Đề tài kế toán phát hành trái phiếu tại ngân hàng thương mại cổ phần ngoại thương vietcombank

Đặc biệt, 10 năm gân đây đánh dấu sự chuyền mình, bứt phá đầy ngoạn mục vủa Vietcombank với sự tăng trưởng ấn tượng về quy mô, chất lượng và hiệu quả kinh doanh, thiết lập đính cao cùng

TRƯỜNG ĐẠI HỌC LẠC HỎNG KHOA TÀI CHÍNH KẾ TOÁN

oi

DAI HOC LAC HONG

DE TAI: KE TOAN PHAT HANH TRAI PHIEU TAI NGAN HANG THUONG MAI CO PHAN NGOẠI THƯƠNG

VIETCOMBANK

GVHD: Tran Thi Phuong Thao

SVTH: Truong Huynh Ngoc Han

MSSV: 121000514

Lop: 21KTI111

Dong Nai, ngay 15, thang 3, nam 2024

Mục Lục

CHƯƠNG 1: TỔNG QUAN VỀ NGÂN HÀNG THƯƠNG CỔ PHẦN NGOẠI THƯƠNG VIETCOMBANK 3 CHƯƠNG 2: KẾ TOÁN PHÁT HÀNH TRÁI PHIẾU TẠI NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CỔ PHẦN NGOẠI THƯƠNG

2.1 Khái niệm trái phiếu và kế toán phát hành trái phiếu 5 2.2 Những đặc điểm của trái phiẾU ¿-¿- ¿2.22 21 1 9191131312111 1931113 11113111151111 111111511 TT HE 5

VỆ NI i00 0a 6 2.3.1 Theo hinh thife phat Hanh eccccceccsesscesccesecessscesecessceessceseseesseessceeceesseeseaeceseesseceeeeseeeeees 6

2.3.3 Theo chủ thể phát hành ó 2.3.4 Theo thị trường phát hành 7 2.4 Diéu kién phat hanh i0 0N nh 7 2.5 Tình hình trái phiếu tại ngân hàng thương mại cổ phần ngoại thương Vietcombank 8 0508/90) 6600700410008 11

LƠI MƠ ĐAU

Hiện nay các nhà kinh tế rất quan tâm đến cách huy động vốn cho các doanh nghiệp Việc huy động nguồn vốn trong và ngoài nước của Việt Nam đã đạt được kết quả hết sức khả quan Tuy nhiên, việc huy động vốn trong nước cũng chưa thật sự mạnh, đặc biệt là nguồn vốn dài hạn

Đề đầy nhanh việc huy động vốn đài hạn thì việc phát trién thi trường vốn trong thời gian tới là rất van thiết Đặc biệt là phát triển thị trường chứng khoán, nguồn dẫn vốn quan trọng đề phát triển nhanh nền kinh tế đất nước Trước đây chúng ta chi tập trung phát triển thị trường cô phiếu mà chưa đặc biệt quan tâm đến việc phát triển thị trường trái phiếu Tuy nhiên, gan đây, trái phiếu và thị trường trái phiéu dang dan trở thành một vấn đề rất được quan tâm trong nền kinh tế

Dé tim hiểu rõ hơn về trái phiếu em xin trình bày về đề tài “KẾ TOÁN PHÁT

HÀNH TRÁI PHIẾU TẠI NGÂN HÀNG THƯƠNG MẠI CÓ PHẢN NGOẠI

THƯƠNG VIETCOMBANK”

CHƯƠNG 1: TỔNG QUAN VỀ NGÂN HÀNG THƯƠNG CỔ

PHẦN NGOẠI THƯƠNG VIETCOMBANK

English Name: Joint Stock Commercial Bank for Foreign Trade of Vietnam

Swift Code: BFTV VNVX

Telex: 411504/411229 VCB — VT

Dia chỉ trụ sở chính: 198 Trần Quang Khải, Hoàn Kiếm, Hà Nội

Số điện thoại: 0243 8243 524

Hotline Vietcombank: 1900 54 54 13 (Tổng đài chăm sóc khách hàng)

