Phân tích và dự báo tài chính tại công ty cổ phần y tế quang minh

ĐẠI HỌC QUỐC GIA HÀ NỘI TRƢỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ - NG ỄN THỊ TH H N T CH T I CH NH TẠI C NG T CỔ H N N N THẠC TẾ KẾ T NG INH N CHƢƠNG TRÌNH ĐỊNH HƢỚNG ỨNG ỤNG Hà Nội – 2020 ĐẠI HỌC QUỐC GIA HÀ NỘI TRƢỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ - NG ỄN THỊ TH H N T CH T I CH NH TẠI C NG T CỔ H N TẾ NG INH Chuyên ngành: Kế toán ã số: 834 03 01 N N THẠC KẾ T N CHƢƠNG TRÌNH ĐỊNH HƢỚNG ỨNG ỤNG HƢỚNG ẪN KH HỌC: T NG ỄN THỊ HỒNG TH XÁC NHẬN CỦA CÁN BỘ XÁC NHẬN CỦA CHỦ TỊCH HĐ HƢỚNG DẪN CHẤM LUẬN VĂN Hà Nội – 2020 ỜI C Đ N Tôi xin cam đoan luận văn kết nghiên cứu riêng tôi, chƣa đƣợc công bố cơng trình nghiên cứu ngƣời khác Những nội dung trích dẫn tham khảo cơng trình nghiên cứu, tài liệu, sách báo, thơng tin đƣợc đăng tải tác phẩm, tạp chí trang web đƣợc thực theo quy định Tác giả luận văn Nguyễn Thị Thúy ỜI CẢ ƠN Tôi xin chân thành cảm ơn đến Quý thầy cô trƣờng Đại học Kinh tế Đại học Quốc gia Hà Nội tận tình giảng dạy, truyền đạt giảng hay nhƣ kinh nghiệm thực tế giúp đỡ tơi q trình học tập, nghiên cứu để tơi hồn thành chƣơng trình học nghiên cứu luận văn Tôi xin gửi lời biết ơn sâu sắc đến TS Nguyễn Thị Hồng Thúy dành nhiều thời gian tâm huyết hƣớng dẫn nghiên cứu giúp đỡ tơi hồn thành luận văn tốt nghiệp Tơi xin cảm ơn đến tác giả có cơng trình nghiên cứu lĩnh vực giúp ích nhiều cho tơi việc tham khảo tƣ liệu để hoàn thành luận văn Trong trình nghiên cứu, thực luận văn, tơi cố gắng nỗ lực, tìm tịi, nghiên cứu để hồn thiện luận văn, nhiên khơng thể tránh khỏi thiếu sót Rất mong nhận đƣợc đóng góp tận tình Q thầy bạn quan tâm Trân trọng! Tác giả luận văn Nguyễn Thị Thúy ỤC ỤC DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT I DANH MỤC BẢNG II DANH MỤC CÁC SƠ ĐỒ, BIỂU ĐỒ III PHẦN MỞ ĐẦU CHƢƠNG 1: TỔNG QUAN NGHIÊN CỨ TÍCH TÀI CHÍNH VÀ D CƠ Ở LÝ LU N VỀ PHÂN BÁO TÀI CHÍNH DOANH NGHIỆP .5 1.1 T ng quan công trình nghiên cứu phân tích dự báo tài 1.1.1 T ng quan cơng trình nghiên cứu phân tích tài 1.1.2 T ng quan cơng trình nghiên cứu dự báo tài .7 1.2 Cơ sở lý luận phân tích dự báo tài 1.2.1 Khái niệm vai trị phân tích dự báo tài .9 1.2.2 Nội dung phân tích dự báo tài doanh nghiệp 13 1.3 Phƣơng pháp phân tích dự báo ……………………………………….……38 CHƢƠNG 2: HƢƠNG H NGHIÊN CỨU 39 2.1 Thiết kế nghiên cứu 39 2.1.1 Lập kế hoạch nghiên cứu 39 2.1.2 Xây dựng khung lý thuyết .40 2.1.3 Thực phân tích liệu dự báo 40 2.1.4 Kết nghiên cứu 40 2.2 Phƣơng pháp nghiên cứu 41 2.2.1 Phƣơng pháp thu thập liệu 41 2.2.2 Phƣơng pháp phân tích 41 CHƢƠNG 3: TH C TRẠNG PHÂN TÍCH VÀ D C NG T CỔ H N TẾ NG T I CH NH TẠI INH 49 3.1 T ng quan Công ty c phần Y tế Quang Minh .49 3.1.1 Giới thiệu chung 49 3.1.2 Lịch sử hình thành phát triển 50 3.1.3 Cơ cấu t chức .51 3.1.4 Phân tích mơ hình áp lực cạnh tranh ngành kinh doanh thiết bị y tế 51 3.1.5 Phân tích điểm mạnh, điểm yếu, hội thách thức SWOT) Công ty c phần Y tế Quang Minh 54 3.1.6 Phân tích vị Công ty ngành kinh doanh thiết bị y tế 57 3.2 Phân tích tình hình tài Công ty c phần Y tế Quang Minh .57 3.2.1 Phân tích hoạt động sản xuất, kinh doanh .57 3.2.2 Phân tích dịng tiền khả tốn 70 3.2.3 Phân tích hoạt động đầu tƣ 74 3.2.4 Phân tích hoạt động tài cấu