Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP cho các ngân hàng thương mại – Kinh nghiệm thế giới và khả năng ứng dụng tại Việt Nam (LV thạc sĩ)

Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP cho các ngân hàng thương mại – Kinh nghiệm thế giới và khả năng ứng dụng tại Việt Nam (LV thạc sĩ)Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP cho các ngân hàng thương mại – Kinh nghiệm thế giới và khả năng ứng dụng tại Việt Nam (LV thạc sĩ)Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP cho các ngân hàng thương mại – Kinh nghiệm thế giới và khả năng ứng dụng tại Việt Nam (LV thạc sĩ)Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP cho các ngân hàng thương mại – Kinh nghiệm thế giới và khả năng ứng dụng tại Việt Nam (LV thạc sĩ)Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP cho các ngân hàng thương mại – Kinh nghiệm thế giới và khả năng ứng dụng tại Việt Nam (LV thạc sĩ)Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP cho các ngân hàng thương mại – Kinh nghiệm thế giới và khả năng ứng dụng tại Việt Nam (LV thạc sĩ)Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP cho các ngân hàng thương mại – Kinh nghiệm thế giới và khả năng ứng dụng tại Việt Nam (LV thạc sĩ)Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP cho các ngân hàng thương mại – Kinh nghiệm thế giới và khả năng ứng dụng tại Việt Nam (LV thạc sĩ)Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP cho các ngân hàng thương mại – Kinh nghiệm thế giới và khả năng ứng dụng tại Việt Nam (LV thạc sĩ)

-*** -

LUẬN VĂN THẠC SĨ

QUY TRÌNH ĐÁNH GIÁ AN TOÀN VỐN NỘI BỘ ICAAP CHO CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI – KINH NGHIỆM THẾ GIỚI VÀ KHẢ

NĂNG ỨNG DỤNG TẠI VIỆT NAM

Chuyên ngành: Tài chính - Ngân hàng

DƯƠNG LÊ HỒNG GIANG

Hà Nội, năm 2017

BỘ GIÁO DỤC VÀ ĐÀO TẠO TRƯỜNG ĐẠI HỌC NGOẠI THƯƠNG

-*** -

LUẬN VĂN THẠC SĨ

QUY TRÌNH ĐÁNH GIÁ AN TOÀN VỐN NỘI BỘ ICAAP CHO CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI – KINH NGHIỆM THẾ GIỚI VÀ KHẢ NĂNG

ỨNG DỤNG TẠI VIỆT NAM

Ngành: Tài chính - Ngân hàng - Bảo hiểm Chuyên ngành: Tài chính - Ngân hàng

Mã số: 60340201

Họ tên học viên: Dương Lê Hồng Giang

Người hướng dẫn: TS Nguyễn Thị Lan

Hà Nội, năm 2017

LỜI CAM ĐOAN Tôi xin cam đoan Luận văn “Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP cho các ngân hàng thương mại – Kinh nghiệm thế giới và khả năng ứng dụng tại Việt Nam” là công trình nghiên cứu của riêng tôi Những thông tin

và nội dung nêu trong đề tài đều dựa trên nghiên cứu thực tế, sự dụng trung thực, được trích dẫn và có tính kế thừa, phát triển từ các tài liệu, tạp chí, các công trình nghiên cứu đã được công bố và trên website…Các giải pháp nêu trong luận văn được đúc rút dựa trên cơ sở lý luận và qua quá trình nghiên cứu thực tiễn

LỜI CẢM ƠN

Trước hết, tôi xin gửi lời cảm ơn tới Ban Giám hiệu trường Đại học ngoại thương, Quý Thầy, Cô khoa Sau đại học đã tạo điều kiện cho tôi hoàn thành khóa học cũng như luận văn tốt nghiệp

Tôi xin chân thành gửi lời cảm ơn sâu sắc đến TS.Nguyễn Thị Lan, người đã dành nhiều thời gian và tâm huyết hướng dẫn, giúp đỡ, góp ý tận tình cho tôi trong quá trình thực hiện luận văn này

Đồng thời tôi cũng xin gửi lời cảm ơn đến bạn bè, đồng nghiệp và gia đình đã giúp đỡ tôi và cung cấp cho tôi những thông tin bổ ích cho việc nghiên cứu

Tuy đã có nhiều nỗ lực, cố gắng nhưng do thời gian và khả năng nghiên cứu còn nhiều hạn chế nên luận văn có thể còn thiếu sót, rất mong nhận được sự góp ý nhiệt tình của Quý Thầy Cô và các bạn

MỤC LỤC

LỜI CAM ĐOAN i

LỜI CẢM ƠN ii

MỤC LỤC iii

DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT vii

DANH MỤC ẢN IỂU H NH VẼ viii

TÓM TẮT KẾT QUẢ NGHIÊN CỨU 1

LỜI NÓI ĐẦU 2

1 Tính cấp thiết của đề tài 2

2 Tình hình nghiên cứu 3

3 Mục tiêu nghiên cứu 5

4 Đối tượng và phạm vi nghiên cứu 5

5 Phương pháp nghiên cứu 6

6 Đóng góp mới của đề tài 6

7 Kết cấu đề tài 7

CHƯƠN 1: TỔNG QUAN VỀ QUY TR NH ĐÁNH IÁ AN TOÀN VỐN NỘI BỘ ICAAP CHO CÁC N ÂN HÀN THƯƠN MẠI 8

1.1 Tổng quan về ngân hàng thương mại và sự cần thiết phải thiết lập quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ cho các ngân hàng thương mại 8

1.1.1 Tổng quan về ngân hàng thương mại 8

1.1.1.1 Khái niệm ngân hàng thương mại 8

1.1.1.2 Vai trò của ngân hàng thương mại 8

1.1.1.3 Nghiệp vụ cơ bản của Ngân hàng thương mại 11

1.1.2 Sự cần thiết phải đánh giá an toàn vốn nội bộ cho các ngân hàng thương mại 12

1.1.2.1 An toàn vốn trong ngân hàng thương mại 12

1.1.2.2 Sự cần thiết phải đánh giá an toàn vốn nội bộ trong ngân hàng thương mại 13

1.2 Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP cho các ngân hàng thương mại 14

1.2.1 Hiệp ước vốn Basel - Cơ sở của việc hình thành quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP cho các ngân hàng thương mại 14

1.2.1.1 Giới thiệu về Ủy ban Basel 14

1.2.1.2 Quá trình hình thành và phát triển của Hiệp ước vốn Basel 15

1.2.1.3 Nội dung cơ bản của Hiệp ước vốn Basel II và Basel III - Cơ sở của việc hình thành quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP cho ngân hàng

thương mại 17

1.2.2 Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP cho các ngân hàng thương mại 21

1.2.2.1 Khái quát về Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP 21

1.2.2.2 Các bước thực hiện quy trình ICAAP 24

1.2.2.3 Những nội dung cơ bản của quy trình ICAAP 24

1.2.2.4 Một số phương pháp ước lượng vốn cho các rủi ro theo quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP 30

1.2.2.5 Những điều kiện cần thiết để áp dụng dụng hiệu quả quy trình ICAAP 33

1.3 Các nhân tố ảnh hưởng đến việc xây dựng và thực hiện quy trình ICAAP 38

1.3.1 Các nhân tố khách quan 38

1.3.2 Các nhân tố chủ quan 38

1.3.2.1 Quy trình quản lý rủi ro 38

1.3.2.2 Nền tảng công nghệ thông tin và kỹ thuật 39

1.3.2.3 Hệ thống dữ liệu và báo cáo 39

1.3.2.4 Chất lượng nguồn nhân lực 39

1.3.2.5 Sự phù hợp của các bài kiểm tra căng thẳng 40

1.3.2.6 Chính sách, định hướng kinh doanh của các ngân hàng từng thời kỳ

40

1.3.2.7 Kiểm tra giám sát của ban lãnh đạo và ban kiểm soát ngân hàng 40

Kết Luận Chương 1 41

CHƯƠN 2: KINH NGHIỆM THẾ GIỚI TRONG VIỆC THỰC HIỆN QUY TR NH ĐÁNH IÁ AN TOÀN VỐN NỘI BỘ ICAAP CHO CÁC NGÂN HÀN THƯƠN MẠI VÀ BÀI HỌC CHO VIỆT NAM 42

2.1 Tổng quan tình hình thực hiện quy trình ICAAP trên thế giới 42

2.2 Kinh nghiệm của một số quốc giá thế giới về thực hiện Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP 43

2.2.1 Kinh nghiệm của nước Úc 43

2.2.1.1 Khung pháp lý liên quan đến thực hiện Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP 43

2.2.1.2 Thực tế triển khai và thực hiện quy trình ICAAP tại các ngân hàng

thương mại Úc 44

2.2.2 Kinh nghiệm của nước Áo 47

2.2.2.1 Khung pháp lý liên quan đến thực hiện Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP 47

2.2.2.2 Thực tế triển khai và thực hiện quy trình ICAAP tại các ngân hàng thương mại Áo 48

2.2.3 Kinh nghiệm của Vương quốc Anh 54

2.2.3.1 Khung pháp lý của việc thực hiện Quy trình ICAAP 54

2.2.3.2 Thực tế triển khai và thực hiện quy trình ICAAP tại các ngân hàng thương mại Anh 54

2.3 Bài học kinh nghiệm từ thực tế triển khai ICAAP tại các ngân hàng trên thế giới 63

2.3.1 Bài học thành công 63

2.3.2 Bài học chưa thành công 65

Kết luận chương 2 66

CHƯƠN 3: ĐÁNH IÁ KHẢ NĂN ỨNG DỤN QUY TR NH ĐÁNH IÁ AN TOÀN VỐN NỘI BỘ ICAAP TẠI CÁC N ÂN HÀN THƯƠN MẠI VIỆT NAM 67

3.1 Khung pháp lý liên quan đến Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP

67

3.1.1 Quy định về an toàn vốn 67

3.1.2 Quy định về hệ thống kiểm soát nội bộ 68

3.2 Sự cần thiết phải thực hiện quy trình ICAAP tại các ngân hàng thương mại Việt Nam và thực tế áp dụng 69

3.2.1 Sự cần thiết phải thực hiện quy trình ICAAP tại các ngân hàng thương mại Việt Nam 69

3.2.2 Thực tế triển khai Basel và áp dụng quy trình ICAAP tại hệ thống ngân hàng ngân hàng thương mại Việt Nam 70

3.2.2.1 Tình hình chung 70

3.2.2.1 Tình hình cụ thể triển khai Basel II và thực hiện quy trình ICAAP tại các ngân hàng đang triển khai thí điểm 72

3.3 Đánh giá khả năng ứng dụng Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ tại các ngân hàng thương mại Việt Nam 81

