153 0.94356818 0.99231757 0.86056532 1.03212414 0.72189778 0.67287358 0.5942243 0.59968616 0.69447947 0.74830145 0.6342877 INF 0.0919 0.1858 0.0921 0.066 0.0409 0.0063 0.0266 0.0353 0.0354 0.0279 0.0919 0.1858 0.0921 0.066 0.0409 0.0063 0.0266 0.0353 0.0354 0.0279 0.0919 0.1858 0.0921 0.066 0.0409 0.0063 0.0266 0.0353 0.0354 0.0279 GDP 0.0678 0.0624 0.0525 0.0542 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0708 0.0702 0.0678 0.0624 0.0525 0.0542 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0708 0.0702 0.0678 0.0624 0.0525 0.0542 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0708 0.0702 xv Bank OCB OCB OCB OCB OCB OCB OCB OCB OCB OCB PGBank PGBank PGBank PGBank PGBank PGBank PGBank PGBank PGBank PGBank SeABank SeABank SeABank SeABank SeABank SeABank SeABank SeABank SeABank SeABank Year 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 ROA 0.015464266 0.011904274 0.008382951 0.007361219 0.005641383 0.004236327 0.006063074 0.009688785 0.017616636 0.021853731 0.013359808 0.025381225 0.012466155 0.001535709 0.005083512 0.00165339 0.00493976 0.002201691 0.004244911 0.002363358 0.011389394 0.001247164 0.000702628 0.001899431 0.001083487 0.001084101 0.00112987 0.002438689 0.00351168 0.006978805 BSIZE 30.61111458 30.86693076 30.94244468 31.12130353 31.29701342 31.53192633 31.78701076 32.06540499 32.23583231 32.40306051 30.42697991 30.49790139 30.58857882 30.84491442 30.88059535 30.83707161 30.84285352 31.00853903 31.02886647 31.08335778 31.64273683 32.24705794 31.94939838 32.01135171 32.01534097 32.07080759 32.26928716 32.45940653 32.57613743 32.68980058 EQUITY 0.159466331 0.147532873 0.139277909 0.120895024 0.10276834 0.085451145 0.073895972 0.072827806 0.088003967 0.097386198 0.132700561 0.147364582 0.165916054 0.129026708 0.129540489 0.13664991 0.140801895 0.121504919 0.12330488 0.119098041 0.10396841 0.054768941 0.074361972 0.071701155 0.07086261 0.068063661 0.056884169 0.049393299 0.059090832 0.069415253 LOANTA 0.583042896 0.537620926 0.6172443 0.609037359 0.541233651 0.555188314 0.598213449 0.566770641 0.557710242 0.595514748 0.658261872 0.678431239 0.699659702 0.549918488 0.556034074 0.636301186 0.699259015 0.723355282 0.730001013 0.742434052 0.387460961 0.191042679 0.216208566 0.255720607 0.393700298 0.500719258 0.56542658 0.559328323 0.590860583 0.619348299 CRISK 0.02529236 0.02600073 0.028 0.029 0.0285 0.0194 0.01769479 0.01809533 0.02310859 0.0186061 0.0143187 0.02087366 0.08636633 0.03021137 0.02514534 0.02785076 0.02493353 0.03374628 0.03092784 0.03193613 0.0214 0.0276 0.03054048 0.02803675 0.029 0.01440733 0.01719045 0.00850586 0.0152485 0.02338846 QOM 0.42975196 0.52120103 0.47455817 0.54231829 0.56709216 0.56368373 0.59633699 0.53410822 0.38785307 0.41878121 0.45874683 0.40672227 0.51225987 0.74374449 0.65893737 0.67435882 0.56300316 0.56407845 0.55916393 0.59395823 0.31818832 0.73697634 0.81442446 0.88405495 0.7198545 0.8287679 0.58656174 0.57851331 0.5853384 0.54527898 HHIRD 0.194852 -0.01048 -0.25103 -0.07108 0.229711 0.125058 0.19787 0.216857 0.48757 0.567914 0.378071 0.116212 0.277476 0.401231 0.229684 0.227543 0.193911 0.377218 0.446306 0.447598 0.366327 -0.16219 0.016718 0.335982 0.478707 0.050902 0.071322 0.187691 0.29758 0.594539 LDR 1.32146834 1.39604837 1.10843964 1.04487727 0.88537482 0.93039475 0.88647262 0.89800112 0.92360219 1.01770195 1.00714414 1.09181123 1.09216818 0.98690051 0.79616931 0.93121128 0.94871667 0.92636641 0.93496598 0.92333325 