tờ trình cấp tín dụng

TỜ TRÌNH THẨM ĐỊNH CHO VAY BỔ SUNG VỐN LƯU ĐỘNG ( Khách hàng: Công ty TNHH vận tải thương mại và xây dựng Thành Nhàn) Kính gửi: Hội đồng tín dụngBan tín dụng VPBank CN Quảng Ninh Ngày 20022016, khách hàng có đơn và hồ sơ đề nghị VPBank cấp tín dụng để bổ sung vốn lưu động thực hiện phương án sản xuất kinh doanh; Sau khi thẩm định hồ sơ và tiếp xúc khách hàng, nhân viên Lý Thị Thiết lập tờ trình thẩm định với các nội dung sau:

TỜ TRÌNH THẨM ĐỊNH CHO VAY BỔ SUNG VỐN LƯU ĐỘNG

( Khách hàng: Công ty TNHH vận tải thương mại và xây dựng Thành Nhàn)

Kính gửi: Hội đồng tín dụng/Ban tín dụng VPBank CN Quảng Ninh

Ngày 20/02/2016, khách hàng có đơn và hồ sơ đề nghị VPBank cấp tín dụng để bổ sung vốn lưu động thực hiện phương án sản xuất kinh doanh; Sau khi thẩm định hồ sơ và tiếp xúc khách hàng, nhân viên Lý Thị Thiết lập tờ trình thẩm định với các nội dung sau:

- Tài sản bảo đảm: _ Quyền sử dụng đất và tải sản gắn liền với

đất tại thửa đất số: 01; Tờ bản đồ số: 01 tại địa chỉ: Khu đô thị mới Kim Sơn, xã Kim Sơn, Huyện Đông Triều, tỉnh Quảng Ninh.

Trị giá: 495.000.000đồngPHẦN II: PHÂN TÍCH TÍN DỤNG

I.GIỚI THIỆU KHÁCH HÀNG

1 Hồ sơ pháp lý :

- Tên giao dịch : Công ty TNHH vận tải thương mại và xây dựng Thành Nhàn.

- Địa chỉ : Thôn Khê Hạ - Xã Việt Dân – Thị xã Đông Triều – Tỉnh Quảng Ninh

- Điện thoại : 0982735068

- Giấy ĐKKD số : 5701519071 đăng ký lần đầu ngày 06/09/2011, đăng ký thay đổi lần thứ 1 ngày 02/07/2015 do Sở Kế hoạch & Đầu tư tỉnh Quảng Ninh cấp

- Ngành nghề kinh doanh: Vận tải hàng hóa bằng đường bộ

- Giám Đốc Công ty : ông Nguyễn Văn Thành

Qua tìm hiểu, CBTD được biết: bà Nguyễn Thị Nhàn là vợ của ông Nguyễn Văn Thành, Bà Nguyễn Thị Hạnh là con gái của ông Nguyễn Văn Thành Ông Nguyễn Văn Thành là người điều hành mọi hoạt động của Công ty TNHH vận tải thương mại và xây dựng Thành Nhàn

Nhận xét:

Ông Nguyễn Văn Thành hiện nay là Giám đốc Công ty TNHH Vận tải thương mại và xây dựng Thành Nhàn Trước khi thành lập Công ty thì ông Thành đã hoạt động trong lĩnh vực kinh doanh vận tải và mua bán vật liệu xây dựng, mua bán sắt thép và thiết bị lắp đặt khác trong xây dựng dưới hình thức công tác tại CÔNG TY TNHH M T THÀNH VIÊN V N T IỘ Ậ Ả

VÀ TH ƯƠ NG M I TOÀN TH NG 68 t n m 2008 Ạ Ắ ừ ă → Chính vì vậy, ông Thành cũng đã tích lũy được nhiều kinh nghiệm trong ngành nghề kinh doanh chính của Công ty và có thể định hướng giúp Công ty phát triển tốt Điều quan trọng là các thành viên đều xây dựng được mối quan hệ với khách hàng trên cương vị công tác của mình nên hoạt động kinh doanh khá thuận lợi và còn nhiều cơ hội để phát triển