vốn 78 3.3 Đánh giá tình hình tài Cơng ty c phần Y tế Quang Minh 81 3.3.1 Kết đạt đƣợc .81 3.3.2 Hạn chế nguyên nhân 82 3.4 Dự báo báo cáo tài Cơng ty c phần Y tế Quang Minh 82 3.4.1 Dự báo doanh thu bán hàng 82 3.4.2 Dự báo báo cáo kết hoạt động kinh doanh .87 3.4.3 Dự báo bảng cân đối kế toán 91 3.4.4 Dự báo báo cáo lƣu chuyển tiền tệ 94 CHƢƠNG 4: ỘT SỐ GIẢI PHÁP NHẰM CẢI THIỆN TÌNH HÌNH T I CH NH C NG T CỔ H N TẾ NG MINH 96 4.1 Định hƣớng, mục tiêu phát triển doanh nghiệp 96 4.2 Một số giải pháp nhằm cải thiện tình hình tài Công ty c phần Y tế Quang Minh thời gian tới .97 4.2.1 Xây dựng chiến lƣợc phát triển kinh doanh……………………………… 97 4.2.2 Quản trị hàng tồn kho hiệu .97 4.2.3 Quản lý cơng nợ, nâng cao khả tốn công ty 99 4.2.4 Chú trọng cơng tác phân tích dự báo tài 100 4.3 Kiến nghị đề xuất 102 4.3.1 Kiến nghị nhà nƣớc quan chức .102 4.3.2 Kiến nghị Công ty c phần Y tế Quang Minh 102 KẾT LU N 104 TÀI LIỆU THAM KHẢO 105 NH ỤC CÁC TỪ IẾT TẮT Ký hiệu STT Nguyên nghĩa BCĐKT Bảng cân đối kế toán BCTC Báo cáo tài BCKQHĐKD Báo cáo kết hoạt động kinh doanh DN Doanh nghiệp DT Doanh thu DTBH Doanh thu bán hàng DTT Doanh thu LNST Lợi nhuận sau thuế TSCĐ Tài sản cố định 10 VCSH Vốn chủ sở hữu 11 VLĐ Vốn lƣu động i NH ỤC ẢNG STT ảng Bảng 3.1 Bảng 3.2 Bảng 3.3 Nội ung Trang Bảng phân tích kết hoạt động kinh doanh giai 58 đoạn 2017 - 2019 Bảng phân tích tỷ suất sinh lợi giai đoạn 2017 62 2019 Bảng phân tích hiệu sử dụng vốn Cơng ty 65 Bảng 3.4 Bảng phân tích hệ số kết cấu tài cơng ty 70 Bảng 3.5 Bảng phân tích dịng tiền giai đoạn 2017 - 2019 71 Bảng 3.6 72 Bảng 3.7 Bảng 3.8 Bảng 3.9 Phân tích khả tốn giai đoạn 2017 2019 Bảng phân tích cấu tài sản giai đoạn 2017 2019 Bảng phân tích thực trạng nguồn vốn cấu nguồn vốn giai đoạn 2017 - 2019 Dự báo doanh thu giai đoạn 2020 - 2022 10 Bảng 3.10 Dự báo kết hoạt động kinh doanh giai đoạn 2020 - 2022 Bảng 3.11 Mối quan hệ tiêu báo cáo kết hoạt động kinh doanh với doanh thu bán hàng cung cấp dịch vụ Bảng 3.12 Bảng báo cáo kết kinh doanh dự báo giai đoạn 2020 - 2022 Bảng 3.13 Bảng mối quan hệ tiêu bảng cân đối kế toán Bảng 3.14 Bảng cân đối kế toán dự báo giai đoạn 2020 2022 Bảng 3.15 Báo cáo lƣu chuyển tiền tệ dự báo giai đoạn 2020 - 2022 88 11 12 13 14 15 ii 75 79 87 90 90 91 93 94 NH ỤC C C Ơ ĐỒ, IỂ ĐỒ STT Hình Nội ung Trang Sơ đồ 3.1 Sơ đồ cấu t chức Công ty c phần Y 51 tế Quang Minh Biểu đồ 3.1 Thị trƣờng thiết bị y tế 2009 - 2019 56 Biểu đồ 3.2 Chi tiêu y tế bình quân đầu ngƣời 84 Biểu đồ 3.3 Doanh thu tiêu thụ thuốc theo quốc gia 86 Biểu đồ 3.4 Tốc độ tăng trƣởng ngành dƣợc 86 iii H N T nh p thiết ỞĐ a ề tài Phân tích tình hình tài đóng vai trị vơ quan trọng việc hoạch định chiến lƣợc kinh doanh doanh nghiệp, kinh tế Thực tế nƣớc ta việc phân tích dự báo tình hình tài chƣa thực đƣợc doanh nghiệp quan tâm, đầu tƣ mức, đặc biệt doanh nghiệp nhà nƣớc Việc phân tích tình hình tài doanh nghiệp s giúp doanh nghiệp thấy đƣợc thực trạng tình hình tài kết hoạt động sản xuất kinh doanh doanh nghiệp mình, từ đƣa giải pháp thiết thực nhằm tăng cƣờng huy động nguồn vốn Tình hình kinh tế, xã hội ngày phát triển, đời sống vật chất ngƣời ngày nâng cao, ngƣời ngày quan tâm tới vấn đề chăm sóc, cải thiện sức khỏe Bên cạnh mặt trái phát triển kinh tế việc