Vấn đề nào dẫn đến thông tin mất cân xứng giải thích

Bài tập nhóm : Vấn đề dẫn đến thông tin cân xứng? giải thích a Đảo nợ b Mua cổ phiếu quỹ c Phát triển doanh nghiệp Nhà Nước Đảo nợ Định nghĩa: Đảo nợ nhắc đến thực tiễn với vài tên gọi khác “đáo hạn” dịch vụ tài chính, dịch vụ đáo hạn (tín dụng đen) hay “cơ cấu tài chính” gần từ 2009 đến 2010, người ta nhắc nhiều đến đảo nợ thực sách hỗ trợ lãi suất gói kích cầu Chính Phủ với quan điểm “nghiêm cấm đảo nợ” để tránh thất thoát nguồn tiền hỗ trợ Chính phủ Dưới góc độ pháp lý, đảo nợ nhắc đến nhiều văn liên quan đến sách cho vay nhà nước Nhưng tham khảo khái niệm sau: “Đảo nợ: Là việc tổ chức, cá nhân (trừ tổ chức tín dụng) vay TCTD để trả nợ cho tổ chức tín dụng và/hoặc trả nợ cho tổ chức tín dụng khác” đồng thời diễn giải trường hợp sau coi vi phạm: - Dùng toàn bộ, phần khoản vay để trả nợ cho phần toàn khoản vay khác nhiều khoản vay khác nhiều tổ thức tín dụng khác nhau; - Bên vay thông qua tổ chức, cá nhân khác để chuyển nguồn vốn vay thông qua cách thức khác để trả khoản nợ Bên vay TCTD khác mà bù trừ nghĩa vụ cách phù hợp; Ví dụ: Doanh nghiệp A vay doanh nghiệp D để trả nợ ngân hàng C, sau A vay ngân hàng E để toán nợ cho D (bằng cách khác nhau, hợp đồng mua bán khống); - Ngân hàng C cho vay để doanh nghiệp A thực hợp đồng với D doanh nghiệp D dùng tiền trả nợ Ngân hàng C từ nguồn thu cho vay, ngân hàng C xác định phương án cho vay A không khả thi mục đích giảm nợ xấu nên biết trước việc cho vay để trả nợ (Trường hợp bình thường bị nhầm lẫn với nhóm hành vi vi phạm quy định cho vay khác mà đảo nợ); - Ngân hàng C mua nợ doanh nghiệp A ngân hàng B, sau mua nợ ngân hàng C phân loại nợ vào nhóm thấp (do hệ thống xếp hạng phân nhóm khác nhau) cấu lại nợ theo hướng từ hạn thành hạn (không phụ thuộc vào cách thức cấu lại) Phân tích rủi ro Rủi ro từ đảo nợ hữu làm méo mó số liệu chất lượng tín dụng ngân hàng Như Thống đốc Nguyễn Văn Giàu có nói, “Luật pháp nghiêm cấm triệt để hành vi đảo nợ trường hợp Bởi vì, kinh tế chấp nhận cho vay đảo nợ, tức chấp nhận cách làm ăn không mang lại hiệu quả, đồng thời gây thất thoát tài sản, chưa kể gây rối ren công tác quản lý”.Vì đảo nợ rủi ro thế, ta tìm hiểu sau: Nhìn bề đảo nợ tạo cho người ta ảo giác khoản nợ hoàn trả tốt, tỷ lệ nợ xấu hay nợ hạn giảm xuống thực chất Bởi người vay dùng số tiền có để trả nợ nên không vốn sở để trả khoản nợ Như khoản nợ cũ ban đầu thực chẳng đáo hạn ngân hàng phải có trách nhiệm hoàn trả tiền cho người gửi Nếu doanh nghiệp vay khoản vốn với số tiền lớn khoản nợ cũ để không dùng cho việc đảo nợ mà dùng vào đầu tư đòi hỏi tỷ suất sinh lợi vốn đầu tư phải cao có sở trả nợ Đây điều khó đạt điều kiện khủng hoảng kinh tế Trước tình hình đó, doanh nghiệp buộc phải cung cấp thông tin có lợi cho mình, làm cho hình ảnh doanh nghiệp tốt hơn, trở thành người vay với khả hoàn trả nợ cao người cho vay Trong NH-người cho vay không nắm thông tin hoàn hảo người vay dẫn đến NH có định sai lầm hay nói cách khác lựa chọn nghịch Đó thông tin bất cân xứng người vay NH-người cho vay Bên cạnh đó, khoản nợ xấu “ăn theo” khoản nợ diện đảo nợ để hưởng “lộc trời cho” Việc “đảo nợ” có nguy bị lợi dụng Các ngân hàng có động để tăng cường cho vay đảo nợ không cho vay khoản nợ xấu “nằm im” bảng tổng kết tài sản, cho vay “làm sạch” khoản nợ xấu mà có thêm thu nhập từ khoản tiền lãi hỗ trợ Chính phủ Lúc này, thông tin bất cân xứng diễn NH nhà đầu tư Chính phủ - người không cung cấp thông tin cách toàn diện tình hình khoản nợ xấu NH Tuy nhiên, phải hiểu việc cho vay trả nợ cũ, hay nói cách khác đảo nợ này, dạng cấu lại khoản vay cách toàn diện: từ điều chỉnh khoản vay (như lãi nhập gốc); điều chỉnh kỳ hạn trả nợ (gốc/lãi); lập lịch trả nợ mới; điều kiện tài sản bảo đảm mới; khác thông lệ điều mục đích vay cho vay để trả nợ cho tổ chức tín dụng Chỉ phân biệt chỗ cho vay trả nợ cũ quy định cho vay trả nợ cũ nhằm che giấu nợ xấu chỗ, phân tích điều kiện kinh doanh khách hàng phải có dòng tiền, khách hàng hoạt động, làm ăn, lao động trả nợ không ngừng hoạt động (bao gồm hoạt động thu nợ doanh nghiệp) kỳ trả nợ sau khách hàng có tiền trả hạn kỳ Cũng nhiều khác để phân biệt dấu hiệu bao trùm Đối với nội tổ chức tín dụng, việc cho vay phải hiểu trình, thẩm định lại, phê duyệt lại cấp tín dụng cho khách hàng khoản vay mới, đồng thời xác định mục đích vay để cấu lại khoản vay cũ Nguồn : thời báo kinh tế Việt Nam 1b Cổ phiếu quỹ a Định nghĩa: Theo quy định pháp luật chứng khoán Việt Nam thông lệ quốc tế, cổ phiếu quỹ cổ phiếu công ty cổ phần đại chúng phát hành công ty phát hành mua lại nguồn vốn hợp pháp Như vậy, cổ phiếu quỹ hình thành công ty đại chúng thực mua lại từ khối lượng cổ phiếu lưu hành thị trường; cổ phiếu quỹ nghĩa cổ phiếu phát hành không thành công Cổ phiếu quỹ có số đặc điểm khác với cổ phiếu phổ thông sau: Không trả cổ tức; quyền biểu quyền mua cổ phiếu mới; Tổng số cổ phiếu quỹ không phép vượt tỷ lệ vốn hóa mà luật pháp quy định Do thực mua cổ phiếu quỹ từ nguồn vốn hợp pháp nên việc công ty mua cổ phiếu lưu hành làm giảm nguồn vốn chủ sở hữu hay giá trị sổ sách công ty lượng giá trị cổ phiếu công ty mua vào Khi công ty bán số cổ phiếu quỹ đó, giá trị sổ sách công ty tăng lên lượng giá trị cổ phiếu công ty bán Chênh lệch hai khoản ghi vào thặng dư vốn cổ phần công ty Thực tế cho thấy công ty đại chúng thường mua lại cổ phiếu phát hành trường hợp sau: Thứ nhất: Vì cổ phiếu quỹ thuộc quyền sở hữu chung công ty loại trừ không chia cổ tức công ty mua cổ phiếu quỹ để làm lợi cho cổ đông hữu, hay nói cách khác lãnh đạo công ty chịu sức ép phải có tỷ lệ sinh lời cổ phiếu từ cổ đông Thứ hai: công ty có lượng tiền nhàn rỗi (thường từ nguồn lợi nhuận để lại) chưa có dự án đầu tư lúc hoạt động kinh doanh có chiều hướng tốt, lợi nhuận bình quân cao ngành khác mà dự định đầu tư Doanh nghiệp mua lại cổ phiếu làm cổ phiếu quỹ thể tin tưởng vào triển vọng phát triển tương lai ngành nghề Mặt khác, ban lãnh đạo doanh nghiệp cho cổ phiếu họ bị thị trường đánh giá thấp giá trị thực việc mua lại cổ phiếu họ khoản đầu tư sinh lời mua cổ phiếu doanh nghiệp khác chí mở rộng sản xuất Thứ ba: Khi công ty thấy cổ phiếu thị trường giao dịch bị sụt giảm số lượng giá cổ phiếu Công ty tăng mua cổ phiếu làm tăng lượng cầu cổ phiếu để đẩy giá lên đặt mua làm nhiều lần để làm giảm giảm giá thị trường Đây biện pháp công ty thường làm giới, công ty thường dùng biện pháp để tạo “sóng” chứng khoán cho Do số nước có Việt Nam đặùt số quy chế khối lượng mua, nguồn vốn mua, tỷ lệ mua, không mua để hạn chế mặt không tích cực việc mua cổ phiếu quỹ thị trường Thứ tư: Công ty mua cổ phiếu quỹ để thưởng cho nhân viên Đây biện pháp thường áp dụng để tạo gắn bó, khích lệ nhân viên Thông thường việc dùng cổ phiếu quỹ làm cổ phiếu thưởng phải có nguồn toán từ quỹ khen thưởng phúc lợi Thứ năm: Mua lại cổ phiếu quỹ để thời gian sau điều chỉnh giảm vốn điều lệ công ty Trường hợp xảy thực tế b Ảnh hưởng của việc mua cổ phiếu quỹ: Mua cổ phiếu quỹ có cả hai mặt lợi và hại • Lợi ích:  Đối với công ty mua cổ phiếu quỹ:  Giá cổ phiếu thường có xu hướng tăng sau kế hoạch mua lại cổ phiếu quỹ đưa (ngoại trừ trường hợp nhà đầu tư tin thị giá cổ phiếu cao so với giá trị thực tình hình thị trường xấu) Mua cổ phiếu quỹ giúp cô đặc hơn, giảm lượng cổ phiếu lưu hành, từ làm tăng EPS tính toán cổ phiếu Điều giúp cho thị giá cổ phiếu hấp dẫn mắt nhà đầu tư  Đồng thời, với số cổ phiếu cổ đông hữu công ty nắm tỷ lệ sở hữu cao Bằng cách gia tăng tỷ lệ cổ phiếu nắm giữ (dù số lượng không thay đổi), mua lại cổ phiếu số trường hợp cách để gia tăng quyền kiểm soát ban điều hành công ty  Bên cạnh mua cổ phiếu quỹ coi định đầu tư tài doanh nghiệp Bởi, sau mua cổ phiếu quỹ, doanh nghiệp kinh doanh tốt khả giá cổ phiếu tăng trưởng cao Khi doanh nghiệp bán cổ phiếu quỹ, thu lời tăng thặng dư vốn cổ phần Như trước mắt lâu dài, mua cổ phiếu quỹ đem lại lợi ích định cho cổ đông doanh nghiệp  Việc mua lại cổ phiếu quỹ giúp làm đẹp số số tài chính, cụ thể EPS, ROE ROA tăng lên kể doanh thu lợi nhuận không đổi (EPS là lợi nhuận (thu nhập) mỗi cổ phiếu, ROA – tỷ số lợi nhuận ròng tài sản giúp đo lường khả sinh lợi mỗi đồng tài sản của công ty, ROE – tỷ số lợi nhuận ròng vốn chủ sở hữu giúp đo lường khả sinh lợi mỗi đồng vốn của cổ đông thường), làm đẹp bản báo cáo tài chính, tạo được nhiều niềm tin cho nhà đầu tư  Trong điều kiện bình thường, doanh nghiệp tuyên bố mua cổ phiếu quỹ đồng nghĩa với phát thông điệp “thị giá giá trị thực” Điều tăng uy tín cho doanh nghiệp, trấn an cổ đông thu hút nhà đầu tư khác đễ giữ giá cổ phiếu Ngoài ra, mua cổ phiếu quỹ cách hỗ trợ giá trực tiếp cho cổ phiếu  Đối với nhà đầu tư:  Việc doanh nghiệp mua cổ phiếu quỹ với số lượng lớn cách để họ cho nhà đầu tư đối thủ biết: “Chúng có nguồn tiền mặt dồi dào, làm ăn tốt, không lo vốn”, đồng thời mua cổ phiếu quỹ là một biện pháp tăng giá cố phiếu thị trường giá cổ phiếu đó sụt giảm, tạo sự yên tâm cho nhà đầu tư, cứu được các nhà đầu tư đã mua các cổ phiếu đó • Tác hại:  Đối với doanh nghiệp mua cổ phiếu quỹ:  Với việc phải dành lượng tiền lớn để mua lại cổ phiếu quỹ, công ty gặp rắc rối với dòng tiền, làm thiếu hụt nguồn vốn để mở rộng sản xuất kinh doanh Nếu doanh nghiệp thiếu tiền mà mua cổ phiếu quỹ lớn khiến dòng tiền bị suy kiệt, đặc biệt bối cảnh lãi suất cao nguồn tiền khan điều rủi ro Việc mua vào cổ phiếu quỹ thực lực tài doanh nghiệp đủ mạnh, nguồn lợi từ lực lõi có dấu hiệu dư thừa việc giảm lượng cổ phiếu lưu hành việc mua cổ phiếu qũy thực phát huy tác dụng điều tiết thị giá cổ phíêu Trong điều kiện thị trường bất cân xứng thông tin việc sở hữu cổ phiếu quỹ đồng thời mang lại mặt trái Đó có nhu cầu cần vốn để thực dự án doanh nghiệp gặp khó khăn chào bán công chúng - thị giá cổ phiếu công ty bị giảm tương đối - gây tâm lý không tốt cho cổ đông, đồng thời làm biến dạng báo cáo tài năm