Định nghĩa các khái niệm nghiên cứu liênquan: khái niệm công ty ñại chúng, lýthuyết người ñại diện, các quan ñiểm vềQTCT. Đánh giá chất lượng QTCT dựa trên thangño GovScore cho các ngân hàng ñạichúng ở Việt Nam năm 2013. Đề xuất, kiến nghị về mặt chính sách(luật, ñiều lệ công ty) nhằm tăng cườngcông tác QTCT tại các ngân hàng ñượckhảo sát.
LOGO CHẤT LƯỢNG QUẢN TRỊ CÔNG TY THEO BỘ TIÊU CHUẨN GOV-SOCRE: NGHIÊN CỨU CÁC NGÂN HÀNG ĐẠI CHÚNG TẠI VIỆT NAM NĂM 2013 GVDH: TS. Nguyễn Thị Thu Hiền – Ths. Phạm Thị Ngọc Bích LOGO NỘI DUNG NGHIÊN CỨU Tổng quan Cơ sơ lý luận và các nghiên cứu liên quan Phương pháp nghiên cứu và chọn mẫu 3 LOGO Lý do Mục tiêu Giới hạn Đóng góp Phương pháp I. MỤC TIÊU NGHIÊN CỨU 4 LOGO Lý do nghiên cứu Hiện nay chưa có một nghiên cứu ñánh giá chất lượng QTCT tại các ngân hàng ñại chúng tại Việt Nam. Thông qua việc ñánh giá chất lượng QTCT tại các ngân hàng, qua ñó ñánh giá ñược những mặt ñược, những mặt còn hạn chế ñể ngân hàng tự ñề ra phương pháp cải thiện nhằm nâng cao vị thế và uy tín của ngân hàng. 5 LOGO Mục tiêu nghiên cứu Định nghĩa các khái niệm nghiên cứu liên quan: khái niệm công ty ñại chúng, lý thuyết người ñại diện, các quan ñiểm về QTCT. Đánh giá chất lượng QTCT dựa trên thang ño Gov-Score cho các ngân hàng ñại chúng ở Việt Nam năm 2013. Đề xuất, kiến nghị về mặt chính sách (luật, ñiều lệ công ty) nhằm tăng cường công tác QTCT tại các ngân hàng ñược khảo sát. 6 LOGO Mục tiêu tổng quát Làm rõ khái niệm công ty ñại chúng? Giải thích sự ra ñời của cụm từ QTCT thông qua lý thuyết người ñại diện? Chất lượng quản trị ngân hàng ñại chúng ở Việt Nam năm 2013 ñang nằm mức ñộ nào trên thang ño Gov-Score? Các chính sách (luật, ñiều lệ công ty) ñề xuất ñể nâng cao chất lượng quản trị ngân hàng ñại chúng? 7 LOGO Mục tiêu chi tiết Đánh giá chất lượng QTCT của từng ngân hàng trên các sàn giao dịch vốn: Sàn Thành phố Hồ Chí Minh (HOSE); Sàn Hà Nội (HNX); Sàn OTC. 8 LOGO Giới hạn nghiên cứu Đối tượng nghiên cứu: Điều lệ công ty, Bảng cáo bạch, Báo cáo thường niên của HĐQT, Biên bản họp Đại hội ñồng cổ ñông, Báo cáo của Ban Kiểm soát và Website chính thức…các ngân hàng ñại chúng (ñã niêm yết hoặc chưa niêm yết) tại Việt Nam năm 2013. Đối tượng khảo sát: Các ngân hàng ñại chúng tại Việt Nam năm 2013 Về phạm vi thời gian: Thời gian nghiên cứu ñề tài là ba tháng (10-12/2014). Về phạm vi không gian: Đánh giá chất lượng QTCT tại các ngân hàng ñại chúng tại Việt Nam năm 2013. 