ỨNG DỤNG BASEL III TRONG QUẢN TRỊ RỦI RO THANH KHOẢN TẠI CÁC NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI.PDF

B GIÁO DC VÀ ĨO TO TRNG I HC KINH T TP H CHÍ MINH BỐIăỊNHăPHNGăDUNG NGăDNGăBASELăIII TRONGăQUNă TRăRIăROăTHANHăKHONăTIăCÁC NGÂN HÀNG THNGăMI LUN VN THC S KINH T TPăH Chí Minh tháng 09/2012 B GIÁO DC VÀ ĨO TO TRNG I HC KINH T TP H CHÍ MINH BỐIăỊNH PHNGăDUNG NGăDNGăBASELăIII TRONGăQUNă TRăRIăROăTHANHăKHONăTIăCÁCă NGÂN HÀNG THNGăMI Chuyên ngành: Kinh t tài chính - ngân hàng Mã s 60.31.12 LUN VN THC S KINH T NGI HNG DN KHOA HC TS. MAI THANH LOAN TPăH Chí Minh tháng 09/2012 MCăLC Mcălc. LiăcamăĎoan. Liăcmăn. Danhămcăcácătăvitătt. DanhămcăbngăvƠăhìnhăv. Tómăttầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầ. 1 1. Giiăthiuầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầ 2 2. TngăquanăcácăktăquănghiênăcuătrcăĎơyầầầầầầầầầầầầầ. 6 3. Phngăphápănghiênăcuầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầ 10 4. NiădungăvƠăktăquănghiênăcuầầầầầầầầầầầầầầầầầầ. 13 LỦăthuytăvăqunătrăriăroăthanhăkhonăầầầầầầầầầầầầầ. 13 4.1.1ăRiăroăthanhăkhonăầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầ 13 4.1.2ăQunătrăthanhăkhonăầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầ. 14 4.1.3ăCácănguyênănhơnădnăĎnăthanhăkhonăcóăvnăĎăầầầầầầầầầ. 14 4.1.4ăCácăphngăphápăqunătrăriăroăthanhăkhonăầầầầầầầầầầầ 14 4.2 CácăquyăĎnhăcaăBaselăIIIătrongăvicătínhăLCRăvƠăNSFRầầầầầầầ 15 4.2.1 QuyăĎnhăcaăBaselăIIIătrongăvicătínhăLCRầầầầầầầầầầầầ 15 4.2.2 QuyăĎnhăcaăBaselăIIIătrongăvicătínhăNSFRầầầầầầầầầ 19 4.3 Mô hình Stress-testing thanhăkhonăcaăVanăDenăEnd ầầầầầầ 22 4.3.1ăCăsălỦăthuytăcaămôăhìnhăầầầầầầầầầầầầầầầầầ 22 4.3.1.1 Dăliuầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầ 22 4.3.1.2 Mô hình Stress-testing thanhăkhonăcaăVanăDenăEndầầầầầầ 22 4.3.1.3 Nhngăbcăchyăcaămôăhìnhầầầầầầầầầầầầầầầ 26 4.4ăánhăgiáăhotăĎngăqunătrăthanhăkhonăcaăcơcăngơnăhƠngăthngămiătheoă haiătiêuăchíăthanhăkhonăcaăBaselăIIIăầầầầầầầầầầầầầầầầầầ 38 4.5 KtăquăchyămôăhìnhăchoăACBăvƠăVCBầầầầầầầầầầầầầầ 39 4.5.1ăPhơnăloiătƠiăsnăvƠănăcaăầầầầầầầầầầầầầầầầầầ 39 4.5.2ăKtăquầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầ.ă 40 5.ăKtălunầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầ. 49 5.1ăTngăktầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầ. 49 5.2ăMtăsăkinănghăầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầ 49 5.3 Thoălun vƠăhngăphátătrinầầầầầầầầầầầầầầầầầầ 50 TƠiăliuăthamăkho Phălcă1μă100 mô phngăchoăVCB Phălcă2μăBngăcơnăĎiăkătoánăhpănhtănmă2011ăcaăNgơnăhƠngăACB Phălcă3μăBngăcơnăĎiăkătoánăhpănhtănmă2011ăcaăNgơnăhƠngăVCB Phălcă4μăMuăB05/TCTD-HNμăThuytăminhăbáoăcáoătƠiăchínhăHpănhtăchoănmătƠiă chínhăktăthúcăngƠyă31/12/2011ăcaăngơnăhƠngăACB Phălcă5μăMuăB05/TCTD-HNμăThuytăminhăbáoăcáoătƠiăchínhăHpănhtăchoănmătƠiă chínhăktăthúcăngƠyă31/12/2011ăcaăngơnăhƠngăVCB LIăCAMăOAN TácăgiăxinăcamăĎoanăni dung và s liu phân tích trong Lun vn này là kt qu nghiên cu Ďcălpăca tácăgiăviăsăgiúpăĎăcaăCôăhngădn.