3.3.1 Những thành tựu bước đầu 82

3.3.2 Những hạn chế và tồn tại cần khắc phục 84

3.3.3 Nguyên nhân của những hạn chế 86

3.3.3.1 Khuôn khổ pháp lý chưa hoàn thiện và đầy đủ 86

3.3.3.2 Cơ sở hạ tầng chưa đáp ứng được yêu cầu 86

3.3.3.3 Thách thức trong việc thực hiện giám sát trên cơ sở rủi ro 86

3.3.3.4 Nguồn nhân lực và vật lực còn hạn chế, thiếu hụt 87

3.3.4 Đánh giá khả năng ứng dụng Quy trình ICAAP tại Việt Nam 87

3.4 Đề xuất một số giải pháp nhằm nâng cao khả năng ứng dụng quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ tại các ngân hàng thương mại Việt Nam 89

3.4.1 Đề xuất đối với Ngân hàng nhà nước 89

3.4.1.1 Hoàn thiện cơ sở pháp lý 89

3.4.1.2 Hoàn thiện công tác đánh giá, thanh kiểm tra và giám sát 89

3.4.1.3 Thành lập các tổ chức xếp hạng tín nhiệm độc lập 90

3.4.1.4 Nâng cao vai trò định hướng và hỗ trợ thực hiện quy trình 91

3.4.2 Đề xuất đối với các ngân hàng thương mại 92

3.4.2.1 Hoàn thiện cơ sở hạ tầng 92

3.4.2.2 Hoàn thiện khung kiểm tra, đánh giá và giám sát nội bộ 93

3.4.2.3 Phát triển nguồn nhân lực 93

3.4.2.4 Công tác quản lý vốn cần gắn liền với công tác quản lý rủi ro một cách đồng bộ, hiện đại và hiệu quả 94

3.4.2.5 Nâng cao tính tuân thủ và hiệu quả của công tác báo cáo 95

Kết luận chương 3 95

KẾT LUẬN 96

DANH MỤC TÀI LIỆU THAM KHẢO 97

DANH MỤC CÁC TỪ VIẾT TẮT

1 BCBS Ủy ban Basel về Giám sát ngân hàng

3 ICAAP Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ

8 SREP Quy trình rà soát và đánh giá của các cơ quan giám sát

9 SRP Quy trình kiểm tra giám sát

DANH MỤC ẢN IỂU, HÌNH VẼ

BẢNG

ảng 1.1 Bảng cân đối kế toán của Ngân hàng thương mại 11

ảng 1.2 Mối quan hệ về vốn giữa Trụ cột I, ICAAP và SREP 23

Bảng 1.3 Minh họa phương pháp xác định và đánh giá rủi ro 32

ảng 2.1 Tình hình thực hiện Basel II trên thế giới 42

HÌNH Hình 1.1 Luồng luân chuyển vốn trong nền kinh tế 9

Hình 1.2 Quá trình hình thành và phát triển của hiệp ước vốn

Hình 1.3 Mối quan hệ giữa ICAAP và SREP trong trụ cột II của

Hình 1.4 Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP 24

Hình 1.5 Yêu cầu về lượng vốn theo các trụ cột của Basel 37

Hình 2.1 Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP tại Úc 45

Hình 2.2 Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ theo quy định

Hình 3.1 Lộ trình triển khai Basel II của ngân hàng nhà nước 67

Hình 3 2 Đánh giá khả năng ứng dụng quy trình ICAAP tại Việt

TÓM TẮT KẾT QUẢ N HIÊN CỨU

Trong quá trình nghiên cứu đề tài “Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ

ICAAP cho các ngân hàng thương mại – Kinh nghiệm thế giới và khả năng ứng dụng tại Việt Nam”, tác giả đã lần lượt thực hiện các bước tổng hợp lý luận, phân

tích đánh giá tình hình thực tế, rút ra bài học kinh nghiệm và trên cơ sở đó đề xuất các biện pháp để phát nâng cao khả năng ứng dụng Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP (gọi tắt là Quy trình ICAAP) cho các ngân hàng thương mại tại Việt Nam Cụ thể, luận văn đã thực hiện được những nội dung sau:

Thứ nhất, luận văn đã trình bày tổng quan cơ sở lý luận về Quy trình ICAAP

cho các ngân hàng thương mại, trong đó đề cập đến Hiệp ước vốn Basel II – cơ sở hình thành quy trình và sau đó trình bày khái niệm, các bước thực hiện, những nội dung cơ bản, những điều kiện cần thiết để áp dụng hiệu quả quy trình và các nhân tố ảnh hưởng đến việc thực hiện quy trình ICAAP Những lý luận cơ bản này là định hướng vững chắc cho phần phân tích các bài học kinh nghiệm trên thế giới và đánh giá khả năng ứng dụng tại Việt Nam

Thứ hai, qua phân tích tình hình thực tế triển khai quy trình ICAAP tại một số

quốc gia trên thế giới như Anh, Úc, Áo tác giả đã đúc rút ra những bài học kinh nghiệm thành công và cả những bài học chưa thành công của việc thực hiện này Các bài học đúc rút ra là cơ sở cho các ngân hàng trong nước học tập và rút kinh nghiệm để có định hướng triển khai đúng đắn và hợp lý

Thứ ba, trên cơ sở lý luận của chương 1, các bài học rút ra ở chương 2 kết hợp

với phân tích tình hình triển khai thực tế quy trình ICAAP tại các ngân hàng đang triển khai thí điểm Basel II tại Việt Nam, tác giả đề xuất một số giải pháp nhằm nâng cao khả năng ứng dụng quy trình ICAAP tại Việt Nam Những giải pháp đó các ngân hàng cần phải thực hiện ngay trong giai đoạn này để có thể triển khai ICAAP và hoàn tất việc thực hiện Basel II theo đúng lộ trình mà nhà nước đặt ra

LỜI NÓI ĐẦU

1 Tính cấp thiết của đề tài

Hoạt động ngân hàng là loại hình kinh doanh trong đó ngân hàng đóng vai trò tiếp nhận và quản lý rủi ro Một trong những công việc quan trọng nhất của các nhà giám sát ngân hàng chính là đảm bảo ngân hàng duy trì được đủ số vốn đệm cho những tổn thất có thể xảy ra đặc biệt trong giai đoạn bất ổn kinh tế tài chính Do đó, những yêu cầu về vốn tối thiểu chính là phần không thể thiếu trong việc đảm bảo rằng các ngân hàng có đủ số vốn đệm để đối phó với rủi ro khi cần thiết nhằm quản

lý rủi ro một cách hiệu quả nhất Trong quá trình đề xuất ra các yêu cầu về vốn tối thiểu, các nhà giám sát ngân hàng cần tiếp tục thúc đẩy song song cả giảm thiểu hậu quả tiêu cực của việc chấp nhận rủi ro và khuyến khích cải thiện về mặt quản lý rủi

ro nhất là đối với những tổ chức lớn có tầm ảnh hưởng toàn cầu

Hiện nay, Điều ước quy định những tiêu chuẩn chung về an toàn vốn và quản trị rủi ro trong ngân hàng được các nhà quản trị ngân hàng trên thế giới đặc biệt quan tâm và áp dụng rộng rãi trong hệ thống ngân hàng hiện nay chính là Hiệp ước vốn Basel Trải qua gần 30 năm kể từ khi phát hành lần đầu, tới nay Hiệp ước vốn Basel đã được phát hành đến phiên bản thứ 3 là Basel III Nhiều ngân hàng trên thế giới đã hoàn thành việc áp dụng Basel II và đang trong quá trình hoàn thiện Basel III Có thể thấy, dù là tổ chức tài chính lớn hay nhỏ thì việc nâng cao năng lực quản trị rủi ro luôn là yêu cầu tất yếu và Việt Nam cũng không nằm ngoài quy luật đó Mặc dù không mang tính chất bắt buộc nhưng việc áp dụng và triển khai theo các tiêu chuẩn về vốn của Basel đã được Ngân hàng Nhà nước Việt Nam hướng đến

từ nhiều năm nay thông qua những quy định cụ thể về các tỷ lệ đảm bảo an toàn hoạt động trong Ngân hàng bám sát với sự vận động của nền kinh tế và thị trường tài chính cũng như những các phiên bản cập nhật của Basel Tuy nhiên việc quy định các tỷ lệ an toàn hoạt động trong đó có tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu mới chỉ mang tính chất tiếp cận bước đầu tới một trụ cột trong Basel II và III Vấn đề đặt ra chính

là các ngân hàng cần phải có một quy trình rà soát, đánh giá được mức độ đầy đủ vốn nội bộ để bù đắp được những rủi ro có thể xảy ra và giúp đảm bảo tuân thủ tỷ lệ

an toàn vốn tối thiểu Đó cũng chính là nội dung chính trong Trụ cột II của Basel

liên quan đến việc áp dụng Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ (Internal Capital Adequacy Assessment Process – ICAAP)

Trong khuôn khổ thực hiện Basel II, nhiều ngân hàng trung ương (NHTW) trên thế giới đã quy định và hướng dẫn các ngân hàng trong nước xây dựng và triển khai thành công Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ - ICAAP và xem đó là hoạt động có ý nghĩa chiến lược để đảm bảo an toàn hoạt động của ngân hàng ngay cả khi gặp tình huống căng thẳng chứ không chỉ đơn thuần là một hoạt động tuân thủ theo Basel Đối với các ngân hàng tại Việt Nam, ICAAP hiện nay vẫn còn là một Quy trình tương đối mới mẻ và việc triển khai nó được hoạch định trong lộ trình triển khai áp dụng Basel II thí điểm tại 10 ngân hàng lớn bắt đầu từ tháng 2/2016

Xuất phát từ thực tiễn đó, tôi lựa chọn đề tài “Quy trình đánh giá an toàn vốn nội

bộ (ICAAP) cho các ngân hàng thương mại - Kinh nghiệm thế giới và khả năng ứng dụng tại Việt Nam” làm đề tài nghiên cứu cho Luận văn Thạc sĩ của mình với

mong muốn thông qua việc tiếp thu các kinh nghiệm thực tiễn, thông lệ tốt và bài học kinh nghiệm trong quá trình xây dựng Quy trình ICAAP trên thế giới thì các ngân hàng tại Việt Nam có thể tự xây dựng và áp dụng các kỹ thuật quản lý rủi ro tốt hơn để theo dõi và quản lý rủi ro của ngân hàng mình, góp phần vững mạnh hệ thống ngân hàng của quốc gia

