Các nhân tố ảnh hưởng đến khả năng trả nợ của khách hàng cá nhân phân khúc cho vay tiền mặt tại công ty tài chính TNHH MTV ngân hàng việt nam thịnh vượng

20 CHƯƠNG 3: PHÂN TÍCH CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƯỞNG ĐẾN KHẢ NĂNG TRẢ NỢ CỦA KHÁCH HÀNG CÁ NHÂN PHÂN KHÚC CHO VAY TIỀN MẶT TẠI CÔNG TY TÀI CHÍNH TNHH MTV NGÂN HÀNG VIỆT NAM THỊNH VƯỢNG FE CREDIT

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP HỒ CHÍ MINH

THIỀU NGỌC ANH

CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƯỞNG ĐẾN KHẢ NĂNG TRẢ

NỢ CỦA KHÁCH HÀNG CÁ NHÂN PHÂN KHÚC CHO VAY TIỀN MẶT TẠI CÔNG TY TÀI CHÍNH TNHH MTV NGÂN HÀNG VIỆT NAM THỊNH VƯỢNG

LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ

TP HỒ CHÍ MINH – NĂM 2020

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC KINH TẾ TP HỒ CHÍ MINH

THIỀU NGỌC ANH

CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƯỞNG ĐẾN KHẢ NĂNG TRẢ

NỢ CỦA KHÁCH HÀNG CÁ NHÂN PHÂN KHÚC CHO VAY TIỀN MẶT TẠI CÔNG TY TÀI CHÍNH TNHH MTV NGÂN HÀNG VIỆT NAM THỊNH VƯỢNG

Chuyên ngành: Tài chính- Ngân hàng

Hướng đào tạo: Công cụ và thị trường tài chính

Mã số: 8340201

LUẬN VĂN THẠC SĨ KINH TẾ

NGƯỜI HƯỚNG DẪN KHOA HỌC:

TS TRẦN THỊ MỘNG TUYẾT

TP HỒ CHÍ MINH – NĂM 2020

LỜI CAM ĐOAN

Tôi xin cam đoan luận văn “Các nhân tố ảnh hưởng đến khả năng trả nợ của khách hàng cá nhân phân khúc cho vay tiền mặt tại công ty tài chính TNHH MTV Ngân Hàng Việt Nam Thịnh Vượng” là công trình nghiên cứu của chính tôi thực hiện dưới sự hướng dẫn của TS Trần Thị Mộng Tuyết

Các số liệu được phân tích và xử lý dữ liệu hồi quy trong nghiên cứu là trung thực do chính tác giả thu thập, có nguồn gốc minh bạch rõ ràng

Tôi xin chịu trách nhiệm về lời cam đoan của mình

TP Hồ Chí Minh, ngày 23 tháng 03 năm 2020

Tác giả luận văn

Thiều Ngọc Anh

MỤC LỤC

TRANG PHỤ BÌA

LỜI CAM ĐOAN

MỤC LỤC

DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT

DANH MỤC CÁC BẢNG

DANH MỤC CÁC HÌNH VẼ

TÓM TẮT

ABSTRACT

CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU ĐỀ TÀI NGHIÊN CỨU 1

1.1 Lý do thực hiện đề tài nghiên cứu 1

1.2 Mục tiêu nghiên cứu: 2

1.2.1 Mục tiêu chung 2

1.2.2 Mục tiêu cụ thể 3

1.3 Câu hỏi nghiên cứu: 3

1.4 Đối tượng và phạm vi nghiên cứu: 3

1.5 Phương pháp nghiên cứu: 3

1.6 Tổng quan một số nghiên cứu 4

1.7 Ý nghĩa đề tài 4

1.8 Kết cấu của luận văn 5

CHƯƠNG 2: TỔNG QUAN VỀ CÔNG TY TÀI CHÍNH MTV NGÂN HÀNG VIỆT NAM THỊNH VƯỢNG VÀ KHẢ NĂNG TRẢ NỢ CỦA KHÁCH HÀNG CÁ NHÂN PHÂN KHÚC VAY TIỀN MẶT TẠI CÔNG TY 7

2.1 Giới Thiệu Công Ty Tài Chính TNHH MTV Ngân Hàng Việt Nam Thịnh Vượng 7

2.1.1 Lịch sử hình thành và phát triển 7

2.1.2 Kết quả hoạt động của FE CREDIT qua các năm 2016-2019 8

2.1.3 Sản phẩm dịch vụ của FE CREDIT 10

2.2 Khả năng trả nợ của khách hàng cá nhân tại công ty TNHH MTV ngân hàng Việt Nam Thịnh Vượng 12

2.2.1 Tình hình hoạt động tín dụng 13

2.2.2 Tình hình nợ xấu tại Fe Credit 13

2.2.3 Khả năng trả nợ phân khúc cho vay tiền mặt tại Fe Credit 15

2.3 Phương pháp đánh giá khả năng trả nợ của khách hàng cá nhân phân khúc cho vay tiền mặt tại Fe Credit 16

2.3.1 Thông tin để đánh giá khả năng trả nợ của KHCN 16

2.3.2 Phương pháp đánh giá khả năng trả nợ của khách hàng 16

2.3.3 Nhận xét về phương pháp đánh giá khả năng trả nợ của khách hàng tại FE CREDIT 17

2.4 Dấu hiệu cần thiết nghiên cứu về các yếu tố ảnh hưởng đến khả năng trả nợ của khách hàng cá nhân phân khúc cho vay tiền mặt tại FE CREDIT 20

CHƯƠNG 3: PHÂN TÍCH CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƯỞNG ĐẾN KHẢ NĂNG TRẢ NỢ CỦA KHÁCH HÀNG CÁ NHÂN PHÂN KHÚC CHO VAY TIỀN MẶT TẠI CÔNG TY TÀI CHÍNH TNHH MTV NGÂN HÀNG VIỆT NAM THỊNH VƯỢNG (FE CREDIT) 23

3.1 Các nhân tố ảnh hưởng đến khả năng trả nợ của khách hàng cá nhân 23

3.1.1 Định nghĩa khả năng trả nợ của khách hàng cá nhân 23

3.1.2 Tổng hợp các nhân tố ảnh hưởng đến khả năng trả nợ của KHCN 24

3.2 Các mô hình nghiên cứu về khả năng trả nợ của khách hàng cá nhân 28

3.3 Sơ lược một số nghiên cứu trước đây có liên quan đến vấn đề nghiên cứu 32

3.3.1 Nghiên cứu trong nước 32

3.3.2 Nghiên cứu ngoài nước 33

3.3.3 Tổng hợp 35

3.4 Mô hình nghiên cứu 35

3.4.1 Lý do lựa chọn mô hình hồi quy để đánh giá khả năng trả nợ của khách hàng cá nhân phân khúc vay tiền mặt tại FE CREDIT 35

3.4.2 Thu thập và xử lý dữ liệu: 41

3.4.3 Phân tích tương quan 45

CHƯƠNG 4: GIẢI PHÁP NÂNG CAO KHẢ NĂNG TRẢ NỢ VAY CỦA KHÁCH HÀNG CÁ NHÂN TẠI CÔNG TY TÀI CHÍNH TNHH MTV NGÂN

HÀNG VIỆT NAM THỊNH VƯỢNG 54

4.1 Định hướng hoạt động tín dụng tại FE CREDIT 54

4.2 Giáp pháp nâng cao khả năng trả nợ vay tại FE CREDIT 55

4.2.1 Thời gian vay 55

4.2.2 Trình độ học vấn 56

4.2.3 Giới tính 56

4.2.4 Tình trạng hôn nhân 57

4.2.5 Thu nhập khách hàng 57

4.2.6 Số tiền vay 58

4.2.7 Độ tuổi 59

4.2.8 Lãi suất vay 59

4.2.9 Một số giải pháp khác 59

4.3 Kế hoạch và lộ trình thực hiện giải pháp 62

4.4 Hạn chế đề tài 64

4.5 Hướng nghiên cứu tiếp theo 65 KẾT LUẬN

DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO

DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT Tiếng Việt

FE CREDIT Công ty tài chính TNHH MTV Ngân Hàng Việt Nam Thịnh Vượng KHCN Khách hàng cá nhân

DANH MỤC CÁC BẢNG

Bảng 3.1: Tóm tắt các biến độc lập được sử dụng trong mô hình 40

Bảng 3.2: Bảng phân tích mẫu số liệu theo khả năng trả nợ của khách hàng cá nhân 42