ăSăliuă trongăLunăvnăcóăngunăgcărõărƠng,ăĎángătinăcy và ktăquănghiênăcuăcaăLună vn cha Ďc công b trong bt k công trình khoa hc nào. ThƠnhăphăHăChíăMinh,ăngƠyă24ăthángăλănmă2012. Tácăgi BùiăìnhăPhngăDung LIăCMăN TôiăchơnăthƠnhăcmănăcácăthyăcôăKhoa TƠiăChínhăDoanhăNghipăĎƣătoă ĎiuăkinăttăchoătôiăhcăvƠăhoƠnăthƠnhălunăvn. TôiăchơnăthƠnhăcmănăTS.ăMaiăThanhăLoan,ăvìănhngăgìăCôăhngădnăvƠă giúpăĎătôiăhoƠnăthƠnhălunăvnănƠy. TôiăgiăliăcmănăĎnănhngăngiăbnăluônăĎngăviên,ălngănghe,ăvƠădƠnhă choătôiănhngăgiơyăphútătriălòngăquỦăgiáămiălúcătôiăthyămtămi. TôiădƠnhătngăchoăbaămăvƠăttăcănhngăngiătôiăyêuăthng! BùiăìnhăPhngăDung I would like to thank Van Den End at De Nederlandsche Bank, Chantal Comanne at Zanders, Treasury and Finance Solutions for the helpful discussions about liquidity stress testing, Basel III, LCR and NSFR. Bui Dinh Phuong Dung DANHăMCăCÁCăTăVITăTT LCR TăsăĎmăboăkhănngăthanhăkhon (Liquidity Coverage Ratio). NSFR TălăĎm boăcaăngunătƠiătrănăĎnh (Net Stable Funding Ratio). ASF NgunătƠiătr năĎnhăhinăcóă(Availableăstableăfunding). RSF Ngun tƠiătr năĎnhăcnăphiăcó (Required stable funding). LA TƠiăsnăcóătínhăthanhăkhonăcao (stocks of hight-quality Liquid assets). CO DòngătinăraătheoăBaselăIIIă(Cashăoutflow). CI DòngătinăvƠoătheoăBaselăIIIă(Cashăinflow). ACB Ngân hàng ThngăMiăCăPhnăÁăChâu. VCB Ngân hàng ThngăMiăCăPhnăNgoiăThngăVităNam. DANHăMCăBNGăVĨăHỊNHăV Bngă4.1 Trngăs caădòngătinăvƠoă(cashăinflow) ầầầầầầầầầầ 17 Bàng 4.2 Trngăs caădòngătinăraă(cashăoutflow). ầầầầầầầầ 18 Bngă4.3 Trngăs caăASFăvƠăRSF. .ầầầầầầầầầầầầầầầ 20 Bng 4.4 Tómăttăcácăthamăsătrongăstress-testing.ầầầầầầầầầầ 36 Bngă4.5 BngătngăhpătínhăthanhăkhonăcaămtăsăngơnăhƠngầầầầ 38 Bngă4.6 TƠiăsnăcaăVCB. . ầầầầầầầầầầầầầầầầầầ ă 41 Bngă4.7 NăcaăVCB. ầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầầ 41 Bngă4.8 TƠiăsnăcaăACB. . ầầầầầầầầ. ầầầầầầầầ 41 Bngă4.9 NăcaăACB. . . . ầầầầầầầầầầầầầầầầầầầ 42 Bngă4.10 Cácăgiáătrătrngăs caătƠiăsnătheoăBaselăIIIăchoăACB . ầầ 42 Bng 4.11 Cácăgiáătrătrngăs caănătheoăBaselăIIIăchoăACB. . . ầ.ầầầ 43 Bngă4.12 Giáătrăcaăcácătrngăs choătƠiăsnăcaăVCB . ầầầầầầầ 43 Bngă4.13 Cácăgiáătrătrngăs caănătheoăBaselăIIIăchoăVCB. ầầầầầầ 43 Bngă4.14 CácăgiáătrăS t2 , R t2 caăngơnăhƠngăACB. . . ầầầ . . ầầầầ 44 Bngă4.15 CácăgiáătrăS t2 , R t2 caăngơnăhƠngăVCB. . . . ầầầ. . . ầầầầ 44 Bàng 4.16 100ăkchăbnămôăphngăchoăACB. . . ầầầ . . ầầầầầầầ 45 Hình 4.1 Mô hình Stress-testing thanhăkhonăcaăVanăDenăEnd ầầầầầ 23 1 TịMăTT TrongălunăvnănƠy,ătácăgiătìmăhiuăvƠăngădngăcácăquyăĎnh caăBaselăIII ĎiăviăvnăĎăthanhăkhonăcaăNgơnăhƠng.ăQuaăĎó,ătácăgi bcăĎuăkimătraămcă ĎăĎápăngăcácătiêuăchíăthanhăkhonăBaselăIIIăcaăcácăNgơnăhƠngăthngămiăVită Nam daătrênă2ăbinăLCRăvƠăNSFR.