1. Trang chủ
  2. » Giáo Dục - Đào Tạo

Quản trị rủi ro kinh doanh ngoại hối tại ngân hàng thương mại cổ phần hàng hải việt nam

142 32 1

Đang tải... (xem toàn văn)

Tài liệu hạn chế xem trước, để xem đầy đủ mời bạn chọn Tải xuống

THÔNG TIN TÀI LIỆU

Thông tin cơ bản

Định dạng
Số trang 142
Dung lượng 0,93 MB

Nội dung

Hoạt động tài chính quốc tế và các nghiệp vụ liên quan tới ngoại hối do vậy ngày càng chiếm vị trí quan trọng trong hoạt động kinh doanh của hệ thống các ngân hàng thương mại nói chung v

Trang 1

ĐẠI HỌC QUỐC GIA HÀ NỘI TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ

-

NGUYỄN THANH HẢI

QUẢN TRỊ RỦI RO KINH DOANH NGOẠI HỐI TẠI NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN HÀNG HẢI

VIỆT NAM

LUẬN VĂN THẠC SĨ TÀI CHÍNH NGÂN HÀNG

Hà Nội – 2012

Trang 2

ĐẠI HỌC QUỐC GIA HÀ NỘI TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ

-

NGUYỄN THANH HẢI

QUẢN TRỊ RỦI RO KINH DOANH NGOẠI HỐI TẠI NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN HÀNG HẢI

VIỆT NAM

Chuyên ngành: Tài chính và Ngân hàng

Mã số : 60 34 20

LUẬN VĂN THẠC SĨ TÀI CHÍNH NGÂN HÀNG

NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC: PGS.TS NGUYỄN XUÂN THIÊN

Hà Nội – 2012

Trang 3

MỤC LỤC

DANH MỤC CÁC CHỮ VIẾT TẮT I DANH MỤC BẢNG III DANH MỤC HÌNH IV

CHƯƠNG 1: CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ QUẢN TRỊ RỦI RO NGOẠI HỐI 8

1.1 MỘT SỐ KHÁI NIỆM CHUNG VỀ VAI TRÒ CỦA HOẠT ĐỘNG KINH DOANH NGOẠI TỆ TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI 8

1.1.1 Khái niệm về Ngân hàng và hoạt động ngân hàng 8

1.1.2 Khái niệm về ngoại hối và các nghiệp vụ kinh doanh ngoại tệ 15

1.1.3 Vai trò của kinh doanh ngoại tệ trong hoạt động ngân hàng 17

1.2 SỰ CẦN THIẾT VÀ NỘI DUNG CỦA QUẢN TRỊ RỦI RO NGOẠI HỐI ……….17

1.2.1 Sự cần thiết của quản trị rủi ro trong kinh doanh ngoại hối 17

1.2.2 Nội dung của Quản trị rủi ro kinh doanh ngoại hối 18

1.3 KINH NGHIỆM QUẢN TRỊ RỦI RO NGOẠI HỐI TẠI MỘT SỐ NGÂN HÀNG VÀ BÀI HỌC ĐỐI VỚI VIỆT NAM 33

1.3.1 Kinh nghiệm quản trị rủi ro kinh doanh ngoại hối tại một số ngân hàng ……… 33

1.3.2 Bài học kinh nghiệm đối với Việt Nam 43

CHƯƠNG 2: THỰC TRẠNG QUẢN TRỊ RỦI RO NGOẠI HỐI CỦA NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN HÀNG HẢI VIỆT NAM 47

2.1 GIỚI THIỆU KHÁI QUÁT VỀ NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN HÀNG HẢI VIỆT NAM 47

2.1.1 Tổng quan chung 47

2.1.2 Hoạt động kinh doanh ngoại tệ và các sản phẩm ngoại hối đang áp dụng tại Ngân hàng thương mại cổ phần Hàng hải Việt Nam 54

2.2 THỰC TRẠNG QUẢN TRỊ RỦI RO NGOẠI HỐI TẠI NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN HÀNG HẢI VIỆT NAM 60

Trang 4

2.2.1 Phân tích quản trị rủi ro kinh doanh ngoại hối tại Ngân hàng thương mại

cổ phần Hàng Hải Việt Nam 60

2.2.2 Đánh giá thực trạng quản trị rủi ro kinh doanh ngoại hối tại Ngân hàng Thương mại cổ phần Hàng Hải Việt Nam 64

2.2.3 Những hạn chế trong quản trị rủi ro kinh doanh ngoại hối tại Ngân hàng thương mại cổ phần Hàng Hải Việt Nam 76

2.3 NGUYÊN NHÂN CỦA NHỮNG HẠN CHẾ 83

2.3.1 Nguyên nhân khách quan 84

2.3.2 Nguyên nhân chủ quan 92

CHƯƠNG 3: ĐỊNH HƯỚNG QUẢN TRỊ RỦI RO NGOẠI HỐI TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM VÀ GIẢI PHÁP QUẢN TRỊ RỦI RO NGOẠI HỐI TẠI NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN HÀNG HẢI VIỆT NAM 102

3.1 ĐỊNH HƯỚNG QUẢN TRỊ RỦI RO NGOẠI HỐI TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM NÓI CHUNG VÀ NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN HÀNG HẢI VIỆT NAM NÓI RIÊNG 102

3.1.1 Định hướng quản trị rủi ro kinh doanh ngoại hối tại các ngân hàng thương mại Việt Nam 102

3.1.2 Định hướng quản trị rủi ro kinh doanh ngoại hối tại Ngân hàng thương mại cổ phần Hàng hải Việt Nam 105

3.2 MỘT SỐ GIẢI PHÁP QUẢN TRỊ RỦI RO NGOẠI HỐI TẠI NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN HÀNG HẢI VIỆT NAM 107

3.2.1 Kiến nghị với cơ quan quản lý nhà nước 107

3.2.2 Về phía Ngân hàng Thương mại cổ phần Hàng Hải Việt Nam 117

KẾT LUẬN 130

TÀI LIỆU THAM KHẢO 132

Trang 5

DANH MỤC CÁC CHỮ VIẾT TẮT

phần Á Châu

Phát triển nông thôn Việt Nam

Management Committee

Ủy ban Quản lý tài sản Nợ

- Có

4 AUD The Australian Dollar Đô la Úc

phần Đầu tư và Phát triển Việt Nam

phần Hàng Hải Việt Nam

Trang 6

phần Quân Đội

phần Kỹ thương Việt Nam

16 THB The Thailand Baht Đồng Baht Thái Lan

Dollar

Đô la Mỹ

phần Ngoại thương Việt Nam

phần Công thương Việt Nam

phần Việt Nam Thịnh Vượng

Organization

Tổ chức Thương mại Thế giới

Trang 7

DANH MỤC BẢNG

1 Bảng 1.1 Một số chỉ tiêu đo lường rủi ro kinh doanh ngoại tệ 35+36

3 Bảng 1.3 Kế hoạch kiểm soát rủi ro hoạt động cơ bản 38+39

4 Bảng 2.1 Lợi nhuận kinh doanh ngoại tệ của Maritime Bank 57

5 Bảng 2.2 Doanh số kinh doanh ngoại tệ của Maritime Bank 57

6 Bảng 2.3 Một số chỉ tiêu đánh giá hiệu quả quản trị rủi ro

kinh doanh ngoại hối

75+76

7 Bảng 2.4 Mức độ biến động tỷ giá VND/USD năm sau so

với năm trước (tỷ giá bình quân liên ngân hàng)

84

8 Bảng 2.5 Mức biến động của biên độ tỷ giá USD/VND 86

Trang 8

DANH MỤC HÌNH

1 Hình 1.1 Ví dụ đơn giản dùng sơ đồ xương cá định vị rủi ro 20

2 Hình 1.2 Quy trình quản lý rủi ro cơ bản 29

3 Hình 1.3 Mối quan hệ và trình tự các bước trong quy trình

Trang 9

MỞ ĐẦU

1 Tính cấp thiết của đề tài

Việt Nam đã và đang mở cửa nền kinh tế, đẩy mạnh giao lưu và hội nhập kinh tế với thế giới Trong quá trình này, hệ thống ngân hàng luôn là chiếc cầu nối quan trọng cho mọi hoạt động kinh tế giữa Việt Nam với bên ngoài Chính

hệ thống ngân hàng là bộ phận tham gia sâu rộng nhất vào hoạt động tài chính quốc tế và sự hội nhập này ngày càng ở mức độ cao hơn, sâu hơn Hoạt động tài chính quốc tế và các nghiệp vụ liên quan tới ngoại hối do vậy ngày càng chiếm

vị trí quan trọng trong hoạt động kinh doanh của hệ thống các ngân hàng thương mại nói chung và Ngân hàng thương mại cổ phần Hàng Hải Việt Nam nói riêng