2 Tình hình nghiên cứu

2.1 Nước ngoài

Ở nước ngoài đã có một số công trình nghiên cứu về Quy trình đánh giá an

toàn vốn nội bộ ICAAP điển hình như nghiên cứu của Elisabeth Woschnagg, Thực

hiện quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP tại các ngân hàng lớn của Áo,

2007; Rosaria Cerrone và Michele Maria Madonna, Quản trị rủi ro và trụ cột II:

Thực hiện ICAAP tại các ngân hàng liên doanh Italia, 2011; Anand Borawake, Đánh giá, định lượng và phân bổ vốn yêu cầu theo ICAAP, 2011… Hầu hết những

công trình này chỉ đề cập đến lý thuyết chung về quy trình ICAAP hoặc thực tiễn áp dụng tại một số quốc gia cụ thể và đồng thời chưa có công trình nào liên hệ thực tiễn với việc triển khai quy trình này tại Việt Nam

2.2 Trong nước

Thực tế nước ta cũng đã có nhiều công trình nghiên cứu về việc áp dụng Hiệp

ước vốn Basel tại các ngân hàng thương mại như Luận án Tiến sĩ kinh tế về Nâng

cao năng lực quản trị rủi ro tín dụng theo thông lệ quốc tế tại Ngân hàng thương mại Việt Nam của tác giả Nguyễn Thị Vân Anh (2016), Luận án tiến sĩ về Áp dụng Hiệp ước vốn Basel II: Kinh nghiệm quốc tế và hàm ý cho Việt Nam của tác giả

Trần Việt Dung (2016), Luận văn Thạc sĩ kinh tế về Ứng dụng Hiệp ước Basel II

vào hệ thống quản trị rủi ro tại các Ngân hàng thương mại Việt Nam của tác giả

Chu Thị Hương Giang (2009)… Hầu hết các công trình này đều chỉ đề cập một cách tổng quát về khả năng ứng dụng và thực hiện Hiệp ước Basel II nói chung đối với cả 3 trụ cột và trọng tâm phân tích chủ yếu là trụ cột I liên quan đến yêu cầu về vốn tối thiểu.Tuy nhiên hầu như chưa có một nghiên cứu chuyên sâu nào về tình hình thực hiện trụ cột II Basel II và cụ thể là Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP Hiện nay ở nước ta mới có rất ít công trình nghiên cứu về việc ứng dụng

quy trình ICAAP tại Việt Nam trong đó có bài viết “Quy trình đánh giá an toàn vốn

nội bộ ICAAP và những áp dụng cho ngành ngân hàng Việt Nam” của Thạc sĩ Lê

Thị Lợi đăng trên Tạp chí Ngân hàng số 1 tháng 1/2016 Bài nghiên cứu đã đã phân tích và nêu bật những điểm cơ bản nhất của quy trình đánh giá an toàn vốn như khái niệm, sự cần thiết, các yếu tố ảnh hưởng và ý nghĩa của việc triển khai quy trình tại các NHTM cũng như đưa ra những nhận định về tình hình thực hiện quy trình tại Việt Nam và đề xuất lộ trình thực hiện Đây là một bài nghiên cứu tương đối tổng quan, mang tính định hướng về việc ứng dụng, thực hiện quy trình ICAAP tại Việt Nam Tuy nhiên, tác giả lại chưa đề cập đến kinh nghiệm thế giới và khả năng ứng dụng quy trình tại Việt Nam để có thể đưa ra được những định hướng, lộ trình thực hiện có tính khả thi và thuyết phục hơn

Có thể nói, các công trình nghiên cứu trên dù ở khía cạnh này hay khía cạnh khác cũng đã đề cập đến trụ cột II Hiệp ước Basel II và Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP, các yêu cầu cơ bản cho việc thực hiện và áp dụng, tuy nhiên, đó mới chỉ là những nghiên cứu rất tổng quan mà chưa đi sâu khai thác vào kinh nghiệm thế giới và thực tiễn triển khai ở Việt Nam cũng như đề xuất các giải pháp nâng cao khả năng ứng dụng đối với các ngân hàng tại Việt Nam Cho đến nay,

chưa có luận văn thạc sĩ tài chính nào, đặc biệt về đề tài Basel nghiên cứu về kinh nghiệm thế giới và đánh giá khả năng ứng dụng của quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP tại các ngân hàng thương mại Việt Nam Đây là luận văn thạc sĩ đầu tiên nghiên cứu về vấn đề này

3 Mục tiêu nghiên cứu

3.1 Mục tiêu tổng thể

Nghiên cứu và rút ra những bài học kinh nghiệp trong việc áp dụng quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP trong hệ thống ngân hàng ở một số quốc gia trên thế giới và đề xuất một số giải pháp nâng cao khả năng ứng dụng quy trình ICAAP tại các ngân hàng thương mại Việt Nam

các ngân hàng thương mại

- Phân tích kinh nghiệm của một số quốc gia khi thực hiện quy trình ICAAP

- Nghiên cứu thực trạng triển khai quy trình tại Việt Nam và đưa ra đánh giá, phân tích về những khó khăn, thách thức trong quá trình thực hiện triển khai quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP

- Đề xuất một số giải pháp nhằm nâng cao khả năng ứng dụng quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP tại các ngân hàng Việt Nam

4 Đối tƣợng và phạm vi nghiên cứu

4.1 Đối tƣợng nghiên cứu

- Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP

4.2 Phạm vi nghiên cứu

- Thời gian: Từ năm 2004 – thời điểm Basel II (trong đó có nội dung về quy trình ICAAP) chính thức được ban hành, tầm nhìn đến năm 2020 khi các ngân hàng tại Việt Nam đáp ứng được mức đầy đủ vốn theo chuẩn mực của Basel II

- Không gian: Để rút ra bài học kinh nghiệm cho Việt Nam, đề tài sẽ nghiên cứu kinh nghiệm áp dụng quy trình ICAAP tại một số quốc gia đã triển khai quy trình ICAAP như Anh, Áo, Úc…

5 Phương pháp nghiên cứu

5.1 Phương pháp thu thập số liệu

Số liệu sử dụng trong luận văn là số liệu thứ cấp

- Những tài liệu liên quan đến quản trị rủi ro, Hiệp ước vốn Basel, Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP (nguồn gốc, nội dung và các văn bản hướng dẫn áp dụng các tiêu chuẩn)

- Thu thập những tài liệu nghiên cứu về thực tiễn áp dụng Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP trong quản trị rủi ro ở các ngân hàng thương mại trong nước và trên thế giới

- Thu thập số liệu về danh mục vốn và tài sản, báo cáo tài chính của một số ngân hàng tại các trung tâm thông tin của ngân hàng thương mại

5.2 Phương pháp nghiên cứu, phân tích số liệu

- Kế thừa: Thu thập, tổng hợp, phân tích, đánh giá các tài liệu từ các nghiên cứu trước, kế thừa có chọn lọc những tài liệu này để làm cơ sở lý luận và thực tiễn áp

dụng Hiệp ước vốn Basel và Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP

- Phân tích tổng hợp: Sử dụng các thông tin từ các nghiên cứu, các báo cáo của BIS, Ủy ban Basel, của các ngân hàng trung ương để đánh giá việc thực hiện Quy

trình đánh giá an toàn vốn nội bộ tại các quốc gia trên thế giới và Việt Nam

- Phân tích so sánh: Trong quá trình phân tích, luận văn tiến hành nghiên cứu

so sánh về thực tiễn áp dụng quy trình ICAAP tại Việt Nam với một số quốc gia

6 Đóng góp mới của đề tài

- Làm nổi bật tính hiệu quả, toàn diện, đồng bộ và linh hoạt của Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP trong hoạt động quản trị rủi ro của ngân hàng

- Xây dựng các điều kiện cần thiết để áp dụng Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP trong hệ thống ngân hàng

- Rút ra những bài học kinh nghiệm của các quốc gia trên thế giới trong việc thực hiện Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP

- Phân tích những thành tựu bước đầu và khó khăn, thách thức mà hệ thống ngân hàng Việt Nam phải đối mặt để ứng dụng thành công và hiệu quả Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP

- Đưa ra giải pháp để nâng cao khả năng ứng dụng quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP tại các ngân hàng thương mại Việt Nam

7 Kết cấu đề tài

Chương 1: Tổng quan về quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP cho

các ngân hàng thương mại

Chương 2: Kinh nghiệm thế giới trong việc xây dựng và triển khai Quy trình

đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP cho ngân hàng thương mại và Bài học cho Việt Nam

Chương 3: Đánh giá khả năng ứng dụng Quy trình đánh giá an toàn vốn nội

bộ ICAAP tại các ngân hàng thương mại Việt Nam

CHƯƠN 1: TỔN QUAN VỀ QUY TR NH ĐÁNH IÁ AN TOÀN VỐN NỘI Ộ ICAAP CHO CÁC N ÂN HÀN THƯƠN MẠI

1.1 Tổng quan về ngân hàng thương mại và sự cần thiết phải thiết lập quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ cho các ngân hàng thương mại

1.1.1 Tổng quan về ngân hàng thương mại

1.1.1.1 Khái niệm ngân hàng thương mại

Trên thế giới, ngân hàng thương mại (NHTM) được định nghĩa là một định chế tài chính cung cấp các dịch vụ tài chính như nhận tiền gửi và cho vay Trong cuốn Commercial Bank Management, giáo sư Peter Rose định nghĩa ngân hàng

thương mại như sau: “Ngân hàng là loại hình tổ chức tài chính cung cấp một danh

mục các dịch vụ tài chính đa dạng nhất - đặc biệt là tín dụng, tiết kiệm và dịch vụ thanh toán – và thực hiện nhiều chức năng tài chính nhất so với bất kỳ một tổ chức kinh doanh nào trong nền kinh tế.”(Peter Rose, 2002)

Tại Việt Nam, định nghĩa về ngân hàng thương mại được quy định tại Khoản

4 điều 4 Luật Các tổ chức tín dụng số 47/2010/QH12 ngày 16/6/2010 như sau:

“4 Ngân hàng thương mại là loại hình ngân hàng được thực hiện tất cả các hoạt động ngân hàng và các hoạt động kinh doanh khác theo quy định của Luật này nhằm mục tiêu lợi nhuận.”

“12 Hoạt động ngân hàng là việc kinh doanh, cung ứng thường xuyên một hoặc một số các nghiệp vụ sau đây:

a) Nhận tiền gửi;

b) Cấp tín dụng;

c) Cung ứng dịch vụ thanh toán qua tài khoản.”

Có thể nói, dù cách định nghĩa trên thế giới và ở Việt Nam có khác nhau về mặt câu chữ, nhưng bản chất của NHTM đều được thể hiện chung nhất như sau:

Ngân hàng thương mại là một tổ chức kinh tế, hoạt động kinh doanh trong lĩnh vực tiền tệ, tín dụng và dịch vụ ngân hàng vì mục tiêu lợi nhuận

1.1.1.2 Vai trò của ngân hàng thương mại

Ngân hàng thương mại là định chế tài chính trung gian quan trọng vào loại bậc nhất trong nền kinh tế thị trường Nhờ hệ thống định chế này mà các nguồn tiền vốn

nhàn rỗi sẽ được huy động, tạo lập nguồn vốn tín dụng to lớn để có thể cho vay phát triển kinh tế NHTM cung cấp dịch vụ tài chính tới các khách hàng doanh nghiệp, tổ chức, cá nhân… đảm bảo sự ổn định về kinh tế, xã hội và sự phát triển bền vững của nền kinh tế

Hình 1.1 Luồng luân chuyển vốn trong nền kinh tế

Khi sản xuất hàng hoá phát triển, lưu thông hàng hoá ngày càng mở rộng, trong xã hội xuất hiện người có vốn nhàn rỗi và người cần vốn để tiến hành các hoạt động sản xuất kinh doanh NHTM ra đời chính là chìa khoá giúp cho người cần vốn tiếp cận được nguồn vốn và người có vốn tạm thời nhàn rỗi có thể sinh lời từ vốn

Xã hội càng phát triển nhu cầu vốn cần cho nền kinh tế càng tăng, chỉ có tổ chức trung gian tài chính đủ lớn như ngân hàng mới có thể đứng ra điều hoà, phân phối vốn giúp cho tất cả các thành phần kinh tế cùng nhau phát triển nhịp nhàng, cân đối

Trong nền kinh tế thị trường các doanh nghiệp sản xuất luôn phải trả lời được

3 câu hỏi: Sản xuất cái gì? Sản xuất cho ai? Sản xuất như thế nào? Có nghĩa là sản

xuất luôn đi theo tín hiệu của thị trường Thị trường yêu cầu các doanh nghiệp phải sản xuất ra các sản phẩm với chất lượng tốt hơn, mẫu mã đẹp hơn, phù hợp với thị hiếu của người tiêu dùng Để được như vậy các doanh nghiệp phải được đầu tư bằng dây truyền công nghệ hiện đại, nâng cao trình độ chuyên môn cán bộ, tay nghề

và năng suất công nhân lao động Những hoạt động này đòi hỏi doanh nghiệp phải

có một lượng vốn đầu tư lớn và để đáp ứng được và NHTM sẽ giúp cho các doanh nghiệp thực hiện được các cải tiến của mình, có được các sản phẩm có chất lượng,

giá thành rẻ, nâng cao năng lực cạnh tranh

Trong nền kinh tế thị trường, NHTM đóng vai trò là trung tâm tiền tệ của toàn

bộ nền kinh tế, đảm bảo sự phát triển hài hoà cho tất cả các thành phần kinh tế khi tham gia hoạt động sản xuất kinh doanh, có thể nói mỗi sự dao động của NHTM đều gây ảnh hưởng ít nhiều đến các thành phần kinh tế khác Có thể nói, sự hoạt động có hiệu quả của NHTM thông qua các nghiệp vụ kinh doanh của nó thực sự là công cụ tốt để Nhà nước tiến hành điều tiết nền kinh tế vĩ mô

Thông qua hoạt động tín dụng và thanh toán giữa các NHTM trong hệ thống, NHTM đã trực tiếp góp phần mở rộng khối lượng tiền cung ứng trong lưu thông Mặt khác với việc cho các thành phần trong nền kinh tế vay vốn, NHTM đã thực hiện việc dẫn dắt các luồng tiền, tập hợp và phân chia vốn của thị trường, điều khiển chúng một cách có hiệu quả, bảo đảm cung cấp đầy đủ kịp thời nhu cầu vốn cho quá trình tái sản xuất cũng như thực thi vai trò điều tiết gián tiếp vĩ mô nền kinh tế

Ngày nay, trong xu hướng toàn cầu hoá nền kinh tế thế giới với việc hình thành hàng loạt các tổ chức kinh tế, các khu vực mậu dịch tự do, làm cho các mối quan hệ thương mại, lưu thông hàng hoá giữa các quốc gia trên thế giới ngày càng được mở rộng và trở thành vấn đề mang tính cần thiết và cấp bách Nền tài chính của một quốc gia cần phải hoà nhập với nền tài chính thế giới Vì lẽ đó, các NHTM trở thành trung gian, cầu nối trong tiến trình hội nhập tài chính của quốc gia

Ngày nay, đầu tư ra nước ngoài là một hướng đầu tư quan trọng và mang lại nhiều lợi nhuận Đồng thời các nước cần xuất khẩu những mặt hàng mà mình có lợi thế so sánh và nhập khẩu những mặt hàng mà mình thiếu Các ngân hàng thương mại với những nghiệp vụ kinh doanh như: nhận tiền gửi, cho vay, bảo lãnh và đặc biệt là các nghiệp vụ thanh toán quốc tế, đã góp phần tạo điều kiện, thúc đẩy ngoại thương không ngừng được mở rộng và phát triển

1.1.1.3 Nghiệp vụ cơ bản của Ngân hàng thương mại

Toàn bộ các nghiệp vụ cơ bản và hoạt động kinh doanh của các ngân hàng thương mại đều được thể hiện đầy đủ trên bảng cân đối kế toán của ngân hàng đó

Bảng 1.1 Bảng cân đối kế toán của ngân hàng thương mại

1 Dự trữ ngân quỹ

2 Tiền gửi tại các ngân hàng khác

3 Tiền trong quá trình thu

Các hình thức huy động vốn của NHTM:

vốn điều lệ, quỹ dự phòng tài chính, quỹ đầu tư phát triển nghiệp vụ, quỹ phúc lợi, khen thưởng…); lợi nhuận giữ lại và nguồn vay nợ chuyển đổi thành cổ phần

- Tiền gửi huy động: tiền gửi thanh toán, tiền gửi có kỳ hạn của các doanh

nghiệp, tiền gửi tiết kiệm của dân cư và tiền gửi của các ngân hàng khác

giá, cho vay lại theo hồ sơ tín dụng, cho vay có đảm bảo bằng cầm cố giấy tờ có giá khác); vay vốn từ các TCTD trong và ngoài nước; vay trên thị trường tài chính

- Nghiệp vụ cho vay (cấp tín dụng)

Nguồn vốn huy động sau khi đã thực hiện nghiệp vụ ngân quỹ (nghiệp vụ liên quan đến việc điều hành ngân quỹ của ngân hàng nhằm duy trì năng lực thanh toán bình thường), sẽ được sử dụng để cho vay Cho vay là nghiệp vụ đặc trưng nhất của ngân hàng thương mại Nó tạo ra hình thức tín dụng ngân hàng và ngân hàng sẽ tiến hành phân phối có trọng điểm nguồn vốn đã hình thành trong nghiệp vụ huy động, điều tiết vốn từ nơi thừa đến nơi thiếu, bổ sung vốn cho sản xuất kinh doanh Đối với ngân hàng, đây là nghiệp vụ quan trọng nhất, sử dụng phần lớn nguồn vốn và tạo ra thu nhập chủ yếu Cho vay bao gồm các hình thức sau:

 Cấp tín dụng: cho vay từng lần, cho vay theo hạn mức tín dụng, cho vay thấu chi, cho vay theo dự án đầu tư, cho vay trả góp, cho vay hợp vốn…

 Chiết khấu giấy tờ có giá

 Bao thanh toán

 Cho thuê tài chính

- Nghiệp vụ ngân quỹ

 Tiền trong két của ngân hàng khác

 Tiền gửi tại các ngân hànga khác

 Tiền mặt trong quá trình thu

 Tiền gửi ở tài khoản NHTW

- Nghiệp vụ đầu tư chứng khoán

 Bộ phận thanh khoản: chứng khoán ngắn hạn, giấy nợ ngắn hạn, tiền gửi

kỳ hạn tại NH khác Các khoản này cấu thành dự trữ thứ cấp cho NHTM

 Bộ phận tạo thu nhập: trái phiếu công ty, chứng khoán chính phủ, địa phương…

- Các hoạt động ngoại bảng khác của Ngân hàng: Dịch vụ thanh toán, thu hộ,

Để có thể hiểu được thế nào là an toàn vốn trong ngân hàng thương mại, trước mắt chúng ta cần làm rõ khái niệm về vốn trong thuật ngữ “an toàn vốn”

Trong khuôn khổ thông lệ quốc tế và quy định trong nước về an toàn vốn, vốn

được hiểu là vốn tự có của ngân hàng Cụ thể:

Vốn tự có của ngân hàng thương mại: bao gồm giá trị thực của vốn điều lệ của

ngân hàng thương mại hoặc vốn được cấp của chi nhánh ngân hàng nước ngoài và các quỹ dự trữ, một số tài sản nợ khác theo quy định của Ngân hàng Nhà nước Việt Nam (Luật các tổ chức tín dụng, 2010)

An toàn vốn trong ngân hàng thương mại là việc ngân hàng duy trì được trạng

thái đầy đủ vốn tự có để có thể bù đắp với bất cứ rủi ro nào mà ngân hàng phải đối mặt và mục tiêu cuối cùng là đảm bảo thanh toán cho người gửi tiền và giúp ngân hàng hoạt động ổn định vượt qua những tình huống xấu

1.1.2.2 Sự cần thiết phải đánh giá an toàn vốn nội bộ trong ngân hàng thương mại

Trong tất cả các cấu phần của vốn ngân hàng, vốn tự có được đánh giá là nguồn vốn quan trọng nhất và đóng vai trò quan trọng như sau:

Thứ nhất, vốn tự có đóng vai trò lá chắn cho NHTM trước mọi rủi ro thông

qua việc hấp thụ các khoản thua lỗ cho tới khi các vấn đề được giải quyết và khôi phục khả năng sinh lời của ngân hàng Nói một cách khác, vốn tự có hấp thụ những khoản thua lỗ phát sinh giúp củng cố lòng tin và tạo khả năng cho ngân hàng tiếp tục duy trì hoạt động và phát triển