ăTácăgiăsădngămôăhìnhăstress-testing thanh khonăĎcăĎăxutăbiăVanădenăEnd 1 Ď khoăsátăNgơnăhƠngăThngămiăCăphnă ÁăChơuăvƠăNgơnăhƠngăThngămiăCăphnăNgoiăThngădaătrênăcácăbngăcơn Ďiăkătoánănmă2011ăcaăchúng.ăQuanătrngăhn,ătácăgi dùngămôăhìnhăĎăĎánhăgiáă mcăĎăchuăĎngă caă cácă ngơnăhƠngăĎóătrcă cácă cúă scăgi Ďnh.ăKtă quă môă phngăchoăthyăkhiăchaăcóăcúăsc,ăhaiăngơnă hƠngătrênăĎápăng ttă yêuăcuăcaă BaselăIII.ăTuyănhiên,ăkhiăbătácăĎngăbiăcácăcúăsc,ăhaiăngơnăhƠngănƠyăphiăphnă ngăthtămnhămiăcóăthăvtăquaăchúng.ăHnăna,ănuăcùngălúcănhiuăngơnăhƠngă phnăngăviăcúăscăthìăchcăchnăcácăngơnăhƠngăsăphiăĎiămtăviătìnhătrng rtă xu,ăkhôngăthătăvtăquaănuăkhôngănhnăĎcăsăhătrătăNgơnăhƠngăNhƠăncă VităNam.ă 1 Tinăsăkinhăt, ChuyênăviênăcaăbăphnăkinhătăvƠănghiênăcuătiăngơnăhƠngăHƠăLană(DNB). [...]... LCRt4 Các 24 LCRt0 và NSFRt0 và các thông tin ngân hàng Các t (xem vòng tiên t1 trong Hình 4.1) các Monte Carlo này và , chúng các và và ngân hàng Trong mô hình, lý nào có , các , iên (wi) Các Basel tính LCR n than , các dòng thu, s các dòng chi LCRt1 4.1) trong LCRt0 (xem Hình không các NSFR dài Trong (t2), các làm Các ngân hàng LCRt1 và 100% ban Các ngân hàng cách rút tài và kéo dài , và tài Các. .. NSFRt2) (và các R và NSFR 25 Các 3 (t3) và Các (xem Hình 4.1) mang tính các do các 2 Trong mô hình, các : (i) ngân hàng cùng nhau và (iii) c này , (ii) các càng ngân hàng tham gia Theo sau các , Mô hình này là ro LCRt3, và dòng ròng NSFR không , trong các t3 này khi có (xem Hình 4.1) Trong vào làm vòng hai Mô hình này cho phép Ngân hàng T các Ngân hàng mua tài làm cho và cho ngân hàng Trong mô hình,... u thanh kho - Khách hàng rút các kho - Khách hàng v - Thanh toán các kh n vay s , bao g m: g i vay ngân hàng - Chi phí phát sinh khi kinh doanh các s p m và - Thanh toán c t c cho các gi a cung thanh kho thanh kho n ròng h là côn ngày càng m và thanh kho ngân hàng quy m b o m c thanh kho n phù 5 ngân hàng VCB :G h bày ì và trình bày ô hình cho ngân hàng ACB và ngân hàng VCB :K các 6 ngân hàng Basel. ..2 1 ngân hàng kinh tiêu dùng Các ngân hàng và , cho quá trình trong 1974, H 0 II Basel III các giám sát ngân hàng Basel III là và nguy tài chính tài chính 3 stress stest 990 trong quá Ngân hàng Christian Schmieder sát cho Ngân hàng Hà Lan [7,8] Eric Wong và Cho-Hoi Hui 5] 2] 2012 [4] Eric Wong và Cho-Hoi Hui 4] 4 test Các cung thanh kh - , bao : g i khách hàng - Thu - các v khác ay - Bán các tài... III, và stress testing Latham & Watkins III các làm cho các ngân hàng t Svend Reuse [17] quy el III, tình Swati R Ghosh, Naotaka Sugawara và Juan Zalduendo [16 P Angelini [12 7 3) có tác khác nhau, Simone Varotto [15 các ngân hàng Baitshepi Tebogo [2] Basel III giúp cho các ngân hàng tài chính khác Baitshepi Tebogo cung Basel III và sáng