Chuyên đề tốt nghiệp: Giải pháp nâng cao hiệu quả sử dụng TSLĐ của Công ty TNHH thời trang Rio Việt

Chuyên đề tốt nghiệp GVHD: Th.S Lê Thu ThúyCác nội dung trong chuyên đề: Phan 1 của chuyên dé: Cơ sở lý luận về TSLD và hiệu quả sử dụng TSLDcủa doanh nghiệp trong nên kinh tế thị trường

Trang 1

Chuyên đề tốt nghiệp GVHD: Th.S Lê Thu Thúy

MỤC LỤC

LOI NÓI DAU -2 2-©2S£©S<£EE2EEE2E1E21127112712112112111211211111 11.11.1111 xe 1PHAN I: NHUNG LY LUAN CHUNG VE TAI SAN LUU DONG (TSLD) VA

HIỆU QUA SU DUNG TSLĐ TRONG DOANH NGHIỆP -2- 5: 5¿ 3

L Các nội dung chính về TSLĐ của doanh nghiép cc.cceccecsessessesssessessesseeseeseeses 3

1 Khái niệm TSILĐ 2-52 2SE‡EE‡2EE2EE2E1E2X2112212717121121111 211.1 3

2 Đặc điểm TSILÐ - 5: 25s 21k E3 21122127121121121171111211 111111 c1xcyee 3

3 Phân loại TSÌL - - -c 133112210101 1111 2 1111111119 1 vn ng re 3

5 Nguồn hình thành TSLĐ của doanh nghiệp - 2-2 s2 +sz+£z+zs+cse2 5

II Hiệu quả sử dụng TSLD - -GG S 11H TH HH ng ng 5

1 Khái niệm hiệu quả sử dụng TSIÐ - 5 5 +1 se, 5

2 Các chỉ tiêu đánh giá hiệu quả sử dụng TSÐ - 5 53c <+<csssseess 6

3 Các nhân tố ảnh hưởng đến hiệu qua sử dung TSLĐ 5-5 c5+¿ 9

3.1 Nhân tố trực tiếp từ doanh nghiệp 2-2 5¿©+2x++£x++zxvrxrrseees 93.2 Nhân tố từ bên ngoài tác động đến doanh nghiệp . - 10

4 Quản lý TSLD của doanh nghiÄñỆp (5 (S5 211 112 1 1 ngư 9

PHAN 2 THỰC TRẠNG HIỆU QUA SỬ DỤNG TSLĐ TẠI CÔNG TY TRÁCHNHIỆM HỮU HAN THỜI TRANG RIO VIỆT 22 s+x+zx++x++zxerxzsz 21

I Tổng quan về Công ty trách nhiệm hữu hạn thời trang Rio Việt 21

1 Giới thiGu CONG ẦY - G1 1v TH TH TH ng HH rry 21

2 Đặc điểm hoạt động sản xuất kinh doanh của công ty - 23

II Thực trạng hiệu qua sử dụng TSLD tai Công ty trách nhiệm hữu hạn thời

0010 À4 0 23

1 Tổng quan kết quả kinh doanh của Công ty TNHH thời trang Rio Việt trong

ba năm gần đây -¿- + 2S E1 E1211211211211 1111111111111 11111111 te 23

2 Cơ câu về tài sản, nguồn vốn của Công ty trách nhiệm hữu hạn thời trang

3.1.Tình hình phân b6 TSLD của công ty 2-2-2 5c+s2+£+zxcrxcrez 28

3.2.Tình hình sử dụng TSLD của công ty c++«sssssseseesee 30 3.3.Phân tích hiệu quả sử dụng TSLD tại Công ty trách nhiệm hữu han thời

trang 9À ái - 38

SV: Hoàng Văn Sơn MSV: 12160598

Trang 2

Ecnpeov.0i 172016 a3 383.3.2.Tốc độ luân chuyên TSILÐ 2-2 5£2S£+EE+EE+EEtZEEzEerxerkeres 413.3.3.Hệ số đảm nhiệm TSILÐ -2-2¿©22¿©2++2E22Ext2EEvrEesrxesrxeee 423.3.4.Hệ số sinh lời của TSILĐ -2¿©22222c2EESEEEEEEErErkrrrkrerrree 42

4 Kết luận về hiện trạng sử dụng TSLĐ của Công ty trách nhiện hữu hạn thờitrang R10 ViGt oe ốố Ả 43

AL UU hố 1I.A 43

" ¡ni NN.: 44PHAN 3: MỘT SO BIEN PHÁP NHẰM NÂNG CAO HIỆU QUA SỬ DỤNGTSLD CUA CÔNG TY TRÁCH NHIỆM HỮU HAN THỜI TRANG RIO VIỆT.44

1.Kế hoạch hoá TSLĐ - 2-5 SE EEE2E121121111111111211111 111.1111111 cte 442.Quản lý vốn bằng tiền 2-52 55222E2EEE212221211221127112112112111221 2111 cre 453.Quản lý khoản phải thu - 2-2 5£ ©5£2S£+SE£EE£EE££EEEEEEEEEEEEEEEEEEEEErErrkrrkerreee 464.Quản lý hàng ton kho 2-2 ©5£2S£+S£‡EE£EE2E2EEEEEE2E21121127171 711211211 cxe 495.Đầu tư nghiên cứu thị trưỜng - ¿- 2 2 + z+E+E#EE£EEEEEEEEEEEEEEEEEEerkerkerkrex 50KET LUẬN ¿- ¿5£ SE SEỀEE9EE2E12112112171711111211211 1111111111111 T1 1111 cre 51DANH MỤC TÀI LIEU THAM KHẢO - 2 2+5ES++E£+E+E££EeEEerEerxrrsree 52

GIẦY XÁC NHẬN CUA DON VỊ THỰC TẬP

NHẬN XÉT CUA GIÁO VIÊN HUONG DAN

SV: Hoàng Văn Sơn MSV: 12160598

Trang 3

LỜI NÓI ĐẦU

Theo dõi việc sử dụng, quản lý tài sản của doanh nghiệp là một công việc

quan trọng Công việc này nếu thực hiện hiệu quả sẽ giúp tiết kiệm tiền và thời giancủa công ty.