Thứ hai, vốn tự có cung cấp nguồn tài chính cần thiết trong quá trình tổ chức,

thuê mua, vận hành hoạt động NHTM cũng như cho sự phát triển của các dịch vụ tiện ích và sản phẩm mới Việc thành lập ngân hàng mới cần chuẩn bị về mặt bằng, văn phòng, trang thiết bị, thuê nhân công trước ngày khai trương cũng như trong quá trình phát triển, ngân hàng cần thêm rất nhiều vốn để hỗ trợ và để hấp thụ các rủi ro có thể xảy ra khi triển khai mở rộng Hầu hết các ngân hàng đều có xu hướng

mở rộng hoạt động hơn so với thời điểm ban đầu Việc tiếp thêm vốn sẽ cho phép ngân hàng mở rộng thị phần hoặc mở rộng chi nhánh nhằm bắt kịp sự phát triển của thị trường và đáp ứng nhu cầu ngày càng đa dạng của khách hàng

Thứ ba, vốn tự có giúp củng cố vị thế NHTM trong công chúng, bảo đảm

quyền lợi cho cổ đông, cho người gửi tiền, giúp họ tin tưởng vào sức mạnh và sự hoạt động phát triển ổn định của ngân hàng Song song với đó, vốn tự có của NHTM phải thực sự lớn mạnh đủ để đảm bảo rằng có thể đáp ứng được yêu cầu vốn của người dân ngay cả trong điều kiện nền kinh tế đi xuống

Thứ tư, vốn tự có đóng vai trò điều tiết sự phát triển của ngân hàng, giúp đảm

bảo tốc độ phát triển bền vững trong lâu dài Cả cơ quan quản lý và thị trường tài chính đều đòi hỏi ngân hàng phải giữ tốc độ tăng vốn phù hợp với tốc độ tăng trưởng tín dụng và các tài sản có rủi ro khác Vì thế, khả năng hấp thụ rủi ro phải gia tăng theo mức độ rủi ro Một ngân hàng tăng trưởng tín dụng và tiết kiệm nóng

sẽ được yêu cầu tăng trưởng chậm lại hoặc phải tăng vốn Việc điều tiết vốn trở thành công cụ vô cùng quan trọng trong việc giảm thiểu rủi ro cho hoạt động ngân hàng Với vai trò này, vốn tự có không chỉ giúp củng cố hình ảnh và niềm tin xã hội

mà còn giúp hệ thống ngân hàng bảo vệ các quỹ bảo hiểm tiền gửi khỏi những thua

lỗ lớn phát sinh

 Sự cần thiết: Với vai trò to lớn như vậy đối với sự ổn định và phát triển của

ngân hàng thì việc tự đánh giá an toàn vốn trong nội bộ ngân hàng là một nhiệm vụ

vô cùng cần thiết và quan trọng Đánh giá an toàn vốn nội bộ giúp các ngân hàng có thể dự phòng trước cho các tình huống rủi ro và bất ổn của môi trường kinh doanh,

đủ sức vượt qua rủi ro và đảm bảo sự ổn định hoạt động của ngân hàng sau rủi ro

1.2 Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP cho các ngân hàng thương mại

1.2.1 Hiệp ước vốn asel - Cơ sở của việc hình thành quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP cho các ngân hàng thương mại

1.2.1.1 Giới thiệu về Ủy ban Basel

Năm 1974, Uỷ ban Basel về giám sát ngân hàng (Basel Committee on Banking supervision - BCBS) được thành lập bởi một nhóm các Ngân hàng Trung ương và cơ quan giám sát của 10 nước phát triển (G10)1 tại thành phố Basel, Thụy

Sỹ nhằm tìm cách ngăn chặn sự sụp đổ hàng loạt của các ngân hàng vào thập kỷ 80

1

Bao gồm: Anh, Mỹ, Nhật Bản, Pháp, Đức, Italia, Hà Lan, Thụy Điển, Bỉ

Hiện nay, các thành viên của Ủy ban gồm đại diện ngân hàng trung ương hay cơ quan giám sát hoạt động ngân hàng của các nước: Anh, Bỉ, Canada, Đức, Hà Lan, Hoa Kỳ, Luxembourg, Nhật, Pháp, Tây Ban Nha, Thụy Điển, Thụy Sỹ và Ý Ủy ban được nhóm họp 4 lần trong một năm

Ủy ban Basel không có bất kỳ một cơ quan giám sát nào và những kết luận của Uỷ ban này không có tính pháp lý và yêu cầu tuân thủ đối với việc giám sát hoạt động ngân hàng Thay vào đó, Ủy ban Basel chỉ xây dựng và công bố những tiêu chuẩn và những hướng dẫn giám sát rộng rãi, đồng thời giới thiệu các báo cáo thực tiễn tốt nhất trong kỳ vọng rằng các tổ chức riêng lẻ sẽ áp dụng rộng rãi thông qua những sắp xếp chi tiết phù hợp nhất cho hệ thống quốc gia của chính họ Theo cách này, Ủy ban khuyến khích việc áp dụng cách tiếp cận và các tiêu chuẩn chung

mà không cố gắng can thiệp vào các kỹ thuật giám sát của các nước thành viên Một mục tiêu quan trọng trong công việc của Ủy ban là thu hẹp khoảng cách

giám sát quốc tế trên hai nguyên lý cơ bản là: (1) không ngân hàng nước ngoài nào

được thành lập mà thoát khỏi sự giám sát; và (2) việc giám sát phải tương xứng Để

đạt được mục tiêu đề ra, từ năm 1975 đến nay, Ủy ban Basel đã ban hành rất nhiều văn bản, tài liệu liên quan đến vấn đề này

1.2.1.2 Quá trình hình thành và phát triển của Hiệp ước vốn Basel

Tháng 7 năm 1988, Hiệp ước vốn Basel I ra đời với tên gọi “International

Convergence of capital measurement and capital standards” Hệ thống này cung

cấp khung đo lường rủi ro tín dụng với tiêu chuẩn vốn tối thiểu 8% Tuy vậy, Hiệp ước vẫn có khá nhiều điểm hạn chế

Nhận thức được những điểm hạn chế của Basel I, tháng 6 năm 1999, Uỷ ban

Basel đã đề xuất khung đo lường mới với 3 trụ cột chính: (1) yêu cầu vốn tối thiểu

trên cơ sở kế thừa Basel I; (2) sự xem xét giám sát của quá trình đánh giá nội bộ và

sự đủ vốn của các tổ chức tài chính; (3) sử dụng hiệu quả của việc công bố thông tin nhằm làm lành mạnh kỷ luật thị trường như là một sự bổ sung cho các nỗ lực giám sát Đến ngày 26/6/2004, bản Hiệp ước quốc tế về vốn Basel mới (Basel II) đã

chính thức được ban hành

Tuy nhiên, cuộc khủng hoảng tài chính toàn cầu năm 2008 lại một lần nữa

khiến Ủy ban Basel nhận ra những "lỗ hổng" của Basel II dù từng được coi là một

cơ chế quan trọng để đẩy mạnh cải cách và củng cố toàn bộ công tác điều hành trong lĩnh vực tài chính Một số thiếu sót cơ bản của Basel II là thiếu yêu cầu về phí vốn thanh khoản, quá tin cậy vào cơ quan xếp hạng tín dụng và bản chất có tính chu

kỳ của nó

Năm 2010, Ủy ban Basel đã đạt được thỏa thuận nhằm khép các ngân hàng vào những tiêu chuẩn ngặt nghèo hơn bằng hiệp ước Basel III Với những kinh nghiệm rút ra từ cuộc khủng hoảng tài chính vừa qua, Basel III được xem là nền tảng để thiết lập trật tự thế giới tài chính mới Những điểm chỉnh sửa cơ bản trong Basel III nhằm tăng cường yêu cầu về vốn của ngân hàng và giới thiệu các yêu cầu mới quy định về tính thanh khoản và đòn bẩy bao gồm: (1) Các tiêu chuẩn trong Basel III được đưa ra để nâng cao chất lượng vốn của các ngân hàng một cách đáng kể; (2) Hiệp ước vốn Basel III yêu cầu các ngân hàng bổ sung thêm vốn; (3) Basel III đã giới thiệu phương pháp giám sát an toàn vĩ mô hệ thống để các ngân hàng áp dụng; (4) Đề ra tiêu chuẩn về thanh khoản đối với ngân hàng

Tóm tắt quá trình hình thành và phát triển của Hiệp ước Basel:

Hình 1.2 Quá trình hình thành và phát triển của Hiệp ƣớc vốn Basel

1.2.1.3 Nội dung cơ bản của Hiệp ước vốn Basel II và Basel III - Cơ sở của việc hình thành quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP cho ngân hàng thương mại

Ngày 26/6/2004 bản Hiệp ước quốc tế về vốn Basel mới (Basel II) chính thức được ban hành với mục tiêu nâng cao chất lượng và sự ổn định của ngân hàng quốc

tế, tạo lập và duy trì sân chơi bình đẳng cho các ngân hàng hoạt động trên bình diện quốc tế, đẩy mạnh việc chấp nhận các thông lệ nghiêm ngặt hơn trong lĩnh vực quản

lý rủi ro

Với mục tiêu đó, nội dung của Basel II gồm 3 trụ cột chính như sau:

- Trụ cột I: Những yêu cầu về vốn tối thiểu

- Trụ cột II: Quy trình kiểm tra giám sát của cơ quan giám sát

- Trụ cột III: Nguyên tắc thị trường

Trụ cột I: Các yêu cầu về vốn tối thiểu

Tỷ lệ vốn bắt buộc tối thiểu (hay tỷ lệ an toàn vốn - CAR) vẫn là 8% của tổng tài sản có rủi ro như Basel I Tuy nhiên rủi ro được tính toán theo ba yếu tố chính

mà ngân hàng phải đối mặt là: Rủi ro tín dụng, rủi ro tác nghiệp (hay rủi ro hoạt động) và rủi ro thị trường So với Basel I, cách tính chi phí vốn đối với rủi ro tín dụng có sự sửa đổi lớn, rủi ro thị trường đã có sự thay đổi đáng kể nhưng hoàn toàn

là phiên bản mới đối với rủi ro tác nghiệp Trọng số rủi ro của Basel II bao gồm nhiều mức (từ 0%-150% hoặc hơn) và rất nhạy cảm với xếp hạng

