LV Thạc sỹ_hoàn thiện công tác thẩm định dự án đầu tư máy móc thiết bị ngành xây dựng tại BIDV đông đô

MỤC LỤC DANH MỤC CHỮ VIẾT TẮT DANH MỤC BẢNG BIỂU VÀ SƠ ĐỒ TÓM TẮT LUẬN VĂN DANH MỤC CHỮ VIẾT TẮT BIDV: Ngân hàng Đầu tư Phát triển Việt nam BIDV Đông Đô: Ngân hàng Đầu tư Phát triển Việt nam – Chi nhánh Đông Đô NHTM: Ngân hàng thương mại QHKH: Quan hệ khách hàng QLRR: Quản lý rủi ro CB QHKH: Cán Quan hệ khách hàng CB QLRR: Cán Quản lý rủi ro DANH MỤC BẢNG, BIỂU VÀ SƠ ĐỒ LỜI NÓI ĐẦU Lý chọn đề tài nghiên cứu Song hành với phát triển chung kinh tế nước ta gia nhập WTO phát triển hệ thống ngân hàng Ngân hàng trở thành trung tâm tài quan trọng kinh tế, đóng vai trị quan trọng việc thu hút nguồn vốn nhàn rỗi từ thành phần kinh tế khác cung ứng vốn tạo điều kiện cho doanh nghiệp, nhà đầu tư thực ý tưởng kinh doanh, đóng góp chung vào phát triển kinh tế Cung ứng vốn cho tổ chức kinh tế tồn nhiều hình thức khác nhau, cung ứng vốn vay trung dài hạn thực đầu tư dự án chiếm tỷ trọng lớn NHTM nói chung hệ thống Ngân hàng đầu tư phát triển Việt Nam nói riêng Tiền thân Ngân hàng Đầu tư Phát triển Việt nam Ngân hàng kiến thiết Việt nam, trọng tâm hoạt động nghề nghiệp truyền thống Ngân hàng Đầu tư Phát triển Việt nam phục vụ đầu tư phát triển, dự án, thực chương trình phát triển kinh tế then chốt đất nước Do nói cơng tác thẩm định dự án đầu tư đóng vai trị quan trọng, đặc biệt dự án ngành xây dựng Trong giai đoạn nay, khách hàng hoạt động ngành xây dựng có quan hệ tín dụng Ngân hàng Đầu tư Phát triển Việt nam – Chi nhánh Đông Đô (BIDV Đông Đô) chủ yếu thực đầu tư máy móc thiết bị Đây lý tơi chọn đề tài “Hồn thiện cơng tác thẩm định dự án đầu tư máy móc thiết bị ngành xây dựng BIDV Đông Đô”, đề tài góp phần hồn thiện cơng tác thẩm định dự án Ngân hàng thương mại (NHTM) nói chung BIDV Đơng Đơ nói riêng Mục đích, đối tượng phạm vi nghiên cứu 2.1 Mục đích nghiên cứu: - Nghiên cứu vấn đề có tính lý luận thẩm định dự án đầu tư máy móc thiết bị ngành xây dựng NHTM - Đánh giá thực trạng công tác thẩm định dự án đầu tư máy móc thiết bị ngành xây dựng BIDV Đông Đô - Đề xuất số giải pháp nhằm hồn thiện cơng tác thẩm định dự án đầu tư máy móc thiết bị ngành xây dựng BIDV Đông Đô 2.2 Đối tượng phạm vi nghiên cứu Luận văn nghiên cứu thực trạng công tác thẩm định dự án đầu tư máy móc thiết bị ngành xây dựng BIDV Đông Đô giai đoạn 2005 - 2010 Ý nghĩa khoa học thực tiễn đề tài Đề tài nhằm đóng góp vào cơng tác phân tích, đánh giá thực trạng thẩm định dự án đầu tư máy móc thiết bị ngành xây dựng nói chung BIDV Đơng Đơ nói riêng Kết cấu luận văn Kết cấu luận văn gồm chương: Chương 1: Những vấn đề lý luận công tác thẩm định dự án máy móc thiết bị ngành xây dựng NHTM Chương 2: Thực trạng cơng tác thẩm định dự án máy móc thiết bị ngành xây dựng BIDV Đông Đô Chương 3: Một số giải pháp hồn thiện cơng tác thẩm định dự án máy móc thiết bị ngành xây dựng BIDV Đông Đô CHƯƠNG 1: NHỮNG VẤN ĐỀ LÝ LUẬN VỀ CÔNG TÁC THẨM ĐỊNH DỰ ÁN ĐẦU TƯ MÁY MÓC THIẾT BỊ NGÀNH XÂY DỰNG TẠI NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI 1.1 Thẩm định dự án NHTM 1.1.1 Khái niệm dự án đầu tư Khi nhắc đến khái niệm dự án đầu tư, với mục tiêu khác lại có định nghĩa khác nhau, cụ thể: - Xét mặt hình thức: dự án tập hồ sơ, trình bày theo trật tự logic định, chứng minh cách đầy đủ xác, hoạt động để thực mục tiêu định - Về mặt nội dung : dự án đầu tư tập hợp đề xuất có liên quan đến việc bỏ vốn để tạo mới, mở rộng cải tạo sở vật chất định nhằm đạt tăng trưởng số lượng trì, cải tiến nâng cao chất lượng sản phẩm, dịch vụ khoảng thời gian xác định - Xét khía cạnh nhà đầu tư Doanh nghiệp: dự án sản xuất sản phẩm mới; mở rộng sản xuất trang bị lại thiết bị có thời gian hoạt động từ năm trở lên - Ngoài ra, định nghĩa: Dự án tập hợp hoạt động nhằm thực mục tiêu định, q trình thực mục tiêu cần có nguồn lực đầu vào (inputs) kết thu đầu (outputs) Hoặc lĩnh vực hoạt động đặc thù, nhiệm vụ cụ thể cần phải thực phương pháp riêng, nguồn lực riêng theo kế hoạch tiến độ nhằm tạo thực thể - Theo luật đầu tư số 59/2005/QH11 ngày 29/11/2005: “Dự án đầu tư” tập hợp đề xuất bỏ vốn trung dài hạn để tiến hành hoạt động đầu tư địa bàn cụ thể, khoảng thời gian xác định - Theo ngân hàng giới (WB): Dự án đầu tư tổng thể sách, hoạt động chi phí liên quan đến hoạch định nhằm đạt mục tiêu thời gian định Mặc dù có nhiều cách định nghĩa khác dự án, nhiên trường hợp xác định dự án phải dựa vào số đặc trưng, như: - Mục tiêu: dự án phải có mục đích, mục tiêu rõ ràng - Thời gian: dự án phải có chu kỳ phát triển riêng thời gian tồn hữu hạn - Đặc thù: sản phẩm dự án mang tính đơn - Tác động đến môi trường: dự án đời ảnh hưởng đến môi trường tự nhiên, kinh tế, xã hội cách trực tiếp gián tiếp mức độ khác Tuy nhiên, cần hiểu tác động qua lại Dự án tác động đến môi trường môi trường tác động lại dự án Dự án đời làm cân cũ tạo nên cân - Tính bất định độ rủi ro: Các dự án nhiều có tính bất định rủi ro xảy tương lai Dự án xây dựng sở cho việc: - Đối với chủ đầu tư: Đưa định đầu tư - Đối với cấp có thẩm quyền phê duyệt dự án: Thẩm định, cho phép không cho phép dự án hoạt động, cho phép dự án hưởng ưu đãi dự án vào diện ưu tiên - Đối với ngân hàng tổ chức tín dụng: Đưa định cho vay - Đối với nhà tài trợ: Đưa định tài trợ cho dự án - Đối với đối tác khác (cổ đông, nhà thầu… ): Quyết định có tham gia dự án hay không, tham gia mức độ Đứng góc độ nhà đầu tư, nhà tài trợ ngân hàng việc thẩm định dự án có ý nghĩa quan trọng, kết cơng tác thẩm định sở cho định có đầu tư tài trợ Do mà công tác thẩm định có tầm quan trọng để có định đầu tư đắn 1.1.2 Khái niệm thẩm định dự án đầu tư Thẩm định dự án đầu tư q trình phân tích, đánh giá cách khách quan, khoa học tồn diện khía cạnh dự án để đánh giá tính hợp lý, tính hiệu tính khả thi dự án, trình đánh giá độc lập với trình xây dựng soạn thảo dự án Trên sở đó, đưa định đầu tư, cho phép đầu tư tài trợ dự án Đối với NHTM, thẩm định dự án đầu tư việc tổ chức xem xét cách khách quan, toàn diện