Doanh nghiệp có nhiều tài sản bao gồm tài sản cố định (TSCĐ) và tài sản lưuđộng (TSLD) Trong đó quản ly TSLD được coi là nhiệm vụ chính Quản lý TSLD

đề cập đến tất cả các hành động và quyết định của ban quản trị công ty ảnh hưởngđến hiệu quả của TSLĐ Quản lý TSLĐ đòi hỏi sự chú ý đặc biệt nhất là hiện naykhi chi phí vốn tăng lên và nguồn vốn khan hiếm Nó thường được đánh giá rằnghiệu suất hay lợi nhuận của một công ty phần lớn phụ thuộc vào cách thức quản lýTSLĐ Nếu một công ty quản lý không hiệu quả TSLĐ sẽ không chỉ làm giảm lợinhuận mà còn có thé dẫn đến khủng hoảng tài chính Cả việc dé TSLD không đủhay vượt mức đều gây bat lợi cho công ty, nêu dé TSLĐ vượt mức có thé dẫn đếncác quỹ nhàn rỗi khi mà được sử dụng dé kiếm lời, trong khi TSLD không day đủ sẽlàm gián đoạn sản xuất và cũng sẽ làm suy giảm khả năng sinh lời

Trong điều kiện kinh tế hiện tại để mang lại hiệu quả về tài chính cho cácdoanh nghiệp, việc sử dụng hiệu quả TSLD là rất quan trọng Trong thực tế, kháthường xuyên quan sát thay răng các quyết định liên quan đến quản lý TSLD ở cáccông ty thường được thực hiện trong các khía cạnh ngắn hạn mà không cần phân

tích, trong khi quản lý TSLĐ một cách hiệu qua là yếu tố thiết yếu dé tăng lợi nhuận

của một công ty Do đó đề tài "Giải pháp nâng cao hiệu quả sử dụng TSLĐ củaCông ty TNHH thời trang Rio Việt" được lựa chọn dé nghiên cứu

SV: Hoàng Văn Sơn 1 MSV: 12160598

Trang 4

Các nội dung trong chuyên đề:

Phan 1 của chuyên dé: Cơ sở lý luận về TSLD và hiệu quả sử dụng TSLDcủa doanh nghiệp trong nên kinh tế thị trường

Phan 2 của chuyên đề: Hiệu quả sử dụng TSLD tại Công ty trách nhiệm hữuhạn thời trang Rio Việt.

Phần 3 của chuyên đề: Một số biện pháp để nâng cao hiệu quả sử dụngTSLD của Công ty trách nhiện hữu han thời trang Rio Việt.

Phương pháp nghiên cứu

Các phương pháp được sử dụng trong quá trình thực hiện đề án là phươngpháp thống kê, phân tích, tổng hợp và so sánh

Mục đích nghiên cứu của đề tài:

Hệ thống hoá về phân tích hiệu quả sử dụng TSLĐ của doanh nghiệp

Phân tích thực trạng và đánh giá thực trạng sử dụng hiệu quả TSLD của Công

ty TNHH thời trang Rio Việt

Đề xuất giải pháp đề phát triển, cải thiện hiệu quả sử dụng TSLĐ của Công ty

TNHH thời trang Rio Việt

Trang 5

PHAN I: NHỮNG LÝ LUẬN CHUNG VE TÀI SAN LƯU ĐỘNG (TSLĐ) VA

HIỆU QUÁ SỬ DỤNG TSLĐ TRONG DOANH NGHIỆP

I Các nội dung chính về TSLĐ của doanh nghiệp

1 Khái niệm TSLĐ:

TSLĐ là những tài sản ngắn hạn, những tài sản được thường xuyên luânchuyên trong chu trình kinh doanh của doanh nghiệp TSLĐ bao gồm: tiền mặt, cácchứng khoán ngắn hạn có tính thanh khoản cao, các khoản phải thu, hàng tồn khocủa doanh nghiệp.

2 Đặc điểm TSLD:

e TSLD tham gia vào chu trình kinh doanh.

e TSLD thay đôi hình thái vật chat ban đầu dé cấu tạo nên thực thé sản phẩm.

e Giá trị của TSLĐ được luân chuyển một lần vào giá thành sản phẩm

e_ Tiền gửi ngân hàng

e© Tiền dưới dạng séc các loại

e Tiền trong tài khoản ATM và tiền trong tài khoản thẻ tín dụng

e Các loại tài sản tài chính tương đương tiền: Đây là các chứng khoán ngắn

hạn có khả năng thanh khoản cao.

b Các khoản phải thu

Các khoản phải thu là một loại tài sản rất quan trọng của doanh nghiệp, đặcbiệt đối với các công ty kinh doanh thương mại Các khoản tín dụng thương mạixuất phát từ việc mua bán chịu giữa các chủ thê

Trang 6

không bán được bị tồn đọng mà bản chất ở đây hàng tồn kho bao gồm toàn bộ cáchàng hoá, nguyên vật liệu dang ton tại trong các kho, trong các quay hàng hoặctrong xưởng của doanh nghiệp Trên thực tế, hàng hoá tồn có thé chia thành nhữngnhóm sau:

e Nguyên liệu chính, vật liệu chính.

e Vật tư phụ, nhiên liệu.

Kết câu TSLĐ có thê chia ra thành ba nhóm như sau:

- Nhóm 1: TSLD trong khâu dự trữ Đối với các doanh nghiệp dịch vụ

TSLD trong khâu dự trữ bao gồm: Dự trữ vật liệu, nhiên liệu, phụ tùngthay thế nhằm đảm bảo hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệpđược tiến hành thường xuyên, liên tục

- Nhóm 2: TSLD trong khâu sản xuất Trong doanh nghiệp thương mại và

doanh nghiệp dịch vụ không mang tính chất sản xuất thì không có vốn lưuđộng vận động ở khâu này Đối với các doanh nghiệp dịch vụ mang tínhchất sản xuất TSLĐ này bao gồm:

e San phẩm dở dang đang chế tạo: là giá trị sản phẩm dở dang dùng

trong quá trình sản xuất, xây dựng hoặc đang nam trên các địa điểmlàm việc đợi chế biến tiếp, chi phí trồng trot dở dang

e_ Bán thành phẩm tự chế: cũng là giá trị các sản phẩm dở dang nhưng

khác sản phẩm đang chế tạo ở chỗ đã hoàn thành giai đoạn chế biếnnhất định

- Nhóm 3: TSLD trong khâu lưu thông bao gồm:

e Sản phẩm đã nhập kho và chuẩn bị các công tác tiêu thu

e_ Tiền mặt tại quỹ, tiền đang chuyền và tiền gửi ngân hàng

Trang 7

e Những khoản phải thu tạm ứng phát sinh trong quá trình mua bán vat

tư hàng hoá hoặc thanh toán nội bộ.