Điều đáng lưu ý là những hoạt động liên quan tới ngoại hối tiềm ẩn vô số những rủi ro cho các chủ thể tham gia Từ lâu, các nhà quản trị ngân hàng thương mại tại Việt Nam cũng như ban lãnh đạo Ngân hàng thương mại cổ phần Hàng Hải Việt Nam đều có chung nhận định quản trị rủi ro kinh doanh ngoại hối

là một trong những nghiệp vụ phức tạp nhất trong quản trị ngân hàng Cùng với

tỷ trọng ngày càng cao trong hoạt động kinh doanh của các ngân hàng thương mại Việt Nam, rủi ro kinh doanh ngoại hối cũng ngày càng có ảnh hưởng lớn hơn Việt Nam cũng như mọi quốc gia khác đều biết tới tầm quan trọng của ngân hàng thương mại đối với nền kinh tế Rủi ro trong hoạt động kinh doanh ngân hàng có phản ứng dây chuyền và ngày càng có biểu hiện phức tạp Sự yếu kém của các ngân hàng có ảnh hưởng tiêu cực đến toàn bộ đời sống kinh tế - chính trị và xã hội của cả đất nước Việt Nam Ngày nay, trên thế giới, khoa học

về quản trị rủi ro kinh doanh ngoại hối trong kinh doanh ngân hàng đã đạt được trình độ tiên tiến và hiện đại, nhưng ở Việt Nam vấn đề này đang ở trong giai đoạn phôi thai cùng với sự đổi mới và phát triển của đất nước

Trong thực tế, do thiếu kinh nghiệm thực tiễn, thời gian tham gia vào hoạt

Trang 10

động ngoại hối quốc tế chưa nhiều, trình độ nghiệp vụ chuyên môn chưa cao, kinh nghiệm quản lý còn yếu kém nên không ít ngân hàng thương mại Việt Nam

đã gặp phải những rủi ro trong hoạt động kinh doanh ngoại tệ với thiệt hại lên đến hàng chục, hàng trăm tỷ đồng Do đó, quản trị rủi ro trong hoạt động kinh doanh ngoại tệ là một vấn đề hết sức bức xúc, đòi hỏi sự nghiên cứu tìm ra những giải pháp góp phần nâng cao khả năng quản lý rủi ro trong lĩnh vực kinh doanh ngoại tệ

Hiện nay, bên cạnh các hoạt động chính chủ yếu của Ngân hàng Thương mại cổ phần Hàng Hải Việt Nam như các hoạt động huy động vốn, cho vay và đầu tư, làm trung gian thanh toán, hoạt động kinh doanh ngoại tệ có vai trò ngày càng quan trọng và chiếm tỷ trọng ngày càng lớn trong cơ cấu hoạt động cũng như trong cơ cấu lợi nhuận của ngân hàng, hỗ trợ nhiều cho các hoạt động khác như thanh toán quốc tế, tín dụng Tuy nhiên, do đang trong quá trình phát triển,

bộ máy quản lý kinh doanh ngoại tệ cũng như bộ máy và chính sách quản lý rủi

ro vẫn chưa hoàn chỉnh nên đôi khi hoạt động kinh doanh ngoại hối của Ngân hàng thương mại cổ phần Hàng Hải Việt Nam vẫn gặp phải một số rủi ro trong một số thời kỳ, và hiệu quả kinh doanh ngoại hối chưa đạt hiệu quả cao, ổn định Tại sao Ngân hàng thương mại cổ phần Hàng Hải Việt Nam còn gặp những rủi

ro trong kinh doanh ngoại hối? Trong thời gian tới Ngân hàng thương mại cổ phần Hàng Hải Việt Nam cần phải thực hiện những giải pháp gì để phòng ngừa

và giảm thiểu rủi ro?

Xuất phát từ thực trạng hoạt động kinh doanh ngoại hối của Ngân hàng thương mại cổ phần Hàng Hải Việt Nam, nhằm mục tiêu nâng cao hiệu quả kinh doanh ngoại hối và hạn chế các rủi ro một cách tối đa, vấn đề đặt ra là cần nghiên cứu, đánh giá các loại rủi ro kinh doanh ngoại hối mà Ngân hàng thương mại cổ phần Hàng Hải Việt Nam có khả năng phải đối diện và nghiên cứu, đánh giá bài học kinh nghiệm quản trị rủi ro kinh doanh ngoại hối của các ngân hàng

Trang 11

khác trên thị trường Từ đó đưa ra các biện pháp phòng ngừa, kiểm soát rủi ro thiết thực và phù hợp với tình hình hoạt động kinh doanh ngoại hối thực tế tại Ngân hàng thương mại cổ phần Hàng Hải Việt Nam và có thể áp dụng tại các ngân hàng thương mại Việt Nam, đồng thời đưa ra một số giải pháp quản trị rủi

ro áp dụng tại Ngân hàng thương mại cổ phần Hàng Hải Việt Nam Vì thế luận văn: “Quản trị rủi ro kinh doanh ngoại hối tại Ngân hàng thương mại cổ phần Hàng Hải Việt Nam” được chọn để nghiên cứu là có ý nghĩa lý luận và thực tiễn

2 Tình hình nghiên cứu

Như đã trình bày ở trên, từ trước đến nay, kinh doanh ngoại hối luôn được đánh giá tiềm ẩn nhiều rủi ro và được nhiều chủ thể liên quan quan tâm nghiên cứu Do đó đã có nhiều sách, đề tài, tác phẩm nghiên cứu trong nước và nước ngoài về tập trung chú trọng đến vấn đề quản lý rủi ro trong hoạt động kinh doanh ngoại hối như:

- “Hướng dẫn tài trợ thương mại” của Phòng thương mại quốc tế - Bộ Thương mại Hoa Kỳ dành hẳn một chương 12 viết về quản lý rủi ro kinh doanh ngoại hối, trong đó nhấn mạnh rủi ro kinh doanh ngoại hối là vấn đề cần quan tâm của các doanh nghiệp vừa và nhỏ của Hoa Kỳ và các doanh nghiệp này có thể sử dụng các hợp đồng kỳ hạn và hợp đồng quyền chọn để phòng ngừa rủi ro kinh doanh ngoại hối

- Đề tài “Bảo hiểm rủi ro tỷ giá hối đoái cho các doanh nghiệp Ấn Độ” của Tiến sỹ Hiren Maniar tại Hội nghị Tài chính lần thứ 6 tổ chức tại Bồ Đào Nha từ ngày 1-3/7/2010 Nội dung đề tài nói về sự phát triển của nền kinh tế Ấn

Độ trong quá trình hội nhập kinh tế thế giới, thu hút được dòng vốn đầu tư nước ngoài lớn, doanh nghiệp Ấn Độ đối mặt với rủi ro kinh doanh ngoại hối gồm rủi

ro tỷ giá và rủi ro kỳ hạn Do đó, sự phát triển từng bước của thị trường phái sinh ngoại tệ góp phần phát triển dần thị trường tài chính Ấn Độ, có thêm

Trang 12

phương án lựa chọn nhằm hạn chế rủi ro kinh doanh ngoại hối cho doanh nghiệp

Ấn Độ Đồng thời Tiến sĩ Hiren Maniar cũng đưa ra một số cách để doanh nghiệp Ấn Độ có thể phòng ngừa rủi ro tỷ giá như dự đoán xu hướng biến động của tỷ giá, ước tính tổn thất lớn nhất doanh nghiệp có thể gánh chịu, thiết lập hạn mức trạng thái mở, tham gia bảo hiểm rủi ro tỷ giá, dừng lỗ khi cần thiết, thường xuyên thực hiện báo cáo và đánh giá lại rủi ro kinh doanh ngoại hối

Chuyên đề “Quản trị rủi ro kinh doanh ngoại hối” của Ian H Giddy Trường Đại học New York và Gunter Dufey – Trường Đại học Michigan – Hoa

-Kỳ định nghĩa rủi ro kinh doanh ngoại hối là gì, nêu ra các yếu tố gây ra rủi ro kinh doanh ngoại hối, các bước quản lý các yếu tố gây ra rủi ro kinh doanh ngoại hối, đề xuất một số công cụ và kỹ thuật quản trị rủi ro kinh doanh ngoại hối kèm theo ví dụ dẫn chứng cụ thể

- Nghiên cứu “Thực tiễn kinh doanh – Quản trị rủi ro kinh doanh ngoại hối” của Ngân hàng Jamaica (Bank of Jamaica) tháng 3/1996 định nghĩa về rủi

ro kinh doanh ngoại hối và hai yếu tố ảnh hưởng đến rủi ro kinh doanh ngoại hối

là sự mất cân đối giữa tài sản nợ - có (trên bảng cân đối kế toán và ngoài bảng cân đối kế toán) và sự mất cân đối giữa dòng tiền Hai yếu tố này khác với các yếu tố trong các tài liệu đã đề cập ở trên Đồng thời nghiên cứu cũng nêu một số phương pháp quản trị rủi ro như sử dụng các hợp đồng phái sinh hay hợp đồng vay mượn tiền tệ để cân đối dòng tiền

- Đề tài “Mở rộng và nâng cao chất lượng trong hoạt động kinh doanh ngoại hối tại Ngân hàng thương mại cổ phần Quân đội” của tác giả Đỗ Quang Hợp – Học viện Tài chính nghiên cứu về thực trạng kinh doanh ngoại tệ của MB

và từ đó đề xuất các giải pháp cụ thể để nhằm nâng cao chất lượng và hiệu quả hoạt động kinh doanh ngoại hối tại MB

- Đề tài “Quản trị rủi ro kinh doanh ngoại hối của các ngân hàng thương mại Việt Nam – Thực trạng và giải pháp” của nhóm tác giả Trần Hải Hà,

Trang 13

Nguyễn Vân Hà ở trường Đại học Ngoại thương Hà Nội năm 2010 nghiên cứu

về tình hình quản trị rủi ro kinh doanh ngoại hối thực tế chung tại các ngân hàng thương mại Việt Nam và từ đó đưa ra một số giải pháp nhằm quản trị rủi ro tốt hơn, hạn chế tổn thất có thể xảy ra trong hoạt động kinh doanh ngoại hối của các ngân hàng thương mại Việt Nam