Nhận xét:

Nhìn chung cơ cấu tổ chức của Công ty khá đơn giản, quy mô lao động còn nhỏ, song là một người đã có kinh nghiệm quản lý nên ông Nguyễn Văn Thành đã xây dựng

mô hình Công ty gọn nhẹ, năng động, phân chia nhiệm vụ và trách nhiệm rõ ràng giữa các

bộ phận, đặt nặng tính chuyên nghiệp và định hướng chiến lược phát triển Công ty có chiều sâu

3 Tình hình hoạt động sản xuất kinh doanh:

3.2 Lĩnh vực hoạt động, mặt hàng phân phối và nguồn thu chính của đơn vị :

-Hiện tại, hoạt động chính của đơn vị là : Vận tải hàng hóa bằng đường bộ Đây chính là hoạt động mang lại doanh thu chủ yếu cho công ty

-Các sản phẩm do Cty TNHH vận tải thương mại và xây dựng Thành Nhàn bán buôn, phân phối gồm có : dịch vụ vận tải hàng hóa bằng đường bộ, đường thủy nội địa, kim loại và quặng kim loại, vật liệu, thiết bị lắp đặt khác trong xây dựng, nhà các loại, phụ tùng và các bộ phận phụ trợ của ô tô và xe có động cơ khác, công trình kỹ thuật dân dụng khác…

- Tổng quan ngành:

+ Qua thực tiễn nhu cầu vận tải hàng hóa bằng đường bộ, thủy nội địa hiện nay rất lớn, do nhu cầu quá và có quá nhiều công ty trong ngành dẫn đến sự cạnh tranh mạnh về giá, thị phần… nhiều doanh nghiệp giả mạo tên các công ty làm ăn lâu năm có uy tín lôi kéo khách…

+ Đối với dịch vụ vận tải đường bộ yêu cầu phương tiện hiện đại an toàn, người lái có trình độ cao, thời gian vận chuyển nhanh chóng, bảo hiểm 100% Còn đối với sản phẩm kim loại, quặng, vật liệu thiết bị trong xây dựng…mẫu mã phong phú đa dạng do vây tình trạng hàng kém chất lượng rất dễ gặp

- Năng lực cạnh tranh của khách hàng:

+Các sản phẩm dịch vụ của công ty đảm bảo chất lượng đầu vào nhập từ + Đối với dịch vụ vận tải đường bộ yêu cầu phương tiện hiện đại an toàn, người lái có trình độ cao, thời gian vận chuyển nhanh chóng, bảo hiểm 100% Còn đối với sản phẩm kim loại, quặng, vật liệu thiết bị trong xây dựng…mẫu mã phong phú đa dạng do vây tình trạng hàng kém chất lượng rất dễ gặp

-Theo tìm hiểu của CBTD và thông tin do doanh nghiệp cung cấp thì hiện tại tỷ trọng doanh thu của các mặt hàng do Công ty TNHH Vận tải thương mại và xây dựng Thành Nhàn bán buôn, phân phối như sau :

1 Dịch vụ vận tải hàng hóa bằng đường bộ 90%

3 Vật liệu, thiết bị lắp đặt khác trong xây

MSDN/

MST

Địa chỉ

Đầu mối liên lạc, Chức vụ/

SĐT

Doanh

số giao dịch(trđ/năm)

Tỷ trọng

% trong Giá vốn của KH

Số năm quan hệ

Hàng hóa, NVL/Dự án

Thời hạn thanh toán

Kim Sơn-Đôn

g Triề

Ông Trần Văn Thủy, chức

5.788 19% 4

năm

Phụ tùng vật

tư các loại phục vụ thay thế sửa chữa ô tô

Không quá 30 ngày

DV

Thanh

Thủy

Quả

u-ng Ninh

vụ giám đốc

Đức Chính-Đôn

g Triều-QN

Ông

Vũ Thanh Tuyền, chức

vụ giám đốc

3.800 10% 3

năm

Đất sét làm gạch

Không quá 60 ngày

Cẩm Thạch-Cẩm Phả-QN

Ông Cao Văn Ninh, chức

vụ Giám đốc

năm

Phụ tùng vật

tư các loại phục vụ thay thế sửa chữa ô tô

Không quá 30 ngày

…

 Nhận xét :

