Các nhân tố tác động đến mức trích lập dự phòng rủi ro tín dụng và việc trình bày dự phòng rủi ro tín dụng trên báo cáo tài chính tại các ngân hàng thương mại việt nam

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP HỒ CHÍ MINH - PHẠM ĐÌNH TUẤN CÁC NHÂN TỐ TÁC ĐỘNG ĐẾN MỨC TRÍCH LẬP DỰ PHỊNG RỦI RO TÍN DỤNG VÀ VIỆC TRÌNH BÀY DỰ PHỊNG RỦI RO TÍN DỤNG TRÊN BCTC TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM Chuyên ngành: Kế toán Mã số: 60340301 LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC: TS Nguyễn Thị Thu Hiền Tp Hồ Chí Minh - Năm 2014 LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan luận văn thạc sĩ kinh tế hoàn toàn kết học tập nghiên cứu thân Nếu có gian dối, tơi xin hồn tồn chịu trách nhiệm TP Hồ Chí Minh, ngày 19 tháng 02 năm 2014 Phạm Đình Tuấn MỤC LỤC TRANG PHỤ BÌA LỜI CAM ĐOAN MỤC LỤC DANH MỤC CÁC CHỮ VIẾT TẮT DANH MỤC CÁC BẢNG VÀ SƠ ĐỒ PHẦN MỞ ĐẦU Lý chọn đề tài Mục tiêu nghiên cứu Đối tượng phạm vi nghiên cứu Phương pháp nghiên cứu Đóng góp nghiên cứu Kết cấu đề tài CHƯƠNG I: TỔNG QUAN LÝ THUYẾT 1.1 Tiếp cận nghiên cứu giới 1.1.1 Nghiên cứu Larry 1.1.2 Nghiên cứu Grace 1.1.3 Nghiên cứu Asoka 1.1.4 Nghiên cứu Ruey- 1.1.5 Nghiên cứu Mahm 1.1.6 Nghiên cứu Mohd 1.2 Tổng hợp nhân tố mô hình nghiên cứu trước 1.2.1 Quy mô ngân hàng 1.2.2 Lãi suất cho vay 1.2.3 Nợ xấu 1.2.4 Thu nhập ròng trước thuế dự phòng 17 1.2.5 Hệ số rủi ro tài 18 1.2.6 Tỷ lệ cho vay phi bất động sản bất động sản 18 1.2.7 Tỷ lệ vốn chủ tổng tài sản năm trước 18 1.2.8 Khả thu hồi nợ xấu 19 1.2.9 Tỷ lệ cho vay đầu tư tiền gửi khách hàng 19 CHƯƠNG II: CƠ SỞ LÝ THUYẾT 20 2.1 Khái niệm rủi ro tín dụng dự phịng rủi ro tín dụng ngân hàng 20 2.1.1 Khái niệm rủi ro hoạt động ngân hàng 20 2.1.2 Khái niệm tín dụng, rủi ro tín dụng 20 2.1.3 Dự phòng rủi ro tín dụng ngân hàng 24 2.2 Cơ sở xác định rủi ro tín dụng 26 2.2.1 Xác định rủi ro tín dụng theo IAS 39 Hiệp ước vốn Basel .26 2.2.1.1 Chuẩn mực kế toán quốc tế 39 (IAS 39) 26 2.2.1.2 Hiệp ước vốn Basel 27 2.2.2 Căn xác định rủi ro tín dụng NHTM Việt Nam 29 2.2.2.1 Đánh giá theo định lượng 29 2.2.2.2 Đánh giá theo định tính 30 2.3 Căn cho việc trình bày dự phịng rủi ro tín dụng BCTC NHTM Việt Nam 31 2.4 Lý thuyết sở cho việc trình bày dự phịng rủi ro tín dụng BCTC NHTM Việt Nam 32 2.4.1 Lý thuyết thông tin bất cân xứng 32 2.4.2 Lý thuyết tín hiệu 21 2.5 Lý thuyết sở cho việc lựa chọn nhân tố tác độ dụng NHTM Việt Nam 2.3.1 Lý thuyết uỷ nhiệm (Agency theory) 2.3.2 Lý thuyết tín hiệu (Signalling theory) CHƯƠNG III: THIẾT KẾ NGHIÊN CỨU 3.1 Mô tả tổng thể mẫu khảo sát 3.1.1 Mô tả tổng thể 3.1.2 Mô tả mẫu khảo sát 3.2 Xây dựng giả thuyết nghiên cứu xác định biến số 3.2.1 Biến phụ thuộc – dự 3.2.2 Biến quy mô (SIZE) 3.2.3 Tỷ lệ vốn chủ tổ 3.2.4 Biến nợ xấu (NP) 3.2.5 Biến thu nhập ròng t 3.2.6 Hệ số rủi ro tài 3.3 Mơ hình nghiên