0.86341382 0.56219592 0.51611186 0.56442923 0.70104905 0.74430983 0.81026818 0.87358164 0.98415767 1.01835468 INF 0.0919 0.1858 0.0921 0.066 0.0409 0.0063 0.0266 0.0353 0.0354 0.0279 0.0919 0.1858 0.0921 0.066 0.0409 0.0063 0.0266 0.0353 0.0354 0.0279 0.0919 0.1858 0.0921 0.066 0.0409 0.0063 0.0266 0.0353 0.0354 0.0279 GDP 0.0678 0.0624 0.0525 0.0542 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0708 0.0702 0.0678 0.0624 0.0525 0.0542 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0708 0.0702 0.0678 0.0624 0.0525 0.0542 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0708 0.0702 xvi Bank SGB SGB SGB SGB SGB SGB SGB SGB SGB SGB SHB SHB SHB SHB SHB SHB SHB SHB SHB SHB STB STB STB STB STB STB STB STB STB STB Year 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 ROA 0.047523564 0.019781694 0.020013217 0.011765415 0.011431524 0.002429129 0.007318396 0.002560819 0.002043384 0.006339501 0.009686484 0.010607605 0.000223413 0.00591636 0.004677052 0.003884289 0.003903641 0.005381377 0.005173038 0.006619744 0.012282523 0.014606982 0.006589401 0.013813 0.011624897 0.002218652 0.000266876 0.002714257 0.00440881 0.005412184 BSIZE 30.45148667 30.3631208 30.32919052 30.31782991 30.3925069 30.50733593 30.57797745 30.69063646 30.64525885 30.75834443 31.56349087 31.89355369 32.3892352 32.59823244 32.76113014 32.95258683 33.08611887 33.28704817 33.40952759 33.53161499 32.65744403 32.58309973 32.6556811 32.71476816 32.87700584 33.30788702 33.43622549 33.54037726 33.63747427 33.74819511 EQUITY 0.210224 0.215092891 0.23830743 0.238381429 0.220296792 0.191052607 0.184526738 0.160288151 0.168594583 0.156105368 0.081970987 0.082137 0.081570659 0.072101926 0.061999173 0.054995282 0.056557815 0.051366092 0.050521943 0.050670018 0.091991593 0.10282756 0.090053062 0.105737826 0.095168319 0.075609657 0.066838536 0.063061756 0.060664788 0.058956695 LOANTA 0.614238844 0.712357506 0.723881949 0.719690177 0.703981781 0.649070174 0.652610919 0.656142552 0.665546833 0.633077695 0.472304149 0.405790532 0.477865395 0.524432577 0.609626013 0.635091244 0.686387481 0.68333798 0.661931745 0.717393865 0.535900269 0.563563088 0.623775526 0.676761956 0.667251529 0.628902169 0.591609773 0.597602098 0.623336958 0.643895309 CRISK 0.0193961 0.0475 0.02959862 0.02263196 0.02097613 0.01896524 0.02653083 0.03004789 0.02219483 0.0195471 0.01414473 0.0226131 0.09004365 0.04120694 0.02045323 0.01740441 0.0189563 0.0236577 0.024295 0.01929445 0.00544327 0.0058102 0.02079376 0.01474124 0.01202176 0.05868677 0.06997647 0.04725156 0.02158239 0.01963073 QOM 0.45185806 0.36223029 0.3815269 0.52074005 0.43577666 0.55663623 0.62032665 0.56426256 0.61658635 0.61722939 0.47128336 0.52519018 0.74971378 0.81435447 0.51702222 0.55361427 0.54327676 0.4589612 0.48760188 0.43212102 0.49519277 0.52086531 0.59191224 0.57365937 0.55332858 0.65938626 0.98567434 0.75284743 0.72966091 0.70273565 HHIRD 0.530371 0.166214 0.15304 0.192284 0.267578 0.205589 0.25217 0.237532 0.367178 0.272495 0.3213 0.263341 0.531874 0.20555 0.286358 0.11607 0.282629 0.39582 0.30748 0.295598 0.334827 0.224875 0.086772 0.222852 0.350845 0.347224 0.558486 0.531759 0.51229 0.543759 LDR 1.14093372 1.22580727 1.02868298 0.97828645 0.94057106 0.87660876 0.8773325 0.94202074 0.92377389 0.92178453 0.94028894 0.82812636 0.71765922 0.82989429 0.83624488 0.87352542 0.96399596 1.00283125 0.95010531 1.01077957 1.04249399 1.06171469 0.88301659 0.82961406 0.77669612 0.70369241 