Nợ xấu của hệ thống ngân hàng thương mại việt nam

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC VIỆT NAM TRƯỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG TP HỒ CHÍ MINH ***** NGUYỄN THỊ HỒNG VINH NỢ XẤU CỦA HỆ THỐNG NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM LUẬN ÁN TIẾN SỸ KINH TẾ TP HỒ CHÍ MINH – NĂM 2017 BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC VIỆT NAM TRƯỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG TP HỒ CHÍ MINH ***** NGUYỄN THỊ HỒNG VINH NỢ XẤU CỦA HỆ THỐNG NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM LUẬN ÁN TIẾN SỸ KINH TẾ NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC PGS.,TS LÊ PHAN THỊ DIỆU THẢO PGS.,TS HẠ THỊ THIỀU DAO CHUYÊN NGÀNH: TÀI CHÍNH - NGÂN HÀNG MÃ SỐ: 62 34 02 01 TP HỒ CHÍ MINH – NĂM 2017 i TÓM TẮT Mục tiêu nghiên cứu nhằm: (i) Nghiên cứu yếu tố ảnh hưởng đến nợ xấu NHTM Việt Nam; (ii) Nghiên cứu tác động nợ xấu đến hiệu chi phí, hiệu lợi nhuận, an tồn vốn tăng trưởng tín dụng NHTM Việt Nam Nghiên cứu sử dụng ước lượng liệu bảng động GMM để đánh giá yếu tố ảnh hưởng tác động nợ xấu NHTM Việt Nam giai đoạn 2005-2015 Kết nghiên cứu cho thấy, hiệu chi phí trung bình NHTM Việt Nam đo lường bao liệu DEA giai đoạn nghiên cứu đạt 69,3%, tức cịn lãng phí nguồn lực đầu vào Nghiên cứu lần kiểm định mối quan hệ nợ xấu hiệu chi phí NHTM Việt Nam Mối quan hệ ngược chiều cho thấy việc kiểm sốt chi phí hiệu nguyên nhân quan trọng dẫn đến nợ xấu NHTM Việt Nam Nghiên cứu phát chứng nhóm yếu tố tác động ngược chiều đến nợ xấu hiệu ngân hàng, tăng trưởng tín dụng, vốn chủ sở hữu, dư nợ vốn huy động, mức độ tập trung thị trường, tăng trưởng kinh tế Ngược lại, yếu tố tác động chiều đến nợ xấu dự phòng rủi ro tín dụng, quy mơ ngân hàng, mức độ kiểm sốt chủ sở hữu, lạm phát, tỷ giá hối đoái, lãi suất giá nhà đất Nghiên cứu tìm thấy chứng tác động nợ xấu đến hiệu chi phí, hiệu lợi nhuận, vốn tăng trưởng tín dụng theo hướng tiêu cực Với kết nghiên cứu trên, luận án đóng góp mặt lý thuyết mối quan hệ nợ xấu với yếu tố đặc thù ngân hàng, ngành yếu tố vĩ mô quốc gia Việt Nam Bên cạnh đó, luận án cung cấp chứng thực nghiệm tồn yếu tố tác động đến nợ xấu hậu nợ xấu hệ thống ngân hàng Việt Nam Ngồi ra, luận án có đóng góp quan trọng nhà hoạch định sách Việt Nam việc ổn định hệ thống ngân hàng nhà quản trị ngân hàng việc kiểm soát tốt yếu tố tác động đến nợ xấu Từ khóa: Nợ xấu, ngân hàng thương mại Việt Nam, yếu tố đặc thù, yếu tố vĩ mô ii LỜI CAM ĐOAN Tác giả cam đoan luận án chưa trình nộp để lấy học vị tiến sĩ trường đại học Luận án cơng trình nghiên cứu riêng tác giả, kết nghiên cứu trung thực, khơng có nội dung công bố trước nội dung người khác thực ngoại trừ trích dẫn dẫn nguồn đầy đủ luận án Tác giả xin hoàn toàn chịu trách nhiệm lời cam đoan danh dự TP.HCM, ngày 22 tháng 11 năm 2016 Tác giả Nguyễn Thị Hồng Vinh iii LỜI CẢM ƠN Trước tiên, tơi xin bày tỏ lịng biết ơn sâu sắc đến PGS.,TS Lê Phan Thị Diệu Thảo PGS.,TS Hạ Thị Thiều Dao hướng dẫn tận tình, hỗ trợ hết lịng hai Cơ động viên q báu giúp tơi hồn thành luận án Tôi xin gửi lời cảm ơn đến Quý Thầy Cô Trường Đại học Ngân hàng TP HCM và Khoa Sau Đại Học giúp đỡ tơi việc học tập nghiên cứu để hoàn thiện kiến thức khả tư Nhân đây, xin gửi lời cảm ơn chân thành đến TS Lê Hồ An Châu góp ý quan trọng Cơ sở lý thuyết mơ hình nghiên cứu cho luận án Tôi cảm ơn TS Nguyễn Minh Sáng việc hỗ trợ thực kỹ thuật ước lượng cung cấp số liệu nghiên cứu Xin cảm ơn đồng nghiệp khoa Kinh tế Quốc tế hỗ trợ nhiều công tác giảng dạy nghiên cứu khoa học suốt thời gian qua Cuối cùng, gửi lời cảm ơn đặc biệt đến gia đình tơi, người thân u ln chỗ dựa vững cho tơi suốt q trình học tập Trên hết, xin cảm ơn Chúa Đấng tơi tin thêm sức mạnh để tơi hoàn thành luận án TP.HCM, ngày 22 tháng 11 năm 2016 Tác giả Nguyễn Thị Hồng Vinh iv DANH MỤC TỪ VIẾT TẮT -∆ Từ viết tắt Tiếng Anh Tiếng Việt AMC Asset Management Company BĐS CSTT ctg DEA DEAP 2.1 Bất động sản Chính sách tiền tệ Các tác giả Data Envelopment Analysis Phân tích bao liệu Data Envelopment Analysis Phần mềm phân tích bao liệu Program Version 2.1 phiên 2.1 Financial Soundness