Phân tích tiềm lực tài chính của doanh nghiệp

Đánh giá khái quát tình hình và quản trị kinh doanh của doanh nghiệp, chỉ ra các nguyên nhân tác động đến quản trị kinh doanh từ đó đề xuất các kiến nghị cần thiết

Chương 5 Chương 5 Phân tích tiềm lực tài chính của DN Phân tích tiềm lực tài chính của DN 5.1. Phân tích kết quả kinh doanh 5.1. Phân tích kết quả kinh doanh 5.2. Phân tích mức độ tạo tiền và tình hình lưu 5.2. Phân tích mức độ tạo tiền và tình hình lưu chuyển tiền tệ chuyển tiền tệ 5.3. Phân tích tình hình công nợ và khả năng 5.3. Phân tích tình hình công nợ và khả năng thanh toán thanh toán 5.1. Phân tích kết quả kinh doanh 5.1. Phân tích kết quả kinh doanh 5.1.1. Đánh giá chung kết quả kinh doanh của DN 5.1.1. Đánh giá chung kết quả kinh doanh của DN Mục đích PT Mục đích PT : : Đánh giá khát quát tình hình và KQKD Đánh giá khát quát tình hình và KQKD của DN; Chỉ ra các nguyên nhân tác động đến KQKD của DN; Chỉ ra các nguyên nhân tác động đến KQKD từ đó đề xuất các kiến nghị cần thiết từ đó đề xuất các kiến nghị cần thiết Tài liệu phân tích Tài liệu phân tích : : - Báo cáo kết quả HĐKD - Báo cáo kết quả HĐKD - Thuyết minh BCTC - Thuyết minh BCTC Chỉ tiêu phân tích: Chỉ tiêu phân tích: - Các chỉ tiêu trên BC KQHĐKD - Các chỉ tiêu trên BC KQHĐKD - Các chỉ tiêu tỉ suất - Các chỉ tiêu tỉ suất Các chỉ tiêu phản ánh tỉ suất lợi nhuận Các chỉ tiêu phản ánh tỉ suất lợi nhuận Ln từ HĐKD Ln từ HĐKD - - Tỷ suất LN từ HĐKD trên DTT = x 100(%) Tỷ suất LN từ HĐKD trên DTT = x 100(%) Doanh thu thuần Doanh thu thuần Ln trước thuế Ln trước thuế - - Tỷ suất LnTT trên DTT = x 100(%) Tỷ suất LnTT trên DTT = x 100(%) Doanh thu thuần Doanh thu thuần Ln sau thuế Ln sau thuế - - Tỷ suất LnST trên DTT = x 100(%) Tỷ suất LnST trên DTT = x 100(%) Doanh thu thuần Doanh thu thuần Chỉ tiêu phản ánh mức độ sử dụng chi phí Chỉ tiêu phản ánh mức độ sử dụng chi phí Giá vốn HB Giá vốn HB - - Tỷ suất GVHB trên DTT = x 100(%) Tỷ suất GVHB trên DTT = x 100(%) Doanh thu thuần Doanh thu thuần Chi phí BH Chi phí BH - - Tỷ suất CPBH trên DTT = x 100(%) Tỷ suất CPBH trên DTT = x 100(%) Doanh thu thuần Doanh thu thuần Chi phí QLDN Chi phí QLDN - - Tỷ suất CPQLDN trên DTT = x 100(%) Tỷ suất CPQLDN trên DTT = x 100(%) Doanh thu thuần Doanh thu thuần 5.1.1. Đánh giá chung kết quả kinh doanh 5.1.1. Đánh giá chung kết quả kinh doanh - - Phương pháp phân tích Phương pháp phân tích : : Sử dụng phương pháp so sánh để so sánh Sử dụng phương pháp so sánh để so sánh - Các chỉ tiêu trên báo cáo KQHĐKD Các chỉ tiêu trên báo cáo KQHĐKD - Các chỉ tiêu tỉ suất Các chỉ tiêu tỉ suất Giữa kỳ phân tích với kỳ gốc để XĐ chênh lệch tuyệt đối Giữa kỳ phân tích với kỳ gốc để XĐ chênh lệch tuyệt đối và tương đối và tương đối Bảng phân tích KQKD Bảng phân tích KQKD (Các chỉ tiêu tỉ suất) (Các chỉ tiêu tỉ suất) Chỉ tiêu Chỉ tiêu Kỳ trước Kỳ trước Kỳ này Kỳ này Tăng, giảm