phá hủy mơi trƣờng, thói quen sinh hoạt theo đời sống công nghiệp với áp lực cơng việc, đồ ăn nhanh, vận động, vấn nạn thực phẩm bẩn ngày ảnh hƣởng nghiêm trọng tới sức khỏe ngƣời, kéo theo nhiều bệnh tật Công ty c phần Y tế Quang Minh (Quang Minh Medical) với sứ mệnh cao "Chung tay phát triển sức khỏe cộng đồng" cung cấp sản phẩm, dịch vụ uy tín, chất lƣợng ngày trƣởng thành, lớn mạnh Cơng ty có văn phòng giao dịch Hà Nội, Đà Nẵng, Tây Ngun TP HCM Với tầm nhìn: Trở thành cơng ty hàng đầu lĩnh vực cung cấp trang thiết bị y tế, hóa chất xét nghiệm, dịch vụ y tế, công ty xây dựng kế hoạch mở rộng kinh doanh, s đầu tƣ mở rộng chuỗi phòng khám, cửa hàng dƣợc phẩm Để đạt đƣợc hiệu kinh doanh tối ƣu, cạnh tranh đƣợc với thị trƣờng việc phân tích tình hình tài đóng vai trị quan trọng giúp giám 1 Tài sản cố định Các khoản đầu tƣ tài dài hạn Tài sản dài hạn khác TỔNG T I ẢN NỢ HẢI TRẢ I Nợ ngắn hạn II Nợ dài hạn ốn h sỡ hữu I Vốn chủ sỡ hữu II Nguồn kinh phí quỹ khác TỔNG NG ỒN ỐN 7.900 17,94 7.700 15,06 7.997 13,12 15,37 2.375 5,39 3.571 6,98 4.249 6,97 6,44 562,3 1,28 734,2 1,44 994 29.295 66,53 33.208 64,94 17.213 39,09 20.109 39,32 16.538 37,56 19.934 38,98 675,1 1,53 179,4 0,35 12.082 27,44 13.099 25,62 11.712 26,60 12.748 24,93 370 0,84 351,4 0,69 29.295 66,53 33.208 69,94 39.07 24.41 22.81 1.599 14.65 14.04 1,63 1,45 64,11 65,19 40,06 39.49 37,43 37,99 2,62 1,50 24,05 25,70 23,05 24,86 608,6 1,00 0,84 39.07 64,11 66,86 Nguồn: Tác giả tính tốn từ số liệu bảng cân đối kế tốn cơng ty 92 ảng 3.14: ảng n ối kế toán áo giai oạn 2020 - 2022 Đơn vị tính: Triệu đồng Tỷ lệ CHỈ TIÊ %/DTT Năm Năm Năm áo 2020 2021 2022 (%) T I ẢN NGẮN HẠN Tiền khoản tƣơng đƣơng tiền 1,15 Các khoản phải thu ngắn hạn 71.302 83.423 97.604 29.876 34.952 40.895 959 1.122 16,06 11.451 13.397 15.675 Hàng tồn kho 22,80 16.257 19.020 22.535 Tài sản ngắn hạn khác 1,89 T I ẢN I HẠN Tài sản cố định 15,37 820 1.348 1.576 1.844 16.585 20.431 22.732 10.959 12.822 15.002 Các khoản đầu tƣ tài dài hạn 6,44 4.592 6372 6.285 Tài sản dài hạn khác 1,45 1.034 1.237 1.415 46.481 55.383 63.627 28.157 32.943 38.543 27.088 31.692 37.079 TỔNG T I ẢN NỢ HẢI TRẢ I Nợ ngắn hạn 37,99 II Nợ dài hạn 1,50 ốn h sỡ hữu I Vốn chủ sỡ hữu 24,86 II Nguồn kinh phí 0,84 quỹ khác TỔNG NG ỒN ỐN Nguồn: Tác giả dự báo 93 1.069 1.251 1.464 18.324 22.440 25.084 17.725 21.739 24.264 599 701 820 46.481 55.383 63.627 3.4.4 Dự báo báo cáo l u chuyển ti n tệ Căn báo cáo lƣu chuyển tiền tệ công ty năm 2019, bảng cân đối kế toán dự báo năm 2020 - 2022 báo cáo kết hoạt động kinh doanh dự báo 2020 – 2022 để lập báo cáo lƣu chuyển tiền tệ dự báo theo phƣơng pháp trực tiếp ảng 3.15: áo áo lƣu huyển tiền tệ áo giai oạn 2020 - 2022 ĐVT: Triệu đồng Năm Năm Năm 2020 2021 2022 71.302 83.423 97.604 62.909 73.604 86.116 Tiền chi trả cho ngƣời lao động 3.493 4.086 4.781 Tiền lãi vay trả 1.426 1.668 1.952 801 1.028 1.312 2.673 3.037 3.443 5.650 6.780 8.136 820 1.100 1.350 Chỉ tiêu I ƣu huyển tiền từ hoạt ộng kinh doanh Tiền thu từ bán hàng, cung cấp dịch vụ doanh thu khác Tiền chi trả cho ngƣời cung cấp hàng hóa dịch vụ Thuế thu nhập doanh nghiệp nộp Tiền thu khác từ hoạt động kinh doanh Tiền chi khác cho hoạt động kinh doanh L u chuyển ti n từ hoạt đ ng kinh doanh II ƣu