Bảng 3.3: Bảng phân tích mẫu dữ liệu theo giới tính 42

Bảng 3.4: Bảng dữ liệu phân tích tình trạng hôn nhân khách hàng 43

Bảng 3.5: Thống kê mô tả các yếu tố khách hàng phân tích 43

Bảng 3.6: Ma trận hệ số tương quan giữa các biến trong mô hình 45

Bảng 3.7: Bảng kiểm tra hệ số phóng đại phương sai (VIF) 46

Bảng 3.8: Kết quả dự báo mô hình Hosmer – Lemshow’s 47

Bảng 3.9: Kiểm định khả năng dự báo của mô hình hồi quy 48

Bảng 3.10: Kết quả phân tích bằng mô hình hồi quy Probit 49

DANH MỤC CÁC HÌNH VẼ

Hình 2.1: Tổng thu nhập hoạt động của FE Credit (không bao gồm thu nhập khác)

giai đoạn 2016-2019 8

Hình 2.2: Chi phí hoạt động FE CREDIT giai đoạn 2016-2019 9

Hình 2.3: Lợi nhuận trước thuế FE CREDIT giai đoạn 2016-2019 10

Hình 2.4: Dư nợ cho vay tại FE Credit 13

Hình 2.5: Tỷ lệ nợ xấu tại FE CREDIT giai đoạn 2016-2019 14

Hình 2.6: Khả năng trả nợ KHCN phân khúc cho vay tiền mặt 15 Hình 3.1: Hệ thống các mô hình đánh giá khả năng trả nợ của khách hàng cá nhân29

TÓM TẮT Tiếng Việt

Bất kỳ tổ chức tín dụng nào cũng muốn thúc đẩy hoạt động tín dụng của đơn vị mình ngày càng phát triển, tăng trưởng dư nợ cao vì đây là hoạt động mang lại lợi nhuận và thu nhập chính của các tổ chức tín dụng Đây cũng là mục tiêu của công ty tài chính TNHH MTV Ngân Hàng Việt Nam Thịnh Vượng (Fe Credit) Tuy nhiên nếu cứ tập trung vào sự phát triển tín dụng mà công tác quản trị rủi ro không tốt sẽ dẫn đến tình trạng nợ xấu, kéo theo lợi nhuận đi xuống Tác giả nghiên cứu các nhân

tố ảnh hưởng đến khả năng trả nợ khách hàng cá nhân phân khúc cho vay tiền mặt tại

Fe Credit

Luận văn đã tiến hành tham khảo các nghiên cứu trước đây có liên quan để tìm

ra các nhân tố có khả năng ảnh hưởng đến khả năng trả nợ vay của khách hàng cá nhân Qua đây tác giả sử dụng các nhân tố như lãi suất, thời gian vay, số tiền vay,, tình trạng hôn nhân, độ tuổi… để đưa vào mô hình nghiên cứu

Luận văn đã tiến hành thu thập dữ liệu của 600 khách hàng vay tại Fe Credit và

sử dụng mô hình hồi quy Probit, qua đó tìm ra 8 nhân tố ảnh hưởng đến khả năng trả

nợ của khách hàng cá nhân tại Fe Credit Tuy nhiên chiều tác động là không giống nhau Các nhân tố có tác động cùng chiều là thu nhập, trình độ học vấn, thời gian vay vốn, tình trạng hôn nhân, độ tuổi và các nhân tố có tác động ngược chiều tới khả năng trả nợ là lãi suất vay, số tiền vay và giới tính

Kết luận và hàm ý: Từ thực trạng và kết quả nghiên cứu tác giả có được các bằng chứng thực nghiệm để đề ra một số giải pháp cho Fe Credit nhằm hạn chế rủi

ro tín dụng trong công tác cho vay

Từ khóa: Fe Credit, nhân tố ảnh hưởng khả năng trả nợ, rủi ro tín dụng

ABSTRACT English

Any Credit Institution wants to promote its own credit activities to grow, grow

high debt balance as it makes main profit and income of credit institutions This is

also the goal of Vietnam Prosperity Bank Finance Company Ltd (Fe Credit)

However, if focusing on credit development, risk management is not good, it will

lead to bad debt situation, which will bring down profits The author reseach the

factors affecting the payment ability of individual customers in the cash loan segment

at Fe Credit

The thesis has refered to previous relevant studies to find out the factors that are

likely to affect the ability of individual customers to repay loans So that the author

uses factors such as interest rate, loan period, loan amount,, marital status, age to

include in the research model

The thesis has collected data of 600 borrowers at Fe Credit and used Probit

regression model, thereby finding 8 factors affecting the ability of individual

customers to repay loans at Fe Credit However, the direction of impact is not the

same Factors having the same direction effect are income, education level, loan

duration, marital status, age and factors that have the opposite effect on the ability to

repay loan are the interest rate, the amount of money loan and gender

Conclusion and implications: From the current situation and results of the study,

the author has empirical evidence to propose some solutions for Fe Credit to limit

credit risk

Keywords: Fe Credit, the factor affecting solvency, credit risk

CHƯƠNG 1: GIỚI THIỆU ĐỀ TÀI NGHIÊN CỨU 1.1 Lý do thực hiện đề tài nghiên cứu

Theo xu thế phát triển của nền kinh tế cũng như xu hướng trả góp tiêu dùng của người dân Lĩnh vực cho vay không tài sản bảo đảm của Việt Nam đang ngày một phát triển mà biểu hiện là rất nhiều ngân hàng đang đua nhau mở công ty tài chính để phát triển bên phân khúc này

Không nằm ngoài xu thế đó, Ngân hàng TMCP Việt Nam Thịnh Vượng đã mua lại công ty tài chính than khoáng sản Việt Nam và thành lập công ty tài chính TNHH MTV ngân hàng Việt Nam Thịnh Vượng (FE CREDIT) Và với những gì đang có FE CREDIT đã cho thấy lựa chọn của VPBank là hoàn toàn hợp lý với lợi nhuận mà công ty này mang lại chiếm tới gần 50% lợi nhuận hợp nhất của VPBank trong năm

2017 và năm 2019

Nhìn chung thị trường vay tiêu dùng tín chấp không phải mới xuất hiện nhưng vẫn còn rất sơ khai tại Việt Nam nói chung Nguyên nhân sâu xa vì sao rất nhiều ngân hàng đã thành lập công ty tài chính riêng hoặc trung tâm tài chính tiêu dùng riêng

mà vẫn chưa dám đầu tư mạnh để phát triển lĩnh vực này là ở chỗ đây là phân khúc

có rất nhiều rủi ro với khoản vay nhỏ (thường dưới 50 triệu đồng),chi phí vận hành cao, thu nhập người vay thấp, trình độ học vấn thấp, công việc không ổn định, không

có tài sản đảm bảo, rủi ro pháp lý cao, khó xử lý nợ…Vì vậy lợi nhuận khá lớn của

FE CREDIT trong những năm gần đây (xấp xỉ 4.188 tỷ đồng năm 2017, 4.119 tỷ đồng năm 2018 và gần 4.488 tỷ đồng năm 2019) không những nhận được sự quan tâm đặc biệt của VPBank mà còn cả hệ thống ngân hàng thương mại cổ phần FE CREDIT sẽ không chỉ là bài học kinh nghiệm mà còn là cách thức để các tổ chức tài chính ngân hàng học hỏi trong thời gian sắp tới khi phát triển mảng cho vay tiêu dùng nhỏ lẻ của mình

Tuy nhiên để đạt được những thành tựu nêu trên những thách thức mà FE CREDIT phải đối mặt là không hề nhỏ, đặc biệt trong vấn đề quản lý nợ quá hạn mà dẫn chứng

cụ thể là tỷ nợ nợ quá hạn đang tăng theo từng năm và đã lên hơn 5.9% trong năm

2018 , gần 6% trong năm 2019

Nhìn một cách tổng thể khách quan, tỷ lệ nợ xấu gia tăng nguyên nhân chính vẫn là đối tượng khách hàng và phân khúc khách hàng mà tổ chức tín dụng hướng tới, với định hướng vay tiêu dùng không tài sản đảm bảo, Fe Credit luôn chú trọng vào những khách hàng có công việc và thu nhập bình thường và ở họ khả năng trả nợ vay đôi khi là một điều rất khó xác định và đo lường trước do các nhân tố như tính ổn định trong công việc thường không cao, công việc thường xuyên thay đổi, mức thu nhập khó đoán định, trình độ chuyên môn cũng như học vấn còn hạn chế và mục đích sử dụng vốn vay dường như là không thể kiểm soát…