công ty - Người ta dễ hiều làm đẹp báo cáo  Việc mua cổ phiếu quỹ cho thấy doanh nghiệp không ưu tiên sử dụng vốn để đầu tư mở rộng kinh doanh, hay đầu tư công nghệ nâng cao chất lượng Điều giảm sức cạnh tranh doanh nghiệp tương lai Ngoài ra, việc dùng tiền mua lại cổ phiếu làm giảm vốn chủ sở hữu, giảm giá trị doanh nghiệp sổ sách kế toán, giảm lượng tiền mặt có cho thấy công ty khả đầu tư nhanh chóng, kịp thời có thời hội cho dự án Xét đầu tư dài hạn ảnh hưởng đến khả sinh lời công ty Ví dụ: Trong tình hình kinh tế khó khăn nay, tiền mặt coi “vua” việc bỏ số tiền lớn mua cổ phiếu không khiến cổ đông đắn đo “Ngày 10/8, STB phát hành thêm khoảng 1.300 tỷ để tăng vốn điều lệ, mục đích phục vụ hoạt động kinh doanh Nhưng đến lại tuyên bố bỏ chừng để mua cổ phiếu quỹ, điều thật khó hiểu” – ông Nguyễn Việt Đức, Phó giám đốc nghiên cứu – phân tích SHF nhận xét Với hoạt động ngân hàng hệ số an toàn vốn CAR đáng quan tâm Khi thực mua cổ phiếu quỹ, ngân hàng phải lượng tiền mặt lớn, giảm vốn chủ sở hữu, tác động làm giảm hệ số CAR Như với việc tăng EPS cho cổ đông, cổ đông phải chấp nhận thực tế hoạt động ngân hàng thêm rủi ro Thực tế STB hoàn toàn đảm bảo tỷ lệ an toàn vốn tối thiếu CAR theo quy định NHNN cách lý bớt tài sản có rủi ro, khoản đầu tư để tăng lượng tiền mặt Chưa kể việc trích lập dự phòng rủi ro tín dụng ngân hàng đa phần thực theo điều định 493/2005/QĐ-NHNN, có số ngân hàng áp dụng theo điều định Ngân hàng nhà nước muốn ngân hàng thương mại thực trích lập theo điều 7, trích lập dự phòng rủi ro dựa khả toán nợ Như thế, mua cổ phiếu quỹ khiến ngân hàng khoản tiền đề phòng bù đắp cho nợ xấu tăng thời gian tới  Ngoài ra, trường hợp thị trường xu hướng giảm mạnh việc mua cổ phiếu quỹ số lượng không đủ lớn kìm đà rớt giá cổ phiếu Điều đồng nghĩa với việc mua cổ phiếu quỹ gây thiệt hại cho doanh nghiệp, tức gây thiệt hại cho cổ đông Thực tế cho thấy, nhiều cổ phiếu không bị tác động sau doanh nghiệp công bố thông tin mua cổ phiếu quỹ Đơn cử PVR, ngày 19/05/2011 doanh nghiệp công bố thông tin mua cổ phiếu quỹ phiên sau giá PVR giảm theo xu hướng chung thị trường  Mua cổ phiếu quỹ có thể dấu hiệu cho thấy ban lãnh đạo công ty muốn làm hài lòng cổ đông, sau xuất “yêu sách”  Việc mua cổ phiếu quỹ phát thông điệp ban lãnh đạo hết sáng tạo đường hướng cải thiện kết kinh doanh, mà thay vào cách để kéo giá cổ phiếu, làm hài lòng cổ đông  Đối với nhà đầu tư:  Tại thời điểm đăng ký mua, doanh nghiệp có nguồn vốn nhàn rỗi, nguy rủi ro tài không thu khoản nợ đến hạn, rủi ro khoản xảy Khi đó, mua cổ phiếu quỹ làm suy yếu khả toán trả nợ công ty Mặt khác, quy định yêu cầu doanh nghiệp chứng minh nguồn vốn sử dụng, mà chưa bắt buộc doanh nghiệp chứng minh có tiền nhàn rỗi để mua cổ phiếu quỹ Trong đó, nguồn vốn toán sổ sách mà Như vậy, việc mua cổ phiếu quỹ của doanh nghiệp dễ khiến các nhà đầu tư gặp rủi ro lựa chọn nghịch lựa chọn đầu tư vào một công ty có vẻ ngoài “Chúng có nguồn tiền mặt dồi dào, làm ăn tốt, không lo vốn”  Dù nhà đầu tư có kỳ vọng sau doanh nghiệp mua cổ phiếu quỹ làm tăng giá cổ phiếu công ty dùng tiền mua cổ phiếu quỹ để làm giảm đà giảm giá cổ phiếu trường hợp thị trường xu hướng giảm mạnh việc mua cổ phiếu quỹ số lượng không đủ lớn kìm đà rớt giá cổ phiếu Trong trường hợp này nếu quá tin vào khả tài chính của công ty thì nhà đầu tư dễ gặp phải rủi ro lựa chọn nghịch Như vậy, việc mua cổ phiếu quỹ của các doanh nghiệp có thế gây rủi ro thông tin bất cân xứng, có các lựa chọn đầu tư, nhà đầu tư cần nghiên cứu kỹ thận trọng triển vọng ngành nghề, sản xuất kinh doanh doanh nghiệp kinh tế thị trường chứng khoán nói chung để có quyết định chính xác 1c Doanh nhiệp nhà nước Doanh nhiệp nhà nước ? Doanh nghiệp nhà nước tổ chức kinh tế Nhà nước sở hữu toàn vốn điều lệ có cổ phần, vốn góp chi phối, tổ chức hình thức công ty nhà nước, công ty cổ phần, công ty trách nhiệm hữu hạn Trong trình chuyển sang kinh tế thị trường định hướng xã hội chủ nghĩa, Đảng Nhà nước ta tiếp tục chủ trương củng cố phát triển doanh nghiệp nhà nước số ngành, lĩnh vực then chốt địa bàn quan trọng Nhưng có ý kiến cho rằng, doanh nghiệp nhà nước không thích hợp với chế thị trường, hiệu quả, trở thành gánh nặng cho kinh tế quốc dân, nên tư nhân hóa sớm tốt Vì lý đó, cần làm rõ tồn doanh nghiệp nhà nước Một thực tế khách quan là, doanh nghiệp nhà nước tồn hầu giới, không nước theo đường xã hội chủ nghĩa mà nước tư chủ nghĩa Sự tồn doanh nghiệp nhà nước nước ta nước có chế độ trị trình độ phát triển khác nhiều nguyên nhân nguyên nhân chủ yếu là: Do nhu cầu quản lý vĩ mô NN: Yêu cầu bắt nguồn từ phát triển lực lượng sản xuất với trình độ xã hội hóa ngày cao Điều đòi hỏi phải có điều tiết vĩ mô từ trung tâm quyền lực nhà nước Và để thực điều tiết này, Nhà nước không sử dụng công cụ pháp luật, kế hoạch, sách kinh tế lực lượng vật chất mà phải hình thành doanh nghiệp nhà nước Do phải khắc phục khuyết tật kinh tế thị trường Thời