Mặc dù đã có nhiều đề tài nghiên cứu về quản trị rủi ro trong hoạt động kinh doanh ngoại hối, tuy nhiên chưa có đề tài nào nghiên cứu riêng về rủi ro kinh doanh ngoại hối tại Ngân hàng thương mại cổ phần Hàng Hải Việt Nam để

từ đó đưa ra các biện pháp phòng ngừa, quản trị rủi ro phù hợp với tình hình kinh doanh thực tế tại Ngân hàng thương mại cổ phần Hàng Hải Việt Nam và đưa ra một số giải pháp nâng cao khả năng quản trị rủi ro kinh doanh ngoại hối

có thể áp dụng tại Ngân hàng thương mại cổ phần Hàng Hải Việt Nam

3 Mục đích và nhiệm vụ nghiên cứu

3.2 Nhiệm vụ nghiên cứu

- Tổng hợp và đánh giá tổng thể về hoạt động quản lý rủi ro kinh doanh ngoại hối tại Ngân hàng thương mại cổ phần Hàng Hải Việt Nam

- Phân tích nguyên nhân phát sinh rủi ro trong kinh doanh ngoại hối tại Ngân hàng thương mại cổ phần Hàng Hải Việt Nam

- Đề xuất những giải pháp và kiến nghị nhằm quản trị, phòng ngừa rủi ro trong hoạt động kinh doanh ngoại hối tại Ngân hàng thương mại cổ phần Hàng Hải Việt Nam

Trang 14

4 Đối tượng và phạm vi nghiên cứu

Ngân hàng thương mại cổ phần Hàng Hải Việt Nam từ năm 2000 đến nay

5 Phương pháp nghiên cứu

Luận văn sử dụng phương pháp nghiên cứu duy vật biện chứng, duy vật lịch sử kết hợp với phân tích, tổng hợp và so sánh nhằm giải quyết vấn đề đặt ra một cách có hệ thống Ngoài ra còn sử dụng phương pháp phân tích Swot để làm

rõ những điểm mạnh, điểm yếu, cơ hội và thách thức của Quản trị rủi ro Ngân

hàng thương mại cổ phần Hàng Hải Việt Nam

6 Những đóng góp mới của luận văn

- Nghiên cứu, đánh giá tình hình quản lý rủi ro hoạt động kinh doanh ngoại hối hiện tại của Ngân hàng thương mại cổ phần Hàng Hải Việt Nam

- Nhận diện các rủi ro kinh doanh ngoại hối mà Ngân hàng thương mại cổ phần Hàng Hải Việt Nam đã và đang đối mặt

- Đưa ra được các biện pháp phòng ngừa và kiểm soát rủi ro kinh doanh ngoại tệ áp dụng hiệu quả tại Ngân hàng thương mại cổ phần Hàng Hải Việt Nam và có thể áp dụng được trong hệ thống các ngân hàng thương mại Việt Nam

- Đưa ra một số giải pháp quản trị rủi ro kinh doanh ngoại hối tại Ngân hàng thương mại cổ phần Hàng Hải Việt Nam

7 Bố cục của luận văn

Ngoài phần mở đầu, kết luận và danh mục tài liệu tham khảo luận văn

Trang 15

được kết cấu trong 3 chương:

Chương 1: Cơ sở lý luận về quản trị rủi ro kinh doanh ngoại hối

Chương 2: Thực trạng quản trị rủi ro kinh doanh ngoại hối của Ngân

hàng thương mại cổ phần Hàng Hải Việt Nam

Chương 3: Định hướng quản trị rủi ro kinh doanh ngoại hối tại các Ngân

hàng thương mại Việt Nam và giải pháp quản trị rủi ro kinh doanh ngoại hối tại Ngân hàng thương mại cổ phần Hàng Hải Việt Nam

Trang 16

CHƯƠNG 1

CƠ SỞ LÝ LUẬN VỀ QUẢN TRỊ RỦI RO NGOẠI HỐI

1.1 MỘT SỐ KHÁI NIỆM CHUNG VỀ VAI TRÒ CỦA HOẠT ĐỘNG

KINH DOANH NGOẠI TỆ TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI 1.1.1 Khái niệm về Ngân hàng và hoạt động ngân hàng

1.1.1.1 Khái niệm về ngân hàng

Ngân hàng trước tiên là một tổ chức trung gian tài chính [23, tr.3] Trung gian tài chính là một tổ chức, doanh nghiệp hoặc cá nhân thực hiện các chức năng trung gian giữa hai hay nhiều bên trong một hoạt động tài chính nhất định Những tổ chức trung gian tài chính thường gặp bao gồm: Ngân hàng; Tổ chức công cộng/hiệp hội; Tổ chức tín dụng nghiệp đoàn; Đơn vị tư vấn/cố vấn tài chính và môi giới; Các hình thức công ty bảo hiểm; Quỹ tương hỗ; Quỹ hưu trí

Ngân hàng bán buôn chủ yếu cấp tín dụng cho các công ty, các tổ chức có nhu cầu về tín dụng là chủ yếu với các khoản vay lớn Trong khi đó Ngân hàng bán lẻ hoạt động chủ yếu là cấp tín dụng cho cá nhân hộ gia đình với các khoản vay không quá lớn Các ngân hàng thương mại cổ phần nhà nước tại Việt Nam

là ngân hàng bán buôn, còn các ngân hàng thương mại cổ phần phi nhà nước là ngân hàng bán lẻ

Trang 17

1.1.1.2 Các hoạt động chính của ngân hàng [13, tr.279-284, 21]

Nguồn vốn bổ sung trong quá trình hoạt động: nguồn từ lợi nhuận, phát hành thêm cổ phần, góp thêm, cấp thêm

 Các quỹ

 Nguồn tiền gửi

+ Tiền gửi thanh toán: là tiền của các doanh nghiệp hoặc cá nhân gửi vào Ngân hàng để nhờ Ngân hàng giữ hộ, thanh toán

+ Tiền gửi có kì hạn của doanh nghiệp và các tổ chức xã hội: nhiều khoản thu bằng tiền của doanh nghiệp và các tổ chức xã hội sẽ được chi trả sau một thời gian xác định

+ Tiền gửi tiết kiệm của dân cư: các tầng lớp dân cư đều có các khoản thu nhập tạm thời chưa sử dụng Trong điều kiện có khả năng tiếp cận với Ngân hàng, họ đều có thể gửi tài khoản nhằm thực hiện các mục tiêu bảo toàn và sinh lời với các tài khoản

+ Tiền gửi của các Ngân hàng khác

 Nguồn đi vay và các nghiệp vụ đi vay của Ngân hàng thương mại Nguồn tiền gửi là nguồn quan trọng nhất của Ngân hàng thương mại, tuy nhiên, khi cần Ngân hàng thương mại thường vay mượn thêm

+ Vay Ngân hàng nhà nước (vay Ngân hàng trung ương): đây là các

Trang 18

khoản vay nhằm giải quyết nhu cầu cấp bách trong chi trả Trong trường hợp thiếu hụt dự trữ (dự trữ bắt buộc, dự trữ thanh toán), Ngân hàng thương mại thường vay Ngân hàng nhà nước

+ Vay các tổ chức tín dụng khác: Đây là nguồn Ngân hàng vay mượn lẫn nhau và vay của các tổ chức tín dụng khác trên thị trường liên Ngân hàng

+ Vay trên thị trường vốn: như phát hành các giấy nợ

+ Các nguồn khác: nguồn uỷ thác, nguồn trong thanh toán

- Hoạt động huy động vốn

Ngân hàng kinh doanh tiền tệ dưới hình thức huy động, cho vay, đầu tư và cung cấp các dịch vụ khác Hoạt động vay - hoạt động tạo nguồn vốn cho Ngân hàng thương mại - đóng vai trò quan trọng, ảnh hưởng đến chất lượng hoạt động của Ngân hàng thương mại Hoạt động huy động vốn là hoạt động thường xuyên của Ngân hàng thương mại Một Ngân hàng thương mại bất kì nào cũng bắt đầu hoạt động của mình bằng việc huy động nguồn vốn Đối tượng huy động của Ngân hàng thương mại là nguồn tiền nhàn rỗi trong các tổ chức kinh tế, dân cư Nguồn vốn quan trọng nhất,và chiếm tỷ trọng cao nhất trong tổng nguồn vốn của Ngân hàng thương mại là tiền gửi của khách hàng

Các Ngân hàng thương mại nhận tiền gửi của các cá nhân, các tổ chức kinh tế xã hội, thậm chí cả nguồn tiền của các Ngân hàng khác

Khi những người có tiền chưa sử dụng đến họ có thể đem ra đầu tư hoặc gửi Ngân hàng để nhận tiền lãi Thông thường họ gửi tiền vào Ngân hàng, vì đây

là cách đơn giản, ít tốn kém chi phí để tìm kiếm cơ hội đầu tư mà vẫn có lãi và đây là cách ít rủi ro nhất Ngoài ra người gửi tiền vào Ngân hàng cũng mong muốn được sử dụng các dịch vụ của Ngân hàng như chuyển tiền cho người thân

ở nơi khác, thanh toán hộ các hoá đơn phát sinh, bảo quản các tài sản có giá trị lớn Khi gửi tiền vào Ngân hàng, người gửi tiền có thể vay Ngân hàng một khoản tiền mà không cần thế chấp vì họ đã có một số tiền gửi nhất định ở Ngân