9 LOGO Phương pháp nghiên cứu Đề tài sử dụng phương pháp thống kê ñể xử lý kết quả ñiều tra khảo sát, sử dụng phần mềm thống kê SPSS, thống kê mô tả và kiểm ñịnh giả thuyết. Phân tích tổng hợp tài liệu: Tổng hợp dữ liệu thu nhập ñược (dữ liệu nghiên cứu) từ các ñối tượng khảo sát. Phương pháp thống kê ñể xử lý kết quả từ dữ liệu nghiên cứu. Phương pháp tổng hợp, phân tích ñể ñánh giá kết quả nghiên cứu và lên báo cáo. 10 LOGO Đóng góp của ñề tài Thông qua việc ñánh giá chất lượng QTCT, nhóm kiến nghị các giải pháp về chính sách nhằm nâng cao chất lượng QTCT tại các ngân hàng ñại chúng nhằm tăng tính minh bạch, chất lượng công bố thông tin và ñảm bảo quyền lợi cho các cổ ñông thiểu số. Đối tượng nghiên cứu: cần mở rộng nghiên cứu theo chiều ngang… Dữ liệu nghiên cứu: cần mở rộng nghiên cứu theo chiều dọc… 11 [...]... CÁC NGHIÊN CỨU LIÊN QUAN Thu t ng • Công ty đ i chúng • Qu n tr công ty Mô hình • Quy n c đông • H1 • Đ i x công b ng • H2 • Các bên liên quan • H3 • Công b thông tin • Lý thuy t ngư i đ i di n Gi thuy t • Trách nhi m HĐQT 12 LOGO Các thuật ngữ liên quan LOGO Công ty ñại chúng (Luật Chứng khoán, 2006) a) Công ty ñã thực hiện chào bán cổ phiếu ra công chúng; b) Công ty có cổ phiếu ñược niêm yết tại Sở... hạn: tăng doanh số, tăng thị phần, tối ña hóa lợi nhuận, nhằm tăng mức lương, thưởng hay uy tín của mình ñối với doanh nghiệp Thông tin bất cân xứng: nhà quản lý có ưu thế hơn chủ sở hữu về thông tin nên dễ dàng hành ñộng tư lợi 14 Các thuật ngữ liên quan (tt) LOGO Theo như B Tricker – cha ñẻ của Corporate Governance – quản trị công ty tức là nói về “cách thức quản trị các thực thể công ty (Tricker,... ñể ñảm bảo cho công ty ñược ñịnh hướng ñiều hành và ñược kiểm soát một cách có hiệu quả vì quyền lợi của cổ ñông và những người liên quan ñến công ty Các nguyên tắc QTCT bao gồm: Đảm bảo một cơ cấu quản trị hiệu quả; Đảm bảo quyền lợi của cổ ñông ; Đối xử công bằng giữa các cổ ñông; Đảm bảo vai trò của những người có quyền lợi liên quan ñến công ty; Minh bạch trong hoạt ñộng của công ty; HĐQT và Ban... cấu qua ñó giúp xây dựng mục tiêu của công ty, xác ñịnh phương tiện ñể ñạt ñược các mục tiêu ñó, và giám sát hiệu quả thực hiện mục tiêu.” (Các nguyên tắc QTCT của OECD, 2004, trang 11) 18 Mô hình nghiên cứu LOGO Chỉ số quản trị công ty (CGI – Corporate Governance Index) Chỉ số này ñánh giá ñiểm mạnh, ñiểm yếu và chất lượng tổng thể của việc thực thi QTCT tại doanh nghiệp Chỉ số G-Index Các chỉ số... Báo cáo thường niên của công ty và báo cáo tài chính ñược công bố tại thời ñiểm 31/12/2014 cho năm tài chính 2013, các báo cáo, tài liệu gửi Ủy ban Chứng khoán Nhà nước, Trung tâm Lưu ký, Sở Giao dịch Chứng khoán, biên bản cuộc họp, ñặc biệt là biên bản họp ñại hội cổ ñông thường niên, các tài liệu của ñại hội cổ ñông thường niên, ñiều lệ công ty, thông tin trên trang web công ty, thông tin từ các