Indicators Chỉ số lành mạnh tài Gross domestic product Tổng sản phẩm quốc nội Generalized method of moments Phương pháp ước lượng Tổng quát hóa dựa Moment International Accounting Standards Chuẩn mực kế toán quốc tế International Finalcial Reporting Chuẩn mực báo cáo tài quốc Standards tế International Monetary Fund Quỹ Tiền tệ Quốc tế Ngân hàng Nhà nước Ngân hàng thương mại Ngân hàng thương mại cổ phần FSIS GDP GMM IAS IFRS IMF NHNN NHTM NHTMCP Công ty Quản lý tài sản Ngân hàng thương mại nhà nước NHTMNN VAS Ủy ban Giám sát Tài Tổ chức tín dụng Vietnam Asset Management Công ty TNHH thành viên Company Quản lý Tài sản TCTD Việt Nam Vietnam Accounting Standards Chuẩn mực kế toán Việt Nam WB WTO World Bank World Trade Organization UBGSTC TCTD VAMC Ngân hàng Thế giới Tổ chức Thương mại Thế giới v DANH MỤC KÝ HIỆU CÁC BIẾN -∆ Ký hiệu Tiếng Anh Tiếng Việt CE Cost Efficiency Hiệu chi phí CR4 Concentration Ratio Hệ số tập trung NHTM ESI Real estate Price Index Chỉ số giá bất động sản ETA Equity to total assets ratio EXI Exchange rate index Tỷ lệ vốn chủ sở hữu tổng tài sản Tỷ giá hối đoái trung bình GDP Gross domestic product Tổng sản phẩm quốc nội HHI Herfindahl-Hirschman Index Chỉ số tập trung thị trường INF Inflation, average consumer price Tỷ lệ lạm phát IR Lending interest rate Lãi suất cho vay LDR Total loans to customer deposit Tỷ lệ dư nợ tín dụng tiền gửi ratio khách hàng LGR Bank’s Loan growth ratio Tốc độ tăng trưởng tín dụng LLR Loan loss reserves ratio NPL Non performing loan Tỷ lệ dự phòng rủi ro tín dụng tổng dư nợ Nợ xấu ROA Return on total assets Suất sinh lời tổng tài sản TA Total assets Tổng tài sản vi DANH MỤC BẢNG -∆ Bảng 2.1 So sánh định nghĩa nợ xấu Việt Nam giới 21 Bảng 2.2 Phân loại nợ nước giới 23 Bảng 2.3 Lược khảo nghiên cứu tác động nhóm yếu tố đặc thù đến nợ xấu 50 Bảng 2.4 Lược khảo nghiên cứu tác động nhóm yếu tố kinh tế vĩ mô đến nợ xấu 53 Bảng 2.5 Lược khảo nghiên cứu tác động yếu tố đặc thù ngành đến nợ xấu 55 Bảng 2.6 Lược khảo nghiên cứu tác động nợ xấu đến hiệu 57 Bảng 2.7 Lược khảo nghiên cứu tác động nợ xấu đến vốn 58 Bảng 2.8 Lược khảo nghiên cứu tác động nợ xấu đến tăng trưởng tín dụng 59 Bảng 3.1 Mô tả biến dùng mơ hình yếu tố tác động đến nợ xấu 73 Bảng 3.2 Mô tả biến dùng mơ hình tác động nợ xấu 79 Bảng 4.1 Số lượng NHTM Việt Nam giai đoạn 2005 - 2015 88 Bảng 4.2 Quy mô hệ thống NHTM Việt Nam 90 Bảng 4.3 Thống kê mô tả biến nghiên cứu 105 Bảng 4.4 Ma trận tương quan biến nghiên cứu 106 Bảng 4.5 Kiểm định tính dừng Fisher với độ trễ=1 114 Bảng 4.6 Kiểm định đồng liên kết bảng Westerlund 115 Bảng 4.7 Kết đo lường hiệu kỹ thuật (TE), hiệu phân bổ(AE) hiệu chi phí (CE) NHTM phương pháp DEA 117 Bảng 4.8 Chi phí trả lãi, chi phí nhân cơng, chi phí TSCĐ, hiệu chi phí trung bình NHTM Việt Nam, 2005-1015 118 Bảng 4.9 Kết ước lượng GMM yếu tố ảnh hưởng đến nợ xấu NHTM Việt Nam 120 Bảng 4.10 Ước lượng GMM tác động nợ xấu đến hiệu lợi nhuận hiệu chi phí 133 Bảng 4.11 Ước lượng GMM tác động nợ xấu đến an toàn vốn 135 Bảng 4.12 Ước lượng GMM tác động nợ xấu đến tăng trưởng tín dụng 137 vii DANH MỤC HÌNH -∆ Hình 1.1 Sơ đồ nghiên cứu Hình 2.1 Minh họa lý thuyết gia tốc tài 27 Hình 2.2 Dịch chuyển đường cung 32 Hình 2.3 Dịch chuyển đường cầu 33 Hình 2.4 Dịch chuyển suất 34 Hình 2.5 Mơ hình chu kỳ tín dụng 44 Hình 2.6 Khung nghiên cứu 60 Hình 3.1 Hiệu kỹ thuật, hiệu phân bổ hiệu chi phí 81 Hình 4.1 Lãi suất tỷ lệ dự trữ bắt buộc, 2005- 2015 92 Hình 4.2 Lợi nhuận ròng ROA NHTM Việt Nam, 2005-2015 94 Hình 4.3 Vốn chủ sở hữu NHTM Việt Nam năm 2015 so với 2005 95 Hình 4.4 Tỷ lệ an tồn vốn NHTM Việt Nam 95 Hình 4.5 Tỷ lệ CAR số quốc gia 96 Hình 4.6 Tổng tài sản dư nợ tín dụng NHTMNN CP, 2005-2015 97 Hình 4.7 Tỷ lệ dư nợ vốn huy động hệ thống NHTM Việt Nam 98 Hình 4.8 Dư nợ ngoại tệ tỷ lệ dư nợ ngoại tệ/tổng dư nợ, 2005-2015 99 Hình 4.9 Tỷ lệ nợ xấu toàn hệ thống TCTD, giai đoạn 2005 – 2015 100 Hình 4.10 Tỷ lệ nợ xấu tổng dư nợ NHTM Việt Nam 101 Hình 4.11 Cơ cấu nợ xấu theo ngành NHTM Việt Nam 102 Hình 4.12 NHTM có tỷ trọng cho vay BĐS 20% tổng dư nợ cuối 2007 103 Hình 4.13 Cơ cấu nợ xấu theo thành phần kinh tế