Trang 19

hàng, coi như một khoản đảm bảo

Còn Ngân hàng có thể muốn tìm kiếm thêm thu nhập từ lệ phí nhận tiền gửi, tuy nhiên lý do chính Ngân hàng nhận tiền gửi để tạo nguồn cho vay, từ đó Ngân hàng có thể đầu tư, kinh doanh tìm kiếm được những khoản thu nhập lớn hơn

Hoạt động nhận tiền gửi của Ngân hàng có ý nghĩa to lớn với người gửi tiền, nền kinh tế, cũng như bản thân Ngân hàng Thông qua hoạt động này mà Ngân hàng có thể tập hợp được các khoản tiền nhàn rỗi, nhỏ bé, phân tán tạm thời chưa sử dụng với các thời hạn hết sức khác nhau thành nguồn tiền lớn tài trợ cho nền kinh tế, hoặc cho các cá nhân có nhu cầu sử dụng điều khó khăn nhất mà Ngân hàng phải thực hiện là sử dụng các khoản tiền gửi có thời hạn rất khác nhau để cho vay những món có thời hạn xác định,vì thế mà Ngân hàng phải quản lí tốt thời hạn của các nguồn vốn của mình thì mới duy trì được hoạt động có hiệu quả, tránh được những rủi ro về khả năng thanh toán Việc tập hợp được những nguồn tiền nhàn rỗi trong dân chúng để đưa vào kinh doanh đã góp phần tiết kiệm và sử dụng có hiệu quả nguồn lực của nền kinh tế Ngoài ra hoạt động nhận tiền gửi của Ngân hàng cũng góp phần tiết kiệm chi phí lưu thông tiền tệ Đặc biệt trong nền kinh tế phát triển nếu dân chúng có thói quen gửi tiền vào Ngân hàng để sử dụng các dịch vụ của Ngân hàng thì điều này sẽ góp phần giúp chính phủ quản lí được thu nhập của người dân

Một trong những nguồn vốn không kém phần quan trọng, là nguồn vốn phát hành kì phiếu, trái phiếu Việc phát hành kì phiếu hay trái phiếu phụ thuộc vào quy mô vốn cần huy động , thời gian huy động vốn, cơ cấu nợ và tài sản của Ngân hàng

Các hoạt động huy động nguồn vốn trên đây hình thành nên tài sản nợ của Ngân hàng và Ngân hàng phải có trách nhiệm chi trả đối với tất cả các nguồn vốn huy động được theo yêu cầu của khách hàng Quy mô và cơ cấu nguồn vốn

Trang 20

quyết định đến hoạt động của Ngân hàng Do đó quản lí nguồn vốn phù hợp và

sử dụng vốn có hiệu quả là một vấn đề mang tính chiến lược đối với mỗi Ngân hàng

b) Hoạt động sử dụng vốn

Khi đã huy động được vốn rồi, nắm trong tay một số tiền nhất định thì các Ngân hàng thương mại phải làm như thế nào để hiệu quả hoá những nguồn này, nghĩa là tìm cách để những khoản tiền đó được đầu tư đúng nơi, đúng chỗ, có hiệu quả, an toàn, đem lại nhiều lợi nhuận cho Ngân hàng Và hoạt động sử dụng vốn của Ngân hàng bằng những cách sau: Ngân hàng đã tài trợ lại cho nền kinh tế dưới dạng các thành phần kinh tế vay, hoặc Ngân hàng đầu tư trực tiếp, Ngân hàng tham gia góp vốn cùng kinh doanh hay cho thuê tài sản, Ngân hàng gửi tiền tại các Ngân hàng khác- tại Ngân hàng Nhà nước- những tổ chức tín dụng khác, Ngân hàng đầu tư trên thị trường chứng khoán , Ngân hàng nắm giữ chứng khoán vì chúng mang lại thu nhập cho Ngân hàng và có thể bán đi để ra tăng ngân quỹ khi cần thiết Những đối tượng tài trợ không chỉ có các tổ chức kinh tế thực hiện hoạt động trong lĩnh vực thương mại mà còn có cả các cá nhân tiêu dùng, thậm chí Chính phủ cũng được Ngân hàng tài trợ dưới những hình thức: Ngân hàng thương mại mua tín phiếu kho bạc, trái phiếu của chính phủ trên thị trường tiền tệ Sự phát triển của hoạt động cho vay, đã giúp Ngân hàng

có vị trí ngày càng quan trọng trong sự phát triển của nền kinh tế Hơn nữa thông qua hoạt động cho vay, Ngân hàng thương mại có khả năng “tạo tiền” hay

mở rộng lượng tiền cung ứng Tuy nhiên hoạt động cho vay của Ngân hàng chứa đựng nhiều yếu tố rủi ro nên Ngân hàng thường áp dụng các nguyên tắc hoạt động và quản lý tiền vay một cách chặt chẽ

Lãi thu được từ hoạt động cho vay, Ngân hàng sẽ dùng nó để trả lãi suất cho nguồn vốn đã huy động và đi vay, thanh toán những chi phí trong hoạt động, phần còn lại sẽ là lợi nhuận của Ngân hàng Cho vay là hoạt động kinh doanh

Trang 21

chủ chốt của Ngân hàng thương mại để tạo ra lợi nhuận, chỉ có lãi suất thu được

từ cho vay mới bù nổi chi phí dự trữ, chi phí kinh doanh và quản lý, chi phí vốn trôi nổi, chi phí thuế các loại và chi phí rủi ro đầu tư

Kinh tế ngày càng phát triển, lượng cho vay của Ngân hàng thương mại ngày càng tăng nhanh và loại hình cho vay cũng trở nên vô cùng phong phú và

đa dạng Tại hầu hết các nước công nghiêp trong nhóm những nước hàng đầu thế giới, cho vay của các Ngân hàng thương mại đã chuyển dần từ cho vay ngắn hạn sang cho vay dài hạn Ngược lại, ở các nước đang phát triển, cho vay ngắn hạn vẫn chiếm bộ phận lớn hơn cho vay dài hạn, xuất phát từ chỗ thiếu an toàn cho các khoản đầu tư dài hạn (trong đó có các tác nhân chủ yếu như tình hình tăng trưởng, lạm phát, )

So với hoạt động cho vay thì hoạt động đầu tư của Ngân hàng có quy mô

và tỷ trọng nhỏ hơn trong mục tài sản sinh lời của Ngân hàng thương mại Phải sang đến những năm đầu thế kỷ XIX các Ngân hàng thương mại mới quan tâm

mở rộng hoạt động của mình sang lĩnh vực đầu tư vào các ngành công nghiệp

So với hoạt động cho vay hoạt động đầu tư đem lại thu nhập cao hơn nhưng rủi

ro cao hơn do thu nhập từ hoạt động đầu tư không được xác định trước vì phải phụ thuộc vào hiệu quả kinh doanh của doanh nghiệp mà Ngân hàng đầu tư vào Ngoài ra thì trong hoạt động đầu tư, Ngân hàng được lựa chọn doanh mục đầu tư

có lợi nhất cho mình

Bên cạnh hoạt động cho vay và đầu tư, Ngân hàng có thể tham gia vào thị trường chứng khoán tuỳ quy định của từng quốc gia Ngân hàng thương mại có thể tham gia như một người cung cấp hàng hoá cho thị trường chứng khoán hay đóng vai trò là nhà đầu tư, mua bán chứng khoán vì mục tiêu kiếm lời cho chính Ngân hàng Hoặc thực hiện kinh doanh chứng khoán thông qua uỷ thác của khách hàng

c) Ngân hàng thực hiện các dịch vụ trung gian

Trang 22

Ngoài hai hoạt động cơ bản là hoạt động huy động vốn và hoạt động sử dụng vốn thì Ngân hàng thương mại cũng thực hiện các dịch vụ trung gian cho khách hàng của mình Các dịch vụ này được coi là hoạt động trung gian bởi vì khi thực hiện các hoạt động này Ngân hàng không đứng vai trò là con nợ hay chủ nợ mà đứng ở vị trí trung gian để thoả mãn nhu cầu khách hàng về dịch vụ

mà khách hàng cần

Ngày nay, các dịch vụ của Ngân hàng không ngừng phát triển cả về số lượng và chất lượng, các dịch vụ ngày càng đa dạng Hoạt động trung gian gồm rất nhiều loại dịch vụ khác nhau: như dịch vụ thu hộ chi hộ cho khách hàng có tài khoản tiền gửi tại Ngân hàng, dịch vụ chuyển khoản từ tài khoản này đến tài khoản khác ở cùng một Ngân hàng hay ở hai Ngân hàng khác nhau; dịch vụ tư vấn cho khách hàng các vấn đề tài chính, dich vụ giữ hộ các chứng từ, vật quý giá, dịch vụ chi lương cho các doanh nghiệp có nhu cầu; dịch vụ khấu trừ tự động Đây là những khoản chi thường xuyên trong tháng, nếu không có dịch vụ này khách hàng sẽ tốn nhiều thời gian và phiền toái khi thanh toán các khoản này, cung cấp các phương tiện thanh toán không dùng tiền mặt