Số Fax: 0243 8269 067

Website: https://portal vietcombank.com.vn/

Email: webmaster@vietcombank.com.vn

Vốn điều lệ: 47.325 ty đồng

Mã cổ phiếu: VCB

Vietcombank đã có những đóng gớp quan trọng cho sự nghiệp thông nhất đất nước, xây dựng chủ nghĩa xã hội ở miền Bắc, tham gia khắc phục, tháo gỡ khó khăn trong thời kỳ bao cấp, là ngân hàng tiên phong trong giai đoạn đổi mới, hội nhập và phát triển Đặc biệt, 10 năm gân đây đánh dấu sự chuyền mình, bứt phá đầy ngoạn mục vủa Vietcombank với sự tăng trưởng ấn tượng về quy mô, chất lượng và hiệu quả kinh doanh, thiết lập đính cao cùng những thành công tiếp nồi, mở ra vận hội lớn trong giai đoạn phát triên kế tiếp, đóng góp cho

sự thịnh vượng chung của Việt Nam

Là ngân hàng thương mại nhà nước đầu tiên được Chính phủ lựa chọn thực hiện thí điêm cô phần hóa, Vietcombank chính thức hoạt đông với tư cách là một ngân hàng thương mại cô phần vào ngày 02/06/2008 sau khi thực hiện thành công kế hoạch cô phân hóa thông qua việc phát hành cô phiếu lần đầu ra công chúng

Ngày 30/6/2009, cô phiêu Vietcombank (mã chứng khoán VCB) chính thức được niêm yết tại Sở Cao dich chứng khoán

CHƯƠNG 2: KẾ TOÁN PHÁT HÀNH TRÁI PHIẾU TẠI NGÂN

HANG THUONG MAI CO PHAN NGOAI THUONG

VIETCOMBANK

2.1 Khái niệm trái phiếu và kế toán phát hành trái phiếu Khái niệm trái phiêu

Trái phiếu là một hợp đồng dài hạn được ký kết giữa chủ thê phát hành (Chính phủ hay doanh nghiệp) và người cho vay, đảm bảo một sự chỉ trả lợi tức định kỳ và hoàn lại vốn gốc cho người cầm trái phiếu ở thời điểm đáo hạn Trên giấy chứng nhận nợ này có ghi mệnh giá của trái phiếu và tỷ suất lãi trái phiếu

Khác so với cô phiếu là một chứng khoán vốn, trái phiếu là một chứng khoán hứa nợ dài hạn của chủ thê phát hành — Người phát hành trái phiếu phải có nghĩa vụ trả lãi trái phiếu

và hoàn trả vốn gốc của trái phiêu cho chủ sở hữu của trái phiếu (trái chủ) khi đáo hạn Vì vậy, trái phiêu còn được gọi là chứng khoán nợ

2.2 Những đặc điểm của trái phiếu

Chu thé phat hành không chỉ có công ty mà còn có Chính phủ hoặc chính quyền địa phương

Nếu như người mua cô phiếu của công ty, trong thực tế, là người mua một phân công

ty, là người chủ sở hữu công ty thì trái lại, người mua trái phiếu chỉ là người cho chủ thê phát hành vay tiền, là chủ nợ của chủ thê phát hành trái phiêu

Nếu như thu nhập chủ yếu của chủ sở hữu cô phiếu là cỗ tức — phụ thuộc vào tình hình sản xuất kinh doanh của công ty, trái lại, thu nhập chủ yêu của trái phiếu là tiền lãi — là khoản thu cố định, không phụ thuộc vào tình hình sản xuất kinh doanh của người chủ phát hành

Nếu như cô phiếu là chứng khoán cung cấp cho người chủ sở hữu quyền truy đòi cuối cùng đối với tài sản công ty, thì trái lại, trái phiêu là chứng khoán nợ, vì vậy nêu công ty bị

giải thê hay bị pha san thì trước hết công ty ưu tiên trả nợ cho các trái chủ trước, sau đó còn lại mới phân chia cho các cô đông

2.3 Phân loại trái phiếu

2.3.1 Theo hình thức phát hành

Trái phiêu vô danh: Là loại trải phiêu không ghi tên người thụ hưởng, bat ky cá nhân hoặc tô chức nào năm giữ trái phiếu sẽ là trái chủ và được hưởng mọi quyền lợi do trái phiêu mang lại

phiếu ký danh: Là trái phiếu có ghi tên cụ thể trái chủ trên tờ trái phiêu Chỉ tổ chức /cá nhân đứng tên trên trái phiêu mới được hưởng mọi quyền lợi do trái phiếu mang lại Tuy nhiên trái chủ có thê chuyền nhượng trái phiếu lại cho đối tượng khác bằng thủ tục ký hậu trái phiếu (thường được in ở mặt sau tờ trái phiếu)

Trái phiêu chiết khâu (Zero coupon bond): là loại trái phiêu hứa hẹn một sự chi trả một lần tại thời điểm nhất định trong tương lai, người mua không được nhận một khoán chỉ

tra nao cho dén khi đáo hạn

Trái phiéu tra lai (Coupon bond): duge dinh ky tra lai

Trái phiêu có lãi suất ôn dinh (Level Coupon bond); la lai suất không đôi, giữ nguyên trong thời gian hưu hành của trái phiếu