NHTM Việt Nam 104 Hình 4.14 Diễn biến hiệu chi phí, hiệu lợi nhuận nợ xấu 108 Hình 4.15 Diễn biến tổng tài sản, tốc độ tăng trưởng tín dụng nợ xấu 109 viii Hình 4.16 Diễn biến vốn chủ sở hữu, cho vay/huy động, dự phòng rủi ro nợ xấu 110 Hình 4.17 Diễn biến số cạnh tranh nợ xấu 111 Hình 4.18 Diễn biến tăng trưởng kinh tế, số giá nhà nợ xấu 112 Hình 4.19 Diễn biến lạm phát, lãi suất với nợ xấu 113 Hình 4.20 Diễn biến tỷ giá hối nợ xấu 113 Hình 4.21 Thu nhập lãi thu nhập ngồi lãi NHTM Việt Nam, 2005-2015 119 199 MDB AGR SCB TPB BAB Giá trị trung bình 15.24 4.76 8.19 18.38 4.21 7.49 35.18 3.25 10.28 7.24 7.66 8.68 28.29 4.40 7.28 42.20 17.69 16.79 16.68 12.13 14.86 41.17 4.00 8.41 37.91 6.06 7.83 6.72 12.61 46.38 5.88 7.62 21.95 9.33 61.41 5.29 7.24 11.53 6.56 54.95 5.44 8.23 7.21 4.89 15.52 22.14 5.20 7.83 15.31 12.21 12.07 11.24 11.12 12.32 11.25 10.50 8.85 15.27 6.30 7.90 Phụ lục 10 Tỷ lệ dự phịng rủi ro tín dụng tổng dư nợ ngân hàng mẫu nghiên cứu (ĐVT: %) ABB ACB BIDV CTG EAB DDB EIB HDB MB MHB MSB PNB SGB SHB STB TCB 2005 0.24 0.22 3.42 2.38 0.23 0.19 0.09 0.87 1.91 1.10 0.07 0.23 0.78 0.78 0.22 1.62 2006 1.28 0.33 1.54 1.29 0.21 0.04 0.42 0.73 2.72 1.35 1.27 0.46 0.85 0.30 0.57 1.32 2007 0.84 0.42 2.20 1.67 0.36 0.15 0.40 0.40 1.24 1.21 0.53 0.78 0.85 0.13 0.50 0.71 2008 1.25 0.66 2.55 1.78 1.04 0.19 1.77 0.65 1.57 1.02 0.76 0.64 0.91 0.41 0.72 1.23 2009 1.11 0.81 2.62 0.95 0.99 0.49 0.99 0.77 1.51 1.07 0.73 1.00 1.25 1.00 0.86 1.22 2010 1.06 0.83 2.08 1.18 1.17 1.04 1.01 0.72 1.51 1.20 0.97 0.90 1.40 1.12 0.99 1.15 2011 1.58 0.97 1.99 1.03 1.50 1.21 0.83 1.02 1.85 1.24 0.97 1.36 2.12 1.22 1.01 1.40 2012 1.81 1.46 1.72 0.91 1.73 2.57 0.81 0.92 1.76 1.80 2.59 2.08 1.01 2.20 1.50 1.65 2013 2.76 1.44 1.57 0.87 1.28 2.54 0.85 1.58 2.01 1.16 2.68 2.76 0.95 1.55 1.22 1.69 2014 1.82 1.36 1.49 0.98 0.02 2015 1.24 1.15 1.26 0.85 1.17 1.15 2.19 0.85 2.31 1.03 1.25 1.63 0.83 1.01 1.05 1.18 0.79 1.08 1.23 1.04 2.14 200 VAB VIB VCB VPB OCB SEAB VEB NAB NAV PGB KLB LPB PVB MDB AGR SCB TPB BAB Giá trị trung bình 0.26 0.44 2.20 0.08 0.35 0.16 0.21 0.14 0.77 0.00 1.10 0.63 0.86 2.20 0.25 0.47 0.27 0.05 0.32 0.22 0.13 0.93 0.37 0.79 2.16 0.27 0.56 0.42 0.20 0.30 0.14 0.32 0.54 0.89 0.94 3.70 0.63 0.81 1.04 0.26 0.53 0.40 0.93 0.53 0.36 0.25 0.85 0.41 0.46 0.00 1.14 0.50 0.22 0.48 1.29 0.41 0.17 0.69 0.14 0.73 0.27 0.66 0.42 0.74 1.90 0.76 0.06 0.20 0.97 1.01 0.91 3.27 0.82 1.05 1.67 0.76 0.51 0.96 1.52 0.59 0.53 0.35 0.91 1.73 1.09 0.66 0.38 1.06 1.50 1.13 3.15 0.91 0.90 1.58 1.00 1.03 1.19 1.17 0.88 0.80 0.75 0.92 2.68 2.32 1.32 0.80 1.25 1.64 1.58 2.54 1.08 1.26 1.67 1.07 0.93 1.23 1.52 1.13 0.92 0.49 1.17 3.89 2.50 1.65 0.87 1.42 1.53 1.65 2.19 1.03 1.81 2.78 0.94 0.66 1.70 2.31 1.47 1.75 2.02 1.84 3.77 1.12 1.52 1.20 1.70 1.34 2.60 2.35 1.15 1.02 2.42 1.24 1.02 1.55 1.35 1.03 2.01 3.42 1.03 3.35 0.73 0.98 0.91 1.66 1.19 2.22 2.18 1.43 1.42 1.55 1.08 0.76 1.17 1.19 1.01 1.15 2.51 1.54 1.12 1.57 1.57 1.49 0.87 0.86 0.78 0.93 1.02 1.12 0.85 1.24 0.54 1.00 0.97 1.30 0.72 0.93 1.16 1.14 201 Phụ lục 11 Dữ liệu đầu vào đầu để tính hiệu chi phí NHTM Việt Nam, 2005-2015 Năm 2005 ABB ACB BID CTG EAB EIB HDB MB MHB MSB PNB SGB SHB STB TCB VAB VIB VCB VPB OCB SEA BAN NAB NAV PGB y1 35053 1354980 7608382 8079782 852910 657710 147512 476461 947,840 233001 520040 357765 25035 1032922 790227 165339 530133 6344256 432054 298194 335746 47221 175669 10384 5206 y2 2662 177943 1223304 580033 83252 172232 21086 65923 56937 44975 39590 40848 2386 184659 115242 17327 37579 975252 32554 22021 3751 3939 15045 1641 579 x1 3710 108538 530649 863131 50011 50557 17380 27061 146450 13680 39855 28416 5400 119701 65734 11927 39550 394430 32726 25592 7491 4504 19000 1673 2017 x2 1828 257880 638750 1001652 151354 91385 24937 107508 97977 73629 89986 181431 20485 389790 148652 17149 33984 939784 32794 60424 14064 1988 58436 3115 4476 x3 209317 19984920 85746724 84387013 6513795 8352111 1278079 6069812 5802422 3333608 3232099 2830064 318001 10467158 6195072 1565791 5268617 108313175 3209771 1623458 2312406 333470 1185195 40008 89835 w1 31.83 51.00 53.77 107.89 49.13 49.32 