kinh tế thị trường mang khuyết tật tính tự phát, bất ổn định, vận động theo lợi nhuận túy Nguyên nhân: Nhiệm vụ kinh tế, trị: số ngành lợi nhuận nên bắt buộc DNNN phải trì hoạt động để giải thất nghiệp, an ninh XH, tránh gây cân đối, khủng hoảng, thất nghiệp, phân hóa giàu nghèo mức Mục tiêu xã hội: góp phần giải cân đối ngành, vùng kinh tế nước, tầng lớp dân cư, góp phần khắc phục khủng hoảng, giải việc làm, tăng thu nhập cho người lao động Do phải chống độc quyền Làm giảm bớt quyền lực kinh tế cách quốc hữu hóa số nhà tư tập đoàn tư quy mô mức độ đời sống kinh tế quốc gia, tránh dẫn đến cực quyền, thao túng kinh tế quốc gia iii Phân tích rủi ro Đạo Đức doanh nhiệp nhà nước Như ta thấy, tồn doanh nhiệp quan trọng đóng vai trò không nhỏ điều tiết kinh tế, nhiên Việt Nam , thời gian gần nhiều doanh nhiệp nhà nước Việt Nam lại thâm vào thua lỗ trầm trọng: Những ví dụ hoạt động thua lỗ hệ thống DNNN 1.Vinashin: nợ 86 nghìn tỷ đồNg Và tàu trị giá hàng trăm, hàng nghìn tỷ đồng khác đóng dở dang mà đưa vào hoạt động, nhiều nhà máy đóng tàu lâm vào tình cảnh phá sản 2.Tập đoàn Điện lực (EVN) kinh doanh điện lỗ âm 11.437 tỷ đồng chênh lệch tỷ giá âm 26.667 tỷ đồng Thế độc quyền việc cung cấp điện, nên dù để lỗ nghìn tỷ đồng kinh doanh viễn thông, EVN lại đàng hoàng tăng giá điện để bù lỗ Hệ số nợ/vốn chủ sở hữu EVN Telecom lên đến 5,1 lần (trong nợ phải trả 7.760 tỉ đồng, vốn chủ sở hữu 1.586 tỉ đồng) 3.Tập đoàn dầu khí quốc gia (PVN) ví dụ điển hình việc doanh nghiệp nhà nước phát triển, người dân phải dùng sản phẩm với giá cao Từ năm nay, PVN có việc hút dầu thô lên bán tự hào khoản đóng góp ngân sách Tuy nhiên, sản phẩm cuối xăng Việt Nam hoàn toàn phải nhập nước Vì lại xảy việc thua lỗ ? Có lẽ nguyên nhân quan trọng , rủi ro đạo đức doanh nghiệp nhà nước lớn Trái phiếu Chính phủ tập trung nhiều hay Doanh nghiệp Nhà nước( DNNN) hưởng tín dụng nhiều dễ dẫn đến “rủi ro đạo đức”, tham nhũng, lãng phí Bởi doanh nghiệp bảo lãnh ngầm, dễ dàng vay tiền dẫn đến làm liều, làm ẩu mà không dựa tính toán cẩn thận lực quản trị không theo kịp mở rộng đầu tư, kinh doanh Vấn đề lớn DNNN thiếu động lực phát triển sử dụng đồng vốn nhà nước thân Đồng thời lại sinh thêm tầng quản lý cồng kềnh quan làm việc không hiệu quả, lại phát sinh thêm phận để làm công việc giám sát Khi lãnh đạo DNNN làm ăn thua lỗ, hình phạt khiển trách, cảnh cáo EVN mà tính răn đe, trừng phạt-> tình trạng lộng hành, không sợ luật pháp hay dư luận không yêu cầu bồi thường hay có lộ trình cụ thể để trả nhà nước 257.000 tỉ đồng thất thoát Các Chaebol Hàn Quốc, hoạt động không hiệu quả, người điều hành bị sa thải dựa số tài chính, ngắn dài hạn Còn Việt Nam, với tư tưởng nhiệm kỳ, có năm, cố làm thật nhiều dự án mới, mục tiêu lợi nhuận chung hay xây thương hiệu công ty mà để thu lợi cá nhân qua tiền bạc hay quyền lực b Ảnh hưởng nhà nước hệ thống ngân hàng Sau tạo 50% số nợ tổng dư nợ tín dụng ngân hàng 50% nợ xấu, DNNN dường chịu trách nhiệm nợ mà tiếp tục ngân hàng mở rộng cửa cho vay vốn, chí vay nhiều năm ngoái Về mặt nguyên tắc, doanh nghiệp nợ xấu thuộc diện theo dõi đặc biệt, với vết đen hồ sơ tín dụng Trừ họ tất toán khoản nợ tính đến chuyện tiếp tục vay vốn, xong hồ sơ tín dụng bị điểm khiến lần thẩm định không dễ dàng Tuy nhiên với sách tín dụng nay, làm ăn thua lỗ gây nợ xấu DNNN tiếp tục ngân hàng ưu rót vốn Trong đó, việc xử lý nợ xấu DNNN khó khăn nhiều doanh nghiệp số vay vốn theo dạng tín chấp, hoàn toàn tài sản chấp Hoặc có trường hợp, DNNN vay vốn để hoạt động với mục đích phi thương mại, đến thua lỗ, ngân hàng áp dụng biện pháp xử lý thông thường doanh nghiệp thương mại Như nguồn vốn hệ thống ngân hàng không tìm tới địa có khả sinh lời thực mà rót vào thùng không đáy cách vô vọng Nếu tiếp tục biệt đãi DNNN nay, kinh tế Việt Nam phải đối mặt với nhiều nguy mang tính hệ thống khả lún sâu vào khủng hoảng điều khó tránh khỏi Câu Giới thiệu ngân hàng thương mại Lịch sử hình thành ngân hàng thương mại − Thời kì sơ khai: + Từ 3500-1800 trước Công Nguyên, tiền đúc kim loại xuất lưu thông Nghề ngân hàng đời với nghiệp vụ đơn giản nhận bảo quản tiền, đổi tiền đúc… +Từ 1800 TCN-thế kỉ IV sau CN, hoạt động ngân hàng tiến triển thêm bước mới: ngân hàng có thêm hoạt động cho vay Thời kì từ kỉ V-XVII: + Đến cuối kỉ XVII, nghiệp vụ ngân hàng hoàn thiện, bao gồm: nhận tiền gửi, cho vay, phát hành tiền giấy chuyển đổi vàng, chiết khấu thương phiếu, chuyển tiền, toán bù trừ… − Thời kì từ kỉ XVIII đến cuối kỉ XIX: + Nhà nước bắt đầu can thiệp vào hoạt động ngân hàng − Thời kì từ đầu kỉ XX đến nay: + Nhà nước nắm lấy ngân hàng phát hành để điều tiết hoạt động kinh tế vĩ mô + Hệ thống ngân hàng cấu thành hai phận: ngân hàng trung ương ngân hàng trung gian + 2.