huyển tiền từ hoạt ộng ầu tƣ Tiền chi để mua sắm, xây dựng TSCĐ tài sản dài hạn khác Tiền thu từ lý, nhƣợng bán TSCĐ tài 94 sản dài hạn khác Tiền chi đầu tƣ góp vốn vào đơn vị khác Tiền thu hồi đầu tƣ góp vốn vào đơn vị khác Tiền thu lãi cho vay, c tức lợi nhuận đƣợc chia L u chuyển ti n từ hoạt đ ng đầu t (4830) (5.680) (6.786) Tiền thu từ vay 11.450 13.790 16.797 Tiền trả nợ gốc vay 9.116 11.020 13.450 2.334 2.770 3.347 III ƣu huyển tiền từ hoạt ộng tài h nh Tiền thu từ phát hành c phiếu, nhận vốn góp chủ sở hữu Tiền trả lại vốn góp cho CSH, mua lại c phiếu DN phát hành Tiền trả nợ gốc thuê tài C tức, lợi nhuận trả cho chủ sở hữu L u chuyển ti n từ hoạt đ ng tài ƣu huyển tiền kỳ Tiền tƣơng ƣơng tiền ầu kỳ 820 959 1.122 Ảnh hƣởng thay đ i tỷ giá hối đoái quy đ i ngoại tệ Tiền tƣơng ƣơng tiền uối kỳ 997 1.086 1.126 Nguồn: Tác giả dự báo 95 CHƢƠNG 4: ỘT Ố GIẢI H NHẰ T I CH NH C NG T CỔ H N 4.1 Định hƣớng, mụ tiêu phát triển CẢI THIỆN TÌNH HÌNH TẾ NG INH a oanh nghiệp Công ty C phần Y tế Quang Minh trọng việc xây dựng kế hoạch, mục tiêu phát triển Công ty theo giai đoạn Với giai đoạn 20202022 dự báo tiếp tục giai đoạn có nhiều hội thách thức Dự báo kinh tế giới thị trƣờng hàng hóa s tiếp tục chịu tác động từ khủng hoảng trị, tranh chấp chủ quyền nhiều khu vực giới, dịch bệnh, biến đ i khí hậu có khả ảnh hƣởng đến kinh tế nƣớc Hiệp định thƣơng mại tự mang lại nhiều hội, nhƣng tạo thách thức lớn cho doanh nghiệp Tuy nhiên, kinh tế đƣợc đánh giá s tiếp tục trì đà tăng trƣởng, nhu cầu tiêu dùng s tiếp tục đƣợc cải thiện nhờ sách tích cực thúc đẩy phát triển kinh tế từ phía Chính phủ Cơng ty c phần Y tế Quang Minh công ty phát triển với nhiều áp lực để phát triển khẳng định vị trí thƣơng trƣờng từ cải thiện mức tăng trƣởng doanh thu lợi nhuận, áp lực từ đối thủ cạnh tranh nƣớc nƣớc ngoài,… xác định mục tiêu, phƣơng hƣớng hoạt động giai đoạn 2020-2022 công ty nhƣ sau: - Tiếp tục phát triển hoạt động kinh doanh chủ lực mạnh Công ty thiết bị y tế - Đẩy mạnh mở rộng hoạt động kinh doanh thông qua mở rộng mạng lƣới phòng khám đa khoa, phòng khám chuyên khoa cửa hàng dƣợc phẩm nhiều khu vực, tỉnh thành - Bồi dƣỡng phát triển đội ngũ nhân lực có lực, trình độ chun mơn cao, kỹ làm việc tốt - Phát triển công ty lớn mạnh gắn liền với sứ mệnh sức khỏe cộng đồng hoạt động mang tính xã hội 96 4.2 ột số giải pháp nhằm ải thiện tình hình tài h nh ty ổ phần tế uang inh thời gian tới 4.2.1 X y dựng chiến l c phát triển kinh doanh a C ng Công ty c phần Y tế Quang Minh ngày mở rộng hoạt động kinh doanh nên sau xây dựng kế hoạch, mục tiêu phát triển Công ty cần xây dựng chiến lƣợc phát triển hoạt động kinh doanh hiệu dựa việc phân tích thị trƣờng, yếu tố tác động Chiến lƣợc kinh doanh chi tiết theo giai đoạn, theo mặt hàng, chi nhánh để phù hợp với điều kiện kinh tế xã hội vùng Công ty hoạt động thƣơng mại, dịch vụ việc tiêu thụ hàng có ỹ nghĩa quan trọng với doanh nghiệp nói chung Cơng ty c phần Y tế Quang Minh nói riêng Với mặt hàng thiết bị y tế, dƣợc phẩm có giá trị cao nên Cơng ty cần có chiến lƣợc kinh doanh tốt, sách bán hàng phù hợp để tiêu thụ hàng hóa, tránh để giá trị hàng tồn kho cao 4.2.2 Quản trị hàng tồn kho hiệu Hàng tồn kho Công ty c phần Y tế Quang Minh chiếm tỷ trọng lớn t ng giá