Basel III cho các ngân , vai trò và giám sát gì cho các ngân. .. (%) 100 0 lên g kì 85 5 hàng cá nhân và 70 20 50 50 t - 21 Vàng 0 cho khách hàng cá 85 100 10 lãnh khác bis.com 22 4.3 MÔ HÌNH SRESS TESTING tính toán và III 4.3.1.2 Mô hình Stress-testing Stress-testing thanh , các 4 Hình 4.1 Nó mô các ngân hàng stress (t1), các ngân hàng (t2), vòng hai (t3) và hình Ngân hàng T ra (t4) Trong LCR tháng stress trong LCR Theo Van Den End Ngân hàng T bày mô 23 Hình 4.1:... Trong mô hình, xem quy Nó hàng T vai trò trung gian Ngân 26 LCRt4 ngân hàng vay gân hàng T 4.3.1.3 các giá i 1 , và i là , LCR và NSFR ILCR,t0 1 tháng INSFR_ST,t0 NSFR_LT,t0 trong t0 I 1,t 0 I 1,t 0 I LCR,t 0 ; I NSFR _ ST ,t 0 I i ,t 0 I i ,t 0 12m I 1,t 0 I i ,t 0 ; I NSFR _ LT ,t 0 12m 12m 12m Các theo Basel ánh t ngân hàng , mô hình này Các Basel cho phép là cho trong mô hình vì t0, nhân C... không là do tiêu chí 12 Mô hình này Van Den End dù các ngân hàng Hà Lan và Komárková N báo cáo tài chính n 13 4 N t cho hai ngân hàng ACB và VCB 4.1 4.1.1 R i ro thanh kho n i r i ro xu t hi tr , không chuy ng h p ngân hàng thi u kh i k p các lo i tài s n ra ti n ho c không có kh ng yêu c u c a các h n ng thanh toán doanh t hàng 14 4.1.2 Hai là, hàng 15 4.2 LCR ngày 4.2.1 LCR LA outflow for the... Châu Âu, các (2) C cách Các c Các cho phép ( các ) vòng 30 ngày và sau: (1) Không phát hành tài chính các chi nhánh có liên quan (2) Các AA- b ECAI các (1) : 17 n Châu Âu (2) các à 20% theo cách Basel II TNCOF CO Min{CI ,75%CO}, CO (b) CI vào (Cash CO và CI CO và CI III 4.1: g khoán repo 0-100 khách hàng cá nhân và các 50 50 tài chính 100 18 B ng 4.2: g cá 0 25 100 0 15 25 100 5 100 100 Các dòng ra... b I L, j ,to 1 w j , LCR LAt 0 LCRbt0 (1) (2) j COt 0 CI t 0 - b I O,,T ,t 0 1 wLCR,t 0 LCR T I Ib,,LCR,t 0 1 wLCR,t 0 Vector IbL,j,to (2) các - - (3) (4) các wLCR trong 1 tháng Vector Ib O,LCR,t0 các (3) các wLCR trong 1 tháng Vector Ib I,LCR,t0 các wLCR trong 1 tháng NSFRt 0 ASFt 0 RSFt 0 ASFt 0 RSFt 0 (5) b I NSFR _ ST ,t 0WNSFR _ ST ,t 0 b I NSFR _ LT ,t 0WNSFR _ LT ,t 0 , (6) b I NSFR _ ST . ătƠiătácăgiălaăchnălƠăắngădng Basel III trong qunătr thanh khonă ngân hàng ,ăyêuăcuăcnănmăbtănhngăthôngătinăv thanh khon trong hipăcă Basel III, và stress testing. NhăĎƣănói trong phnăgiiăthiu, Basel III raăĎiătrcăhtălƠăĎăkhcăphcă nhngănhcăĎimăvƠăthiuăsótăca Basel II,ăĎngăthiăcungăcpămtămôiătrngă miă. 4.1.4 Các phngăphápăqunătrări ro thanh khonăầầầầầầầầầầầ 14 4.2 Các quyăĎnhăca Basel III trong vicătínhăLCRăvƠăNSFRầầầầầầầ 15 4.2.1 QuyăĎnhăca Basel III trong vicătínhăLCRầầầầầầầầầầầầ 15 4.2.2 QuyăĎnhăca Basel III trong vicătínhăNSFRầầầầầầầầầ. BỐIăỊNH PHNGăDUNG NGăDNG BASEL III TRONG QUNă TRăRI RO THANH KHONăTIăCÁCă NGÂN HÀNG THNGăMI Chuyên ngành: Kinh t tài chính - ngân hàng Mã s 60.31.12 LUN VN