Trái phiếu có lãi suất thả nỗi (Floating rate bond): lãi suất trải phiếu sẽ được điều chỉnh tăng giảm cùng với sự biến độngcủa lãi suất thì trường

2.3.3 Theo chủ thể phát hành ;

Trái phiêu chính phủ (Government Bonds) và chính quyền địa phương Trái phiêu Chính phủ hoặc chính quyền địa phương là chứng khoán nợ do chính phủ hoặc chính quyền địa phương phát hành nhằm mục đích bù dap su thiéu hut ngân sách và tài trợ các dự án xây dựng các cơ sở hạ tầng, công trình phúc lợi công cộng trung ương và địa phương Trái phiếu chính phủ là loại trái phiếu an toàn nhất vì có nguồn vốn ngân sách nhà nước làm đám bảo Người mua trái phiếu chính phủ thường được miễn thuế thu nhập Từ trước đến nay đã có

nhiều tên gọi khác nhau về trái phiếu chính phủ, như công trái, trái phiếu kho bạc, trái phiêu chính phủ, tín phiếu kho bạc, kỳ phiếu kho bạc, hồi phiêu kho bạc Dù tên gọi thế nào, các loại này đều là nợ của chính phủ, do chính phủ phát hành và được thanh toán bằng ngân sách quốc gia

2.3.4 Theo thị trường phát hành

Trái phiêu trong nước

Trái phiêu quốc tế (Foreign Bonds): Chính phủ phát hành các chứng chỉ vay nợ (được gọi là trái phiêu quốc tế) ra thị trường vốn quốc tế, đây là hình thức vay vốn trực tiếp từ các nhà đầu tư quốc tế không phải qua các tô chức trung gian (như ngân hàng), do vay chi phi di vay sẽ ít hơn khi đi vay thương mại Đồng thời, khi vay vốn dưới hình thức này, thì tính độc lập về tài chính của Chính phủ cũng lớn hơn, Chính phủ sẽ mở rộng chi tiêu ngân sách ma không ràng buộc vào các điều kiện về mục đích sử dụng vốn của người cho vay

2.4 Điều kiện phát hành trái phiếu

Căn cứ theo quy định tại Điều 19 Nghị đmh 155/2020 và Điều 26 Nghị đmh 155/2020 quy định về điều kiện chào bán trái phiêu ra công chúng như sau:

“Điều 19 Điều kiện chào bán trái phiếu ra công chứng

1 Các điều kiện quy định tại khoản 3 Điều 15 Luật Chứng khoán

2 Tổ chức phát hành hoặc trái phiếu đăng ký chào bán phải được xếp hạng tín nhiệm bởi tô chức xếp hạng tín nhiệm được Bộ Tài chính cấp Giấy chứng nhận đủ điều kiện kinh doanh trong các trường hợp sau:

a) Tong giá trị trai phiéu theo mệnh giá huy động trong mỗi 12 tháng lớn hơn 500 tỷ đồng và lớn hơn 50% vốn chủ sở hữu căn cứ trên báo cáo tài chính kỳ gần nhất trong các báo cáo sau: báo cáo tài chính năm gần nhất được kiểm toán hoặc báo cáo tài chính bán niên gần nhất được soát xét (trường hợp tô chức phát hành là đối tượng phải công bồ báo cáo tài chính bán niên được soát xét) bởi tô chức kiểm toán được chấp thuận;

b) Tổng dư nợ trái phiếu theo mệnh giá tính đến thời điểm đăng ký chảo bán lớn hơn 100% vốn chủ sở hữu căn cứ trên báo cáo tài chính kỳ gần nhất trong các báo cáo sau: báo cáo tài chính năm gần nhất được kiểm toán hoặc báo cáo tài chính bán niên gần nhất được soát xét

(trường hợp tô chức phát hành là đối tượng phải công bố báo cáo tài chính bán niên được

soát xét) bởi tô chức kiêm toán được chấp thuận

2.5 Tình hình trái phiếu tại ngân hàng thương mại cổ phần ngoại thương Vietcombank

Tháng 8/2022, ngân hàng Vietcombanl đã mua lại 2.270 ty đồng trai phiéu trước hạn

Đồng thời cũng đã phát hành thành công 1.690 tỷ đồng trái phiếu

Theo thống kê của Hiệp hội Thị trường Trái phiêu Việt Nam (VBMA), tháng 08/2022 nhóm ngân hàng thương mại đứng đầu về giá trị phát hành với giá trị là 11.730 tỷ đồng Trong đó, ngân hàng ACB phát hành trái phiếu nhiều nhất với 3.300 tỷ đồng qua 5 đợt chào bán có kỳ hạn từ l đến 2 năm Tiếp đến là ngân hàng OCB với 2.800 tỷ đồng với kỳ hạn đều