75.57 38.06 71.68 45.60 42.13 45.68 60.20 45.07 63.27 54.77 43.94 54.03 41.85 41.75 29.61 50.04 43.28 24.25 16.81 w2 7.25 1.53 5.70 0.04 0.93 4.02 2.37 2.23 3.54 4.80 1.25 0.55 0.26 0.99 1.77 4.22 4.10 5.87 3.73 1.40 2.43 0.03 0.63 1.52 0.12 w3 0.08 0.04 0.05 0.06 0.15 0.08 0.06 0.04 0.11 0.14 0.11 0.07 0.05 0.06 0.07 0.08 0.06 0.03 0.09 0.11 0.11 0.09 0.11 0.06 0.02 202 KLB PVB MDB AGR SCB Năm 2006 45827 25711 26700 17113708 282157 y1 2763 217 3115 1816327 21864 y2 5687 2133 5800 2300000 26791 x1 7990 2452 6129 2553176 58269 x2 276440 122442 103839 119732347 1616523 x3 19.08 25.09 38.67 78.15 74.12 w1 1.69 2.61 1.43 1.61 1.35 w2 0.08 0.09 0.13 0.08 0.11 w3 ABB ACB BIDV CTG EAB DDB EIB HDB MB MHB MSB PNB SGB SHB STB TCB VAB VIB VCB VPB OCB SEA 139756 2,490,616 10003466 10128138 1269652 274992 983397 259233 885682 1,269,366 485100 860170 563797 51151 1647753 1207503 274992 1030878 9156930 712450 538100 595310 66203 735807 2493173 1095685 112213 69301 272721 36351 129348 238252 109,436 43972 33502 3659 356737 185423 62460 178310 1397105 85469 60648 40874 10114 197211 756874 1113722 58829 15000 85668 30308 49969 119224 31680 45008 33433 6231 187462 97835 25000 84017 448882 56659 51535 15329 6664 574440 1268523 958538 233338 38272 145425 46377 163697 107,245 87797 127684 205165 21485 708214 338301 38273 131828 955458 129345 105112 32637 1567350 33606013 113724282 99683408 9488274 2529469 13141175 1997698 10440190 8386853 3673530 5336334 3947700 368001 17511580 9566043 2529469 9813515 119778871 5678458 2508765 3511683 32.73 68.19 76.69 137.50 42.85 50.70 61.54 75.39 46.79 50.99 52.80 45.10 40.92 64.91 49.23 94.16 55.12 52.51 56.11 42.76 46.85 30.66 11.21 1.74 3.03 4.23 0.77 2.33 2.52 1.79 1.37 3.84 5.32 1.15 0.58 0.95 0.88 1.15 4.20 2.52 2.70 1.57 1.56 2.46 0.05 0.05 0.07 0.07 0.07 0.08 0.03 0.07 0.05 0.13 0.15 0.11 0.08 0.07 0.06 0.08 0.08 0.07 0.04 0.08 0.13 0.12 203 BAN NAB NAV PGB KLB PVB MDB AGR SCB Năm 2007 62182 319,745 42569 65600 77754 46410 43500 22300210 736042 y1 55057 13090 22846 15225 3158 413 5188 2962427 56391 y2 8500 23768 8686 8100 9498 2990 6200 2314829 56112 x1 7523 61436 19296 5378 9283 3669 9105 1856525 186583 x2 332188 1894749 549843 394081 447226 171814 169444 160396533 3575631 x3 75.89 41.26 43.43 40.50 31.87 30.82 36.40 78.66 140.28 w1 9.33 1.39 1.26 0.02 2.15 2.76 1.51 5.63 0.54 w2 0.11 0.10 0.02 0.11 0.03 0.10 0.12 0.08 0.04 w3 ABB ACB BIDV CTG EAB DDB EIB HDB MB MHB MSB PNB SGB SHB STB TCB VAB VIB 766045 4538134 15431166 12769280 1375852 429683 1753670 697349 1581122 2015662 1060638 996131 854855 395574 3383002 2326002 646939 1949745 107038 470062 7652195 2068199 366480 22344 272892 67260 434305 125734 89501 211299 102599 175023 138991 320756 399471 215692 49909 392062 1544972 1619189 139382 17091 172088 48041 118146 250680 58665 77614 59301 31595 410527 182240 40114 174368 79873 514109 900599 996671 342559 14034 183624 53452 157179 126018 47250 202025 234691 50050 590400 436970 87020 129591 6776279 55283104 138233599 112425814 14329311 2419583 22906123 3539895 17784837 9945923 7368648 9546640 6466654 2804869 44231944 24476576 4576798 17686761 44.44 85.23 133.36 94.43 62.56 52.75 72.92 71.38 63.86 96.42 68.69 62.90 59.12 60.41 67.29 62.22 50.21 96.87 3.66 2.58 7.44 4.33 1.59 6.79 2.27 2.94 3.66 3.93 5.73 0.95 0.79 2.75 1.45 1.68 4.63 4.92 0.07 0.06 0.08 0.07 0.06 0.12 0.05 0.14 0.05 0.14 0.10 0.07 0.08 0.11 0.05 0.06 0.10 0.07 204 VCB VPB OCB SEA BAN NAB NAV PGB KLB PVB MDB AGR SCB Năm 2008 ABB ACB BIDV CTG EAB DDB EIB HDB MB MHB MSB PNB SGB SHB 11338900 1247122 904675 1474717 110481 502356 373239 171430 198687 68502 148035 29055125 1702241 y1 1494819 10497846 22124352 21062887 3853216 1335733 4196594 1084874 3679299 3548887 2481604 1888682 1358583 1293370 1828727 210100 56438 87435 98946 49251 145364 13105 1755 43931 352 3962819 221206 y2 119242 1601746 2549575 1655027 775555 101247 617241 270269 538827 38627 91963 223359 124750 326273 645406 128566 83259 41205 17000 43134 37961 23432 20588 8100 8100 4372070 154211 x1 92362 650757 1976002 2947019 215987 33394 282709 68380 234025 226017 124757 140578 