cứu 3.4 Quy trình thực nghiên cứu CHƯƠNG IV: KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU 4.1 Thực trạng dự phịng rủi ro tín dụng ngân h 4.1.1 Cơ sở pháp lý 4.1.1.1 Giai đoạn 2000 – 2005 4.1.1.2 Giai đoạn 2005 đến 4.1.2 Thực trạng trích lập dự phịng rủi ro tín dụng trình bày rủi ro tín dụng BCTC ngân hàng thương mại Việt Nam 4.1.2.1 Phân loại nợ 55 4.1.2.2 Kế tốn dự phịng rủi ro tín dụng NHTM Việt Nam 58 4.1.2.3 Trình bày dự phịng rủi ro tín dụng Báo cáo tài 61 4.2 Kết nghiên cứu 63 4.2.1 Thống kê mô tả 63 4.2.2 Ma trận hệ số tương quan 65 4.2.3 Kết nghiên cứu 66 4.2.3.1 Kiểm định Hausman 66 4.2.3.2 Kết hồi quy theo FEM 67 4.2.3.3 Ý nghĩa rút từ kết nghiên cứu 72 CHƯƠNG V: KẾT LUẬN VÀ KIẾN NGHỊ 75 5.1 Kết luận 75 5.2 Kiến nghị 75 5.2.1 Bổ sung quy định mức lập dự phịng rủi ro tín dụng cho ngân hàng thương mại 75 5.2.2 Đối với nhà quản lý ngân hàng 77 5.2.3 Đối với kế toán ngân hàng 79 5.2.4 Trình bày rủi ro tín dụng BCTC ngân hàng 80 5.2.5 Đối với cơng ty kiểm tốn 81 5.2.6 Đối với đối tượng sử dụng báo cáo tài ngân hàng .81 5.3 Hạn chế đề xuất hướng nghiên cứu 82 5.3.1 Hạn chế 82 5.3.2 Hướng nghiên cứu 83 TÀI LIỆU THAM KHẢO PHỤ LỤC DANH MỤC CÁC CHỮ VIẾT TẮT Viết tắt Viết đầy đ ACB Ngân hàng thương m BAV Ngân hàng Thương BIDV Ngân hàng Đầu tư v CIC Trung tâm thông tin DAB Ngân hàng Thương EIB Ngân hàng Thương Việt Nam FEM Mơ hình nhân tố tác GDP Tổng sản phẩm quố HDB Ngân hàng Thương thành phố Hồ Chí M KLB Ngân hàng Thương IAS Chuẩn mực kế toán IFRS Chuẩn mực báo cáo MBB Ngân hàng Thương MDB MHB Ngân hàng Thương MeKong Ngân hàng phát triể Long NAB Ngân hàng Thương NVB Ngân hàng Thương OCE Ngân hàng Thương PGB Ngân hàng Thương Petrolimex PNB Ngân hàng Thương PTB Ngân hàng Thương REM Mơ hình nhân tố tác SCB Ngân hàng Thương SGB SHB Ngân hàng Thương thương Ngân hàng Thương Nội Ngân hàng Thương STB Thương Tín 84 tích riêng cho loại hình ngân hàng nhằm làm bật nhân tố ảnh hưởng đến mức trích lập dự phịng rủi ro tín dụng loại hình ngân hàng Một hạn chế đề tài nhắc đề tài đáp ứng cho đối tượng có liên quan khơng cho đối tượng cụ thể Vì vậy, nghiên cứu sau sâu vào nghiên cứu cụ thể cho đối tượng riêng biệt Một hướng nghiên cứu khác kết hợp nghiên cứu cho ngân hàng Việt Nam với ngân hàng số nước khu vực Đông Nam Á Châu Á Qua đó, có so sánh ngân hàng nước đặc điểm, môi trường, thể chế nhân tố tác động đến mức trích lập dự phịng rủi ro tín dụng nước khác Đối với ngân hàng thương mại Việt Nam nhân tố quy mơ ngân hàng có tác động mạnh đến mức trích lập dự phịng rủi ro tín dụng, ngân hàng nước khác nhân tố tác động chí khơng có tác động Như vậy, kết nghiên cứu cho Việt Nam thể bật so sánh với quốc gia khác Kết luận chương V Chương V tóm tắt kết nghiên cứu dể làm cứu đưa kiến nghị nhằm nâng cao khả quản lý trình bày khoản rủi ro tín dụng BCTC NHTM Việt Nam Đồng thời chương