trị tài sản Cơng ty Cơng ty cần xây dựng sách quản lý hàng tồn kho hiệu quả, số biện pháp đề xuất áp dụng Công ty nhƣ sau: Quản lý hàng lƣu kho hiệu quả: Công ty không nên dự trữ nhiều hàng tồn kho chƣa chắn lƣợng cung – cầu thị trƣờng Cần khảo sát nhu cầu thị trƣờng để trì hàng lƣu kho cách hiệu quả, điều quan trọng việc kiểm soát chênh lệch dịng tiền Tỷ lệ doanh thu hàng tồn kho đƣợc tính tốn cách thƣờng xun để xác định mặt hàng lƣu kho thời gian dài trở nên lỗi thời Việc mua sắm cần dựa kế hoạch, đề xuất phận, chi nhánh, phòng khám, hiệu thuốc, vào tình hình kinh doanh thực tế, 97 nghiên cứu dự đốn nhu cầu thị trƣờng Ứng dụng cơng nghệ thông tin vào việc quản lý hàng tồn kho Để quản lý hàng tồn kho hiệu thực cơng việc dễ dàng, xác doanh nghiệp nên ứng dụng cơng nghệ thơng tin để quản lý hàng tồn kho Ví dụ sử dụng máy quét mã vạch để thực nhập – xuất – kiểm kê vật tƣ/hàng hóa, sử dụng phần mềm quản lý kho để theo dõi, cảnh báo tồn kho tối đa, tối thiểu, quản lý vật tƣ/hàng hóa theo vị trí kho Việc áp dụng phƣơng pháp quản lý hàng tồn kho phần mềm phƣơng pháp hiệu chiếm nhiều lợi thế, áp dụng phƣơng pháp đâu, doanh nghiệp tra cứu đƣợc tồn kho cách xác, doah nghiệp lên số lƣợng đặt hàng nhanh chóng, giảm tình trạng hàng hóa tồn q nhiều thiếu hụt Mặt khác, doanh nghiệp biết đƣợc mặt hàng luân chuyển chậm để giảm lƣợng đặt hàng nhằm tiết kiệm chi phí ƣu tiên mặt hàng đem lại lợi nhuận lớn Xây dựng quy trình quản trị hàng tồn kho: Để quản lý hàng tồn kho hiệu quả, Công ty nên chủ động xây dựng quy trình quản trị hàng tồn kho thực quy trình cách khoa học, thống Công ty cần quản lý hàng xuất, tồn nhập kho thƣờng xuyên, xác, thƣờng xuyên cập nhật theo dõi tình hình xuất kho, nhập kho với số lƣợng loại, đảm bảo cho muốn kiểm sốt lƣợng hàng hóa kho kiểm tra đƣợc không nhiều thời gian để thực Công ty nên sử dụng mã vạch phần mềm quản lý bán hàng giúp quản trị kho cách hiệu quả, nhanh chóng xác, để tiết kiệm thời gian, tra cứu số lƣợng hàng kho cách tức thời Lƣu ý đến lịch sử tồn kho: Quản lý hàng tồn kho hiệu cần ý đến lịch sử tồn kho đƣợc lƣu lại tra cứu dễ dàng Lịch sử tồn kho 98 giúp doanh nghiệp nắm bắt đƣợc thông tin vòng đời sản phẩm, xem đƣợc giai đoạn mặt hàng bán chạy, từ có đƣợc kế hoạch liên hệ với nhà cung cấp xây dựng sách sản phẩm phù hợp Doanh nghiệp nên cân lƣợng hàng tồn kho để tránh việc dƣ thừa loại sản phẩm khơng có đủ sản phẩm để bán Điều này, làm gián đoạn q trình mua hàng khách hàng, ảnh hƣởng khơng tốt đến kết kinh doanh 4.2.3 Quản lý công n , n ng c o khả th nh tốn c cơng ty Đối với khoản phải trả ngƣời bán: để giữ vững đƣợc uy tín cơng ty đối tác kinh doanh đặc biệt nhà cung cấp cơng ty phải đảm bảo khả toán nợ Bộ phận kế toán cơng nợ cần theo dõi xác, kịp thời tình hình cơng nợ, thời gian, tiến độ tốn, xác định kế hoạch toán kịp thời, hạn Đối với khoản phải thu khách hàng cần theo dõi liên tục, đảm bảo khả thu hồi nợ cách nhanh chóng, hiệu Với đặc thù kinh doanh công ty bán hàng cho quan, doanh nghiệp nhà nƣớc thƣờng thủ tục toán lâu, Công ty cần quy định cụ thể, rõ ràng thời hạn tốn, thơng báo lịch đơn đốc khách hàng tốn thời hạn Nâng cao chất lƣợng dịng tiền: Cần có biện pháp quản lý chặt ch dòng tiền từ hoạt động kinh doanh, hoạt động đầu tƣ hoạt động