Trụ cột II: Quy trình kiểm tra giám sát

Đối với việc hoạch định chính sách ngân hàng, Basel II cung cấp cho các nhà hoạch định chính sách những công cụ tốt hơn so với Basel I Trụ cột này cung cấp một khung giải pháp cho các rủi ro mà ngân hàng phải đối mặt như: rủi ro hệ thống, rủi ro chiến lược, rủi ro danh tiếng, rủi ro thanh khoản và rủi ro pháp lýmà Hiệp ước tổng hợp lại là Rủi ro còn lại Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP là một trong bốn nguyên tắc chính của công tác kiểm tra giám sát theo nội dung của Trụ cột II

Bốn nguyên tắc chính của công tác rà soát giám sát được nhấn mạnh:

hệ với các đặc điểm rủi ro của ngân hàng và có một chiến lược để duy trì vốn

- Các cơ quan giám sát cần kiểm tra, đánh giá các chiến lược và công tác đánh giá mức an toàn vốn nội bộ của ngân hàng, cũng như khả năng của các ngân hàng trong việc giám sát và đảm bảo sự tuân thủ quy định về các tỷ lệ vốn Các cơ quan giám sát cần phải có những động thái xử lý phù hợp nếu họ không hài lòng với kết quả của quy trình đánh giá

- Các cơ quan giám sát nên yêu cầu các ngân hàng duy trì các chỉ số an toàn vốn

ở mức cao hơn các tỷ lệ vốn quy định tối thiểu và phải có khả năng yêu cầu các ngân hàng duy trì mức vốn cao hơn mức tối thiểu

- Các cơ quan giám sát cần phải có biện pháp can thiệp ngay ở giai đoạn đầu tiên để ngăn không cho mức vốn bị rớt xuống thấp hơn mức tối thiểu để giải quyết những thuộc tính rủi ro của một ngân hàng nhất định và cần có hành động giải quyết tức thì nếu vốn không duy trì hoặc không khôi phục được

Ủy ban Basel cũng nhấn mạnh rằng các ngân hàng và các cơ quan giám sát cần có sự quan tâm thích đáng và tích cực đến Trụ cột II (các báo cáo giám sát) của Hiệp ước Basel II Những yêu cầu về vốn tối thiểu trong Trụ cột I kèm theo sự thực hiện đầy đủ Trụ cột II, bao gồm cả những nỗ lực của các ngân hàng để tự đánh giá mức đủ vốn của mình và của các cơ quan giám sát để xem xét lại những đánh giá này

Trụ cột III: Nguyên tắc thị trường

Các ngân hàng cần phải công khai thông tin một cách thích đáng theo nguyên tắc thị trường Basel II đưa ra một danh sách các yêu cầu buộc các ngân hàng phải công khai thông tin, từ những thông tin về cơ cấu vốn, mức độ đầy đủ vốn đến những thông tin liên quan đến mức độ nhạy cảm của ngân hàng với rủi ro tín dụng, rủi ro thị trường, rủi ro vận hành và quy trình đánh giá của ngân hàng đối với từng loại rủi ro này Có thể nói, theo quá trình phát triển của Basel và các thông lệ quốc

tế tốt mà Hiệp ước đưa ra, các ngân hàng thương mại ngày càng được yêu cầu hoạt

động một cách minh bạch hơn, đảm bảo vốn đệm cho nhiều loại rủi ro hơn với hi vọng sẽ giảm thiểu được nhiều rủi ro hơn

Hai năm sau khủng hoảng tài chính toàn cầu bùng nổ, Ủy ban Basel về kiểm soát ngân hàng đã đạt thỏa thuận nhằm khép các ngân hàng vào những tiêu chuẩn ngặt nghèo hơn Sau những quyết định năm 1988 và 2007 (gọi là Basel I và Basel II), văn bản mới- có tên Thỏa thuận Basel III - là sự đúc rút những bài học từ cuộc khủng hoảng vừa qua, đồng thời là nền tảng để thiết lập trật tự tài chính thế giới mới Basel III được ban hành dựa trên cơ sở kế thừa Basel II và bổ sung cập nhật một số nội dung như sau:

Thứ nhất, nâng cao chất lượng vốn Trước hết, Basel 3 sẽ giúp nâng cao chất

lượng vốn của các ngân hàng một cách đáng kể Theo Ủy ban Basel, nội dung của định nghĩa về vốn rất quan trọng và cần phải được định nghĩa đầy đủ trước khi xác định mức vốn phù hợp Chất lượng vốn tốt hơn đồng nghĩa với việc khả năng bù đắp các khoản lỗ tốt hơn, điều này giúp cho ngân hàng “khỏe” hơn, do đó có khả năng chống đỡ tốt hơn trong thời kì khó khăn Theo quy định này, vốn cổ phần thông thường được quy định chặt chẽ hơn Theo quy định hiện tại, những tài sản có chất lượng kém sẽ phải khấu trừ vào vốn (vốn cấp 1 + vốn cấp 2) Theo Basel 3, việc khấu trừ sẽ nghiêm ngặt hơn,khấu trừ thẳng vào vốn cổ phần thông thường Hơn nữa, định nghĩa vốn cấp 1 cũng quy định chặt chẽ hơn bao gồm vốn thường và các công cụ tài chính có chất lượng theo những tiêu chuẩn chặt chẽ

Thứ hai, yêu cầu các ngân hàng bổ sung thêm vốn Rút kinh nghiệm từ bài học

của cuộc khủng hoảng tài chính, Ủy ban Basel cho rằng khu vực ngân hàng cần nhiều vốn hơn nữa Do đó, những tiêu chuẩn về hạn mức tối thiểu về vốn của các ngân hàng sẽ tăng mạnh trong những năm tới Theo quy định này, các ngân hàng phải duy trì mức vốn phù hợp trên mức vốn tối thiểu tùy vào mức độ rủi ro, mô hình kinh doanh, điều kiện kinh tế Khả năng đưa ra các quy định chặt chẽ về vốn của cơ quan giám sát quốc gia sẽ là yếu tố quan trọng trong các nguyên tắc của Basel 3 Theo Basel 3, tỷ lệ an toàn vốn tối thiểu vẫn là 8%, nhưng tỷ lệ của loại vốn có chất

lượng cao được nâng lên, cụ thể: tỷ lệ Vốn cấp 1 tăng từ 4% trong Basel II lên 6% trong Basel 3, đồng thời tỷ lệ Vốn của cổ đông thường (common equity) cũng được tăng từ 2% lên 4,5% Bên cạnh đó, những tài sản “Có” với chất lượng vốn có vấn đề cũng sẽ được loại trừ dần khỏi vốn cấp 1 và vốn cấp 2, như các khoản đầu tư vượt quá giới hạn 15% vào các tổ chức tài chính Đặc biệt, Basel 3 yêu cầu áp dụng bổ sung tỷ lệ đòn bẩy tối thiểu thử nghiệm ở mức 3% Đây là tỷ lệ của vốn cấp 1 so với tổng tài sản có cộng với các khoản mục ngoại bảng Việc áp dụng thử nghiệm tỷ lệ này cho phép Ủy ban Basel theo dõi biến động tỷ lệ đòn bẩy thực của các ngân hàng theo chu kỳ kinh tế và mối quan hệ giữa các yêu cầu về vốn với tỷ lệ đòn bẩy

Thứ ba, giới thiệu phương pháp giám sát an toàn vĩ mô hệ thống để các ngân

hàng áp dụng Theo Ủy ban Basel, có hai việc cần làm để hạn chế rủi ro hệ thống hiệu quả Thứ nhất là giảm mức độ khuyếch đại của khủng hoảng theo chu kỳ kinh

tế Đó là xu hướng hệ thống tài chính có thể làm khuyếch đại giai đoạn thăng trầm của nền kinh tế thực Việc thứ hai là mối quan hệ phụ thuộc và những rủi ro chung của các tổ chức tài chính, đặc biệt đối với những ngân hàng có vai trò quan trọng trong hệ thống Như vậy, Basel 3 là một bước ngoặt trong việc xây dựng các quy định tài chính Lần đầu tiên trong các quy định tài chính đề cập tới các thước đo giám sát an toàn vĩ mô được sử dụng để bổ sung cho phương pháp giám sát an toàn

vi mô của từng tổ chức tín dụng Ủy ban Basel đang nghiên cứu các thước đo đối với những tổ chức có tầm quan trọng đối với hệ thống

Thứ tư, quy định về tiêu chuẩn thanh khoản đối với các ngân hàng Basel 3

đưa ra tiêu chuẩn về thanh khoản Đây là điều đặc biệt quan trọng chưa có tiêu chuẩn quốc tế nào quy định về vấn đề này Tỷ lệ thanh khoản sẽ được ban hành vào 1/1/2015, giúp ngân hàng có khả năng chống đỡ ngắn hạn tốt hơn với những căng thẳng thanh khoản Quy định này yêu cầu ngân hàng nắm giữ các tài sản có tính thanh khoản cao và có chất lượng cao để đáp ứng nhu cầu chi trả trong những trường hợp khó khăn Thực tế, việc quản lý rủi ro thanh khoản rất khác nhau tại từng quốc gia Ủy ban Basel sẽ sử dụng nhiều quy trình báo cáo để theo dõi các tỷ

lệ trong quá trình chuyển đổi để đảm bảo các tiêu chuẩn được tính toán như dự kiến

1.2.2 Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP cho các ngân hàng thương mại

1.2.2.1 Khái quát về Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP

Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP (hay Quy trình đánh giá mức độ đầy đủ vốn – ICAAP, gọi tắt là Quy trình ICAAP) cho các ngân hàng là một trong bốn nguyên tắc về Quy trình kiểm tra giám sát theo Trụ cột II của Basel II Với quy trình này, các ngân hàng cần chứng minh được rằng các mục tiêu về vốn nội bộ mà

họ đề ra đã được xây dựng cẩn thận và những mục tiêu đó phù hợp với đặc điểm rủi

ro tổng thể và môi trường hoạt động hiện thời của ngân hàng Khi đánh giá mức độ

an toàn vốn, ban điều hành cần phải lưu ý xem ngân hàng đang nằm ở giai đoạn nào của chu kỳ kinh doanh Song song với đó, ngân hàng cần thực hiện các cuộc kiểm tra căng thẳng (stress test) chặt chẽ và mang tính dự báo để nhận diện những sự kiện

và những thay đổi về điều kiện thị trường có thể xảy ra và gây ảnh hưởng xấu đến ngân hàng Ban quản trị ngân hàng phải chịu trách nhiệm chính trong việc đảm bảo ngân hàng có đủ vốn để xử lý các rủi ro

