Thực hành đánh giá khái quát tình hình tài chính của các doanh nghiệp ngành dầu khí qua bảng cân đối kế toán

thực hành đánh giá, phân tích tình hình tài chính trên 4 công ty ngành dầu khí PVS, PVD, PGD, PVC thông qua bảng cân đối kế toán

Thực hành đánh giá khái qt tình hình tài doanh nghiệp ngành dầu khí qua bảng cân đối kế tốn NHĨM MỤC LỤC Đánh giá khái qt tình hình tài chính…………………trang 03 cơng ty PVS qua bảng CĐKT II Đánh giá khái quát tình hình tài ……………… trang 07 cơng ty PVC qua bảng CĐKT III Đánh giá khái qt tình hình tài …………………trang 11 công ty PGD qua bảng CĐKT IV Đánh giá khái qt tình hình tài …………………trang 15 I công ty PVD qua bảng CĐKT I Đánh giá khái qt tình hình tài cơng ty PVS qua bảng CĐKT Bảng CĐKT tóm tắt năm 2010 – 2011 2011 2010 TÀI SẢN I Tài sản ngắn hạn Tiền khoản tương đương tiền Đầu tư TC ngắn hạn II Tài sản dài hạn TỎNG CỘNG TÀI SẢN 14,148,471 6,082,192 80,000 9,398,025 23,546,496 6,908,207 2,876,042 5,600 10,604,993 17,513,200 NỢ PHẢI TRẢ I Nợ ngắn hạn Vay nợ ngắn hạn II Nợ dài hạn 16,684,179 12,178,762 2,563,101 4,505,417 13,778,302 8,207,660 1,495,975 5,570,642 NGUỒN VỐN TỔNG CỘNG NGUỒN VỐN 5,913,548 23,546,496 3,525,378 17,513,200 Các tiêu mối liên hệ a Năm 2010 ề  Ngân quỹ có =  TS kinh doanh =  TS dài hạn = ∑ ∑  Ngân quỹ nợ =  Nợ kinh doanh = ả đầ ổ ả đầ ề ∑ ả ắ = = = ợ ắ ∑ ố ợ ô ả ã ∑ ố í =16.45% = 22.99% = 60.56% = = = 8.54% = 38.33%  Nguồn vốn dài hạn = ợ ∑ ố = = 53.13% BẢNG VỀ NHU CẦU VLĐ CỦA PVS NĂM 2010 NQC: 16.45% NQN: 8.54% Nợ KD: 38.33% TSKD: 22.99% TSDH: 60.56% Ngồn vốn DH: 53.13%  Nhu cầu VLĐ = TS kinh doanh – nợ kinh doanh = 22.99% - 38.33% = 15.34% tương đương với – 2,686,325 triệu đồng  VLĐ TX = Nguồn vốn dài hạn – TS dài hạn = 53.13% - 60.56% = -7.43% tương đương với – 1,301,230.76 triệu đồng  Vốn tiền = VLĐ TX – nhu cầu VLĐ = -7.43% - (-15.34%) = 7.91% tương đương với 1,385,294.12 triệu đồng Ta có mối liên hệ VLĐ TX nhu cầu VLĐ sau: VBT >0 VLĐ TX 0 NCVLĐ 0 VBT0 b Năm 2011  Ngân quỹ có = ề ả đầ ổ ề  TS kinh doanh =  TS dài hạn = đầ ∑ ả ∑ ∑ í ắ ả  = 5.94% = = = 53.05% = 40.00% ợ ắ = ∑ ố ợ ô ả ã Nợ kinh doanh = = ∑ ố ợ Nguồn vốn dài hạn = ∑ ố  Ngân quỹ nợ =  = = 19.96% = 37.07% = = 42.97% BẢNG VỀ NHU CẦU VLĐ CỦA PVC NĂM 2011 NQC: 5.95% NQN:19.97% TSKD&NKD: 9.108.701 trđ (53.05%) Nợ KD&NKD: 4.139.319 trđ (37.07%) TSDH: 4.719.003 trđ (40%) NVTX: 5.5751.698 trđ (42.97%)  Nhu cầu VLĐ = TS kinh doanh – nợ kinh doanh = 53.05% - 37.07% = 15.98% tương đương với 2,695,868 triệu đồng  VLĐ TX = Nguồn vốn dài hạn – TS dài hạn = 42.97% - 40.00% = 2.97% tương đương với 201,046 triệu đồng  Vốn tiền = VLĐ TX – nhu cầu VLĐ = 2.97% - 15.98 = -13.01% tương đương với -2,194,821 triệu đồng Ta có mối liên hệ VLĐ TX với nhu cầu VLĐ NCVLĐ>0 VBT0 Nhận xét a, Vốn lưu động thường xuyên VLDTX năm 2010 = 1,179,098 triệu đồng VLĐ TX năm 2011 = 201,046 triệu đồng - VLĐ TX công ty PVX giảm mạnh từ 1,179,098 triệu đồng tương ứng 9.43% năm 2010 xuống 201,046 triệu đồng