96149 85398 851991 270417 204139 65055 23608 34235 46547 30181 17936 21554 7555 2234051 195276 x2 423132 739729 1002265 1279280 521042 40029 430282 127569 256618 154607 80206 493121 303423 126040 141589093 70.23 12764366 47.95 5771744 67.31 10744178 89.83 417162 78.70 2801850 54.05 6140134 44.04 1311882 58.58 952246 37.30 572452 41.33 328715 39.6 233638843 141.0345161 15970542 185.3497596 x3 w1 6673746 68.67 64216949 98.63 166290689 150.84 121634466 174.14 23010437 68.83 6411984 56.60 30877730 91.08 4336883 87.33 27162881 96.11 12028555 79.50 14111556 90.27 9044745 80.24 7164714 74.13 9508142 101.18 4.68 1.67 1.23 2.27 3.71 3.66 3.15 1.50 3.09 1.27 5.40 3.74 2.33 w2 0.70 2.72 6.74 5.14 1.95 3.02 2.86 1.31 5.58 3.61 4.86 0.66 0.73 2.43 0.05 0.06 0.09 0.09 0.13 0.13 0.05 0.07 0.10 0.10 0.18 0.07 0.08 w3 0.18 0.12 0.10 0.11 0.13 0.20 0.09 0.22 0.08 0.26 0.12 0.18 0.15 0.12 205 STB TCB VAB VIB VCB VPB OCB SEA BAN NAB NAV PGB KLB LPB PVB MDB AGR SCB TPB Năm 2009 ABB ACB BIDV CTG EAB DDB EIB HDB 7161082 1427460 6218777 1443463 1031749 386620 4098267 215692 11035298 2096785 2630121 89864 1358421 96768 2988287 239784 216658 62944 783379 47501 1024772 72972 563570 90085 351900 12283 595326 170627 243470 26138 266620 4408 45018970 5288306 4351582 254446 198427 2219 y1 y2 1646999 268306 9613889 1883124 21183619 3599177 10017148 1113779 3325056 609833 1749594 136376 4344177 658343 1039175 107551 726682 405506 74976 180722 1205086 187360 92736 75525 45000 59000 79480 33003 40439 67133 20162 12900 5754280 270854 19571 x1 143060 750553 3480790 1793512 280770 77568 458505 91848 912282 452772 91362 189891 1043204 353767 187934 64178 67176 43816 69736 48576 32213 89561 50302 12833 3176455 343770 41536 x2 430850 824574 1198423 1775244 574915 47579 317529 187263 46128820 39617723 7447585 23905294 157067019 14230102 6796187 8587008 619820 3413137 6021861 2199038 1651950 2847453 859372 1297603 305928044 22969094 1171843 x3 15001842 86919196 188828078 148530242 27973540 23376980 38766465 9459244 108.61 96.00 74.98 73.32 130.82 66.11 69.31 75.53 122.28 72.93 70.77 62.27 40.20 143.75 49.91 51.6 169.24 220.744 77.66 w1 83.32 117.00 239.23 101.00 76.07 86.67 121.30 71.42 1.39 4.46 2.83 5.07 3.76 1.75 13.28 5.39 1.55 3.16 3.27 3.36 3.14 1.88 2.66 5.32 5.17 2.42 1.85 w2 1.05 3.18 6.79 0.90 1.96 6.81 4.85 1.36 0.13 0.11 0.11 0.14 0.05 0.14 0.16 0.27 0.19 0.20 0.13 0.19 0.14 0.21 0.09 0.10 0.09 0.14 0.06 w3 0.06 0.08 0.08 0.04 0.08 0.06 0.06 0.09 206 MB MHB MSB PNB SGB SHB STB TCB VAB VIB VCB VPB OCB SEA VEB NAB NAV PGB KLB LPB PVB MDB AGR SCB TPB Năm 2010 ABB ACB 4050421 3374350 4041658 2297103 1205636 1662188 7137799 6882366 1015237 3721763 15293558 2163995 1189029 1644834 270648 696188 1251186 836293 543763 1108678 398628 326034 43246817 4343848 496277 y1 3280061 14960336 881452 198208 422716 363240 111416 236934 1740567 1535699 210668 567451 3290011 250069 75545 168065 159088 250178 197701 164376 18002 241187 82000 9872 5638515 228448 129533 y2 266310 1612688 349706 292252 248251 151291 111344 143449 829743 500278 93634 198345 1983950 207993 122522 199288 50000 73790 95927 74239 61751 110503 36448 28815 4907936 223029 47290 x1 249433 844499 265133 193838 118274 636772 469605 97167 1365405 585114 168891 181108 1181841 223528 201316 131185 81015 42291 67879 72529 36560 123295 51069 17042 3337832 297490 85606 x2 498159 1014780 39978447 14907351 30053287 14720676 8481534 14672147 60516273 62247400 10809533 32364898 169071562 16489544 8051896 12345847 1161517 4500523 9629727 6896041 4794376 7302477 3309043 677245 331893865 30113315 4230310 x3 23462135 106936611 144.27 91.70 131.63 84.61 81.75 106.97 103.46 111.17 68.35 75.10 190.75 83.00 85.38 181.17 92.59 86.81 85.50 84.75 43.95 145.78 61.36 96.05 138.50 122.54 117.05 w1 117.05 116.40 6.40 4.08 5.95 0.82 0.83 5.82 1.28 3.99 2.08 6.84 4.05 2.95 1.70 3.82 1.34 6.54 4.34 3.92 4.70 2.90 4.11 4.83 4.44 2.62 2.54 w2 2.00 3.39 0.06 0.18 0.09 0.13 0.08 0.07 0.08 0.07 0.06 0.08 0.05 0.08 0.09 0.07 0.12 0.11 0.10 0.08 0.06 0.06 0.07 0.22 0.09 0.11 0.07 w3 0.09 0.10 207 BID CTG EAB DDB EIB HDB MB MHB MSB PNB SGB SHB