0.67349902 0.68842005 0.72440795 0.72860873 INF 0.0919 0.1858 0.0921 0.066 0.0409 0.0063 0.0266 0.0353 0.0354 0.0279 0.0919 0.1858 0.0921 0.066 0.0409 0.0063 0.0266 0.0353 0.0354 0.0279 0.0919 0.1858 0.0921 0.066 0.0409 0.0063 0.0266 0.0353 0.0354 0.0279 GDP 0.0678 0.0624 0.0525 0.0542 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0708 0.0702 0.0678 0.0624 0.0525 0.0542 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0708 0.0702 0.0678 0.0624 0.0525 0.0542 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0708 0.0702 xvii Bank TCB TCB TCB TCB TCB TCB TCB TCB TCB TCB VCB VCB VCB VCB VCB VCB VCB VCB VCB VCB VIB VIB VIB VIB VIB VIB VIB VIB VIB VIB Year 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 ROA 0.013791591 0.017469372 0.004255381 0.004147796 0.006150352 0.007964786 0.013378671 0.023926419 0.026434615 0.027045331 0.013706008 0.011444112 0.01060945 0.00929234 0.007912666 0.007879553 0.008670726 0.008781154 0.013598898 0.015139129 0.008429659 0.006591006 0.008046533 0.000653635 0.006479839 0.006180444 0.005374554 0.009128671 0.015764753 0.017701055 BSIZE 32.64359596 32.82692453 32.823609 32.69927519 32.80094697 32.88848316 33.0921507 33.22719009 33.40242779 33.58088071 33.35948349 33.53562594 33.6580659 33.78161116 33.98885585 34.14483657 34.30040104 34.57346115 34.61019112 34.73985335 32.17247302 32.20521176 31.80576841 31.97319755 32.02127579 32.06550774 32.28037044 32.44449827 32.56669013 32.84884122 EQUITY 0.062473119 0.069327654 0.073858224 0.08760454 0.08519555 0.085719346 0.083218113 0.099968473 0.161322396 0.161774444 0.067218673 0.07809369 0.10023648 0.090376555 0.075085438 0.06698206 0.061049739 0.050766251 0.057893707 0.066150106 0.070269389 0.084168176 0.128745378 0.103839483 0.105382618 0.102134128 0.083649335 0.071350958 0.076653985 0.072776979 LOANTA 0.348103261 0.346546297 0.373117126 0.434802586 0.45109142 0.575338781 0.599586373 0.590085198 0.490839661 0.593916088 0.556510569 0.556523262 0.569109069 0.57114459 0.548104213 0.561306101 0.574540368 0.517072228 0.57873173 0.592360294 0.439720658 0.441566258 0.512323747 0.446351523 0.46230012 0.557765466 0.566074087 0.640791863 0.684512181 0.693182987 CRISK 0.02314869 0.02866987 0.02741396 0.0371442 0.02411959 0.01687202 0.01591763 0.01625474 0.01779356 0.01350625 0.02925085 0.0208632 0.02455098 0.02790736 0.02358448 0.01885462 0.01532278 0.01159806 0.01001168 0.00801327 0.01607043 0.02694251 0.02758204 0.02896617 0.02574143 0.02103531 0.02619346 0.02517359 0.022386 0.01683 QOM 0.3861555 0.34352599 0.61344162 0.64328525 0.48372323 0.44335326 0.38933026 0.3291638 0.36928138 0.37972855 0.43474616 0.37674628 0.42685708 0.44564577 0.44807737 0.43153643 0.43469016 0.43990435 0.39650239 0.37291978 0.48875458 0.43309021 0.58162556 0.66258507 0.64672653 0.6819008 0.68473045 0.58931305 0.48288261 0.43365127 HHIRD 0.492362 0.317102 0.196546 0.385625 0.31458 0.377254 0.496717 0.629393 0.582188 0.504716 0.472734 0.273924 0.453079 0.492094 0.509624 0.447115 0.426518 0.425714 0.457331 0.40942 0.305973 -0.14288 0.156689 0.390358 0.486605 0.343542 0.3873 0.273164 0.349495 0.369499 LDR 0.64948942 0.70574138 0.60232307 0.57584494 0.60253553 0.77658688 0.8136143 0.92977529 0.78223801 0.98525065 0.83575019 0.89900585 0.82657382 0.80622108 0.74905475 0.75628461 0.76667505 0.75554906 0.7750975 0.78010601 0.91703352 0.9696601 0.85284079 0.79356105 0.76020632 0.88219621 0.99837159 1.1541672 1.12253145 1.04541661 INF 0.0919 0.1858 