- Đầu vào của đơn vị là những doanh nghiệp sản xuất lớn, có uy tín, sản phẩm của những doanh nghiệp này đã có được vị thế trên thị trường và đã quen thuộc với người tiêu dùng tại Quảng Ninh

- Địa bàn phân phối được quy định rõ ràng vì vậy đơn vị chỉ việc khai thác địa bàn phân phối mà không phải lo đối phó với đối thủ cạnh tranh

3.3.2 Môi trường kinh doanh và đầu ra của công ty:

3.3.2.1 Môi trường kinh doanh :

- Quảng Ninh vừa thuộc vùng kinh tế trọng điểm phía bắc vừa thuộc vùng duyên hải Bắc Bộ Đây là tỉnh khai thác than đá chính của Việt Nam, tập trung trữ lượng lớn than và khoáng sản của cả nước nên nhu cầu vận chuyển là rất lớn

- Đây là lĩnh vực mà trong giai đoạn hiện nay cũng như trong tương lai có nhu cầu cao

và có thể nói là môi trường kinh doanh sẽ có nhiều thuận lợi Với môi trường thuận lợi nên việc thành lập công ty đi vào khai thác lĩnh vực này của các thành viên công ty là có

cơ sở và có khả năng kinh doanh hiệu quả

Đầu mối liên lạc, Chức vụ/

SĐT

Doanh

số giao dịch(trđ/

năm)

Tỷ trọng % trong

DT của KH

Số năm quan hệ

Hàng hóa, NVL/Dự

án

Thời hạn thanh toán

Tân-Ông Phạm Văn Năm, chức vụ giám đốc

năm

Vận tải đá các loại

Trong vòng

30 ngày

Ông Nguyễn Đức Lợi, chức vụ Giám đốc

năm

Vận chuy

ển đất sét từ

mỏ Việt Dân

về nhà máy gạch

Không quá 60 ngày

Nhận xét : Công ty có một môi trường kinh doanh rất thuận lợi, đầu ra của công ty khá

ổn định

3.4 Đối thủ cạnh tranh :

Quảng Ninh hội tụ những điều kiện thuận lợi cho phát triển kinh tế - xã hội quan trọng trong tiến trình công nghiệp hóa, hiện đại hóa đất nước Là một tỉnh có nguồn tài nguyên khoáng sản,(Về trữ lượng than trên toàn Việt Nam thì riêng Quảng Ninh đã chiếm tới 90%.), nguyên liệu sản xuất vật liệu xây dựng, cung cấp vật tư, nguyên liệu cho các ngành sản xuất trong nước và xuất khẩu, đóng góp quan trọng cho sự phát triển kinh tế, tăng

trưởng GDP của tỉnh Quảng Ninh Do vậy các đối thủ cạnh tranh của công ty nhiều mạnh, đặc biệt là các doanh nghiệp lâu đời có quy mô lớn hơn.

II PHÂN TÍCH ĐÁNH GIÁ DOANH NGHIỆP:

1.Đánh giá tư cách pháp nhân của công ty:

- Quyết định thành lập: Giấy CNĐKKD số: 5701519071 do Sở

KH&ĐT Tỉnh Quảng Ninh Đăng ký

lần đầu ngày 06/09/2011; đăng ký thay đổi lần thứ nhất ngày 02 tháng 07 năm 2015

- Ngành nghề kinh doanh:

Vận tải hàng hóa bằng đường bộ, Sửa chữa máy móc, thiết bị; Sửa chữa và bảo dưỡng phương tiện vận tải (trừ ô tô, mô

tô, xe máy và xe có động cơ khác); Xây dựng nhà các loại; Xây dựng công trình đường sắt và đường bộ…

2 Đánh giá tình hình tài chính của doanh nghiệp:

2.1.Đánh giá mức độ tin cậy của báo cáo tài chính:

Báo cáo tài chính của Công ty TNHH vận tải thương mại và xây dựng Thành Nhàn được thông qua những bộ phận có liên quan và trách nhiệm: giám đốc, kế toán, chi cục thuế Thị Xã Đông Triều.