tương ứng 2.97% năm 2011 Trong năm 2011, Cơng ty có điều chỉnh tăng tài sản ngắn hạn giảm tài sản dài hạn Đây điều chỉnh hợp lý cho công ty, đem lại cho doanh nghiệp nguồn vốn tài trợ ổn định, dấu hiệu toàn b, NCVLĐ NCVLĐ năm 2010 = 1,890,559 triệu đồng NCVLĐ năm 2011 = 2,695,868 triệu đồng - NCVLĐ năm tăng mạnh từ 1,890,559 triệu đồng năm 2010 lên 2,695,868 triệu đồng năm 2011 Tuy nhiên tỉ trọng so với tổng tài sản khơng cao tu 15.12% năm 2010 lên 15.98% năm 2011 VCVLĐ tăng năm phần lớn cơng ty có q trình tng trưởng quy mo Ngồi cơng ty chưa có sách thay đổi nhu cầu sử dụng vốn lưu động 10 III Đánh giá tình hình tài cơng ty PGD qua bảng CĐKT Bảng tóm tắt CĐKT năm 2010 - 2011 Năm 2010 Trđ Năm 2011 Trđ % % Ngân quỹ có 773,144 44.73 431,795 44.71 Tài sản KD 656,037 37.96 466,933 47.22 Tài sản dài hạn 299,180 17.31 78,846 8.07 0 0 Nợ KD 850,139 49.18 259,583 26.55 Nguồn vốn dài hạn 718,071 50.81 878,300 73.46 Ngân quỹ nợ Năm 2010: VLĐTX = 718,071 – 299,180 = 418,891 trđ Nhu cầu VLĐ = 656,037 – 850,139 = -194,102 trđ Vốn tiền = VLĐTX – NCVLĐ = 418,891 – (-194,102) = 621,993 trđ Năm 2011: VLĐTX= 878,300 – 78,846 = 799,454 trđ Nhu cầu VLĐ = 466,933 – 259,583 = 207,35 trđ Vốn tiền = 799,454 – 207,35 = 592,104 trđ BẢNG VỀ NHU CẦU VLĐ CỦA PGD: Năm 2010: 11 NQC = 45% NKD = 49% TSKD = 38% NVTX = 51% TSDH = 17% Năm 2011 NKD = 27% NQC = 45% NVTX = 73% TSKD = 47% NVTX TSDH = 8% 12 Mối quan hệ tiêu trên: Năm 2010: VLĐTX = 418,891 trđ VBT = 621,993 trđ NCVLĐ = 194,102 Năm 2011 VBT = 592,104 trđ VLĐTX = 799,454 trđ NCVLĐ = 207,35 trđ Nhận xét 13  Phân tích biến động VLĐTX Qua năm 2010-2011 ta thấy VLĐTX tăng từ 418,891 (trđ) lên 799,454( trđ) ta thấy VLĐTX > chứng tỏ doanh nghiệp có phần nguồn vốn dài hạn đầu tư cho tài sản ngắn hạn, tính khoản tăng, doanh nghiệp ngày có nguồn vốn tài trợ ổn định, cấu vốn ổn định  Phân tích biến động NCVLĐ: NCVLĐ từ năm 2010 đến năm 2011 tăng từ ( -194,102trđ) lên 207,35 trđ Năm 2010 NCVLĐ phần vốn chiếm dụng từ bên thứ doanh nghiệp nhiều toàn nhu cầu vốn phát sinh Đến năm 2011 NCVLĐ >0 tài sản kinh doanh kinh doanh lớn nợ kinh doanh kinh doanh thể doanh nghiệp cần có phần tài sản ngắn hạn cần nguồn tài trợ , hay có phần tài sản ngắn hạn chưa tài trợ bên thứ ba 14 IV Đánh giá tình hình tài cơng ty PVD qua bảng CĐKT 1.Bảng tóm tắt CĐKT giai đoạn 2010 – 2011 2010 Chỉ tiêu Đ TÀI SẢN NGẮN HẠN TÀI SẢN DÀI HẠN NGUỒN VỐN NGẮN HẠN NGUỒN VỐN DÀI HẠN NGÂN QUỸ CÓ TÁI SẢN KINH DOANH NGÂN QUỸ NỢ NỢ KINH DOANH VỐN HOẠT ĐỘNG THUẦN NHU CẦU VỐN LƯU ĐỘNG VỐN BẰNG TIỀN 2011 % Đ % 4,770,903,648,909 31.68% 3,914,919,645,004 21.12% 10,287,745,176,566 68.32% 14,620,498,152,392 78.88% 4,059,858,645,505 26.96% 5,086,641,861,240 27.44% 10,998,790,179,970 914,876,386,894 73.04% 6.08% 13,448,775,936,156 668,192,690,536 72.56% 3.60% 3,856,027,262,015 1,349,351,065,750 2,710,507,579,755 25.61% 8.96% 18.00% 3,246,726,954,468 2,049,614,955,880 3,037,026,905,360 17.52% 11.31% 16.13% 711,045,003,404 