5 Nguồn hình thành TSLĐ của doanh nghiệp:

Trong các công ty khác nhau thì nguồn vốn hình thành TSLĐ cũng khácnhau với đặc điểm và chi phí vốn cũng không giống nhau Dé vừa đảm bảo an toàncho tình hình tài chính cho doanh nghiệp, vừa để chi phí vốn thấp nhất thì các công

ty cần chọn lựa và sử dụng một cơ cấu vốn tối ưu nhất

Các nguồn hình thành TSLĐ được phân loại như sau:

e Căn cứ vào quan hệ sở hữu vốn:

Vốn chủ sở hữu (VCSH): là nguồn vốn hình thành bằng vốn góp của chủ sởhữu doanh nghiệp VCSH chiếm tỷ trọng trong tổng vốn càng cao thì doanh nghiệp

có được sự chủ động về mặt tài chính càng cao

Nguôn vốn được hình thành bằng vốn nợ : là các nguồn vốn hình thành từ cáckhoản đi vay của doanh nghiệp như vay ngân hàng thương mai, các tô chức tíndụng, vay đối tác, nợ chưa khách hàng chưa trả

e Theo thời gian huy động vốn, sử dụng von:

Nguồn vốn dài hạn: là nguồn vốn có tính ổn định, dai hạn Vốn dài hạn baogồm: VCSH, vay dài hạn

Nguồn vốn ngắn hạn: Bao gồm các khoản vay ngắn hạn, nợ ngắn

e Theo đối tượng huy động vốn:

Nguôn von tự có của doanh nghiệp: Lợi nhuận gif lại, các quỹ, bán tài san

Nguồn vốn bên ngoài: vốn của bên liên doanh liên kết, vốn vay, nợ nhà cung

cấp

II Hiệu quả sử dụng TSLD:

1 Khai niệm hiệu qua sử dụng TSLD:

Hiệu quả sử dụng TSLĐ được hiểu là một phạm trù kinh tế phản ánh trình độ

sử dụng TSLD của doanh nghiệp, dé tối đa hóa lợi nhuận với cùng số lượng TSLD

sử dụng với chi phí thấp nhất

Trang 8

2 Các chỉ tiêu đánh gia hiệu qua sử dụng TSLD:

Tốc độ luân chuyên TSLD cho biết tình hình tô chức mua sắm, dự trữ, sảnxuất, tiêu thụ của doanh nghiệp có tốt không, các khoản vật tư dự trữ, sử dụng hợp

lý không, các khoản phí tổn trong quá trình sản xuất kinh doanh thấp hay cao

a Vong quay của TSLD trong kỳ:

Vòng quay TSLĐ Doanh thu thuan

trong kỳ 7 TSLD binh quan trong ky

Day là chỉ số cho biết số vòng quay của TSLD trong một thời kỳ nhất định,chỉ số này đánh giá hiệu quả sử dụng TSLĐ căn cứ trên mối quan hệ so sánh giữakết quả sản xuất (ở đây là tong doanh thu thuần) và số hao tổn TSLD bình quântrong một kỳ Chỉ tiêu vòng quay TSLD cho biết trong một năm TSLD của doanhnghiệp được luân chuyên được bao nhiêu lần, hay một đồng TSLD bình quân trongnăm tạo ra được bao nhiêu đồng doanh thu thuần Nếu số vòng quay của TSLĐ

trong một kỳ càng cao thì TSLĐ sử dụng càng hiệu quả.

b Hệ số đảm nhiệm TSLD:

TSLD

Hệ so đảm nhiệm TSLD = Doanh thu thuần

Ý nghĩa của hệ số đảm nhiệm TSLĐ: Mỗi đơn vị doanh thu, doanh nghiệp

phải sử dụng bao nhiêu % đơn vị TSLD Hiệu quả sử dụng TSLD của doanh nghiệp

càng cao thì hệ số này càng thấp Vì, khi hệ số này càng thấp thì tỷ suất lợi nhuậncủa một đồng TSLD sẽ tăng lên

c Hệ số khả năng sinh lời TSLĐ:

Trang 9

Hệ số sinh lời TSLĐ có ý nghĩa: Bao nhiêu đồng lợi nhuận sẽ được tạo ra từmột đồng TSLD Hiệu qua sử dung TSLD càng cao thì chỉ số này càng cao

d Mức tiết kiệm TSLĐ:

Doanh thu thuần

Mức tiết kiệm trong kỳ phân tích

e Số ngày của 1 vòng luân chuyển TSLĐ:

Số ngày của 1 vòng luân 365

chuyên TSLĐ SO vòng quay của TSLD trong năm

Hệ số này có ý nghĩa: để luân chuyên được một vòng TSLD thi mat baonhiêu ngày Tốc độ luân chuyển TSLĐ càng nhanh thì chỉ tiêu này càng bé

f Phân tích tình hình công nợ và khả năng thanh toán:

- Hệ số khả năng thanh toán hiện hành:

Giá trị TSLD

Nợ ngắn han

Hệ số khả năng thanh toán hiện hành =

Đây là chỉ số đánh giá khả năng đáp ứng các nghĩa vụ tài chính ngắn hạn củadoanh nghiệp Chỉ số này từ 2 đến 3 được cho là tốt Chỉ số này càng thấp thì doanhnghiệp càng gặp khó khăn nhưng nếu chỉ số này quá cao cũng không phải tốt bởi nócho thay tài sản của doanh nghiệp dé TSLĐ chiếm quá nhiều và như vậy dẫn đến tàisản của doanh nghiệp sử dụng có hiệu quả thấp