Được đảm bảo bởi các yếu tố cần thiết của một báo cáo tài chính theo tiêu chuẩn của

Bộ tài chính Vậy đây là một báo cáo đáng tin cậy, Ngân hàng có thể sử dụng báo cáo này

để thẩm định hồ sơ vay vốn của Công ty TNHH vận tải thương mại và xây dựng Thành Nhàn

2.2 .Phân tích tình hình tài chính của công ty trong năm 2014 và 2015

2.2.1.Phân tích kết cấu tài sản, nguồn vốn và kết quả hoạt động kinh doanh

 Phân tích kết cấu tài sản của công ty trong 2 năm 2014 và 2015

ĐVT : VNĐ

BIỂU 1 : BẢNG CÂN ĐỐI KẾ TOÁN

2 Trả trước cho người bán

3.Các khoản phải thu khác

2 Giá trị hao mòn luỹ kế (687,272,250) (487178336) (200,093,914) 41.07 (9.16) (4.72) (4.44)

3 Chi phí xây dựng dở dang

 Nhận xét:

Qua phân tích kết cấu tài sản của công ty trong 2 năm 2014 và 2015, ta nhận thấy:

 Tài sản ngắn hạn chiếm tỷ trọng rất lớn trong kết cấu tài sản của công ty Theo đó tài sản ngắn hạn chiếm tới 85.84% trong tổng tài sản năm 2014, trong khi đó tài sản dài hạn chỉ chiếm có 14.16% Điều này là phù hợp với đặc điểm hoạt động kinh doanh của công ty Công ty không cần đầu tư nhiều vào tài sản dài hạn vì chu kỳ hoạt động của công

ty chỉ diễn ra trong thời gian tương đối ngắn, tài sản lưu động luôn chiếm tỷ trọng rất lớn

 Qua phân tích kết cấu tài sản, ta thấy so với năm 2014 thì trong năm 2015 tài sản dài hạn tăng một cách đáng kể với

tỷ lệ tăng 23.38%, đặc biệt là TSCĐ tăng với tỷ lệ rất cao 22.81% do công ty mua sắm thêm ô tô tải để phục vụ nhu cầu vận chuyển hàng hóa

 Trong khi đó tài sản ngắn hạn lại giảm mạnh với tỷ lệ giảm 23.38% tải sản ngắn hạn giảm chủ yếu do các khoản phải thu khách hàng giảm (14.61%) điều này chứng tỏ công tác thu nợ của công ty tốt và công ty không sử dụng chính sách bán chịu, tránh tình trạng vốn bị chiếm dụng quá nhiều Hàng tồn kho của công ty 2015 tăng mạnh với mức tăng 156,874,309 đồng với tỷ lệ tăng 68.39% Hàng tồn kho tăng chủ yếu do tăng nguyện vật liệu với mức tăng 170.4331.049 đồng nguyên nhân là công ty nhập nguyên vật liệu với số lượng lớn để thực hiện đơn hàng với công ty TNHH COTTO Quảng Ninh và Công ty TNHH Thanh Tuyền trong đầu năm 2016 Như vậy trong năm 2016 công ty

sẽ ghi nhận được thêm một khoản doanh thu

 Phân tích kết cấu nguồn vốn của công ty trong 2 năm 2014 và 2015

3 Người mua trả tiền trước 1,530,150,000 2330466391 (800316391) (34.34) 20.39 22.59 (2.20)

4 Thuế và các khoản phải

Qua phân tích kết cấu nguồn vốn của công ty TNHH vận tải thương mại và xây dựng Thành Nhàn trong 2 năm 2014 và