4.72% -1,171,722,216,236 -6.32% 1,145,519,682,260 -434,474,678,856 7.61% -2.89% 209,700,049,108 -1,381,422,265,344 1.39% -7.71% Các tiêu mối liên hệ 15 a Vốn hoạt động 31.68% (4770904 tr) 26.96% (4059859 tr) 21.12% (3914920 tr) 27.44% (5086642 tr) 78.88% 68.32% (10287745 tr) 72.93% (10998790 tr) VHĐT(2010)=711045 72.56% (14620498 tr) (13448776 tr) VHĐT(2011)=-1171722 b Nhu cầu vốn lưu động 6.08%(914876tr) 3.60%(668192tr) 8.96%(1349351tr) 25.60% (3856027tr) 18% (2710508tr) 11.06%(2049615tr) 17.52% (3246726tr) 68.32% 72,94% 78.88% (10287745tr) (10998790 tr) (14620498tr) 16% (3037027tr) NCVLĐ(2010)=1145519 >0 72.54% (13448776 tr) NCVLĐ(2011)=209699 >0 c Vốn tiền 16 VBT(2010)=-434475 (-2.88%) VBT(2011)=-1381423(-8%) d Vẽ mơ hình bảng cân đối kế tốn -434475 209699 711045 1145519 -1171722 Năm2010 1381423 Năm 2011 3.Nhận xét Vốn tiền = Ngân quỹ có – Ngân quỹ nợ = Vốn lưu động thương xuyên – Nhu cầu VLD Năm 2010 Vốn tiền =-2.89% Vốn tiền 0 Chứng tỏ doanh nghiệp có phần nguồn vốn dài hạn tài trợ cho tài sản ngắn hạn Điều đem lại cho doanh nghiệp nguồn vốn tài trợ ổn định với dấu hiểu ạn toàn quyền độc lập định Nhu cầu vốn lưu động =7.61% >0 Như tài sản kinh doanh doanh nghiệp lớn nợ kinh doanh Tức doanh nghiệp phần tài sản ngắn hạn cần nguồn tài trợ bên thứ ba Năm 2011: Tương tự năm 2010, năm 2011 doanh nghiệp có vốn tiền =-7.71% chứng tỏ doanh nghiệp khơng tiền két 17 Vốn lưu động thường xuyên =-6.32% tương đương với 1,171,722,216,236 đ tức phần tài sản dài hạn tài trợ nguồn vốn vay ngắn hạn doanh nghiệp có cấu mạo hiểm Tài trợ dài hạn vay ngắn hạn Nhu cầu vốn lưu động =1.39% >0 Giống với năm 2010 tài sản kinh doanh doanh nghiệp lớn nợ kinh doanh Tức doanh nghiệp phần tài sản ngắn hạn cần nguồn tài trợ bên thứ ba Tuy nhiên vốn tiền năm 2011 âm 7.71% nhiều so với năm 2010 chứng tỏ tiền két công ty ngày thiếu thốn Công ty ngày bị động vốn tiền Vốn lưu động thường xuyên năm 2011 âm 6.23% vốn lưu động năm 2010 lại dương 4.27% Doanh nghiệp từ cấu an toàn dần chuyển sang mạo hiểm tài trợ tài sản dài hạn nợ ngắn hạn Nhu cầu vốn lưu động năm 2011 1.39% giảm so với 2010 gần 5.5 lần Như phần tài sản ngắn hạn cần nguồn tài trợ từ bên thứ hay từ khoản chiếm dụng doanh nghiệp giảm xuống Tóm lại tình hình doanh nghiệp năm 2011 xấu so với năm 2010 Doanh nghiệp gặp phải nhiều khó khăn nguồn tài trợ 18 ... LỤC Đánh giá khái qt tình hình tài chính? ??………………trang 03 công ty PVS qua bảng CĐKT II Đánh giá khái qt tình hình tài ……………… trang 07 cơng ty PVC qua bảng CĐKT III Đánh giá khái quát tình hình tài. .. …………………trang 11 cơng ty PGD qua bảng CĐKT IV Đánh giá khái quát tình hình tài …………………trang 15 I cơng ty PVD qua bảng CĐKT I Đánh giá khái qt tình hình tài cơng ty PVS qua bảng CĐKT Bảng CĐKT tóm tắt năm... doanh thể doanh nghiệp cần có phần tài sản ngắn hạn cần nguồn tài trợ , hay có phần tài sản ngắn hạn chưa tài trợ bên thứ ba 14 IV Đánh giá tình hình tài cơng ty PVD qua bảng CĐKT 1 .Bảng tóm tắt