- _ Hệ số khả năng thanh toán nhanh

Trang 10

Tài sản ngắn hạn - trừ hàng tồn kho

Nợ ngăn hạn

Hệ số khả năng thanh toán nhanh =

Chỉ số thanh toán nhanh đo lường mức thanh khoản cao hơn Chỉ những tài sản

có tính thanh toán cao mới được đưa vào dé tính toán Hàng tồn kho và các tàisản ngắn hạn khác được bỏ đi vì khi cần tiền trả nợ, tính thanh khoản của chúng

là rất thấp

- Kha năng thanh toán tức thời

Vốn bằng tiền

Nợ ngăn hạn

Khả năng thanh toán tức thời =

Chỉ tiêu này cho biết khả năng thanh toán được ngay đối với các yêu cầu thanhtoán đến hạn của doanh nghiệp, nó cho biết một đồng nỢ ngắn hạn sẽ được chi trảbởi bao nhiêu đồng tiền mặt

e Vòng quay hàng tồn kho: ;

Gia von hang ban

Vong quay hang ton kho = Giá trị hang tồn kho bình quân

Chỉ số này cho biết hiệu quả của khả năng quản trị hàng tồn kho đến đâu.Chỉ số này cao thì doanh nghiệp bán hàng nhanh và hàng tồn kho của doanh nghiệpkhông bị ứ đọng nhiều Tuy nhiên chỉ số nay quá cao cũng không tốt vì hàng dự trữtrong kho ở mức thấp, nếu nhu cầu sản phẩm tăng lên đột ngột thì khả năng doanhnghiệp không thé cung ứng đủ sản phâm hoặc không đủ nguyên vật liệu dé sản xuấtkịp thời, điều này sẽ dẫn tới hệ luy doanh nghiệp bị mất đi cơ hội Vì vậy, chỉ sốvòng quay hàng tồn kho cần đủ lớn để đảm bảo mức độ sản xuất đáp ứng nhu cầu

khách hàng.

f Vòng quay các khoản phải thu:

Vòng quay các khoản Doanh thu thuần

phải thu = Các khoản phải thu bình quân

Trang 11

Các khoản phải thu trung bình = (Các khoản phải thu năm trước + Các khoản

phải thu năm nay)/2

Nếu chỉ số này càng cao sẽ thì doanh nghiệp được khách hàng trả nợ càngnhanh.

g Kỳ thu tiền bình quân:

Các khoản phải thu

Ky thu tiên bình quân “Doanh thu bình quân 1

ngày

Chỉ tiêu này cho biết: Để doanh nghiệp có thể thu hồi được các khoản phảithu của mình sẽ mat bình quân bao nhiêu ngày

3 Các nhân tố ảnh hưởng đến hiệu quả sử dụng TSLD:

Có thé chia các nhân tố tác động thành hai nhóm: Nhân tố trực tiếp từ doanhnghiệp và nhân tô bên ngoài tác động đến doanh nghiệp

3.1 Nhân tố trực tiếp từ doanh nghiệp:

Đây là nhân tố do ban thân doanh nghiệp, bao gồm các nhân tố sau

a Trình độ tay nghề của công nhân sản xuất, năng lực của bộ máy quản lý của

doanh nghiệp:

- Do năng lực bộ máy quản lý của doanh nghiệp: Nêu những người quản lý, điềuhành doanh nghiệp là những người có chuyên môn cao, vận hành doanh nghiệphoạt động một cách hiệu quả, đưa ra những quyết định kinh doanh đúng đắn thìhiệu quả hoạt động cuả doanh nghiệp cao, doanh nghiệp sử dụng tối ưu cácnguồn lực, mang lại lợi nhuận cho doanh nghiệp Ngược lại nếu bộ máy điều

hành doanh nghiệp yếu kém sẽ dẫn đến doanh nghiệp hoạt động không hiệu quả,

tài sản sử dụng không mang lại lợi nhuận cho doanh nghiệp, vốn đầu tư bị thấtthoát, nợ và các khoản phải thu tăng cao, mat mát tài sản dẫn đến doanh nghiệp

có thé bị phá sản

- Trình độ, năng lực của người lao động trực tiếp: Người lao động trực tiếpchính là người trực tiếp tạo ra sản phâm nên tay nghề của người công nhân lànhân tố tác động đến tài sản nói chung và TSLD của doanh nghiệp Nếu ngườilao động trực tiếp có tay nghề giỏi, tiếp thu nhanh công nghệ mới, có ý thức bảoquản, giữ gìn, sử dụng đúng mức tài sản dé phục vụ sản xuất thì nguyên vật liệu

sẽ được sử dụng tiêt kiệm hơn, năng suât cao hơn, nâng cao được chât lượng sản

Trang 12

phẩm, giảm được giá thành sản phẩm làm tác động tăng tiêu thụ sản phẩm nângcao doanh thu Ngược lại, nếu công nhân yếu kém, vận hành máy móc khôngđúng quy trình, sử dụng lãng phí nguyên vật liệu, không bảo quản tốt các thiết bịmáy móc thì sẽ dẫn đến máy móc thiết bị hỏng hóc, giảm công năng và tuôi thọ,hao ton nhiều nguyên vật liệu dé tạo ra sản phẩm làm cho chất lượng sản phẩmgiảm, giá thành cao.

b Quy trình hoạt động tô chức sản xuất của doanh nghiệp

Nếu quy trình hoạt động tổ chức sản xuất của doanh nghiệp hiệu quả sẽ sửdụng được tối đa công suất của các bộ phận, làm tăng năng suất, giảm được hao phíkhông cần thiết, giảm giá sản phẩm, nâng cao hiệu hiệu quả kinh doanh của doanh

nghiệp, hiệu qua sử dụng TSLD.