Nền kinh tế càng phát triển, các dịch vụ Ngân hàng theo đó cũng phát triển theo để đáp ứng nhu cầu ngày càng đa dạng của công chúng thực hiện nghiệp vụ trung gian mang tính dịch vụ sẽ đem lại cho Ngân hàng những khoản thu nhập khá quan trọng Điều cần lưu ý là dịch vụ Ngân hàng sẽ giúp Ngân hàng phát triển toàn diện Tại các nước phát triển, các Ngân hàng thương mại cạnh tranh với nhau bằng con đường “phi giá”, tức là luôn có những dịch vụ mới cung cấp tiện nghi cho khách hàng Dịch vụ Ngân hàng càng phát triển, thể hiện

xã hội càng văn minh, nền công nghiệp càng phát triển Lợi nhuận các Ngân hàng không chỉ ở nghiệp vụ cho vay, mà phân nửa từ các hoạt động dịch vụ mang lại, nhưng lại là lĩnh vực ít rủi ro

Ba lĩnh vực hoạt động huy động vốn, hoạt động cho vay, thực hiện các

Trang 23

dịch vụ trung gian là các hoạt động cơ bản của Ngân hàng thương mại Ba dịch

vụ đó có quan hệ mật thiết, tác động hỗ trợ thúc đẩy nhau phát triển, tạo uy tín cho Ngân hàng Có huy động vốn thì mới có nghiệp vụ cho vay, cho vay có hiệu quả phát triển kinh tế thì mới có nguồn vốn để huy động vào, đồng thời muốn cho vay và huy động vốn tốt thì Ngân hàng phải làm tốt vai trò trung gian, chính

sự kết hợp đồng bộ đó tạo thành quy luật trong hoạt động của Ngân hàng và tạo thành xu hướng kinh doanh tổng hợp đa năng của các Ngân hàng thương mại

1.1.2 Khái niệm về ngoại hối và các nghiệp vụ kinh doanh ngoại tệ

1.1.2.1 Khái niệm về ngoại hối

Ngoại hối là một khái niệm dùng để chỉ các phương tiện có giá trị dùng để thanh toán giữa các quốc gia [19, tr.21] Tùy theo quan niệm của luật quản lý ngoại hối của mỗi nước mà khái niệm ngoại hối có thể là không giống nhau

Tại Việt Nam, theo Pháp lệnh số: 28/2005/PL-UBTVQH11 của Ủy ban Thường vụ Quốc Hội ban hành ngày 13 tháng 12 năm 2005, Ngoại hối bao gồm:

a) Đồng tiền của quốc gia khác hoặc đồng tiền chung châu Âu và đồng tiền chung khác được sử dụng trong thanh toán quốc tế và khu vực (phạm vi nghiên cứu của luận văn);

b) Phương tiện thanh toán bằng ngoại tệ, gồm séc, thẻ thanh toán, hối phiếu đòi nợ, hối phiếu nhận nợ và các phương tiện thanh toán khác;

c) Các loại giấy tờ có giá bằng ngoại tệ, gồm trái phiếu Chính phủ, trái phiếu công ty, kỳ phiếu, cổ phiếu và các loại giấy tờ có giá khác;

d) Vàng thuộc dự trữ ngoại hối nhà nước, trên tài khoản ở nước ngoài của người cư trú; vàng dưới dạng khối, thỏi, hạt, miếng trong trường hợp mang vào

và mang ra khỏi lãnh thổ Việt Nam;

đ) Đồng tiền của nước Cộng hoà xã hội chủ nghĩa Việt Nam trong trường hợp chuyển vào và chuyển ra khỏi lãnh thổ Việt Nam hoặc được sử dụng trong thanh toán quốc tế

Trang 24

1.1.2.2 Các nghiệp vụ kinh doanh ngoại tệ chính

- Mua bán ngoại tệ giao ngay (spot): là giao dịch hai bên thực hiện mua, bán một lượng ngoại tệ theo tỷ giá thỏa thuận giao ngay tại thời điểm giao dịch

và kết thúc thanh toán trong vòng 2 (hai) ngày làm việc tiếp theo Giao dịch này phù hợp với các doanh nghiệp có nguồn thu chi ngoại tệ nhỏ, không có kế hoạch

ổn định

- Giao dịch hối đoái hoán đổi ngoại tệ (swap): là giao dịch bao gồm đồng thời cả hai giao dịch: giao dịch mua và giao dịch bán cùng một số lượng đồng tiền này với một đồng tiền khác (chỉ có hai đồng tiền được sử dụng trong giao dịch), trong đó kỳ hạn thanh toán của hai giao dịch khác nhau và tỷ giá của hai giao dịch được xác định tại thời điểm ký kết hợp đồng Giao dịch này cho phép doanh nghiệp tận dụng lợi thế lãi suất của các đồng tiền và quản lý hiệu qủa nguồn vốn ngoại tệ của mình

- Giao dịch quyền chọn ngoại tệ (option): là giao dịch ngoại tệ trong đó bên mua có quyền nhưng không có nghĩa vụ phải thực hiện giao dịch đã cam kết với bên bán, trong khi đó bên bán có nghĩa vụ phải thực hiện giao dịch đã cam kết khi bên mua có yêu cầu theo tỷ giá đã thỏa thuận trước Phí quyền chọn (premium) là mức phí mà bên mua quyền chọn phải trả cho bên bán quyền chọn khi mua quyền chọn Loại giao dịch này tối ưu hóa việc phòng ngừa rủi ro tỷ giá, phù hợp với doanh nghiệp có kế hoạch thu chi ngoại tệ ổn định, có kinh nghiệm theo dõi biến động tỷ giá ngoại tệ hàng ngày

- Giao dịch ngoại tệ kỳ hạn (Forward): là giao dịch trong đó hai bên cam kết sẽ mua, bán với nhau một lượng ngoại tệ theo một tỷ giá xác định và việc thanh toán sẽ được thực hiện vào thời điểm xác định trong tương lai Khách hàng có thể xác định tỷ giá ngay tại thời điểm ký hợp đồng và hạn chế một phần rủi ro biến động tỷ giá Loại hình này thích hợp với các doanh nghiệp có kế hoạch thu chi ngoại tệ ổn định, ít có kinh nghiệm về sự biến động tỷ giá hàng

Trang 25

ngày

Các hoạt động kinh doanh ngoại tệ của ngân hàng xuất phát từ:

- Mua và bán ngoại tệ với khách hàng nhằm thỏa mãn nhu cầu muốn mua

1.1.3 Vai trò của kinh doanh ngoại tệ trong hoạt động ngân hàng Hoạt động kinh doanh ngoại tệ trong ngân hàng có chức năng cung cấp ngoại tệ trong giao dịch thương mại quốc tế cũng như giúp luân chuyển các khoản đầu tư quốc tế, giao dịch tài chính quốc tế và cung cấp các công cụ bảo hiểm rủi ro tỷ giá cho các khoản thu xuất khẩu, thanh toán nhập khẩu, các khoản đầu tư hay đi vay bằng ngoại tệ Thực tế cho thấy nhu cầu về ngoại tệ cho doanh nghiệp cũng như sự phát triển nghiệp vụ kinh doanh ngoại tệ của các ngân hàng thương mại trong tiến trình hội nhập là rất lớn

Trong tất cả các giao dịch ngoại tệ, ngân hàng có thể vừa là nhà tạo thị trường, nhà môi giới, nhà chấp nhận giá, nhà đầu cơ và nhà bảo hiểm rủi ro kinh doanh ngoại hối

1.2 SỰ CẦN THIẾT VÀ NỘI DUNG CỦA QUẢN TRỊ RỦI RO NGOẠI

HỐI

1.2.1 Sự cần thiết của quản trị rủi ro trong kinh doanh ngoại hối Quản trị rủi ro kinh doanh ngoại hối với nội dung chính là quản trị rủi ro kinh doanh ngoại tệ có vai trò tối đa hóa thu nhập ròng hoặc tài sản ròng của

Trang 26

mỗi ngân hàng tương ứng với mức độ rủi ro chấp nhận, đảm bảo các giới hạn an toàn trong hoạt động của ngân hàng, kiểm soát rủi ro tỷ giá theo quy định, xác định, hệ thống nội dung quản lý rủi ro tỷ giá nhằm nhận diện, đo lường, đánh giá, giám sát và giảm thiểu rủi ro tỷ giá trong hoạt động kinh doanh của ngân hàng, hạn chế mức độ tổn thất giá trị tài sản ròng của ngân hàng trước biến động

tỷ giá trong quá trình hoạt động kinh doanh, phân rõ quyền hạn, trách nhiệm của

cá nhân, đơn vị trong quá trình quản lý rui ro tỷ giá

1.2.2 Nội dung của Quản trị rủi ro kinh doanh ngoại hối

1.2.2.1 Khái quát về Quản trị rủi ro

Nếu xét riêng từng từ một thì ta có thể giải thích như sau:

- Quản: là đưa đối tượng vào khuôn mẫu quy định sẵn

- Trị: là dùng quyền lực buộc đối tượng phải làm theo khuôn mẫu đã định Nếu đối tượng không thực hiện đúng thì sẽ áp dụng một hình phạt nào đó đủ mạnh, đủ sức thuyết phục để buộc đối tượng phải thi hành nhằm đạt được mục tiêu

Như vậy, Quản trị rủi ro là quá trình xác định, phân tích và chấp nhận hoặc hạn chế những nguy cơ tiềm ẩn trong các quyết định đầu tư Quản trị rủi ro

Trang 27

là vô cùng cần thiết bất cứ khi nào nhà đầu tư hoặc người quản lý phân tích và

cố gắng định lượng nguy cơ bị lỗ trong một quyết định đầu tư Từ đó có những hành động phù hợp, điều chỉnh lại mục tiêu đầu tư và mức độ rủi ro có thể chấp nhận được