STB TCB VAB VIB VCB VPB OCB SEA BAN NAB NAV PGB KLB LPB PVB MDB 29781863 31919277 4508605 4202658 7544746 2353160 8765606 4278824 8246078 3933128 1595968 3736848 10741751 10934383 1661670 6821796 20587489 3814024 1683534 3557142 569517 1072271 1714749 1466543 1339403 2489081 781049 619912 3635021 3432827 654312 220465 787000 246383 951529 147905 835445 795445 672,179 305121 2559386 2123818 649104 552779 3982464 455067 113225 154146 202532 164897 48238 211346 14940 114524 34217 15893 3076075 3969696 353344 148402 544314 162463 567112 456993 418307 206314 138020 279833 942331 754516 139937 272687 2603191 239505 137121 266592 55705 90571 122364 129506 87250 167152 59399 42929 1486506 2206346 676363 87676 679142 193854 263359 396812 149111 846646 557,039 126554 1177309 831259 204610 149195 1178813 199061 235522 140087 78832 88653 65350 125102 46594 200807 60976 36152 244700635 205918705 31417279 42337825 58150665 13986212 65740838 21402745 48626708 28584325 9,036,276 25633644 78858295 80550753 9394525 44990328 204755949 23969645 8687241 24789910 3181318 5781793 10721301 10704750 6546888 12314125 5593260 6556453 186.71 222.22 83.06 109.20 121.38 92.73 173.48 137.40 142.72 95.74 99.96 138.39 112.80 147.94 87.13 84.08 228.05 88.71 85.70 173.90 95.55 92.14 95.97 112.71 44.33 136.01 77.85 80.54 6.62 2.55 1.53 10.74 3.13 2.58 10.62 2.52 11.05 0.78 0.69 8.68 2.81 3.89 3.40 12.44 6.68 5.17 3.05 6.06 1.91 5.17 5.04 4.07 6.83 3.27 5.16 3.76 0.08 0.10 0.10 0.07 0.08 0.13 0.08 0.16 0.13 0.13 0.11 0.10 0.10 0.10 0.12 0.11 0.06 0.11 0.12 0.10 0.12 0.14 0.11 0.09 0.13 0.10 0.10 0.05 208 AGR SCB TPB Năm 2011 ABB ACB BIDV CTG EAB DDB EIB HDB MB MHB MSB PNB SGB SHB STB TCB VAB VIB VCB VPB OCB SEA BAN NAB 55139865 5377187 1,218,926 y1 5053143 25460938 44557111 55775244 7348942 6428069 17549942 5340656 13820889 6287650 14078653 8458289 2440672 7781058 17105151 19948573 2591278 11835087 33354733 9539693 3129791 7447870 1453944 1933339 6029545 1158147 267462 y2 248911 1717775 4442331 3765314 522977 249554 1190176 124140 1326942 146636 1433039 1007930 145539 397378 1772445 2651590 311710 437020 4759692 946244 178220 218306 180864 153918 6753006 349937 71511 x1 359490 1406454 3774786 4769481 629943 203149 1050942 267297 824090 539409 578456 309059 150781 510879 1620098 1181254 150213 394530 3188514 180769 150000 318469 89744 127456 3543927 499829 92,861 x2 541000 1207683 1512680 2548273 910026 129765 766536 327506 470820 558868 241739 1025600 474802 167782 1847129 964923 185262 192508 1460829 214769 222882 263449 103677 390666 382579192 35121557 7,557,457 x3 20351233 142218091 240507629 257273708 36064013 38589893 53652639 19089860 89548673 20368814 62294523 33410241 8929181 34785614 74799927 88647779 7246739 44149126 227016854 29412135 9792947 34352791 5231506 6445925 180.08 168.64 107.05 w1 133.99 163.29 211.32 256.12 144.22 109.93 193.54 123.58 185.65 153.28 101.55 107.54 105.96 179.89 168.83 141.72 89.79 92.63 253.76 53.45 88.24 128.36 133.35 127.46 6.09 3.10 3.37 w2 3.26 4.24 9.54 6.95 3.06 10.45 4.51 3.06 11.47 1.97 9.58 0.93 0.96 9.61 2.83 4.98 3.02 18.34 8.87 10.08 3.47 3.58 3.21 1.00 0.10 0.14 0.13 w3 0.16 0.13 0.13 0.14 0.14 0.13 0.23 0.21 0.10 0.26 0.20 0.25 0.18 0.17 0.16 0.17 0.29 0.18 0.09 0.25 0.23 0.19 0.20 0.23 209 NAV PGB KLB LPB PVB MDB AGR SCB TPB BAB Năm 2012 ABB ACB BID CTG EAB DDB EIB HDB MB MHB MSB PNB SGB SHB STB TCB VAB 2691189 2817815 2864594 5193132 2022022 1332426 77104416 2722599 600,519 3985799 y1 4711628 22269055 30522623 50660762 7457648 6404273 16931873 5195232 15438141 5414742 11927357 9370446 2168260 9951489 16631311 17622864 2033433 290096 233348 82000 82000 53609 8224 6184782 175251 296592 122543 y2 189960 1970396 3186441 4263615 645177 229030 1509130 773990 1211000 102600 1066993 1717416 123022 1137779 1684092 1701827 278215 194459 201134 108000 362712 115622 175614 9787234 310000 82500 118875 x1 199152 1645185 2283857 3081923 156788 255548 1119370 301888 1426502 540000 733581 390864 143695 732037 1776854 1388235 156000 74565 230417 60880 323148 86123 97504 3666895 887266 107,481 114530 x2 557693 2447069 1759385 