Định nghĩa: Ngân hàng thương mại (NHTM) tổ chức kinh tế có tư cách pháp nhân hoạt động kinh doanh lĩnh vực tiền tệ với hoạt động huy động tiền gửi hình thức khác khách hàng, sở nguồn vốn huy động vốn chủ sở hữu ngân hàng để thực nghiệp vụ cho vay, đầu tư, chiết khấu đồng thời thực nghiệp vụ toán, môi giới, tư vấn số dịch vụ khác cho chủ thể kinh tế − 1.3 Chức ngân hàng thương mại 1.3.1 Chức trung gian tín dụng: Là chức quan trọng Là cầu nối người thừa vốn người có nhu cầu vốn(NHTM đóng vai trò người vay vừa người cho vay hưởng lợi nhuận theo lãi xuất cho vay vay) Chức trung gian toán: − Cung cấp dịch vụ toán phát hành séc, ủy nhiệm chi, ủy nhiệm thu, thẻ rút tiền, thẻ toán, thẻ tín dụng… để toán theo yêu cầu khách hàng trích khoản tiền gửi để toán dịch vụ mà khách hàng sử dụng Chức tạo tiền Tạo tiền chức quan trọng, phản ánh rõ chất ngân Ngân hàng thương mại Chức tạo tiền thực thi sở hai chức khác Ngân hàng thương mại chức tín dụng chức toán Thông qua chức trung gian tín dụng, ngân hàng sử dụng số vốn huy động vay, số tiền cho vay lại khách hàng sử dụng để mua hàng hóa, toán dịch vụ số dư tài khoản tiền gửi toán khách hàng coi phận tiền giao dịch, họ sử dụng để mua hàng hóa, toán dịch vụ… Với chức này, hệ thống Ngân hàng thương mại làm tăng tổng phương tiện toán kinh tế, đáp ứng nhu cầu toán, chi trả xã hội Ngân hàng thương mại tổ chức tín dụng mà hoạt động chủ yếu kinh doanh tiền tệ Ví dụ: Giả sử ngân hàng A có khoản tiền gửi 1.000.000đ, dự trữ bắt buộc 10% số tiền cho vay 900.000 Khoản tiền cho vay đưa đến người vay, người vay tiền không vay tiền mà cất nhà họ phải chịu lãi cách vô ích, họ dùng tiền chi trả khoản Và số tiền đến tay người chi trả, người chi trả đem số tiền gửi vào ngân hàng B, ngân hàng B lúc có lượng tiền gửi 900.000 Dự trữ bắt buộc 10%, số tiền cho vay 810.000 Số tiền cho người cần vay vay, người cho vay chi trả khỏan đến người chi trả, người chi trả đem số tiền trả gửi vào ngân hàng C Lúc ngân hàng C có số tiền gửi 810.000 Và tiếp tục… lượng tiền gửi Người ta tính lượng tiền gửi tòan hệ thống ngân hàng 10.000.000, lượng tiền dự trữ bắt buộc 1.000.000 tiền cho vay 9.000.000 Và cách thức mà tiền tạo hệ thống ngân hàng cấp Tên ngân hàng Tiền gửi Thanh toán cho Dự trữ bắt vay buộc A 1.000.000 900.000 100.000 B 900.000 810.000 90.000 C 810.000 729.000 81.000 … … … … Tiền toàn hệ thống ngân hàng 10.000.000 9.000.000 1.000.000 Hoạt động ngân hàng thương mại - - - - - - - Cho vay tiêu dùng Trong lịch sử, hầu hết ngân hàng không tích cực cho vay cá nhân hộ gia đình họ tin khoản cho vay tiêu dùng nói chung có quy mô nhỏ với rủi ro vỡ nợ tương đối cao làm cho chúng trở nên có mức sinh lời thấp cạnh tranh khốc liệt việc giành giật tiền gửi cho vay buộc ngân hàng phải hướng tới người tiêu dùng khách hàng trung thành tiềm người tiêu dùng tiếp tục nguồn vốn chủ yếu ngân hàng tạo số nguồn thu quan trọng Tư vấn tài chính: Các ngân hàng từ lâu khách hàng yêu cầu thực hoạt động tư vấn tài chính, đặc biệt tiết kiệm đầu tư Ngân hàng ngày cung cấp nhiều dịch vụ tư vấn tài đa dạng, từ chuẩn bị thuế kế hoạch tài cho cá nhân đến tư nhân hội thị trường nước nước cho khách hàng kinh doanh họ Quản lý tiền mặt Trong ngân hàng có khuynh hướng chuyên môn hóa vào dịch vụ quản lý tiền mặt cho tổ chức, Một ví dụ tài khoản quản lý tiền mặt Merrill Lynch, cho phép khách hàng mua bán chứng khoán, di chuyển vốn nhiều quĩ tương hỗ, viết séc, sử dụng thẻ tín dụng cho khoản vay tức thời Cho vay tài trợ dự án Các ngân hàng ngày trở nên động việc tài trợ cho chi phí xây dựng nhà máy đặc biệt ngành công nghệ cao Do rủi ro loại hình tín dùng nói chung cao nên chúng thường thực qua công ty đầu tư, thành viên công sở hữu ngân hàng, với tham gia nhà thầu, thành viên công ty sở hữu ngân hàng, với tham gia nhà đầu tư khác để chia sẻ rủi ro Những ví dụ bật loại hình công ty đầu tư Bankers Trust Venture Capital anh Citicorp Venture,Inc Bán dịch vụ bảo hiểm Từ nhiều năm nay, ngân hàng bán bảo hiểm tín dụng cho khách hàng, điều bảo đảm việc hòan trả trường hợp khách hàng vay vốn bị chết hay bị tàn phế Hiện nay, ngân hàng thường bảo hiểm cho khách hàng thông qua liên doanh thỏa thuận đại lý kinh doanh độc quyền theo công ty bảo hiểm đồng ý đặt văn phòng đại lý hành lang ngân hàng ngân hàng nhận phần thu nhập từ dịch vụ Một số bang Delawake South Dakota cho phép ngân hàng Cung cấp kế hoạch hưu trí: Phòng ủy thác ngân hàng động việc quản lý kế hoạch hưu trí mà hầu hết doanh nghiệp lập cho người lao động, đầu tư vốn phát lương hưu cho người nghỉ hưu tàn phế Ngân hàng bán kế hoạch tiền gửi hưu trí (được biết IRAS Keogle) cho cá nhân giữ nguồn tiền gửi người sở hữu kế hoạch cần đến Cung cấp dịch vụ môi giới đầu tư chứng khoán Trên thị trường tài nay, nhiều ngân hàng phấn đấu để trở thành “bách hóa tài chính” thực sự, - - cung cấp đủ dịch vụ tài cho phép khách hàng thỏa mãn nhu cầu địa điểm Đây lý khiến ngân hàng bắt đầu bán dịch vụ môi giới chứng khoán, cung cấp cho khách hàng hội mua cổ phiếu, trái phiếu chứng khoán khác mà nhờ đến người kinh doanh chứng khoán Trong vài trường hợp, ngân hàng mua lại công ty môi giới hoạt