Bên cạnh đó Fe Credit chia làm 2 phân khúc cho vay đó là phân khúc cho vay điện máy và phân khúc cho vay tiền mặt Trong đó phân khúc cho vay tiền mặt chiếm tỷ trọng khoảng hơn 70% dư nợ cho vay tại Fe Credit đồng thời đây cũng là phân khúc

mà sản phẩm được đa dạng hóa phù hợp với rất nhiều đối tượng khách khách trong

xã hội, vì vậy nhận thức được tầm quan trọng của việc hoàn thiện và đánh giá các nhân tố ảnh hưởng tới khả năng trả nợ của khách hàng cá nhân đặc biệt là phân khúc cho vay tiền mặt tại FE CREDIT như phân tích trên, qua đó đưa ra giải pháp nhằm hạn chế nợ quá hạn trong lĩnh vực mà sắp tới đây sẽ còn phát triển rất mạnh mẽ nên tác giả đã quyết định chọn đề tài “Các nhân tố ảnh hưởng đến khả năng trả nợ của khách hàng cá nhân phân khúc cho vay tiền mặt tại công ty tài chính TNHH MTV Ngân Hàng Việt Nam Thịnh Vượng (FE CREDIT)” làm luận văn thạc sĩ

1.2 Mục tiêu nghiên cứu:

1.2.1 Mục tiêu chung

Luận văn đi sâu vào nghiên cứu các nhân tố ảnh hưởng tới khả năng trả nợ của khách hàng cá nhân tại công ty tài chính TNHH MTV ngân hàng Việt Nam Thịnh Vượng giai đoạn 2016- 2019 qua các số liệu thứ cấp, từ đó xác định những yếu tố ảnh hưởng

và đề ra các giải pháp hạn chế nợ quá hạn tại FE CREDIT

1.2.2 Mục tiêu cụ thể

- Đánh giá thực trạng khả nợ trả nợ của khách hàng tại Fe Credit và thực trạng thẩm định khách hàng cá nhân hiện tại của Fe Credit

- Chỉ ra các nhân tố ảnh hưởng đến khả năng trả nợ vay và mức độ ảnh hưởng

mà các nhân tố tác động lên khả năng trả nợ của khách hàng cá nhân tại Fe Credit

- Đề xuất các giải pháp cụ thể để cải thiện và hạn chế nợ quá hạn tại Fe Credit

1.3 Câu hỏi nghiên cứu:

- Thực trạng thẩm định hiện tại của FE CREDIT đã đánh giá đầy đủ khả năng trả nợ của khách hàng chưa?

- Những nhân tố nào ảnh hưởng đến khả năng trả nợ của khách hàng cá nhân tại công ty tài chính TNHH MTV ngân hàng Việt Nam Thịnh Vượng? Mức độ ảnh hưởng của các nhân tố như thế nào?

- Làm thế nào để FE CREDIT đánh giá, cải thiện khả năng trả nợ của khách hàng tốt nhất?

1.4 Đối tượng và phạm vi nghiên cứu:

Đối tượng nghiên cứu của đề tài: Các nhân tố ảnh hưởng đến khả năng trả nợ của khách hàng cá nhân tại FE CREDIT

Phạm vi nghiên cứu: Phân khúc cho vay tiền mặt tại Công ty tài chính TNHH MTV Ngân hàng Việt Nam Thịnh Vượng giai đoạn 2016-2019

1.5 Phương pháp nghiên cứu:

Nghiên cứu định lượng dựa trên dữ liệu thứ cấp giai đoạn 2016-2019

Nguồn dữ liệu tác giả thu thập là nguồn dữ liệu thứ cấp chính xác và có độ tin cậy cao và chỉ được công ty gửi xuống cho các phòng ban nghiệp vụ có chức năng kiểm soát, quản lý rủi ro hàng tháng hoặc khi nhận được yêu cầu để phục vụ mục đích phân tích nghiên cứu trong công ty

Qua dữ liệu thứ cấp tác giả xây dựng mô hình hồi quy và kiểm định các giả thiết đặt

ra qua đó đưa ra các nhân tố ảnh hưởng tới khả năng trả nợ của khách hàng cá nhân phân khúc cho vay tiền mặt tại công ty tài chính TNHH MTV Ngân hàng Việt Nam Thịnh Vượng Trong đó:

Biến phụ thuộc: Khả năng trả nợ của khách hàng cá nhân vay vốn

Biến độc lập bao gồm: Thu nhập, số tiền vay, kinh nghiệm làm việc, thời gian vay, lãi suất, trình độ học vấn, độ tuổi, tình trạng hôn nhân, giới tính

1.6 Tổng quan một số nghiên cứu

Luận văn đã tham khảo một số nghiên cứu có liên quan trước đây như nghiên cứu của Vương Quân Hoàng và cộng sự trong xây dựng mô hình định mức tín nhiệm khách hàng thể nhân (2006), Nghiên cứu của Trương Đông Lộc, Nguyễn Thanh Bình (2011) với đề tài“ Các nhân tố ảnh hưởng đến khả năng trả nợ đúng hạn của nông hộ tỉnh Hậu Giang”, nghiên cứu của Roslan và Karim (2009) đi sâu vào tìm hiểu ảnh hưởng của đặc điểm người vay, đặc điểm của khoản vay và đặc điểm của dự án tới việc hoàn trả nợ vay cho các ngân hàng/tổ chức tín dụng và nghiên cứu của Sumit Agarwal (2008) về xác định các nhân tố ảnh hưởng đến khả năng trả nợ của khách hàng cá nhân…

Nhìn chung các nghiên cứu trước đây đã khái quát một số nhân tố ảnh hưởng đến khả năng trả nợ vay của khách hàng cá nhân, tuy nhiên bên cạnh những đến quả đạt được nhiều nghiên cứu vẫn chưa khái quát được các nhân tố ảnh hưởng đến nợ vay, đồng thời kết quả chưa đạt được như kỳ vọng ban đầu

1.7 Ý nghĩa đề tài

Học viên mong muốn đem đến một cách nhìn khách quan về rủi ro tín dụng trong hoạt động của công ty tài chính TNHH MTV Ngân Hàng Việt Nam Thịnh Vượng (Fe Credit) Từ những thực trạng đang diễn ra, học viên sẽ phân tích và đưa ra các giải pháp nhằm giảm thiểu nợ quá hạn tại Fe Credit

Đồng thời từ trước đến nay có khá nhiều bài phân tích, nghiên cứu về khả năng trả

nợ của khách hàng cá nhân tuy nhiên về lĩnh vực cho vay tiêu dùng không tài sản bảo đảm đặc biệt tại Việt Nam nói chung và Fe Credit nói riêng thì lại rất hạn chế và hiếm gặp Học viên mong muốn tìm hiểu sâu hơn về lĩnh vực còn mới mẻ và tiềm ẩn nhiều rủi ro này tại Fe Credit qua đó đưa ra các giải pháp cụ thể đẩy mạnh công tác thẩm định, hạn chế rủi ro trong cho vay khách hàng cá nhân tại Fe Credit

1.8 Kết cấu của luận văn

Luận văn bao gốm 4 chương

Chương 1: Giới thiệu đề tài nghiên cứu

Chương 2: Tổng quan về công ty tài chính TNHH MTV Ngân Hàng Việt Nam Thịnh

Vượng và khả năng trả nợ của khách hàng cá nhân phân khúc vay tiền mặt tại công

ty

Chương 3: Phân tích các nhân tố ảnh hưởng đến khả năng trả nợ của khách hàng cá

nhân phân khúc cho vay tiền mặt tại công ty tài chính TNHH MTV Ngân Hàng Việt Nam Thịnh Vượng (Fe Credit)

Chương 4: Giải pháp nâng cao khả năng trả nợ vay của khách hàng cá nhân phân

khúc cho vay tiền mặt tại công ty tài chính TNHH MTV Ngân Hàng Việt Nam Thịnh Vượng (Fe Credit)

Tóm tắt chương 1

Chương 1 đã khái quát được tầm quan trọng và sự cần thiết của việc thực hiện nghiên cứu về các yếu tố ảnh hưởng đến khả năng trả nợ của khách hàng cá nhân tại FE CREDIT, Ngoài ra chương 1 cũng trình bày các mục tiêu nghiên cứu, câu hỏi và phương pháp nghiên cứu… để tạo tiền đề cho việc nghiên cứu, đánh giá khả năng trả

nợ của khách hàng cá nhân và sử dụng mô hình hồi quy trong việc kiểm định lại các yếu tố ảnh hưởng đến khả năng trả nợ của khách hàng cá nhân tại FE CREDIT

CHƯƠNG 2: TỔNG QUAN VỀ CÔNG TY TÀI CHÍNH MTV NGÂN HÀNG VIỆT NAM THỊNH VƯỢNG VÀ KHẢ NĂNG TRẢ NỢ CỦA KHÁCH HÀNG

CÁ NHÂN PHÂN KHÚC VAY TIỀN MẶT TẠI CÔNG TY

2.1 Giới Thiệu Công Ty Tài Chính TNHH MTV Ngân Hàng Việt Nam Thịnh Vượng

2.1.1 Lịch sử hình thành và phát triển

Ngày 02/11/2010 Khối Tín dụng tiêu dùng ra đời và trực thuộc Ngân hàng TMCP Việt Nam Thịnh Vượng (VPBank), qua đó phát triển dòng sản phẩm đầu tiên là vay mua xe máy trả góp , đến năm 2011 mạng lưới đã cán mốc 2000 điểm bán hàng trên toàn quốc, tiếp nối sự phát triển vượt bậc đó đến năm 2012 Khối tín dụng tiêu dùng cho ra đời sản phẩm “vay tiền mặt” đây là mảng bán hàng chủ lực và thành lập mảng bán hàng trực tiếp và kênh bán hàng qua đối tác thứ 3, qua đó đạt cộc mốc 150.000 khách hàng, trở thành doanh nghiệp dẫn đầu thị trường