2971038 917537 130014 858307 311834 451117 593903 355951 1108092 534954 398883 2434763 819766 187426 14822282 10925179 8137592 25657567 12629595 1254258 399396404 58633444 7,508,192 9343055 x3 28734042 125233595 311122805 289105307 50790243 43239855 70458310 34261860 117747417 23096755 59586516 56750699 10451684 77598520 107086505 111462288 14997980 132.20 146.28 44.24 183.93 131.54 129.50 244.98 131.74 109.85 121.54 w1 72.00 160.12 131.55 155.34 33.16 117.82 192.99 135.56 273.22 150.00 134.82 133.72 99.10 146.52 172.34 193.67 128.50 9.91 3.83 9.27 3.92 7.27 1.39 8.00 0.75 1.56 0.36 w2 2.67 3.06 5.55 5.56 2.84 12.35 6.99 4.17 12.70 2.18 8.18 1.18 1.48 4.74 2.85 7.38 2.76 0.13 0.16 0.26 0.12 0.13 0.42 0.13 0.04 0.09 0.36 w3 0.10 0.12 0.07 0.11 0.10 0.11 0.17 0.13 0.08 0.17 0.17 0.17 0.11 0.10 0.10 0.11 0.11 210 VIB VCB VPB OCB SEA BAN NAB NAV PGB KLB LPB PVB MDB AGR SCB TPB BAB Năm 2013 ABB ACB BID CTG EAB DDB EIB HDB MB MHB 8710770 31746997 10340939 3042006 8441103 2217125 2039864 2609380 2256955 3495723 6341079 1835069 1161591 72510098 17317298 1380296 4801657 y1 4031822 15205073 42930192 44280823 6577505 5501007 10902228 4884211 13462933 4095892 693760 5148498 884625 81468 66516 660356 259313 286693 242957 71573 90000 65122 25908 5940199 1310381 312246 116024 y2 427654 1611951 8418656 4519528 707636 220176 930245 546830 1801847 144631 410000 3353516 105890 170000 320000 146907 135342 299000 220828 110000 450000 109483 238956 10113650 664525 117693 182782 x1 405055 1554218 4026930 4501208 702088 326129 944166 582946 1267500 351960 195384 2304003 251800 229393 253263 132271 400994 96538 259400 114485 430402 83624 116587 8015012 916626 50853 124405 x2 591937 2279114 2682616 3464589 928767 127708 848718 369550 696093 588621 39061259 284414568 59514141 15271370 31446801 10298787 8727085 12272866 12332420 10641181 41336683 10929952 1501086 502012284 79192921 9269925 29028750 x3 37161637 143953772 338902132 364497001 65086791 51924391 79472411 62383934 136099286 25076097 102.50 245.91 80.47 90.62 136.00 159.34 128.77 190.57 153.25 79.25 185.19 138.06 156.59 266.53 160.13 141.63 138.16 w1 144.66 176.80 218.88 225.06 132.44 112.85 176.08 117.70 224.34 83.90 12.31 2.46 12.76 4.52 4.64 7.00 1.35 9.61 2.74 7.00 3.97 4.38 5.30 3.60 3.60 9.25 6.17 w2 2.61 2.27 5.97 4.90 2.81 11.74 3.54 3.58 8.11 2.39 0.15 0.07 0.12 0.12 0.23 0.17 0.18 0.15 0.10 0.25 0.09 0.14 0.30 0.09 0.18 0.12 0.14 w3 0.07 0.08 0.09 0.07 0.07 0.08 0.10 0.07 0.05 0.11 211 MSB PNB SGB SHB STB TCB VAB VIB VCB VPB OCB SEA BAN NAB NCB PGB KLB LPB PVB MDB AGR SCB TPB BAB Năm 2014 ABB ACB BID 8789131 7182941 1641031 9356466 16294326 13281305 1802448 4790141 27694842 11125177 2733164 4806004 1742634 1580005 2444835 1614122 2389127 6127272 1152112 907947 58976961 16848878 1680004 5000985 y1 4119645 13702832 43984255 1296538 1205346 120917 363569 1768482 2908227 194188 765069 5944046 1320510 154619 249772 1482502 372240 126326 216434 95743 120811 706298 18744 6068058 192243 300291 71436 y2 293670 1257425 5793748 520000 409000 164750 740000 2246196 1385789 150000 400000 3308221 998475 170000 305000 172451 151219 299000 185675 279770 480000 150000 221718 10500000 627669 192265 188406 x1 452422 1543538 4919584 285971 1397323 513377 405949 2907070 656656 145597 273455 2556047 242984 271673 212751 173742 492968 211080 180258 133019 479197 385843 90142 4646984 1203220 55,109 133049 x2 592172 2384923 3458405 65491701 71991851 10803034 90761017 131644622 119977924 18822074 43239428 332245598 83843780 19155649 36183422 12042042 13679001 18376936 13861208 13303627 55553137 49181054 1739554 568691890 198505149 14,331,681 42407603 x3 45102698 154613588 440471589 147.06 136.33 109.40 147.94 209.73 190.09 95.60 100.00 238.62 179.55 90.47 148.88 166.84 139.63 189.36 132.06 101.00 164.27 150.00 204.91 273.12 194.14 162.52 148.00 w1 151.57 171.50 257.17 9.03 1.04 1.23 5.20 3.47 8.91 4.16 9.69 4.83 18.03 4.33 4.51 10.26 1.51 3.15 4.00 6.13 3.81 1.92 6.56 5.39 2.14 9.54 8.56 w2 2.80 2.27 5.48 0.11 0.10 0.09 0.08 0.07 0.07 0.07 0.07 0.05 0.08 0.08 0.11 0.10 0.09 0.08 0.08 0.10 0.07 0.02 0.17 0.07 0.07 