ICAAP không chỉ đánh giá trên những rủi ro căn bản trong ngân hàng như rủi

ro hoạt động, rủi ro tín dụng, rủi ro thị trường, rủi ro lãi suất… mà còn mở rộng đánh giá một cách toàn diện đối với các rủi ro như rủi ro tập trung tín dụng, rủi ro tín dụng đối tác, rủi ro lãi suất trong sổ ngân hàng và rủi ro chiến lược và nghiệp vụ…

 Những thay đổi về Quy trình ICAAP trong Basel III

Tại thời điểm thực hiện, Basel II là khung đánh giá rủi ro khá toàn diện tuy nhiên cuộc khủng hoảng tài chính toàn cầu 2008 đã cho thấy Basel II vẫn còn những thiếu sót cần phải hoàn thiện Đối với quy trình ICAAP, Basel II chưa lường hết được những rủi ro của các NHTM phải đối mặt trong từng chu kỳ vận động của nền kinh tế Trên cơ sở kế thừa Basel II, Ủy ban Basel đã ban hành Basel III với một số thay đổi chính liên quan đến quy trình ICAAP như sau:

việc thay đổi/bổ sung quy định cụ thể với từng mức vốn trong cơ cấu như tăng yêu

cầu vốn chủ sở hữu tối thiểu từ 2 lên 4.5%, bổ sung yêu cầu về vốn đệm dự phòng

bằng 2.5% vốn chủ sở hữu Theo bối cảnh của mỗi quốc gia, thiết lập tỷ lệ vốn đệm

phòng ngừa theo chu kỳ kinh tế được thiết lập trong khoảng 0-2.5% và phải được đảm bảo bằng vốn chủ sở hữu phổ thông

cần phải nhìn nhận và đánh giá sâu sắc hơn về rủi ro hệ thống do sự liên kết của các

ngân hàng hoặc các tổ chức tài chính thông qua thị trường tài chính phái sinh Theo

đó Basel III ra đời hỗ trợ khung pháp lý toàn cầu các các ngân hàng để thiết lập các tiêu chuẩn mạnh mẽ cho cơ sở hạ tầng tài chính Và để giải quyết rủi ro hệ thống, Basel III tăng trọng số rủi ro đối với các định chế tài chính liên quan đến khu vực doanh nghiệp phi tài chính

Trên cơ sở những thay đổi chính như vậy, quy trình ICAAP theo tiêu chuẩn Basel III cũng cần bổ sung và thắt chặt khung đánh giá đối với rủi ro hệ thống cũng như chú trọng đến công tác lập kế hoạch vốn đảm bảo có tính đến cả việc lập kế hoạch cho mức vốn đệm để đảm bảo được tỷ lệ an toàn theo yêu cầu Song song với

đó, việc kiểm tra căng thẳng cũng cần phải tính đến các kịch bản khủng hoảng hệ thống để dự kiến được tầm ảnh hưởng đến hoạt động ngân hàng và có những biện pháp phòng ngừa khi tình huống xấu xảy ra

quan quản lý (SREP) trong Trụ cột II Basel II

Quy trình kiểm tra giám sát (SRP) theo Trụ cột II gồm 2 cấu phần cơ bản đó là Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ (ICAAP) và Quy trình rà soát và đánh giá của các cơ quan giám sát (SREP), một quy trình mang tính chủ quan từ phía ngân hàng kết hợp một quy trình đánh giá khách quan nhằm giúp cho việc giám sát an toàn vốn của ngân hàng được thực hiện đầy đủ và bao quát nhất

Hình 1.3 Mối quan hệ giữa ICAAP và SREP trong trụ cột II

toàn vốn (ICAAP –Trụ cột II) và Quy trình rà soát và đánh giá của các cơ quan quản lý (SREP – Trụ cột II)

Có thể nói, yêu cầu về vốn tối thiểu là yêu cầu trọng tâm và xuyên suốt của Basel II Nếu như Trụ cột I đưa ra các quy chuẩn về an toàn vốn thì Trụ cột II lại đưa ra khung kiểm tra giám sát để đảm bảo cho hoạt động ngân hàng ổn định ngay

cả trong tình huống xấu mà cốt lõi là mức vốn được duy trì an toàn đủ để tầm soát các rủi ro xảy ra

Bảng 1.2 Mối quan hệ về vốn giữa Trụ cột I, ICAAP và SREP

- Cần được tính toán dựa trên tham chiếu đến vốn yêu cầu tối thiểu

- Đánh giá của cơ quan quản lý về

số vốn yêu cầu tối thiểu được cho

là cần thiết để đảm bảo cho:

- Các rủi ro Trụ cột I (bao gồm những thay đổi ngoài dự kiến trong tính toán)

- Rủi ro không bao gồm trong Trụ cột I

 Chu kỳ kinh doanh khắc nghiệt và biến động

 Tính đến việc so sánh đội nhóm ngang tầm

1.2.2.2 Các bước thực hiện quy trình ICAAP

Trên cơ sở các yêu cầu cơ bản về quy trình ICAAP theo hướng dẫn của Ủy ban Basel II, các bước thực hiện tổng quát đối với quy trình ICAAP được mô tả như sau:

Hình 1.4 Quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP

Nguồn: Tài liệu báo cáo ICAAP – Ernts&Young, 2014

 Bước 1: Thiết lập chính sách/quy trình quản trị rủi ro

 Bước 2: Xác định khẩu vị rủi ro

 Bước 3: Xác định, đánh giá, đo lường rủi ro

 Bước 4: Xác định lượng vốn bù đắp đối với từng loại rủi ro tương ứng

 Bước 5: Kiểm tra căng thẳng

 Bước 6: Ứng dụng vào điều hành kinh doanh

1.2.2.3 Những nội dung cơ bản của quy trình ICAAP

Theo quy định của Ủy ban Basel, 5 nội dung cơ bản của một quy trình chuẩn

và chặt chẽ bao gồm:

- Giám sát của hội đồng quản trị và ban điều hành

- Đánh giá mức vốn hợp lý

- Đánh giá toàn diện các rủi ro

- Giám sát và báo cáo

- Xem xét đánh giá hoạt động kiểm tra kiểm soát nội bộ

a) Giám sát tích cực của hội đồng quản trị và ban điều hành

- Thiết lập quy trình quản lý rủi ro phù hợp với đặc điểm rủi ro và kế hoạch kinh doanh của ngân hàng

- Dự tính được những yêu cầu về vốn, nhu cầu vốn, chi phí vốn của ngân hàng trong thời điểm hiện tại và tương lai và phác thảo trong bản kế hoạch chiến lược

- Thiết lập mức độ chấp nhận rủi ro của ngân hàng và xây dựng được khung cơ

sở để đánh giá các rủi ro khác nhau, phát triển được một hệ thống kết nối rủi ro với mức vốn của ngân hàng và xây dựng được một phương pháp kiểm soát phù hợp với các chính sách nội bộ

- Áp dụng chính sách kiểm soát nội bộ chặt chẽ và xây dựng các văn bản quy chế, đồng thời đảm bảo rằng ban điều hành phổ biến một cách có hiệu quả những vấn đề trên trong toàn bộ hệ thống ngân hàng

Những yếu tố cơ bản của việc đánh giá hợp lý về vốn bao gồm:

- Các chính sách và quy trình được xây dựng để đảm bảo ngân hàng xác định,

đo lường và báo cáo lại được tất cả các rủi ro nghiêm trọng

- Một quy trình cho phép gắn kết mối quan hệ giữa vốn và mức độ rủi ro tương ứng

- Một quy trình đưa ra mục tiêu về mức độ an toàn vốn dưới góc độ rủi ro, có tính đến trọng tâm chiến lược và kế hoạch kinh doanh của ngân hàng

- Một quy trình quản lý nội bộ, kiếm soát, kiểm toán để đảm bảo tính nhất quán của quy trình quản lý tổng thể

- Đề cập và đánh giá đầy đủ toàn diện các rủi ro mà ngân hàng phải đối mặt, đặc biệt là các rủi ro nghiêm trọng

- Không phải tất cả các rủi ro đều có thể được đánh giá một cách chính xác, tuy nhiên cần xây dựng một quy trình để đánh giá đối với một số rủi ro trọng yếu sau:

 Rủi ro tín dụng

Các ngân hàng cần xây dựng được phương pháp luận để có thể đánh giá những rủi ro có thể xảy ra từ phía những cá nhân vay vốn, các đối tác kinh doanh cũng như rủi ro danh mục kinh doanh

Đối với những ngân hàng có hoạt động phức tạp, việc đánh giá rủi ro tín dụng

đối với mức an toàn vốn ít nhất phải gồm bốn nội dung như sau: (1) các hệ thống

xếp hạng rủi ro, (2) phân tích/tổng hợp tổng tài sản, (3) chứng khoán hóa các công

cụ phái sinh tín dụng phức hợp và (4) sự tập trung rủi ro và các nguy cơ lớn

Xếp hạng rủi ro nội bộ là một công cụ quan trọng để quản lý rủi ro tín dụng

Xếp hạng rủi ro nội bộ cần phải đủ khả năng để xác định và đo lường được rủi ro từ tất cả các nguy cơ tín dụng và cần phải được đưa vào trong quá trình phân tích tổng thể rủi ro tín dụng và an toàn vốn của ngân hàng Hệ thống xếp hạng phải đưa ra được xếp hạng chi tiết cho tất cả các tài sản có chứ không phải chỉ cho những tài sản có vấn đề Những khoản dự phòng tổn thất tín dụng cũng cần được tính đến trong quá trình đánh giá rủi ro tín dụng cho mức độ an toàn vốn

Việc phân tích rủi ro tín dụng cần phải xác định được mọi điểm yếu ở quy mô danh mục cho vay, bao gồm cả việc tập trung rủi ro Đồng thời việc phân tích này cũng cần phải tính đến những rủi ro liên quan đến quản lý tập trung tín dụng và các vấn đề khác liên quan đến tổng tài sản thông qua các cơ chế như các nội dung về chứng khoán hóa và các công cụ tín dụng phái sinh phức hợp Thêm vào đó, việc phân tích rủi ro tín dụng của các đối tác cần phải tính đến đánh giá của dư luận đối với mức tuân thủ của cơ quan giám sát đối với những quy tắc căn bản về Kiểm tra kiểm soát ngân hàng một cách có hiệu quả