2015 ta nhận thấy:

 Tỷ trọng nợ phải trả cao hơn nhiều so với tỷ trọng nguồn vốn chủ sở hữu Điều này phù hợp với hoạt động kinh doanh của công ty, công ty không cần bỏ ra nhiều nguồn vốn của mình mà chỉ dựa vào việc mua bán chịu với các nhà cung cấp Chứng tỏ công ty có khả năng chiếm dụng vốn của nhà cung cấp rất tốt Nợ phải trả tăng chủ yếu do vay ngắn hạn tăng với tỷ lệ tăng 30.3% Ban lãnh đạo công ty chủ trương sử dụng nguồn vốn đi vay cho hoạt động kinh doanh nhiều hơn

 Tỷ trọng nguồn vốn chủ sở hữu của công ty trong năm 2010 đã có tỷ lệ tăng 6.47% Điều này là do trong năm 2014 công ty đã đạt được một khoản lợi nhuận và trong năm 2015 công ty dùng khoản lợi nhuận này để đầu tư cho hoạt động kinh doanh của mình

2 Các khoản giảm trừ doanh thu

3 Doanh thu thuần về bán

9 Lợi nhuận thuần từ hoạt

động kinh doanh (4+5-6-7) 98,669,679 60,830,154 37,839,525 62.21 0.91 0.35 0.56

10 Thu nhập khác 238,085,857 0 238,085,857 #DIV/0! 2.18 0.00 2.18

11 Chi phí khác 229,146,463 0 229,146,463 #DIV/0! 2.10 0.00 2.10

12 Lợi nhuận khác (13,085,857) 0 (13,085,857) #DIV/0! (0.12) 0.00 (0.12)

13 Tổng lợi nhuận kế toán

 Bên cạnh đó, doanh thu hoạt động tài chính 2015 tăng 1.90% so với năm 2014, chi phí tài chính tăng lên tăng 49.09%, chi phí quản lý kinh doanh tăng 29.22% Từ đó làm cho lợi nhuận thuần từ hoạt động kinh doanh tăng 169.375.182 đồng so với năm 2014 tương ứng với tốc độ tăng là 62.21% và kết quả là lợi nhuận sau thuế tăng 40.70% Điều này chứng tỏ tình hình kinh công ty 2015 tốt hơn 2014

2.2.2.Phân tích các thông số tài chính của công ty TNHH Vận tải thương mại và xây dựng Thành Nhàn

Các thông số khả năng thanh toán

Các thông số hoạt động

Thông số khả năng trả lãi vay

2 Thông số chi trả trả nợ gốc và lãi vay 0.18 0.17

Thông số khả năng sinh lợi

3.Thông số suất sinh lợi trên tài sản

4 Thông số suất sinh lợi trên vốn chủ sở

2.2.2.1.Phân tích khả năng thanh toán:

- Khả năng thanh tóan ngắn hạn năm 2014 là 1.01 lần chứng tỏ công ty có đủ tài sản ngắn hạn để đảm bảo trả nợ ngắn hạn, tuy nhiên sang năm 2015 giảm xuống còn 0.8 lần công ty vẫn duy trì được ở mức không quá thấp

- Tỷ số thanh toán nhanh =0.73 (giảm 0.23 so với năm 2014).Tỷ số thanh khoản nhanh của doanh nghiệp vẫn còn ở con số thấp cho thấy do công ty đang gặp khó khăn trong việc thanh toán công nợ

- Khả năng thanh toán tức thời = 0.48 (giảm 0.1 so với năm 2014) Khả năng thanh toán tức thời của công ty vừa lọt vào ngưỡng đánh giá chứng tỏ khi dung khoản tiền và tương đương tiền đủ để đối phó với nợ ngắn hạn, làm yên long chủ nợ  Qua tính toán các tỷ số thanh khoản ta thấy khả năng thanh khoản của công ty là ở mức trung bình khi với 1 đồng nợ có đến hơn 3 đồng tài sản Điều này có lợi cho công ty khi với tỷ số thanh khoản này thì khả năng sinh lợi của công ty là cao hơn.