động (ví dụ Bank of America mua Robertson Stephens Co.) thành lập liên doanh với công ty môi giới Cung cấp dịch vụ quỹ tương hỗ trợ cấp Do ngân hàng cung cấp tài khoản tiền gửi truyền thống với lãi suất thấp, nhiều khách hàng hướng tới việc sử dụng gọi sản phẩm đầu tư (investment products) đặc biệt tài khoản quỹ tương hỗ hợp đồng trợ cấp, loại hình cung cấp triển vọng thu nhập cao tài khoản tiền gửi dài hạn cam kết toán khoản tiền mặt hàng năm cho khách hàng ngày định tương lai ( chẳng hạn ngày nghỉ hưu) Ngược lại, quỹ tương hỗ bao gồm chương trình đầu tư quản lý cách chuyên nghiệp nhằm vào việc mua cổ phiếu, trái phiếu chứng khoán phù hợp với mục tiêu quỹ (ví dụ: Tối đa hóa thu nhập hay đạt tăng giá trị vốn) Trong trình phát triển kế hoạch trợ cấp diễn chậm vụ kiện tụng đối thủ cạnh tranh chống lại mở rộng ngân hàng sang lĩnh vực dịch vụ việc cung cấp cổ phiếu quỹ vốn ngân hàng quản lý chiếm 15% tổng giá trị tài sản quỹ tương hỗ năm 90 Một vài ngân hàng tổ chức chi nhánh đặc biệt để thực nhiệm vụ (ví dụ: Citicorp’s Investment Services) liên doanh với nhà kinh doanh môi giới chứng khoán Gần đây, hoạt động cung cấp nghiệp vụ quỹ tương hỗ ngân hàng có nhiều giảm sút mức thu nhập không cao trước, qui định nghiêm ngắt đồng thời thay đổi quan điểm đầu tư công chúng Cung cấp dịch vụ ngân hàng đầu tư ngân hàng bán buôn Những dịch vụ bao gồm xác định mục tiêu hợp nhất, tài trợ mua lại Công ty, mua bán chứng khoán cho khách hàng (ví dụ: bảo lãnh phát hành chứng khoán), cung cấp công cụ Marketing chiến lược, dịch vụ hạn chế rủi ro để bảo vệ khách hàng Các ngân hàng dấn sâu vào thị trường bảo đảm, hỗ trợ khoản nợ phủ công ty phát hành để khách hàng vay vốn Ở Mỹ, dịch vụ ngân hàng đầu tư (như bảo lãnh phát hành chứng khoán) liên quan tới việc mua bán cổ phiếu nợ ngân hàng thương mại thực thay mặt cho công ty bị cấm sau Quốc hội thông qua Đạo luật GlassSteagall năm 1933 Tuy nhiên, trước áp lực lớn từ công ty ngân hàng nước hàng đầu, thành công đối thủ cạnh tranh nước ngoài, vào năm 80 Cục lữu trữ liên bang bắt đầu nới lỏng quy định việc ngân hàng kinh doanh chứng khoán khách hàng chúng phát hành Thông qua nghiệp vụ bảo lãnh phát hành, ngân hàng tạo cho công ty kênh huy động vốn bên cạnh hình thức cho vay vốn truyền thống Nhiều công ty đánh giá cao nghiệp vụ ngân hàng, hình thức cho vay truyền thống cung cấp cho họ nguồn vốn dài hạn với chi phí thấp Cho tới cuối năm 90, Cục dự trữ Liên bang Mỹ cấp cho 40 ngân hàng đặc quyền cung cấp dịch vụ bảo lãnh phát hành chứng khoán Trên thực tế, điều cho phép nhân viên tín dụng ngân hàng cộng tác chặt chẽ với giới kinh doanh chứng khoán trình tìm nguồn tài trợ cho khách hàng Năm 1996, Cục quản lý tiền tệ Mỹ quy định cho phép ngân hàng có giấy phép hoạt động toàn quốc cung cấp dịch vụ bảo lãnh phát hành dịch vụ thực thông qua công ty con, với điều kiện ngân hàng không đầu tư 10% vốn cổ phần vòa công ty Một nới lỏng lĩnh vực kinh doanh chứng khoán vậy, ngân hàng cung cấp toàn dịch vụ tài trợ tư vấn quản lý hoạt động kinh doanh chứng khoán Một ví vụ gần kiện ngân hàng NationBank mua Mortgetary Security Inc., Bank America mua công ty Robertson Stephens ngân hàng Banker Trust ofNew York mua công ty Alex Brow Ví dụ: Agribank (Ngân hàng Nông nghiệp Phát triển nông thôn Việt Nam) Agribank từ thành lập (26/3/1988) đến khẳng định vai trò Ngân hàng thương mại lớn nhất, giữ vai trò chủ đạo, trụ cột kinh tế đất nước, đặc biệt nông nghiệp, nông dân, nông thôn; thực sứ mệnh quan trọng dẫn dắt thị trường; đầu việc nghiêm túc chấp hành thực thi sách Đảng, Nhà nước, đạo Chính phủ Ngân hàng Nhà nước Việt Nam sách tiền tệ, đầu tư vốn cho kinh tế Agribank ngân hàng lớn nhất, dẫn đầu hệ thống ngân hàng Việt Nam vốn, tài sản, nguồn nhân lực, màng lưới hoạt động, số lượng khách hàng Đến 31/12/2009, Agribank có tổng tài sản 470.000 tỷ đồng; vốn tự có 22.176 tỷ đồng; tổng nguồn vốn 434.331 tỷ đồng; tổng dư nợ 354.112 tỷ đồng; đội ngũ cán nhân viên 35.135 người; 2.300 chi nhánh phòng giao dịch; quan hệ đại lý với 1.034 ngân hàng 95 quốc gia vùng lãnh thổ; 13 triệu khách hàng tin tưởng lựa chọn… Agribank ngân hàng hàng đầu Việt Nam tiếp nhận triển khai dự án nước ngoài, đặc biệt dự án Ngân hàng giới (WB), Ngân hàng Phát triển châu Á (ADB), Cơ quan phát triển Pháp (AFD), Ngân hàng Đầu tư châu Âu (EIB)… Agribank Chủ tịch Hiệp hội Tín dụng Nông nghiệp Nông thôn châu Á- Thái Bình Dương (APRACA) Trong năm gần đây, Agribank biết đến với hình ảnh ngân hàng hàng đầu cung cấp sản phẩm dịch vụ tiện ích, đại Bước vào giai đoạn hội nhập sâu hơn, toàn diện hơn, đồng thời phải đối mặt nhiều với cạnh tranh, thách thức sau Việt Nam gia nhập Tổ chức Thương mại giới (WTO) ngày 07/11/2006, cam kết mở cửa hoàn toàn thị trường tài - ngân hàng vào năm 2011, Agribank xác định kiên trì mục tiêu định hướng phát triển theo hướng Tập đoàn tài - ngân hàng mạnh, đại có uy tín nước, vươn tầm ảnh hưởng thị trường tài khu vực