tài Lập dự báo ngân quỹ dự báo khoản thu chi tiền mặt cách khoa học để chủ động q trình tốn kỳ Việc xác định mức độ dự trữ vốn tiền mặt cách hợp lý đảm bảo khả toán tiền mặt cần thiết kỳ để giữ uy tín mà cịn đảm bảo khả sinh lời số vốn tiền mặt nhàn rỗi Bên cạnh đó, công ty cần đánh giá lại hiệu đầu tƣ góp vốn cơng ty cơng ty liên kết, có giải pháp thối vốn cơng ty hiệu để nâng cao hiệu đầu tƣ, tạo dòng tiền thu cho hoạt động đầu tƣ để tăng khả chi trả cho hoạt động kinh doanh, tính tốn để từ đƣa định xác cấu vốn tối ƣu 99 4.2.4 Chú trọng cơng tác phân tích dự báo tài Số liệu, thơng tin từ cơng tác phân tích, dự báo tài đầy đủ, xác, trung thực s giúp cho nhà quản trị công ty hoạch định đƣợc sách, phƣơng hƣớng, mục tiêu phát triển cơng ty cách hiệu quả, xác Để cơng tác phân tích tài đạt hiệu qủa cần lƣu ý đầy đủ chất lƣợng thông tin sử dụng yếu tố quan trọng hàng đầu định chất lƣợng phân tích tài thơng tin sử dụng khơng đầy đủ, khơng xác, khơng phù hợp kết mà phân tích đem lại hình thức Việc cung cấp thơng tin phân tích tài tảng để phân tích, từ thơng tin bên trực tiếp phản ánh tài doanh nghiệp đến thơng tin bên ngồi liên quan đến mơi trƣờng hoạt động doanh nghiệp mà ngƣời phân tích thấy đƣợc tình hình tài doanh nghiệp q khứ, dự đoán xu hƣớng phát triển tƣơng lai Phân tích tài s trở nên đầy đủ có ý nghĩa có tồn hệ thống tiêu trung bình ngành Đây sở để tham chiếu q trình phân tích Qua việc đối chiếu với hệ thống tiêu trung bình ngành nhà quản trị doanh nghiệp biết đƣợc vị doanh nghiệp để từ đánh giá đƣợc thực trạng tài nhƣ hiệu sản xuất kinh doanh doanh nghiệp Thông tin đầy đủ, xác, phù hợp nhƣng tập hợp thơng tin xử lý thông tin để đƣa lại kết qủa phân tích phụ thuộc nhiều vào trình độ cán thực phân tích Từ thơng tin thu thập đƣợc cán phân tích phải tính tốn, gắn kết, tạo lập mối liên hệ tiêu, kết hợp với thông tin điều kiện, hoàn cảnh cụ thể doanh nghiệp, xác định mạnh, điểm yếu nhƣ nguyên nhân điểm yếu Chính tầm quan trọng, phức tạp phân tích tài địi hỏi cán phân tích phải có trình độ chun mơn cao 100 Sử dụng cơng nghệ phần mềm phân tích tài để đạt hiệu Việc phân tích tài địi hỏi tập hợp số liệu lớn thơng tin từ nhiều nguồn đỏi hỏi khối lƣợng tính tốn nhiều với phép tính phức tạp, việc dự báo phải xác, lƣu trữ lƣợng thơng tin lớn Vậy nên cần phải có cơng nghệ phần mềm chun dụng sử dụng cho phân tích tài đáp ứng đƣợc tính xác, kịp thời nhu cầu quản lý doanh nghiệp giai đoạn kinh tế Nhà quản trị doanh nghiệp cần hiểu đƣợc tầm quan trọng đầu tƣ cho cơng tác phân tích dự báo tài nhân tố quan trọng ảnh hƣởng đến chất lƣợng phân tích tài Từ bố trí bồi dƣỡng đội ngũ nhân viên phân tích, xây dựng quy trình phân tích khoa học cho nhân viên thực có đạo phối hợp phòng ban việc cung cấp thông tin, hồi âm kết đến việc áp dụng giải pháp mà việc phân tích đƣa để làm tốt q trình phân tích Doanh nghiệp nên quy định hệ thống tiêu phân tích tài chính, nội dung, ý nghĩa phƣơng pháp, thống loại biểu mẫu báo cáo phân tích, thời hạn, lĩnh vực, phạm vi nơi nhận báo cáo phân tích Với cơng tác dự báo cần đảm bảo khả dự báo xác quán Công tác dự báo phải đƣợc dựa vào nguồn liệu, phƣơng pháp dự báo khác từ để khuynh hƣớng phù hợp lựa chọn Từ số liệu báo cáo phân tích dự báo tài kết hợp với mục tiêu