Tăng, giảm ST ST TL TL 1. TS. LN gộp /DTT 1. TS. LN gộp /DTT 2. TS. LN trước thuế/DTT 2. TS. LN trước thuế/DTT 3. TS. LN sau thuế /DTT 3. TS. LN sau thuế /DTT 4. TS. GVHB/ DTT 4. TS. GVHB/ DTT 5. TS. CFBH/DTT 5. TS. CFBH/DTT 6. TS. CFQLDN/DTT 6. TS. CFQLDN/DTT 5.1.2. Phân tích chỉ tiêu lợi nhuận gộp về BH và 5.1.2. Phân tích chỉ tiêu lợi nhuận gộp về BH và CCDV CCDV Mục đích phân tích: Mục đích phân tích: Đánh giá kết quả của hoạt động Bán hàng và cung cấp dịch vụ. Đánh giá kết quả của hoạt động Bán hàng và cung cấp dịch vụ. Phân tích các nguyên nhân tác động, từ đó đề ra các biện pháp Phân tích các nguyên nhân tác động, từ đó đề ra các biện pháp quản lý. quản lý. Chỉ tiêu PT: Chỉ tiêu PT: LG = DTT GVHB (1) LG = DTT GVHB (1) i n 1i i i n 1i ii n 1i i .lgSlLG .gvSl.gSlLG = == = = (2) 5.1.2. Phân tích chỉ tiêu lợi nhuận gộp về BH và 5.1.2. Phân tích chỉ tiêu lợi nhuận gộp về BH và CCDV CCDV Phương pháp phân tích: Phương pháp phân tích: - Sử dụng phương pháp so sánh Sử dụng phương pháp so sánh - Phương pháp phân tích nhân tố Phương pháp phân tích nhân tố ? Nếu sử dụng biểu thức (1) ? Nếu sử dụng biểu thức (1) ? ? Nếu sử dụng biểu thức (2) Nếu sử dụng biểu thức (2) Trình tự phân tích Trình tự phân tích Bước 1: Bước 1: XĐ chỉ tiêu LG kỳ PT và kỳ gốc XĐ chỉ tiêu LG kỳ PT và kỳ gốc Bước 2: Bước 2: XĐ đối tượng PT XĐ đối tượng PT LG LG 1 1 LG LG 0 0 = = LG LG Bước 3: Bước 3: XĐ mức độ ảnh hưởng các nhân tố XĐ mức độ ảnh hưởng các nhân tố Bước 4: Bước 4: Phân tích tính chất ảnh hưởng của các Phân tích tính chất ảnh hưởng của các nhân tố nhân tố [...]... -Các khoản tiền lãi đã trả 5.2.3 Phân tích tình hình LCTT trong mối liên hệ với các hoạt động (Xem GT trang 154-155) 5.3 Phân tích tình hình công nợ và khả năng thanh toán 1 Phân tích tình hình công nợ 2 Phân tích tình hình và khả năng thanh toán 5.3.1 Phân tích tình hình công nợ Chỉ tiêu phân tích Các khoản phải thu 1 Phải thu ngắn hạn Phải thu của khách hàng Trả trước cho người bán Phải... quan hệ DT, CP và LN (Đọc GT trang 147-149) 5.2 Phân tích mức độ tạo tiền và tình hình lư u chuyển tiền tệ 1 Phân tích đánh giá khả năng tạo tiền Mục đích: Đánh giá mức độ tạo tiền của DN, mức độ đóng góp của từng hoạt động trong việc tạo tiền Phương pháp PT: XĐ tổng tiền thu vào nói chung và của từng hoạt động nói riêng; So sánh tổng số và tổng tiền vào của từng hoạt động giữa kỳ này với kỳ trước để... toán Chỉ tiêu phân tích 1 Hệ số khả năng thanh toán tổng quát (hiện hành) Tổng tài sản = -Nợ phải trả 2 Hệ số khả năng thanh toán nợ ngắn hạn Tài sản ngắn hạn = -Nợ ngắn hạn Chỉ tiêu phân tích khả năng thanh toán 3 Hệ số khả năng thanh toán nhanh 4 Hệ số khả năng thanh toán tức thời Tiền và CKTĐ tiền = Nợ ngắn hạn Tiền và CKTĐ tiền = Nợ đến hạn và quá hạn Bảng phân tích khả năng... định a/h của nhân tố còn lại: gv (con lai) = gv - gv kq(cq) Bước 4: Phân tích tính chất ảnh hưởng