Nói một cách đơn giản, quản trị rủi ro gồm có hai bước chính: xác định rõ các rủi ro tiềm ẩn trong một quá trình đầu tư và do đó kiểm soát những rủi ro này theo cách phù hợp nhất với mục tiêu đầu tư

Quản trị rủi ro vô hình quản lý một dạng rủi ro mới là rủi ro có khả năng xảy ra 100% nhưng lại bị bỏ qua do nhà đầu tư không có khả năng xác định được Ví dụ: rủi ro về hiểu biết xảy ra khi nhà đầu tư không có kiến thức mà vẫn tiến hành một công việc nào đó Rủi ro về quan hệ xảy ra khi các bên hợp tác với nhau kém hiệu quả Rủi ro về quá trình xảy ra khi việc vận hành không trơn tru Những rủi ro này làm giảm năng suất, giảm chi phí hiệu quả, giảm lợi nhuận, giảm chất lượng, ảnh hưởng đến danh tiếng và doanh số Quản lý rủi ro

vô hình có khả năng nhận dạng và giảm thiểu các rủi ro đe doạ đến lợi nhuận từ

đó tạo ra giá trị cho người quản lý

Việc quản trị rủi ro cũng gặp những khó khăn nhất định trong việc phân

bổ nguồn lực Đây chính là biểu hiện của lý thuyết chi phí cơ hội Dù quản trị rủi ro làm giảm thiểu nguy cơ gặp rủi ro song các nguồn lực được sử dụng để quản lý rủi ro lại có thể được sử dụng cho các hoạt động khác có khả năng sinh lợi cao hơn

Trong thực tế những rủi ro có thể xảy ra trong một tổ chức, doanh nghiệp,

dự án là khá nhiều và việc giải quyết hết tất cả các rủi ro là không cần thiết Thông thường nguyên tắc 20/80 được áp dụng để xác định và giải quyết những rủi ro quan trọng, những nguyên nhân gốc có ảnh hưởng tới rủi ro của tổ chức Điều này dẫn tới việc phải phân tích để chọn ra những rủi ro cần giải quyết Có nhiều kỹ thuật phân tích rủi ro được áp dụng, thông thường ngân hàng sử dụng

Trang 28

phương pháp chính sau:

• Phân tích khả năng xuất hiện của rủi ro (Risk probability) [35]

Có 4 mức để đo lường khả năng xuất hiện của rủi ro, mỗi mức độ được gán với một giá trị số (tùy thuộc tổ chức, doanh nghiệp, dự án) để có thể ước lượng sự quan trọng của nó

6 - Thường xuyên: Khả năng xuất hiện rủi ro rất cao

4 - Hay xảy ra: Khả năng xuất hiện rủi ro cao

2 - Đôi khi: Khả năng xuất hiện rủi ro trung bình

1 - Hiếm khi: Khả năng xuất hiện thấp, chỉ xuất hiện trong những điều kiện nhất định

Hình 1.1 Ví dụ đơn giản dùng sơ đồ xương cá định vị rủi ro

Nguồn: http://vpc.vn/

• Phân tích thời điểm xuất hiện rủi ro (Risk Frame): Có 4 mức để ước lượng thời điểm rủi ro xuất hiện, mỗi mức được gán với một giá trị số (tùy thuộc

tổ chức, doanh nghiệp, dự án) để có thể ước lượng sự tác động của nó

6 - Ngay lập tức: Rủi ro xuất hiện gần như tức khắc

4 - Rất gần: Rủi ro sẽ xuất hiện trong thời điểm rất gần thời điểm phân

Thay đổi quá nhiều

Dự án thất bại hoặc sẽ gặp khó khăn lớn

Ngoại ngữ kém Thời gian quá gắt

Thiếu kinh nghiệm

Trang 29

tích

2 - Sắp xảy ra: Rủi ro sẽ xuất hiện trong tương lai gần

1 - Rất lâu: Rủi ro sẽ xuất hiện trong tương lai xa hoặc chưa định được b) Đánh giá rủi ro

Việc đánh giá rủi ro đòi hỏi phải xác định được những rủi ro lớn liên quan đến các sản phẩm, dịch vụ hay hoạt động của Ngân hàng thương mại, phải có các chốt kiểm tra nằm trong các quy trình nghiệp vụ (hệ thống kiểm soát nội bộ)

để kiềm chế rủi ro trong các hạn mức đã được ban lãnh đạo ngân hàng phê duyệt cùng với các biện pháp để theo dõi các trường hợp ngoại lệ vượt hạn mức rủi ro

Quy trình đánh giá rủi ro có 4 yếu tố: nhận biết rủi ro, định lượng rủi ro, theo dõi rủi ro và kiểm soát rủi ro

- Nhận biết rủi ro: Bước đầu tiên để có một chương trình quản trị rủi ro hiệu quả là phải nhận biết và xác định được các loại rủi ro mà Ngân hang thương mại có thể gặp phải thông qua phân tích đặc thù của các sản phẩm, dịch vụ và các quy trình hoạt động

- Định lượng rủi ro: là việc đề ra và xem xét lại hạn mức rủi ro, giúp ban điều hành xác định được rủi ro cần được ưu tiên theo dõi và kiểm soát Hiện nay trên thực tế có 3 phương pháp định lượng cơ bản sau:

+ Phương pháp thống kê: Bản chất của phương pháp này là dựa trên việc tính toán xác suất xảy ra thiệt hại đối với những nghiệp vụ được nghiên cứu

+ Phương pháp kinh nghiệm: Phương pháp này được hình thành trên kinh nghiệm của các chuyên gia Để nâng cao hiệu quả các nhà quản trị ngân hàng có thể kết hợp phương pháp thống kê và phương pháp kinh nghiệm với nhau

+ Phương pháp tính toán - phân tích: Phương pháp này dựa trên việc xây dựng đường cong xác suất thiệt hại và đánh giá rủi ro ngân hàng dựa trên động thái biến thiên của đồ thị toán ứng dụng bằng phương pháp ngoại suy

- Theo dõi rủi ro: là việc thực hiện đầy đủ các hệ thống, các thủ tục kiểm

Trang 30

soát, nhờ đó ban điều hành có thể theo dõi được mức rủi ro của từng lĩnh vực kinh doanh

- Kiểm soát rủi ro: Rủi ro được kiểm soát bằng việc thực hiện các thủ tục nằm trong hệ thống kiểm soát nội bộ trong các quy trình kinh doanh và hoạt động nhằm giảm thiểu rủi ro Chi phí cho các thủ tục kiểm soát cao có thể giảm thiểu rủi ro tối đa nhưng hiệu quả lại thấp, ngược lại chi phí cho các thủ tục kiểm soát thấp có thể đem lại lợi nhuận cao nhưng rủi ro cũng có thể cao Ban điều hành phải tìm ra sự cân bằng tối ưu giữa chi phí cho các thủ tục kiểm soát

và lợi ích đem lại từ các thủ tục đó, từ đó lựa chọn các thủ tục kiểm soát rủi ro phù hợp

c) Các nguyên tắc trong việc quản trị rủi ro ngân hàng

- Nguyên tắc chấp nhận rủi ro

- Nguyên tắc điều hành rủi ro cho phép

- Nguyên tắc quản lý độc lập các rủi ro riêng biệt

- Nguyên tắc phù hợp giữa mức độ rủi ro cho phép và mức độ thu nhập

- Nguyên tắc phù hợp giữa mức độ rủi ro cho phép và khả năng tài chính

- Nguyên tắc hiệu quả kinh tế

- Nguyên tắc hợp lý về thời gian

- Nguyên tắc phù hợp với chiến lược chung của ngân hàng

- Nguyên tắc chuyển đẩy các loại rủi ro không cho phép

1.2.2.2 Nguyên nhân rủi ro kinh doanh ngoại hối

Về bản chất, kinh doanh ngoại hối tự nó chứa đựng rủi ro rất cao Ngoài các rủi ro thông thường mà các hoạt động khác cũng phải đối mặt như: rủi ro lãi suất, rủi ro tín dụng, rủi ro thanh khoản, rủi ro kỹ thuật, rủi ro hoạt động, rủi ro pháp lý, rủi ro quốc gia… thì kinh doanh ngoại hối còn chịu thêm một rủi ro đặc biệt, đó là rủi ro tỷ giá Do tỷ giá biến động thường xuyên và không theo quy luật, nên rủi ro tỷ giá được xem là rủi ro thường trực, gắn liền và trở thành rủi ro

Trang 31

đặc trưng của hoạt động kinh doanh ngoại hối của các ngân hàng [18, tr.801]

Rủi ro thị trường là rủi ro về lỗ phát sinh từ những thay đổi trong giá trị các tài sản và công nợ (bao gồm cả các tài sản và công nợ ngoài bảng cân đối kế toán) do những biến động của các nhân tố mang tính rủi ro như lãi suất, tỷ giá và rủi ro về lỗ phát sinh từ những thay đổi trong thu nhập có được từ các tài sản và nghĩa vụ

Có ba loại rủi ro thị trường lớn:

- Rủi ro lãi suất: Rủi ro về lỗ phát sinh từ những thay đổi về lãi suất Do

sự không phù hợp của lãi suất liên quan đến các tài sản và công nợ và/hoặc sự khác biệt về thời gian trong kỳ hạn thanh toán liên quan, một Ngân hàng thương mại có thể bị lỗ hoặc bị giảm lợi nhuận do những thay đổi về lãi suất