nội dung liên quan đến dự án đầu tư có ảnh hưởng trực tiếp tới tính khả thi khả hoàn trả vốn đầu tư dự án để phục vụ cho việc xem xét, định cho khách hàng vay vốn đầu tư dự án phương thức tài trợ 1.1.2.1 Sự cần thiết phải thẩm định dự án đầu tư Khi thực dự án đầu tư, tức bỏ số lượng vốn lớn, thời gian ngắn thu hồi dần qua năm tương lai nhà đầu tư tiến hành soạn thảo báo cáo dự án báo cáo nghiên cứu tiền khả thi, khả thi tùy vào tính chất qui mơ dự án khác Soạn thảo báo cáo công việc phức tạp, cần đầu tư thời gian, công sức, trí tuệ nhiều người Đồng thời, dự án đầu tư dù tiến hành soạn thảo kỹ lưỡng đến đâu mang tính chủ quan đơn vị soạn thảo, người soạn thảo thường đứng quan điểm cá nhận để nhìn nhận vấn đề, soạn thảo giải trình vấn đề có mâu thuẫn, khơng logic chí có sai sót Để đảm bảo tính khách quan cần phải thẩm định dự án, người thẩm định thường khách quan có nhìn độc lập, có góc độ đánh giá rộng so với người soạn thảo dự án Vì thẩm định, người thẩm định thường xem xét lợi ích cộng đồng dự án đầu tư thực hiện, người thẩm định bị chi phối lợi ích dự án Bên cạnh đó, để thuyết phục nhà tài trợ vốn cho dự án, báo cáo soạn thảo theo tinh thần chủ quan Chủ đầu tư Do vậy, để đảm bảo tính khách quan dự án có nhận định, dự báo xác khả mang lại hiệu tổng thể cho tồn xã hội dự án cần thiết phải thẩm định, thẩm định dự án phát hiện, đánh giá sửa chữa sai sót Trên sở đó, nói thẩm định khâu tất yếu, quan trọng việc quản lý hiệu dự án đầu tư 1.1.2.2 Mục đích vai trò thẩm định dự án đầu tư Đối với dự án đầu tư, việc thẩm định nhằm mục đích đánh giá tính hợp lý, tính hiệu quả, tính khả thi dự án Tuy nhiên, mục đích cuối thẩm định dự án đầu tư phụ thuộc vào chủ thể thẩm định dự án - Chủ đầu tư thẩm định dự án nhằm đưa định đầu tư - Các quan quản lý Nhà nước đầu tư xây dựng thẩm định dự án tiền khả thi để xét duyệt cho phép tiếp tục nghiên cứu khả thi, thẩm định dự án khả thi để xét duyệt cấp giấy phép đầu tư - Các định chế tài thẩm định dự án khả thi để đưa định tài trợ cho vay vốn Thẩm định dự án đầu tư có nhiều ý nghĩa khác tuỳ thuộc vào chủ thể khác : - Thẩm định dự án đầu tư giúp chủ đầu tư lựa chọn phương án đầu tư tốt theo quan điểm hiệu tài tính khả thi dự án - Giúp quan quản lý Nhà nước đánh giá tính hợp lý dự án đứng hiệu kinh tế xã hội - Giúp người nhận thức xác định rõ lợi hại dự án mặt để có biện pháp khai thác khống chế - Xác định rő tư cách pháp nhân bên tham gia dự án Đối với NHTM, với tư cách người tài trợ vốn cho dự án nguyên tắc phải thu vốn lãi thời gian, vậy: - Thông qua thẩm định với kết thu được, ngân hàng có sở quan trọng để định chủ trương bỏ vốn đầu tư đắn, đảm bảo hiệu vốn đầu tư Sau thẩm định, ngân hàng tiến hành tài trợ cho dự án mà ngân hàng đánh giá có khả hoàn trả vốn lãi, đồng thời từ chối dự án hiệu khơng có khả hồn trả - Thông qua thẩm định, phát bổ sung thêm giải pháp cho chủ đầu tư nhằm nâng cao tính khả thi cho việc triển khai thực dự án, hạn chế giảm bớt rủi ro Thơng thường ngân hàng