giới Năm 2010 năm tiếp theo, Agribank xác định mục tiêu chung tiếp tục giữ vững, phát huy vai trò ngân hàng thương mại hàng đầu, trụ cột đầu tư vốn cho kinh tế đất nước, chủ đạo, chủ lực thị trường tài chính, tiền tệ nông thôn, kiên trì bám trụ mục tiêu hoạt động cho “tam nông” Tập trung toàn hệ thống giải pháp để huy động tối đa nguồn vốn nước Duy trì tăng trưởng tín dụng mức hợp lý Ưu tiên đầu tư cho “tam nông”, trước tiên hộ gia đình sản xuất nông, lâm, ngư, diêm nghiệp, doanh nghiệp nhỏ vừa nhằm đáp ứng yêu cầu chuyển dịch cấu đầu tư cho sản xuất nông nghiệp, nông thôn, tăng tỷ lệ dư nợ cho lĩnh vực đạt 70%/tổng dư nợ Để tiếp tục giữ vững vị trí ngân hàng hàng đầu cung cấp sản phẩm dịch vụ tiện ích, đại có chất lượng cao đáp ứng nhu cầu đông đảo khách hàng, đồng thời tăng nguồn thu tín dụng, Agribank không ngừng tập trung đổi mới, phát triển mạnh công nghệ ngân hàng theo hướng đại hóa Năm 2010, Agribank phấn đấu đạt mục tiêu tăng trưởng cụ thể, là: so với năm 2009, nguồn vốn tăng từ 22%-25%; tỷ lệ cho vay nông nghiệp, nông thôn đạt 70%/tổng dư nợ; nợ xấu 5%; tỷ lệ thu tín dụng tăng 20%; lợi nhuận tăng 10%; hệ số an toàn vốn (CAR) theo chuẩn quốc tế Rủi ro đạo đức ngân hàng thương mại Thông tin bất cân xứng Rủi ro đạo đức nảy sinh bên có ưu thông tin hiểu tình thông tin phi đối xứng bên giao dịch tự nhiên hình thành động hành động theo hướng làm lợi cho thân hành động làm hại cho bên ưu thông tin Hậu rủi ro đạo đức hai chủ thể gây nên lại người gửi tiền vào ngân hàng ngân hàng gánh chịu Khi nhắc tới rủi ro đạo đức nghành ngân hàng, tín dụng phận hay nhắc tới Điều chứng minh thông tin khởi tố cán quản lý, cán tín dụng ngân hàng liên tục mặt báo hành vi sai phạm Các hành vi phổ biến thiếu trách nhiệm thẩm định, cấu kết với khách hàng, ăn chia hoa hồng số tiền vay được, liên kết với để vay mượn lòng vòng, chí vay ké khách hàng… Ví dụ :Theo báo Vnexpress.net, năm 2011 có tới 48/63 tỉnh, thành xảy vụ án liên quan đến tín dụng, bao gồm tín dụng đen hoạt động ngân hàng với sai phạm lên đến hàng chục ngàn tỉ đồng Sang năm 2012, nhiều vụ vi phạm liên quan đến rủi ro đạo đức lĩnh vực ngân hàng tiếp tục bị phát Tháng 4/2012, Trưởng Bộ phận Quan hệ khách hàng thuộc ngân hàng TMCP An Bình Chi nhánh Cần Thơ bị truy tố tội “lừa đảo chiếm đoạt tài sản” với số tiền tỷ đồng Đây dấu hiệu cấu kết, liên minh có, rủi ro đạo đức khách hàng nhân viên liền với Tuy nhiên, rủi ro đạo đức không xảy với cán tín dụng mà phận nghiệp vụ khác ngân hàng, chí giao dịch viên, thủ quỹ Các hình thức quen thuộc lập khống, tất toán khống sổ tích kiệm khách, cạo sửa sổ tiết kiệm, cầm cố khống giấy tờ giả Chính thế, chuyên gia ngân hàng nhấn mạnh: “Ngân hàng ngành nghề kinh doanh gắn chặt với tiền, nhiều tiền nên bị vấn đề đạo đức bủa vây hiển nhiên Vì ngành ngân hàng phải tang cương chống, giảm rủi ro đạo đức Mấu chốt vấn đề người Ngân hàng lĩnh vực đòi hỏi minh bạch chuyên nghiệp cao Nguồn nhân lực yếu không tạo hạn chế quản trị ngân hàng, ảnh hưởng đến hiệu kinh doanh, mà tiềm ẩn rủi ro đạo đức lớn Hơn hết, ngành Ngân hàng phải giáo dục đạo đức nghề nghiệp coi nhiệm vụ hàng đầu trình tái cấu Rủi ro đạo đức điều tránh khỏi Nhưng, vấn đề phải để quản trị tốt, giảm thiểu rủi ro Đây câu hỏi lớn dành cho ngân hàng trình tái cấu trúc tới, trình vận hành ngân hàng sau tái cấu trúc sau Cạnh tranh không lành mạnh Các hành vi cạnh tranh bất hợp pháp bao gồm: Khuyến mại bất hợp pháp; Thông tin sai thật làm tổn hại lợi ích TCTD khác khách hàng; Đầu lũng đoạn thị trường tiền tệ, vàng, ngoại tệ; Các hành vi cạnh tranh bất hợp pháp khác Ví dụ tình trạng tổ chức tín dụng cạnh tranh nhằm mục đích tăng thị phần huy động vốn Để thực điều này, ngân hàng đua nâng mức lãi suất huy động tiền gửi dân cư mà không tính đến hiệu kinh tế mà sâu xa gây an toàn hệ thống Vì việc đưa lãi suất huy động cao dựa sở tính toán hiệu kinh tế có lợi nhuận cạnh tranh lành mạnh Ngoài ra, loạt hình thức cạnh tranh không lành mạnh ngân hàng như: việc thu hút tiền gửi với mức lãi suất tiền gửi cao số ngân hàng khiến cho tiền gửi chuyển lòng vòng từ ngân hàng sang ngân hàng khác; quảng cáo đưa không gây hiểu lầm nguồn lực tài chính, đưa báo cáo kiểm toán gây hiểu lầm để hỗ trợ quảng cáo, với quan điểm để thu hút người gửi tiền từ ngân hàng khác; Cung cấp thông tin vấn đề khó khăn ngân hàng khác, gièm pha đối thủ cạnh tranh cung cấp thông tin sai trái để gây nhầm lẫn cho khách hàng; Hay hình thức áp dụng khoản vay lãi suất thấp cho khách hàng lĩnh vực cụ thể so với lãi suất cho người vay khu vực khác; hành vi cung cấp thông tin dễ gây hiểu lầm có hại cho tổ chức tín dụng khác sử dụng tên gọi, logo, dẫn địa lý để gây nhầm lẫn với tổ chức tín dụng nước ngoài, khiến khách hàng tưởng dịch vụ tổ chức tín dụng tiếng cung cấp,…cũng bị xem biểu cạnh tranh không lành mạnh Việc cung cấp tiền thưởng thù lao cho nhân viên dựa mức huy động vốn; giảm giá tùy tiện mà lý hợp lý cung cấp dịch vụ chi phí; cho khách hàng vay để họ sử dụng khoản vay khoản tiền gửi tối thiểu để mở tài khoản; nới lỏng điều kiện bắt buộc khách hàng xem xét đề xuất vay vốn… xem biểu cạnh tranh không lành mạnh ngân hàng [...]