3 năm và Ngân hàng Vietcombank với 1.690 tý đồng

Nhóm các doanh nghiệp bất động sản đứng thứ hai, phát hành 1.800 tỷ đồng Trong

đó, chỉ có 1 đợt phát hành tir CTCP Fuji Nutri Food va 1 dot cha CTCP Đầu Tư và Kinh Doanh Nhà Khang Điền (HOSE: KDH)

Lũy kế 8 tháng đầu năm 2022, nhóm Ngân hàng dẫn đầu về giá trị phát hành với tông giá trị đạt gần 119.633 tỷ đồng, tương đương 54,2% tổng giá trị phát hành Kỳ hạn từ I đến 3 năm chiếm phân lớn giá trị phát hành trong nhóm này với 91.998 tỷ đồng, chiếm 76,9%, trong tháng 8/2022, nhiều ngân hàng ồ ạt mua lại hàng chục nghìn tỷ đồng trái phiêu trước hạn Điển hình tại 'ông lớn” ngân hàng Vietcombank, trong luc cho néi room tin dụng đã mua lại tổng cộng 2.270 ty đồng trái phiếu trong tháng 8/2022

Cụ thẻ, ngày 31/8/2022, Vietcombank đã mua lại toàn bộ 170 tỷ đồng trái phiếu trước hạn thuộc lô trái phiếu riêng lẻ mã VCB-BOND-RL.10-2017-5 tăng vốn phát hành vào ngày 31/8/2017 và ngày đáo hạn là 31/8/2027 Lô trái phiêu này có mệnh giá 100.000 đồng/trái phiếu

Ngày 24/8 vừa qua, ngân hàng Vietcombank cũng đã mua lại 200 tỷ đồng trái phiếu trước hạn thuộc lô trái phiêu mã VCB-BOND-RL10-2017-4 Lô trái phiéu này có kỳ hạn 10 năm được phát hành vào ngày 24/8/2017, đáo hạn vào ngày 24/8/2027 với mệnh giá 100.000 đồng/trái phiếu, khối lượng phát hành 200 tỷ đồng

Trước đó, ngày 16/8, nhà băng này đã mưa lại 900 tỷ đồng trái phiếu trước hạn phát hành năm 2017 mã VCB-BOND-RL.10-2017-2 có mệnh giá 100.000 đồng/trái phiêu, khối lượng phát hành là 900 tỷ đồng Lô trái phiếu có kỳ hạn 10 năm, đáo hạn ngày 16/8/2027 Ngày 10/8, ngân hàng Vietcombank đã hoàn tất việc mua lại 1.000 tỷ đồng trái phiêu trước hạn thuộc lô trái phiếu riêng lẻ mã VCB-BOND-RL.10-2017-1 với mệnh giá 100.000 đồng/ trái phiếu Lô trái phiêu này phát hành thành công vào ngày 10/8/2017, kỳ hạn 10 năm, đáo hạn ngày 10/8/2027

Đáng nói, từ đầu năm 2022 đến hết tháng 7/2022, nhà băng này chưa hề có động thái

mua lại trái phiếu trước hạn

Cũng trong tháng 8/2022, “ông lớn” Vietcombank đã huy động thành công 1.690 ty đồng trái phiêu qua 3 đợt phát hành Đợt 1, ngân hàng phát hành ngày 9/8/2022 với giá trị 1.500 ty đồng có kỳ hạn 8 năm; đợt 2 phát hành ngày 15/8/2022 với giá trị 100 tỷ đồng có kỳ hạn 10 năm và đợt 3 phát hành ngày 24/8/2022 với giá trị 90 tỷ đồng, cũng kỳ hạn 10 năm

Ngoài ngân hàng Vietcombank, tháng 8/2022, ngân hàng VIB cũng đã mua lại trước hạn hai lô trái phiêu mã VIBBONDH2023007 có giá trị 900 tỷ đồng kỳ hạn 3 năm Lô trái phiếu này phát hành thành công ngày 26/8/2020 và đáo hạn ngày 26/8/2023 Lô trái phiếu thứ hai mã VIBBONDH2023008 có giá trị 1.400 tỷ đồng, cũng kỳ hạn 3 năm Ngày phát hành thành công là 27/8/2020 và ngày đáo hạn là 27/8/2023 Tổng cộng, VIB đã bỏ ra 2.300 tỷ đồng đê mua lại trái phiêu trước hạn

Ngân hàng MSB cũng mua lại hai lô trai phiéu phát hành năm 2020 có kỳ hạn 3 năm

với tông giá trị gần 2.000 tỷ đồng