tham gia góp ý kiến thị trường tiêu thụ, giá thành, tỷ giá, lãi suất - Thông qua thẩm định, ngân hàng có sở để xác định số tiền cho vay, thời gian cho vay, dự kiến tiến độ giải ngân, kỳ hạn trả nợ hợp lý, điều kiện cho vay tạo tiền đề cho khách hàng hoạt động có hiệu đảm bảo mục đích đầu tư ngân hàng 1.1.3 Thẩm định dự án NHTM Hoạt động tín dụng hoạt động chủ yếu NHTM, môi trường hoạt động kinh doanh đặc thù Việt nam, hoạt động mang lại lợi ích lớn cho Ngân hàng song lại tiềm ẩn nhiều rủi ro Tín dụng ngân hàng gồm có tín dụng ngắn hạn, trung hạn dài hạn, tín dụng trung dài hạn nhằm tài trợ vốn cho dự án có thời gian cho vay kéo dài số vốn tài trợ lớn, hình thức chứa đựng nhiều rủi ro Với tư cách người thẩm định dự án, Ngân hàng quan tâm vấn đề an toàn vốn tiếp đến vấn đề sinh lời đồng vốn bỏ Ngân hàng định tài trợ cho vay đầu tư dự án sau thẩm định dự án đảm bảo dự án có hiệu mặt tài chính, kinh tế xã hội Bên cạnh việc đưa định tính khả thi, hiệu kinh tế, khả trả nợ dự bảo rủi ro xảy dự án, công tác thẩm định dự án đầu tư sở để ngân hàng xác định số tiền cho vay, thời gian cho vay tiến độ giải ngân vốn vay dự án 1.1.3.1 Khái niệm NHTM Cho đến thời điểm NHTM hiểu theo nhiều nghĩa như: Ở Mỹ: NHTM công ty kinh doanh tiền tệ, chuyên cung cấp dịch vụ tài hoạt động ngành cơng nghiệp dịch vụ tài Đạo luật ngân hàng Pháp (1941) định nghĩa: “NHTM xí nghiệp hay sở mà nghề nghiệp thường xuyên nhận tiền bạc cơng chúng hình thức ký thác, hình thức khác sử dụng tài nguyên cho họ nghiệp vụ chiết khấu, tín dụng tài chính” Ở Việt Nam, theo Luật tổ chức tín dụng khoản khoản Điều 20 xác định "tổ chức tín dụng doanh nghiệp hoạt động kinh doanh tiền tệ, làm dịch vụ 78 - Thứ ba: Ngân hàng Nhà nước cần tổ chức buổi hội thảo tổng kết kinh nghiệm toàn ngành để tăng cường trao đổi, phối hợp ngân hàng việc nâng cao chất lượng thẩm định dự án đầu tư toàn hệ thống - Thứ tư: Ngân hàng Nhà nước cần nâng cao hiệu cung cấp trung tâm thông tin ứng dụng CIC để cung cấp thông tin đầy đủ, xác cập nhật cho ngân hàng Ngân hàng Nhà nước cần có sở liệu tốt để làm sở cho ngành phân tích 3.3.1.2 Kiến nghị Nhà nước Vấn đề xã hội hóa ngành xây dựng cần Chính phủ tiếp tục quan tâm, đẩy mạnh thực Để thực chủ trương Chính phủ cần có sách hỗ trợ, khuyến khích nhà đầu tư tham gia đầu tư dự án xây dựng Cần xây dựng quy định rõ ràng trách nhiệm đơn vị tưu vấn lập dự án chủ đầu tư thông tin ý kiến họ đưa Từ đó, trường hợp thơng tin khơng xác, nhữn ý kiến đưa mà không suy xét kỹ Hồ sơ dự án giảm thiểu Điều vừa tạo thuận lợi cho công tác thẩm định dự án xây lắp ngân hàng vừa giúp giảm lãng phí, thiệt hại khơng đáng có đầu tư vào dự án không mang lại hiệu 3.3.2 Kiến nghị với Ngân hàng ĐT&PT Việt Nam - Thứ nhất: Ngân hàng Đầu tư Phát triển Việt Nam cần xây dựng hồn thiện hệ thống thơng tin nội tồn hệ thống BIDV, đồng thời hệ thống phải ln cập nhật thơng tin với độ xác cao - Thứ hai: Ngân hàng Đầu tư Phát triển Việt Nam cần tổ chức thêm chuyên đề thảo luận ngành xây