mong muốn đặt ra, xây dựng kế hoạch tài chính, lựa chọn kế hoạch tốt để sử dụng Việc thực kế hoạch phải đƣợc xem xét với diễn biến thực tế ví dụ kiện đột xuất phát sinh ảnh hƣởng đến phát triển cơng ty nhƣ tình hình thiên tai, dịch bệnh, Nếu thấy xuất sai lệch thực tế với kế hoạch phải có biện pháp điều chỉnh kế hoạch 101 4.3 Kiến nghị ề xu t 4.3.1 iến nghị đ i với nhà n ớc qu n chức Nhà nƣớc cần đẩy mạnh việc thực thi sách, biện pháp hỗ trợ doanh nghiệp nƣớc phát triển hoạt động sản xuất kinh doanh với sách cụ thể, thiết thực với doanh nghiệp Tích cực đơn giản hóa thủ tục hành doanh nghiệp Hiện Cơng ty cịn gặp nhiều khó khăn q trình nhập máy móc, thiết bị y tế gây lãng phí nguồn lực Nhà nƣớc nên triển khai rộng việc ứng dụng công nghệ, công khai, minh bạch thủ tục hành nhƣ việc kê khai hồ sơ điện tử,… Các hiệp định thƣơng mại tự đƣợc ký kết thuận lợi lớn nhƣng thách thức doanh nghiệp nƣớc Nhà nƣớc cần có biện pháp hỗ trợ doanh nghiệp có lợi cạnh tranh với doanh nghiệp nƣớc Nhà nƣớc phải kiểm tra chặt ch hàng hóa nhập lậu, hàng giả, hàng chất lƣợng, xử lý nghiêm trƣờng hợp vi phạm quyền….để tránh tình trạng ảnh hƣởng xấu đến sản phẩm dƣợc nƣớc lòng tin ngƣời tiêu dùng sản phẩm dƣợc giảm Điều có tác động mạnh đến uy tín tình hình hoạt động doanh nghiệp nƣớc 4.3.2 iến nghị đ i với Công ty c phần Y tế Qu ng Minh Cơng ty q trình đầu tƣ, mở rộng sản xuất kinh doanh, đặc biệt trọng phát triển mạng lƣới phòng khám đa khoa, phòng khám chuyên khoa, chuỗi cửa hàng dƣợc phẩm Đây mặt hàng kinh doanh đặc biệt liên quan tới tính mạng, sức khỏe ngƣời nên cần thận trọng từ tuyển chọn, bồi dƣỡng đội ngũ nhân lực, xây dựng quy trình quản lý khoa học, chi tiết Mở rộng đầu tƣ kinh doanh đôi với quản lý chất lƣợng, quản lý doanh thu chi phí hiệu để tối đa hóa lợi nhuận, xây dựng uy tín thƣơng 102 hiệu Cơng ty ngày vững mạnh Hoàn thiện văn quản lý nội vừa phục vụ cho công tác quản lý doanh nghiệp, vừa đảm bảo tuân thủ quy định pháp luật Về công tác kế tốn phân tích, dự báo tài trƣớc biến động hòa nhập kinh tế nƣớc với khu vực giới, công ty cần trang bị thêm kiến thức hệ thống kế toán quốc tế nhƣ chuẩn mực kế toán nƣớc quốc tế cho đội ngũ nhân viên kế tốn Bên cạnh cần quan tâm đầu tƣ mức cho cơng tác phân tích, dự báo tài để Cơng ty dễ có sách phù hợp để phát triển 103 KẾT N Trong điều kiện kinh tế thị trƣờng doanh nghiệp muốn tồn phát triển phải xây dựng kế hoạch sản xuất, kinh doanh hiệu Để làm tốt điều bắt buộc doanh nghiệp phải thực phân tích, đánh giá tình hình tài cách thật chi tiết, khoa học Nhằm góp phần nâng cao hiệu tài chính, luận văn với đề tài “Ph n tích dự báo tài công ty c phần Y tế Qu ng Minh” đề cập đến số vấn đề: Thứ nhất, hệ thống hóa sở lý luận phân tích tài dự báo tài doanh nghiệp, làm sở cho việc phân tích thực trạng tài tìm giải pháp cải thiện tình hình tài doanh nghiệp Thứ hai, phân tích, đánh giá thực trạng tài Cơng ty c phần Y tế Quang Minh từ năm 2017 đến năm 2019, qua phân tích đánh giá kết đạt đƣợc, tồn nhân tố ảnh hƣởng đến tình hình tài cơng ty dự báo tài Cơng ty giai đoạn 2020 - 2022 Đây nội dung nghiên cứu có ý nghĩa quan trọng để tìm giải pháp nhằm nâng cao khả tài cơng ty Thứ ba, để thực cách hiệu phƣơng hƣớng, mục tiêu phát triển công ty, từ kết đạt đƣợc, tồn