V nêu lên số hạn chế đề tài từ định hướng nghiên cứu TÀI LIỆU THAM KHẢO A TÀI LIỆU TIẾNG VIỆT Cao Hào Thi (2011), Chương trình giảng dạy kinh tế Fulbright Ngân Hàng Nhà nước (2009), Sổ tay tra sở rủi ro Cơ quan Thanh tra & Giám sát NHNN Việt Nam Tháng 11-2009, Hà Nội Phạm Huy Hùng (2012), Xếp hạng tín dụng nội NHTM Việt Nam- Thực Trạng & giải pháp Vietinbank Ủy ban chứng khoán Nhà nước (2006), “Quản trị rủi ro ngân hàng thương mại” B TÀI LIỆU TIẾNG ANH Ahmed A S., Takeda C., and Thomas S (1998), “Bank loan loss provisions: A reexamination of capital management, earnings management and signaling effects”, Journal of Accounting and Economic Anandarajan A., Hasan I and McCarthy C (2007), “Use of Loan Loss Provisions for Capital, Earnings Management and Signalling By Australian Banks”, Accounting and Finance Asokan Anandarajan, Iftekhar Hasan, Cornelia McCarthy (2005), “The Use of Loan Loss Provisions for Earnings, Capital Management and Signalling by Australian Banks” Bangassa K and Hodgkinson L (2005), “Determinants of capital structure: evidence from Libya”, Research Paper Series Basel Committee for Banking Supervisions (BCBS) Report, April 2009 10 Beaver, William H and Ellen E Engel (1996), “Discretionary Behavior with Respect to Allowance for Loan Losses and the Behavior of Securities Prices”, Journal of Accounting And Economics 22, pp 177-206 11 Beattie, P.D Casson, R Dale, G McKenzie, C Sutcliffe, and M Turner (1995) “Banks and bad Debts: Accounting For Loan Losses in International Banking”, Wiley Press, 1995 12 Bushman, R and C Williams (2007), “Bank Transparency, Loan Loss Provisioning Behavior, and Risk-Shifting” 13 Bikker, J.A and P.A.J Metzemakers (2004) “Bank Provisioning Behavior and Procyclicality”, Journal of International Financial Markets, Institutions and Money, vol 15, pp 141-157 14 Collins, J.H., D.A Shackelford and J.M Wahlen (1995), “Bank Differences in the Coordination of Regulatory Capital, Earnings, and Taxes”, Journal of Accounting Research, vo.33, no autumn, pp 263-291 15 Daniel Pérez, Vicente Salas-Fumás, Jesús Saurina (2011), “Do Dynamic Provisions Reduce Income Smoothing Using Loan Loss Provisions?” 16 Deesomsak, Paudyal and Pescetto (2004), "The determinants of capital structure: evidence from the Asia Pacific region" 17 Demski, J.S and G.A Feltham (1978), "Economic Incentives in Budgetary Control Systems", The Accounting Review 18 D.S.Docking, M.Hirschey, E Jones (2000) “Reaction of Bank Stock Prices to Loan Loss Announcements”, Review of Quantitative Finance and Accounting 19 Eugene F Fama (1980), “Agency Problems and the Theory of the Firm” 20 Eng, L and S Nabar (2007), “Loan Loss Provisions by banks in Hongkong, Malaysia and Singapore”, Journal of International Financial Management and Accounting, 2007 21 Fudenberg, D and J Tirole (1995) “A