- Rủi ro tỷ giá: Rủi ro về lỗ phát sinh từ sự khác biệt giữa tỷ giá thực tế

và tỷ giá giả thiết trong trường hợp một Ngân hàng thương mại có duy trì một trạng thái ròng dài hạn hay ngắn hạn liên quan đến các tài sản và công nợ có gốc ngoại tệ [26]

- Rủi ro thay đổi giá: Rủi ro về lỗ phát sinh từ việc giảm giá trị các tài sản

do những thay đổi về giá của chứng khoán…

a) Rủi ro trong kinh doanh ngoại tệ đến từ hoạt động đầu cơ

Hoạt động mua bán ngoại hối của ngân hàng bao gồm:

- Mua và bán ngoại tệ cho khách hàng nhằm mục đích thanh toán hợp đồng ngoại thương

- Mua và bán ngoại tệ cho khách hàng (hoặc cho chính mình) nhằm mục đích thực hiện đầu tư nước ngoài trực tiếp hay gián tiếp

- Mua và bán ngoại tệ cho khách hàng (hoặc cho chính mình) nhằm điều chỉnh trạng thái ngoại hối của đồng tiền có thể giảm rủi ro kinh doanh ngoại hối

- Mua và bán ngoại tệ nhằm mục đích đầu cơ trong việc dự tính sự biến động của tỷ giá

Trang 32

Hai hoạt động đầu tiên, ngân hàng thường thực hiện cho khách hàng để thu phí, thu lợi nhuận chênh lệch giá mua và giá bán, do đó rủi ro kinh doanh ngoại hối ngân hàng thường ít phải gánh chịu Hoạt động thứ ba, ngân hàng tiến hành nghiệp vụ phòng ngừa rủi ro kinh doanh ngoại hối (phòng vệ), tức là nhằm giảm rủi ro kinh doanh ngoại hối Như vậy, rủi ro kinh doanh ngoại hối thực chất chỉ liên quan đến trạng thái ngoại hối mở (open position) đối với những hoạt động mua bán mang tính đầu cơ (unhedged position), tức là hoạt động thứ

tư Trạng thái ngoại hối mở thường được thực hiện trong các giao dịch giữa các ngân hàng với nhau trên thị trường ngoại hối và đặc biệt là đối với những ngân hàng thương mại và ngân hàng đầu tư lớn là những ngân hàng tạo lập thị trường (market maker) bằng cách niêm yết tỷ giá mua bán hai chiều “Bid – Ask” đối với ngoại tệ giao dịch Khi ngân hàng giữ trạng thái dương một loại ngoại tệ sẽ phải chịu rủi ro về tỷ giá giảm và ngựơc lại

b) Sự không cân xứng giữa tài sản nợ và tài sản có

Khía cạnh thứ hai của rủi ro kinh doanh ngoại hối mà các ngân hàng phải chịu là sự không cân xứng giữa tài sản có và tài sản nợ đối với từng loại ngoại

tệ Tài sản có bằng ngoại tệ là các khoản mục trên bảng tổng kết tài sản, như: các khoản cho vay bằng ngoại tệ, các chứng khoán bằng ngoại tệ, tiền gửi bằng ngoại tệ ở ngân hàng khác, tiền mặt bằng ngoại tệ,… Tài sản nợ bằng ngoại tệ là các khoản mục trên bảng tổng kết tài sản, như: phát hành các chứng chỉ tiền gửi bằng ngoại tệ, phát hành trái phiếu và các hình thức huy động vốn khác bằng ngoại tệ Do tính chất toàn cầu hóa, thị trường tài chính đã tạo ra những khả năng to lớn để tăng nguồn vốn của các ngân hàng bằng các ngoại tệ khác nhau Đây là lợi thế to lớn không những đa dạng hóa nguồn vốn và sử dụng vốn bằng ngoại tệ, mà còn tạo ra những cơ hội để tăng được lợi tức đầu tư và giảm được chi phí vốn huy động

1.2.2.3 Quy trình quản trị rủi ro kinh doanh ngoại hối

Trang 33

a) Hoạch định chiến lược

Mức độ rủi ro tỷ giá chấp nhận trong từng thời kỳ thể hiện bằng hạn mức giá trị rủi ro tỷ giá được xác định trên cơ sở:

- Chiến lược kinh doanh đã được từng ngân hàng lựa chọn Thông thường nhiều ngân hàng xác định tỷ giá sẽ ổn định trong giai đoạn Quý I và II của năm

và biến động mạnh vào giai đoạn hai quý cuối năm Vì vậy, các ngân hàng thường giữ trạng thái âm hoặc giữ trạng thái dương với mức nhỏ trong nửa đầu năm và giữ trạng thái dương nhiều vào cuối năm

- Tuân thủ chính sách, pháp luật của Nhà nước: hạn mức rủi ro tỷ giá sẽ quyết định mức trạng thái tối đa mà ngân hàng được nắm giữ

- Khẩu vị rủi ro của từng ngân hàng: là quan điểm vể rủi ro, bao gồm loại rủi ro, mức độ chấp nhận, tổ chức quản lý rủi ro và ảnh hưởng tác động trong hoạt động kinh doanh Tùy thuộc vào chiến lược kinh doanh của ngân hàng và phong cách lãnh đạo của ban điều hành ngân hàng mà lựa chọn mức độ rủi ro cao hay thấp Thông thường mức rủi ro là chấp nhận được <= 5%

b) Công cụ và biện pháp

* Phương pháp và mô hình áp dụng:

Hầu hết các ngân hàng đều áp dụng theo phương pháp đánh giá lại giá trị tài sản theo giá thị trường (mark to market - MTM) cho các hoạt động kinh doanh ngoại tệ bao gồm: giao dịch giao ngay, giao dịch có kỳ hạn, giao dịch hoán đổi và giao dịch quyền chọn

Phương pháp MTM áp dụng trong việc đo lường, đánh giá và quản trị rủi

ro tỷ giá

* Quản lý trạng thái ngoại hối:

Quản lý trạng thái ngoại hối nhằm đảm bảo an toàn hoạt động kinh doanh ngoại tệ nói riêng và hoạt động kinh doanh của ngân hàng nói chung

Trạng thái ngoại hối được xác định hàng ngày cho từng loại đồng tiền

Trang 34

giao dịch, tổng thể quy đổi USD cho tất cả các loại giao dịch

Tổng các trạng thái ngoại hối không được vượt quá giới hạn so với vốn tự

có theo quy định của ngân hàng nhà nước

Trước đây Ngân hàng nhà nước quy định giới hạn trạng thái ngoại tệ của các tổ chức tín dụng là 30% vốn tự có Nhưng do sự biến động căng thẳng của thị trường ngoại hối Việt Nam trong những năm qua, để hạn chế đầu cơ, chuyển đổi vốn trong hệ thống gây bất lợi cho tỷ giá, ngày 20/3/2012, Thống đốc Ngân hàng nhà nước ký ban hành Thông tư số 07/2012/TT-NHNN quy định về trạng thái ngoại tệ của các tổ chức tín dụng, chi nhánh ngân hàng nước ngoài giảm giới hạn trạng thái ngoại tệ của các tổ chức tín dụng xuống còn 20% vốn tự có, riêng các chi nhánh ngân hàng nước ngoài tại Việt Nam có vốn tự có từ 25 triệu

đô la Mỹ trở xuống được phép áp dụng mức giới hạn tổng trạng thái ngoại tệ cuối ngày không được vượt quá 5 triệu đô la Mỹ

* Xác định mức độ biến động tỷ giá:

Những yếu tố cần xem xét khi đưa ra dự báo về mức độ biến động tỷ giá trong một thời kỳ bao gồm:

- Số liệu thống kê về các mức tỷ giá cụ thể của các kỳ hạn

- Chính sách hiện hành và xu hướng quản lý thị trường ngoại hối của ngân hàng Nhà Nước

- Dự báo các chỉ số kinh tế vĩ mô Việt Nam và các đồng tiền giao dịch

 Xác định giá trị rủi ro tỷ giá

Giá trị rủi ro tỷ giá được xác định thông qua lượng hóa sự ảnh hưởng của các yếu tố biến động tỷ giá đến giá trị danh mục kinh doanh ngoại tệ tiềm tàng theo phương pháp:

VAR = MV*VOL*SD*√DP

VAR: giá trị rủi ro tỷ giá, biểu thị mức độ biến động tối đa của giá trị danh mục kinh doanh ngoại tệ khi có sự thay đổi tỷ giá trong khoảng thời gian

Trang 35

nhất định, tương ứng với mức độ tin cậy nhất định

MV: giá thị trường của danh mục kinh doanh ngoại tệ

VOL: độ biến động, đo lường mức độ thay đổi của các biến số về tỷ giá

và độ biến động ngầm định của chúng trong một khoảng thời gian

SD: độ lệch chuẩn, là thước đo sự biến động của tỷ giá trên cơ sở sự biến động của dữ liệu quá khứ

DP: thời gian thanh khoản hay nắm giữ tài sản

* Các hạn mức quản lý rủi ro tỷ giá:

