Chương 4: Định giá các dịch vụ của ngân hàng thương mại. Chương này có những nội dung chính sau: Các loại giá sản phẩm và phương pháp định giá sản phẩm của ngân hàng thương mại, xác định lãi suất tài sản sinh lãi, định giá nguồn vốn huy động,... Mời các bạn cùng tham khảo để biết thêm các nội dung chi tiết.
hí phí dự phịng rủi ro tín dụng • Chi phí khoản • Chi phí vốn chủ sở hữu: mức lợi nhuận ngân hàng kỳ vọng thu vốn chủ sở hữu 4.2.1 Xác định lãi suất tài sản sinh lãi - Phương pháp xác định LS (1) Phương pháp cạnh tranh theo lãi suất thị trường Nội dung: Dựa vào lãi suất cho vay nhóm TCTD thị trường để tính LS cho vay trung bình thị trường theo kỳ hạn (2) Phương pháp điều chỉnh rủi ro giá vốn mơ hình RAROC (Risk Adjusted Return on Capital): Nội dung : Dựa vào dự báo rủi ro vay để xác định lãi suất 4.2.1 Xác định lãi suất tài sản sinh lãi Lãi suất cho vay = Tỷ lệ chi phí vốn cho vay + Tỷ suất lợi nhuận kỳ vọng Chi phí vốn vay bao gồm: + Chi phí vốn chủ sở hữu = Tích số vốn chủ sở hữu phân bổ cho khoản vay chi phi phí chội trước thuế vốn chủ sở hữu + Chi phí huy động vốn + Chi phí hoạt động ngân hàng + Chi phí dự phịng rủi ro tín dụng + Chi phí khoản 4.2.2 Định giá tài sản sinh lãi a Định giá theo phương pháp tổng hợp chi phí thu nhập NH xác định lãi suất TD cho thu đủ bù đắp chi có LN dự kiến Thu lãi tín dụng = Chi trả lãi + chi phí quản lý + Chi phí dự phịng – Thu lãi (ngồi tín dụng) thu thu khác + Các khoản thuế phải nộp + Lợi nhuận dự tính 4.2.2 Định giá tài sản sinh lãi a Định giá theo phương pháp tổng hợp chi phí thu nhập (tiếp) + NH phải tổng hợp chi phí liên quan đến sản phẩm bao gồm chi phí lãi, phí, lương phải trả, chi phí quản lý + NH tổng hợp tổn thất rịng xảy sản phẩm trộm, tiền giả, KH không trả nợ + NH tính tốn loại thuế phải nộp + NH phân loại sản phẩm mang lại thu nhập cho NH sản phẩm mang lại thu nhập lãi, phí, chênh lệch giá + NH dự tính thu nhập sau thuế đảm bảo lợi ích kỳ vọng chủ sở hữu 4.2.2 Định giá tài sản sinh lãi a Định giá tài sản sinh lãi theo lãi suất Lãi suất sinh lời bao gồm lãi suất phẩn bù rủi ro Lãi suất cho vay = Lãi suất + Phần bù rủi ro Ls = Ls huy động + chi phí rịng khác + thuế + thu nhập dự tính Ls = Ls thị trường liên NH + thuế + thu nhập dự tính 4.3 Định giá nguồn vốn huy động 4.3.1 Chi phí huy động 4.3.2 Xác định lãi suất huy động 4.3.1 Chi phí huy động - Khái niệm NH huy động vốn với lãi suất thị trường, phản ánh cung cầu thị trường tiền tệ Lãi suất huy động = Tỷ lệ lạm phát bình quân + Tỷ lệ thu nhập kỳ vọng người gửi tiền NH huy động mối tương quan với tổ chức tài khác Lãi suất nguồn (nhóm nguồn) = Lái suất gốc ( ls tái chiết khấu, ls liên ngân hàng) + Tỷ lệ thu nhập kỳ vọng người gửi tiền NH nỗ lực tiết kiệm chi phí khác CP quản lý chấp nhận tỷ lệ thu nhập ròng thấp để gia tăng lãi suất HĐ Ls nguồn (nhóm nguồn) = Tỷ lệ sinh lời dự tính từ tài sản tài trợ nguồn – Tỷ lệ chi phí khác rịng phân bổ cho nguồn – Tỷ lệ thuế thu nhập thu nhập rịng tính nguồn 4.3.1 Chi phí huy động * Các yếu tố ảnh hưởng đến lãi suất huy động - Khả tiết kiệm gia tăng tiết kiệm quốc gia - Nhu cầu đầu tư doanh nghiệp, Nhà nước hộ gia đình, - Tỷ lệ lạm phát => LS, Chính sách huy động TG - Tỷ lệ sinh lời hoạt động đầu tư khác - Trình độ phát triển thị trường tài - Khả sinh lời ngân hàng - Độ an toàn ngân hàng 4.3.2 Xác định lãi suất huy động (1) Xác định lãi suất bình qn (2) Chi phí vốn bình qn gia quyền K = ∑{(Rtxit)/[A(1-rt)]} Rt: tổng nguồn vốn t; it tỉ lệ chi phí nguồn vốn t A: tổng nguồn vốn; rt: tỉ lệ dự trữ nguồn vốn t (3) Các phương pháp xác định chi phí tiền gửi • Tỷ lệ chi phí trả lãi bình qn • Tỷ lệ chi phí hồ vốn cho nguồn vốn huy động vay • Tỷ lệ chi phí vốn sau thuế bình qn • Tỷ lệ chi phí vốn bình quân gia quyền ... phát => LS, Chính sách huy động TG - Tỷ lệ sinh lời hoạt động đầu tư khác - Trình độ phát triển thị trường tài - Khả sinh lời ngân hàng - Độ an toàn ngân hàng 4. 3.2 Xác định lãi suất huy động... trường liên NH + thuế + thu nhập dự tính 4. 3 Định giá nguồn vốn huy động 4. 3.1 Chi phí huy động 4. 3.2 Xác định lãi suất huy động 4. 3.1 Chi phí huy động - Khái niệm NH huy động vốn với lãi suất... rịng tính nguồn 4. 3.1 Chi phí huy động * Các yếu tố ảnh hưởng đến lãi suất huy động - Khả tiết kiệm gia tăng tiết kiệm quốc gia - Nhu cầu đầu tư doanh nghiệp, Nhà nước hộ gia đình, - Tỷ lệ lạm phát