của các nhân tố Nhân tố sản lượng tiêu thụ( Số lượng sản phẩm tiêu thụ) Nhân tố kết cấu mặt hàng tiêu thụ Nhân tố lợi nhuận gộp đơn vị + Nhân tố giá bán đơn vị + Nhân tố giá vốn HB đơn vị Giải thích các biểu thức xác định mức độ ảnh hưởng của các nhân tố? Ví dụ (GT trang 145-147) 5.1.3 Phân tích mối... Tổng tài sản = Doanh thu thuần -Số dư bình quân các khoản phải thu NH Số ngày trong kỳ = Bảng phân tích tình hình công nợ (phần 1) Chỉ tiêu I Các khoản phải thu A Các khoản phải thu ngắn hạn 1 Phải thu của khách hàng B Các khoản phải thu dài hạn II Các khoản phải trả A Các khoản phải trả ngắn hạn B Các khoản phải trả dài hạn Đầu năm Cuối kỳ Ch.lệch ST TL Bảng phân tích. .. Phương pháp phân tích Sử dụng phương pháp so sánh để: - So sánh chỉ tiêu 1, 2 và các chỉ tiêu phải thu, phải trả trên BCĐKT giữa cuối kỳ với đầu năm - So sánh chỉ tiêu 3, 4 giữa kỳ này với kỳ trước Căn cứ vào trị số của chỉ tiêu, giá trị của các chỉ tiêu trung bình ngành và kết quả so sánh để đánh giá tình hình đi chiếm dụng vốn và bị chiếm dụng vốn, tình hình thu hồi nợ của DN 5.3.2 Phân tích khả năng... để XĐ chênh lệch tuyệt đối và tương đối XĐ tỷ trọng dòng tiền vào của từng hoạt động; so sánh tỷ trọng của từng hoạt động giữa KN với KT XĐ tỷ trọng dòng tiền thu vào của từng hoạt động Tỷ trọng dòng Tổng tiền thu vào của từng hoạt động tiền thu vào của = - x 100 từng hoạt động Tổng tiền thu vào trong kỳ 5.2.2 Phân tích khả năng chi trả thực tế trong DN Chỉ tiêu PT: 1 Hệ số khả năng... toán NH 3 Hệ số khả năng thanh toán nhanh 4 Hệ số khả năng thanh toán tức thời Đầu năm Cuối Chênh kỳ lệch Phương pháp phân tích Sử dụng phương pháp so sánh để Căn cứ vào độ lớn của chỉ tiêu, giá trị của các chỉ tiêu trung bình ngành, kết quả so sánh để đánh giá khả năng thanh toán của DN ... hạn của k/hàng Phải thu nội bộ dài hạn Các khoản phải trả 1 Phải trả ngắn hạn Vay và nợ ngắn hạn Phải trả người bán Người mua trả tiền trước 2 Phải trả dài hạn Phải trả dài hạn người bán Vay và nợ dài hạn Các chỉ tiêu phân tích tình hình công nợ 1 Hệ số các khoản phải thu 2 Hệ số các khoản phải trả 3 Số vòng thu hồi nợ 4 Thời hạn thu nợ bình quân = Các khoản phải thu (I) -Tổng tài. .. mức độ AH của nhân tố số lượng tiêu thụ n Sl x g 0i Sl x g 0i = =i n1 Is i= 1 1i 0i LGs = LG 0 xI s LG 0 Bước 3: XĐ mức độ AH các nhân tố n LGkc = Sl1i xlg 0i LG 0 xI s i =1 Bước 3: XĐ mức độ AH các nhân tố n LG lg = LG1 Sl1i xlg 0i i =1 n + LGg = Sl1i x(g1i g 0i ) i =1 n + LGgv = Sl1i x(gv1i gv 0i ) i =1 Mức độ AH của nhân tố khách quan, chủ quan đến giá vốn - xác định a/h của nhân tố . Phân tích tiềm lực tài chính của DN Phân tích tiềm lực tài chính của DN 5.1. Phân tích kết quả kinh doanh 5.1. Phân tích kết quả kinh doanh 5.2. Phân tích. 5.1. Phân tích kết quả kinh doanh 5.1. Phân tích kết quả kinh doanh 5.1.1. Đánh giá chung kết quả kinh doanh của DN 5.1.1. Đánh giá chung kết quả kinh doanh