Đến năm 2013 tiếp tục mở rộng sản phẩm bằng dòng sản phẩm “mua hàng điện điện máy trả góp”, đa dạng mạng lưới bán hàng thông qua hình thước liên minh, liên kết với các tổ chức

thoại-Năm 2015 là năm ghi dấu ấn vô cùng quang trọng, Khối tín dụng tiêu dùng VPbank chuyển đổi sang công ty tài chính TNHH MTV Ngân Hàng Việt Nam Thịnh Vượng

(thương hiệu FE CREDIT) đồng thời là đơn vị tiên phong trong ngành tài chính tiêu

dùng ra mắt sản phẩm”thẻ tín dụng” , mở rộng các kênh bán hàng online, ứng dụng cho vay trên điện thoại…

FE CREDIT đã thành công trong việc chuyển đổi hoạt động Tín dụng tiêu dùng sang một pháp nhân độc lập mới, được nhận diện với Thương hiệu FE CREDIT vào tháng 02/2015 Tự hào nhận giải thưởng Global Banking and Finance Review – Công ty tài chính tiêu dùng tốt nhất Việt Nam 2015

Đến năm 2018 Fe Credit đã phục vụ gần 10.000.000 khách hàng, mở rộng hợp tác với hơn 9.000 đối tác và phát triển hơn 13.000 điểm bán hàng cùng hơn 17.500 nhân

viên, chiếm lĩnh thị trường tài chính tiêu dùng Việt Nam với hơn 50% thị phần theo báo cáo của STOXPLUS, đồng thời ra mắt ứng dụng vay tự động đầu tiên tại Việt Nam giúp khách hàng có thể đăng ký và duyệt vay trong vòng 15 phút

Sau nhiều năm hoạt động, đến nay Fe Credit đã dần thiết lập được những nền tảng vững chắc để trở thành công ty dẫn đầu thị trường tài chính tiêu dùng với mạng lưới phủ rộng trên toàn quốc tại hơn 14.000 điểm bán hàng cùng hơn 18.500 nhân viên,

FE CREDIT cũng đã kết hợp với hơn 9.000 đối tác đến nay đã phục vụ cho gần 12 triệu người dân Việt Nam giải quyết khó khăn tài chính thông qua các sản phẩm và dịch vụ cho vay tín chấp của mình

2.1.2 Kết quả hoạt động của FE CREDIT qua các năm 2016-2019

 Tổng thu nhập hoạt động

Đơn vị: Tỷ đồng

Nguồn: Báo cáo nội bộ của FE CREDIT

Hình 2.1: Tổng thu nhập hoạt động của FE Credit (không bao gồm thu nhập khác) giai đoạn 2016-2019

Qua hình 2.1 ta có thể thấy thu nhập từ hoạt động của FE CREDIT tăng trưởng khá nhanh, từ con số 8.177 tỷ đồng năm 2016 đã lên tới 18.152 tỷ đồng năm 2019 Điều này một lần nữa khẳng định sự phát triển nhanh chóng và hiệu quả của FE CREDIT trong thời gian qua

Lưu ý đây là tổng thu nhập từ hoạt động cho vay tại Fe Credit, trong phạm vi nghiên cứu tác giả không đề cập đến các nguồn thu khác như hoa hồng đối tác hay các khoản đầu tư…

 Chi phí hoạt động

Đơn vị: Tỷ đồng

Nguồn: Báo cáo nội bộ của FE CREDIT

Hình 2.2: Chi phí hoạt động FE CREDIT giai đoạn 2016-2019

Qua hình 2.2 trên ta thấy, bên cạnh sự tăng trưởng về thu nhập thì chi phí hoạt động của FE CREDIT cũng tăng lên đáng kể, cụ thể năm 2016 là 2.927 tỷ đồng thì đến năm 2019 con số này đã là 5.688 tỷ đồng

 Lợi nhuận của FE CREDIT

Đơn vị: tỷ đồng

Nguồn: Báo cáo nội bộ của FE CREDIT

Hình 2.3: Lợi nhuận trước thuế FE CREDIT giai đoạn 2016-2019

Qua hình 2.3 ta có thể thấy lợi nhuận đi đôi với kết quả tăng trưởng tín dụng vượt bậc thì lợi nhuận của Fe Credit cũng tăng trưởng hết sức ấn tượng từ mức khoảng 2.400

tỷ đồng trong năm 2016 đã tăng lên tới 4.488 tỷ đồng trong năm 2019, lợi nhuận của

Fe Credit liên tục chiếm hơn 40% trong lợi nhuận hợp nhất với ngân hàng mẹ là VPBank, đây là một kết quả vượt xa ngoài mong đợi của Fe Credit không chỉ bởi vì con số lợi nhuận vượt xa nhiều ngân hàng thương mại hiện nay mà còn bởi vì phân khúc tài chính tiêu dùng có mức độ rủi ro cao mà công ty đang hướng tới

2.1.3 Sản phẩm dịch vụ của FE CREDIT

Cho vay mua hàng điện máy trả góp: Với điều kiện có độ tuổi từ 20-60 tuổi ,chỉ

cần chứng minh nhân dân và sổ hộ khẩu hoặc bằng lái xe

Cho vay Mua xe trả góp: Với điều kiện có độ tuổi từ 20-60 tuổi, thu nhập từ 3 triệu

đồng trở lên, Chỉ cần điều kiện là có CMND, hộ khẩu

Mở thẻ tín dụng: Khách hàng nằm trong độ tuổi từ 20 đến 60 tuổi, Đang cư trú và

làm việc trên địa bàn có chi nhánh hỗ trợ làm việc của Fe Credit và Khách hàng đi làm hưởng lương (nhận lương tiền mặt hoặc chuyển khoản ngân hàng đều được) và

có nguồn thu nhập từ lương tối thiểu 3 triệu đồng/tháng

Cho vay tiền mặt: Đây là sản phẩm chủ lực của Fe Credit và được tác giả sử dụng

để đề cập và phân tích trong bài nghiên cứu

Hiện phân khúc cho vay tiền mặt của FE CREDIT được chia ra rất nhiều sản phẩm với mọi đối tượng khách hàng có thể tóm lược như:

Sản phẩm cho vay theo lương: Với điều kiện có độ tuổi từ 20-60 tuổi, thu nhập từ

3 triệu đồng trở lên, Ngoài CMND, hộ khẩu, tạm trú cần có hợp đồng lao động/ xác nhận lương, bảng lương/sao kê lương

Sản phẩm cho vay theo hóa đơn điện: Với điều kiện có độ tuổi từ 20-60 tuổi, ngoài

CMND, hộ khẩu, khách hàng chỉ cần có hóa đơn điện trên 300.000 đồng/tháng

Sản phẩm cho vay theo cà vẹt xe máy: Với điều kiện có độ tuổi từ 20-60 tuổi, ngoài

CMND, hộ khẩu, tạm trú thì khách hàng chỉ cần đang sử dụng xe máy và đứng tên trên cà vẹt xe thì có thể vay vốn

Sản phẩm khách hàng đang vay vốn tại các tổ chức tín dụng khác: Với điều kiện

có độ tuổi từ 20-60 tuổi, ngoài CMND, hộ khẩu, tạm trú, khách hàng chỉ cần có hợp đồng tín dụng tại các tổ chức tín dụng khác/Quỹ tín dụng nhân dân/ giấy nộp tiền nếu vay tại quỹ tín dụng nhân dân

Sản phẩm có hóa đơn mua hàng gia dụng: Với điều kiện có độ tuổi từ 20-60 tuổi,

ngoài CMND, hộ khẩu, tạm trú, khách hàng có hóa đơn mua hàng tại “The Gioi Di Dong, Vien Thong A, FPT, Vinpro, MediaMart and Tran Anh” có giá trị từ 3 triệu đồng và giới hạn trong vòng 12 tháng