nhân tố ảnh hƣởng đến tình hình tài Cơng ty c phần Y tế Quang Minh Luận văn đƣa giải pháp chính: Xây dựng chiến lƣợc phát triển kinh doanh; Quản trị hàng tồn kho hiệu quả; Quản lý công nợ, tăng khả tốn; Chú trọng cơng tác phân tích dự báo tài Với nội dung trên, tác giả hy vọng luận văn s góp phần nâng cao hiệu tài Cơng ty c phần Y tế Quang Minh Với hạn chế không gian, thời gian lực thân, luận văn nhiều hạn chế, tác giả mong nhận đƣợc nhiều ý kiến đóng góp Q Thầy, Cơ, bạn bè đồng nghiệp độc giả quan tâm đến lĩnh vực để nghiên cứu đƣợc hoàn thiện 104 T I IỆ THAM KHẢ Công ty c phần Y tế Quang Minh, 2015 Báo cáo tài năm 2017 Công ty c phần Y tế Quang Minh, 2016 Báo cáo tài năm 2018 Cơng ty c phần Y tế Quang Minh, 2017 Báo cáo tài năm 2019 Ngơ Thế Chi cộng sự, 2009 Giáo trình phân tích tài doanh nghiệp Học viện Tài Chính Đào Thị Thanh Giang, 2019 Phân tích dự báo tài Cơng ty cổ phần vàng bạc đá quý Phú Nhuận Luận văn thạc sĩ Trƣờng Đại học Kinh tế - Đại học Quốc gia Hà Nội Vũ Thị Hoa, 2017 Phân tích báo cáo tài cơng ty cổ phần dầu khí quốc tế PS Luận văn thạc sĩ Trƣờng Đại học Lao Động – Xã Hội Trần Thị Hồng Minh, 2015 Phân tích tình hình tài Tổng công ty bảo hiểm BIDV Luận văn thạc sĩ Trƣờng Đại Học Kinh Tế - Đại học Quốc Gia Hà Nội Ngô Kim Phƣợng cộng sự, 2016 Giáo trình Phân tích tài doanh nghiệp NXB Lao Động Nguyễn Kim Phƣợng, 2015 Phân tích dự báo tài cơng ty cổ phần đường Biên Hịa Luận văn thạc sĩ Trƣờng Đại Học Kinh Tế Đại học Quốc Gia Hà Nội 10.Đào Thị Thu Thảo, 2019 Phân tích dự báo tài Cơng ty c phần Traphaco Luận văn thạc sĩ Trƣờng Đại học Kinh tế - Đại học Quốc gia Hà Nội 11.Trần Ngọc Trung, 2017 Phân tích tài dự báo tài công ty cổ phần thủy điện Thác Bà Luận văn thạc sĩ Trƣờng Đại Học Kinh Tế - Đại học Quốc Gia Hà Nội 105 12.Trần Thị Thanh Tú cộng sự, 2018 Giáo trình phân tích tài Đại Học Quốc Gia Hà Nội 13 Trần Thị Vân, 2015 Phân tích dự báo tài cơng ty cổ phần Hóa Chất Việt Trì Luận văn thạc sĩ Trƣờng Đại học Kinh tế Quốc Dân WEBSITE 14.https://tailieu.vn/doc/luan-an-tiensi-kinh-te-hoan-thien-phan-tich-tinhhinh-tai-chinh-cua-cac-cong-ty-chung-khoanviet-n-1680926.html 15.http://s.cafef.vn/SRA-286060/thiet-bi-y-te-mang-ty-do-cua-nganhduoc-va-nhung-giai-thoai.chn 16.https://cafebiz.vn/chi-tap-trung-xay-benh-vien-ban-duoc-pham-cacnha-dau-tu-lai-dang-bo-quen-thi-truong-thiet-bi-y-te-quy-mo-ty-dotang-truong-18-nam-lai-nhap-khau-toi-tren-90-tu-nuoc-ngoai20190517101504312.chn 17.https://cafebiz.vn/chi-tap-trung-xay-benh-vien-ban-duoc-pham-cacnha-dau-tu-lai-dang-bo-quen-thi-truong-thiet-bi-y-te-quy-mo-ty-dotang-truong-18-nam-lai-nhap-khau-toi-tren-90-tu-nuoc-ngoai20190517101504312.chn 106 ... tình hình tài Cơng ty c phần Y tế Quang Minh, biết đƣợc chƣa có nghiên cứu, phân tích Công ty, nhận thức đƣợc tầm quan trọng việc phân tích dự báo tình hình tài Cơng ty c phần Y tế Quang Minh, với... dẫn nhiệt tình Tiến sĩ Nguyễn Thị Hồng Th? ?y, tác giả chọn đề tài Phân tích dự báo tài Cơng ty c phần Y tế Quang Minh? ?? C u h i nghiên u - Cơ sở lý thuyết phân tích dự báo tài áp dụng cho doanh nghiệp?... tích vị Công ty ngành kinh doanh thiết bị y tế 57 3.2 Phân tích tình hình tài Công ty c phần Y tế Quang Minh .57 3.2.1 Phân tích hoạt động sản xuất, kinh doanh .57 3.2.2 Phân tích dịng