Nếu doanh nghiệp biết ứng dụng các thành quả của khoa học công nghệ thì sẽnâng cao được năng suất lao động, giảm được giá thành sản phẩm tăng, nâng cao

chất lượng của sản phẩm, tăng sức cạnh tranh cho doanh nghiệp.

c Đặc điểm ngành nghề kinh doanh

Đây cũng là một yếu tố quan trọng tác động đến hiệu quả sử dụng TSLĐ củadoanh nghiệp Các doanh nghiệp có ngành nghề khác nhau thì sẽ đầu tư vào tài sản

có định va TSLĐ khác nhau nên ty lệ của TSLD và tài sản cố định trên tong tài sảnkhác nhau dẫn đến tỷ suất sinh lời của các tài sản này cũng không giống nhau

Ngoài ra, doanh nghiệp kinh doanh khác ngành nghé thì chính sách tín dụngthương mại cho khách hàng cũng khác nhau nên tỷ trọng của các khoản phải thu

cũng sẽ không giống nhau Do đó, ngành nghề kinh doanh sẽ ảnh hưởng trực tiếpđến vòng quay, hệ số sinh lời của TSLĐ, tỷ trọng TSLĐ trong tổng tài sản, tác độngđến hiệu quả sử dụng TSLĐ

3.2 Nhân tô bên ngoài tác động đến doanh nghiệp:

Doanh nghiệp là một cơ thé sống tồn tại và phát triển trong sự tương tác vớimôi trương xung quanh Chính các yếu tố về tự nhiên, kinh tế, chính trị xã hội làmôi trường sông của nó Như chúng ta đã biết không một cơ thé sống nào có thêvận động, tồn tại và phát triển ngoài quy luật của môi trường sống, chúng ta khôngthể cải tạo mà tìm cách thích nghi cho phù hợp mà thôi Chính vì vậy, bản thân cácdoanh nghiệp phải tự nhận thức được điều đó dé tìm ra các chính sách, biện pháp,

Trang 13

kế hoạch sản xuất kinh doanh cho riêng mình nhằm phát huy những nhân tố tích cực

và hạn chế rủi ro cho môi trường kinh doanh

- Môi trường tự nhiên: Nhân tố này ảnh hưởng rất lớn đến quyết định quản lývốn lưu động vì có tác động trực tiếp đến mức dự trữ, dự trữ do tính mùa vụ trongthị trường cung ứng lẫn thị trường tiêu thụ Hơn nữa, nếu môi trường tự nhiênkhông thuận lợi thì doanh nghiệp phải tăng dự trữ và bảo hiểm hàng dự trữ nên chiphí cho hoạt động kinh doanh sẽ tăng làm ảnh hưởng đến lợi nhuận của doanhnghiệp.

- Môi trường kinh tế: môi trường này có tác động rất lớn đến hoạt động củadoanh nghiệp Các nhân tố của môi trường bao gồm:

Lạm phát: làm giảm sức mua của đồng tiền dẫn đến tăng giá vật tư hàng hoá,làm cho vốn lưu động bị bay hơi dần theo tốc độ trượt giá của đồng tiền

Biến động của cung cầu hàng hoá: tác động tới kha năng huy động các yếu tổđầu vào cho sản xuất cũng nhu khả năng tiêu thụ sản phẩm và thu hồi vốn kinh

doanh.

Mức độ cạnh tranh trên thị trường: Đứng trước sự cạnh tranh trên thị trường

các doanh nghiệp phải tạo ra các ưu đãi dé thu hút khách hàng như chấp nhận bán

chịu, tăng tiền mặt tận dụng thời cơ có thé duy trì định mức dé đáp ứng nhu cầu

thị trường Lúc này đây, doanh nghiệp phải tìm biện pháp xử lý vốn thích hợp détăng hiệu quả trong công tác bán hàng để từ đó tăng vòng vốn lưu động

Thay đổi các chính sách kinh tế vĩ mô: hệ thống pháp luật, chế độ chính sáchthuế tác động toàn bộ quá trình sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp đặc biệt làcác chiến lược dài hạn của doanh nghiệp

- Môi trường khoa học, công nghệ và kỹ thuật: Sự phát triển của khoa họccông nghệ không những làm thay đổi số lượng, chất lượng hàng hoá mà theo đó làmphát sinh những nhu cầu mới, làm cho khách hàng trở nên khó tính Vì vậy, doanhnghiệp phải điều chỉnh hoạt động của mình phù hợp với yêu cầu của thị trường.Ngoài ra nhân tố này còn ảnh hưởng đến tốc độ chu chuyên của tiền mặt, khả năngrút ngắn khả năng tiêu thụ hàng hoá thậm chí nó còn giúp chống lại hao mòn do dittrữ vì công nghệ bảo quản cao Với đà phát triển ngày càng cao của khoa học công

Trang 14

nghệ thì các doanh nghiệp thường hướng tăng tiền mặt, giảm dự trữ dé có thé nắmbắt được cơ hội trong kinh doanh

- Môi trường chính tri, văn hóa, xã hội: Nhân tố này ngoài mặt tác động trựctiếp đến nhu cau thị trường còn có ảnh hưởng đến môi trường kinh tế từ đó có tácđộng đến chiến lược kinh doanh của doanh nghiệp

4 Quan lý TSLD của doanh nghiệp:

%* Quan lý hàng ton kho:

- Xác định nhu cầu thường xuyên tối thiểu về tất cả các loại nguyên vật liệu,nhiên liệu để có kế hoạch mua sắm dự trữ vật tư đảm bảo cho quá trình tái sảnxuất được tiến hành một cách thường xuyên, liên tục Việc xác định đúng đắn nhucầu về TSLĐ dé dự trữ có ý nghĩa vô cùng quan trọng trong việc đây nhanh tốc độluân chuyển của TSLD, nâng cao hiệu quả sử dụng TSLD nói riêng và tài sản nóichung Nhu cầu dự trữ được xác định quá thấp sẽ gây nhiều khó khăn cho tính liêntục của quá trình sản xuất của doanh nghiệp và ngược lại nếu dự trữ quá lớn sẽ làmgiảm tốc độ luân chuyên TSLĐ, giảm hiệu quả sử dụng TSLĐ Vì vậy vấn đề nàydoanh nghiệp phải có những biện pháp, chính sách nhất định đối với các khoảnhàng tồn kho: Nguyên vật liệu, công cụ, dụng cụ doanh nghiệp phải xác địnhchính xác nhu cầu thực tế ở từng khâu, từng phân xưởng, từ đó xác định mức dự trữ

hợp lý.