Theory of Income and Dividend Smoothing Based on Incumbency Rents”, Journal of Political Economy, vol 103, pp.75-93 22 Gerald J LoBo and Dong H Yang (2001) “Bank Managers’ Heterogeneuos Decisions on Discretionary Loan Loss Provisions”, Review of Quantitative Finance and Accounting 23 Grace T Chen, Kwang-Hyun Chung and Samir El-Gazzar (2005), “Factors Determining Commercial Banks’ Allowance for Loan Losses” 24 Greuning H.V., and Bratanovic S B (2003), “Analyzing and Managing Banking Risk: A framework for assessing corporate governance and Financial Risk”, The World Bank 25 Hennie Van Greuning and Sonjatanovic (1999), “Analyzing banking Risk”, The World Bank 26 IAS 39: Financial instruments: Recognition and Measurement 2008 London, UK, International Accounting Standards Committee (IASC) 27 IFRS 7: Financial instruments: Disclosures 2008 London, UK, International Accounting Standards Committee (IASC) 28 Kenneth Arrow (1971), "The Theory of Discrimination", Working Papers 29 Khaled Dahawy (2009), “Company Characteristics and Disclosure Level: The Egyptian Story", International Research Journal of Finance and Economics 30 Larry D Wall & Iftekhar Hasan (2003), “Determinants of The Loan Loss Allowance: Some cross-country comparisons”, Bank of FinLand Discussion Papers 31 L.D Wall & T W Koch (2000), “Bank Loan-Loss Accounting: A Review of Theoretical and Empirical Evidence”, Federal Reserve Bank of Atlanta Economic Review Second Quarter 2000 32 Leland, Hayne E & Pyle, David H (1977), "Informational Asymmetries, Financial Structure, and Financial Intermediation" 33 Mahmoud O Ashour, Yousif H Ashour, Issam M Al-Buhaisi (2011), “Banks Loan Loss Provisions Role in Earnings and Capital Management: Evidence from Palestine” 34 Meckling William H and Jensen Michael C (1976), “Theory of the Firm: Managerial Behavior, Agency Costs and Ownership Structure” 35 Michael Spence (1973), "Job Market Signaling", Quarterly Journal of Economics 36 Michele Cavallo, Giovanni Majnoni (2001), “Do Banks Provisions for Bad Loans in Good Times? Empirical Evidence and Policy Implications” 37 Mohd Yaziz Bin Mohd Isa (2011), “Determinants of Loan Loss Provisions of Commercial Banks in Malaysia”, International Conference on Business and Economic Research 38 Moyer, S.E (1990), “Capital Adequacy Ratio Regulations and Accounting Choices in Commercial Banks”, Journal of Accounting and Economics, vol.13, pp 123-154 39 Perez, D.Salas-Fumas, V.and J Saurina (2006), “Earnings and Capital Management in Alternative Loan-Loss Provision Regulatory Regimes” 40 Podder Jyotirmoy and Al Mamun Ashraf (2004), “Loan Loss Provisioning System in Bangladesh Banking- A Critical Analysis”, Journal of Managerial Auditing 41 Ross (1977), “The Signaling Role of Debt” 42 Ruey-Dang Chang, Wen-Hua Shen, Chun-Ju Fang (2008), “Discretionary