2.2.2.2.Phân tích về thông số hoạt động:

• Kỳ thu tiền bình quân = = 52.24 ngày (giảm 23.12 ngày so với năm 2014)

• Vòng quay khoản phải thu = = 360/52.24=6.89 vòng

Vậy sau 53 ngày công ty có thể thu hồi được khoản phải thu, một năm công ty

có gần 7 vòng quay khoản phải thu Có thể nói công ty có thể thu hồi vốn tương đối nhanh,đảm bảo cho nhu cầu vốn của công ty

• Thời gian giải tỏa tồn kho = =13.91 ngày (tăng mạnh so với năm 2014)

• Vòng quay hàng tồn kho = =25.88 vòng (tăng so với 2014)

Theo tính toán ta thấy, bình quân thời gian tồn kho của công ty là 13.91 ngày và

có 25.88 vòng tồn kho Cho thấy lượng hàng vào nhập kho công ty là tương đối nhiều và chia thành nhiều lần do đặc thù của ngành nên giảm được chi phí quản lí và bảo quản

• Vòng quay tổng tài sản = 1.45 vòng thấp hơn năm 2014 (1.69 vòng) tức là cứ 1 đồng tài sản sẽ tạo ra 1.45 đồng doanh thu => công ty sử dụng tài sản có hiệu quả nhưng chưa thực sư cao

• Vòng quay vốn lưu động năm 2015 là 2.32 vòng tăng so với năm 2014, thông số này của công ty ở mức khá cao chứng tỏ công ty đang sử dụng có hiệu quả tài sản lưu động trong hoạt động kinh doanh

2.2.2.3.Phân tích về thông số đòn bẩy tài chính:

• Tỷ số nợ so với tổng tài sản = = 0.79 (giảm so với năm 2014).Ta thấy

tỷ số nợ khoảng 79% so với tổng tài sản, công ty có thể gánh vác tổng nợ của họ ở mức khá, ngân hàng có thể cho công ty vay và có thể yên tâm về việc trả nợ của công ty

• Thông số nợ so với VCSH = =3.66 (giảm 2.02 so với năm 2014 là 5.68).Tỷ số nợ so với VCSH của công ty cao chứng tỏ công ty sử dụng nhiều nguồn vốn bên ngoài, không chủ động trong việc phân phối và sử dụng nguồn vốn

Ta thấy,công ty sử dụng gần như toàn bộ nguồn vốn vay để hoạt động kinh doanh của công ty, cơ cấu vốn của công ty chưa hợp lý,nhưng tỷ số nợ dài hạn của công

ty là 0 trong khi nợ ngắn hạn là 79%,chứng tỏ công ty huy động được nợ ngắn hạn là chủ yếu

2.2.2.4.Phân tích thông số khả năng trả lãi vay:

Thông số khả năng trả lãi vay = = 1.29 ( giảm so với năm 2014

là 1.31)

Thông số này thể hiện công ty hoàn toàn đủ khả năng trả lãi vay cho ngân hàng

vì lợi nhuận trước thuế và lãi của công ty lớn hơn 1.29 lần so với chi phí tiền lãi

Thông số chi trả nợ gốc và lãi vay = =0.18 (giảm 0.01 so với năm 2014)

Thông số cho thấy công ty đủ khả năng để trả được gốc và lãi cho ngân

hàng,ngân hàng có thể an toàn khi cho công ty vay

2.2.2.5.Phân tích thông số khả năng sinh lợi:

• Thông số lợi nhuận gộp biên = = 0.08 (tăng nhẹ so với năm 2014) Thể hiện mức lợi nhuận gộp trong doanh thu thuần là 8% =>không cao

• Thông số khả năng sinh lợi ròng = =0.01