dựng để chi nhánh hệ thống tham gia trao đổi, tăng cường học hỏi thêm kinh nghiệm từ chi nhánh khác hệ thống mở rộng phạm vi mời thêm từ chi nhánh khác chuyên gia Đồng thời Ngân hàng Đầu tư Phát triển Việt Nam cần tăng cường tiến hành hướng dẫn, hỗ trợ Chi nhánh việc thực hiện, hiểu biết nắm bắt văn bản, quy định liên quan đến hoạt động tín dụng, hoạt động thẩm định cách đầy đủ kịp thời 79 - Thứ ba: Ban QHKH doanh nghiệp Hội sở cần đẩy mạnh công tác thu thập thông tin đầy đủ dự án xây dựng hệ thống nhằm làm sơ tham khảo cho chi nhánh Đây nguồn tài liệu quan trọng để cán thẩm định học hỏi việc thẩm định dự án xây dựng chi nhánh Đặc biệt, chi nhánh nhỏ hơn, nhân lực thẩm định mỏng biện pháp giúp chất lượng thẩm định dự nâng lên đáng kể - Thứ tư: Khơng ngừng nâng cao trình độ cho đội ngũ cán bộ, ngồi việc đào tạo theo khóa học nghiệp vụ ngắn hạn, Ngân hàng Đầu tư phát triển Việt Nam nên tạo điều kiện cho cán tham gia khóa học khác tiếng Anh, kỹ giao tiếp khách hàng… tổ chức buổi giao lưu, trao đổi cán toàn hệ thống để tạo điều kiện nâng cao trình độ, kỹ làm việc điều kiện mới: hội nhập cạnh tranh gay gắt - Thứ năm: Tổ chức cá đoàn kiểm tra, tra kiểm tra, giám sát hoạt động thẩm định chi nhánh, phải đảm bảo tự chủ hoạt động thẩm định chi nhánh Đồng thời, hỗ trợ, cử cán có kinh nghiệm lâu năm hỗ trợ hoạt động khó khăn chi nhánh hoạt động thẩm định, công tác QLRR 3.3.3 Kiến nghị với khách hàng vay vốn Tránh trường hợp từ chối khách hàng không cho vay dự án có hiệu ngun nhân từ cơng tác thẩm định làm hội đầu tư dự án Các doanh nghiệp vay vốn Chi nhánh cần cung cấp đầy đủ tài liệu cần thiết trung thực cho Chi nhánh quy định, để cơng tác thẩm định tiến hành nhanh chóng Đây nghĩa vụ doanh nghiệp đánh giá dự án, Chi nhánh không thấy rủi ro, rủi ro bị doanh nghiệp giấu đi, rủi ro xảy hậu doanh nghiệp phải chịu Các Chủ đầu tư cần nghiêm chỉnh chấp hành việc lập dự án nội dung quy định văn pháp luật lĩnh vực đầu tư xây dựng Chủ đầu tư phải lập đầy đủ biểu mẫu quy định Ngồi ra, chủ đầu tư phải tính tốn đầy đủ khoản mục chi phí, đặc biệt chi phí lãi vay vốn lưu động, chi phí đầu 80 tư bổ sung dự án có vòng đời kéo dài, vấn đề mà khách hàng chưa thực yêu cầu Chi nhánh Các Chủ đầu tư cần tự nâng cao lực thẩm định dự án đầu tư, cần nhận thức vai trị, vị trí cơng tác thẩm định dự án định đầu tư để có dự án thực mang lại hiệu 81 KẾT LUẬN Qua phân tích đánh giá ta thấy cơng tác thẩm định dự án cho vay đóng vai trị quan trọng với ngân hàng Vì định cho vay có xác, việc bỏ vốn vay có đảm bảo an tịan thu hiệu hay không phụ thuộc vào chất lượng công tác thẩm định Thực tốt công tác thẩm định giúp ngân hàng lựa chọn dự án khả thi, có hiệu mang lại lợi nhuận cho ngân hàng củng cố khách hàng tốt Nhận thức điều này, Ngân hàng Đầu tư Phát triển Việt Nam BIDV Đông Đô trọng thực biện pháp nâng cao chất lượng thẩm định dự án đặc biệt dự án đầu tư máy móc thiết bị ngành xây dựng, khách hàng lớn truyền thống Chi nhánh Thời gian qua, Ngân hàng Đầu tư