- Hạn mức trạng thái mở: Phòng kinh doanh ngoại tệ thuộc Hội sở chính hoặc chi nhánh được Ủy ban ALCO hoặc Hội đồng Quản trị cho phép tự doanh nhưng với một hạn mức trạng thái mở nhất định Hạn mức trạng thái mở này áp dụng cho cả phòng kinh doanh ngoại tệ, cho mỗi chuyên viên kinh doanh ngoại

tệ trong mỗi giai đoạn nhất định

- Hạn mức lỗ tối đa: khi các chuyên viên mở trạng thái ngoại tệ, nhưng diễn biến thị trường bất lợi, khi đó giao dịch bị lỗ, chuyên viên kinh doanh ngoại

tệ sẽ dựa vào hạn mức lỗ đựợc phép, hạn mức lỗ tối đa để cắt lỗ

- Hạn mức giá trị rủi ro tỷ giá: là giới hạn tổn thất tối đa của tổng giá trị danh mục do các biến động tỷ giá trên thị trường và ngân hàng có thể chấp nhận trong từng thời kỳ

* Quản lý các sản phẩm ngoại hối mới:

Tất cả các sản phẩm mới đều được đánh giá, kiểm soát đầy đủ các yếu tố rủi ro tỷ giá có thể xảy ra

Quá trình nghiên cứu, ban hành và đưa vào triển khai bất cứ sản phẩm nào thuộc tài sản nợ, tài sản có đều phải đảm bảo:

- Mọi rủi ro tỷ giá phát sinh khi đưa sản phẩm mới vào áp dụng phải được nhận diện và đo lường đầy đủ

- Tuân thủ quy trình ban hành sản phầm ngoại hối mới, trong đó phải có

Trang 36

sự tham gia của khối quản lý rủi ro

c) Tổ chức thực hiện

Trách nhiệm quản lý rủi ro tác nghiệp thuộc về:

- Hội đồng quản trị ban hành các chính sách quản lý rủi ro tác nghiệp

- Ủy ban quản lý rủi ro tác nghiệp chỉ đạo điều hành triển khai các chính sách quản lý rủi ro tác nghiệp do hội đồng quản trị ban hành

- Khối quản lý rủi ro thị trường và tác nghiệp tại Hội sở chính là đầu mối tổng hợp toàn hệ thống, tham mưu cho Hội đồng rủi ro tác nghiệp về công tác quản lý rủi ro tác nghiệp

- Phòng quản lý rủi ro tại Chi nhánh, Sở giao dịch là đơn vị đầu mối thực hiện công tác quản lý rủi ro tác nghiệp tại Chi nhánh, Sở giao dịch

- Ban kiểm tra, kiểm soát nội bộ thực hiện kiểm tra toàn bộ hoạt động công tác quản lý rủi ro tác nghiệp của toàn hệ thống ngân hàng

- Các Khối/Trung tâm/Phòng ban tại Hội sở chính, Khối Công nghệ Ngân hàng; các Phòng ban tại các Chi nhánh, Sở giao dịch là những đơn vị trực tiếp thực hiện toàn bộ quá trình quản trị rủi ro tác nghiệp tại bộ phận mình

Như vậy mấu chốt của công tác quản trị rủi ro tác nghiệp là từng phòng ban xác định được đây là nhiệm vụ mà các đơn vị cần phải trực tiếp thực hiện vì

nó đem lại hiệu quả, lợi ích cho chính mỗi phòng ban Quản trị rủi ro tác nghiệp yêu cầu lãnh đạo từng phòng, ban nắm bắt được mọi hành vi, mọi hoạt động tác nghiệp của từng cán bộ để kiểm soát được rủi ro, phòng chống được rủi ro, tổn thất do tác nghiệp gây ra

Quy trình quản lý rủi ro: Việc kiểm soát rủi ro phải được thực hiện theo một quy trình chặt chẽ và phối hợp với đặc thù của từng tổ chức, doanh nghiệp Tổng quát, quy trình quản lý rủi ro cơ bản bao gồm các bước chính được trình bày ở hình 1.1

Trang 37

Hình 1.2 Quy trình quản lý rủi ro cơ bản

Nguồn: http://vpc.vn/

Ở mức chi tiết hơn, quy trình quản lý rủi ro bao gồm các bước cùng với trình tự xử lý và mối quan hệ giữa chúng như hình 1.2

Nhận diện rủi

ro

Giám sát

Kiểm soát rủi ro

Phân tích rủi ro

Điều chỉnh

Đề xuất

Thông tin mới Phản hồi

Thực hiện

Lựa chọn

Trang 38

Hình 1.3 Mối quan hệ và trình tự các bước trong quy trình quản lý rủi ro

Nguồn: http://vpc.vn/ d) Kiểm tra, kiểm soát nội bộ

Theo định nghĩa của Viện Kiểm toán quốc tế, “Hệ thống kiểm soát nội bộ” là tập hợp bao gồm các chính sách, quy trình, quy định nội bộ, các thông lệ,

cơ cấu tổ chức của ngân hàng, được thiết lập và được tổ chức thực hiện nhằm đạt được các mục tiêu của ngân hàng và đảm bảo phòng ngừa, phát hiện và xử lý

Phân tích rủi ro

Các yếu tố đầu vào

Nhận diện rủi ro

Kiểm soát rủi ro

Kiểm soát và

đo lường

Các chiến lược đối phó rủi ro

Trang 39

kịp thời các rủi ro xảy ra

Hệ thống kiểm soát nội bộ được thiết lập nhằm các mục tiêu:

- Bảo đảm cho ngân hàng hoạt động tuân thủ pháp luật và các quy định, quy trình nội bộ về quản lý, hoạt động, các chuẩn mực đạo đức do ngân hàng đặt

- Hỗ trợ thực hiện các mục tiêu do Ban lãnh đạo ngân hàng đề ra

Ban điều hành ngân hàng có trách nhiệm thành lập, điều hành và kiểm soát hệ thống kiểm soát nội bộ phù hợp với mục tiêu của tổ chức Để hệ thống này vận hành tốt, cần tuân thủ một số nguyên tắc như:

- Xây dựng một môi trường văn hóa chú trọng đến sự liêm chính, đạo đức nghề nghiệp cùng với những quy định rõ ràng về trách nhiệm, quyền hạn và quyền lợi

- Các quy trình hoạt động và kiểm soát nội bộ được văn bản hoá rõ ràng

và được truyền đạt rộng rãi trong nội bộ tổ chức

- Xác định rõ các hoạt động tiềm ẩn nguy cơ rủi ro cao Mọi hoạt động quan trọng phải được ghi lại bằng văn bản Bất kỳ thành viên nào của tổ chức cũng phải tuân thủ hệ thống kiểm soát nội bộ

- Quy định rõ ràng trách nhiệm kiểm tra và giám sát Tiến hành định kỳ các biện pháp kiểm tra độc lập Định kỳ kiểm tra và nâng cao hiệu quả của các biện pháp kiêm soát nội bộ

Hệ thống kiểm soát nội bộ bao gồm 5 cấu phần, cụ thể: là môi trường kiểm soát, hệ thống quản lý và đánh giá rủi ro, hoạt động kiểm soát, hệ thống thông tin và cơ chế trao đổi thông tin và cơ chế giám sát hoạt động kiểm soát

Trang 40

- Môi trường kiểm soát là nền tảng cho toàn bộ các cấu phần của hệ thống kiểm soát nội bộ, bao gồm cơ cấu tổ chức, cơ chế phân cấp, phân quyền, các chính sách, thông lệ về nguồn nhân lực, đạo đức nghề nghiệp, năng lực, cách thức quản trị, điều hành của các cấp lãnh đạo

- Hệ thống quản lý và đánh giá rủi ro là quy trình định dạng và phân tích mọi rủi ro liên quan đến việc hoàn thành các mục tiêu của tổ chức tín dụng, cụ thể bao gồm:

(i) Việc xác định mục tiêu,

(ii) Mức độ phù hợp của các mục tiêu,

(iii) Việc định dạng các rủi ro liên quan,

(iv) Đánh giá rủi ro,

(v) Các biện pháp nhằm giảm thiểu rủi ro

- Hoạt động kiểm soát là các chính sách, quy trình, thông lệ được xây dựng nhằm đảm bảo thực hiện các kế hoạch, các yêu cầu do các cấp quản lý điều hành đặt ra và các quy trình giảm thiểu rủi ro liên quan

- Hệ thống thông tin và cơ chế trao đổi thông tin là hệ thống hỗ trợ toàn

bộ các cấu phần của hệ thống kiểm soát nội bộ thông qua việc đảm bảo các thông tin được nắm bắt đầy đủ và kịp thời trong toàn ngân hàng

- Cơ chế giám sát hoạt động kiểm soát là quá trình đánh giá chất lượng của hệ thống kiểm soát nội bộ do Tổng giám đốc (Giám đốc) ngân hàng tổ chức thực hiện và do Bộ phận kiểm toán nội bộ của ngân hàng và/hoặc tổ chức kiểm toán độc lập bên ngoài thực hiện

Hội đồng quản trị và Ban Kiểm soát chịu trách nhiệm cuối cùng về mức

độ đầy đủ, tính hiệu lực và hiệu quả của hệ thống kiểm soát nội bộ thông qua một bộ phận chuyên trách độc lập Bộ phận này chính là Bộ phận kiểm toán nội

bộ của ngân hàng Chức năng cơ bản của Bộ phận kiểm toán nội bộ là thực hiện đánh giá độc lập về mức độ đầy đủ, tính hiệu lực và hiệu quả của hệ thống kiểm

Ngày đăng: 02/10/2020, 21:57

TÀI LIỆU CÙNG NGƯỜI DÙNG

TÀI LIỆU LIÊN QUAN

w