- Tổ chức tốt quá trình thu mua, dự trữ vật tư nhăm đảm bảo hạ giá thành sản

phẩm thu mua vật tư, hạn chế tối đa vật tư kém phẩm chất, gây ứ đọng TSLD, giảm

tối đa tình trạng bi các nhà cung ứng, vật tư chiếm dụng vốn

- Quản lý chặt chẽ vật tư hàng hoá, tính toán tiêu dùng vật tư theo định mức

của ngành nhằm giảm chi phí nguyên vật liệu trong hạ giá thành sản phẩm giúp choquá trình tiêu thụ được nhiều hơn

Một số phương pháp nhằm xác định mức dự trữ tối ưu:

* Quản lý dự trữ hàng ton kho mô hình EOQ (Economic OrderingQuantity )

- Mô hình nay được dựa trên giả thuyết: Luong hàng hóa đặt hàng và nhập khotrong mỗi lần là như nhau

.- Theo mô hình này, mức dự trữ tối ưu là:

Trang 15

- Lượng dự trữ an toàn: Trên thực tế việc sử dụng tồn kho khó đều đặn đối với

đa số doanh nghiệp và thời gian giao hàng cũng thay đôi tùy theo tình hình sản xuất

và thời tiết Vì vậy doanh nghiệp thường tính thêm khoản dự trữ an toàn vào mứctồn kho trung bình

Công thức: Qtb = Q*/2 + Qa

Qtb là mức dự trữ hàng tồn kho trung bìnhQ* là mức dự trữ hàng tồn kho tối ưu

Qa là mức dự trữ an toàn

“ Quan lý tiền của doanh nghiệp:

- Doanh nghiệp tự chủ trong việc quyết định lượng tiền mặt dự trữ Doanhnghiệp cần thực hiện các mục tiêu sau dé quản lý vốn bằng tiền:

+ Tăng tốc độ thu hồi tiền mặt; Giảm tốc độ chi tiêu tiền mặt+ Dự báo và xác định nhu cầu vốn bang tién

+ Dau tư thích hợp cho những khoản tiền nhàn rỗi

- Lập kế hoạch vốn bang tiền: Nội dung của kế hoạch là lập ra bảng dự toánthu chỉ ngắn hạn bao gồm 2 phần:

+ Phần phải thu: Gồm tiền bán hàng, vốn tăng thêm, nhượng bán tài sản

Trang 16

+ Phần chi: gồm các khoản chi cho kinh doanh như mua nguyên vật liệu, chitrả lương, thưởng, nộp thuế, mua tài, trả nợ, đầu tư

- Trong kỳ kế hoạch sau khi liệt kê các khoản thu chi, cần tiễn hành so sánh,xác định mức bội thu, bội chi để có biện pháp tiến tới cân băng tích cực

+ Nếu doanh nghiệp bị bội chi thì thực hiện trả bớt nợ vay cho ngân hàng, nợkhách hàng, nộp ngân sách, đầu tư vào hoạt động kinh doanh

+ Nếu doanh nghiệp bi bội chi thì phải tìm biện pháp tăng tốc độ thu hồi nợ,đây mạnh giá trị sản lượng hoàn thành, vay ngân hàng, giảm bớt chỉ tiêu

* Xây dựng mô hình quản lý vốn bằng tiền

- Mô hình Baumol được xây dựng trên các giả định:

+ Tình hình thu chi tiền mặt ôn định, đều đặn+ Không tính đến tiền thu trong kỳ hoạch định

+ Không có dự trữ cho mục đích an toàn

Theo mô hình này, lượng tiền dự trữ tối ưu được xác định như sau:

(2x*Mn « Cb)

M* = | mm

i

Trong đó:

Mn là tông lượng tiền cần thiết trong kỳ

Cb là chi phí cho một lần bán chứng khoán thanh khoản; ¡ là lãi suất tiền gửi

- Mô hình Miller-Orr

Mô hình này giúp doanh nghiệp xác định dao động mức dự trữ tiền mặt trongmột khoảng từ Mmin đến Mmax trong cho quá trình vận động vốn bằng tiền theocông thức:

Vb là phương sai thu chi ngân quỹ mỗi ngày; Cb Chi phí mỗi lần giao dịchmua bán chứng khoán

1 là lãi suât bình quân mỗi ngày

Trang 17

Sau khi xác định các giới han trên và đưới cho quá tình vận động bang tiền căn

cứ vào nhu cầu sử dụng tiền mặt, xác định giới hạn dưới cho quá trình dự trữ tiền.Mức dự trữ tiền mặt tối ưu: M* = M min + d/3

s* Quản ly các khoản phải thu

Việc số lượng và quy mô các khoản phải thu tăng lên đã gây ứ đọng TSLĐ

trong khâu thanh toán, ảnh hưởng không nhỏ tới việc kế hoạch hoá ngân quỹ của

công ty cũng như tốc độ luân chuyền và hiệu quả sử dụng TSLĐ Việc công ty cấp

tín dụng thương mại cho khách hàng là cần thiết trong cơ chế thị trường hiện nay.

Song công ty cũng phải xem xét tình trạng TSLĐ của mình có nên cấp nhiều nhưvậy không? Mặt khác công ty phải xem xét đến khả năng chỉ trả của khách hàng.Trong khi đó công ty phải vay ngắn hạn ngân hang để tài trợ cho TSLD và lẽ dinhiên công ty phải trả lãi cho khoản vay này, còn lượng vốn công ty bị chiếm dụnglại không được hưởng một khoản gì điều đó làm ảnh hưởng không nhỏ tới hiệu quả

sử dụng vốn lưu động của công ty

s* Tiêu chuẩn bán chịu:

- Tiêu chuẩn bán chịu là tiêu chuẩn quy định về uy tín khách hàng dé đượcdoanh nghiệp bán chịu hàng hoá và dịch vụ Tiêu chuẩn này là một bộ phận tạo nên

thành chính sách bán chịu của doanh nghiệp.

- Tiêu chuẩn bán chịu có tác động khá lớn đến doanh thu của doanh nghiệp.Chính sách bán chịu có sự đánh đổi giữa lợi nhuận tăng thêm và khoản phải thu

Trang 18

Chuyên đề tốt nghiệp GVHD: Th.S Lê Thu Thủy

tăng thêm Sau đây là một số mô hình giúp doanh nghiệp đưa ra quyết định quyết

định quản lý các khoản phải thu:

Mô hình 1 — Mô hình nới lỏng chính sách bán chịu

Tăng chi phí vào khoản Tăng khoản i.