Phát triển Việt Nam BIDV Đông Đô đạt kết định cơng tác thẩm định loại hình dự án Tuy nhiên, q trình thẩm định khơng tránh khỏi số hạn chế hạn chế chưa gây hậu nguồn vốn ngân hàng song trước mắt bỏ lỡ hội kinh doanh Ngân hàng Trong phạm vi nhiệm vụ công tác mình, tơi đóng góp hết khả để nâng cao hiệu cơng tác thẩm định dự án nói chung dự án đầu tư máy móc thiết bị ngành xây dựng nói riêng Ngân hàng Đầu tư Phát triển Việt Nam BIDV Đông Đô 82 TÀI LIỆU THAM KHẢO PGS.TS Nguyễn Bạch Nguyệt, TS Từ Quang Phương (2007), Giáo trình kinh tế đầu tư, Nhà xuất Đại học Kinh tế Quốc dân, Hà Nội PGS TS Nguyễn Bạch Nguyệt (2008), Giáo trình lập dự án đầu tư, Nhà xuất Đại học Kinh tế Quốc dân, Hà Nội TS Nguyễn Thị Mùi (2001), Lý thuyết Tiền tệ Ngân hàng, Nhà xuất xây dựng, Hà Nội TS Nguyễn Minh Kiều (2007), Tín dụng thẩm định tín dụng Ngân hàng, Nhà xuất tài chính, TP Hồ Chí Minh TS Nguyễn Minh Kiều (2008), Hướng dẫn thực hành nghiệp vụ cấp tín dụng thẩm định tín dụng, Nhà xuất thống kê, TP Hồ Chí Minh Frederic S.Mishkin (1999), Tiền tệ, ngân hàng thị trường tài chính, Nhà xuất khoa học kỹ thuật, Hà Nội Ngân hàng Đầu tư Phát triển Việt Nam – Chi nhánh Đông Đô, Báo cáo kết kinh doanh Ngân hàng Đầu tư Phát triển Việt Nam – Chi nhánh Đông Đô, Báo cáo đề xuất cho vay dự án đầu tư máy móc thiết bị ngành xây dựng Cơng ty Cổ phần Tổng cơng ty Cơng trình đường sắt làm Chủ đầu tư 83 PHỤ LỤC – BẢNG TÍNH HIỆU QUẢ TÀI CHÍNH CỦA DỰ ÁN THƠNG SỐ CHUNG CỦA DỰ ÁN Vốn đầu tư phương án trả nợ I Tổng vốn đầu tư dự án Chi phí xây dựng Thiết bị Chi phí KTCB khác Lãi vay thời gian thi cơng Dự phịng Chi phí chuẩn bị quản lý đầu tư II Cơ cấu nguồn vốn Cơ cấu nguồn vốn theo tính chất sở hữu - Vốn tự có - Vay ngân hàng - Cơ cấu nguồn vốn vay Vốn vay cố định Vay ngoại tệ Nhóm tiêu thuế chi phí hoạt động Giá trị Tỷ trọng I Nhóm tiêu thuế 62,580 trđ 100% Thuế TNDN trđ 0.0% - Miễn thuế 50,000 trđ 79.9% - Giảm 50% thuế suất 8.3% 0.0% 9.1% 2.7% II Nhóm tiêu chi phí hoạt động Chi phí O & M tiếp thị Chi phí nguyên vật liệu Chi phí lương cơng nhân Chế độ khấu hao (phương pháp đường thẳng) 5,172 5,689 1,719 trđ trđ trđ trđ 22,5 trđ 80 40,0 trđ 00 trđ LN chịu Thuế năm đầu năm 25% Doanh thu Doanh thu Doanh thu Tỷ trọng - Chi phí thi cơng năm 36% - Thiết bị năm 64% - 0% - năm Chi phí KTCB khác Dự phịng Lãi vay thời gian thi công năm năm năm 84 Vốn đầu tư phương án trả nợ - Vay VND III - Phương án trả nợ Thời gian cho vay Thời gian trả nợ Thời gian ân hạn Hình thức trả nợ gốc (#1,2,3,4) Nguồn trả nợ KHCB - Lợi nhuận sau thuế dùng trả nợ - Nguồn khác ( ) Lãi suất vay vốn cố định Lãi vay tài Lãi suất vay vốn cố định thương mại Chi phí sử dụng vốn tự có Tỷ suất chiết khấu Lãi vay vốn lưu động - 40,000 4.5 0.5 Nhóm tiêu thuế chi phí hoạt động trđ năm năm tháng 100% KHCB 80% LT trđ 0.0% 14.0% năm 9.0% năm 12.20 năm % tháng 100% Nhóm thơng số vận hành dự án I II Công suất vận hành Công suất thiết kế Tốc độ tăng công suất Mức huy động CSTK năm Công suất huy động tối đa Sản lượng