phương... ñiểm GovScore 27 Tiêu chí ñánh giá (tt) LOGO Bước 2a: Tính chất lượng quản trị công ty theo % ñạt ñược bằng cách lấy tổng số ñiểm tính ở bước 1 chia cho 51 ñiểm Bước 2b: Bằng cách tính tỷ lệ % ñạt ñược từng nhóm trên thang ño, rồi nhân với trọng số; sau ñó, cộng tất cả các tỷ lệ % lại với nhau Điểm số > 75% Đánh giá Xuất sắc 65 – 74% 50 – 64% Trung bình Dưới 50% 28 Tốt Cần cải thiện Kiểm ñịnh thang. .. phần vào phát tri n kinh tế bền vững do cải thiện ñược hoạt ñộng của các công ty và nâng cao khả năng tiếp cận các nguồn vốn bên ngoài của các công ty ñó.” (Báo cáo về tình hình Tuân thủ Chuẩn mực và Nguyên tắc (ROSC) của Ngân hàng thế giới, 2006, trang 2) 17 Các thuật ngữ liên quan (tt) LOGO Cuốn “Các nguyên tắc QTCT” xuất bản năm 2004 của Tổ chức Hợp tác và Phát tri n Kinh tế (OECD) còn ñưa ra khái... bao gồm cấu trúc và hoạt ñộng của HĐQT cũng những công cụ mà hội ñồng có thể dùng ñể chống lại sự thôn tính và xử lý tình huống bị thôn tính 19 Mô hình nghiên cứu (tt) LOGO Chỉ số Cố thủ (Entrenchment Index) Các chỉ số cấu thành thuộc nhóm luật pháp ngăn chặn ña số các nhà ñầu tư nắm quyền kiểm soát Chỉ số Gov- Score Các nhóm chỉ số chủ yếu của Gov- Score bao gồm: HĐQT, ñiều lệ, trình ñộ của thành viên... dịch chứng khoán; c) Công ty có cổ phiếu ñược ít nhất một trăm nhà ñầu tư sở hữu, không kể nhà ñầu tư chứng khoán chuyên nghiệp và có vốn ñiều lệ ñã góp từ mười tỷ ñồng Việt Nam trở lên 13 Các thuật ngữ liên quan (tt) LOGO Lý thuyết người ñại diện: Xung ñột lợi ích giữa nhà quản lý và chủ sở hữu: Mục tiêu của các chủ sở hữu là tối ña hóa giá trị doanh nghiệp Trong khi ñó, các nhà quản lý lại hướng ñến... soát 16 công ty có hiệu quả.” Các thuật ngữ liên quan (tt) LOGO Trong báo cáo về tình Tuân thủ Chuẩn mực và Nguyên tắc (ROSC) cũng có nói về QTCT như sau: “QTCT ñề cập ñến các cơ cấu và quá trình cho việc ñịnh hướng và kiểm soát các công ty QTCT liên quan ñến mối quan hệ giữa ban giám ñốc, HĐQT, các cổ ñông lớn, các cổ ñông nhỏ và những bên có quyền lợi liên quan QTCT tốt góp phần vào phát tri n kinh . QUAN Thuật ngữ Giả thuyết • Công ty đại chúng • Quản trị công ty • Lý thuyết người đại diện • H1 • H2 • H3 Mô hình • Quyền cổ đông • Đối xử công bằng • Các bên liên quan • Công bố thông tin • Trách. nhiệm HĐQT 12 LOGO Các thuật ngữ liên quan Công ty ñại chúng (Luật Chứng khoán, 2006) a) Công ty ñã thực hiện chào bán cổ phiếu ra công chúng; b) Công ty có cổ phiếu ñược niêm yết tại Sở giao dịch. (tt) Theo như B. Tricker – cha ñẻ của Corporate Governance – quản trị công ty tức là nói về “cách thức quản trị các thực thể công ty (Tricker, 2012). 15 LOGO Các thuật ngữ liên quan (tt) Bộ trưởng