—>+ hai th

phai thu Phare

Nới long Tang doanh Tang loi nhuan bu dap

chính sách > thu tăng chi phí không?

bán chịu

Ra quyết định

Mô hình 2 - Mô hình thắt chặt chính sách bán chịu

Giảm khoản Tiết kiệm chỉ phí cho

phai thu ==Ề| khoản phải trả

Thắt chặt Giảm doanh Tiết kiệm chỉ phí bù

chính sách li thu đắp lợi nhuận giảm

Trang 19

*

“* Điêu khoản ban chịu:

+Thay đổi thời hạn bán chịu:

Mô hình 3 — Mô hình mở rộng thời hạn bán chịu

Tăng kì thu tiền Tang khoản phải | | Tăng chi phí vào khoản

bình quân =>) thu P| phải thu

Mo rộng thời hạn Tăng lợi nhuận đủ bù đắp

bán chịu tăng chi phí không?

Tăng doanh thu Tặng loi nhuâ : Ỷ

cà: (ong for nhuận Ra quyết định

SV: Hoang Văn Son 17 MSV: 12160598

Trang 20

Mô hình 4 — Mô hình rút ngắn thời hạn bán chịu

Giảm kì thu tiền| |Giảm khoản| |Tiết kiệm chỉ phí vào

bình quân al phai thu p> khoản phải thu

|

Rút ngắn thời han Tiết kiệm chỉ phí đủ bù

bán chịu dap lợi nhuận giảm không

: |

Giảm doanh thu Giảm lợi nhuận Ra quyết định

+ Thay đổi tỷ lệ chiết khẩu

Ty lệ chiết khấu là ty lệ phan trăm của doanh thu hoặc giá bán được khấu trừnếu người mua trả tiền trong thời hạn được chiết khấu Thay đổi tỷ lệ chiết khấu sẽlàm thay đổi doanh thu ròng nên thay đổi lợi nhuận

Mô hình 5 — Mô hình tăng tỷ lệ chiết khấu

Giảm kì thu tiền Giảm khoản Tiet kiệm chỉ phí vào

bình quân r> phải thu >i khoản đâu tư

Trang 21

Mô hình 6 — Mô hình giảm tỷ lệ chiết khấu

Tăng kì thu tiền Tăng khoản phải Tăng chi phí vào khoản

bình quân cal thu > phai thu

cam g lệ chiệt Tang lợi nhuận đủ bù đặp

au tang chi phi khong?

Tang doanh thu Tang loi nhuan Ra quyét dinh

li

s* Anh hưởng của rủi ro bán chịu:

- Chính sách bán chịu không những làm tăng hoặc giảm khoản phải thu mà

còn liên quan đến khả năng thu hồi khoản phải thu

Mô hình 7 — Mô hình nới lỏng chính sách bán chịu có xét đến ảnh hưởng

của rủi ro từ bán chịu

Tăng kì thu tiền Tăng khoản Tăng chi phí vào

—> —>

bình quân phải thu khoản phải thu

+ ———Ä- xẢ

Nới lỏng chính Tăng tôn thât do — Ỷ Ga

nợ không thu hồi Tăng chi phi do noi lỏng

sách bán chịu [TỶ được chính sách bán chịu

Tăng doanh thu ă i A ă i ân bu da g Tang loi nhuan | Tăng lợi nhuận bù đặp

tăng chi phí

Ra quyết định

SV: Hoàng Van Sơn 19 MSV: 12160598

Trang 22

- Mô hình quyết định trong quản lý khoản phải thu có thê tóm tắt như sau: Môhình tổng quyết đề ra quyết định quản trị khoản phải thu

Bán chịu hàng hoá

)

Tăng doanh thu

Tăng lợi nhuận

Trang 23

PHAN 2: THỰC TRANG HIỆU QUA SỬ DỤNG TSLĐ TẠI CÔNG TY

TRÁCH NHIỆM HỮU HAN THOI TRANG RIO VIỆT

I Tong quan về Công ty trách nhiệm hữu han thời trang Rio Việt

1 Giới thiệu công ty

Công ty TNHH thời trang Rio Việt được thành lập ngày 05 tháng 12 năm

2014 va được cấp giấy phép đăng ký kinh doanh số 0106707374 do sở kế hoạch vađầu tư thành phố Hà Nội cấp

Địa chỉ trụ sở chính: Số 26, ngõ 86 đường Tô Vĩnh Diện, Phường KhươngTrung, Quận Thanh Xuân, Thành phó Hà Nội

Ngành nghề kinh doanh: Bán buôn và bán lẻ các sản phâm vải, hàng may

sẵn, giày dép

Vốn điều lệ: 500.000.000 đồngTên tiếng việt: CÔNG TY TNHH THỜI TRANG RIO VIỆTTên tiếng nước ngoài: RIO VIET FASHION COMPANY LIMITED

Công ty TNHH thời trang Rio Việt đã thành lập được hon 4 năm, tuy có

nhiều khó khăn, thách thức, công ty đã từng bước phát trién

Công ty TNHH thời trang Rio Việt có một đội ngũ cán bộ làm việc với tinh

thần trách nhiệm cao, nhiệt tình, sáng tạo, năng động và luôn sẵn sàng lắng nghe,học hỏi để phục vụ nhu cầu của khách hàng một cách chuyên nghiệp nhất Trong

những năm qua, Công ty TNHH thời trang Rio Việt luôn tự hào là nhà phân phối

chuyên nghiệp trong lĩnh vực thời trang may mặc Công ty đã và đang phân phốivới mạng lưới rộng khắp Hà Nội và trên khắp mọi miền đất nước cho các công ty,cửa hàng trang thời trang.

Tuy nhiên công ty còn ton tại một vài nhược điểm như trình độ của đội ngũnhân viên chưa thực sự cao, quy mô thị trường của công ty chủ yếu là ở miền Bắc,chưa khăng định được thương hiệu trên thị trường trong nước và quốc tế, hệ thốngthông tin quản lý chưa thực sự đáp ứng nhu cầu của nhà quản trị doanh nghiệp

Trang 24

Mô hình tổ chức quan lý của doanh nghiệp

GIÁM ĐÓC

Phòng tài Phòng hành Phòng kinh Bộ phận kho

chính kế toán chính nhân doanh hàng

Phòng tài chính kế toán: Giúp giám đốc công ty lập các kế hoạch vốn cho hoạtđộng sản xuất kinh doanh của Công ty; cân đối vốn, huy động vốn, cân đối dòngtiền của Công ty Thực hiện công tác ghi chép và hạch toán các nghiệp vụ kinh tế.Kiểm kê vật tư, tài sản, tiền vốn Kê khai thuế, trích nộp và quyết toán thuế; thanhtoán các khoản tiền vay, các khoản công nợ phải thu, phải trả Lập báo cáo quyết

toán, báo cáo tài chính của công ty theo các quy định của nhà nước.