bình qn Gía bán 0% 100% 100% Tấn CSTK CSTK CSTK Tấn Giá bán 0.000 Triệu VND III Thời gian thi công Vòng đời dự án Vòng đời dự án Thời gian thi cơng 8.0 năm 0.0 năm 85 DỊNG TIỀN VÀ CÁC CHỈ TIÊU ĐÁNH GIÁ 86 ST T Khoản mục ĐVT - Dòng tiền dự án hàng năm Hiện giá dòng tiền Luỹ kế giá dòng tiền NPV IRR Thời gian trả nợ Thời gian hoàn vốn Dòng tiền trả nợ dự án Lợi nhuận sau thuế để trả nợ Khấu hao Lãi vay vốn cố định Nguồn khác Kế hoạch trả nợ vốn vay Dự kiến trả nợ gốc dài hạn Lãi vay vốn cố định Chỉ số khả trả nợ dài hạn DSCR năm trả nợ DSCR nhỏ DSCR lớn DSCR trung bình trđ " " " % năm năm trđ " " " " " " " lần " " " Năm hoạt động -1 (62,580) 13,460 13,180 12,900 12,620 12,340 12,060 12,060 12,060 (70,212) 13,460 11,748 10,248 8,936 7,788 6,784 6,046 5,389 (70,212) (56,752) (45,004) (34,756) (25,820) (18,033) (11,249) (5,203) 187 166 12.3% 13,661 13,180 12,900 12,620 12,340 38 878 1,718 2,558 3,398 7,823 7,823 7,823 7,823 7,823 5,600 4,480 3,360 2,240 1,120 200 0 0 13,600 12,480 11,360 10,240 9,120 8,000 8,000 8,000 8,000 8,000 5,600 4,480 3,360 2,240 1,120 Năm thi công 1.00 1.06 1.14 1.00 1.35 1.16 KẾT QUẢ KINH DOANH CỦA DỰ ÁN 1.23 1.35 87 Khoản mục Tổng doanh thu Tổng Chi phí SX trực tiếp Chi phí nguyên vật liệu chính, phụ va CF khac Chi phí lương Sửa chữa Lớn, nhỏ Hệ số tăng chi phí hàng năm Chi phí quản lý Lãi vay VLĐ Lợi nhuận trước khấu hao, lãi vay Lãi vay VCĐ Khấu hao TSCĐ Lợi nhuận trước thuế Thuế TNDN Lợi nhuận sau thuế ĐV T Năm hoạt động Trđ 16,436 16,436 " 2,471 2,471 16,43 16,43 16,43 16,43 16,43 16,43 6 6 6 2,471 2,471 2,471 2,471 2,471 2,471 1,650 1,650 1,650 1,650 1,650 1,650 1,650 1,650 334 487 334 487 334 487 334 487 334 487 334 487 334 487 334 487 493 493 " 13,473 13,473 " " " " " 5,600 7,823 50 13 38 4,480 7,823 1,170 293 878 493 13,47 3,360 7,823 2,290 573 1,718 493 13,47 2,240 7,823 3,410 853 2,558 493 13,47 1,120 7,823 4,530 1,133 3,398 493 13,47 7,823 5,650 1,413 4,238 493 13,47 7,823 5,650 1,413 4,238 493 13,47 7,823 5,650 1,413 4,238 % " CHI PHÍ NGUYÊN VẬT LIỆU CHÍNH, PHỤ VÀ CHI PHI KHAC Đơn vị tính: triệu đồng 88 STT Danh mục thiết bị Giàn khoan cọc nhồi KP2500 Gian khoan cọc nhồi QJ250 Xe ôtô cẩu tự hành 8T Xe nâng hàng - Xe ơtơ đầu kéo + rơ móc Búa rung điện 120KW Giàn cẩu bánh xích 80 Máy khoan chiều CNC Số lượng 1 1 1 Số ca hoạt động Tổng số ca hoạt Chi phí nguyên vật liệu cho ca thiết bị/năm động /năm 220 220 0.776 220 220 0.899 220 220 0.959 220 440 0.510 220 220 0.792 220 220 0.660 220 220 1.983 220 220 0.411 Tổng cộng Tổng tiền 171 198 211 224 174 145 436 90 1,650 CHI PHÍ SỬA CHỮA STT STT Danh mục thiết bị Giàn khoan cọc nhồi KP2500 Gian khoan cọc nhồi QJ250 Xe ôtô cẩu tự hành 8T Xe nâng hàng - Xe ôtô đầu kéo + rơ móc Búa rung điện 120KW Giàn cẩu bánh xích 80 Máy khoan chiều CNC Chỉ tiêu Nguyên Số lượng 1 1 1 Đơn giá thiết bị Tổng giá thiết bị 6,100 8,800 1,700 350 1,900 1,200 25,000 1,600 Tổng cộng LỊCH TRÍCH KHẤU HAO Thời gian Định mức chi phí sủa chữa/năm (%) 6,100 8,800 