0.0921 0.066 0.0409 0.0063 0.0266 0.0353 0.0354 0.0279 0.0919 0.1858 0.0921 0.066 0.0409 0.0063 0.0266 0.0353 0.0354 0.0279 0.0919 0.1858 0.0921 0.066 0.0409 0.0063 0.0266 0.0353 0.0354 0.0279 GDP 0.0678 0.0624 0.0525 0.0542 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0708 0.0702 0.0678 0.0624 0.0525 0.0542 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0708 0.0702 0.0678 0.0624 0.0525 0.0542 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0708 0.0702 xviii Bank VietABank VietABank VietABank VietABank VietABank VietABank VietABank VietABank VietABank VietABank VPB VPB VPB VPB VPB VPB VPB VPB VPB VPB Year 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 ROA 0.011064356 0.011018539 0.006667666 0.002223804 0.001334542 0.001957264 0.001617664 0.001533376 0.001661011 0.002712967 0.008415818 0.009655975 0.006272347 0.008391748 0.007679383 0.012357707 0.01720081 0.023188887 0.02275215 0.021898655 BSIZE 30.81252381 30.74511837 30.8341191 30.92806583 31.20310021 31.36578601 31.74949215 31.79666505 31.89779564 31.96761571 31.72214421 32.04766591 32.26162778 32.42899415 32.72625107 32.8982421 33.06374226 33.25775088 33.40957433 33.56380761 EQUITY 0.14099062 0.158845138 0.143569576 0.13274561 0.102160856 0.093594281 0.065364666 0.063886194 0.059402311 0.058109281 0.087025415 0.072402724 0.064703237 0.063717785 0.055012339 0.06905905 0.075086152 0.106914357 0.107488474 0.111901591 LOANTA 0.543607649 0.505870445 0.515818335 0.525126694 0.439251443 0.478523704 0.488172538 0.526095738 0.526326029 0.551489079 0.419591759 0.348589539 0.356058192 0.427738304 0.473260474 0.593483562 0.623257765 0.646326961 0.675537341 0.670989121 CRISK 0.02556493 0.0256 0.0465 0.02919513 0.02353937 0.02289358 0.0216968 0.02701366 0.024 0.0118 0.012123 0.01844059 0.02746991 0.02842322 0.02574493 0.02733337 0.02833831 0.03453689 0.0355606 0.03475918 QOM 0.43440833 0.53313568 0.62410587 0.89263462 1.22664836 0.50444061 0.61206708 0.53332203 0.51012189 0.58969164 0.44436816 0.52355924 0.62305925 0.57105596 0.58746335 0.51654931 0.42324333 0.39645541 0.40274589 0.3595271 HHIRD 0.418689 0.22278 0.443971 -0.24174 -0.04421 -0.67887 0.205761 -0.34904 0.110417 0.295689 0.291738 0.312514 0.092372 0.338216 0.273133 0.252307 0.182867 0.307333 0.343146 0.278381 LDR 1.39354121 1.57156353 0.84635348 0.75419723 0.79036322 0.81996175 0.93214923 0.98535376 0.90706085 0.88890368 1.04692973 0.98154962 0.61368815 0.61864358 0.71299565 0.88325694 1.15183817 1.34419856 1.27827983 1.18298844 INF 0.0919 0.1858 0.0921 0.066 0.0409 0.0063 0.0266 0.0353 0.0354 0.0279 0.0919 0.1858 0.0921 0.066 0.0409 0.0063 0.0266 0.0353 0.0354 0.0279 GDP 0.0678 0.0624 0.0525 0.0542 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0708 0.0702 0.0678 0.0624 0.0525 0.0542 0.0598 0.0668 0.0621 0.0681 0.0708 0.0702 ... đề tài xác định mục tiêu nghiên cứu cụ thể sau: - Xác định yếu tố có ảnh hưởng đến lợi nhuận ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam - Nghiên cứu ảnh hưởng yếu tố đến lợi nhuận ngân hàng thương mại. .. tăng lợi nhuận ngân hàng thương mại cổ phẩn Việt Nam thông qua việc trả lời câu hỏi nghiên cứu sau: - Các yếu tố có ảnh hưởng đến lợi nhuận ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam? - Mức độ ảnh hưởng. .. đề tài: ? ?Các yếu tố ảnh hưởng đến lợi nhuận ngân hàng thương mại cổ phần Việt Nam? ?? để nghiên cứu làm luận văn thạc sỹ 1.2 MỤC TIÊU NGHIÊN CỨU 1.2.1 Mục tiêu tổng quát Đề tài phân tích yếu tố ảnh