Loan Loss Provisions And Earnings Management For The Banking Industry”, International Business & Economics Research Journal-March 2008 43 Saunders, H Lange (2000), "Financial institutions managementz : A modern perspective" 44 Spence, A M., and R Zeckhauser (1971), "Insurance, Information, and Individual Action”, American Economic Review 45 S.Leventis, P.E Dimitropoulos Asokan Anandarajan (2010), “Loan Loss Provisions, Earnings Management and Capital Management under IFRS: The Case of EU Commercial Banks” 46 Timothy W.Koch, 1995 Bank Management: University of South Carolina, The Dryden Press 47 Timothy W Koch & Larry D Wall (2000), "The use of accruals to manage reported earnings: theory and evidence", Working Paper 2000 48 Wahlen J (1994), “The nature of information in commercial bank loan loss disclosures”, The Accounting Review 49 Zoubi T A and Al-Khazali O (2007), “Empirical testing of the loss provisions of banks in the GCC region”, Managerial Finance PHỤ LỤC Phụ lục 1: Địa trang web 23 ngân hàng thương mại Việt Nam CafeF Ngân hàn ACB SGB EIB MB NAVB SHB STB VCB VPB BIDV DAB HDB KLB MDB NAB OCE PGB PNB PTB BAV VAB MHB Dữ liệu từ CaFeF.vn Phụ lục 2: Phân loại dư nợ tín dụng NHTM Việt Nam năm 2012 Nhóm Ngân hàng Số tiền ACB SGB EIB MBB NVB SHB STB VCB VPB BIDV DAB HDB KLB MDB NAB OCE PGB SCB PNB PTB BAV 94.822.750 327.054.358 71.911.475 69.511.713 11.738.409 47.177.222 93.934.651 201.798.721 32.969.671 273.614.763 46.361.463 19.415.924 8.475.753 3.405.179 5.920.294 24.027.557 10.967.603 9.955.977 40.501.121 4.454.457 7.519.778 Nguồn: Dữ liệu BCTC năm 2012 Phụ lục 3: Phương pháp phân loại nợ NHTM Nguồn: Dữ liệu BCTC năm 2012 Phụ lục 4: Mức dự phịng chi phí dự phòng NHTM năm 2012 Ngân hàng ACB SGB EIB MBB NVB SHB STB VCB VPB BIDV DAB HDB KLB MDB NAB OCE PGB PNB PTB BAV Nguồn: Dữ liệu BCTC năm 2012 Phụ lục 5: Bảng thống kê mơ tả Stata Nguồn: Dữ liệu mơ hình chương trình Stata Phụ lục 6: Ma trận hệ số tương quan Stata Nguồn: Dữ liệu mơ hình chương trình Stata Phụ lục 7: Mơ hình nhân tố tác động cố định (FEM) Stata Phụ lục 8: Mô hình nhân tố tác động ngẫu nhiên (ECM) Stata Nguồn: Dữ liệu mơ hình chương trình Stata Phụ lục 9: Mơ hình kiểm định Hausman Nguồn: Dữ liệu mơ hình chương trình Stata ... niệm rủi ro tín dụng dự phịng rủi ro tín dụng ngân hàng 20 2.1.1 Khái niệm rủi ro hoạt động ngân hàng 20 2.1.2 Khái niệm tín dụng, rủi ro tín dụng 20 2.1.3 Dự phịng rủi ro tín dụng. .. NVB Ngân hàng Thương OCE Ngân hàng Thương PGB Ngân hàng Thương Petrolimex PNB Ngân hàng Thương PTB Ngân hàng Thương REM Mô hình nhân tố tác SCB Ngân hàng Thương SGB SHB Ngân hàng Thương thương Ngân. .. hưởng đến lập dự phịng rủi ro tín dụng, đặc biệt Việt Nam với lĩnh vực ngân hàng non trẻ tiềm tàng nhiều rủi ro Việc đánh giá nhân tố tác động đến trích lập dự phịng rủi ro tín dụng giúp cho kế tốn