Sản phẩm sao kê ngân hàng/sổ tiết kiệm/xác nhận số dư: Với điều kiện có độ tuổi

từ 20-60 tuổi, ngoài CMND, hộ khẩu, tạm trú, khách hàng phải có số dư trung bình 4 tháng gần nhất >= 2 triệu đồng, sao kê ngân hàng/sổ tiết kiệm/ xác nhận số dư 4 tháng

liên tục

Sản phẩm hợp đồng bảo hiểm nhân thọ: Với điều kiện có độ tuổi từ 20-60 tuổi,

ngoài CMND, hộ khẩu, tạm trú, Khách hàng cung cấp hợp đồng bảo hiểm nhân thọ

và biên lai/xác nhận đóng phí tối thiểu 6 tháng gần nhất

Qua những sơ lược về các dòng sản phẩm của Fe Credit ta có thể nhận thấy so với các tổ chức tín dụng như công ty mẹ Ngân hàng TMCP Việt Nam Thịnh Vượng hay các tổ chức tài chính truyền thống khác, ta có thể dễ dàng nhận ra một số sự khác biệt như sau:

Thứ nhất, đối tượng mà Fe Credit hướng đến là đối tượng có độ rủi ro cao, nguồn thu nhập cố định hàng tháng khó đoán định và những đối tượng này rất khó tiếp cận vay vốn với ngân hàng truyền thống

Thứ hai, các sản phẩm mà Fe Credit đưa ra phù hợp với rất nhiều đối tượng trong xã hội từ người đi làm hưởng lương, đến người bán hàng rong, chạy xe ôm, người tham gia bảo hiểm nhân thọ… qua đó không bị các ngân hàng truyền thống cạnh tranh về khách hàng

Thứ ba, điểm khác biệt rõ ràng đó là hình thức vay tại Fe Credit là vay tiêu dùng không tài sản bảo đảm, trong khi các ngân hàng truyền thống lại hướng đến cho vay

có tài sản bảo đảm và thường rất hạn chế hoặc khắt khe khi cho vay theo hình thức

như Fe Credit

2.2 Khả năng trả nợ của khách hàng cá nhân tại công ty TNHH MTV ngân hàng Việt Nam Thịnh Vượng

2.2.1 Tình hình hoạt động tín dụng

Đơn vị: Tỷ đồng

Nguồn: Báo cáo nội bộ của FE CREDIT

Hình 2.4: Dư nợ cho vay tại FE Credit

Qua hình 2.4 trên ta có thể thấy hoạt động tín dụng của FE CREDIT trong 4 năm gần đây phát triển với tốc độ rất nhanh, với dư nợ năm 2016 chỉ là 32.105 tỷ đồng thì đến năm 2019 dư nợ cho vay đã đạt 60.594 tỷ đồng, tăng 88%

Xét về cơ cấu cho vay Fe Credit vẫn tập trung chủ yếu ở phân khúc khách hàng có thu nhập trung bình, với việc hướng đến phân khúc khách hàng như vậy Fe Credit luôn có lợi thế cạnh tranh trước các tổ chức tín dụng khác vì khách hàng hầu như rất khó tiếp cận nguồn vốn vay với các tổ chức tín dụng khác như ngân hàng… vì độ rủi

ro cao và độ tin cậy về các thông tin là không cao Trong hoàn cảnh đó số lượng khách hàng cũng như dư nợ của Fe Credit tăng lên đột biến là điều dễ hiểu

2.2.2 Tình hình nợ xấu tại Fe Credit

Dư nợ ngày một tăng cao, quy mô tín dụng được đẩy mạnh là một động lực cho FE CREDIT tuy nhiên bên cạnh đó áp lực về quản trị rủi ro là vô cùng lớn, đặc biệt trong phân khúc mà công ty hướng đến luôn tiềm ẩn nhiều yếu tố không kiểm soát được như mất khả năng trả nợ, thu nhập không ổn định…

Tính hiệu quả của hoạt động tính dụng luôn được đánh giá dựa trên khả năng quản trị rủi ro của chính đơn vị đó và tỷ lệ nợ xấu luôn là yếu tố được quan tâm

Đơn vị: %

Nguồn: Báo cáo nội bộ của FE CREDIT

Hình 2.5: Tỷ lệ nợ xấu tại FE CREDIT giai đoạn 2016-2019

Qua hình 2.5 ta có thể thấy tỷ lệ nợ xấu của Fe Credit trong năm 2016 là rất cao (6,3%), đây là năm mà công ty đã phát triển rất nhiều dòng sản phẩm nhằm nắm bắt thị trường cũng tăng trưởng bằng cách tập trung vào nhiều mảng kinh doanh mới, tạo

ra và đem lại các khoản vay tiền mặt cho khách hàng đại chúng, tìm kiếm khách hàng thông qua hệ thống maketting số dựa trên mô hình dữ liệu lớn, cố gắng tăng trưởng nhanh chóng để nắm bắt thị trường và trở thành công ty tài chính tiêu dùng lớn nhất trên thị trường Việt Nam , Bước sang năm 2017 công ty đã đưa mức nợ xấu về 5% nhưng sau đó đã tăng lên trong 2 năm 2018 và 2019

So với tỷ lệ nợ xấu tại là 3,49% năm 2018 và 3,42% trong năm 2019 của công ty mẹ VPbank thì rõ ràng tỷ lệ nợ xấu của Fe Credit cao hơn rất nhiều, đây cũng là điều dễ hiểu vì phân khúc cũng như đối tượng khách hàng là hoàn toàn khác nhau

Tuy nhiên khi so sánh tỷ lệ nợ xấu với các công ty tài chính trong cùng phân khúc như Công ty tài chính Mcredit của Ngân hàng TMCP Quân Đội (5.93% trong năm

2018 và 6.5% trong năm 2019) thì tỷ lệ nợ xấu của FE Credit lại đang được quản lý khá tốt

Những con số mà Fe Credit mang lại là vô cùng ấn tượng tuy nhiên công ty cần thiết lập và quản lý rủi ro về mức thấp hơn nữa Dù biết rằng công ty đang chấp nhận rủi

ro để phát triển trong phân khúc mà ít ngân hàng nào dám thực hiện nhưng 6% trong năm 2019 vẫn là con số mà công ty cần tìm ra giải pháp để hạ thấp hơn nữa, qua đó nâng cao chất lượng tín dụng của đơn vị mình

2.2.3 Khả năng trả nợ phân khúc cho vay tiền mặt tại Fe Credit

Đơn vị: Khách hàng

Nguồn: Báo cáo nội bộ của FE CREDIT

Hình 2.6: Khả năng trả nợ KHCN phân khúc cho vay tiền mặt

Từ hình 2.6 ta có thể thấy số lượng khách hàng vay phân khúc cho vay tiền mặt tại

Fe Credit không ngừng tăng lên từ số lượng khách hàng giải ngân là 174.851 khách hàng năm 2016 đã tăng lên 437.763 khách hàng năm 2019, đồng thời số lượng khách hàng quá hạn tăng từ 9.823 khách hàng năm 2016 lên 24.958 khách hàng năm 2019

2.3 Phương pháp đánh giá khả năng trả nợ của khách hàng cá nhân phân khúc cho vay tiền mặt tại Fe Credit

2.3.1 Thông tin để đánh giá khả năng trả nợ của KHCN

Nội bộ ngân hàng: Chủ yếu dựa vào thông tin và giấy tờ cụ thể mà khách hàng cung cấp lúc thẩm định qua đó đánh giá khách hàng, các công ty tài chính nói chung và Fe Credit nói riêng chỉ khi khách hàng có dấu hiệu quá hạn hoặc đã bị trễ ngày đóng thì mới bắt đầu áp dụng biện pháp xuống trực tiếp nơi ở của khách hàng để tìm hiểu nguyên nhân và đôn đốc trả nợ

Thông tin từ bên ngoài: Chủ yếu thông tin qua việc tra cứu lịch sử quan hệ tín dụng CIC, thông tin từ các phương tiện truyền thông, đặc biệt Fe Credit luôn chú trọng đến thông tin mà người thân hoặc hàng xóm của khách hàng cung cấp, hiện nay nhân viên thẩm định khi xuống gặp khách hàng đều phải nghi âm trao đổi với hàng xóm về khách hàng để làm cơ sở cho bộ phận tái thẩm định phê duyệt khoản vay

2.3.2 Phương pháp đánh giá khả năng trả nợ của khách hàng

Hiện tại cũng giống như các tổ chức tín dụng khác, Fe Credit xếp hạng tín dụng khách hàng dựa vào hệ thống của riêng mình

Hệ thống của FE Credit dựa trên các nhóm chỉ tiêu tài chính và phi tài chính, đồng thời kết hợp kết quả tra CIC của khách hàng qua đó đánh giá để xếp hạng cho từng khách hàng cụ thể

Rủi ro được đánh giá và xếp hạng trên 3 nhóm tiêu chí cụ thể như sau: Nhóm thông tin về khách hàng vay vốn, nhóm thông tin về tình hình tài chính, nhóm thông tin về

dư nợ tín dụng và tổ chức tín dụng có quan hệ

Nhóm thông tin về khách hàng vay: Phòng kinh doanh sẽ nhập liệu thông tin đầu

vào của khách hàng như họ tên, năm sinh, giới tính, tình trạng hôn nhân, công việc, nơi làm việc… qua các chứng từ mà khách hàng cung cấp để kiểm tra như: chứng

minh nhân dân, hộ khẩu, hợp đồng lao động/ xác nhận công tác, hóa đơn điện nước, hợp đồng tín dụng đang hiệu lực …