0.07 0.09 w3 0.06 0.06 0.06 212 CTG EAB EIB HDB MB MHB MSB SGB SHB STB TCB VAB VIB VCB VPB OCB SEA BAN NAB NCB PGB KLB LPB PVB MDB SCB TPB BAB 41075588 5592157 8564183 6298131 13148604 3541940 9136495 1392267 10312849 15195969 12931617 1841995 4895476 27967835 12404218 2532544 4169237 1694072 2378075 2454329 1580049 2094846 6163158 4736226 756595 18762895 2331539 4569430 6027985 918886 1200149 901846 1937196 212019 1206884 164199 814195 2239254 2854099 218567 1275410 6662629 1680549 238513 404338 1155578 172365 93743 148343 34461 60152 2257137 43378 507884 242808 83796 4500682 622307 945248 740441 1496572 6550 585053 123648 882755 2577294 1626522 153000 730318 3494352 1672599 190148 384000 182000 182137 190624 202285 345121 500000 300000 146873 825503 283500 174440 4661988 902341 1029068 310928 775170 576581 205491 593124 383906 2831507 657032 118656 272007 2694255 291025 238461 214200 143311 453751 219088 169714 246421 737510 371157 75598 1410427 59388 120163 424181174 77417160 101371886 65411576 167608507 29184710 63218853 12945588 123227619 163057456 131689810 19779746 49051909 487713370 108353665 23898897 45030136 14687247 20319179 24440359 18003964 16570527 77819859 70954913 1523160 147098061 21623430 46312474 227.46 151.78 165.02 108.65 215.68 156.23 200.15 106.45 158.97 219.29 224.60 101.21 218.28 247.84 205.28 85.20 165.87 182.55 141.12 122.98 134.50 102.26 141.52 107.14 278.70 249.02 148.43 135.65 4.02 2.00 3.46 6.66 8.10 2.55 12.42 1.11 2.70 2.33 11.48 4.80 11.54 5.29 19.65 4.59 4.86 10.32 1.47 2.95 3.97 2.64 2.58 0.74 6.26 2.24 13.77 8.67 0.06 0.05 0.06 0.07 0.04 0.07 0.13 0.06 0.06 0.05 0.05 0.07 0.05 0.03 0.07 0.06 0.08 0.08 0.08 0.08 0.05 0.08 0.05 0.07 0.12 0.11 0.06 0.08 213 Năm 2015 ABB ACB BID CTG EIB MB MSB SHB STB TCB VIB VCB VPB OCB SEA NAB NCB PGB KLB LPB TPB BAB PVB SCB SGB VAB BAN HDB y1 1666643 14081792 49005228 42471731 8601184 13537628 9191710 11991798 1165593 13374087 4794299 31360729 18758801 3101098 4337090 2598017 2751283 1413357 2109696 6968760 3321373 4737688 4598908 21783454 1313359 2871174 1738090 7922478 y2 268866 1342000 8254164 6949481 1011938 2389959 772213 534269 996128 3508245 789265 7668692 2798283 107453 117302 119105 75599 119585 53257 106259 143703 177511 1587172 923212 109452 199865 69465 948467 x1 539862 1998639 6255652 4871107 1148906 1660746 776687 1217053 2859291 1898079 867559 4283737 3183691 320000 420000 238208 240031 222692 316943 650000 345126 239967 350000 983025 142656 159128 185000 1008069 x2 567679 2054258 4554885 4374977 1105024 731085 202244 361018 4530440 538147 266390 3385622 325013 215450 256201 399890 231116 159962 374732 767451 99684 101413 473776 1909441 593124 134527 139836 518828 x3 47529915 174918997 564583061 492960064 98430542 181565384 66869299 148828876 260997659 142239546 53303964 500528267 130270670 29506295 57018437 24368265 34030972 16864930 20080836 77628984 39505447 52895602 64720010 255977884 13753950 24439780 18623768 74542719 w1 173.59 201.17 255.33 231.69 184.15 245.38 221.91 202.84 219.95 252.47 233.59 290.32 246.28 106.67 190.00 173.24 119.12 156.38 157.84 161.01 156.88 165.72 112.90 273.06 96.00 99.02 176.19 119.10 w2 3.65 3.07 4.66 4.60 3.92 0.04 17.04 8.90 0.61 17.07 9.81 5.25 33.09 4.05 4.57 2.33 7.85 4.77 1.90 3.45 9.14 8.88 4.09 2.80 1.17 9.07 3.93 6.96 w3 0.05 0.05 0.05 0.05 0.05 0.03 0.11 0.06 0.01 0.04 0.05 0.03 0.06 0.06 0.06 0.07 0.06 0.04 0.06 0.05 0.05 0.07 0.06 0.07 0.05 0.07 0.07 0.01 ... động ngân hàng thương mại Việt Nam 87 4.1.1 Sự phát triển hệ thống ngân hàng thương mại Việt Nam 87 4.1.2 Tình hình hoạt động hệ thống NHTM Việt Nam 89 4.2 Thực trạng nợ xấu ngân hàng. .. nguyên nhân gây nợ xấu tác động nợ xấu đến hoạt động ngân hàng mẫu nghiên cứu NHTM Việt Nam Xuất phát từ lý trên, tác giả định lựa chọn đề tài ? ?Nợ xấu hệ thống Ngân hàng thương mại Việt Nam? ?? làm đề...BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO NGÂN HÀNG NHÀ NƯỚC VIỆT NAM TRƯỜNG ĐẠI HỌC NGÂN HÀNG TP HỒ CHÍ MINH ***** NGUYỄN THỊ HỒNG VINH NỢ XẤU CỦA HỆ THỐNG NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI VIỆT NAM LUẬN ÁN TIẾN SỸ KINH