1,700 700 1,900 1,200 25,000 1,600 Thời gian hoạt động 1.00 1.00 2.00 1.00 1.00 1.00 1.00 1.00 Chi phí sửa chữa 61 88 34 19 12 250 16 487.000 89 - Thiết bị Khấu hao kỳ Khấu hao luỹ kế Giá trị cịn lại cuối kỳ Chi phí KTCB khác Khấu hao kỳ Khấu hao luỹ kế Giá trị lại cuối kỳ Đền bù GPMB Khấu hao kỳ Khấu hao luỹ kế Giá trị lại cuối kỳ Dự phòng Khấu hao kỳ Khấu hao luỹ kế Giá trị lại cuối kỳ Tổng cộng Khấu hao kỳ Khấu hao luỹ kế Giá trị lại cuối kỳ giá 50,000 khấu hao 6,250 6,250 6,250 6,250 6,250 6,250 6,250 12,500 18,750 25,000 31,250 37,500 43,750 37,500 31,250 25,000 18,750 12,500 5,172 1,719 5,689 6,250 43,750 6,250 6,250 50,000 647 647 4,526 647 1,293 3,879 647 1,940 3,233 647 2,586 2,586 647 3,233 1,940 647 3,879 1,293 647 4,526 647 647 5,172 215 215 215 430 215 645 215 860 215 1,074 215 1,289 215 1,504 215 1,719 711 711 4,978 711 1,422 4,267 711 2,133 3,556 711 2,845 2,845 711 3,556 2,133 711 4,267 1,422 711 4,978 711 711 5,689 7,823 7,823 7,823 7,823 7,823 7,823 7,823 15,645 23,468 31,290 39,113 46,935 53,253 45,646 38,038 30,431 22,823 15,215 7,823 54,758 7,608 7,823 62,580 8 62,580 DOANH THU NĂM CỦA CÁC THIẾT BỊ TRONG DỰ ÁN Đơn vị tính: triệu đồng 90 STT Danh mục thiết bị Giàn khoan cọc nhồi KP2500 Gian khoan cọc nhồi QJ250 Xe ôtô cẩu tự hành 8T Xe nâng hàng - Xe ôtô đầu kéo + rơ móc Búa rung điện 120KW Giàn cẩu bánh xích 80 Máy khoan chiều CNC Số lượng Số ca hoạt động thiết bị/năm 220 220 220 220 220 220 220 220 Tổng cộng Tổng số ca hoạt động /năm 220 220 220 440 220 220 220 220 BẢNG CÂN ĐỐI TRẢ NỢ HÀNG NĂM Đơn giá ca 9.70 13.52 3.78 1.58 3.96 2.83 31.27 6.48 Tổng tiền 2,135 2,975 832 697 871 623 6,878 1,426 16,436 91 Khoản mục Nguồn trả nợ Khấu hao Lợi nhuận sau thuế để trả nợ Nguồn khác Số tiền trả nợ Dự kiến kế hoạch trả nợ Cân đối trả nợ Khoản mục Dư nợ đầu kỳ Nợ gốc trả kỳ Lãi vay trả kỳ Tổng mức trả nợ/ kỳ Dư nợ cuối kỳ Luỹ kế nợ gốc phải trả Luỹ kế lãi vay phải trả ĐVT Trđ " Năm 8,053 7,823 Năm 8,525 7,823 Năm 9,197 7,823 Năm 9,869 7,823 Năm 10,541 7,823 Năm 11,213 7,823 Năm 11,213 7,823 Năm 11,213 7,823 " 30 702 1,374 2,046 2,718 3,390 3,390 3,390 " " 200 8,053 8,525 9,197 9,869 10,541 11,213 11,213 11,213 " 8,000 8,000 8,000 8,000 8,000 0 " 53 525 1,197 1,869 2,541 ĐVT Trđ " " " " " " Năm Năm hoạt động 0 8,000 8,000 0 8,000 8,000 0 0 8,000 8,000 0 0 8,000 8,000 0 0 8,000 8,000 0 0 0 0 5,000 5,000 0 5,000 5,000 0 92 ... dự án đầu tư máy móc thiết bị ngành xây dựng BIDV Đông Đô Các nội dung cần thẩm định dự án đầu tư máy móc thiết bị ngành xây dựng BIDV Đông Đô bao gồm: Thẩm định lực Chủ đầu tư Tại BIDV Đông Đô. .. trạng thẩm định dự án đầu tư máy móc thiết bị ngành xây dựng BIDV Đông Đô 2.2.1 Đặc điểm dự án đầu tư máy móc thiết bị ngành xây dựng mối quan hệ với công tác thẩm định dự án BIDV Đông Đô Xét... cơng tác thẩm định dự án đầu tư máy móc thiết bị ngành xây dựng Trên sở đặc điểm dự án đầu tư máy móc thiết bị ngành xây dựng, để cơng tác thẩm định dự án máy móc thiết bị ngành xây dựng đạt chất