Ngoài ra thông tin về khách hàng vay còn được thu thập thông qua đánh giá nhận xét của hàng xóm kế bên/ phòng trọ kế bên… đây là thông tin rất quan trọng để đánh giá khách hàng tại Fe Credit

Nhóm thông tin về tình hình tài chính của khách hàng: Thu nhập từ lương thưởng,

thu nhập khác như cho thuê nhà, cho thuê xe, thu nhập từ kinh doanh/góp vốn/ đầu tư… Chi phí sinh hoạt, chi phí người phụ thuộc, chi phí thuê nhà, chi phí học tập…

Những hồ sơ chứng minh năng lực tài chính khách hàng như: xác nhận lương/ sao kê lương, Giấy đăng ký kinh doanh, sổ sách nghi chép kinh doanh, hợp đồng cho thuê xe/ thuê nhà, hợp đồng góp vốn…

Nhóm thông tin về quan hệ tín dụng với các tổ chức tín dụng: các thông tin như

dư nợ vay có tài sản thế chấp, tín chấp, các tổ chức đang quan hệ tín dụng, dư nợ vay,

dư nợ thẻ, hạn mức thẻ, số lần thanh toán trễ hạn… được nhân viên lấy dựa trên kết quả tra cứu CIC Tuy vậy hiện nay CIC vẫn có một số bất cập dễ bị khai thác như chưa cập nhật thông tin tức thời, được báo cáo theo chu kỳ một tháng một lần dẫn đến khách hàng có thể làm hồ sơ vay hai, ba tổ chức tín dụng cùng một lúc mà không

bị phát hiện

Đặc biệt hiện nay vay tín chấp hầu như các tổ chức nói chung và FE CREDIT nói riêng chưa yêu cầu cung cấp giấy tờ thể hiện tình trạng hôn nhân và chỉ lấy CIC người vay chứ không lấy vợ/chồng của khách hàng vay nên đôi khi chưa đánh giá được khách quan chi phí của một khách hàng và số tổ chức mà khách hàng và vợ/chồng đang quan hệ Điều này sẽ dẫn đến thiếu sót vì khi vay vốn có tài sản bảo đảm, CIC thường chỉ gắn với vợ hoặc chồng nên đôi khi dù đang có một khoản vay lớn nhưng người còn lại khi tra CIC lại chưa quan hệ tín dụng tại bất kỳ đâu

2.3.3 Nhận xét về phương pháp đánh giá khả năng trả nợ của khách hàng tại FE CREDIT

 Ưu điểm:

Qua việc tổng hợp phân tích số liệu dư nợ tín dụng của Fe Credit ta thấy tuy dư nợ không ngừng tăng lên nhưng tỷ lệ nợ quá hạn vẫn được kiểm soát tương đối tốt dù đây là một lĩnh vực có rất nhiều rủi ro, Nhìn chung công tác đánh giá rủi ro của Fe Credit là kết hợp đầy đủ các thông tin và xây dựng trên hệ thống đa dạng

Hệ thống của Fe Credit được xây dựng trên hệ thống hoàn toàn tự động, nhân viên chỉ cần nhập thông tin vào, hệ thống sẽ tự động rà soát và kết hợp với những thông tin sẵn có của khách hàng để chấm điểm đối với khách hàng đó Qua đó hạn chế tối

đa sai sót của con người khi thao tác dễ dẫn đến những thông tin sai lệch không đáng

có

Ngoài ra vì đặc trưng vay tín chấp nên Fe Credit còn rất chú trọng sử dụng thông tin

từ bộ phận thẩm định mà hàng xóm khách hàng cung cấp về công việc, cuộc sống của khách hàng để đánh giá và điều chỉnh khoản vay sao cho phù hợp với thông tin thu thập được Đây là một kênh thu thập thông tin rất hiệu quả mà trên giấy tờ và thông tin khách hàng cung cấp không thể nào có được, qua đó giúp giảm thiểu rủi ro cho Fe Credit

Hơn nữa với đối tượng khách hàng chủ yếu là người có thu nhập trung bình, thu nhập không cao nên việc khó khăn tài chính trong ngắn hạn khi ốm đau, bệnh tật…là chuyện rất thường xuyên xảy ra nên FE CREDIT quan tâm không chỉ khách hàng mà bao gồm cả việc người thân khách hàng có biết về khoản vay và có hỗ trợ khách hàng khi khách hàng khó khăn hay không Do đó với những khách hàng thông tin rõ ràng không che dấu người thân về khoản vay luôn được đánh giá cao hơn các khách hàng khác

 Hạn chế

- Trách nhiệm và sự trung thực của nhân viên kinh doanh: Như đã đề cập ở

trên, hệ thống xếp hạng của FE CREDIT đánh giá dựa trên các thông số đầu vào mà nhân viên xử lý hồ sơ thu thập và nhập liệu kết hợp với kết quả thẩm định, phân tích

của nhân viên thẩm định qua đó ra quyết định cho vay vì vậy hạn chế lớn nhất vẫn

là tính khách quan của bộ phân phê duyệt hồ sơ và sự trung thực của nhân viên kinh doanh Khác với các phân khúc cho vay của các tổ chức tín dụng khác, FE CREDIT chỉ cho vay tín chấp và kết quả hồ sơ hoàn toàn phụ thuộc vào những đánh giá khách quan dựa trên thông tin khách hàng và nhân viên xử lý cung cấp nên nếu nhân viên không thực sự trung thực mà tìm cách luồn lách cho khách hàng, hướng dẫn khách hàng thiết lập hồ sơ để đạt nhu cầu vay hoặc giả mạo, lừa đảo thì rủi ro là rất lớn Đặc biệt trong bối cảnh mảng tín dụng tiêu dùng sử dụng nhân viên kinh doanh từ rất nhiều hình thức như cộng tác viên, công ty đối tác… nên chất lượng cũng như trách nhiệm với công việc của các bộ phận này là không cao

- Pháp lý hồ sơ: Ngoài ra rủi ro lớn nhất của vay tiêu dùng không tài sản bảo

đảm đó chính là rủi ro pháp lý, khi tình trạng giấy tờ giả, sao kê giả… là rất phổ biến

mà nhân viên chưa có đủ trang thiết bị cũng như nghiệp vụ chuyên môn để phát hiện

ra Phương pháp cũng như cách thức thẩm định của FE CREDIT hiện nay cũng vậy, hầu như công ty chưa có đủ cơ sở dữ liệu để phát hiện ra khoảng trống này mà chỉ

sử dụng các biện pháp ngăn chặn như phần mềm thẩm định nhận diện khuôn mặt, đối chiếu các chứng từ bổ sung kèm theo để xét tính phù hợp, đối chiếu với thông tin tài khoản ngân hàng, đối chiếu qua thẻ bảo hiểm xã hội trên hệ thống hoặc dựa vào kinh nghiệm để đánh giá giấy tờ có khả năng giả mạo hay không Nhưng dù bằng hình thức nào thì rủi ro pháp lý vẫn là rất lớn và đây là rủi ro hầu như dẫn tới khả năng không thu hồi được vốn

- Hạn chế về nguồn nhân lực:

Cho vay tiêu dùng không tài sản bảo đảm tuy đã có từ lâu nhưng nhìn chung vẫn là khá mới mẻ tại thị trường Việt Nam do độ rủi ro cao, nên các ngân hàng thương mại truyền thống chưa thực sự sẵn sàng để tham gia Vì vậy dù ít hay nhiều nhân sự có kinh nghiệm trong lĩnh vực này còn rất hạn chế và Fe Credit cũng không phải là ngoại lệ Nhân sự cao cấp, chủ chốt và trưởng các phòng ban phần lớn Fe Credit vẫn đang thuê các chuyên gia nước ngoài, vì vậy đào tạo nhân sự có đủ trình độ cũng như năng lực đang là vấn đề cấp bách của Fe Credit

- Hạn chế về công tác phê duyệt tín dụng (trung tâm phê duyệt tín dụng):

Như đã nói ở trên, đây còn là lĩnh vực khá mới mẻ tại Việt Nam, nhìn chung mô hình thẩm định của Fe Credit đang không theo một tiêu chuẩn nào đồng nhất mà một phần học hỏi từ các mô hình của nước ngoài, một phần do Fe Credit tự xây dựng và sáng tạo ra trong quá trình vận hành và phát triển để phù hợp với văn hóa người Việt Nam cũng như đối tượng khách hàng mà công ty đang hướng đến