Phòng hành chính nhân sự: Xây dựng quy chế, chính sách trong lĩnh vực téchức và nhân sự, thiết lập cơ chế quan tri nhân sự, kế hoạch tuyển dụng lao động, kếhoạch tiền lương hàng năm, quản lý lao động và tiền lương theo các quy định củaNhà nước và của Công ty Lưu trữ và ban hành các hồ sơ, văn bản liên quan tớicông ty.

Trang 25

Bộ phận kho hàng: Tiếp nhận, kiểm tra thông tin xuất nhập hàng hóa, tổ chứcsắp xếp giao nhập xuất hàng hóa; Sắp xếp hàng trong kho; Theo dõi hàng hóa xuấtnhập tồn; Kiểm tra các hàng tồn kho, cập nhật số sách

2.Đặc điểm hoạt động sản xuất kinh doanh của công ty

Lĩnh vực kinh doanh của Công ty TNHH thời trang Rio Việt chủ yếu là cácmặt hàng về thời trang trẻ em Hoạt động kinh doanh của công ty bao gồm: Bánbuôn vải, hàng may sẵn, giày dép; Bán buôn đồ dùng khác cho gia đình; Bán lẻ

hang may mặc, giày dép; Bán lẻ hàng dệt, may sẵn, giày dép lưu động hoặc tại chợ;

Sản xuất vải dệt kim, vải đan móc và vải không dệt khác; Sản xuất hàng may sẵn;Sản xuất thảm, chăn đệm; May trang phục

Hiện nay sản phâm của công ty đã phục vụ tốt nhu câu tiêu dùng, dần chiếmđược lòng tin của khách hàng bằng chất lượng sản phẩm và dịch vụ, uy tín và hìnhảnh của công ty dần được nâng cao Ngoài ra công ty đang tiến hành đa dạng hoácác sản phẩm và mạng luới kinh doanh đề cạnh tranh trên thị trường

Il Thực trạng hiệu quả sử dụng TSLD tại Công ty trách nhiệm hữu han thời

trang Rio Việt

1 Tổng quan kết quả kinh doanh của Công ty TNHH thời trang Rio Việt trong

ba năm gan đây

Bang 1: BAO CÁO KET QUÁ KINH DOANH

12 |Lợi nhuận trước thuế 54886| 6824| 13458 2402| 9416| — 25923 38%

13 | Thuế thu nhập doanh nghiệp 1097| 13649 2,672 24% — 18833 5,184 38%

14 |Lợi nhuận sau thuế 4390| 545944 — 10686 240| 7533| — 20739 38%

Trang 26

(Nguồn: BCTC Công ty Rio Việt)

Năm 2016, tổng doanh thu đạt 5160 triệu đồng, tăng so với năm 2015 là 2132triệu đồng, tương ứng với mức tăng 70%, đến năm 2017 tổng doanh thu đạt 5415triệu đồng, tăng 255 triệu đồng so với năm 2016 và tương ứng mức tăng 5%

Biểu đồ số 1: MUC TANG TRUONG CUA DOANH THU, GIÁ VON HÀNG

số lượng lớn hàng hóa cho các khách hàng tại miền Bắc qua đó đảm bảo cho tốc độ

tăng trưởng của doanh nghiệp.

Trang 27

2 Cơ cau về tài sản, nguôn von của Công ty trách nhiệm hữu han thời trang Rio

Việt

Bảng 2: CƠ CAU TAI SAN VÀ NGUON VON KINH DOANH

Don vi: 1000 dong

(Nguồn: BCTC Công ty Rio Việt)

2.1 Co cau tang trưởng về tài sản của công ty

Biểu đồ số 2: CƠ CÁU TANG TRUONG VE TAI SAN CUA CÔNG TY

với mức tăng 24%.

Trang 28

- Tổng tài sản tăng qua các năm chủ yếu là do TSLĐ của doanh nghiệp đã tănglên đáng kể, từ 2789 triệu năm 2015 lên 3180 triệu năm 2016, tương ứng mức tăng14% và tăng lên 3896 triệu đồng năm 2018, ứng với mức tăng 23%

- Tài sản cố định chiếm tỷ trọng thấp trong tổng tài sản của công ty, dưới mức10%, tài sản cố định chủ yeu được sử dụng phục vụ mục đích quan lý doanh nghiệp

2.2 Tăng trưởng về nguôn vốn của công tyNăm 2016, nguồn vốn tăng 424 triệu đồng tương với tỷ lệ tăng 16%, sangnăm 2017 tăng lên 829 triệu đồng ứng với tỷ lệ tăng 28%

Nhìn vào bảng 2 ta có thê thấy cấu trúc nguồn vốn của công ty chủ yếu là nợphải trả (luôn trên mức 80%) còn nguồn vốn chủ sở hữu cũng chiếm tỷ lệ nhỏ (trên

Xem xét khoản nợ phải trả của doanh nghiệp có thể thấy khoản mục này liêntục tăng qua ba năm, cụ thể năm 2016 tăng 399 triệu, tương ứng với ty lệ tăng 16%

Tiêu đề	Giải pháp nâng cao hiệu quả sử dụng TSLĐ của Công ty TNHH thời trang Rio Việt
Tác giả	Hoàng Văn Sơn
Người hướng dẫn	Th.S Lờ Thu Thỳy
Thể loại	Chuyên đề tốt nghiệp

Định dạng
Số trang	56
Dung lượng	13,28 MB

Tài liệu tham khảo	Loại	Chi tiết
1. Giáo trình Tài chính doanh nghiệp - Nhà xuất bản Dai học kinh tế quốcdân năm 2016	Khác
2. Giáo trình phân tích tài chính doanh nghiệp - Nhà xuất bản Tài chínhnăm 2012	Khác
3. Giáo trình Lý thuyết tài chính tiền tệ - Nhà xuất bản Đại học Kinh tế Quốc dân năm 2016	Khác
4. Giáo trình tài chính doanh nghiệp - Nhà xuất bản tài chính năm 2010	Khác
5. Báo cáo tài chính năm 2015, 2016, 2017 của Công ty trách hiệm hữu hạn thời trang Rio Việt	Khác