... (CAR) theo chuẩn quốc tế Rủi ro đạo đức của ngân hàng thương mại 1 Thông tin bất cân xứng Rủi ro đạo đức nảy sinh khi bên có ưu thế thông tin hiểu được tình thế thông tin phi đối xứng giữa các bên giao dịch và tự nhiên hình thành động cơ hành động theo hướng làm lợi cho bản thân bất kể hành động đó có thể làm hại cho bên kém ưu thế thông tin Hậu quả của rủi ro đạo đức do hai chủ thể này gây nên lại do... tiền từ những ngân hàng khác; Cung cấp các thông tin về vấn đề và khó khăn của các ngân hàng khác, gièm pha đối thủ cạnh tranh và cung cấp thông tin sai trái để gây nhầm lẫn cho khách hàng; Hay hình thức áp dụng các khoản vay lãi suất thấp hơn cho khách hàng của một lĩnh vực cụ thể so với lãi suất cho người vay các khu vực khác; hoặc hành vi cung cấp thông tin dễ gây hiểu lầm có hại cho các tổ chức... doanh gắn chặt với tiền, rất nhiều tiền nên bị các vấn đề đạo đức bủa vây là hiển nhiên Vì thế trong ngành ngân hàng càng phải tang cương chống, giảm rủi ro về đạo đức Mấu chốt là vấn đề con người Ngân hàng là lĩnh vực đòi hỏi sự minh bạch và chuyên nghiệp cao Nguồn nhân lực yếu kém không chỉ tạo ra những hạn chế trong quản trị ngân hàng, ảnh hưởng đến hiệu quả kinh doanh, mà còn tiềm ẩn rủi ro đạo... đức là điều không thể tránh khỏi Nhưng, vấn đề là phải làm sao để quản trị tốt, giảm thiểu những rủi ro này Đây cũng là một câu hỏi lớn dành cho các ngân hàng trong quá trình tái cấu trúc sắp tới, cũng nhưng quá trình vận hành ngân hàng sau tái cấu trúc sau này 2 Cạnh tranh không lành mạnh Các hành vi cạnh tranh bất hợp pháp bao gồm: Khuyến mại bất hợp pháp; Thông tin sai sự thật làm tổn hại lợi ích của... của ngân hàng và tạo ra một trong số những nguồn thu quan trọng nhất Tư vấn tài chính: Các ngân hàng từ lâu đã được khách hàng yêu cầu thực hiện hoạt động tư vấn tài chính, đặc biệt là về tiết kiệm và đầu tư Ngân hàng ngày nay cung cấp nhiều dịch vụ tư vấn tài chính đa dạng, từ chuẩn bị về thuế và kế hoạch tài chính cho các cá nhân đến tư nhân về các cơ hội thị trường trong nước và ngoài nước cho các... thậm chí là vay ké của khách hàng… Ví dụ :Theo báo Vnexpress.net, năm 2011 có tới 48/63 tỉnh, thành đã xảy ra các vụ án liên quan đến tín dụng, bao gồm cả tín dụng đen và hoạt động ngân hàng với sai phạm lên đến hàng chục ngàn tỉ đồng Sang năm 2012, nhiều vụ vi phạm liên quan đến rủi ro đạo đức trong lĩnh vực ngân hàng tiếp tục bị phát hiện Tháng 4/2012, Trưởng Bộ phận Quan hệ khách hàng thuộc ngân hàng... Về mặt nguyên tắc, những doanh nghiệp nợ xấu thuộc diện theo dõi đặc biệt, với những vết đen trong hồ sơ tín dụng Trừ khi họ tất toán được các khoản nợ này mới có thể tính đến chuyện tiếp tục vay vốn, xong hồ sơ tín dụng cũng sẽ bị mất điểm khiến những lần thẩm định tiếp theo không hề dễ dàng Tuy nhiên với chính sách tín dụng như hiện nay, mặc dù làm ăn thua lỗ gây nợ xấu nhưng các DNNN vẫn tiếp tục... và phát lương hưu cho những người đã nghỉ hưu hoặc tàn phế Ngân hàng cũng bán các kế hoạch tiền gửi hưu trí (được biết như IRAS và Keogle) cho các cá nhân và giữ nguồn tiền gửi cho đến khi người sở hữu các kế hoạch này cần đến Cung cấp các dịch vụ môi giới đầu tư chứng khoán Trên thị trường tài chính hiện nay, nhiều ngân hàng đang phấn đấu để trở thành một “bách hóa tài chính” thực sự, - - cung cấp đủ... các công ty đã bị cấm sau khi Quốc hội thông qua các Đạo luật GlassSteagall năm 1933 Tuy nhiên, trước áp lực lớn từ các công ty ngân hàng trong nước hàng đầu, và do thành công của các đối thủ cạnh tranh nước ngoài, vào những năm 80 Cục lữu trữ liên bang đã bắt đầu nới lỏng các quy định đối với việc ngân hàng kinh doanh chứng khoán do khách hàng của chúng phát hành Thông qua nghiệp vụ bảo lãnh phát hành,... quốc có thể cung cấp dịch vụ bảo lãnh phát hành nếu như dịch vụ này được thực hiện thông qua các công ty con, với điều kiện ngân hàng không được đầu tư quá 10% vốn cổ phần vòa một công ty Một sự nới lỏng hơn nữa trong lĩnh vực kinh doanh chứng khoán và như vậy, ngân hàng có thể cung cấp toàn bộ dịch vụ tài trợ và tư vấn quản lý đối với hoạt động kinh doanh chứng khoán Một ví vụ gần đây là sự kiện ngân ... chuẩn quốc tế Rủi ro đạo đức ngân hàng thương mại Thông tin bất cân xứng Rủi ro đạo đức nảy sinh bên có ưu thông tin hiểu tình thông tin phi đối xứng bên giao dịch tự nhiên hình thành động hành... thêm thu nhập từ khoản tiền lãi hỗ trợ Chính phủ Lúc này, thông tin bất cân xứng diễn NH nhà đầu tư Chính phủ - người không cung cấp thông tin cách toàn diện tình hình khoản nợ xấu NH Tuy nhiên,... thông tin có lợi cho mình, làm cho hình ảnh doanh nghiệp tốt hơn, trở thành người vay với khả hoàn trả nợ cao người cho vay Trong NH-người cho vay không nắm thông tin hoàn hảo người vay dẫn đến