Do vậy công ty đang vừa làm vừa hoàn thiện nên không tránh khỏi những hạn chế trong vận hành cũng như phê duyệt Hiện trung tâm phê duyệt tín dụng đang có ba

bộ phận chuyên về thẩm định, phê duyệt khoản vay là bộ phận kiểm tra hồ sơ, bộ phận thẩm định qua điện thoại, bộ phận thẩm định tại nhà và bộ phận phê duyệt Các

bộ phận còn thẩm định mang tính rập khuôn, chưa thực sự linh hoạt trong thẩm định dẫn đến nhiều khách hàng xấu có thể qua mặt và sắp xếp thông tin, vì vậy công tác đào tạo, xây dựng quy chế cũng như bổ sung các phương pháp, cách thức để hoàn thiện và ngăn ngừa rủi ro là rất cần thiết

Ngoài ra các thông tin mà khách hàng cung cấp như độ tuổi, tình trạng hôn nhân, thu nhập… không phải lúc nào cũng đáng tin cậy và đối với tài chính tiêu dùng thì đây lại là thông tin quan trọng nhất để phê duyệt một khoản vay, vì vậy với các thông tin khách hàng cung cấp, Fe Credit nhất thiết phải có quy trình đánh giá các nhân tố đó

có xác thực không, ảnh hưởng như thế nào đến khoản vay… qua đó hạn chế rủi ro cho đơn vị

2.4 Dấu hiệu cần thiết nghiên cứu về các yếu tố ảnh hưởng đến khả năng trả

nợ của khách hàng cá nhân phân khúc cho vay tiền mặt tại FE CREDIT

Hiện tại FE CREDIT đang áp dụng phương pháp thẩm định cũng như phê duyệt hồ

sơ vay tương đối chặt chẽ Vì đặc trưng là cho vay không tài sản bảo đảm nên công tác xếp hạng, đánh giá và thẩm định khách hàng lại càng phải chặt chẽ

Hiện nay, trong thực tế những thông tin vay tiêu dùng không tài sản bảo đảm của khách hàng chủ yếu lấy từ thông tin mà khách hàng cung cấp và qua chứng từ đi kèm

theo hồ sơ vay Đối với cán bộ thẩm định, việc phê duyệt hồ sơ vay còn mang yếu tố chủ quan và đánh giá qua hồ sơ, cách nói chuyện và thông tin mà người thân/hàng xóm khách hàng cung cấp Điều này đôi khi lại mang lại nhiều rủi ro như thông tin

bị sắp đặt, hồ sơ, hợp đồng lao động, xác nhận lương giả… Nó không chỉ ảnh hưởng đến chất lượng tín dụng và còn ảnh hưởng đến hoạt động của tổ chức tín dụng nói chung và Fe Credit nói riêng Do vậy cần thiết thực hiện một nghiên cứu về các nhân

tố ảnh hưởng đến khả năng trả nợ của khách hàng vay tại Fe Credit để qua đó xây dựng chính sách và điều chỉnh các điều kiện vay vốn phù hợp hơn

Từ thực trạng cho vay càng thấy rõ hơn việc cần thiết phải nghiên cứu và tìm ra các yếu tố ảnh hưởng đến khả năng trả nợ của khách hàng cá nhân tại FE CREDIT

CHƯƠNG 3: PHÂN TÍCH CÁC NHÂN TỐ ẢNH HƯỞNG ĐẾN KHẢ NĂNG TRẢ NỢ CỦA KHÁCH HÀNG CÁ NHÂN PHÂN KHÚC CHO VAY TIỀN MẶT TẠI CÔNG TY TÀI CHÍNH TNHH MTV NGÂN HÀNG VIỆT NAM THỊNH VƯỢNG (FE CREDIT)

3.1 Các nhân tố ảnh hưởng đến khả năng trả nợ của khách hàng cá nhân

3.1.1 Định nghĩa khả năng trả nợ của khách hàng cá nhân

Về nguyên tắc khả năng trả nợ của khách hàng là việc khách hàng có trả nợ đầy đủ

và đúng hạn cho các tổ chức cho vay theo đúng hợp đồng đã cam kết hay không Tuy nhiên hiện nay khả năng trả nợ của khách hàng vẫn chưa có định nghĩa thống nhất

mà chỉ có các dấu hiệu về khách hàng có nguy cơ nợ xấu, nợ trễ hạn hoặc không có khả năng trả nợ

Căn cứ theo Hiệp ước Basel II có hai dấu hiệu như sau để đánh giá một khách hàng

Theo thông tư 02/2013/TT-NHNN ngày 21 tháng 01 năm 2013 phân loại nợ theo phương pháp định tính được quy định rất rõ như sau:

Nhóm 2 (Nợ cần chú ý) bao gồm: Là những khoản nợ được các tổ chức cho vay trong nước hoặc các tổ chức cho vay nước ngoài đánh giá là có khả năng thu hồi đầy đủ cả

nợ gốc và lãi nhưng có dấu hiệu khách hàng suy giảm khả năng trả nợ

Nhóm 3 (Nợ dưới tiêu chuẩn) bao gồm: Các khoản nợ được các tổ chức cho vay trong nước hoặc các tổ chức cho vay nước ngoài đánh giá là không còn khả năng thu hồi

nợ bao gồm gốc và lãi khi đến hạn Đây là khoản nợ được đánh giá là có khả năng tổn thất

Nhóm 4 (Nợ nghi ngờ) bao gồm: Các khoản nợ được các tổ chức cho vay trong nước hoặc các tổ chức cho vay nước ngoài đánh giá là có khả năng tổn thất cao

Nhóm 5 (Nợ có khả năng mất vốn) bao gồm: Là những khoản nợ được các tổ chức cho vay trong nước hoặc các tổ chức cho vay nước ngoài nhận định là không còn khả năng thu hồi, mất vốn

Như vậy một khách hàng nếu mới chỉ nợ nhóm hai thì vẫn được hiểu là có khả năng trả nợ, tuy nhiên có dấu hiện suy giảm khả năng trả nợ Vì vậy để thống nhất cách hiểu trong toàn bộ luận văn, học viên sẽ đánh giá khả năng trả nợ của khách hàng như sau:

Đối với khách hàng thuộc nhóm nợ 3,4,5 sẽ được hiểu là không có khả năng trả nợ, những khách hàng thuộc nhóm 2 được hiểu là có khả năng trả nợ

3.1.2 Tổng hợp các nhân tố ảnh hưởng đến khả năng trả nợ của KHCN

Với ngành tài chính tiêu dùng nói chung và FE CREDIT nói riêng có thể tóm tắt các yếu tố tác động đến khả năng trả nợ của KHCN thành các nhóm chính sau:

 Các nhân tố từ bản thân khách hàng:

- Đạo đức của người vay:

Tiêu chí này dựa trên các mối quan hệ xã hội của khách hàng, năng lực của bản thân, trình độ chuyên môn và đặc biệt là thiện chí trả nợ của khách hàng Hiện nay để đánh giá được tổng quan về đạo đức của khách hàng còn dựa vào lịch sử trả nợ vay của khách hàng tại các tổ chức tín dụng và thường được các ngân hàng dựa vào thông tin tín dụng từ trung tâm thông tin tín dụng (CIC) và từ việc trao đổi, thẩm định trực tiếp

với khách hàng

- Thông tin thuộc bản thân khách hàng như: độ tuổi, giới tính, tình trạng hôn

nhân, trình độ học vấn, kinh nghiệm làm việc… Những thông tin này sẽ giúp cho

ngân hàng và các tổ chức cho vay đánh giá được tầm nhận thức và ý thức trả nợ của khách hàng, đồng thời đo lường được mức độ ổn định trong công việc cũng như thu nhập của khách hàng có bảo đảm cho khoản nợ vay được lâu dài hay không Rõ ràng một khách hàng có trình độ cao sẽ tiếp nhận và xử lý thông tin khoản vay một cách khoa học và có tính toán để khoản vay đó phù hợp với điều kiện của bản thân hơn Với những khách hàng làm việc tại các tập đoàn, tổ chức lớn hay công chức nhà nước tính ổn định sẽ cao hơn rất nhiều so với khách hàng làm việc tại các công ty nhỏ lẻ

- Các nhân tố về điều kiện sống của khách hàng: Thu thập thông tin về điều

kiện sống của khách hàng nhằm để đánh giá được những tác động và sự chi phối đến khả năng tài chính của khách hàng Một số yếu tố như có bao nhiêu người phụ thuộc, gia đình có bao nhiêu người tạo ra thu nhập, số lượng bất động sản khách hàng đang

sở hữu hay đặc điểm tiêu dùng tiết kiệm của khách hàng… Rõ ràng người phụ thuộc ảnh hưởng đến khả năng trả nợ của khách hàng khi phát sinh các chi phí như ốm đau, bệnh tật hay chi phí học hành sách vở…còn các yếu tố khác giúp các tổ chức tín dụng

có cái nhìn tổng quan hơn về việc tăng hay giảm gắng nặng trả nợ cho khách hàng

vay, qua đó cấp tín dụng đúng và phù hợp với điều kiện từng khách hàng

- Thu nhập khách hàng vay:

Người có thu nhập cao sẽ có xu hướng trả lại và gốc hàng tháng ổn định hơn người

có thu nhập thấp, bên cạnh đó thu nhập cao sau khi trừ đi chi phí vẫn còn một khoản

để tiết kiệm và đầu tư qua đó gia tăng tính ổn định nguồn tiền Vì vậy có thể nói thu nhập là yếu tố quan trọng để các tổ chức tín dụng xác định việc đồng ý cấp tín dụng

và cấp với số tiền/hạn mức là bao nhiêu vì đây là yếu tố chủ chốt cho thấy khả năng trả nợ của khách hàng

 Nhân tố thuộc về tổ chức tín dụng:

Nhắc đến các yếu tố xuất phát từ các tổ chức cho vay làm ảnh hưởng đến khả năng trả nợ của khách hàng không thể không nhắc tới các yếu tố xuất phát từ chính quy trình thẩm định, cho vay của chính các tổ chức tín dụng Có thể nhắc đến một số yếu

tố cơ bản như sau:

- Quy trình, chính sách tín dụng: Quy trình tập trung cho cá nhân/cho một bộ phận sẽ mang lại nhiều bất cập trong rủi ro, vì vậy trên hết một quy trình được chuyên môn hóa từng bộ phận từ thu thập, phân tích…sẽ giảm thiểu rủi ro hơn cho tổ chức cấp tín dụng Khi quy trình được chuyên môn hóa nhược điểm là tốc độ xử lý hồ sơ

sẽ phải qua nhiều bước và nhiều phòng ban hơn tuy nhiêm ưu điểm là sẽ có một cái nhìn, đánh giá khách hàng khách quan hơn, qua đó đo lường được tốt hơn năng lực tài chính của khách hàng

- Công tác thẩm định, xét duyệt hồ sơ: Đây là một bước vô cùng quan trọng trong công tác cấp phát tín dụng, mỗi tổ chức đều có quy trình thẩm định riêng tuy nhiên xét trên góc độ đề cập trong bài nghiên cứu này, khách hàng chủ yếu vay các khoản vay không tài sản bảo đảm thấp từ 10 triệu đồng đến 70 triệu đồng vì vậy công tác thẩm định cần xét nhiều khía cạnh, đánh giá đúng khách hàng trong 5-10 phút điện thoại và 15-30 phút trao đổi trực tiếp để tránh phát sinh rủi ro cho tổ chức cho vay

- Trình độ nhân viên tổ chức tín dụng: Ở bất kỳ tổ chức nào trình độ nhân viên luôn là yếu tố then chốt ảnh hưởng trực tiếp tới hiệu quả trong công việc Với vay tiêu dùng không tài sản bảo đảm khách hàng làm việc ở mọi nghành nghề và chủ yếu

là những người có thu nhập trung bình với mức thu nhập cũng như tính ổn định trong công việc không cao vì vậy đòi hỏi cán bộ tín dụng/thẩm định phải có am hiểu về các nghành nghề và mức thu nhập phù hợp với công việc của họ đang làm chứ không chỉ tập trung vào mức thu nhập theo hồ sơ mà khách hàng cung cấp

 Yếu tố liên quan đến khoản vay

- Số tiền vay

Là số tiền khách hàng được đồng ý cấp tín dụng và giải ngân, đi kèm với số tiền vay tương ứng chính là số tiền lãi và vốn gốc mà khách hàng phải trả hàng tháng, Khách hàng cần cân đối nguồn trả nợ và thời gian vay vốn hợp lý qua đó tránh được gánh nặng về tài chính, giúp cân đối trong thu chi, tăng khả năng trả nợ Rõ ràng với số tiền vay quá cao so với khả năng vốn có của khách hàng sẽ mang lại nhiều rủi ro cho chính các tổ chức tín dụng cũng như người đi vay

- Thời gian vay

Thời gian vay càng dài mức độ rủi ro càng cao vì khó đo lường được năng lực tài chính của khách hàng trong một quãng thời gian dài, Bên cạnh đó, ở góc độ vay tiêu dùng tín chấp nghiên cứu trong bài luận văn, FE CREDIT chỉ cho vay với thời gian vay 6-36 tháng và không thực hiện công tác kiểm tra sau cho vay với các khoản vay tiêu dùng tín chấp này vì vậy thời gian càng dài rõ ràng mức độ rủi ro càng cao

- Lãi suất:

Với các sản phẩm vô cùng phong phú thì thời gian và khung lãi suất dành cho khách hàng tại các tổ chức tín dụng là khá linh hoạt Ở góc độ đề cập trong bài luận văn này, liên quan tới FE CREDIT, Thời gian cho vay theo quy định hiện nay là 06-36 tháng

và khung lãi suất cho vay hiện nay dao động trong khoảng từ 27,99-68%/năm Tuy nhiên hiện nay các công ty tài chính chỉ cho phép KH trả góp đều hàng tháng, không

áp dụng gói dư nợ giảm dần

Với khung lãi suất như trên rõ ràng đây là yếu tố có tác động lớn tới khả năng trả nợ của khách hàng vì trong thơi gian ngắn với lãi suất cao, nếu khách hàng không biết cân đối và lựa chọn phù hợp giữa điều kiện bản thân và lãi suất, sản phẩm vay thì sẽ rất dễ ảnh hưởng đến khả năng thanh toán nợ vay

- Nhóm sản phẩm

Hiện nay FE Credit sử dụng rất nhiều sản phẩm bao gồm khách hàng làm công ty có lương và hợp đồng lao động, vay theo hóa đơn điện hàng tháng, vay theo cà vẹt xe, vay theo số thuê bao trả sau, vay giấy phép kinh doanh…

Tùy vào từng sản phẩm và mức độ rủi ro để phân loại lãi suất cũng như thời gian vay

Theo dữ liệu thu thập hiện tại thì sản phẩm chủ yếu và được nhiều khách hàng sử dụng nhất vẫn là sản phẩm về lương Điều này là hoàn toàn dễ hiểu vì đây là lực lượng có thu nhập có thể chứng minh và dễ dàng tiếp cận khoản vay cũng như dễ dàng được duyệt hơn các nhóm sản phẩm khác

- Khu vực vay

Theo dữ liệu thu thập được thì hồ sơ vay hiện nay vẫn tập trung nhiều tại khu vực Miền Nam và miền Tây Đây là khu vực mà văn hóa tiêu dùng trả góp có phần thoáng hơn các khu vực khác, đồng thời miền nam là nơi tập trung các nền kinh tế lớn của

cả nước như Hồ Chí Minh, Bình Dương vì vậy mật độ dân số cũng như nguồn khách hàng là rất lớn

3.2 Các mô hình nghiên cứu về khả năng trả nợ của khách hàng cá nhân

Một số mô hình tiêu biểu thường được sử dụng

Phương pháp đánh giá khả năng trả nợ của khách hàng thường dựa trên các tiêu chuẩn

do từng ngân hàng lựa chọn dựa trên đối tượng khách hàng, khả năng tài chính,… Kết quả đánh giá khả năng trả nợ của khách hàng thường chỉ giới hạn trong một khoảng thời gian ngắn hạn và nhìn chung sẽ thay đổi trong suốt thời gian vay

Trong các mô hình đánh giá khả năng trả nợ của khách hàng thường được sử dụng, chưa thể đánh giá mô hình nào là toàn diện nhất vì mỗi mô hình đều có ưu nhược điểm khác nhau Các tổ chức tín dụng có thể kết hợp nhiều mô hình để xây dựng riêng

mô hình phù hợp nhất với tổ chức của mình

Nguồn: The Oesterreichische Nationalbank (OeNB) in cooperation with the

Financial Market Authority (FMA)

Hình 3.1: Hệ thống các mô hình đánh giá khả năng trả nợ của khách hàng cá

nhân

 Mô hình phỏng đoán (Heuristic Model)

Mô hình phỏng đoán là mô hình thu thập các dữ liệu về những sự kiện trong quá khứ

của việc cấp phát tín dụng nhằm đưa ra các phân tích, đánh giá và dự báo về mức độ

tín nhiệm của khách hàng, vì vậy hiệu quả của mô hình này phụ thuộc vào độ tin cậy

và chính xác của việc đánh giá, phân tích, tổng hợp dữ liệu quá khứ của các chuyên

gia Hiện tại có nhiều loại mô hình phỏng đoán được sử dụng và được chia thành:

Các mô hình đánh giá khả năng trả

-Mô hình định tính

- Mô hình chuyên gia

- Mô hình Fuzzy logic