 Rủi ro hoạt động

Ngân hàng cần phải xây dựng một khuôn khổ cho việc quản trị rủi ro hoạt động và đánh giá mức an toàn vốn thích hợp trong khuôn khổ này Khuôn khổ cần bao hàm mức độ chấp nhận rủi ro hoạt động của ngân hàng như đã thể hiện trong các chính sách quản trị loại rủi ro này bao gồm cả phạm vi và cách thức mà rủi ro hoạt động dịch chuyển ra khỏi ngân hàng Khuôn khổ này cũng cần phải bao gồm

cả những chính sách, nêu rõ cách tiếp cận của ngân hàng trong việc xác định, đánh giá, kiểm soát và quản lý/giảm thiểu rủi ro

 Rủi ro thị trường

Đối với các ngân hàng có hoạt động kinh doanh phức tạp và đa dạng, đánh giá

mức độ an toàn vốn nội bộ đối với rủi ro thị trường nên dựa vào cả mô hình VaR và

kiểm tra căng thẳng (stress test)

Mô hình VaR của ngân hàng phải nhận diện và đo lường được các rủi ro xuất hiện từ tất cả các hoạt động kinh doanh và phải được gộp vào đánh giá tổng thể về vốn nội bộ của ngân hàng cũng phải đưa ra sự phê chuẩn đáng tin cậy Các ước lượng theo mô hình VaR sẽ ảnh hưởng tới những thay đổi về đặc điểm rủi ro trong

sổ giao dịch

Bên cạnh đó, các ngân hàng phải bổ sung kiểm tra căng thẳng (stress test) (các

cú sốc nhân tố hoặc các kịch bản tổng hợp lịch sử hay chỉ là giải thuyết được kết hợp với nhau) và các kỹ thuật quản trị rủi ro phù hợp khác nhau vào mô hình VaR Các cú sốc thị trường được áp dụng trong các cuộc thử nghiệm phải phản ánh bản chất của các danh mục đầu tư và thời gian nó có thể trang trải được rủi ro trong điều

kiện thị trường xấu Đánh giá về vốn nội bộ của ngân hàng phải chứng minh được

rằng ngân hàng có đủ vốn để không chỉ đáp ứng được các yêu cầu vốn tối thiểu mà còn chống đỡ được các cú sốc của thị trường Cụ thể, ngân hàng phải tính đến các

kịch bản như:

- Tình trạng thanh khoản yếu/xuất hiện lỗ hổng về giá

- Các trường hợp rủi ro tập trung tín dụng (trong mối liên hệ với vòng quay của thị trường)

- Các thị trường một chiều

- Các kết quả khó lường/các trạng thái thanh khoản ngoài giá sâu (các trạng thái

mà giá của nó cao hoặc thấp hơn rất nhiều so với thị trường)

- Các sự kiện và những thay đổi đột ngột dẫn tới tình trạng vỡ nợ

- Những thay đổi quan trọng trong các tương quan

- Các rủi ro khác mà có thể không được tính đến trong VaR (ví dụ tỷ lệ phục hồi kinh tế không chắc chắn, các tương quan ngẫu nhiên hoặc rủi ro thị trường bị bóp méo)

Khi các công cụ và các chiến lược kinh doanh thay đổi, phương pháp luận VaR và các cuộc kiểm tra căng thẳng (stress test) cũng nên thay đổi để phù hợp với những thay đổi đó Bên cạnh đó ngân hàng cũng cần phải chứng minh được rằng họ kết hợp các phương pháp đo lường rủi ro như thế nào để tính được mức vốn nội bộ tổng thể đảm bảo cho rủi ro thị trường

 Rủi ro lãi suất trong sổ ngân hàng (banking book)

Quy trình đo lường rủi ro này cần phải tính đến tất cả các trạng thái lãi suất trọng yếu của ngân hàng và tính đến tất cả các khoản đáo hạn và định giá lại Những thông tin đó thường bao gồm: số dư hiện thời và lãi suất đã cam kết gắn liền với các công cụ tài chính và các danh mục đầu tư, các khoản thanh toán nợ gốc, ngày tính lại lãi suất, ngày đáo hạn, chỉ số lãi suất được dùng để định giá lại và lãi suất sản/trần cam kết đối với những khoản có thể điều chỉnh lãi suất Hệ thống đó cũng phải có những giả thuyết và những kỹ thuật được trình bày đầy đủ bằng văn bản Bất kể loại hình và mức độ phức tạp của hệ thống đo lường được sử dụng là như thế nào, ban quản trị ngân hàng cần phải luôn đảm bảo tính đầy đủ và toàn diện của hệ thống Do chất lượng và độ tin cậy của hệ thống đo lường phụ thuộc rất lớn vào chất lượng của dữ liệu và những giả thuyết được sử dụng trong mô hình, ban quản trị cần chú ý đặc biệt tới những yếu tố đó

 Rủi ro thanh khoản

Thanh khoản là yếu tố sống còn đối với việc tồn tại của mọi ngân hàng Trạng thái vốn của một ngân hàng có thể có ảnh hưởng đến trạng thái thanh khoản của ngân hàng đó, đặc biệt trong các giai đoạn khủng hoảng Mỗi ngân hàng cần phải có các hệ thống phù hợp để đo lường, đánh giá, kiểm soát rủi ro thanh khoản Các ngân hàng cần phải đánh giá được mức độ an toàn vốn thích hợp của mình khi đã có được thông tin về trạng thái thanh khoản của bản thân ngân hàng cũng như trạng thái thanh khoản của thị trường

 Những rủi ro khác

Mặc dù những rủi ro khác như rủi ro chiến lược hay rủi ro danh tiếng đều không dễ định lượng nhưng với việc đề cập và lưu ý đến các rủi ro này trong quá

trình đánh giá an toàn vốn nội bộ, Ủy ban Basel cho rằng ngành ngân hàng sẽ phát triển được các kỹ thuật để quản trị rủi ro được tất cả các vấn đề của những rủi ro này

Ngân hàng cần phải xây dựng được một hệ thống có thể cho phép kiểm soát và báo cáo về những nguy cơ rủi ro và ảnh hưởng của những thay đổi trong đặc điểm rủi ro đến nhu cầu vốn của ngân hàng, cung cấp thông tin phục vụ cho Ban lãnh đạo nhằm:

- Đánh giá được mức độ và xu hướng của các rủi ro trọng yếu và những ảnh hưởng của chúng đến các cấp vốn

- Đánh giá được mức nhạy cảm và tính hợp lý của các giả thuyết chính được sử dụng trong hệ thống đo lường đánh giá vốn

- Xác định được rằng ngân hàng có đủ vốn để phòng ngừa mọi rủi ro và ngân hàng tuân thủ đúng theo các mục tiêu an toàn vốn đã được xây dựng

- Phân tích được nhu cầu vốn trong tương lai của ngân hàng dựa trên đặc điểm rủi ro đã được báo cáo của ngân hàng và có những điều chỉnh cần thiết tương ứng đối với kế hoạch chiến lược của ngân hàng

- Đánh giá, xem xét công tác quản lý nội bộ

Công tác quản lý nội bộ của một ngân hàng là một yếu tố thiết yếu đối với quy trình đánh giá vốn Quản lý hiệu quả quy trình đánh giá vốn bao gồm hoạt động kiểm soát độc lập, khi có thể, có sự tham gia của kiểm toán nội bộ và kiểm toán độc lập từ bên ngoài

Ngân hàng cần phải thực hiện các hoạt động kiểm tra đánh giá định kỳ đối với quy trình quản trị rủi ro để đảm bảo tính nhất quán, chính xác và hợp lý Những vấn

đề cần phải kiểm tra bao gồm:

- Tính phù hợp của quy trình đánh giá vốn của ngân hàng, trên cơ sở cân nhắc bản chất, quy mô và tính phức tạp của các hoạt động ngân hàng

- Việc xác định những nguy cơ lớn và các khoản tập trung rủi ro

- Sự chính xác và đầy đủ của dữ liệu được đưa vào quy trình đánh giá của ngân hàng

- Tính hợp lý và tính có căn cứ của các kịch bản được sử dụng trong quy trình đánh giá

- Kiểm tra căng thẳng (stress test) và phân tích các giả thuyết cũng như các dữ liệu đầu vào

1.2.2.4 Một số phương pháp ước lượng vốn cho các rủi ro theo quy trình đánh giá an toàn vốn nội bộ ICAAP

Mỗi loại rủi ro sẽ được xác định và đánh giá ở các mức độ khác nhau như (không nghiêm trọng  rủi ro thấp  rủi ro trung bình  rủi ro cao  rủi ro cực

kỳ nghiêm trọng) và đánh giá trên nhiều khía cạnh, ví dụ như rủi ro tín dụng có thể đánh giá mức độ nghiêm trọng dựa trên các yếu tố như quy mô, sự phức tạp của các công cụ phòng vệ, xếp hạng tín dụng và tài sản đảm bảo…

a) Rủi ro tín dụng

Đây là rủi ro quan trọng và nhìn thấy rõ ràng trong hoạt động ngân hàng Nhìn chung, các mô hình kinh tế đều đáp ứng được việc phân bổ tổn thất dựa trên những ước lượng theo các thông số rủi ro tín dụng như tỷ lệ vỡ nợ, xác suất vỡ nợ (PD), tỷ

lệ tổn thất khi vỡ nợ (LGD) và quy mô vỡ nợ (EAD) Các tham số này lần lượt được ước lượng sử dụng các mô hình tiêu chuẩn Ví dụ: PD được ước lượng sử dụng các mô hình cấu trúc Merton hay mô hình dạng rút gọn (reduced-form models) Những mô hình này cần được hiệu chỉnh theo dữ liệu lịch sử về sự kiện vỡ

nợ, khả năng phục hồi…

b) Rủi ro thị trường

Đây là những rủi ro phát sinh từ những biến động bất lợi của những yếu tố thị trường như lãi suất, giá cổ phiếu, giá cả hàng hóa và tỷ giá hối đoái Các phương pháp luận của mô hình VAR sử dụng cách tiếp cận theo hướng phân tích hoặc mô phỏng thường được áp dụng để ước lượng rủi ro thị trường Thách thức trong việc tính toán rủi ro thị trường chính là làm thế nào để bắt kịp được với tốc độ phát triển

và sử dụng các công cụ mới